1、第七章 一般跟單信用證.123第一節(jié) 不可撤銷信用證第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證第二節(jié) 不可撤銷保兌的信用證與 不可撤銷不保兌的信用證本章知識結(jié)構(gòu)第七章一般的跟單信用證不可撤銷信用證付款信用證承兌信用證議付信用證不可撤銷保兌信用證不可撤銷不保兌信用證即期付款信用證延期付款信用證第一節(jié) 不可撤銷信用證第一節(jié) 不可撤銷信用證一、定義和開證行責(zé)任不可撤銷跟單信用證在其規(guī)定的單據(jù)全部提交給指定的銀行或開證行，符合信用證條款或條件時，即構(gòu)成開證行確定承諾的責(zé)任，必須承付。承諾條款承諾條款Undertaking ClauseWe (Issuing Bank) hereby undertake that

2、draft(s) drawn and in compliance with the terms of Credit shall be duly honoured on due presentation.第一節(jié) 不可撤銷信用證二、信用證的不可撤銷性不可撤銷信用證未經(jīng)開證行、保兌行（如有保兌行的話）和受益人的明確同意，既不能修改，也不能撤銷。不可撤銷信不可撤銷信用證的本質(zhì)用證的本質(zhì)當(dāng)修改被開證行和受益人接受時，該修改就已經(jīng)在開證行和受益人之間生效，從而能約束開證行和受益人，無論保兌行是否接受該修改。 對信用證的保兌行為是可看成是由保兌行開給受保兌行開給受 益人的一份獨(dú)立的平行于原證的另一種信用證益

3、人的一份獨(dú)立的平行于原證的另一種信用證。如果保兌行不同意修改，只能影響保兌行對受益人的承諾，而不能影響到原證的修改。保兌行不愿意對修改加具保兌，通常是因?yàn)楸秾Ρ缎幸馕吨叩娘L(fēng)險(xiǎn)（信用證有效期和付款期延長、信用證金額增加、償付變更），所以保兌行可以選擇僅僅通知修改而不 加具保兌。第一節(jié) 不可撤銷信用證修改書對當(dāng)事人生效時點(diǎn)：修改書對當(dāng)事人生效時點(diǎn)：開證行：自其發(fā)出修改書時起即行生效。保兌行：將其保兌行為拓展至修改書上的內(nèi)容并應(yīng)自其通知修 改書時起即行生效。受益人：收到修改書立即回應(yīng)：接受即生效，反之即不生效。收到修改書暫不回應(yīng)：交來單據(jù)符合修改書時即生效。是否全部接受修改內(nèi)容：部分接受修改

4、內(nèi)容屬無效。第二節(jié) 不可撤銷保兌的信用證與不可撤銷不保兌的信用證第二節(jié) 不可撤銷保兌的信用證與不可撤銷不保兌的信用證一、不可撤銷保兌的信用證保兌信用證保兌行在開證行承諾之外作出承付或議付相符交單的確定承諾的信用證。不可撤銷保兌的不可撤銷保兌的信用證的特點(diǎn)：信用證的特點(diǎn)：給予受益人開證行和保兌行兩家銀行的雙重的付款保證。否則就是不保兌的信用證。如果開證行授權(quán)或要求一銀行對信用證加具保兌，其可對其不予照辦，但必須毫不猶豫的告知開證行和受益人。保兌行可將其保兌拓展至修改，并自通知該修改之時即不可撤銷地受其約束。但是保兌行可以選擇不對修改進(jìn)行保兌。信用證在轉(zhuǎn)讓時候信用證在轉(zhuǎn)讓時候應(yīng)該注明保兌情況應(yīng)該注

5、明保兌情況第二節(jié) 不可撤銷的保兌信用證與不可撤銷的不保兌信用證（一）定義和保兌行責(zé)任保兌行自對信用證加具保兌之時起，即不可撤銷地承擔(dān)承付或議付的責(zé)任如下：保兌行的責(zé)任保兌行的責(zé)任A.由保兌銀行兌用者即期付款、延期付款、承兌保兌銀行須對相符交單承付B.由其他指定銀行兌用者即期付款未付延期付款未承擔(dān)延期付款義務(wù)承擔(dān)延期付款義務(wù)，到期未付承兌未承兌已承兌，到期未付議付未議付C.由保兌銀行兌用者議付無追索權(quán)議付第二節(jié) 不可撤銷的保兌信用證與不可撤銷的不保兌信用證（二）保兌的需要和做法保兌的需要保兌的需要：受益人出于對信用和分級以及開證行的金融地位考慮會要求保兌。例：一家較小的銀行開證，或開證行所在的國

6、家有政治、經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)時，收益人會通過開證申請人請求開證行授權(quán)另一家位于進(jìn)口國家以外的銀行加以保兌。保兌的做法保兌的做法：1.通知行的通知書上面注明通知行加上“保兌”當(dāng)做面函附在信用證上面。As requested by the Issuing Bank, we hereby add our confirmation to this credit in accordance with the stipulations under UCP600 Article 8.2.保兌行在信用證上面加列保兌條款和加蓋保兌行名稱的橡皮章表示它已保兌此證。第二節(jié) 不可撤銷的保兌信用證與不可撤銷的不保兌信用證（三）保

7、兌行責(zé)任的開始UCP600第8條b款：保兌行自對信用證加具保兌之時起即不可撤銷地承擔(dān)承付或議付的責(zé)任，即保兌行在對信用證加保兌時起就不可撤銷地受到該證的約束，從這一刻起，只要相符單據(jù)交到保兌行或其他被指定銀行，保兌行的承付或議付責(zé)任就已確立。（四）保兌行的議付當(dāng)保兌行同時為被指定議付行時，保兌行的責(zé)任為議付。但保兌行的議付與其他被指定銀行的議付有兩點(diǎn)不同：保兌行必須對相符交單履行議付的義務(wù)，其他被指定銀行沒有必須議付的義務(wù)；保兌行對受益人的議付是沒有追索權(quán)的，而其他被指定銀行對受益人的議付須根據(jù)是否有匯票，以及與客戶之間的協(xié)議而定。第二節(jié) 不可撤銷的保兌信用證與不可撤銷的不保兌信用證（五）保兌

8、行對于修改的處理保兌行將修改通知受益人這一行為本身就被視為它已同意將保兌延展至修改的表示, 并自那時起受該修改約束。 保兌行還可以選擇不把保兌延展至修改, 但卻不能不對該修改進(jìn)行通知,在通知修改時應(yīng)不延遲地告知開證行和受益人它的保兌并不延展至修改。（六）單據(jù)繞過保兌行受益人開證行交單繞過保兌行無力付款保兌行過期交單拒付第二節(jié) 不可撤銷的保兌信用證與不可撤銷的不保兌信用證（七）沉默保兌在未經(jīng)開證行授權(quán)或要求的情況下, 一家銀行與受益人達(dá)成協(xié)議 (往往是在受益人的要求下) 對信用證加具 “保兌”的行為, 習(xí)慣上被稱為沉默保兌沉默保兌。其本質(zhì)本質(zhì)是加具沉默保兌的銀行向受益人作出承擔(dān)開證行履約風(fēng)險(xiǎn)的一

9、種保證或約定, 在開證行不履約或無法履約時, 沉默保兌的銀行對受益人予以賠償。 沉默保兌是一種擔(dān)保沉默保兌是一種擔(dān)?；蝻L(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)責(zé)任或風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)責(zé)任第二節(jié) 不可撤銷保兌的信用證與不可撤銷不保兌的信用證二、不可撤銷不保兌的信用證（一）構(gòu)成開證行的不可撤銷跟單信用證被一家通知行予以通知, 此時, 信用證項(xiàng)下的通知行作為開證行的代理人, 除了合理謹(jǐn)慎地核驗(yàn)所通知信用證的表面真實(shí)性外, 對受益人不承擔(dān)任何責(zé)任。 這種信用證就是不可撤銷不保兌的信用證不可撤銷不保兌的信用證 (Irrevocable Unconfirmed Credit), 它與通常的不可撤銷信用證內(nèi)容完全相同。（二）說明開證行已在 with

10、out adding your confirmation 前面小方格中加上 “ ”標(biāo)記, 通知行則在信用證上另加面函, 上面印有通知或保兌的詞句如下:This notification and the enclosed advice are sent to you without any engagement on our part.第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證一、即期付款信用證即期付款信用證開證行或被指定銀行收到相符交單后應(yīng)立即付款的一種信用證。其條款一般為“本信用證可以在開證行（或被指定銀行）即期付款兌用有效”。（一）即期付款方式的常用套語1.交單地點(diǎn)來寫城

11、市名稱，應(yīng)是被指定銀行所在的城市2.with 后面填寫開證行自行付款或授權(quán)通知行/ 其他行作為被指定銀行付款, 這里有限制上述指名銀行使用信用證的作用3.by 后面選擇 sight payment,表明信用證使用方式。4. 可要求匯票或不要求匯票, 如要求匯票在and 前面的加 “” 標(biāo)記。5.匯票期限是at sight6.付款人/ 受票人是指定付款行第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（二）直接付款信用證直接付款信用證是開證行作為即期付款行, 要求受益人直接寄單給開證行, 審單相符立即付款。1.定義：定義：在不可撤銷直接付款信用證項(xiàng)下, 開證行的義務(wù)擴(kuò)展至受益人, 以支付匯票/單據(jù)。 通常在開證行

12、所在地到期, 這種跟單信用證沒有傳送開證行的許諾和義務(wù)給除指名受益人以外的其他任何人。2.說明：說明：銀行和其他金融機(jī)構(gòu)可以選擇購買受益人的匯票/ 單據(jù)。 然而, 憑這樣的信用證購買受益人的匯票/ 單據(jù)并沒有得到向開證行索償?shù)臋?quán)利, 也沒有被開證行傳送其責(zé)任,以保護(hù)匯票/ 單據(jù)的購買人, 直接付款跟單信用證項(xiàng)下開立匯票/ 單據(jù)的購買人只有權(quán)利代表。第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（三）指定付款行的即期付款信用證指定付款行付給受益人票面上的金額, 不能從中扣收利息, 而指定付款行向開證行索償時, 要看開證行賬戶設(shè)立情況來確定能否立即償付或索償后數(shù)日再行償付。當(dāng)開證行的賬戶設(shè)在指定付款行時, 開證行

13、將在信用證中規(guī)定如下: “交來的單據(jù)與信證條款相符時, 為了償還你行付款, 請借記我行賬戶自行償還, 并通知我行。 ( In reimbursement of your payment please reimburse yourselves by the debit of our account with you under youradvice to us when documents presented in compliance with the terms and conditions of the credit.)第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證二、延期付款信用證延期付款信用證開證行或

14、被指定銀行按信用證規(guī)定在收到相符單據(jù)若干天后再付款的信用證。此類信用證此類信用證不需要匯票不需要匯票 2. with 后面填寫開證行自行付款, 或授權(quán)通知行/ 其他行作為被指定銀行, 這里有限制上述被指定銀行使用信用證的作用。5.空著6.空著 4. 一律不要求匯票時， 在 and 前面的空著。（一）延期付款方式的常用套語3. by 后面填寫確定的付款到期日, 如 60 days after B/ L date, 使其成為完整的信用證使用方式。1. 交單地點(diǎn)欄寫城市名稱, 應(yīng)是被指定銀行所在的城市。第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（二）延期付款可以貼現(xiàn)融資延期、承兌、議付這三種使用方式都有遠(yuǎn)期付款

15、情況, 在 UCP500 時代以延期付款信用證隱含欺詐風(fēng)險(xiǎn)為最大。受益人把交單后的延期收款視為信用證項(xiàng)下應(yīng)得的款項(xiàng), 引用UCP500 第 49 條讓渡給被指定銀行, 以獲取融資。第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證三、承兌信用證承兌信用證承兌信用證是遠(yuǎn)期信用證的一種, 受益人要開立匯票。 開證行在開立承兌信用證時, 可以規(guī)定由自己承兌匯票, 也可以規(guī)定由被指定銀行承兌匯票。開證行或被指定銀行對受益人開立的遠(yuǎn)期匯票一經(jīng)承兌, 信用證項(xiàng)下的不可撤銷的付款責(zé)任就上升到了票據(jù)上的無條件付款責(zé)任。第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（一）承兌方式的常用套語1.交單地點(diǎn)欄寫城市名稱, 應(yīng)是被指定銀行所在城市。 2.

16、 with 后面填寫開證行自行付款, 或授權(quán)通知行/ 其他行作為被指定銀行, 這里有限制上述被指定銀行使用信用證的作用。3. by后面填寫 acceptance of draft(s) at XX days after XX,必須表明到期日的確定方法，也是表明匯票遠(yuǎn)期的期限，如30 days sight， 使其成為完整的信用證使用方式。4.承兌信用證必然要求遠(yuǎn)期匯票，應(yīng)在 and 前面的加“”標(biāo)記。5.與“3.”的承兌使用方式的期限相同。6.匯票受票人是指定承兌行。第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（二）信用證項(xiàng)下匯票的承兌與貼現(xiàn)信用證項(xiàng)下跟單匯票一經(jīng)受票行承兌就構(gòu)成承兌行在到期日無條件付款的承諾

17、。 受益人作為持票人, 可以在承兌后要求承兌行或其他銀行貼現(xiàn)立即得到凈款融資, 貼現(xiàn)行付出凈款的對價(jià), 獲得并持有已承兌匯票成為正當(dāng)持票人, 不受以后發(fā)現(xiàn)前手權(quán)利缺陷的影響, 具有要求承兌人履行付款的權(quán)利。憑電貼現(xiàn)與憑有形承兌匯票貼現(xiàn)憑電貼現(xiàn)與憑有形承兌匯票貼現(xiàn)第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（三）假遠(yuǎn)期信用證概念買賣雙方在貿(mào)易合同中約定即期交易，貨物價(jià)格也以進(jìn)口商即期付款為基礎(chǔ), 但進(jìn)口商出于融資的需要, 開出的信用證要求受益人 (出口商) 開立遠(yuǎn)期匯票，而信用證中開證行承諾或授權(quán)一家被指定銀行即期向受益人付款，待遠(yuǎn)期匯票到期時, 進(jìn)口商再向開證行支付款項(xiàng)。作用假遠(yuǎn)期信用證對于開證申請人 (進(jìn)

18、口商) 而言, 具有遠(yuǎn)期信用證的效果, 滿足了進(jìn)口商將即期交易轉(zhuǎn)化為遠(yuǎn)期付款的需要, 實(shí)質(zhì)上是開證行為進(jìn)口商提供了資金通融。 業(yè)務(wù)流程開證行指定代付行 確定融資利率開證行開立假遠(yuǎn)期信用證出口商通過議付行/交單行向開證行交單并收款代付行向議付行/交單行支付信用證款項(xiàng)遠(yuǎn)期匯票到期，開證行將匯票款型連同利息償付代付行第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證議付信用證四、議付信用證開證行允許受益人向被指定銀行或任何銀行交單議付的信用證, 按是否限定議付銀行分為限制議付信用證和自由議付信用證兩種。 規(guī)定在某一家具體被指定的銀行辦理議付的信用證允許某個國家或某個城市內(nèi)的任何銀行辦理議付的信用證第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（一）議付信用證定義UCP600第二條：議付議付是指被指定銀行在相符交單下，在它應(yīng)獲得償付的那天或以前向受益人預(yù)付并購買匯票及/或單據(jù)的行為。即期議付即期議付是指議付信用證規(guī)定受益人開立以開證行作為付款人的即期匯票，議付行審單無誤后，墊付資金，扣去墊款利息。遠(yuǎn)期議付遠(yuǎn)期議付是指議付信用證規(guī)定受益人開立以開證行作為付款人的（見票后）/（提單日期后）若干天付款的遠(yuǎn)期匯票，議付行將相符單據(jù)寄至開證行, 在接到它電告承兌匯票時,即可墊付資金。第三節(jié) 付款、承兌、議付信用證（二）