信托根底知識培訓(xùn)目錄Ⅰ、信托根底知識信托根底知識信托的起源可以追溯至公元前的古埃及，古埃及人用遺囑的方式把自己的財產(chǎn)信托出去，轉(zhuǎn)讓給子女親屬?，F(xiàn)代信托制度是在英國形成的。信托業(yè)較興旺的國家主要是英國、美國和日本。信托的真正興旺是在美國，美國的信托制度及其觀念是同英國一脈相承的，但并沒有囿于觀念，具有很大的不同。

日本是最早從制度上引進信托的大陸法系國家。日本的信托源自美國，具有美國信托制度的一些特征，但又獨具特色信托的起源信托根底知識信托，是指委托人基于對受托人的信任，將其財產(chǎn)權(quán)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或特定目的，進行管理或者處分的行為。受托經(jīng)營資金信托業(yè)務(wù)受托經(jīng)營動產(chǎn)、不動產(chǎn)及其他財產(chǎn)的信托業(yè)務(wù)受托經(jīng)營法律、行政法規(guī)允許從事的投資基金業(yè)務(wù)，作為投資基金或基金管理公司發(fā)起人從事投資基金業(yè)務(wù)經(jīng)營企業(yè)資產(chǎn)的重組、購并及工程融資、公司理財、財務(wù)參謀等中介業(yè)務(wù)受托經(jīng)營國務(wù)院有關(guān)部門批準(zhǔn)的國債、政策性銀行債權(quán)、企業(yè)債券等債券的承銷業(yè)務(wù)什么是信托？信托公司業(yè)務(wù)信托根底知識代理財產(chǎn)的管理、運用與處分代保管業(yè)務(wù)信用見證、資信調(diào)查及經(jīng)濟咨詢業(yè)務(wù)以固有財產(chǎn)為他人提供擔(dān)保中國人民銀行批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)信托公司業(yè)務(wù)信托根底知識信托財產(chǎn)最根本的特性是獨立性：1、信托財產(chǎn)與委托人未設(shè)立信托的其他財產(chǎn)相區(qū)別。設(shè)立信托后，委托人死亡或者依法解散、被依法撤銷、被宣告破產(chǎn)時，委托人是唯一受益人的，信托終止，信托財產(chǎn)作為其遺產(chǎn)或者清算財產(chǎn)；委托人不是唯一受益人的，信托存續(xù)，信托財產(chǎn)不作為其遺產(chǎn)或者清算財產(chǎn)；但作為共同受益人的委托人死亡或者依法解散、被依法撤銷、被宣告破產(chǎn)時，其信托受益權(quán)作為其遺產(chǎn)或者清算財產(chǎn)。2、信托財產(chǎn)與屬于受托人固有財產(chǎn)相區(qū)別，不得歸入受托人的固有財產(chǎn)或者成為固有財產(chǎn)的一局部。受托人死亡或者依法解散、被依法撤銷、被宣告破產(chǎn)而終止，信托財產(chǎn)不屬于其遺產(chǎn)或者清算財產(chǎn)。信托財產(chǎn)的特點信托根底知識3、除以下情形之一外，對信托財產(chǎn)不得強制執(zhí)行：設(shè)立信托前債權(quán)人已對該信托財產(chǎn)享有優(yōu)先受償?shù)臋?quán)利，并依法形式該權(quán)利的；受托人處理信托事務(wù)所產(chǎn)生的債務(wù)，債權(quán)人要求清償該債務(wù)的；信托財產(chǎn)本身應(yīng)負擔(dān)的稅款。4、受托人管理運用、處分信托財產(chǎn)所產(chǎn)生的債權(quán)，不得與其固有財產(chǎn)產(chǎn)生的債務(wù)相抵消。受托人管理運用、處分不同委托人的信托財產(chǎn)所產(chǎn)生的債權(quán)債務(wù)，不得相互抵消。信托公司業(yè)務(wù)信托根底知識委托人：是信托的創(chuàng)設(shè)者，是具有完全民事行為能力的自然人、法人或者依法成立的其他組織。委托人提供信托財產(chǎn)，確定誰是受益人以及受益人享有的受益權(quán)，指定受托人，并有權(quán)監(jiān)督受托人實施信托。受托人：承擔(dān)著管理和處分信托財產(chǎn)的責(zé)任，應(yīng)當(dāng)是具有完全民事行為能力的自然人或者法人。受托人必須恪盡職守，履行老實、信用、謹慎、有效管理的義務(wù)；必須為受托人的最大利益，依照信托文件和法律的規(guī)定管理和處分信托事務(wù)。受益人：是在信托中享有信托受益權(quán)的人，可以是自然人、法人或者依法成立的其他組織，也可以是未出生的胎兒。公益信托的受益人那么是社會公眾或者一定范圍內(nèi)的社會公眾。受益人按照信托文件的規(guī)定享有信托利益，有權(quán)放棄其信托受益權(quán)。除法律、行政法規(guī)和信托文件有限制性規(guī)定外，信托受益權(quán)可以依法轉(zhuǎn)讓和繼承；受益人同委托人一樣，對受托人實施信托享有監(jiān)督權(quán)。信托關(guān)系當(dāng)事人信托根底知識財產(chǎn)管理。財產(chǎn)轉(zhuǎn)移。財產(chǎn)所有人將財產(chǎn)交付信托，通過受托人的中介設(shè)計，使第三人享受到與直接轉(zhuǎn)移相同甚至更為優(yōu)厚的好處，表達信托的財產(chǎn)轉(zhuǎn)移功能。破產(chǎn)隔離。信托財產(chǎn)具有獨立性，使信托財產(chǎn)免于為委托人或受托人的債權(quán)人所追索，從而具有破產(chǎn)隔離的功能。聚集資金?？梢詫⒈姸嗤顿Y者的資金聚集起來，形成規(guī)模較大的集團性運作的資金，實現(xiàn)專家理財、組合投資，不僅可以分散風(fēng)險，而且因為規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)可以降低交易本錢。積累財富。信托的長期性和連續(xù)性使其成為積累財富的最正確手段。信托的功能信托根底知識財產(chǎn)信托一般是指委托人將自己的動產(chǎn)、不動產(chǎn)〔如房產(chǎn)、股權(quán)、信貸資產(chǎn)、路橋、工業(yè)森林、加油站收益等〕以及版權(quán)、知識產(chǎn)權(quán)等非貨幣形式的財產(chǎn)、財產(chǎn)權(quán)，委托給信托投資公司按照約定的條件和目的進行管理或者處分的行為。委托人也可將信托權(quán)益進行分割、轉(zhuǎn)讓，從而將信托證券化。資金信托，又稱為“金錢信托〞，是指委托人基于對信托投資公司的信任，將自己合法擁有的資金直接委托給信托投資公司，由信托投資公司按照委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或特定目的管理、運用和處分資金的行為。－集合資金信托是指從事投資業(yè)務(wù)的信托金融公司發(fā)起、設(shè)立并委托受托人為了共同的信托目的發(fā)行信托憑證，將不同委托人的資金集合在一起管理的信托產(chǎn)品。信托產(chǎn)品范圍涵蓋股權(quán)融資、債券購置、房地產(chǎn)融資等，品種很多，投資者有很大的選擇空間。信托產(chǎn)品的分類信托根底知識信托是一項更為有效的進行財產(chǎn)轉(zhuǎn)移與管理的制度設(shè)計。在國外的實踐中，信托顯示了自己獨特的優(yōu)越性：家族保障。信托可對家庭提供保障，并保護資產(chǎn)不受侵害。繼承安排。信托是安排財產(chǎn)繼承的有效方法，讓您可依照心愿，預(yù)先安排資產(chǎn)分配與各家庭成員、親友、慈善團體及其它機構(gòu)。在一些有繼承限制的國家，信托可彈性安排資產(chǎn)繼承，財富更毋須受到復(fù)雜冗長的遺囑認證程序影響，讓您指定的受益人能盡快繼承應(yīng)得資產(chǎn)。絕對保密。由于委托人的資產(chǎn)已轉(zhuǎn)移至受托人名下，大多數(shù)的法定管轄區(qū)域均無關(guān)于公開披露的規(guī)定，不公開供公眾人士查詢，因此受益人的個人數(shù)據(jù)及利益均絕對保密，直至信托終止為止。此外，信托通常具有可充當(dāng)公司股東之用，更可進一步隱藏公司實益擁有人的身分。信托的優(yōu)越性信托根底知識信托的優(yōu)越性資產(chǎn)保障。在法律許可的情況下，成立信托可使您的資產(chǎn)獲得長期保障，此資產(chǎn)在法律上登記于受托人或指定人名下，而非您居住或設(shè)籍的國家，因此亦可保障您的資產(chǎn)免受債權(quán)人索償。稅務(wù)規(guī)劃。成立信托可減輕甚至豁免以下稅務(wù)負擔(dān)：

所得稅、資本利得稅、贈與稅、財產(chǎn)稅、遺產(chǎn)稅靈活運用。信托契約中可保有適度的彈性〔尤其是全權(quán)委托信托〕，以確保受托人隨外在環(huán)境的變遷，仍能為受益人謀求最正確的福利。信托根底知識信托財產(chǎn)的所有權(quán)、管理權(quán)、受益權(quán)相別離。這種投資方式和產(chǎn)品的靈活性是券商和基金公司所缺乏的，也是目前無法提供的。信托財產(chǎn)法律上獨立。人們的財產(chǎn)一旦經(jīng)過合法的信托形式，便不受委托人、受托人〔信托投資公司〕以及受益人的債務(wù)人追索。在法律上最大限度地保護了信托財產(chǎn)的獨立與平安。信托財產(chǎn)經(jīng)營的得失均由受益人享有。信托公司經(jīng)營靈活，運用信托財產(chǎn)的方式多樣，既可以從事證券投資，又可以從事實業(yè)投資，還可以貸款、租賃、同業(yè)拆借、工程融資等，是目前惟一準(zhǔn)許同時在證券市場和實業(yè)領(lǐng)域投資的金融機構(gòu)。信托理財優(yōu)勢信托根底知識當(dāng)事人不同。行為成立的條件不同。信托是以財產(chǎn)為中心而構(gòu)成的法律關(guān)系。但委托合同并不一定要有財產(chǎn)。財產(chǎn)的占有權(quán)變化不同。信托時財產(chǎn)占有權(quán)轉(zhuǎn)移到了受托者手中，由受托人代為管理和處理。而委托、代理的財產(chǎn)占有權(quán)始終由委托人或代理人掌握，并不發(fā)生占有權(quán)的轉(zhuǎn)移。權(quán)責(zé)不同。信托財產(chǎn)的管理和處理權(quán)屬于受托人。而代理時，雖然把代理權(quán)交給了代理人，被代理人本人仍然擁有對財產(chǎn)的管理和處理權(quán)。信托與委托、代理的區(qū)別信托根底知識經(jīng)濟關(guān)系不同。信托涉及委托人、受托人和受益人三方當(dāng)事人。銀行信貸那么是銀行與存款人、貸款人之間的雙邊信用關(guān)系。行為主體不同。信托業(yè)務(wù)的行為主體是委托人，而銀行信貸的行為主體是銀行。承擔(dān)風(fēng)險不同。信托的經(jīng)營風(fēng)險一般由委托人或受益人承擔(dān)，而銀行承擔(dān)整個信貸資產(chǎn)的營運風(fēng)險。清算方式不同。銀行破產(chǎn)時，存、貸款作為破產(chǎn)清算財產(chǎn)統(tǒng)一參與清算；而信托投資公司終止時，信托財產(chǎn)不屬于清算財產(chǎn)，由新的受托人承接繼續(xù)管理，保護信托財產(chǎn)免受損失。信托與銀行信貸的區(qū)別信托根底知識資金運用的范圍不同。?信托投資公司管理方法?規(guī)定，信托投資公司管理、運用信托財產(chǎn)時，可以依照信托合同采取出租、出售、貸款、投資、同業(yè)拆放等方式。而直接進行證券投資那么是投資股票或者債券。資金運作機理不同。風(fēng)險不一。信托與證券投資的區(qū)別信托根底知識20歲以前〔求學(xué)期〕。此階段主要的生活資金供給來源為父母親，自己的經(jīng)濟能力較差，故可考慮以金錢信托、信托存款等方式累積資金。21歲至30歲〔創(chuàng)業(yè)期〕。此階段主要為開始成家立業(yè)之階段，雖具有自己的經(jīng)濟能力，但因剛在起步階段，收入較低，此時仍宜以金錢信托或信托存款等方式累積資金。31歲至40歲〔安家期〕。此一階段，經(jīng)濟能力逐漸增強，但隨著子女的誕生，使得生活的負擔(dān)增加，此時除以金錢信托或信托存款等方式累積資金外，亦可考慮辦理個人人壽保險信托以防萬一。如何用信托來達成人生目標(biāo)信托根底知識41歲至50歲〔成熟期〕。此階段，收入繼續(xù)增加，貸款陸續(xù)歸還，小孩逐漸長大，比較有充裕的資金，故可考慮將多余的資金從事證券投資信托及特定金錢信托。此時如有專利權(quán)或其它資產(chǎn)，也可考慮著作權(quán)、專利權(quán)的信托及不動產(chǎn)、動產(chǎn)的信托或租賃權(quán)的信托。51歲以后〔退休期〕。此時主要考慮者為退休金的運用、繼承及遺產(chǎn)等問題，可利用的有退休給付的年金信托、不動產(chǎn)有效利用的不動產(chǎn)信托、遺書保管、遺囑執(zhí)行、遺產(chǎn)整理及辦理繼承等信托。如何用信托來達成人生目標(biāo)信托根底知識投資理財，使財產(chǎn)保值、增值；個人或家庭的財產(chǎn)管理、移轉(zhuǎn)及節(jié)稅規(guī)劃；子女生活、教養(yǎng)及創(chuàng)業(yè)資金的準(zhǔn)備及管理；身心障礙子女或其它家屬的照護；退休安養(yǎng)生活的照料；夫妻財產(chǎn)保障；家族股權(quán)的控制；遺族的照顧。個人信托的運用范圍信托根底知識梅艷芳于2003年12月3日訂立遺囑，委任恒豐國際信托為遺囑執(zhí)行人，受益人包括梅媽媽、妙境佛學(xué)會及劉培基。阿梅除了將約5000萬港元遺產(chǎn)交予財產(chǎn)信托人打理外，其為數(shù)約3000萬港元的保險金，除其中100萬港元會由保險公司給予梅媽外，其余已按阿梅遺愿，撥交阿梅的財產(chǎn)信托人處理，而財產(chǎn)信托人每月會給予梅媽10萬港元生活費，直至梅媽去世。信托與名人信托根底知識沈殿霞在昏迷之前已訂立信托狀，將名下資產(chǎn)轉(zhuǎn)以信托基金方式運作，并交由合法的信托人管理。信托與名人信托根底知識2005年，著名畫家、企業(yè)家陳逸飛不幸猝死，因未留有遺囑，上億遺產(chǎn)如何進行分配，留下了太多問號。同樣是身后巨額遺產(chǎn)糾紛，沒有遺囑，至今令生者煩惱，死者不安；身后事早安排，立遺囑、設(shè)信托，遺產(chǎn)糾紛塵埃落定。目前遺囑信托雖然在國內(nèi)還是新鮮事，但隨著經(jīng)濟的開展以及中產(chǎn)階級的不斷壯大，個人信托有望在遺產(chǎn)繼承領(lǐng)域發(fā)揮更重要的作用。信托與名人信托根底知識---中國信托業(yè)大事記1979年10月4日

中國第一家信托投資公司中國國際信托投資公司經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)成立1982年4月

國務(wù)院發(fā)出?關(guān)于整頓國內(nèi)信托投資業(yè)務(wù)和加強更新改造資金管理的通知?(第一次整頓：主要針對機構(gòu)整頓)1985年8月

國務(wù)院要求銀行停止辦理信托貸款和信托業(yè)務(wù)，已辦業(yè)務(wù)應(yīng)加以清理(第二次整頓：主要針對業(yè)務(wù)整頓)1988年10月人民銀行根據(jù)國務(wù)院關(guān)于清理整頓公司的8號文件精神，對信托投資公司開始第三次整頓(第三次整頓：主要針對行業(yè)整頓)1993年7月人民銀行發(fā)出通知，要求包括信托投資公司在內(nèi)的金融機構(gòu)的籌備和設(shè)立，均需由中國人民銀行批準(zhǔn)和核發(fā)?經(jīng)營金融業(yè)務(wù)許可證?(第四次整頓：主要針對資格整頓)信托根底知識---中國信托業(yè)大事記1995年5月

國務(wù)院批準(zhǔn)?中國人民銀行關(guān)于中國工商銀行等四家銀行與所屬信托投資公司脫鉤的意見?，脫鉤工作于1996年結(jié)束1999年2月

國務(wù)院辦公廳下發(fā)?國務(wù)院轉(zhuǎn)發(fā)中國人民銀行整頓信托投資公司方案的通知?(第五次整頓：主要針對行業(yè)整頓)2001年4月

?中華人民共和國信托法?通過，并于2001年10月1日起實施2001年5月

發(fā)布?中國人民銀行關(guān)于信托投資公司重新登記工作有關(guān)問題的通知?2002年6月人民銀行發(fā)布?信托投資公司管理方法?、?信托投資公司資金信托管理暫行方法?，與?信托法?并稱信托一法兩規(guī)2002年7月18日

愛建信托推出上海外環(huán)隧道工程資金信托方案，該方案是信托業(yè)標(biāo)準(zhǔn)后，中國出現(xiàn)的第一個集合資金信托方案信托根底知識—中國信托業(yè)大事記2004年4月銀監(jiān)會在安徽合肥召開了全國非銀行金融機構(gòu)監(jiān)管工作會議，這是信托業(yè)標(biāo)準(zhǔn)后兩年來規(guī)模最大、討論問題最全面的一次會議2004年5月銀監(jiān)會組織對全國所有已登記信托公司進行交叉檢查，由異地銀監(jiān)局檢查當(dāng)?shù)氐男磐泄荆粯I(yè)界看作是為分類管理調(diào)查模底2004年6月至7月

銀監(jiān)會連續(xù)公布?關(guān)于進一步加強信托投資公司監(jiān)管的通知?(俗稱46號文)等一系列文件，加強行業(yè)監(jiān)管2004年7月金新信托乳品方案成為我國信托產(chǎn)品到期無法償付第一例。8月29日，該公司被監(jiān)管部門正式責(zé)令停業(yè)整頓，由華融資產(chǎn)管理公司負責(zé)財產(chǎn)管理和處分工作2004年10月中國銀監(jiān)會、中國證監(jiān)會聯(lián)合發(fā)文(61號文)，要求信托公司必須為其證券類投資信托方案單獨開設(shè)信托專用證券賬戶和信托專用資金賬戶2004年10月信托業(yè)協(xié)會籌備小組證實，信托業(yè)協(xié)會正式成立

Ⅱ、信托公司業(yè)務(wù)種類業(yè)務(wù)種類---理財效勞信托公司發(fā)揮自身在財富規(guī)劃方面的專業(yè)優(yōu)勢，充分利用信托制度安排的靈活性、信托本身的獨立性，橫跨貨幣市場、資本市場、實業(yè)市場三大領(lǐng)域為客戶提供豐富的理財產(chǎn)品和理財解決方案，幫助客戶實現(xiàn)理財目標(biāo)，并在理財效勞的過程中提供一對一的專屬客戶經(jīng)理，提高理財效勞的品質(zhì)。針對商業(yè)銀行：協(xié)助商業(yè)銀行開展理財效勞，設(shè)計出符合商業(yè)銀行客戶需求且滿足銀行本身對產(chǎn)品風(fēng)險屬性要求的產(chǎn)品，并協(xié)助商業(yè)銀行在產(chǎn)品后期運作時提供持續(xù)的信托效勞。針對大型機構(gòu)法人：充分挖掘大型機構(gòu)法人對資金使用頻率的要求，根據(jù)不同流動性要求資金的風(fēng)險屬性，結(jié)合市場狀況，提高資金的使用效率和理財收益。針對個人客戶：了解客戶的理財需求，借助對客戶自身財務(wù)狀況和理財需求的分析，幫助客戶挑選適宜的理財產(chǎn)品或制定綜合的理財規(guī)劃方案。業(yè)務(wù)種類---資產(chǎn)管理立足貨幣市場、資本市場、實業(yè)投資，依托強大的投資研究能力，同時充分發(fā)揮信托制度優(yōu)勢，通過設(shè)立單一資金信托或集合資金信托，為委托人提供靈活多樣的、全面的資產(chǎn)管理效勞?？筛鶕?jù)客戶的特定需求，為客戶“量身定做〞信托投資管理方案。業(yè)務(wù)種類---投資基金信托面向國內(nèi)私人理財和投資管理機構(gòu)提供專業(yè)化的投資基金信托效勞，為參加信托方案的投資管理機構(gòu)搭建了一個便捷、高效的“陽光化〞運作平臺，幫助其在市場上樹立公認的業(yè)績記錄，同時滿足其在理財投資、稅務(wù)處理和慈善公益的多種需求。投資基金信托業(yè)務(wù)堅持以客戶滿意為中心，通過提供高質(zhì)量的產(chǎn)品來為客戶創(chuàng)造價值。根據(jù)客戶的需求不斷革新產(chǎn)品內(nèi)涵，定制最正確解決方案，幫助客戶在最靈活、最優(yōu)秀的投資管理架構(gòu)中取得出色的業(yè)績。業(yè)務(wù)種類---養(yǎng)老金與員工福利設(shè)計和實施企業(yè)年金方案、員工福利方案、員工持股方案等成為眾多企業(yè)實現(xiàn)人力資源管理目標(biāo)的重要手段。信托公司的養(yǎng)老金與員工福利管理業(yè)務(wù)，正是為了滿足企業(yè)建立員工福利方案方面的需求。信托可以幫助企業(yè)解決在建立和實施員工福利方案中面臨的各類問題，包括方案方案設(shè)計、個人賬戶日常管理、方案資產(chǎn)保值增值，個人賬戶信息查詢、員工溝通和投資者教育等。業(yè)務(wù)種類---資產(chǎn)證券化資產(chǎn)證券化通常是指將金融機構(gòu)或其他企業(yè)持有的缺乏流動性、但能夠產(chǎn)生可預(yù)計的、穩(wěn)定的未來現(xiàn)金流的資產(chǎn)組合成資產(chǎn)池，通過一定的結(jié)構(gòu)設(shè)計和信用增級，發(fā)行以資產(chǎn)池所產(chǎn)生的現(xiàn)金流為擔(dān)保的證券的過程。資產(chǎn)證券化的實質(zhì)是處置未來一定期限的預(yù)期收入，使之立即變現(xiàn)，取得大量現(xiàn)金收入，從而增加流動性。類資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)在業(yè)務(wù)模式、交易結(jié)構(gòu)等方面和資產(chǎn)證券化相似，也是依托信托方式實施真實出售和破產(chǎn)隔離，是信托公司以私募方式發(fā)行信托產(chǎn)品或與銀行理財產(chǎn)品對接的方式實施的資產(chǎn)證券化。相較于公募方式的資產(chǎn)證券化，類資產(chǎn)證券化融資規(guī)模相對較小，但發(fā)行和運作程序更簡便易行，有利于客戶拓寬直接融資渠道，增強資產(chǎn)流動性，并可通過一定結(jié)構(gòu)設(shè)計和信用增級幫助客戶降低融資本錢。適用于類資產(chǎn)證券化的根底資產(chǎn)選擇范圍較寬，可以是金融機構(gòu)信貸資產(chǎn)、商業(yè)票據(jù)、企業(yè)應(yīng)收賬款、設(shè)備租賃收入、根底設(shè)施收費權(quán)、房產(chǎn)租金收入、旅游景點門票收入等。業(yè)務(wù)種類---信托投融資充分發(fā)揮信托制度優(yōu)勢，為客戶提供靈活復(fù)雜的信托融資效勞，同時也可滿足投資者的多元化投資需求。通過對外發(fā)行信托產(chǎn)品募集資金，將投資者的信托資金以貸款、股權(quán)投資、股權(quán)收益權(quán)投資或信托受益權(quán)受讓的形式支付給融資方，融資方承諾于