公司法人治理結(jié)構(gòu)

標(biāo)準(zhǔn)運作分析主講人：梅慎實博士后國泰君安證券公司〔兼任三峽新材公司獨立董事〕前言：上市公司高級管理人員腐敗榜

一、公司法人治理結(jié)構(gòu)概述

〔一〕公司法人治理結(jié)構(gòu)的含義〔參考書第8—9頁〕

〔二〕公司治理與公司管理、

公司治理結(jié)構(gòu)

〔參考書第226-238頁〕

治

理公司開展戰(zhàn)略管

理行政管理與親自過問

指導(dǎo)、重大決策與說明義務(wù)監(jiān)督〔三〕三種主流的公司治理結(jié)構(gòu)模式與我國的選擇〔參考書第225—236頁〕

1、經(jīng)營階層主導(dǎo)型模式股東大會董事會監(jiān)察人檢查人總經(jīng)理會計監(jiān)察人生產(chǎn)部營銷部研究開發(fā)部人事部法律部〔三〕三種主流的公司治理結(jié)構(gòu)模式與我國的選擇〔參考書第225—236頁〕

2、股東決定相對主導(dǎo)型模式股東大會董事會總裁（經(jīng)理）生產(chǎn)部營銷部研究開發(fā)部人事部法律部〔三〕三種主流的公司治理結(jié)構(gòu)模式與我國的選擇〔參考書第225—236頁〕3、共同決定主導(dǎo)型模式股東大會監(jiān)事會董事會生產(chǎn)部營銷部研究開發(fā)部人事部法律部4、我國的選擇

我國與德國的模式類似，但其權(quán)力構(gòu)造更接近于日本的立法。我國公司治理結(jié)構(gòu)的選擇可圖示如下：〔參考書第703頁〕

股東大會

監(jiān)事會董事會總經(jīng)理（或總裁）（總裁辦公會議）

分公司董事會秘書法律事務(wù)部

財務(wù)部審計部總裁辦公室

人事部總務(wù)部二、中國證監(jiān)會和國家經(jīng)貿(mào)委聯(lián)合發(fā)布的?上市公司治理準(zhǔn)那么?解析〔參考書第69-80頁〕中國證監(jiān)會和國家經(jīng)貿(mào)委于2024年1月7日聯(lián)合發(fā)布了?上市公司治理準(zhǔn)那么?。本準(zhǔn)那么共八個方面，共95條?！惨弧趁鞔_規(guī)定了制定本?準(zhǔn)那么?的宗旨、適用范圍和功能〔二〕標(biāo)準(zhǔn)股東大會的運作，充分保障股東合法權(quán)利的實現(xiàn)

〔三〕加強(qiáng)標(biāo)準(zhǔn)控股股東的行為，維護(hù)上市公司的“五獨立〞〔參考書第30—36頁〕〔四〕強(qiáng)化董事的誠信與勤勉義務(wù)，完善董事會的結(jié)構(gòu)

〔五〕強(qiáng)化監(jiān)事會運作，發(fā)揮監(jiān)事會的監(jiān)督作用

〔六〕建立健全績效評價與鼓勵約束機(jī)制〔年薪、股票期權(quán)〕

〔七〕保障利益相關(guān)者的合法權(quán)利〔八〕強(qiáng)化信息披露，增加公司透明度，保證所有股東獲取信息的時機(jī)平等三、公司治理結(jié)構(gòu)標(biāo)準(zhǔn)運作的根本要求

〔一〕組織機(jī)構(gòu)設(shè)計與運作的要求1、關(guān)于董事長投“二票〞的問題2、關(guān)于國有股、法人股股東依法轉(zhuǎn)讓股份是否須經(jīng)“董事會〞同意，同等條件下“發(fā)起人股東是否擁有優(yōu)先受讓權(quán)〞，股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽訂完畢是否即為“股份所有權(quán)的轉(zhuǎn)移〞問題〔參考書第283—309頁〕三、公司治理結(jié)構(gòu)標(biāo)準(zhǔn)運作的根本要求

3、關(guān)于股東單位更換代表出任公司董事問題〔參考書第580—584頁〕4、未經(jīng)股東大會選舉而擔(dān)當(dāng)董事職務(wù)一年能否認(rèn)定為“事實董事〞〔參考書第398頁、471—473、749-751頁〕5、股東能否將其推薦的候選人中選為公司董事的職務(wù)隨同股份轉(zhuǎn)讓6、代理股東投票及其股東大會決議的有效性〔參考書第267—275頁〕三、公司治理結(jié)構(gòu)標(biāo)準(zhǔn)運作的根本要求

7、董事投票及其董事會決議的有效性〔參考書第584—592頁〕8、董事選舉的累積投票制〔第489—498頁〕9、董事會是否可隨時解聘總經(jīng)理〔或CEO〕的職務(wù)〔第675—705頁，第678頁〕10、關(guān)于董事會換屆后第一次會議誰可擔(dān)當(dāng)主持人的問題11、董事會辦公室及其專門委員會設(shè)立的標(biāo)準(zhǔn)〔參考書第638—648頁〕12、如何處理董事長與總經(jīng)理〔或CEO〕的關(guān)系〔參考書第485—648頁〕13、鄭百文獨立董事陸家豪教授被中國證監(jiān)會罰款10萬元〔第632——633頁〕〔二〕資產(chǎn)、業(yè)務(wù)、人員、機(jī)構(gòu)和財務(wù)“五獨立〞的要求〔參考書第30—36頁〕〔三〕規(guī)章制度建設(shè)的要求—?股東大會議事規(guī)那么?、?董事會議事規(guī)那么?、?監(jiān)事會議事規(guī)那么??授權(quán)管理制度?、?內(nèi)部審計暫行規(guī)定?和?經(jīng)理工作細(xì)那么?的條款設(shè)計〔參考書第356-365、598—617、753—763、402-403、625-627、706—713頁〕〔四〕獨立董事的設(shè)置及與監(jiān)事會關(guān)系的協(xié)調(diào)〔第632—737頁〕〔五〕董事會秘書與信息披露制度〔參考書第592-598、558-565頁〕〔六〕鼓勵機(jī)制〔年薪制、股票期權(quán)〕的安排及其合法性〔參考書第483—484頁〕四、公司法人治理結(jié)構(gòu)的具體運作〔一〕股東與股東大會〔參考書第239—431頁〕

1、股東的權(quán)利和義務(wù)〔書第264—317頁〕2、股東大會的運及股權(quán)運作的誤區(qū)〔第330—350頁〕3、股東大會的職權(quán)〔參考書第397—401頁〕4、表決權(quán)信托制度設(shè)計〔書第404—418頁〕5、股東大會與職工代表大會關(guān)系之理順〔第419—430頁〕

〔二〕董事與董事會〔參考書第432—720頁〕1、董事的價值、法律地位及董事的任期2、董事的資格構(gòu)成及選聘程序3、董事會組成人數(shù)和差額選舉4、董事長的職權(quán)與董事會的職權(quán)5、董事會會議的通訊表決6、董事會與股東大會、黨委會之間的關(guān)系〔參考書第632—737頁〕〔三〕監(jiān)事與監(jiān)事會〔參考書第721—808頁〕1、監(jiān)事與監(jiān)事會性質(zhì)、監(jiān)事會成員的任免機(jī)制、人數(shù)構(gòu)成、會議運營和監(jiān)事會報告2、監(jiān)事的義務(wù)和責(zé)任3、監(jiān)事會的構(gòu)成和議事規(guī)那么4、監(jiān)事會的職權(quán)5、監(jiān)事會與董事會的制衡關(guān)系6、存在的問題和建議〔四〕董事〔監(jiān)事、經(jīng)理〕的義務(wù)與責(zé)任〔第506-573頁〕1、董事的義務(wù)構(gòu)架〔第506-527頁〕董事的首要義務(wù)是“應(yīng)當(dāng)遵守公司章程，忠實履行職務(wù)，維護(hù)公司利益，不得利用在公司的地位和職權(quán)為自己謀取私利〞(我國?公司法?第123條)，即董事對公司負(fù)有受信托義務(wù)。〔1〕受信托義務(wù)〔參考書第518頁—第520頁〕〔2〕董事對公司的競業(yè)禁止義務(wù)〔書第521頁—第527頁〕

〔四〕董事〔監(jiān)事、經(jīng)理〕的義務(wù)與責(zé)任〔書第506-572頁〕2、董事的個人責(zé)任〔書第527頁—第545頁〕第一，董事參與董事會違法決議而產(chǎn)生的對公司的民事責(zé)任。第二，董事違反董事會決議而產(chǎn)生的對公司的民事責(zé)任。第三，董事越權(quán)行為而產(chǎn)生的對公司的民事責(zé)任。第四，董事違反竟業(yè)禁止的規(guī)定給公司造成損失的，負(fù)賠償責(zé)任。第五，董事對其在管理公司事務(wù)中成心或過失〔如董事未盡善良管理人的注意義務(wù)等〕給公司造成嚴(yán)重?fù)p失的應(yīng)負(fù)賠償責(zé)任。〔四〕董事〔監(jiān)事、經(jīng)理〕的義務(wù)與責(zé)任〔書第506-572頁〕3、證券法、刑法等立法關(guān)于董事義務(wù)和責(zé)任的規(guī)定〔1〕證券立法的規(guī)定〔參考書第545頁—第568頁〕〔2〕刑法的規(guī)定〔參考書第568頁—第573頁〕4、證券法禁止公司從事的行為〔1〕內(nèi)幕交易〔2〕操縱市場〔3〕虛假陳述〔4〕違規(guī)收購〔5〕非法發(fā)行證券〔6〕挪用公款買賣證券〔7〕法人以個人名義設(shè)立帳戶買賣證券〔8〕公司信息披露不標(biāo)準(zhǔn)〔9〕以暴力、威脅方法阻礙證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)依法行使監(jiān)督檢查職權(quán)的行為〔10〕擅自改變發(fā)行股票所募資金用途〔書第399頁〕〔八〕公司關(guān)聯(lián)交易、同業(yè)競爭的處理〔第31—35頁〕

〔五〕董事、監(jiān)事和經(jīng)理法律風(fēng)險的防范1、認(rèn)真學(xué)習(xí)法律、法規(guī)和規(guī)章制度2、遵守法律、法規(guī)和規(guī)章制度3、遵守公司章程和?股東大會議事規(guī)那么?、?董事會議事規(guī)那么?、?監(jiān)事會議事規(guī)那么?、?授權(quán)管理制度?、?內(nèi)部審計暫行規(guī)定?及?經(jīng)理工作