河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司商業(yè)計(jì)劃書LNG/CNG加氣站新能源產(chǎn)業(yè)鏈項(xiàng)目2014年12月目錄TOC\o"1-5"\h\z一、公司發(fā)展歷程 3\o"CurrentDocument"發(fā)展歷程 3\o"CurrentDocument"股東結(jié)構(gòu) 3公司管理層 4\o"CurrentDocument"公司目標(biāo) 4二、市場(chǎng)及競(jìng)爭(zhēng)分析 5LNG煤炭物流業(yè)快速發(fā)展 5\o"CurrentDocument"LNG物流與傳統(tǒng)柴油物流比較 5\o"CurrentDocument"LNG/CNG氣源充足 5\o"CurrentDocument"LNG物流目前存在的問(wèn)題 6節(jié)能減排的要求，社會(huì)發(fā)展趨勢(shì) 6\o"CurrentDocument"主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手 7\o"CurrentDocument"三、 商業(yè)贏利模式一LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈 8LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)疽鈭D 9\o"CurrentDocument"商業(yè)模式及LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢(shì)解析 10商業(yè)模式背后的生態(tài)利益鏈分析 11單個(gè)加氣站盈利分析 12\o"CurrentDocument"四、 項(xiàng)目實(shí)施計(jì)劃 17\o"CurrentDocument"加氣站計(jì)劃進(jìn)度 17新能源汽車城計(jì)劃進(jìn)度 17\o"CurrentDocument"晉能神潤(rùn)物流計(jì)劃進(jìn)度 18.\o"CurrentDocument"生物制天然氣計(jì)劃進(jìn)度 19\o"CurrentDocument"五、 融資計(jì)劃及盈利預(yù)測(cè) 22\o"CurrentDocument"融資計(jì)劃 22\o"CurrentDocument"集團(tuán)盈利預(yù)測(cè) . 22.\o"CurrentDocument"六、 投資風(fēng)險(xiǎn)與應(yīng)對(duì)措施 26七、總論 29\o"CurrentDocument"7.1資金償還能力 29公司可抵押物明細(xì) 30\o"CurrentDocument"資金監(jiān)管 30\o"CurrentDocument"退出機(jī)制 .31一、公司發(fā)展歷程：發(fā)展歷程：河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司，創(chuàng)建于2011年6月2日，系以新能源清潔利用和綜合開發(fā)為發(fā)展方向的專業(yè)投資公司。公司原址石家莊市，現(xiàn)遷址保定市曲陽(yáng)縣縣城北環(huán)路東段，現(xiàn)注冊(cè)資本3000萬(wàn)元，總資產(chǎn)5億多元。集團(tuán)投資產(chǎn)業(yè)涉及城市民用燃?xì)?、天然氣汽車加氣站、生物能源、光伏發(fā)電、城市供水、煤炭物流、新能源汽車銷售和天然氣車輛“油改氣”改裝技術(shù)服務(wù)等。在公司董事長(zhǎng)谷倍弛的帶領(lǐng)下，企業(yè)現(xiàn)有員工500多人，旗下?lián)碛?0多個(gè)分（子）公司。在河北、山西、內(nèi)蒙古已投資建成多座LNG\CNG加氣站項(xiàng)目，主要包括北京正潤(rùn)能源科技有限公司、廣東恒富利華能源科技有限公司、臨汾市眾馳環(huán)?？萍加邢薰?、內(nèi)蒙正潤(rùn)能源投資有限公司、武漢市廣聯(lián)物流有限公司、山東正潤(rùn)能源科技有限公司、河北威普瑞能源投資有限公司、河北特朗瑞能源投資有限公司、曲陽(yáng)縣金達(dá)豐天然氣有限公司、曲陽(yáng)縣潤(rùn)華生物能源有限公司等。公司以“獻(xiàn)身民生，造福社會(huì)”為宗旨，以“與時(shí)俱進(jìn)，共同發(fā)展”為企業(yè)精神，以“以人為本，團(tuán)隊(duì)創(chuàng)業(yè)，共同發(fā)展”為經(jīng)營(yíng)理念，以“理解、凝聚、科學(xué)、高效”為員工行為準(zhǔn)則，目前，正在向規(guī)?；⒍嘣蛧?guó)際化的道路上闊步前進(jìn)。股東結(jié)構(gòu)：2011年6月2日，河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司正式成立，注冊(cè)資金為3000萬(wàn)元，經(jīng)過(guò)實(shí)際注入資金，目前股份結(jié)構(gòu)如下表：股東姓名出資金額占股比例備注谷倍弛1350萬(wàn)45%公司創(chuàng)始人李紅840萬(wàn)28%自然人高云飛810萬(wàn)27%自然人

1.3集團(tuán)核心管理團(tuán)隊(duì)：姓名性別學(xué)歷畢業(yè)院校（專業(yè)）領(lǐng)導(dǎo)職務(wù)職稱、資質(zhì)谷倍弛男本科南開大學(xué)工商管理董事長(zhǎng)高級(jí)項(xiàng)目管理師企業(yè)負(fù)責(zé)人谷高兆男本科河北科技大學(xué)副董事長(zhǎng)/法人企業(yè)負(fù)責(zé)人安全資格證書趙自功男大專長(zhǎng)春理工大學(xué)總經(jīng)理工程師劉志軍男本科中央黨校法律專業(yè)安全總監(jiān)油料工程師，安全管理資格證劉春平女本科河北經(jīng)貿(mào)大學(xué)財(cái)務(wù)總監(jiān)注冊(cè)會(huì)計(jì)師、注冊(cè)稅務(wù)師、中級(jí)評(píng)估師任太保男大專山西兵器工業(yè)大學(xué)工程總監(jiān)工程師張少寧男本科河北建筑工程學(xué)院技術(shù)顧問(wèn)一級(jí)建造師、給排水工程師公司目標(biāo)：三年內(nèi)建造100座以天然氣加氣站為主導(dǎo)的全產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)能源價(jià)值系統(tǒng)，力爭(zhēng)在2017年底達(dá)到年產(chǎn)值100億元，利潤(rùn)達(dá)10億元的集團(tuán)公司。到2017年底，各項(xiàng)目具體目標(biāo)如下：項(xiàng)目數(shù)量產(chǎn)值凈利潤(rùn)備注天然氣加氣站100座50億元5億按10%凈利預(yù)測(cè)新能源汽車城1座10億1億2015年1月1日試運(yùn)行煤炭物流運(yùn)輸35億3.5億年運(yùn)輸量達(dá)4000萬(wàn)噸生物制氣項(xiàng)目5億元0.5億2015年1月1日試運(yùn)行合計(jì)100億10億1、市場(chǎng)及競(jìng)爭(zhēng)分析:2.1LNG煤炭物流業(yè)快速發(fā)展我國(guó)物流市場(chǎng)規(guī)模達(dá)200萬(wàn)億元，LNG物流占2000億的巨大市場(chǎng)，其中煤炭物流規(guī)模達(dá)5.5萬(wàn)億元，山西、內(nèi)蒙為我國(guó)的產(chǎn)煤大省，河北省既是煤炭生產(chǎn)大省，也是煤炭消費(fèi)和轉(zhuǎn)運(yùn)大省，煤炭分別占一次能源生產(chǎn)和消費(fèi)總量的85%和90.3%。山東為煤炭出口重要陸上通道。河北省是陜晉蒙等主要煤炭調(diào)出地煤炭東運(yùn)和南下的必經(jīng)之地，大秦、朔黃兩大鐵路運(yùn)煤通道橫貫全省，承擔(dān)著全國(guó)65%的煤炭物流陸路運(yùn)輸任務(wù)。2009年，秦皇島、唐山、黃驊三大港口生產(chǎn)性泊位達(dá)到116個(gè)，煤炭吞吐量達(dá)3.6億噸，初步形成連接煤炭資源產(chǎn)地和銷地，以鐵路、高速公路、沿海專用碼頭等基礎(chǔ)設(shè)施為骨架，海運(yùn)、陸運(yùn)銜接的煤炭運(yùn)輸網(wǎng)絡(luò)。近年來(lái)，我省涌現(xiàn)出一批大型煤炭物流企業(yè)，開灤物流、冀中能源鼎峰物流等煤炭物流企業(yè)在全國(guó)的影響力日益增強(qiáng)，積累了豐富的煤炭物流經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)，創(chuàng)新了煤炭物流發(fā)展模式。LNG新型煤炭物流代替?zhèn)鹘y(tǒng)的柴油重卡煤炭物流是不可逆轉(zhuǎn)的歷史趨勢(shì)。LNG物流與傳統(tǒng)柴油物流比較：1、柴油和LNG作為燃料經(jīng)濟(jì)效益比較表：（以重型運(yùn)輸卡車300公里計(jì)算）燃料百公里耗量日行駛里程單價(jià)日燃料成本柴油49升300公里7.59元/升1115.73元LNG55標(biāo)準(zhǔn)立方米300公里4.4兀/標(biāo)準(zhǔn)立方米726元LNG燃料汽車與柴油車相比較每天燃料成本減少389.73兀，？按年運(yùn)營(yíng)時(shí)間350天計(jì)算，年可以節(jié)省燃料成本13.64萬(wàn)，購(gòu)車增加的12萬(wàn)元成本可以在運(yùn)營(yíng)1年后收回，按公交車運(yùn)營(yíng)壽命為4年，8年內(nèi)由燃料費(fèi)用上得到的經(jīng)濟(jì)效益為54.56萬(wàn)元，因此采用LNG燃料汽車相對(duì)于柴油車大幅度的降低了車輛的運(yùn)營(yíng)成本，為車主創(chuàng)造較大的經(jīng)濟(jì)利益。2、成品油價(jià)稅費(fèi)改革推動(dòng)天然氣的發(fā)展2008年12月18日國(guó)務(wù)院印發(fā)了《關(guān)于實(shí)施成品油價(jià)格和稅費(fèi)改革的通知》，成品油稅費(fèi)改革自2009年1月1日起實(shí)施。成品油價(jià)稅費(fèi)改革方案針對(duì)的是汽油和柴油，該方案實(shí)施后對(duì)于使用汽油和柴油為燃料的汽車行使里程越多，交稅就越多。由于成品油價(jià)稅改革中沒(méi)有涉及到天然氣，天然氣汽車在改革方案實(shí)施后運(yùn)行成本將會(huì)降低30%-40%，從而提高了大型車船用戶改用天然氣燃料的積極性。LNG/CNG氣源充足：A、 目前，我國(guó)已初步形成以“西氣東輸、海氣登陸、海外進(jìn)口、液化天然氣”四個(gè)氣源為主體的天然氣發(fā)展框架。B、 2008年底，中國(guó)擁有天然氣管道3.4萬(wàn)公里，2014年將達(dá)到4.4萬(wàn)公里，基本形成覆蓋全國(guó)的天然氣基干管網(wǎng)C、 我國(guó)已建成的LNG衛(wèi)星站、LNG工廠、LNG接收站已初具規(guī)模D、 LNG車用加注站的數(shù)量也在日益增多E、 到2014年底，我國(guó)LNG將進(jìn)口6000萬(wàn)噸左右F、 中石油集團(tuán)2014年7月1日宣布，我國(guó)目前規(guī)模最大的液化天然氣(LNG)工廠——湖北黃岡LNG工廠實(shí)現(xiàn)滿負(fù)荷運(yùn)行，標(biāo)志著我國(guó)首座國(guó)產(chǎn)化百萬(wàn)噸級(jí)LNG工廠全面投入運(yùn)行，打破了國(guó)外大型LNG技術(shù)與裝備長(zhǎng)期壟斷。這對(duì)國(guó)內(nèi)方興未艾的LNG產(chǎn)業(yè)無(wú)疑是一個(gè)巨大提振，對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)公司也將帶來(lái)正面影響。LNG物流目前存在的問(wèn)題：1、 LNG汽車在技術(shù)上已經(jīng)相對(duì)成熟，但在復(fù)雜的環(huán)境中仍會(huì)出現(xiàn)問(wèn)題。2、 加氣站基礎(chǔ)設(shè)施不足，LNG重卡汽車發(fā)展受阻3、 是由于缺乏加氣站以及維修站等基設(shè)施的配套薄弱，目前天然氣重卡還沒(méi)能大規(guī)模推廣。節(jié)能減排的要求，社會(huì)發(fā)展趨勢(shì)我國(guó)已確立了控制溫室氣體排放行動(dòng)目標(biāo)（即2020年單位GDP二氧化碳排放比2005年下降40?45%），作為約束性指標(biāo)納入國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展中長(zhǎng)期規(guī)劃。國(guó)務(wù)院明確提出要加快建設(shè)以低碳排放為特征的工業(yè)、建筑、交通體系，強(qiáng)化應(yīng)對(duì)氣候變化綜合能力建設(shè)。《國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十二個(gè)五年規(guī)劃綱要》中明確要求，“大力發(fā)展節(jié)能環(huán)保的運(yùn)輸工具和運(yùn)輸方式。積極發(fā)展公路甩掛運(yùn)輸。”LNG作為汽車燃料具有良好的環(huán)保性能，是目前最適宜推廣的車船用清潔燃料，是未來(lái)的新能源汽車重要發(fā)展方向。采用LNG作為車用燃料代替?zhèn)鹘y(tǒng)的汽油、柴油，是減少尾氣、油水排放污染的重要措施之一。發(fā)展液化天然氣清潔燃料汽車，打造綠色物流，是治理交通干線及沿線區(qū)域大氣污染的重要途徑。目前我國(guó)車用LNG產(chǎn)業(yè)正處于快速發(fā)展階段，截至到2013年，我國(guó)共建設(shè)2000座LNG汽車加氣站，全國(guó)已有58家重卡廠家生產(chǎn)新能源汽車。主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手：1、 中石油、中石化、中海油：作為清潔能源的天然氣，是未來(lái)能源發(fā)展的重要方向。中石油、中石化、中海油我國(guó)三大石油巨頭，正加速天然氣全產(chǎn)業(yè)鏈布局，在上游爭(zhēng)搶海外氣源，下游“跑馬圈地”LNG加氣站，涉及資金投入將超萬(wàn)億元。中海油正在打造沿海天然氣大動(dòng)脈，其將縱貫吉林、遼寧、天津、山東、江蘇、上海、浙江、福建、廣東、廣西和海南等省，截至2012年底，中石油已投產(chǎn)液化天然氣加氣站約300座，而中海油則已突破100座。而在2011年5月時(shí)，全國(guó)LNG加氣站僅100余座。“到2014年底，全國(guó)LNG加氣站將達(dá)到2000余座，現(xiàn)階段建站速度跟不上使用增長(zhǎng)速度，加氣較為緊張。2、 其他民企和各大上市公司也開始全面布司LNG加氣站，中國(guó)燃?xì)庠?018年將在全國(guó)建1000座LNG加氣站，港華燃?xì)猓聤W天然氣等相繼布局此市場(chǎng)。三?商業(yè)贏利模式：LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈正潤(rùn)集團(tuán)以全新的戰(zhàn)略眼光，積力開創(chuàng)一個(gè)全新的LNG煤炭物流產(chǎn)業(yè)鏈，在山西、內(nèi)蒙、河北、山東四省運(yùn)煤專線兩側(cè)只需建設(shè)100座LNG/CNG加氣站;在煤炭集散地河北曲陽(yáng)投資2.15億元建設(shè)新能源汽車城；與山西晉能集團(tuán)合作成立“晉能神潤(rùn)（曲陽(yáng)）煤炭物流有限公司”；并斥資3.5億在曲陽(yáng)建設(shè)河北省最大的生物制天然氣公司?！叭跛?，我只飲一瓢“，2000余億的LNG物流市場(chǎng)，LNG物流的發(fā)展將帶動(dòng)新能源汽車的銷售，再促進(jìn)加氣站的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)，加氣站用氣的增加將促進(jìn)生物制天然氣工廠的發(fā)展，故形成一個(gè)極高價(jià)值的LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈。正潤(rùn)集團(tuán)結(jié)合自身獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)，將LNG加氣站、新能源汽車城、物流公司、生物制天然氣四方聯(lián)動(dòng)，構(gòu)建成一個(gè)合理的交易結(jié)構(gòu)，形成自己的核心競(jìng)爭(zhēng)力，可快速實(shí)現(xiàn)在2017年建設(shè)并運(yùn)行100座LNG加氣站的目標(biāo)。

LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)疽鈭D3.2商業(yè)模式及LNG物流產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢(shì)解析：100座LNG/CNG加氣站與新能源汽車城的關(guān)系：新能源汽車城的建立，使曲陽(yáng)的私家重卡車主能在家門口買到各大品牌的LNG重卡，并為這些車提供維修和4S保養(yǎng)服務(wù)。這樣越來(lái)越多的重卡私家車主能方便地買到LNG車，為加氣站的營(yíng)運(yùn)和客源提供有效的保證。另一方面，有了越多越多的加氣站，為加氣提供有效保證，從而促進(jìn)LNG汽車的銷售。100座LNG/CNG加氣站與煤炭物流公司的關(guān)系：晉能神潤(rùn)煤炭物流公司的成立，能為L(zhǎng)NG重卡私家車主提供穩(wěn)定的貨源，從而綁定這些車輛在我們的加氣站加氣；加氣站在運(yùn)營(yíng)不僅能為物流公司提供加氣保證，還能降低物流成本，減少環(huán)境污染。100座LNG/CNG加氣站與生物制天然氣的關(guān)系：百座加氣站的同時(shí)運(yùn)營(yíng)，對(duì)氣源要求供應(yīng)會(huì)緊張，生物制天然氣工廠的建立必將減少對(duì)上游中石化，中石油的依賴，從而穩(wěn)定氣價(jià)。而加氣站所用商用天然氣和民用天然氣的價(jià)差，也為生物制天然氣工廠保證足夠的利潤(rùn).為什么越來(lái)越多柴油重卡車會(huì)換成LNG的重卡？而自愿加入到我們的交易體系呢？1、“油改氣”一年可節(jié)省40%燃料費(fèi)用，可省13萬(wàn)燃料費(fèi)；并可省車輛購(gòu)置稅4萬(wàn)左右；2、晉能神潤(rùn)煤炭物流公司的成立，能為L(zhǎng)NG重卡私家車主提供穩(wěn)定的貨源并可省“三費(fèi)”：a.在山西省運(yùn)煤專線可免煤檢費(fèi)；b.在河北省可免高速費(fèi)；c.在河北黃驊港口可免進(jìn)出港費(fèi)用，上述三項(xiàng)費(fèi)用最低可約8萬(wàn)元。加入我們的交易體系，重卡車車主每年相比柴油車可多掙26萬(wàn)左右。這樣就能有效綁定這些車輛到我們的加氣站上加氣；3、國(guó)家節(jié)能環(huán)保，治理霧霾的客觀要求，隨著國(guó)四，國(guó)五標(biāo)準(zhǔn)的實(shí)施，越來(lái)越多的柴油車達(dá)不到環(huán)保要求，會(huì)主動(dòng)要求換成LNG重卡車。3.3商業(yè)模式背后的生態(tài)利益鏈分析百座LNG/CNG加氣站：與山西晉能集團(tuán)的協(xié)議，我司需在山西、內(nèi)蒙、河北、山東運(yùn)煤沿線布局大量加氣站，保證晉能集團(tuán)內(nèi)部新能源的車輛加氣的需要，同時(shí)，大量新能源汽車的運(yùn)營(yíng)，客觀上要求運(yùn)輸專線上的加氣站的增加。由于我司新能源汽車城、重卡車主、煤炭物流已形成有機(jī)的生態(tài)鏈，所以，我司可以保證一座加氣站指定有300臺(tái)車加氣，年凈利可達(dá)700萬(wàn)左右，100座加氣站則最低可達(dá)5070億元銷售收入，實(shí)現(xiàn)凈利最低達(dá)5億元人民幣。且我司的商業(yè)模式不會(huì)因“三桶油”的壟斷而影響利潤(rùn)。煤炭物流公司：晉能神潤(rùn)（曲陽(yáng)）煤炭物流中心項(xiàng)目曲陽(yáng)優(yōu)越的地理位置，便利的交通條件，充足的公路運(yùn)輸力量，悠久的煤炭采掘歷史和多年的煤炭物流傳統(tǒng)，使曲陽(yáng)縣成為了晉煤東運(yùn)、蒙煤南下、蔚煤入關(guān)（紫荊關(guān)、倒馬關(guān)）的重要通道，運(yùn)輸業(yè)務(wù)市場(chǎng)輻射京、津、冀、陜、魯、豫等省份和地區(qū)。為貫徹落實(shí)國(guó)務(wù)院關(guān)于《大氣污染防治行動(dòng)計(jì)劃》、《京津冀及周邊地區(qū)落實(shí)大氣污染防治計(jì)劃實(shí)施細(xì)則》和《能源行業(yè)加強(qiáng)大氣污染防治工作方案》等文件精神，2014年7月19日，由曲陽(yáng)縣人民政府、河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)公司與山西煤銷集團(tuán)曲陽(yáng)煤炭物流有限公司三方合作簽暑協(xié)議，成立“晉能神潤(rùn)（曲陽(yáng)）煤炭物流有限公司”，以實(shí)施曲陽(yáng)縣煤炭物流中心項(xiàng)目。合資公司成立致力打造“晉陜蒙煤東進(jìn)及南下”綠色煤炭運(yùn)輸體系的建設(shè)，著力實(shí)施“二年打基礎(chǔ)、三年上臺(tái)階、五年大發(fā)展”LNG新型煤炭物流戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)：2014年發(fā)展到500-1000輛LNG重卡車，2015年發(fā)展到3000輛LNG重卡車，2016年發(fā)展到5000輛LNG重卡車，2017年發(fā)展到8000輛LNG重卡，2018年發(fā)展到1萬(wàn)輛LNG重卡車，遠(yuǎn)期目標(biāo)覆蓋華北地區(qū)發(fā)展到2萬(wàn)輛LNG重卡車。合資公司以曲陽(yáng)為發(fā)展基地，經(jīng)過(guò)5年的發(fā)展，最終達(dá)到儲(chǔ)攬上億噸煤炭運(yùn)輸任力的能力，年主營(yíng)收入實(shí)現(xiàn)過(guò)百億，利稅過(guò)10億。新能源汽車城：曲陽(yáng)縣新能源汽車城項(xiàng)目，系河北省首家投入建設(shè)的新能源汽車城，由正潤(rùn)集團(tuán)曲陽(yáng)縣眾馳汽車銷售公司聯(lián)手山西煤銷集團(tuán)和國(guó)內(nèi)10多家知名新能源汽車生產(chǎn)商、汽車銷售商共同打造，具有國(guó)內(nèi)先進(jìn)水平，集新能源汽車（天然氣、電動(dòng)力）展銷、4S售后維修、汽車金融、商業(yè)保險(xiǎn)、在線交易、綠色煤炭物流等為一體的綜合服務(wù)性項(xiàng)目。項(xiàng)目占地100畝，建筑面積為5萬(wàn)平方米，S首期總投資2.15億元。項(xiàng)目投產(chǎn)后，預(yù)計(jì)年銷售新能源汽車3000臺(tái)，年銷售收入5億元，年可實(shí)現(xiàn)利稅5000萬(wàn)元。該項(xiàng)目2014.10月底竣工，2015.1.1前投入使用。該項(xiàng)目投產(chǎn)后，可為本地1.6萬(wàn)輛運(yùn)煤燃油重卡車實(shí)施“油改氣”清潔燃料工程，提供天然氣銷售和售后維修保障。生物制天然氣：生物燃?xì)猓ń斩挘┚C合利用工程，是目前保定市最大的秸稈綜合利用工程，由曲陽(yáng)縣潤(rùn)華生物能源有限公司負(fù)責(zé)實(shí)施，項(xiàng)目建成投產(chǎn)后，可從根本上保證“煤改氣”和“油改氣”清潔能源利用推廣，有利于減少污染、凈化本地環(huán)境，對(duì)促進(jìn)農(nóng)村區(qū)域循環(huán)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展具有重大現(xiàn)實(shí)意義。項(xiàng)目總投資3.5億元，占地100畝，年設(shè)計(jì)處理秸稈能力10萬(wàn)噸，生產(chǎn)沼氣1800萬(wàn)方，配套生產(chǎn)12萬(wàn)噸有機(jī)肥，覆蓋10萬(wàn)余農(nóng)戶供氣管網(wǎng)，并配5個(gè)生物制天然氣CNG加氣站，年銷售達(dá)2億元，年利潤(rùn)5000萬(wàn)元?？傮w來(lái)說(shuō)，在交易體系里的每一方，都以最低的成本獲得了最大的價(jià)值回報(bào)，并且形成了一個(gè)良性循環(huán)，將這種效果進(jìn)一步加強(qiáng)了。這些也正是商業(yè)模式的核心價(jià)值所在。

單個(gè)加氣站盈利分析：經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)分析1座加氣站，項(xiàng)目總投資1500萬(wàn)元，日供氣量5-6萬(wàn)立方米，建設(shè)周期3-9個(gè)月，占地面積在5-15畝左右。年銷售收入約7200多萬(wàn)元，總成本費(fèi)用為6500萬(wàn)元，凈利潤(rùn)約700萬(wàn)元左右。

上表為我司對(duì)1座加氣站的預(yù)測(cè)，現(xiàn)假設(shè)1座加氣站在綁定300臺(tái)重卡車的情況下，按每4天加1次氣的情況，即每日加氣車輛為300/4=75臺(tái)左右，我司即能達(dá)到每座站凈利670萬(wàn)左右，接近700萬(wàn)元。按LNG含稅進(jìn)價(jià)5000元/噸，含稅銷售價(jià)為6000元/噸計(jì)算。上述各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)依據(jù)我司建站時(shí)的《河北曲陽(yáng)縣燕川LNG加氣站可行性研究報(bào)告》財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)指標(biāo)。上述盈虧平衡分析為：該項(xiàng)目只要達(dá)到設(shè)計(jì)產(chǎn)能的13.95%，企業(yè)即可保本，故本項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)較小。滾動(dòng)利潤(rùn)預(yù)測(cè)：由于項(xiàng)目運(yùn)轉(zhuǎn)過(guò)程中，市場(chǎng)預(yù)測(cè)難免存在偏差，鑒于本項(xiàng)目的實(shí)際情況不同市場(chǎng)預(yù)期情況下，項(xiàng)目投資盈利能力分析見下表。項(xiàng)目投資盈利能力分析匯總表建設(shè)投資（萬(wàn)元）建設(shè)期利息（萬(wàn)元）流動(dòng)資金（萬(wàn)元）項(xiàng)目總投資（萬(wàn)元）年銷售氣量（萬(wàn)Nm3）單站綁定車輛（輛）營(yíng)業(yè)收入（萬(wàn)元）利潤(rùn)總額（萬(wàn)元）財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（稅后％）稅后投資回收期（年）盈虧平衡點(diǎn)（%）1382.8240.6666.291489.772100(14000t)3007359.25902.3446.253.3913.951382.8240.6648.651472.131400(9333t)2004906.19549.2430.704.4121.051382.8240.6631.011454.49700(4667t)1002453.10196.1513.478.0042.93可見，在綁定100臺(tái)重卡車即日均25臺(tái)車加氣的情況下，1座加氣站年凈利潤(rùn)為147萬(wàn)元，在綁定200臺(tái)重卡車即日均50臺(tái)車加氣的情況下，凈利為411萬(wàn)元，在綁定300臺(tái)重卡車即日均75臺(tái)車加氣的情況下，1座加氣站凈利潤(rùn)可達(dá)到676萬(wàn)元。項(xiàng)目實(shí)施計(jì)劃：加氣站計(jì)劃進(jìn)度：目前我司2014年底將建好15座加氣站，已獲批文土地共60座（待建），根據(jù)投資方案實(shí)施計(jì)劃內(nèi)容安排計(jì)劃進(jìn)度，具體實(shí)施進(jìn)度見下表：項(xiàng)目投資實(shí)施計(jì)劃進(jìn)度表計(jì)劃內(nèi)容2014年2015年2016年1-6月7-12月1-6月7-12月1-6月7-12月河北前期立項(xiàng)手續(xù)10座15座10座15座10座0座建設(shè)及試運(yùn)行5座10座10座10座5座10座內(nèi)豕前期立項(xiàng)手續(xù)0座5座0座5座0座0座建設(shè)及試運(yùn)行0座0座3座2座3座2座山西前期立項(xiàng)手續(xù)0座5座5座5座5座0座建設(shè)及試運(yùn)行0座0座5座5座5座5座山東前期立項(xiàng)手續(xù)0座5座5座5座5座0座建設(shè)及試運(yùn)行0座0座5座5座5座5座新能源汽車城計(jì)劃進(jìn)度：項(xiàng)目應(yīng)盡早開辦，在項(xiàng)目實(shí)施過(guò)程中，應(yīng)妥善安排各項(xiàng)工作交叉進(jìn)行，以縮短工期。本項(xiàng)目于2014年6月開始前期工作準(zhǔn)備，2015年5月工程完畢。從項(xiàng)目報(bào)告的編制到工程投入使用，花費(fèi)時(shí)間為12個(gè)月。項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度計(jì)劃表序號(hào)\ 年度、項(xiàng)目名稱\201420156789101112123451前期工程晉能神潤(rùn)物流計(jì)劃進(jìn)度：已于2014年11月15日正式簽署2015-2017三年煤炭運(yùn)輸合同，總運(yùn)量5000-8000萬(wàn)噸，總產(chǎn)值50-80億元，利潤(rùn)5-8億元。2014年發(fā)展到500-1000輛LNG重卡車，2015年發(fā)展到3000輛LNG重卡車，2016年發(fā)展到5000輛LNG重卡車，2017年發(fā)展到8000輛LNG重卡，2018年發(fā)展到1萬(wàn)輛LNG重卡車，遠(yuǎn)期目標(biāo)覆蓋華北地區(qū)發(fā)展到2萬(wàn)輛LNG重卡車。合資公司以曲陽(yáng)為發(fā)展基地，經(jīng)過(guò)5年的發(fā)展，最終達(dá)到儲(chǔ)攬上億噸煤炭運(yùn)輸任力的能力，年主營(yíng)收入實(shí)現(xiàn)過(guò)百億，利稅過(guò)10億。生物制天然氣計(jì)劃進(jìn)度：本項(xiàng)目建設(shè)期限為24個(gè)月（2014年7月?2016年6月）。分二期建設(shè)。第一期日產(chǎn)沼氣1.5萬(wàn)mh主要以每天120t秸稈和10t牛糞為原料。項(xiàng)目2014年開工，2015年建成投產(chǎn)，2016年達(dá)產(chǎn)。第二期日產(chǎn)沼氣5.2萬(wàn)mh主要以每天420t秸稈、30t牛糞為原料、7t餐廚垃圾和為40噸生活垃圾原料。項(xiàng)目2015年開工，2017年投產(chǎn)，2017年達(dá)產(chǎn)。一期項(xiàng)目進(jìn)度表15-1項(xiàng)目一期實(shí)施進(jìn)度表序?qū)嵤﹥?nèi)容實(shí)施進(jìn)度2014.7~2016、614.7、9、1011、1215.1、23、5、67、9、1011、1216.1、23、45、61立項(xiàng)審批2項(xiàng)目設(shè)計(jì)3工程施工4試運(yùn)行5驗(yàn)收年7~8月完成項(xiàng)目的立項(xiàng)審批；年9~11月初步設(shè)計(jì)階段，完成項(xiàng)目施工圖設(shè)計(jì)等工作；2014年12?2016年1月完成土建工程施工、設(shè)備采購(gòu)與安裝、人員培訓(xùn)、竣工驗(yàn)收等工作年2月?4月投產(chǎn)試運(yùn)行等工作；年5~6月項(xiàng)目驗(yàn)收。二期項(xiàng)目進(jìn)度

表15-2項(xiàng)目二期實(shí)施進(jìn)度表序號(hào)實(shí)施內(nèi)容實(shí)施進(jìn)度2015.6~2017.515.6、78、910、1112、16.12、34、56、78、910、1112、17.12、34、51立項(xiàng)審批2項(xiàng)目設(shè)計(jì)3工程施工4試運(yùn)行5驗(yàn)收2015年6~7月完成項(xiàng)目的立項(xiàng)審批；年8~10月初步設(shè)計(jì)階段，完成項(xiàng)目施工圖設(shè)計(jì)等工作；年11~2016.12月完成土建工程施工、設(shè)備采購(gòu)與安裝、人員培訓(xùn)等工作年1~3月投產(chǎn)試運(yùn)行等工作；2017年4~5月項(xiàng)目驗(yàn)收。五、融資計(jì)劃及盈利預(yù)測(cè)融資計(jì)劃：首期融資規(guī)模：2億元人民幣融資期限：1年--2年期望年利率：15%左右融資方式：債權(quán)或股權(quán)或部分債轉(zhuǎn)股資金用途：對(duì)我司已獲批文的60多座加氣站指標(biāo)進(jìn)行部分籌建，按我司建站計(jì)劃，先進(jìn)行2015年上半年的20座LNG加氣站進(jìn)行建設(shè)。項(xiàng)目地址：河北石家莊地區(qū)、保定地區(qū)、張家口地區(qū)、內(nèi)蒙烏蘭察布地區(qū)集團(tuán)盈利預(yù)測(cè)：2015年集團(tuán)四大版塊利潤(rùn)預(yù)測(cè)如下表：

利潤(rùn)表編制單位：河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限艮公司 2015年12月 單位：萬(wàn)亓LNG加氣站煤炭物流新能源汽車城生物制氣合計(jì)2015年度2015年度2015年度2015年度2015年度項(xiàng) 目行亠本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入175.000.00150.000.0050.000.0020.000.00295.000.00減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本262.250.00127.500.0042.500.0016.400.00248.650.00主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加3186.75382.50127.5049.20745.95二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）412563.2522117.507372.503550.8045604.05力加其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）5減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用61.200.001.200.00600.00600.003.600.00管理費(fèi)用72.000.00600.00600.00600.003.800.00財(cái)務(wù)費(fèi)用84.000.004.000.00三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）95363.2520317.506172.502350.8034204.05力加投資收益（損失以“一”號(hào)填列）10補(bǔ)貼收入11營(yíng)業(yè)外收入12減：營(yíng)業(yè)外支出13四、利潤(rùn)總額（虧損以“一”號(hào)填列）1453632520317506172502350803420405減：所得稅151.340.815.079.381.543.13587.708.551.01少數(shù)股東權(quán)益16五、凈利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）174.022.4415.238.134.629.381.763.1025.653.042015年集團(tuán)累計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入29.5億，凈利達(dá)2.56億元

年集團(tuán)四大版塊利潤(rùn)預(yù)測(cè)：利潤(rùn)表編制單位：河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司 2016年12月 單位：萬(wàn)元LNG加氣站煤炭物流新能源汽車城生物制氣合計(jì)2016年度2016年度2016年度2016年度2016年度項(xiàng) 目行次本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入1300,000.00250,000.0060,000.0040,000.0065000000減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本2249,000.00212,500.0051,000.0032,800.00545,30000主營(yíng)業(yè)務(wù)稅全及附加37470063750153009840163590二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）45025300368625088470071016010306410力加其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）5減.營(yíng)業(yè)費(fèi)用640000020000010000080000780000管理費(fèi)用75000001000008000080000760000財(cái)務(wù)費(fèi)用8400000400000三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)埴列）9372530033862507047005501608366410力加投資收益（損失以“一”號(hào)填列）10補(bǔ)貼收入11營(yíng)業(yè)外收入12減?營(yíng)業(yè)外支出13四、利潤(rùn)總額（虧損以“一”號(hào)填列）14372530033862507047005501608366410減?所得稅159313258465631761751375402091603少數(shù)股東權(quán)益16五、凈利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列） 17279397525396885285254,126206274808年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入65億，凈利實(shí)現(xiàn)6.2億元。

年集團(tuán)四大版塊利潤(rùn)預(yù)測(cè)表：利潤(rùn)表編制單位：河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司 2017年12冃 單位：萬(wàn)元LNG加氣站煤炭物流新能源汽車城生物制氣合計(jì)2017年度2017年度2017年度2017年度2017年度項(xiàng) 目行次本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)一、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入15000000035000000100000005000000100000000減：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本241500000297500008500000410000083850000主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加3124500892502550012300251550二、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)埴列）483.755.0051.607.5014.745.008.877.00158.984.50力加其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填萬(wàn)||）5減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用66000002500001200001000001070000管理費(fèi)用76.000.001.500.00800.001.000.009.300.00財(cái)務(wù)費(fèi)用8400000400000三、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)埴列）967755004760750127450068770013498450力加投資收益（損失以“一”號(hào)填列）10補(bǔ)貼收入11營(yíng)業(yè)外收入12減.營(yíng)業(yè)外支出13四、利潤(rùn)總額（虧損以“一”號(hào)填列）1467755004760750127450068770013498450減?所得稅15169387511901883186251719253374613少數(shù)股東權(quán)益16五、凈利潤(rùn)（虧損以“一”號(hào)填列）1750.816.2535.705.639.558.755.157.75101.238.38年實(shí)現(xiàn)銷售收入100億，凈利達(dá)到10億元。六．投資風(fēng)險(xiǎn)與應(yīng)對(duì)措施：A、影響投資的風(fēng)險(xiǎn)因素影響本項(xiàng)目投資的風(fēng)險(xiǎn)因素包括：市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、工程建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)、安全環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)等。1）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)目前，河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司基本圍繞晉能集團(tuán)煤炭物流專線的兩側(cè)建設(shè)LNG加氣站，單站可滿足200-300輛LNG重卡的加氣需求，河北正潤(rùn)已與晉能集團(tuán)簽署了戰(zhàn)略合作協(xié)議，在今后相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)期內(nèi)，我國(guó)以煤炭為主的能源結(jié)構(gòu)將難以改變，煤炭需求繼續(xù)上升，煤炭物流將保持龐大的規(guī)模。同時(shí)加氣站的建設(shè)可滿足周邊的社會(huì)車輛加氣需求，因此對(duì)河北正潤(rùn)能源投資集團(tuán)有限公司而言，車用LNG用氣的銷售不存在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。2）價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)本項(xiàng)目按LNG加氣站取氣價(jià)格3.4元/Nm3,LNG銷售氣價(jià)4.2元/Nm3進(jìn)行測(cè)算。但未來(lái)天然氣供應(yīng)價(jià)格有可能發(fā)生變化，而經(jīng)濟(jì)發(fā)展的變化也可能影響到用戶的價(jià)格承受能力,從而影響本項(xiàng)目前景,因此存在一定風(fēng)險(xiǎn)。3） 工程建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)目前項(xiàng)目處于核準(zhǔn)立項(xiàng)建設(shè)初期,有可能出現(xiàn)工程建設(shè)滯后、工程規(guī)模變化等工程建設(shè)風(fēng)險(xiǎn),從而影響項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)和社會(huì)效益。4） 安全環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)加氣站是易燃?xì)怏w加工銷售場(chǎng)所,站內(nèi)設(shè)備及管線屬危險(xiǎn)性設(shè)施,存在著

泄漏和爆炸的風(fēng)險(xiǎn)。在液化工廠通過(guò)LNG槽車配送過(guò)程中,由于運(yùn)輸?shù)慕橘|(zhì)屬

于易燃易爆介質(zhì),在運(yùn)輸過(guò)程中發(fā)生交通事故和LNG泄漏爆炸事故的可能性較B、應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)措施經(jīng)過(guò)上述分析，對(duì)于存在的風(fēng)險(xiǎn)，可采取如下措施：1）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施在該項(xiàng)目工程建設(shè)前應(yīng)密切關(guān)注車輛改造計(jì)劃的落實(shí)，繼續(xù)做好市場(chǎng)調(diào)研工作，加快推進(jìn)河北正潤(rùn)集團(tuán)新能源汽車城的建設(shè)，與有意向的用戶盡早簽訂用氣協(xié)議。在項(xiàng)目投入運(yùn)行后應(yīng)加強(qiáng)運(yùn)行管理、提高服務(wù)意識(shí)、樹立品牌優(yōu)勢(shì)，繼續(xù)發(fā)展新用戶。2）價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施考慮未來(lái)天然氣價(jià)格上漲趨勢(shì)可能帶來(lái)的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，為保護(hù)用戶使用LNG作為燃料的積極性，天然氣漲價(jià)后，公司應(yīng)合理考慮CNG銷售價(jià)格，在保持公司合理利潤(rùn)的情況下，可適當(dāng)壓縮公司的部分利潤(rùn)，將天然氣漲價(jià)的部分由公司和用戶共同承擔(dān)，從而保證LNG合理的價(jià)格和相對(duì)于柴油的優(yōu)勢(shì)價(jià)格。同時(shí)，還可從保障LNG品質(zhì)、供應(yīng)量、提高服務(wù)水平和加大力度發(fā)展價(jià)格承受能力較強(qiáng)的用戶等方面入手，減少價(jià)格上漲帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。3）工程建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施公司應(yīng)抓緊落實(shí)各站工程建設(shè)可行性研究報(bào)告的編制工作。由于項(xiàng)目留給工程建設(shè)的周期較短，應(yīng)盡快落實(shí)項(xiàng)目用地、主要設(shè)備選型和項(xiàng)目建設(shè)施工單位，以保證工程建設(shè)順利實(shí)施，將工程建設(shè)可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)控制到最小。4）安全環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施為避免和降低安全環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)LNG投資公司應(yīng)在以下幾個(gè)方面加強(qiáng)管理：（1）各站建設(shè)要嚴(yán)格按照相關(guān)安全標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范執(zhí)行。（2）各站從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)要按照規(guī)定到相關(guān)安全管理監(jiān)督部門辦理有關(guān)特殊危險(xiǎn)品的經(jīng)營(yíng)許可。（3）應(yīng)強(qiáng)化人員的素質(zhì)培訓(xùn)和技能培訓(xùn)，提高員工安全意識(shí)。（4）強(qiáng)化經(jīng)營(yíng)管理，健全安全管理體制，與消防、技監(jiān)部門高效配合，定期進(jìn)行安全檢查。（5）制定LNG加氣站崗位操作規(guī)程和崗位消防安全規(guī)程，對(duì)LNG槽車車速要做出合理的規(guī)定，以避免因超速造成事故。LNG生產(chǎn)操作人員和槽車司乘人員必須經(jīng)崗位培訓(xùn)，經(jīng)專業(yè)考試合格后持證上崗。（6）對(duì)設(shè)備勤維護(hù)、勤檢修，杜絕設(shè)備帶病工作和超負(fù)荷運(yùn)行。5）客戶風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)措施隨著物流公司車輛的增加，我們還可上游開發(fā)陜煤，蒙煤，沙石等客戶，從而增加物流公司客戶的多元性。七．總論：7.1資金償還能力：1、已運(yùn)營(yíng)加氣站：“四省二市”（京津冀、蒙晉魯）百座加氣站項(xiàng)目，在上述四省二市運(yùn)煤專線兩側(cè)布局100座天然氣加氣站，目前每座加氣站年銷售收入為5000萬(wàn)，年凈利為500萬(wàn)左右，2015年運(yùn)行15座加氣站，年銷售收入7.5億，凈利7500萬(wàn)，2016年運(yùn)行60座加氣站，2017年運(yùn)行100座加氣站，年收入可達(dá)50億，凈利達(dá)5億。2、新能源汽車城項(xiàng)目利潤(rùn)：系保定市首家投入建設(shè)的新能源汽車城，由河北正潤(rùn)眾馳汽車聯(lián)手山西晉能集團(tuán)及國(guó)內(nèi)10多家知名新能源汽車生產(chǎn)商共同打造，具國(guó)內(nèi)先進(jìn)水平，占地100畝，建面5萬(wàn)方，總投資2.15億，預(yù)計(jì)銷售新能源汽車3000臺(tái)，年收入5億元，年可實(shí)現(xiàn)利稅5000萬(wàn)