2025中級(jí)經(jīng)濟(jì)師（金融）綜合能力試題及答案2025中級(jí)經(jīng)濟(jì)師（金融）綜合能力試題及答案一、單項(xiàng)選擇題（共30題，每題1分，每題的備選項(xiàng)中只有1個(gè)最符合題意）某商業(yè)銀行的核心一級(jí)資本為80億元，一級(jí)資本為120億元，總資本為180億元，風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)為1200億元，該銀行的核心一級(jí)資本充足率最接近于（）A.6.67%B.10.00%C.15.00%答案：A解析：核心一級(jí)資本充足率=核心一級(jí)資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)×100%，代入數(shù)據(jù)得80/1200×100%≈6.67%。核心一級(jí)資本充足率是衡量銀行核心資本抵御風(fēng)險(xiǎn)能力的關(guān)鍵指標(biāo)，監(jiān)管要求通常不低于4.5%。下列貨幣政策工具中，屬于中央銀行一般性貨幣政策工具的是（）A.窗口指導(dǎo)B.法定存款準(zhǔn)備金率C.道義勸告答案：B解析：一般性貨幣政策工具包括法定存款準(zhǔn)備金率、再貼現(xiàn)率和公開(kāi)市場(chǎng)操作，被稱為“三大法寶”；窗口指導(dǎo)和道義勸告屬于選擇性貨幣政策工具，通過(guò)間接引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)行為發(fā)揮作用。某公司發(fā)行面值為100元、票面利率為5%、期限為3年的附息債券，每年付息一次，當(dāng)前市場(chǎng)利率為4%，該債券的理論發(fā)行價(jià)格最接近于（）A.102.78元B.104.92元C.107.49元答案：A解析：債券發(fā)行價(jià)格=票面利息×（P/A，r，n）+面值×（P/F，r，n），其中票面利息=100×5%=5元，r=4%，n=3。查表得（P/A，4%，3）≈2.7751，（P/F，4%，3）≈0.8890，計(jì)算得5×2.7751+100×0.8890≈13.8755+88.9≈102.7755元，最接近102.78元。根據(jù)《商業(yè)銀行資本管理辦法》，商業(yè)銀行的操作風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)量方法不包括（）A.基本指標(biāo)法B.標(biāo)準(zhǔn)法C.內(nèi)部評(píng)級(jí)法答案：C解析：操作風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)量方法包括基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和高級(jí)計(jì)量法；內(nèi)部評(píng)級(jí)法是信用風(fēng)險(xiǎn)資本計(jì)量的方法，用于評(píng)估銀行對(duì)客戶的信用風(fēng)險(xiǎn)暴露。下列關(guān)于金融市場(chǎng)分類的表述，正確的是（）A.按交易期限劃分，金融市場(chǎng)可分為現(xiàn)貨市場(chǎng)和衍生品市場(chǎng)B.按交易性質(zhì)劃分，金融市場(chǎng)可分為發(fā)行市場(chǎng)和流通市場(chǎng)C.按交易場(chǎng)所劃分，金融市場(chǎng)可分為貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)答案：B解析：按交易期限劃分，金融市場(chǎng)分為貨幣市場(chǎng)（1年以內(nèi)）和資本市場(chǎng)（1年以上）；按交易性質(zhì)劃分，分為發(fā)行市場(chǎng)（一級(jí)市場(chǎng)，新證券發(fā)行）和流通市場(chǎng)（二級(jí)市場(chǎng)，已發(fā)行證券交易）；按交易場(chǎng)所劃分，分為場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)和場(chǎng)外市場(chǎng)；現(xiàn)貨市場(chǎng)和衍生品市場(chǎng)是按交易工具類型劃分。某國(guó)2024年的名義GDP為10萬(wàn)億元，實(shí)際GDP為8萬(wàn)億元，則該國(guó)2024年的GDP平減指數(shù)為（）A.80B.125C.150答案：B解析：GDP平減指數(shù)=（名義GDP/實(shí)際GDP）×100，代入數(shù)據(jù)得（10/8）×100=125。GDP平減指數(shù)反映物價(jià)水平變動(dòng)，指數(shù)大于100表示物價(jià)較基期上漲。下列關(guān)于人民幣匯率制度的表述，符合當(dāng)前實(shí)際情況的是（）A.實(shí)行固定匯率制度，盯住美元B.實(shí)行有管理的浮動(dòng)匯率制度，參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)C.實(shí)行自由浮動(dòng)匯率制度，匯率完全由市場(chǎng)供求決定答案：B解析：當(dāng)前我國(guó)實(shí)行以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)匯率制度，既發(fā)揮市場(chǎng)在匯率形成中的決定性作用，又通過(guò)宏觀調(diào)控避免匯率大幅波動(dòng)。某商業(yè)銀行向某企業(yè)發(fā)放一筆500萬(wàn)元的貸款，貸款利率為5.5%，期限為1年，該銀行需繳納的法定存款準(zhǔn)備金率為10%，不考慮其他成本，該筆貸款的預(yù)期收益為（）A.27.5萬(wàn)元B.30.56萬(wàn)元C.55.0萬(wàn)元答案：A解析：貸款預(yù)期收益=貸款金額×貸款利率，代入數(shù)據(jù)得500×5.5%=27.5萬(wàn)元。法定存款準(zhǔn)備金率影響銀行可貸資金規(guī)模，但不直接影響單筆貸款的收益計(jì)算（收益主要由貸款金額和利率決定）。根據(jù)《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》，全球系統(tǒng)重要性銀行（G-SIBs）應(yīng)額外計(jì)提的資本要求屬于（）A.最低資本要求B.監(jiān)管緩沖資本要求C.附加資本要求答案：C解析：《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》的資本監(jiān)管框架包括最低資本要求（核心一級(jí)資本充足率4.5%等）、監(jiān)管緩沖資本要求（留存緩沖、逆周期緩沖）和附加資本要求（針對(duì)G-SIBs的額外資本，根據(jù)系統(tǒng)重要性程度計(jì)提1%-3.5%）。下列金融工具中，不屬于貨幣市場(chǎng)工具的是（）A.短期國(guó)債B.同業(yè)存單C.企業(yè)債券答案：C解析：貨幣市場(chǎng)工具是期限在1年以內(nèi)的金融工具，包括短期國(guó)債、同業(yè)存單、商業(yè)票據(jù)、銀行承兌匯票等；企業(yè)債券期限通常超過(guò)1年，屬于資本市場(chǎng)工具。某中央銀行在公開(kāi)市場(chǎng)上賣出100億元國(guó)債，同時(shí)下調(diào)法定存款準(zhǔn)備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)，此舉的政策意圖最可能是（）A.抑制通貨膨脹，收緊流動(dòng)性B.平衡流動(dòng)性，既不顯著松也不顯著緊C.刺激經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，釋放流動(dòng)性答案：B解析：賣出國(guó)債屬于緊縮性公開(kāi)市場(chǎng)操作（收回流動(dòng)性），下調(diào)法定存款準(zhǔn)備金率屬于擴(kuò)張性貨幣政策（釋放流動(dòng)性），兩者搭配實(shí)施，意圖是平衡市場(chǎng)流動(dòng)性，避免單一政策導(dǎo)致流動(dòng)性大幅波動(dòng)。下列關(guān)于商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的表述，錯(cuò)誤的是（）A.表外業(yè)務(wù)不列入銀行資產(chǎn)負(fù)債表B.表外業(yè)務(wù)不會(huì)給銀行帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)C.信用證、保函屬于表外業(yè)務(wù)答案：B解析：表外業(yè)務(wù)是指不列入銀行資產(chǎn)負(fù)債表，但能給銀行帶來(lái)手續(xù)費(fèi)收入或潛在風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)，如信用證、保函、遠(yuǎn)期合約等；表外業(yè)務(wù)可能帶來(lái)信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等（如未履約的保函需銀行代償），并非無(wú)風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)凱恩斯的貨幣需求理論，人們持有貨幣的動(dòng)機(jī)不包括（）A.交易動(dòng)機(jī)B.預(yù)防動(dòng)機(jī)C.投機(jī)動(dòng)機(jī)D.儲(chǔ)蓄動(dòng)機(jī)答案：D解析：凱恩斯貨幣需求理論認(rèn)為，人們持有貨幣的動(dòng)機(jī)包括交易動(dòng)機(jī)（日常交易）、預(yù)防動(dòng)機(jī)（應(yīng)對(duì)意外支出）和投機(jī)動(dòng)機(jī)（利用利率波動(dòng)進(jìn)行投機(jī)），儲(chǔ)蓄動(dòng)機(jī)不屬于該理論范疇。某國(guó)2024年的國(guó)際收支平衡表中，經(jīng)常賬戶順差為200億美元，資本與金融賬戶逆差為150億美元，若不考慮凈誤差與遺漏，該國(guó)當(dāng)年的外匯儲(chǔ)備變動(dòng)為（）A.增加50億美元B.減少50億美元C.增加350億美元答案：A解析：根據(jù)國(guó)際收支平衡原理，經(jīng)常賬戶差額+資本與金融賬戶差額=外匯儲(chǔ)備變動(dòng)（若為正，外匯儲(chǔ)備增加；若為負(fù)，外匯儲(chǔ)備減少）。代入數(shù)據(jù)得200+（-150）=50億美元，故外匯儲(chǔ)備增加50億美元。下列關(guān)于金融監(jiān)管原則的表述，正確的是（）A.監(jiān)管主體獨(dú)立性原則要求監(jiān)管機(jī)構(gòu)不受政府干預(yù)B.依法監(jiān)管原則要求監(jiān)管活動(dòng)必須依據(jù)明確的法律規(guī)定C.適度競(jìng)爭(zhēng)原則要求限制金融機(jī)構(gòu)之間的競(jìng)爭(zhēng)答案：B解析：監(jiān)管主體獨(dú)立性原則要求監(jiān)管機(jī)構(gòu)在法律框架下獨(dú)立行使監(jiān)管權(quán)，并非完全不受政府干預(yù)（需與宏觀政策協(xié)調(diào)）；依法監(jiān)管原則是金融監(jiān)管的核心原則，確保監(jiān)管的合法性和公正性；適度競(jìng)爭(zhēng)原則要求在鼓勵(lì)競(jìng)爭(zhēng)的同時(shí)防范過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)，而非限制競(jìng)爭(zhēng)。某商業(yè)銀行的不良貸款余額為40億元，貸款總額為800億元，則該銀行的不良貸款率為（）A.4.0%B.5.0%C.8.0%答案：B解析：不良貸款率=不良貸款余額/貸款總額×100%，代入數(shù)據(jù)得40/800×100%=5%。不良貸款率是衡量銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量的重要指標(biāo)，監(jiān)管通常要求控制在較低水平（如5%以下）。下列貨幣政策中介目標(biāo)中，屬于價(jià)格型中介目標(biāo)的是（）A.貨幣供應(yīng)量B.基礎(chǔ)貨幣C.同業(yè)拆借利率答案：C解析：貨幣政策中介目標(biāo)分為數(shù)量型和價(jià)格型，數(shù)量型包括貨幣供應(yīng)量、基礎(chǔ)貨幣等（反映貨幣數(shù)量）；價(jià)格型包括利率（如同業(yè)拆借利率、國(guó)債收益率）等（反映貨幣價(jià)格）。根據(jù)《商業(yè)銀行法》，商業(yè)銀行不得從事的業(yè)務(wù)是（）A.吸收公眾存款B.發(fā)放短期貸款C.從事信托投資答案：C解析：《商業(yè)銀行法》規(guī)定，商業(yè)銀行可以從事吸收公眾存款、發(fā)放貸款、辦理結(jié)算等業(yè)務(wù)，但不得從事信托投資和證券經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，不得向非自用不動(dòng)產(chǎn)投資或者向非銀行金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)投資（除非國(guó)家另有規(guī)定）。某國(guó)采用盯住匯率制度，當(dāng)本國(guó)貨幣面臨升值壓力時(shí)，中央銀行最可能采取的措施是（）A.在外匯市場(chǎng)上賣出本國(guó)貨幣，買入外匯B.在外匯市場(chǎng)上買入本國(guó)貨幣，賣出外匯C.提高法定存款準(zhǔn)備金率答案：A解析：在盯住匯率制度下，若本國(guó)貨幣面臨升值壓力，中央銀行需干預(yù)外匯市場(chǎng)，賣出本國(guó)貨幣、買入外匯，增加市場(chǎng)上本國(guó)貨幣供給，抑制本幣升值，維持匯率穩(wěn)定；買入本幣會(huì)加劇本幣升值，提高法定存款準(zhǔn)備金率主要影響國(guó)內(nèi)流動(dòng)性，對(duì)匯率直接影響較小。下列關(guān)于金融創(chuàng)新的表述，錯(cuò)誤的是（）A.金融創(chuàng)新可以提高金融效率B.金融創(chuàng)新必然會(huì)增加金融風(fēng)險(xiǎn)C.金融衍生品是金融創(chuàng)新的重要成果答案：B解析：金融創(chuàng)新具有雙重性，一方面能提高金融服務(wù)效率、滿足多樣化需求（如衍生品工具幫助管理風(fēng)險(xiǎn)），另一方面若創(chuàng)新過(guò)度或監(jiān)管滯后，可能增加金融風(fēng)險(xiǎn)（如次貸危機(jī)中的復(fù)雜衍生品）；但并非所有金融創(chuàng)新都會(huì)增加風(fēng)險(xiǎn)，合理的創(chuàng)新可通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)分散等方式降低風(fēng)險(xiǎn)。某商業(yè)銀行的總資產(chǎn)為2000億元，總負(fù)債為1800億元，該銀行的杠桿率為（）A.10.0%B.11.1%C.90.0%答案：A解析：杠桿率=一級(jí)資本/總資產(chǎn)×100%，本題中一級(jí)資本=總資產(chǎn)-總負(fù)債=2000-1800=200億元，故杠桿率=200/2000×100%=10%。杠桿率是衡量銀行資本充足性的補(bǔ)充指標(biāo)，避免銀行過(guò)度杠桿化。下列關(guān)于通貨膨脹的表述，正確的是（）A.溫和的通貨膨脹有利于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)B.通貨膨脹一定會(huì)導(dǎo)致貨幣貶值C.通貨膨脹率越高，失業(yè)率越低（菲利普斯曲線長(zhǎng)期成立）答案：B解析：溫和通貨膨脹（如2%-3%）可能在短期內(nèi)刺激經(jīng)濟(jì)，但長(zhǎng)期過(guò)高或過(guò)低的通貨膨脹均不利于經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定；通貨膨脹的本質(zhì)是貨幣供應(yīng)量超過(guò)實(shí)際需求，必然導(dǎo)致貨幣購(gòu)買力下降（貨幣貶值）；菲利普斯曲線短期成立（通脹與失業(yè)負(fù)相關(guān)），長(zhǎng)期不成立（長(zhǎng)期菲利普斯曲線垂直，通脹與失業(yè)無(wú)關(guān)）。某金融機(jī)構(gòu)發(fā)行一款理財(cái)產(chǎn)品，預(yù)期年化收益率為4.5%，投資期限為180天，若投資者投入10萬(wàn)元，到期后可獲得的收益最接近于（）A.2226.03元B.4500.00元C.9000.00元答案：A解析：理財(cái)產(chǎn)品收益=本金×預(yù)期年化收益率×（投資天數(shù)/365），代入數(shù)據(jù)得100000×4.5%×（180/365）≈100000×0.045×0.4932≈2226.03元。理財(cái)產(chǎn)品收益計(jì)算通常按實(shí)際天數(shù)（365天/年）計(jì)算，而非簡(jiǎn)單按半年（180天）折算。根據(jù)《中國(guó)人民銀行法》，中國(guó)人民銀行的主要職責(zé)不包括（）A.制定和執(zhí)行貨幣政策B.審批商業(yè)銀行的設(shè)立C.維護(hù)金融穩(wěn)定答案：B解析：中國(guó)人民銀行的職責(zé)包括制定執(zhí)行貨幣政策、維護(hù)金融穩(wěn)定、提供金融服務(wù)等；商業(yè)銀行的設(shè)立審批由中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)（銀保監(jiān)會(huì)）負(fù)責(zé)，屬于監(jiān)管職責(zé)范疇。下列關(guān)于資本市場(chǎng)線（CML）的表述，正確的是（）A.資本市場(chǎng)線反映了風(fēng)險(xiǎn)與收益的線性關(guān)系，斜率為夏普比率B.資本市場(chǎng)線上的所有組合均為無(wú)風(fēng)險(xiǎn)組合C.資本市場(chǎng)線僅適用于有效組合答案：C解析：資本市場(chǎng)線反映有效組合的風(fēng)險(xiǎn)（標(biāo)準(zhǔn)差）與收益之間的線性關(guān)系，斜率為市場(chǎng)組合的夏普比率（并非所有組合的夏普比率）；資本市場(chǎng)線上的組合包括無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和市場(chǎng)組合的混合，并非均為無(wú)風(fēng)險(xiǎn)組合；資本市場(chǎng)線僅適用于有效組合（風(fēng)險(xiǎn)最低、收益最高的組合），非有效組合不在資本市場(chǎng)線上。某國(guó)政府發(fā)行面值為1000億元、期限為5年、票面利率為3%的國(guó)債，若該國(guó)債以折價(jià)方式發(fā)行，發(fā)行價(jià)格為980億元，則該國(guó)債的到期收益率（）A.低于3%B.等于3%C.高于3%答案：C解析：債券的到期收益率與發(fā)行價(jià)格呈反向關(guān)系：折價(jià)發(fā)行（發(fā)行價(jià)<面值）時(shí)，到期收益率>票面利率；平價(jià)發(fā)行（發(fā)行價(jià)=面值）時(shí)，到期收益率=票面利率；溢價(jià)發(fā)行（發(fā)行價(jià)>面值）時(shí)，到期收益率<票面利率。本題中發(fā)行價(jià)980億元<面值1000億元，故到期收益率高于3%。下列關(guān)于商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的表述，錯(cuò)誤的是（）A.流動(dòng)性覆蓋率（LCR）衡量銀行短期（30天）流動(dòng)性狀況B.凈穩(wěn)定資金比率（NSFR）衡量銀行長(zhǎng)期（1年）流動(dòng)性狀況C.流動(dòng)性管理的核心是確保銀行有足夠的盈利能力答案：C解析：商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的核心是確保銀行有足夠的資金應(yīng)對(duì)客戶提款和資產(chǎn)增長(zhǎng)需求，避免流動(dòng)性危機(jī)；盈利能力是銀行盈利性管理的核心，與流動(dòng)性管理目標(biāo)不同；LCR和NSFR是《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》中衡量銀行流動(dòng)性的關(guān)鍵指標(biāo)，分別對(duì)應(yīng)短期和長(zhǎng)期流動(dòng)性。下列關(guān)于外匯儲(chǔ)備的表述，正確的是（）A.外匯儲(chǔ)備越多越好，可增強(qiáng)國(guó)際支付能力B.外匯儲(chǔ)備的主要形式是外國(guó)政府債券和外匯存款C.外匯儲(chǔ)備增加會(huì)導(dǎo)致本國(guó)貨幣貶值答案：B解析：外匯儲(chǔ)備并非越多越好，過(guò)多會(huì)增加國(guó)內(nèi)貨幣投放、加劇通脹壓力，且面臨外匯資產(chǎn)貶值風(fēng)險(xiǎn)；外匯儲(chǔ)備的主要形式包括外國(guó)政府債券、外匯存款、黃金等，其中外國(guó)政府債券（如美國(guó)國(guó)債）是主要形式；外匯儲(chǔ)備增加意味著中央銀行買入外匯、賣出本幣，會(huì)增加本幣需求，可能導(dǎo)致本幣升值（而非貶值）。根據(jù)《證券投資基金法》，證券投資基金的托管人由（）擔(dān)任A.基