商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)控制的基礎(chǔ)設(shè)施與程序我行風(fēng)險(xiǎn)控制的基礎(chǔ)設(shè)施與程序基于輔助市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的管理，其范圍包括風(fēng)險(xiǎn)的鑒別、評(píng)估、度量、控制和報(bào)告?；A(chǔ)設(shè)施的要素有：為風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)者（業(yè)務(wù)部門）、風(fēng)險(xiǎn)控制者、授權(quán)者及審計(jì)部清晰界定程序及其責(zé)任；為人力資源提供充分的技能與培訓(xùn)；設(shè)立可靠的數(shù)據(jù)和信息和系統(tǒng)。責(zé)任與職務(wù)在任何承擔(dān)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)活動(dòng)中，負(fù)責(zé)各環(huán)節(jié)工作的員工必須足以勝任且誠(chéng)實(shí)守信。前臺(tái)人員尤其是參與可對(duì)我行造重大影響資金業(yè)務(wù)活動(dòng)的人員必須嚴(yán)格紀(jì)律。為了維持監(jiān)督和制衡，風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)部門、營(yíng)運(yùn)部門、風(fēng)險(xiǎn)管理和控制職能之間必須保持獨(dú)立。此外，程序上的核準(zhǔn)，可以強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理框架，如交易確認(rèn)、清算指示及重估價(jià)的選擇。每一職能崗位應(yīng)各司其責(zé)。風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)職能目前承擔(dān)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)部門主要是資金運(yùn)營(yíng)部與國(guó)際業(yè)務(wù)部，但也可能延伸到我行其他部門。盡管市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)可能源于客戶業(yè)務(wù)，但最終會(huì)轉(zhuǎn)移到資金營(yíng)運(yùn)部由其集中管理。只有授權(quán)進(jìn)行金融和貿(mào)易交易的員工才可承擔(dān)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。行長(zhǎng)/資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)委派給各業(yè)務(wù)部門主管的交易權(quán)限可再委派予經(jīng)辦部門/職員，其限額與交易和交易限額的配置必須與個(gè)人技能和經(jīng)驗(yàn)保持一致。交易者的任命需要進(jìn)行年審。授權(quán)交易者必須遵守業(yè)務(wù)部門各項(xiàng)規(guī)章制度中規(guī)定的程序。營(yíng)運(yùn)職能這包括財(cái)務(wù)清算和委托代管職能。營(yíng)運(yùn)職能負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)的開(kāi)展進(jìn)行。各部門經(jīng)理負(fù)責(zé)確保有足夠的營(yíng)運(yùn)能力輔助業(yè)力的開(kāi)展，包括所能應(yīng)付的最大數(shù)量。在帳戶交易過(guò)程中，各部門需要對(duì)交易進(jìn)行評(píng)審以確保其以市價(jià)定價(jià)并與許可的政策和委派權(quán)力一致。風(fēng)險(xiǎn)控制職能.由風(fēng)險(xiǎn)管理部門實(shí)施的風(fēng)險(xiǎn)控制職能，獨(dú)立于風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)部門的職能。這些控制職能主要負(fù)責(zé)對(duì)市場(chǎng)環(huán)境現(xiàn)有風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)審、評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)水平的合理性及控制程序的充分性。這些職能實(shí)施的其他任務(wù)包括組合的估價(jià)、風(fēng)險(xiǎn)報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)限額的監(jiān)管、超額的申報(bào)以及授權(quán)者的審批。財(cái)務(wù)職能財(cái)務(wù)職能獨(dú)立于風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)部門實(shí)施。計(jì)劃財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)帳戶和財(cái)務(wù)管理和報(bào)告，預(yù)算執(zhí)行情況的報(bào)告，以及依法進(jìn)行納稅籌劃。在協(xié)助業(yè)務(wù)開(kāi)展的過(guò)程中，計(jì)劃財(cái)務(wù)部應(yīng)了解金融產(chǎn)品的定價(jià)和估價(jià)程序，批準(zhǔn)會(huì)計(jì)政策及參予新產(chǎn)品的研發(fā)。職務(wù)分割風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)，風(fēng)險(xiǎn)控制和營(yíng)運(yùn)職能間必須進(jìn)行正確的職責(zé)劃分。交易者絕無(wú)權(quán)力或監(jiān)督輔助部門的營(yíng)運(yùn)。此外，交易者不得再?zèng)]有監(jiān)護(hù)的情況下接觸合同或其他數(shù)據(jù)處理程序或營(yíng)運(yùn)部門所保存的紀(jì)錄。前臺(tái)人員向數(shù)據(jù)處理系統(tǒng)直接輸入交易數(shù)據(jù)時(shí)，在交易接受處理之前應(yīng)進(jìn)行確保交易細(xì)節(jié)獨(dú)立核查的控制程序。頭寸獲取風(fēng)險(xiǎn)獲取程序應(yīng)盡可能的自動(dòng)化，尤其在投資組合的規(guī)模（交易數(shù)量或價(jià)值）重大時(shí)。所有交易必須按照實(shí)際的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)交易。內(nèi)部交易（我行內(nèi)部各方之間進(jìn)行的交易）只有在合理的經(jīng)濟(jì)原因下才能進(jìn)行。所有交易必須立即輸入交易獲取體系或在非電子環(huán)境下簽上日期并立即呈交以期處理。除非存在直接的處理渠道，必須執(zhí)行前后臺(tái)的系統(tǒng)聯(lián)接以確保交易的完整性和準(zhǔn)確性。如發(fā)生與許可門檻之間的差距必須進(jìn)行正式的調(diào)查。市場(chǎng)價(jià)格的合理確定所有市場(chǎng)活動(dòng)都應(yīng)公正執(zhí)行并且必須符合所有法律、稅收、會(huì)計(jì)和監(jiān)管要求。公正執(zhí)行的交易活動(dòng)意味著交易必須按照現(xiàn)行市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行。如果有必要，這一程序應(yīng)確保所有違背市場(chǎng)價(jià)格的交易被強(qiáng)調(diào)、審核和調(diào)查。營(yíng)運(yùn)部門和資產(chǎn)負(fù)債及市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理部門應(yīng)當(dāng)審核并確保交易人價(jià)格與現(xiàn)行市場(chǎng)價(jià)格合理接近。這一過(guò)程應(yīng)盡可能自動(dòng)化。審核者應(yīng)該意識(shí)到偏離市場(chǎng)價(jià)格可能是因歷史轉(zhuǎn)滾率或綜合交易的某一部分造成的，這樣的活動(dòng)必須與我行的地原則和政策保持一致。估價(jià)估計(jì)是運(yùn)用正式的估價(jià)流程，按照現(xiàn)有市場(chǎng)價(jià)格，對(duì)現(xiàn)有頭寸或投資組合的價(jià)值進(jìn)行評(píng)估。對(duì)于交易帳戶應(yīng)進(jìn)行每日估價(jià)而對(duì)于銀行帳戶需定期進(jìn)行估價(jià)。所有交易頭寸必須按照許可的政策和程序每日進(jìn)行獨(dú)立的市場(chǎng)定價(jià)。對(duì)于銀行帳戶如果沒(méi)有每日價(jià)格，可以根據(jù)通常接受的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則不時(shí)進(jìn)行市場(chǎng)定價(jià)。以市值計(jì)價(jià)應(yīng)獨(dú)立于風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)部門獨(dú)立進(jìn)行。價(jià)格和/或利率應(yīng)當(dāng)盡可能地通過(guò)公開(kāi)渠道獲得。在缺乏價(jià)格信息的時(shí)候，可以用估價(jià)模型確定頭寸或投資組合的合理價(jià)格。管理層也必須意識(shí)到非流動(dòng)性產(chǎn)品的估價(jià)方法。對(duì)于估價(jià)率不易獲得的非流動(dòng)性產(chǎn)品，資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)在妥善考慮風(fēng)險(xiǎn)管理部的建議后必須批準(zhǔn)最為合適的渠道/方法。所有可能的信息，如、最終交易報(bào)價(jià)及模型價(jià)格應(yīng)當(dāng)予以考慮。如果估價(jià)是由模型推導(dǎo)出來(lái)的則應(yīng)給以特別的考慮，如以同樣模型估計(jì)行權(quán)價(jià)相同但期限不同的期權(quán)產(chǎn)品，（輸或贏）的價(jià)格（也被稱為微笑/傾斜效應(yīng)）。風(fēng)險(xiǎn)管理部總經(jīng)理和財(cái)務(wù)部總經(jīng)理在適用的情況下可以進(jìn)行估價(jià)調(diào)整（流動(dòng)性調(diào)整）。收益曲線構(gòu)建為確保我行在估計(jì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和金融工具估價(jià)中使用一整套始終如一的收益曲線，需要確定獨(dú)立的政策。這項(xiàng)工作政策應(yīng)定期復(fù)審和更新以確保其與市場(chǎng)最佳實(shí)務(wù)活動(dòng)相關(guān)并保持一致。所有業(yè)務(wù)部門都應(yīng)遵守這項(xiàng)政策。方法及公式的變化應(yīng)獲得資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)的批準(zhǔn)。這項(xiàng)政策涉及我行所交易和持有的所有產(chǎn)品的利率，但不包括資金轉(zhuǎn)價(jià)后的交易。該項(xiàng)政策應(yīng)當(dāng)按新產(chǎn)品來(lái)修訂。應(yīng)構(gòu)建不同的收益曲線并對(duì)不同的產(chǎn)品重新估價(jià)。事后檢驗(yàn)在使用諸如風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值風(fēng)險(xiǎn)度量模型時(shí)，這些模型的事后檢驗(yàn)是不可避免的。事后檢驗(yàn)將實(shí)際利潤(rùn)損失與模型計(jì)算出的風(fēng)險(xiǎn)度量進(jìn)行比較來(lái)評(píng)估模型估計(jì)潛在損失的可靠性；以每日實(shí)際與預(yù)期盈利相比。例外數(shù)值會(huì)根據(jù)事先確定的顯著性區(qū)間進(jìn)行比較。如果其是顯著的，就必須重新難頭寸和市場(chǎng)數(shù)據(jù)、模型參數(shù)和風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值方法的真實(shí)性、完整性。除了相對(duì)于實(shí)際利潤(rùn)和損失進(jìn)行事后檢驗(yàn)之外，也可以相對(duì)于理論上的利潤(rùn)和損失進(jìn)行預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值的比較。這可以消除日內(nèi)交易帶來(lái)的利潤(rùn)和損失的“噪音”。這些理論上的利潤(rùn)和損失由一個(gè)固定組合的收益來(lái)計(jì)算，可以從實(shí)際收益中運(yùn)用的實(shí)際頭寸近似地獲得。模型確認(rèn)估價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)管理程序中使用的模型必須由獨(dú)立方確認(rèn)有效。這項(xiàng)要求適用于包含數(shù)學(xué)模型及其計(jì)算結(jié)果的全部系統(tǒng)。這些數(shù)學(xué)模型計(jì)算后的結(jié)果均登記在銀行的紀(jì)錄或帳戶中，或者被用于風(fēng)險(xiǎn)管理報(bào)告的完成。模型有效性的確認(rèn)是為了客觀的評(píng)審估價(jià)和風(fēng)險(xiǎn)度量中使用的數(shù)學(xué)模型。其范圍應(yīng)包括：風(fēng)險(xiǎn)度量和會(huì)計(jì)報(bào)表或投資組合的經(jīng)濟(jì)收益和損失應(yīng)符合公司會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。這包括市場(chǎng)定價(jià)，投資組合、套匯和延期帳戶的成本；價(jià)格和信用風(fēng)險(xiǎn)的度量，如風(fēng)險(xiǎn)因子敏感度，風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值和觸發(fā)指標(biāo)等等。風(fēng)險(xiǎn)度量和報(bào)告不依賴于前臺(tái)辦公系統(tǒng)，其分析和定價(jià)模型不需要獨(dú)立確認(rèn)。如果經(jīng)營(yíng)活動(dòng)數(shù)量巨大，所有新開(kāi)發(fā)的模型在使用前必須進(jìn)行有效性的合理確認(rèn)。若模型已經(jīng)充分檢驗(yàn)且結(jié)果已存檔，在資產(chǎn)負(fù)債管理委員會(huì)同意后，可以在獨(dú)立確認(rèn)之前運(yùn)用于不太重要的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中。對(duì)其有效性尚未確認(rèn)的現(xiàn)有模型，業(yè)務(wù)經(jīng)理應(yīng)和資產(chǎn)負(fù)債及市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)管理部門協(xié)議時(shí)間表來(lái)評(píng)估所有重大風(fēng)險(xiǎn)模型。然而，如果模型在一年內(nèi)