1、二O一二年十二月,浙江股權交易中心,助力中小微企業(yè)成長的資本市場,2,目錄,3,中心成立的背景,從全世界的范圍來看，對中小企業(yè)的資本市場服務問題，是一個全球性難題。通過建設多層次資本市場來進行解決是一個有效的方法。,多層次資本市場,4,中心成立的背景,5,中心成立的背景,6,中心成立的背景,7,中心成立的背景,8,中心的定位與股東構成,浙江股權交易中心(簡稱:中心)是浙江省人民政府依據(jù)中國證監(jiān)會有關規(guī)定的精神，利用溫州金融改革試驗區(qū)的優(yōu)勢，結(jié)合浙江省地方資本市場特色，收購浙江產(chǎn)交所相關股權轉(zhuǎn)讓平臺資產(chǎn)及浙江股權托管服務有限公司全部股權后，建立的區(qū)域股權交易市場。中心與全國性資本市場相對接，是我

2、國多層次資本市場體系的重要組成部分。,定位,中心作為浙江省政府批準的唯一省級股權交易平臺，借助成熟資本市場成長經(jīng)驗，通過組織開展非上市公司股權融資、私募債融資、股權和債權的掛牌交易，探索建立中小企業(yè)、科技成長企業(yè)直接融資渠道，促進非上市公司熟悉資本市場規(guī)則，完善公司治理結(jié)構，優(yōu)化融資結(jié)構，實現(xiàn)健康快速成長；通過建立和完善市場化孵化和篩選機制，源源不斷地為主板、中小板市場、創(chuàng)業(yè)板市場和境外資本市場培育和輸送優(yōu)質(zhì)成熟上市后備資源；努力建設一個具有投資價值、充滿活力又高度自我穩(wěn)定的、集中統(tǒng)一的股權與債權市場，成為中國資本市場的必要補充和重要組成部分。,浙江股權交易中心定位,浙江股權交易中心于2012

3、年9月3日注冊成立，是浙江省政府批準的唯一省級股權交易平臺，中心在未上市公司股份轉(zhuǎn)讓試點的基礎上，建立了一整套符合區(qū)域性資本市場建設要求的規(guī)則與運營體系，并與全國性證券市場相對接，是我國多層次資本市場體系的重要組成部分。 浙江省股權交易市場建設的重要平臺，是經(jīng)省政府批準設立，在國家政權監(jiān)管部門指導下，為省內(nèi)企業(yè)提供股權、債權和其他權益類產(chǎn)品的轉(zhuǎn)讓和融資服務的市場組織。 （浙政辦2012129號）,浙江股權交易中心功能,金融創(chuàng)新,私募債備案發(fā)行,融資掛牌,登記、托管,定向增資,股份轉(zhuǎn)讓,9,10,中心的定位與股東構成,服務平臺,投資平臺,創(chuàng)新平臺,公共平臺,11,浙江股權交易中心股東構成,12,

4、浙江省財政廳,浙江省財務開發(fā)公司,浙江省 金融控股有限公司,杭州市金融投資集團有限公司,財通證券,浙江省金融市場投資有限公司,溫州市國資投資集團有限公司,浙商證券,浙江股權交易中心,上證所信息網(wǎng)絡有限公司,上海證券交易所,100%,100%,60.95%,10%,40%,20%,10%,20%,66.6667%,33.3333%,100%,浙江股權交易中心股東構成（二）,溫州市人民政府,100%,杭州市人民政府,1、浙江省金融控股有限公司，系浙江省人民政府批準設立，為省政府的金融投資管理平臺，省直屬國有企業(yè)，其管理體制相當于副廳級單位，省政府授權省財政廳進行監(jiān)督管理； 2、杭州市金融投資集團有

5、限公司，以杭州市投資控股有限公司和杭州市財開投資集團公司為基礎，整合市屬國有地方金融平臺，專業(yè)從事金融服務產(chǎn)業(yè)投資、產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金投資、金融發(fā)展平臺建設等業(yè)務的國有全資企業(yè)。,13,中心的制度體系與業(yè)務體系,14,中心的制度體系與業(yè)務體系,15,中心的功能,16,中心的功能,17,中心的特色,18,企業(yè)的準入條件,19,服務企業(yè)融資、掛牌業(yè)務的主要機構,20,業(yè)務流程,股權融資掛牌業(yè)務流程,21,業(yè)務流程,私募債融資業(yè)務流程,22,政府政策扶持,根據(jù)浙江省人民政府辦公廳關于推進股權交易市場建設的若干意見（浙政辦發(fā)【2012】129號）規(guī)定： 一、積極培育和發(fā)展股份制企業(yè) 二、積極鼓勵企業(yè)進場掛牌

6、與托管。 （1）上市后備企業(yè)。鼓勵、支持各地擬上市企業(yè)進場掛牌，在浙江股權交易中心先行培育和規(guī)范。掛牌企業(yè)符合轉(zhuǎn)板條件的、按照中國證監(jiān)會有關規(guī)定申請轉(zhuǎn)板。 （2）行業(yè)重點企業(yè)。 （3）科技型企業(yè)。 （4）地方金融企業(yè)。完成股份制改革的地方金融企業(yè)，要按照財政部等5部門關于規(guī)范金融企業(yè)內(nèi)部職工持股的通知（財金【2010】97號）要求，將包括職工股在內(nèi)的全部股份逐步集中托管到浙江股權交易中心。,23,政府政策扶持,（5）歷史遺留問題公司。 （6）退市公司。 （7）國有企業(yè)。 三、拓寬掛牌企業(yè)的融資方式。 四、積極推動合格投資者進場交易。 五、積極引導中介機構進場服務。 六、加大對股權交易市場建設的政策支持。 （1）降低企業(yè)進場成本。各地應參照支持企業(yè)上市和在“新三板”掛牌的相關政策措施，對企業(yè)在浙江股權交易中心掛牌前進行股份制改造、合并或分立、股權轉(zhuǎn)讓或重組的，給予交易費用減免；對企業(yè)因改制評估資產(chǎn)增值補繳相關稅收而增加的成本，安排專項資金給予適當補助；對進入浙江股權交易中心掛牌的企業(yè)，由當?shù)卣畢⒄掌髽I(yè)上市給予獎勵。 （2）加大推薦掛牌獎勵。對進入浙江股權交易中心掛牌的前200家企業(yè)，按每家掛牌企業(yè)20萬元的獎勵標準，由浙江股權交易中心對推薦機構予以獎勵。獎勵費用由省財政予以專項補助。 （3）優(yōu)化工商登記服務。工商部門要積極為浙江股權交易中心運行提供便捷服務，浙江股權交易中心要及