第12章

營運資金管理第12章營運資金管理考點一：現金管理考點二：應收賬款管理考點三：存貨管理考點四：短期負債管理近五年平均分值2024預測分值3.54第12章營運資金管理12.1現金管理現金是企業(yè)流動性最強的資產。具體包括：庫存現金、各種形式的銀行存款、銀行本票、銀行匯票等。有價證券是企業(yè)現金的一種轉換形式，其變現能力強，可以隨時兌換成現金。第12章營運資金管理12.1.1現金管理的目標企業(yè)置存現金的原因，主要是滿足交易性、預防性和投機性的需要。交易性需要是指滿足日常業(yè)務的現金需要；預防性需要是指置存現金以防發(fā)生意外的支付；投機性需要是指置存現金用于不尋常的購買機會。第12章營運資金管理【2022補】企業(yè)持有一定量的現金用于保證月末職工的工資發(fā)放，其置存的目的是為了滿足（）需要。A.交易性B.投機性C.預防性D.風險管理第12章營運資金管理答案：A解析：企業(yè)置存現金的原因，主要是滿足交易性需要、預防性需要和投機性需要。交易性需要是指滿足日常業(yè)務的現金支付需要，A正確；預防性需要是指置存現金以防發(fā)生意外的支付,C錯誤；投機性需要是指置存現金用于不尋常的購買機會，B錯誤。第12章營運資金管理【2019】企業(yè)現金管理的目標是在資產的（）之間做出抉擇，以獲得最大的長期利益。A.流動性和風險B.風險和盈利能力C.流動性和盈利能力D.安全性和盈利能力答案：C第12章營運資金管理【2018】企業(yè)持有一定量的現金用于保證月末職工的工資發(fā)放，其置存的目的是為了滿足（）需要。A.交易性B.投機性C.預防性D.風險管理答案：A第12章營運資金管理12.1.2現金管理的方法（1）力爭現金流量同步（流入流出同步）（2）使用現金浮游量（零錢包）（3）加速收款（早收）（4）推遲應付款的支付：企業(yè)在不影響自己信譽的前提下盡可能地推遲應付票據及應付賬款的支付期（晚付）第12章營運資金管理【2021】企業(yè)為提高現金使用效率，利用已經開出的支票而銀行還未將該款項劃出這一時間段內的資金，此現金管理的方法屬于（）的方法。A.使用現金浮游量B.使現金流量同步C.加速收款D.推遲應付賬款第12章營運資金管理答案：A解析：為了提高現金使用效率，一般企業(yè)可以采用如下管理方法（1）力爭現金流量同步。（2）使用現金浮游量。從企業(yè)開出支票，到收票人收到支票并存入銀行，至銀行將款項劃出企業(yè)賬戶，中間需要一段時間?，F金在這段時間的占用稱為現金浮游量。在這段時間里，企業(yè)已開出了支票，但仍可動用在活期存款賬戶上的這筆資金。（3）加速收款。（4）推遲應付票據及應付賬款的支付。第12章營運資金管理【2014】下列現金收支管理措施中，能提高現金利用效率的是（）A.充分使用現金浮游量B.推遲應收賬款收款時間C.爭取使現金流入的時間晚一些，現金流出的時

間盡可能早一些D.提高應付款的支付期答案：A第12章營運資金管理12.1.3最佳現金持有量現金的管理除了做好日常收支，加速現金流轉速度外，還需控制好現金持有規(guī)模，即確定適當的現金持有量。1.確定現金持有量的方法常用的確定現金持有量的方法有成本分析模式、存貨模式和隨機模式三種。因篇幅限制，以下僅介紹采用成本分析法確定最佳現金持有量。第12章營運資金管理2.采用成本分析法確定最佳現金持有量（1）機會成本

（正比）（2）管理成本

（無明顯的比例關系）（3）短缺成本

（反比）第12章營運資金管理【2022】某企業(yè)有甲乙丙丁四個現金持有方案各方案現金持有量分別是60000、70000、84000、120000元，四個方案的機會成本均為現金持有量的10%，管理成本均為24000，短缺成本分別是8100、3000、2500和0元，若采用成本分析模式進行現金持有量決策選擇（）。A.甲B.乙C.丙D.丁第12章營運資金管理答案：B解析：機會成本、管理成本、短缺成本之和最小的現金持有量，就是最佳現金持有量。

甲乙丙丁現金持有量600007000084000120000機會成本60007000840012000管理成本24000240002400024000短缺成本8100300025000總成本38100340003490036000第12章營運資金管理【2021】采用成本分析模式確定企業(yè)現金持有量時，考慮的成本有（）。A.沉沒成本B.外部成本C.機會成本D.短缺成本E.管理成本答案：CDE解析：企業(yè)持有的現金，將會有三種成本：（1）機會成本；（2）管理成本；（3）短缺成本。第12章營運資金管理【2020】用成本分析模式確定企業(yè)最佳現金持有量時，隨著現金持有量增加而降低的現金持有成本是（）。A.管理成本B.機會成本C.交易成本D.短缺成本第12章營運資金管理答案：D解析：本題考查的是、最佳現金持有量分析。現金的短缺成本，是因缺乏必要的現金，不能應付業(yè)務開支所需，而使企業(yè)蒙受損失或為此付出的代價。現金的短缺成本隨現金持有量的增加而下降，隨現金持有量的減少而上升。第12章營運資金管理【2017】關于企業(yè)現金持有成本的說法，正確的是（）。A.最佳現金持有量為機會成本、管理成本和短缺成本之和最小對應的現金持有量B.管理成本與現金持有量之間一股有顯著的比例關系C.可以通過加速現金流轉速度降低管理成本D.現金的短缺成本隨現金持有量的增加而上升答案：A第12章營運資金管理【2012】某施工企業(yè)有四種現金持有方案如下表。按成本分析模式選擇的最佳現金持有方案應為（）方案。A.甲