2026年ESG投資專員筆試題及答案一、單選題（共10題，每題2分，共20分）1.以下哪項不屬于ESG投資的核心要素？A.環(huán)境保護(hù)（Environmental）B.社會責(zé)任（Social）C.治理結(jié)構(gòu)（Governance）D.財務(wù)績效（FinancialPerformance）2.根據(jù)全球可持續(xù)投資聯(lián)盟（GSIA）的定義，ESG投資通常不包括以下哪種策略？A.負(fù)面篩選（ExclusionaryScreening）B.正面篩選（PositiveScreening）C.排他性投資（ExclusivityInvestment）D.主題投資（ThematicInvesting）3.中國證監(jiān)會發(fā)布的《綠色債券發(fā)行管理辦法》中，綠色債券的募集資金用途不包括以下哪項？A.清潔能源項目B.節(jié)能減排技術(shù)改造C.高污染、高耗能項目D.生態(tài)環(huán)境修復(fù)4.以下哪個國際指數(shù)不屬于ESG指數(shù)范疇？A.MSCIESG指數(shù)B.FTSERussellESG指數(shù)C.標(biāo)普500指數(shù)D.DJSI（道瓊斯可持續(xù)發(fā)展指數(shù)）5.某上市公司董事會中女性董事占比低于20%，根據(jù)全球企業(yè)可持續(xù)發(fā)展倡議（GECI），該公司的治理（G）評分可能受到影響。以下說法正確的是？A.該公司符合聯(lián)合國負(fù)責(zé)任投資原則（PRI）的性別多元化要求B.該公司可能被排除在MSCIESG評級體系的高等級名單之外C.該公司無需改進(jìn)其治理結(jié)構(gòu)D.該公司治理評分不會受到任何影響6.中國《企業(yè)社會責(zé)任報告編制指南》要求上市公司披露社會責(zé)任信息，以下哪項不屬于其核心披露內(nèi)容？A.員工培訓(xùn)與發(fā)展B.產(chǎn)品質(zhì)量安全C.資本市場表現(xiàn)D.環(huán)境排放數(shù)據(jù)7.某基金公司宣稱其產(chǎn)品為“ESG投資”，但未提供具體的ESG評級或篩選標(biāo)準(zhǔn)，根據(jù)中國基金業(yè)協(xié)會規(guī)定，該基金可能面臨以下哪種監(jiān)管措施？A.罰款B.限制宣傳ESG相關(guān)用語C.暫停業(yè)務(wù)許可D.免除合規(guī)審查8.以下哪種方法不屬于ESG風(fēng)險評估的主要手段？A.定性分析（如專家訪談）B.定量分析（如數(shù)據(jù)分析）C.情景分析D.股票價格預(yù)測9.根據(jù)歐盟《可持續(xù)金融分類方案》（Taxonomy），以下哪項活動不被認(rèn)定為“可持續(xù)經(jīng)濟(jì)活動”？A.太陽能發(fā)電項目B.傳統(tǒng)能源開采C.電動汽車制造D.高效建筑改造10.某投資者通過分析一家公司的碳排放數(shù)據(jù)、供應(yīng)鏈勞工標(biāo)準(zhǔn)及董事會獨(dú)立性，評估其ESG表現(xiàn)。該投資者采用的方法屬于？A.負(fù)面篩選B.整合分析（IntegrativeAnalysis）C.主題投資D.市場分析二、多選題（共5題，每題3分，共15分）1.以下哪些因素可能影響一家公司的ESG評級？A.環(huán)境信息披露質(zhì)量B.產(chǎn)品安全事故記錄C.高管薪酬水平D.董事會輪換率E.財務(wù)盈利能力2.中國綠色金融標(biāo)準(zhǔn)委員會發(fā)布的《綠色債券項目目錄》中，以下哪些領(lǐng)域?qū)儆诰G色項目？A.可再生能源B.節(jié)能改造C.生物燃料D.傳統(tǒng)化石能源開采E.水資源管理3.ESG投資的風(fēng)險可以分為哪些類型？A.環(huán)境風(fēng)險（如氣候變化）B.社會風(fēng)險（如勞工糾紛）C.治理風(fēng)險（如管理層動蕩）D.市場風(fēng)險（如利率波動）E.法律風(fēng)險（如政策變動）4.以下哪些機(jī)構(gòu)或組織在推動全球ESG投資發(fā)展方面扮演重要角色？A.聯(lián)合國責(zé)任投資原則（PRI）B.全球可持續(xù)發(fā)展倡議（GECI）C.歐盟可持續(xù)金融分類方案（Taxonomy）D.中國證監(jiān)會E.美國證券交易委員會（SEC）5.一家上市公司在ESG方面可能面臨的監(jiān)管壓力來自哪些渠道？A.證券交易所信息披露要求B.行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)（如銀保監(jiān)會）C.國際評級機(jī)構(gòu)（如MSCI）D.證券交易所的綠色金融政策E.媒體輿論監(jiān)督三、判斷題（共10題，每題1分，共10分）1.ESG投資等同于可持續(xù)發(fā)展投資。2.所有高ESG評級的公司都具有良好的財務(wù)表現(xiàn)。3.中國《上市公司治理準(zhǔn)則》要求董事會中獨(dú)立董事占比不低于1/2。4.歐盟Taxonomy方案僅適用于歐盟境內(nèi)的企業(yè)，對跨國公司無約束力。5.負(fù)責(zé)任投資（RI）是ESG投資的一種，但ESG投資不包含RI。6.氣候風(fēng)險屬于ESG中的S（社會）因素。7.美國證監(jiān)會（SEC）要求所有上市公司必須披露ESG信息。8.綠色債券的發(fā)行利率通常低于同期限傳統(tǒng)債券。9.ESG投資可以完全消除投資風(fēng)險。10.企業(yè)發(fā)布ESG報告越多，其ESG表現(xiàn)越好。四、簡答題（共4題，每題5分，共20分）1.簡述ESG投資與傳統(tǒng)投資的區(qū)別。2.中國企業(yè)在推動綠色金融發(fā)展方面有哪些政策支持？3.如何評估一家公司的ESG風(fēng)險管理能力？4.ESG投資面臨的主要挑戰(zhàn)有哪些？五、論述題（1題，10分）結(jié)合中國ESG投資市場的發(fā)展現(xiàn)狀，分析如何提升ESG投資的實踐效果與合規(guī)性。答案及解析一、單選題答案1.D解析：ESG投資的核心要素包括環(huán)境（E）、社會（S）、治理（G），財務(wù)績效（F）雖然重要，但并非ESG的直接組成部分。2.C解析：ESG投資策略主要包括負(fù)面篩選、正面篩選、整合分析、主題投資等，排他性投資（ExclusivityInvestment）不屬于主流ESG策略。3.C解析：綠色債券募集資金需用于綠色項目，高污染、高耗能項目不屬于綠色項目范疇。4.C解析：標(biāo)普500指數(shù)為傳統(tǒng)股票指數(shù)，不含ESG篩選，其余均為ESG指數(shù)。5.B解析：女性董事占比低于20%可能被MSCI等評級機(jī)構(gòu)評為低等級，但符合PRI的性別多元化要求需更高比例（通常30%以上）。6.C解析：社會責(zé)任披露的核心內(nèi)容包括環(huán)境、社會、員工、供應(yīng)鏈等，資本市場表現(xiàn)屬于財務(wù)信息。7.B解析：基金宣傳ESG需提供具體標(biāo)準(zhǔn)，否則可能被限制用語，罰款或暫停業(yè)務(wù)屬于更嚴(yán)重處罰。8.D解析：ESG風(fēng)險評估主要依賴定性、定量、情景分析等，股票價格預(yù)測不屬于風(fēng)險評估手段。9.B解析：歐盟Taxonomy將傳統(tǒng)能源開采排除在可持續(xù)活動之外。10.B解析：綜合分析ESG因素屬于ESG投資的核心方法。二、多選題答案1.A,B,C,D解析：ESG評級考慮環(huán)境信息披露、安全事故、高管薪酬、董事會獨(dú)立性等因素，財務(wù)能力僅作為參考。2.A,B,E解析：綠色債券項目目錄包括可再生能源、節(jié)能改造、水資源管理等，生物燃料需符合綠色標(biāo)準(zhǔn)，化石能源開采不屬于綠色項目。3.A,B,C,E解析：ESG風(fēng)險包括環(huán)境、社會、治理、法律風(fēng)險，市場風(fēng)險屬于傳統(tǒng)投資風(fēng)險。4.A,B,C,D,E解析：上述機(jī)構(gòu)均在全球ESG投資中發(fā)揮作用，中國證監(jiān)會和SEC分別代表本國監(jiān)管。5.A,B,C,D,E解析：ESG監(jiān)管壓力來自交易所、行業(yè)監(jiān)管、國際評級、綠色金融政策及媒體輿論。三、判斷題答案1.×解析：ESG投資更側(cè)重非財務(wù)因素，但與可持續(xù)發(fā)展密切相關(guān)。2.×解析：高ESG評級公司財務(wù)表現(xiàn)不一定最佳，需結(jié)合行業(yè)比較。3.√解析：中國準(zhǔn)則要求獨(dú)立董事占比不低于1/3，但實踐中多數(shù)超過1/2。4.×解析：Taxonomy適用于全球企業(yè)，非歐盟企業(yè)若在歐盟市場融資也需遵守。5.×解析：RI是ESG投資的一部分，兩者無嚴(yán)格界限。6.×解析：氣候風(fēng)險屬于E（環(huán)境）因素。7.×解析：美國SEC僅要求披露氣候相關(guān)財務(wù)風(fēng)險，非所有ESG信息。8.√解析：綠色債券因低風(fēng)險溢價，利率通常低于傳統(tǒng)債券。9.×解析：ESG投資可降低部分風(fēng)險，但不能完全消除。10.×解析：報告數(shù)量不等于質(zhì)量，需關(guān)注實質(zhì)性信息。四、簡答題答案1.ESG投資與傳統(tǒng)投資的區(qū)別-傳統(tǒng)投資以財務(wù)回報為核心，ESG投資整合財務(wù)與非財務(wù)因素。-傳統(tǒng)投資可能忽視環(huán)境、社會風(fēng)險，ESG投資主動評估此類風(fēng)險。-傳統(tǒng)投資決策基于財務(wù)指標(biāo)，ESG投資采用多維度評估框架。2.中國綠色金融政策支持-發(fā)布《綠色債券發(fā)行管理辦法》規(guī)范綠色債券。-設(shè)立綠色信貸指引，鼓勵銀行向綠色項目放貸。-推動綠色債券市場，支持碳金融創(chuàng)新。3.ESG風(fēng)險管理能力評估-考察企業(yè)ESG信息披露質(zhì)量。-分析治理結(jié)構(gòu)對ESG的重視程度。-評估環(huán)境、社會風(fēng)險應(yīng)對措施有效性。4.ESG投資挑戰(zhàn)-標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一，缺乏全球共識。-數(shù)據(jù)質(zhì)量參差不齊。-投資回報難以量化。五、論述題答案提升中國ESG投資實踐效果與合規(guī)性的路徑-完善政策框架：借鑒