目錄新能源裝機容量占比抬升，高效消納成為核心 6新能發(fā)裝容占持續(xù)升供不定提升 6電力資早期重輕送變成“供重”，后碳景下動色源資碼 7尖峰荷供不定帶來求管理 9高效消納疊加市場化加速催生能源IT需求 10四張看源IT益輯 10AI大模型有望助力新型電力系統(tǒng)全流程實現(xiàn)高效消納 13電源：AI模提高度功預測 13電網(wǎng)：AI助實智巡檢智配電 15售用側：AI能力易放下增需求 18風險提示 21圖表目錄圖1：2023年新能源發(fā)電量占全國總發(fā)電量比為30.1% 6圖2：2023年新能源裝機容量占全國總裝機量比重為52.4% 6圖3：2023、2024E分省份可再生能源電力（非水電）最低消納權重一覽 6圖4：我國電力投資整體呈提升趨勢 7圖5：電力投資結構從“重發(fā)輕送”轉為“發(fā)供并重” 7圖6：電源端投資規(guī)模增量主要由風光電貢獻（增量貢獻，單位：億元） 7圖7：中國特高壓投資規(guī)模（億元） 8圖8：用電峰谷波動加劇（單位：萬千瓦） 9圖9：我國各省市可再生能源電力（非水電）最低消納權重情況 10圖10：一張圖看計算機行業(yè)相關領域受益邏輯 10圖新型電力系統(tǒng)受益邏輯 圖12：電力市場化交易放開催生管理、報價、調(diào)度軟件新需求 12圖13：分布式能源管理復雜度和能源價格齊升，催生綜合能源管理軟件需求 12圖14：AI有望賦能電力全環(huán)節(jié)數(shù)智化轉型，實現(xiàn)高效消納 13圖15：大地量子功率預測系統(tǒng)架構 14圖16：“云中錦書”知識庫問答界面 14圖17：“云中錦書”專利管理功能示例 14圖18：“云中錦書”經(jīng)驗反饋數(shù)字工程師功能界面 15圖19：“云中錦書”文生PPT功能界面 15圖20：華為輸電線路智能巡檢解決方案架構圖 15圖21：廣西輸電人工智能大模型邏輯框架 16圖22：模型對鳥巢絕緣子自爆等典型缺陷的識別精度可替代人工 16圖23：中國能建北京設備公司微電網(wǎng)管理視圖 17圖24：阿里云虛擬配網(wǎng)調(diào)度員解決方案架構 17圖25：深圳供電局已使用數(shù)字輸電系統(tǒng)巡檢線路 18圖26：大模型對外飄異物進行識別 18圖27：心知電力交易AI智能決策平臺電力價格準確率達90% 18圖28：易源融智交易決策輔助平臺界面 19圖29：阿里云：虛擬電廠數(shù)字化方案 19圖30：基于AIGC的電力智能問答服務構建 20圖31：廣東電網(wǎng)打造智能客服 20表1：新能源消納相關政策梳理 8新能源裝機容量占比抬升，高效消納成為核心新能源發(fā)電裝機容量占比持續(xù)抬升，供電不穩(wěn)定性提升新能源裝機容量占比持續(xù)提升，供電不穩(wěn)定性增加。"十三五"以來，我國整體發(fā)電結構30.1%20183.37pct；從裝機容量看，202352.4%201812.6pct2024年光伏+55%劇且短期難以得到快速解決，消納壓力將持續(xù)提升。圖1：2023年新源發(fā)量占國總發(fā)量為30.1% 圖2：2023年新源裝容量全國總機量重為52.4%

20102011201220132014201520162017201820192020202120222023

20102011201220132014201520162017201820192020202120222023火電 水電 核電 風電 光伏 火電 水電 核電 風電 光伏資料來源：，國家能源局， 資料來源：，國家能源局，圖3：2023、2024E分份可生能源力（水電最低納重一覽 35.0%30.0%25.0%20.0%15.0%10.0%5.0%0.0%

9.0%8.0%7.0%6.0%5.0%4.0%3.0%2.0%1.0%青海寧夏吉林黑龍江內(nèi)蒙古山西河南甘肅北京天津河北陜西云南安徽遼寧湖南山東新疆江西江蘇湖北廣西浙江貴州海南福建四川廣東上海重慶0.0%青海寧夏吉林黑龍江內(nèi)蒙古山西河南甘肅北京天津河北陜西云南安徽遼寧湖南山東新疆江西江蘇湖北廣西浙江貴州海南福建四川廣東上海重慶2023 2024E 2023年與2020年消納權重差額資料來源：國家能源局，20231495022%。年開始投資重心逐漸從發(fā)電能力建設向輸電、配電能力建設轉移，2020年源網(wǎng)投資各為524446992021圖4：我國力投整體提升勢 圖5：電力資結從“發(fā)輕”轉為發(fā)供重”2020-2023CAGR2020-2023CAGR：14.6%2010-2015CAGR：2.9%2015-2020CAGR：3.0%0

20%15%10%-10%-15%

0

9675發(fā)供并重重發(fā)輕送5275發(fā)供并重重發(fā)輕送20102011201220132014201520162017201820192020202120222023中國電力投資（億元） YoY（%，右

電源基本建設投資完成額（億元）電網(wǎng)基本建設投資完成額（億元）資料來源：， 資料來源：，從源網(wǎng)投資各自內(nèi)部結構看，電源端顯著特征為綠色電源投資的持續(xù)加碼。2023967534%，其中風電/光伏增速分別為2467億投資增量中風電+181373%。圖6：電源投資模增主要風光電獻（量貢，單：元） 300025002000150010005000-500-10002019 2020 2021 2022 2023火電 水電 核電 風電 光伏 總計資料來源：，電網(wǎng)投資主要可劃分為輸（變3800圖7：中國高壓資規(guī)（億） 0

38001966213019662130650877中國特高壓投資規(guī)模（億元）資料來源：北極星輸配電網(wǎng)，時間 政策 主要內(nèi)容表1：新能源消納相關政策梳理時間 政策 主要內(nèi)容2024.3.18 法》

明確了電網(wǎng)企業(yè)無需再全額收購可再生能源并網(wǎng)發(fā)電項目的上網(wǎng)電量，明確了保障收購的范圍并細化了電力市場相關成員的責任分工?！?024年能源工作指《意見》明確了2024年能源工作的主要目標，全國能源生產(chǎn)總量達到49.8億噸標準煤，非化石能源發(fā)源消費總量比重提高到18.9%源消費總量比重提高到18.9%左右。2024.3.5《政府工作報告》新”。2024.2.64意見》新，破解發(fā)展難題。

導意見》

電裝機占比提高到55%左右，風電、太陽能發(fā)電量占全國發(fā)電量的比重達到17%以上，非化石能源占能2024.1.27

《關于加強電網(wǎng)調(diào)峰儲能和智能化調(diào)度能力建設的指導意見》《關于加強新能源汽車與電網(wǎng)融合互動的實施意見》知（》

國家發(fā)展改革委、國家能源局在保障電力供需平衡和系統(tǒng)安全穩(wěn)定運行方面提出以下建議：強調(diào)峰能力建設、推進儲能能力建設、推動智能化調(diào)度能力建設、強化市場機制和政策支持保障?！兑庖姟吩陟柟毯蛿U大新能源汽車發(fā)展優(yōu)勢，支撐新型能源體系和新型電力系統(tǒng)構建方面提出了以下個重點任務：協(xié)同推進車網(wǎng)互動核心技術攻關、加快建立車網(wǎng)互動標準體系、優(yōu)化完善配套電價和市場機制、探索開展雙向充放電綜合示范、積極提升充換電設施互動水平和系統(tǒng)強化電網(wǎng)企業(yè)支撐保障能力。通知指出，要準確把握新型儲能功能定位，明確接受電力系統(tǒng)調(diào)度新型儲能范圍。加強新型儲能并網(wǎng)和調(diào)度運行管理，明確新型儲能并網(wǎng)和調(diào)度技術要求，強化新型儲能并網(wǎng)和調(diào)度協(xié)調(diào)保障。

電力系統(tǒng)穩(wěn)定工作的指導意見》法（2023》《關于2023年可再

荷儲互動環(huán)境下安全穩(wěn)定運行，科學謀劃電力系統(tǒng)轉型的發(fā)展方向和路徑，建立適應新型電力系統(tǒng)的穩(wěn)定管理體系，確保穩(wěn)定工作要求在新型電力系統(tǒng)全過程、全環(huán)節(jié)、全方位落實”。2023.7.16

生能源電力消納責任《通知》明確了2023年各省可再生能源電力消納責任權重及2024年各省可再生能源電力消納責任權重2023.1.6

權重及有關事項的通知》《關于深化電力體制改革加快構建新型電力系統(tǒng)的指導意見》藍皮書》

預期目標，并強調(diào)了各有關部門的責任落實。強調(diào)要科學合理設計新型電力系統(tǒng)建設路徑，在新能源安全可靠替代的基礎上，有計劃分步驟逐步降低傳統(tǒng)能源比重。此舉有利于更好推動能源生產(chǎn)和消費革命，保障國家能源安全和綠色轉型。,資料來源：中央人民政府、國家能源局等，尖峰負荷和供電不穩(wěn)定性帶來需求側管理圖8：用電峰谷波動加劇（單位：萬千瓦）0華北 東北 華東 華中 南方 西北資料來源：，（非水電快速的調(diào)度需求增多，需求側管理變得愈發(fā)重要。圖9：我國省市再生源電（非水）最消納重情況 30%25%20%15%10%青海寧夏吉林黑龍江內(nèi)蒙古山西河南甘肅北京天津河北陜西云南安徽遼寧湖南山東新疆江西江蘇湖北廣西浙江貴州海南福建四川廣東上海重慶青海寧夏吉林黑龍江內(nèi)蒙古山西河南甘肅北京天津河北陜西云南安徽遼寧湖南山東新疆江西江蘇湖北廣西浙江貴州海南福建四川廣東上海重慶2020 2021 2022 2023資料來源：國家發(fā)改委，國家能源局，高效消納疊加市場化加速催生能源IT需求四張圖看懂能源IT收益邏輯調(diào)度以及綜合能源管理運營、虛擬電廠平臺等軟件的增量需求。供給側新能源電力占比提升需求側電氣化滲透率提升措施1：提升發(fā)電側功率預測 措施2：電網(wǎng)側新型電力系統(tǒng)措施3：市場化交易匹配供需供給側新能源電力占比提升需求側電氣化滲透率提升措施1：提升發(fā)電側功率預測 措施2：電網(wǎng)側新型電力系統(tǒng)措施3：市場化交易匹配供需軟件賦能綜合能源管理運營、虛擬電廠平臺軟件交易管理、輔助報價決策、調(diào)度軟件功率預測軟件措施4：提升用戶側能源成本敏感性供需兩側穩(wěn)定性承壓“雙碳”目標新型電力系統(tǒng)資料來源：變、配電端變、配電端→變電站與配電網(wǎng)絡建設微電網(wǎng)源網(wǎng)荷儲一體虛擬電廠軟件端（電力信息安全）輸變配端大批量建設→設計、造價、管理軟件需求能源管理平臺匯集數(shù)據(jù)→信息安全軟件需求大數(shù)據(jù)中心1）年是十四五規(guī)劃最后兩年，電網(wǎng)數(shù)字化建設有望加速。水電、風電、光伏等新能源占比提高輸電端（分布式電源）電站數(shù)量增加，地理分布分散→輸電線路建設機器人巡檢智能檢測繼電保護調(diào)度端（能源管理）用電曲線“削峰填谷”→能源管理平臺建設能源管理平臺圖水電、風電、光伏等新能源占比提高輸電端（分布式電源）電站數(shù)量增加，地理分布分散→輸電線路建設機器人巡檢智能檢測繼電保護調(diào)度端（能源管理）用電曲線“削峰填谷”→能源管理平臺建設能源管理平臺資料來源：易規(guī)則的改變都需要交易軟件升級或重塑，從而催生持續(xù)性更新需求。圖12：力市化交放開管理、價、度軟新需求 現(xiàn)貨市場中長期市場現(xiàn)貨市場中長期市場市場信息披露系統(tǒng)市場結算系統(tǒng)市場用戶管理……智能購售電管理平臺客戶服務競價決策+預案分析售電管理……競價上網(wǎng)輔助決策平臺交易競價決策市場需求分析生產(chǎn)能力分析合同管理……

雙邊協(xié)定發(fā)電企業(yè) 售用電企業(yè)及用戶調(diào)度調(diào)度調(diào)度調(diào)度電力調(diào)控中心

實時監(jiān)控調(diào)度計劃負荷預測安全校核……資料來源：年電力現(xiàn)貨交易、需求側管理等相關核心政策加速推出，政策上圖13：分布式能源管理復雜度和能源價格齊升，催生綜合能源管理軟件需求充電樁、換電站充電樁、換電站充電樁、換電站管理聚合平臺分布式能源管理分布式光伏分布式光伏、儲能開發(fā)、管理軟件儲能綜合能源運營管理建筑節(jié)能節(jié)能減排服務綜合能源管理平臺工業(yè)節(jié)能資料來源：AI大模型有望助力新型電力系統(tǒng)全流程實現(xiàn)高效消納供電不穩(wěn)定性增加雙碳風光電占比大幅提升消納問題需要解決電源側電網(wǎng)側用戶側工業(yè)火/水/EA供電不穩(wěn)定性增加雙碳風光電占比大幅提升消納問題需要解決電源側電網(wǎng)側用戶側工業(yè)火/水/EA發(fā)電廠輸電線路輸電變電站配電線路配電居民商業(yè)售用電功率預測并網(wǎng)智控綜合管理運維機器人巡檢智能檢測繼電保護自動化智能保護配網(wǎng)建設智能調(diào)度信息安全電力營銷虛擬電廠綜合能源服務AI大模型有望賦能電力全環(huán)節(jié)數(shù)智化轉型，實現(xiàn)高效消納資料來源：電源側：AI模型提供高精度功率預測（AI發(fā)電規(guī)劃，實現(xiàn)發(fā)電端和用電端的實時平衡。AI+功率預測應用案例：20219AI96%、92%81%98%2）AIAISCADA95%/90%。圖15：地量功率測系構 資料來源：亞馬遜云科技，AI+3402020部署了基于系統(tǒng)化培訓理念的智能培訓系統(tǒng)、個人崗位晉升系統(tǒng)、PPT生成等多個應用，實現(xiàn)企業(yè)降本提質(zhì)增效的目的。細節(jié)功能介紹如下：62圖“云錦書知識問答面 圖“云錦書專利理功示例資料來源：InfoQ數(shù)字化經(jīng)緯， 資料來源：InfoQ數(shù)字化經(jīng)緯，核工業(yè)首個多模態(tài)AI講師書錦：通過文字、圖像、語音的多模態(tài)交互，實現(xiàn)了AIGC技術賦能系統(tǒng)化培訓方法7×24小時為核工業(yè)的探索，將為核工業(yè)培訓和教育開辟新的途徑。準確率達到98%53分鐘即可完成，每年節(jié)省人力成本超過200萬元，將工程師從繁雜重復性勞動中解放出來。文生圖、文生PPT：圖“云錦書”驗反字工程功能面 圖“云錦書文生PT能界面資料來源：InfoQ數(shù)字化經(jīng)緯， 資料來源：InfoQ數(shù)字化經(jīng)緯，電網(wǎng)側：AI助力實現(xiàn)智能巡檢、智能配電（可達數(shù)千公里識別及無人機巡檢，能夠保障輸電安全的同時降低巡檢成本。AI5G+4005G+網(wǎng)”方案，以鏈式組網(wǎng)形式做到長距離通信傳輸，實現(xiàn)科學智能巡檢。圖20：華為輸電線路智能巡檢解決方案架構圖資料來源：華為官網(wǎng)，CVCV5圖21：西輸人工能大邏輯框架 圖22：型對巢絕子自典型缺的識精度替代工 資料來源：廣西電網(wǎng)公眾號， 資料來源：廣西電網(wǎng)公眾號，案例三：202392座塔（100023-24號塔）跨黃河輸AI+微電網(wǎng)，4623AI圖23：中國能建北京設備公司微電網(wǎng)管理視圖資料來源：中國能建官網(wǎng)，圖24：里云擬配調(diào)度決方案構 資料來源：阿里云，I+電力安全：22392.0I技術與邏輯6AI技術通過顏色、形狀、紋理等表征來識別物體，但很難判斷該物體對電力設施設備的影響程度，2.0夠應對輸電山火煙霧、外部破壞隱患、安監(jiān)違章行為等場景，預計每年可減少30萬條無效警告。圖25：圳供局已用數(shù)電系統(tǒng)檢線路 圖26：模型外飄物進別資料來源：中國能源新聞網(wǎng)， 資料來源：北極星智能電網(wǎng)在線，售用電側：AI賦能電力交易放開下的增量需求20239202312管理運營、虛擬電廠平臺等。AI+電力交易案例：1）SenseTradeAI智能決策平臺，據(jù)介紹，其省級新能源功率預測準確率/省級負荷預測準確率/電力價格預測準確率分別95%/98%/90%AI2023