河北省綠色金融發(fā)展問題研究摘要改革開放以來，我國的經(jīng)濟高速增長帶來了物質(zhì)財富和精神財富的相對富足，但也帶來了嚴重的生態(tài)環(huán)境問題。河北省地理位置特殊，為京津冀協(xié)同發(fā)展中的重要一極，其經(jīng)濟發(fā)展速度和質(zhì)量與京津存在較大差距，同時面臨著嚴峻的生態(tài)環(huán)境問題和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級與轉(zhuǎn)型的挑戰(zhàn)。近年來，中國綠色金融市場整體發(fā)展迅速，形成了以綠色貸款、綠色債券為主的多層次、多元化綠色金融市場。河北省也在積極探索和發(fā)展綠色金融業(yè)務，部分金融機構(gòu)在綠色信貸、綠色債券發(fā)行等方面已經(jīng)取得了一定的成績，為進一步推動綠色金融發(fā)展奠定了基礎。當前河北省綠色金融的發(fā)展已經(jīng)取得一定成效，但仍然面臨諸多挑戰(zhàn)。本文先對選題背景和意義以及研究現(xiàn)狀和內(nèi)容進行簡要說明。然后對綠色金融的概述和發(fā)展現(xiàn)狀進行簡要概述。然后針對河北省綠色金融發(fā)展存在的一些問題和挑戰(zhàn)進行分析。最后綜合國內(nèi)外綠色金融相關研究成果，結(jié)合河北省的實際情況，為河北省綠色金融發(fā)展提出相應的對策和建議。關鍵詞：綠色金融；產(chǎn)品創(chuàng)新；產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型AbstractSincethereformandopeningup,China'srapideconomicgrowthhasbroughtrelativeabundanceofmaterialandspiritualwealth,butithasalsobroughtseriousecologicalandenvironmentalproblems.HebeiProvincehasaspecialgeographicallocationandisanimportantpoleinthecoordinateddevelopmentoftheBeijingTianjinHebeiregion.ItseconomicdevelopmentspeedandqualityarefarbehindthoseofBeijingandTianjin,whilefacingsevereecologicalenvironmentproblemsandchallengesofindustrialstructureupgradingandtransformation.Inrecentyears,theoveralldevelopmentofChina'sgreenfinancemarkethasbeenrapid,formingamulti-levelanddiversifiedgreenfinancemarketmainlycomposedofgreenloansandgreenbonds.HebeiProvinceisalsoactivelyexploringanddevelopinggreenfinancebusiness,andsomefinancialinstitutionshaveachievedcertainresultsingreencredit,greenbondissuance,etc.,layingafoundationforfurtherpromotingthedevelopmentofgreenfinance.Atpresent,thedevelopmentofgreenfinanceinHebeiProvincehasachievedcertainresults,butitstillfacesmanychallenges.Inthispaper,thebackgroundandsignificanceofthetopicselection,aswellasthecurrentstatusandcontentoftheresearcharebrieflyexplained.Itthengivesabriefoverviewofthecurrentstateofgreenfinanceanddevelopment.Then,someproblemsandchallengesinthedevelopmentofgreenfinanceinHebeiProvinceareanalyzed.Finally,basedontheresearchresultsofgreenfinanceathomeandabroad,combinedwiththeactualsituationofHebeiProvince,thecorrespondingcountermeasuresandsuggestionsforthedevelopmentofgreenfinanceinHebeiProvinceareproposed.Kaywords:greenfinance;productinnovation;industrialtransformation目錄第一章緒論1一、選題的背景和意義1二、國內(nèi)外研究現(xiàn)狀1三、研究內(nèi)容和創(chuàng)新點2第二章綠色金融概述3一、綠色金融概念3二、綠色金融的特點3三、綠色金融的作用4第三章河北省綠色金融發(fā)展歷程及現(xiàn)狀分析5一、河北省綠色金融發(fā)展歷程5二、河北省綠色金融現(xiàn)狀分析5（一）綠色金融政策體系不斷完善5（二）綠色金融產(chǎn)品和服務不斷創(chuàng)新6（三）綠色金融規(guī)模顯著擴大7第四章河北省綠色金融發(fā)展中存在的問題分析8一、綠色金融產(chǎn)品相對缺乏8二、綠色信息披露不充分8三、政府監(jiān)管能力有待提升8四、缺乏綠色金融創(chuàng)新型人才9五、中小金融機構(gòu)參與積極性不足9第五章河北省綠色金融發(fā)展優(yōu)化建議10一、豐富綠色金融產(chǎn)品10二、提高綠色信息透明度10（一）強化信息披露制度10（二）提高信息披露時效10（三）提高數(shù)據(jù)可信度11三、提高監(jiān)管能力11四、外部引才與內(nèi)部育才協(xié)同并進12（一）創(chuàng)新人才引進機制12（二）支持當?shù)馗咝Ｅ嘤瞬?2五、激勵中小機構(gòu)積極參與12第六章結(jié)束語13參考文獻14致謝15附錄16第一章緒論一、選題的背景和意義21世紀，中國共產(chǎn)黨的十九大提出了“建設美麗中國”的號召，并將生態(tài)文明建設納入“五位一體”總體布局，強調(diào)要推進綠色發(fā)展，大力發(fā)展綠色金融。2023年，習近平總書記在全國生態(tài)環(huán)境保護大會上再次強調(diào)了完善綠色低碳發(fā)展經(jīng)濟政策的重要性，包括金融支持。與此同時，河北省作為京津冀協(xié)同發(fā)展的重要一極，其長期以來以鋼鐵、建材、化工等傳統(tǒng)重化工業(yè)為主導產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)偏重，環(huán)境污染問題較為嚴重，再加上河北擔負著承接北京非首都功能的重要職責，大量傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移到河北地界，這就導致生態(tài)問題更加突出[1]。隨著環(huán)保標準日益嚴格和市場競爭加劇，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級迫在眉睫，而治理這些環(huán)境問題需要大量資金投入，綠色金融則能創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務模式，通過引導資金流向綠色產(chǎn)業(yè)和傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)綠色改造項目，為河北省的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整提供資金支持和金融服務[2]。因此，綠色金融在河北省的推廣和發(fā)展具有迫切性和重要性。綠色金融所研究針對的問題與河北省亟待解決的發(fā)展問題方向一致，對河北省高質(zhì)量發(fā)展有重要支持作用。因此，研究如何進一步發(fā)展綠色金融對河北省經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展具有重要的現(xiàn)實意義[3]。首先，綠色金融能夠引導社會資本投入綠色產(chǎn)業(yè)，助力河北傳統(tǒng)企業(yè)向綠色發(fā)展轉(zhuǎn)型，為經(jīng)濟實體賦予新動能，推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級，進而促進經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。其次，綠色金融能夠抑制污染性投資，控制環(huán)境污染和改善環(huán)境質(zhì)量，有助于建設資源節(jié)約型和環(huán)境友好型社會。此外，綠色金融還能夠促進綠色技術創(chuàng)新和成果轉(zhuǎn)化，提高企業(yè)和個人的環(huán)保意識和參與度，從而推動綠色金融發(fā)展，形成良性循環(huán)。二、國內(nèi)外研究現(xiàn)狀相較于國內(nèi)來說，綠色金融在國外研究時間較早且發(fā)展迅速，相關的政策體系更為成熟，因此積累了大量的經(jīng)驗和理論。這些國外大量的經(jīng)驗和理論不僅為我國學者研究綠色金融提供了有力支持，同時為我國綠色金融的起步和發(fā)展提供了寶貴的經(jīng)驗。Ivan等（2022）認為綠色金融的實踐與企業(yè)未來的市場價值和營業(yè)能力有關，采用環(huán)境管理體系會對企業(yè)財務績效產(chǎn)生負面影響，在這種情況下會增加企業(yè)的經(jīng)營風險。PetersonK.Ozili（2022）在其研究中發(fā)現(xiàn)綠色金融在環(huán)境、社會和減緩氣候變化方面有巨大潛力，但也存在諸多挑戰(zhàn)，如對綠色金融缺乏認識、定義不一致、政策協(xié)調(diào)不足、缺乏對投資者和金融機構(gòu)的盈利激勵等。VipipKumarAggarwal（2024）認為綠色金融是使金融市場可持續(xù)發(fā)展的基本出發(fā)點。我國綠色金融起步較晚，但憑借著自身優(yōu)勢實現(xiàn)了快速追趕，相關學者針對綠色金融在發(fā)展過程中出現(xiàn)的問題，相繼提出了更具有中國特色的發(fā)展路徑和更具中國特色的問題解決方案。文書洋等人（2021）在研究中，搭建起綠色金融理論體系，依托跨國面板數(shù)據(jù)展開深入分析，最終發(fā)現(xiàn)合理制定綠色金融政策以及綠色財政政策，能夠推動經(jīng)濟實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。安國?。?021）深入剖析了我國綠色金融的創(chuàng)新舉措，梳理出我國綠色金融在發(fā)展進程中面臨的問題。同時，為推動綠色金融的可持續(xù)發(fā)展，他提出一系列建議，包括拓寬綠色金融投融資渠道，持續(xù)創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品，以及對綠色金融市場設施進行升級等。黃孝武等人（2022）在分析綠色金融發(fā)展現(xiàn)狀的基礎上，構(gòu)建了綠色金融發(fā)展體系，深入探究綠色金融的影響機制，力求全面解析綠色金融領域的相關問題。龐加蘭等人（2023）運用熵值法，測算了綠色金融發(fā)展指數(shù)以及能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化指數(shù)，深入探究綠色金融與能源結(jié)構(gòu)之間的關系。研究結(jié)果顯示，綠色金融的發(fā)展對能源結(jié)構(gòu)的持續(xù)優(yōu)化具有促進作用[4]。三、研究內(nèi)容和創(chuàng)新點本文研究內(nèi)容共分為五大部分。首先，在第一章的緒論中，分別對本文選題的背景、意義及國內(nèi)外研究現(xiàn)狀進行了全面闡述。然后在接下來的第二章對綠色金融的概念、特點和作用進行敘述。接著在第三章通過對河北省綠色金融的發(fā)展歷程和現(xiàn)狀分析，深入了解了現(xiàn)階段河北省的發(fā)展狀況。然后在第四章中主要針對河北省發(fā)展綠色金融過程中存在的問題進行了分析。第五章是根據(jù)上文提出的問題給出針對性建議對策。最后第六章是對本文進行總結(jié)概況。本文的創(chuàng)新點在于聚焦河北省獨特的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，經(jīng)濟發(fā)展水平和資源環(huán)境狀況，提出貼合地方實際的綠色金融發(fā)展戰(zhàn)略，更具有地域適配性針對河北省綠色金融發(fā)展存在的問題和挑戰(zhàn)，本研究將綜合國內(nèi)外綠色金融相關研究成果，結(jié)合河北省的實際情況，提出相應的對策和建議。第二章綠色金融概述一、綠色金融概念綠色金融是一項創(chuàng)新性的金融服務，它既要滿足社會公眾對綠色產(chǎn)品、技術和服務日益增長的需求，又要保證金融體系的穩(wěn)健運行和社會穩(wěn)定。具體而言綠色金融一般有兩層含義，一是指為支持環(huán)境改善、應對氣候變化和資源高效利用的經(jīng)濟活動所提供的金融服務。這層含義的核心理念是聚焦于可持續(xù)發(fā)展和環(huán)境風險管理，即通過創(chuàng)新金融工具和服務，引導社會資本投向環(huán)保、清潔能源、綠色建筑等領域，實現(xiàn)經(jīng)濟效益與生態(tài)效益的平衡。綠色金融的另外一層含義是指金融業(yè)自身的可持續(xù)發(fā)展，即這層含義明確綠色金融要保持自身的可持續(xù)發(fā)展，避免只注重短期利益的過度投機行為。在中國，綠色金融被中國人民銀行等七部門明確界定為對環(huán)保、節(jié)能、清潔能源等領域的投融資、項目運營及風險管理所提供的金融服務，即綠色金融的第一層含義。它的主要金融工具包括：綠色信貸、綠色債券、綠色保險以及碳金融產(chǎn)品等。近幾年來，綠色金融概念受到越來越多國內(nèi)金融機構(gòu)，特別是銀行的追捧，并逐漸受到社會各界普遍關注和應用。本文主要圍繞第一層含義進行論述和研究。二、綠色金融的特點與傳統(tǒng)金融追求經(jīng)濟利益最大化不同的是，綠色金融最突出的特點就是它更強調(diào)人類社會的生存環(huán)境利益，它將對環(huán)境保護和對資源的有效利用程度作為計量其活動成效的標準之一，通過市場化手段引導資金流向低碳環(huán)保領域，讓各經(jīng)濟主體注重自然生態(tài)平衡。它與傳統(tǒng)金融偏重短期收益不同，綠色金融更加注重長期效益。其次是政策驅(qū)動性強，即高度依賴政府政策支持（如貼息、稅收優(yōu)惠）來撬動社會資本投入綠色領域。再次，綠色金融需要面臨的環(huán)境風險大。這是因為綠色金融的風險是傳統(tǒng)金融風險和環(huán)境風險的疊加，可能會導致綠色金融面臨更大的風險。最后是綠色金融具有技術依賴性，比較依賴大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、AI等技術評估環(huán)境績效。三、綠色金融的作用綠色金融作為現(xiàn)代金融體系的一個重要組成部分，其作用主要體現(xiàn)在四個方面。一是可以引導資源化配置、推動綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展。綠色金融能通過市場化手段來引導資金從高污染高耗能產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)向清潔能源、節(jié)能環(huán)保等綠色領域，進而推動綠色產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。二是綠色金融可以強化環(huán)境風險管理，完善金融體系韌性。這一點主要體現(xiàn)在金融機構(gòu)將環(huán)境、社會和治理的風險（ESG風險）納入風險管理體系，開發(fā)相關產(chǎn)品，促使企業(yè)加強環(huán)保合規(guī)。然后利用綠色保險、碳金融等相關產(chǎn)品對沖環(huán)境風險。三是可以服務國家戰(zhàn)略與全球可持續(xù)發(fā)展。綠色金融可以通過降低碳排放來助力國家“雙碳”目標的實現(xiàn)。最后，綠色金融能推動經(jīng)濟高質(zhì)量轉(zhuǎn)型發(fā)展。綠色金融通過差異化定價和政策傾斜，能加速傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)綠色改造，如鋼鐵、建筑等低碳轉(zhuǎn)型。綠色金融不僅是環(huán)境治理的經(jīng)濟杠桿，更是連接可持續(xù)發(fā)展目標與金融市場的重要紐帶。未來隨著政策完善和技術應用，其牽引力將進一步凸顯。第三章河北省綠色金融發(fā)展歷程及現(xiàn)狀分析一、河北省綠色金融發(fā)展歷程我國的綠色金融整體起步較晚，直至20世紀90年代才開始起步，并著手探索國際綠色金融的發(fā)展理論。這時，河北省在綠色金融領域也處于初步探索階段，相關政策和實踐相對較少，金融機構(gòu)及社會對于綠色金融的認知有限[5]。21世紀“雙碳”目標提出后，河北省正式進入政策推動發(fā)展階段。在這一時期，河北省將綠色金融發(fā)展規(guī)劃納入全省碳達峰碳中和工作要點，多家金融機構(gòu)將綠色金融的發(fā)展規(guī)劃納入其戰(zhàn)略規(guī)劃之中，如河北省農(nóng)村信用社將綠色金融的發(fā)展規(guī)劃專門列入了《河北省農(nóng)村信用社2021-2025年發(fā)展規(guī)劃》。2023年，河北省進入了創(chuàng)新實踐階段。這一年，人民銀行河北省分行等七個部門聯(lián)合印發(fā)《河北省鋼鐵行業(yè)轉(zhuǎn)型金融工作指引（2023-2024年版）》，這是河北省首個轉(zhuǎn)型金融指導文件；中國銀行在境外發(fā)行3億歐元鋼鐵轉(zhuǎn)型債券，專項支持河鋼集團退城搬遷等項目；建設銀行河北分行發(fā)放降碳產(chǎn)品專項貸款累計超過120億元等項目，讓河北省的創(chuàng)新實踐進入新階段。二、河北省綠色金融現(xiàn)狀分析目前，河北省綠色金融整體還處于從政策探索向“規(guī)模效應”轉(zhuǎn)型的關鍵階段，需在發(fā)展中進一步探索和完善。從整體上看，河北省依托其產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的發(fā)展狀態(tài)，并受到國家綠色經(jīng)濟發(fā)展理念的積極影響，在綠色金融領域進行了積極的探索，從而抓住了發(fā)展綠色產(chǎn)業(yè)的寶貴機遇。綠色金融在調(diào)整河北省經(jīng)濟結(jié)構(gòu)方面也發(fā)揮著重要作用，它有助于河北省有效實施“十四五”發(fā)展規(guī)劃，推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化升級，同時加強了地方環(huán)境保護和治理工作。但是也必須認識到河北省正處在傳統(tǒng)工業(yè)轉(zhuǎn)型的關鍵時期，肩負著治理“霧霾”、綠色發(fā)展的重要使命。河北省目前最主要的經(jīng)濟增長點仍然依賴傳統(tǒng)工業(yè)領域，仍長期存在著經(jīng)濟發(fā)展能耗較高、發(fā)展質(zhì)量不盡如人意等一系列問題[6]。（一）綠色金融政策體系不斷完善首先，政策框架不斷健全。河北省先后出臺《河北省綠色金融體系建設實施方案》（2022年）《銀行業(yè)保險業(yè)綠色金融高質(zhì)量發(fā)展實施方案》《河北省碳達峰實施方案》《河北省科技支撐碳達峰碳中和實施方案》《河北省工業(yè)領域碳達峰實施方案》等一系列政策文件，將綠色金融發(fā)展納入全省碳達峰碳中和工作要點，強化頂層設計，為綠色金融發(fā)展提供戰(zhàn)略指引。 其次，河北省多部門協(xié)同出臺配套政策，助力傳統(tǒng)企業(yè)綠色轉(zhuǎn)型升級。河北省辦公廳印發(fā)《財政引導金融支持實體經(jīng)濟發(fā)展十條措施的通知》，由省財政廳牽頭支持綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新的財政獎勵機制，對發(fā)行綠色債券、碳資產(chǎn)質(zhì)押融資等業(yè)務實施專項獎補。同時推動省生態(tài)廳出臺《金融支持降碳產(chǎn)品價值實現(xiàn)實施細則》，通過降碳產(chǎn)品價值實現(xiàn)、排污權交易等舉措，為綠色金融的融資發(fā)展提供資本引流渠道，從而形成政策合力。最后，河北省制定了行業(yè)專項轉(zhuǎn)型指引，率先探索工業(yè)領域差異化金融解決方案。人民銀行河北分行等七部門聯(lián)合印發(fā)《河北省鋼鐵行業(yè)轉(zhuǎn)型金融工作指引（2023-2024年版）》，作為河北省首個轉(zhuǎn)型金融指導文件，同時也是全國首個專門針對鋼鐵行業(yè)的轉(zhuǎn)型金融政策，其意義深遠。它不僅為高碳行業(yè)的轉(zhuǎn)型提供金融服務的堅實依據(jù)，還開創(chuàng)性地探索了差異化政策框架，為綠色金融的未來發(fā)展提供了重要的借鑒價值[7]。這些舉措從頂層設計、部門協(xié)同到行業(yè)專項支持，全面推動了河北省綠色金融的發(fā)展，為綠色金融未來的進一步發(fā)展奠定了夯實基礎。（二）綠色金融產(chǎn)品和服務不斷創(chuàng)新河北省在綠色金融發(fā)展和創(chuàng)新實踐方面積極探索。從河北省金融服務角度看，金融科技的應用更加廣泛，目前有確保綠色債券資金流向透明的區(qū)塊鏈技術、政府對企業(yè)減排項目進行實時監(jiān)測的物聯(lián)網(wǎng)等。此外，綠色金融的服務模式也不斷推新，例如河北省銀行推出的“綠碳＋”綜合服務，為核心企業(yè)（如新能源車企）的上下游提供綠色供應鏈融資等。與此同時，河北省金融機構(gòu)的綠色金融產(chǎn)品也層出不窮。其中，信貸產(chǎn)品創(chuàng)新有顯著進展，金融機構(gòu)結(jié)合地方特色和政策導向，推出了一系列支持綠色低碳發(fā)展的金融產(chǎn)品，涵蓋清潔能源、低碳改造等多個領域[8]。比如有河北銀行推出的風光貸，主要對風力發(fā)電、光伏發(fā)電及風光儲一體化等清潔能源項目主體提供信貸服務；保定銀行聯(lián)合市工信局推出綠色工廠貸，向擁有國家級省級和市級綠色制造資質(zhì)的小微企業(yè)發(fā)放，用于支持綠色工廠開展低碳改造和日常生產(chǎn)經(jīng)營等。綠色保險近幾年也有一定發(fā)展，主要聚焦于生態(tài)文明建設重點領域、重點行業(yè)提供針對性的風險保障方案，尤其在張家口這類生態(tài)資源豐富的城市更加明顯。目前比較有代表性的是河北省的首單林業(yè)碳匯價值保險就在張家口市簽出。除此之外還有林木火災氣象指數(shù)保險等也在張家口市有一定發(fā)展。碳金融產(chǎn)品創(chuàng)新有新天綠色能源公司推出碳中和債券，募集專項資金用于具有碳減排效益的綠色項目。此外還有國網(wǎng)河北電力有限公司物資分公司聯(lián)合金融機構(gòu)推出綠色碳金融線上應付賬款融資，對供應商企業(yè)碳排放情況、能源利用效率、生產(chǎn)工藝等情況開展綠色評估。（三）綠色金融規(guī)模顯著擴大隨著河北省綠色金融的不斷發(fā)展，綠色金融規(guī)模多方面呈現(xiàn)增長趨勢。綠色信貸規(guī)模增長顯著。在政策引導與金融機構(gòu)積極推動下，綠色信貸余額持續(xù)攀升[7]。根據(jù)中國人民銀行河北支行的數(shù)據(jù)顯示，河北省截至2023年末綠色貸款余額8877.8億元，同比增長了48.5%，超過各項貸款增速35.6個百分點，且連續(xù)三年年均增速超過30%。綠色保險覆蓋領域拓寬，產(chǎn)品日益豐富，現(xiàn)已涵蓋了農(nóng)業(yè)、工業(yè)、能源等多個領域。特別是在工業(yè)和能源領域，積極推行環(huán)境污染責任保險，覆蓋了金屬加工、固廢處理等多個行業(yè)。同時，創(chuàng)新環(huán)保技術裝備保險，將多種節(jié)能環(huán)保產(chǎn)品納入優(yōu)惠參保范圍。綠色債券市場持續(xù)擴張，根據(jù)中國人民銀行河北支行的數(shù)據(jù)顯示，截至2023年6月底，全省綠色金融債券及綠色債務融資工具的余額達115億元，相較于去年同期增長了1.8倍。這一增長不僅體現(xiàn)在發(fā)行規(guī)模上，發(fā)行數(shù)量也穩(wěn)步提升，為綠色項目提供了穩(wěn)定的長期資金支持。河北省碳金融與氣候投融資也逐漸開始起步，在地方呈現(xiàn)蓬勃發(fā)展的勢頭和快速擴張的趨勢。保定市在這方面發(fā)展尤為突出，作為國家首批氣候投融資試點城市，根據(jù)保定市生態(tài)環(huán)境局公開的數(shù)據(jù)來看，目前已入庫500個項目，累計提供信貸314.6億元。除此之外，河北省生態(tài)環(huán)境廳也披露了保定市在碳配額交易方面的數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)顯示保定市指導9家企業(yè)通過全國碳市場交易盈余配額603.3萬噸，獲利5.88億元。第四章河北省綠色金融發(fā)展中存在的問題分析一、綠色金融產(chǎn)品相對缺乏目前看來，河北省綠色金融產(chǎn)品依然相對單一，產(chǎn)品仍以綠色信貸為主，綠色債券等其他產(chǎn)品規(guī)模較小。如綠色信貸有河北銀行推出的“風光貸”等一系列產(chǎn)品，而綠色債券等其他創(chuàng)新型產(chǎn)品的開發(fā)和推廣相對不足。首先，綠色產(chǎn)業(yè)投資基金的規(guī)模和數(shù)量相對較少。除了新天綠色能源公司發(fā)行的省內(nèi)首單碳中和債券等少量案例外，整體綠色債券發(fā)行規(guī)模有限。其次，綠色保險對于風險控制來說意義重大，它能夠有效加強風險管理，提高企業(yè)防范風險和處理風險的能力。但綠色保險在河北省仍處于起步階段，應用場景較少，還遠沒有發(fā)揮其重要作用。綠色保險的產(chǎn)品種類較為單一，針對綠色產(chǎn)業(yè)和項目的保險產(chǎn)品依舊存在創(chuàng)新不足的問題[7]。最后，河北省碳金融業(yè)務剛剛起步，除了國網(wǎng)河北公司開展的首筆綠色碳金融線上應付賬款融資業(yè)務等個別外，相關產(chǎn)品和服務有待豐富。二、綠色信息披露不充分信息披露不完整的問題在河北省首先表現(xiàn)為披露內(nèi)容的缺失，即企業(yè)僅披露對自己有利的正面信息（如部分企業(yè)僅披露綠色資產(chǎn)規(guī)模），回避像高碳資產(chǎn)占比、項目生態(tài)風險等這些環(huán)境負面影響。其次表現(xiàn)為披露的時效性差，即綠色數(shù)據(jù)更新不及時。全國碳市場2023年納入鋼鐵、電力等行業(yè)，但河北省企業(yè)碳配額缺口及交易數(shù)據(jù)僅在年度報告中披露，缺乏實時更新機制。披露年報或?qū)ｍ棃蟾娓骂l率低，難以反映動態(tài)環(huán)境表現(xiàn)。最后是第三方驗證的缺位，就算企業(yè)披露的數(shù)據(jù)也往往未經(jīng)獨立機構(gòu)審計，這些環(huán)境數(shù)據(jù)可信度存疑。三、政府監(jiān)管能力有待提升河北省綠色金融監(jiān)管問題主要體現(xiàn)在監(jiān)管協(xié)同和專業(yè)能力的雙重困境。首先是跨部門協(xié)調(diào)低效，導致的監(jiān)管力度較弱。綠色金融監(jiān)管涉及生態(tài)環(huán)境、金融辦、中國人民銀行等多部門，但河北省尚未建立常態(tài)化的跨部門聯(lián)席會議制度。例如，2018年雖然召開金融監(jiān)管聯(lián)席會議，但后期未形成定期的溝通機制。2024年財政金融監(jiān)管培訓雖強調(diào)了協(xié)作，但實際操作中仍然存在“九龍治水”問題。其次監(jiān)管能力支撐的不足，也導致了綠色金融監(jiān)管的力度弱。基層監(jiān)管人員普遍缺乏環(huán)境風險評估、碳核算等專業(yè)知識，且未能受到有關綠色金融方面的能力培訓。其中，培訓不深入、覆蓋不全面成為監(jiān)管能力提升困難的關鍵。此外數(shù)字化監(jiān)管工具的滯后，也在一定程度上影響了政府對綠色金融的監(jiān)管能力。隨著綠色金融業(yè)務的不斷創(chuàng)新和發(fā)展，對監(jiān)管技術手段提出了更高的要求。浙江省已經(jīng)建成“數(shù)智綠金”平臺實現(xiàn)企業(yè)綠色畫像，而河北省仍依賴傳統(tǒng)報表統(tǒng)計，缺乏有效的數(shù)字化工具，不利于河北省綠色金融監(jiān)管效率的提升。四、缺乏綠色金融創(chuàng)新型人才河北全省金融機構(gòu)中，具備綠色金融專業(yè)背景的從業(yè)人員占比小，且多集中在省會石家莊及雄安新區(qū)。加上河北省綠色金融人才主要集中在傳統(tǒng)信貸領域，而碳金融、氣候風險評估等新興領域人才稀缺。綠色轉(zhuǎn)型亟需既懂碳核算、環(huán)境權益交易，又熟悉金融工具創(chuàng)新的復合型人才。然而，在京津冀協(xié)同發(fā)展的大背景下，高端人才“單向流失”的現(xiàn)象嚴重。由于河北與北京、天津之間在薪資和發(fā)展機會上的差距，導致高層次人才紛紛流向京津地區(qū)。高端人才的流失導致河北省內(nèi)綠色金融的創(chuàng)新發(fā)展受到一定制約。比如保定銀行雖推出“綠色工廠貸”，但因缺乏碳足跡核算人才，產(chǎn)品設計僅覆蓋節(jié)能改造環(huán)節(jié)，未能延伸至全生命周期碳管理。五、中小金融機構(gòu)的參與積極性不足根據(jù)河北省近幾年的發(fā)展可以看到的是金融機構(gòu)在綠色金融供給能力上的差距逐漸拉大。這是因為綠色金融涉及的專業(yè)領域廣泛，對金融機構(gòu)的技術、人才和資金等方面都有較高的要求，大型金融機構(gòu)在這方面具備明顯的優(yōu)勢，而中小金融機構(gòu)則可能缺乏專業(yè)人才和技術工具，資金規(guī)模較小，最終導致中小金融機構(gòu)因為資源和能力的不足而難以有效參與。這種差距可能導致綠色金融資源的分配不均，進一步限制了綠色金融的普及和發(fā)展速度。這就導致大型銀行在綠色信貸等領域扮演著主導角色，因而綠色金融資源主要集中于大型的企業(yè)和項目，而對于本地化、特色化的綠色項目，其融資能力則顯得相對較弱。第五章河北省綠色金融發(fā)展優(yōu)化建議一、豐富綠色金融產(chǎn)品信貸類產(chǎn)品創(chuàng)新較為多樣，未來還是要繼續(xù)推出特色項目貸款，同時發(fā)展供應鏈金融。即圍繞綠色產(chǎn)業(yè)供應鏈開展綠色供應鏈金融業(yè)務，為上下游企業(yè)提供融資支持。對于債券類產(chǎn)品的創(chuàng)新，首先要堅持推進綠色債券的發(fā)行，包括碳中和債、可持續(xù)發(fā)展掛鉤債券等，為綠色項目融資。對此政府應出臺政策協(xié)同支持，推出稅收優(yōu)惠、再貸款工具傾斜等政策來激勵綠色債券的創(chuàng)新。其次，探索創(chuàng)新資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，推動綠色資產(chǎn)支持證券發(fā)展，將綠色項目的未來收益、排污權等資產(chǎn)進行證券化。保險類產(chǎn)品的創(chuàng)新要積極開發(fā)特色保險產(chǎn)品，針對綠色農(nóng)業(yè)、綠色建筑等領域，開發(fā)特色保險產(chǎn)品，如農(nóng)業(yè)光伏項目的綜合保險、綠色建筑質(zhì)量保險等，為綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供風險屏障[9]。除此之外河北省可依托全國碳市場擴容契機，構(gòu)建涵蓋基礎交易與衍生品協(xié)同的多層次碳金融體系[10]?？傮w來說，河北省綠色金融創(chuàng)新性產(chǎn)品和核心矛盾在于政策供給與市場需求的結(jié)構(gòu)性失衡。政府方未來需以“數(shù)據(jù)整合”為基礎,“產(chǎn)品創(chuàng)新”為抓手，“生態(tài)構(gòu)建”為目標，加大對綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新的政策支持力度[11]。二、提高綠色信息透明度（一）強化信息披露制度河北省首先可以考慮推行“不披露就解釋”原則，即主體（如企業(yè)、機構(gòu)）選擇不披露綠色相關信息，就需要說明不披露的理由以確保綠色信息披露的透明度，然后逐步過渡到強制披露。其次，河北省還可以明確披露主體和披露范圍，建立覆蓋不同類型披露主體的綠色信息披露制度，推動相關公司和發(fā)債主體依法嚴格披露綠色信息。在此基礎上加強各級金融管理部門對金融機構(gòu)綠色金融信息披露的審查，對信息披露不到位的機構(gòu)主體及時糾正。（二）提高信息披露時效一方面，可以強化數(shù)字化技術賦能。河北省可以搭建統(tǒng)一數(shù)據(jù)平臺，利用自然語言處理工具從企業(yè)ERP系統(tǒng)中自動采集、整合綠色數(shù)據(jù)，自動生成標準化報告，縮短信息處理周期，提高數(shù)據(jù)信息更新頻率[12]。另一方面，還可以強制企業(yè)通過應用程序接口（API）將環(huán)境數(shù)據(jù)實時同步至央行或者河北省環(huán)保部門數(shù)據(jù)庫，由數(shù)據(jù)庫實時或定期向社會披露。河北省要想提升綠色信息披露時效性，短期內(nèi)可通過分步強制和工具簡化快速見效，長期則需要依賴全行業(yè)數(shù)據(jù)基礎設施的升級。提高數(shù)據(jù)可信度河北省可以對企業(yè)強制要求第三方審計，即監(jiān)管層要明確要求重點企業(yè)或項目的綠色金融信息需經(jīng)第三方審計并出具相關報告，提升數(shù)據(jù)可信度。除此之外還可以用技術手段輔助驗證，即利用區(qū)塊鏈技術存證綠色業(yè)務數(shù)據(jù)，實現(xiàn)信息可追溯、不可篡改，輔助第三方交叉驗證。河北省還可以對通過了第三方驗證的主體給予融資便利或者政策獎勵，對虛假披露的主體加大處罰力度，即完善激勵與懲戒機制來倒逼企業(yè)披露真實的相關信息，進一步提高已披露數(shù)據(jù)的可信度。三、提高監(jiān)管能力河北省要進一步統(tǒng)籌強化金融監(jiān)管部門與生態(tài)環(huán)境、河北省發(fā)展和改革委員會、財政等相關部門的協(xié)同配合，明確各部門的職責分工；進一步完善省級綠色金融聯(lián)席會議制度，定期召開會議；定期開展聯(lián)合檢查與執(zhí)法行動[13]。首先，要明確職責分工。清晰劃分各部門在綠色金融監(jiān)管中的職責，避免職能重疊或監(jiān)管空白。例如，金融監(jiān)管部門負責監(jiān)督金融機構(gòu)的業(yè)務合規(guī)性，環(huán)保部門負責審核綠色項目的環(huán)境標準，發(fā)改委負責統(tǒng)籌綠色產(chǎn)業(yè)政策等。其次，建立健全協(xié)調(diào)機制。加強金融監(jiān)管部門、環(huán)保部門、發(fā)改委等多部門間的溝通與協(xié)作，建立定期的聯(lián)席會議制度和信息共享平臺，及時協(xié)調(diào)解決綠色金融監(jiān)管中的重大問題，確保政策的一致性和連貫性。然后，開展聯(lián)合監(jiān)管行動。針對重點綠色金融領域和項目，河北省相關部門要加大聯(lián)合開展檢查和執(zhí)法行動的力度，形成監(jiān)管合力。對發(fā)現(xiàn)的問題要共同研究解決方案，采取統(tǒng)一的監(jiān)管措施，提高監(jiān)管效率和威懾力。最后，加強專業(yè)培訓，開展系統(tǒng)培訓課程。針對綠色金融監(jiān)管的需求，設計涵蓋具有針對性的多領域培訓課程，邀請專家進行授課培訓，全面提升基層監(jiān)管者的專業(yè)能力。培訓課程要定期開展、尤其針對縣域基礎工作人員要重點培訓，保障基礎工作人員的監(jiān)管能力。除此之外還需搭建統(tǒng)一數(shù)字化監(jiān)管平臺，提高監(jiān)管部門的效率。打通金融機構(gòu)、監(jiān)管部門和第三方平臺的數(shù)據(jù)接口，利用物聯(lián)網(wǎng)、衛(wèi)星遙感等可視化工具，采集企業(yè)環(huán)境數(shù)據(jù)，實時展示區(qū)域或行業(yè)內(nèi)綠色金融規(guī)模、風險分布、政策執(zhí)行效果等有關信息，幫助監(jiān)管部門迅速掌握監(jiān)管信息，不再依賴傳統(tǒng)報表來統(tǒng)計，提高監(jiān)管部門的監(jiān)管效率。四、外部引才與內(nèi)部育才協(xié)同并進（一）創(chuàng)新人才引進機制政府可以試行柔性引才機制，即與京津共建“綠色金融人才飛地”“候鳥飛地”等引才機制，允許人才在河北兼職，讓人才享受河北稅收優(yōu)惠和科研成果屬地轉(zhuǎn)化收益。除此之外，要利用好國家政策，推動“一帶一路”綠色金融聯(lián)盟在河北落地，吸引國際機構(gòu)設立分支機構(gòu)，引進海外綠色金融專家。（二）支持當?shù)馗咝Ｅ嘤瞬耪哟髮逃袠I(yè)的扶持力度，確保內(nèi)部人才供應。有關部門要支持河北高校設立綠色金融相關本科專業(yè)，或金融相關專業(yè)增設碳排放權交易、綠色信貸等相關核心課程，并于金融機構(gòu)共建實訓基地。同時，職業(yè)院?？梢月?lián)合企業(yè)開展“訂單式”培養(yǎng)，開設“綠色金融技術”專業(yè)，培養(yǎng)碳核算員、環(huán)境權益評估師等技能人才。激勵中小機構(gòu)積極參與首先，河北省應強化政策支持和市場引導。政府應出臺更多支持綠色金融發(fā)展的政策措施，如提供稅收優(yōu)惠、設立綠色發(fā)展基金等。其中監(jiān)管部門可適度放寬對中小金融機構(gòu)綠色金融業(yè)務的監(jiān)管標準，如在對中小金融機構(gòu)的資本充足率、不良貸款容忍度等方面給予一定的政策傾斜，引導中小金融機構(gòu)將更多資源投向綠色領域。同時加強市場引導，推動中小金融機構(gòu)和企業(yè)積極參與綠色金融活動，以此來進一步促進綠色相關產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。其次，不斷提高省內(nèi)中小機構(gòu)在推動河北本地特色化綠色項目方面的績效評價權重，推動綠色金融供應主體向多元化發(fā)展。對此，政府要大力支持中小金融機構(gòu)結(jié)合自身特點和市場需求，創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品和服務。例如，推出針對中小微綠色企業(yè)的知識產(chǎn)權質(zhì)押貸款、綠色供應鏈金融產(chǎn)品等。最后，河北省可以推動中小金融機構(gòu)與大型金融機構(gòu)、國際金融組織開展合作，通過聯(lián)合貸款、銀團貸款等方式參與大型綠色項目，學習先進的綠色金融經(jīng)驗和技術[14]。同時，促進中小金融機構(gòu)之間的交流與合作，共同探索綠色金融發(fā)展模式。第六章結(jié)束語在時代發(fā)展的滾滾浪潮中，綠色金融已成為推動經(jīng)濟社會可持續(xù)發(fā)展的關鍵力量。從宏觀層面看，綠色金融是河北省經(jīng)濟綠色轉(zhuǎn)型的強大引擎。在政策引導與市場機制的雙重作用下，綠色金融體系不斷完善，綠色貸款、綠色債券等產(chǎn)品逐漸發(fā)展，為經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展注入了綠色動能。但是我們也應清醒地認識到，綠色金融的發(fā)展仍面臨諸多挑戰(zhàn)。綠色金融標準有待進一步統(tǒng)一和細化，以避免“洗綠”“漂綠”等環(huán)境問題；激勵約束機制尚需完善；金融機構(gòu)的專業(yè)能力和創(chuàng)新水平也需持續(xù)提升，以開發(fā)出更貼合市場需求的綠色金融產(chǎn)品和服務等。未來，政府應加強頂層設計，完善政策法規(guī)體系，建立健全綠色金融標準和監(jiān)管機制，加強環(huán)境風險評估和管理能力，提升綠色金融服務質(zhì)效。企業(yè)要增強綠色發(fā)展意識，積極履行社會責任，主動對接綠色金融資源，加快自身綠色轉(zhuǎn)型步伐[15]。對于社會公眾來說，要提高綠色金融的認識度與參與度，讓綠色金融在良好的社會氛圍中不斷發(fā)展。發(fā)展綠色金融，是一場關乎未來的綠色變革，需要政府、企業(yè)、個人等全社會共同