金融市場基礎(chǔ)知識-2020年《金融市場基礎(chǔ)知識》真題匯編1單選題（共100題，共100分）(1.)下列有關(guān)滬港通與滬倫通區(qū)別的說法，正確的是()A.只有在中國境內(nèi)符合要求的證券經(jīng)營（江南博哥）機(jī)構(gòu)可根據(jù)相關(guān)規(guī)定申請開展跨境轉(zhuǎn)換業(yè)務(wù)B.滬港通與滬倫通業(yè)務(wù)均已開通，目前所有有意愿的投資者均可直接參與滬港通與滬倫通的交易C.滬倫通下，投資者跨境互相到對方市場直接買賣股票，滬港通則是將境外基礎(chǔ)股票轉(zhuǎn)換為存托憑證實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品跨境D.滬港通與滬倫通實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品跨境所采用的模式是不同的正確答案：D參考解析：與滬港通下投資者跨境相互到對方市場直接買賣股票的模式不同，滬倫通是將境外基礎(chǔ)股票轉(zhuǎn)換為存托憑證實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品跨境，存托憑證的交易結(jié)算安排與本地的股票品種接近，以方便投資者按照本地的交易習(xí)慣和交易時間完成交易結(jié)算。目前，CDR設(shè)有一定的投資者適當(dāng)性門檻。投資者可根據(jù)存托協(xié)議的約定，享有分紅、派息、配股等權(quán)益及行使表決權(quán)等權(quán)利。中英兩地符合要求的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)可根據(jù)相關(guān)規(guī)定申請開展跨境轉(zhuǎn)換業(yè)務(wù)。(2.)根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》，上市公司增發(fā)時，發(fā)行價格應(yīng)不低于公告招股意向書前()交易日或前一個交易日的公司股票均價A.20個B.15個C.30個D.10個正確答案：A參考解析：發(fā)行價格應(yīng)不低于公告招股意向書前20個交易日公司股票均價或前一個交易日的均價。(3.)深圳證券交易所于()年正式營業(yè)。A.1993年B.1995年C.1991年D.1990年正確答案：C參考解析：深圳證券交易所于1991年7月3日正式營業(yè)。(4.)機(jī)構(gòu)投資者有助于實(shí)現(xiàn)社會保障體系與宏觀經(jīng)濟(jì)的良性互動發(fā)展的基礎(chǔ)是()A.基金分級制的養(yǎng)老制度B.現(xiàn)收現(xiàn)付的公共養(yǎng)老制度C.將養(yǎng)老金投資于投資產(chǎn)品D.企業(yè)年金為主的多層次養(yǎng)老保障體系的構(gòu)建正確答案：D參考解析：機(jī)構(gòu)投資者有助于實(shí)現(xiàn)社會保障體系與宏觀經(jīng)濟(jì)的良性互動發(fā)展。對現(xiàn)收現(xiàn)付的公共養(yǎng)老制度進(jìn)行改革，建立起以包括企業(yè)年金為主的企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老金和個人自愿儲蓄性養(yǎng)老金在內(nèi)的多層次養(yǎng)老保障體系，是我國社會保障體系改革的方向。(5.)下列屬于境內(nèi)上市外資股的是()A.B股B.S股C.L股D.A股正確答案：A參考解析：境內(nèi)上市外資股原來是指股份有限公司向境外投資者募集并在我國境內(nèi)上市的股份，投資者限于：外國的自然人、法人和其他組織；我國香港、澳門、臺灣地區(qū)的自然人、法人和其他組織；定居在國外的中國公民等。這類股票被稱為B股。(6.)關(guān)于科創(chuàng)板試點(diǎn)注冊制，下列說法錯誤的是()A.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對證券的價值好壞作實(shí)質(zhì)性判斷B.不同于審批制、核準(zhǔn)制C.以信息披露為中心D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對證券的價格高低不作實(shí)質(zhì)性判斷正確答案：A參考解析：注冊制是一種不同于審批制、核準(zhǔn)制的證券發(fā)行監(jiān)管制度，它的基本特點(diǎn)是以信息披露為中心，通過要求證券發(fā)行人真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地披露公司信息，使投資者可以獲得必要的信息對證券價值進(jìn)行判斷并作出是否投資的決策，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對證券的價值好壞、價格高低不作實(shí)質(zhì)性判斷。(7.)在滬、深證券交易所成立以前，我國股票發(fā)行價格的確定大部分是按()進(jìn)行。A.凈資產(chǎn)收益法B.現(xiàn)金流量折現(xiàn)法C.市盈率法D.面值法正確答案：D參考解析：在滬、深證券交易所成立以前，發(fā)行價格大部分按面值進(jìn)行，定價沒有制度可循。(8.)人民幣普通股票賬戶又稱為()A.基金賬戶B.B股賬戶C.人民幣特種股票賬戶D.A股賬戶正確答案：D參考解析：A股，即人民幣普通股，是指由中國境內(nèi)公司發(fā)行、上市，境內(nèi)機(jī)構(gòu)和個人以人民幣購買交易的股票。(9.)下列關(guān)于國際資金流動的說法，錯誤的是()A.國際間接投資屬于國際長期資金流動B.套利性資金流動指的是利用各國金融市場上的利率差異與匯率差異進(jìn)行套利活動而引起的短期資本流動C.貿(mào)易資金流動一般屬于國際短期資金流動D.資本外逃被認(rèn)為是投機(jī)性的資金流動正確答案：D參考解析：國際長期資金流動，是指期限在1年以上的資金的跨國流動，包括國際直接投資、國際間接投資和國際信貸三種形式。國際短期資金流動主要包括貿(mào)易資金的流動、套利性資金的流動、保值性資金的流動以及投機(jī)性資金的流動四種類型。套利性資金的流動是利用各國金融市場上利率差異與匯率差異進(jìn)行套利活動而引起的短期資本流動。隨著金融國際化進(jìn)程的深入、金融工具的不斷創(chuàng)新，這類短期資金的流動有不斷增加的趨勢。保值性資金的流動又被稱為避險性資金流動或資本外逃。(10.)下列關(guān)于投資者股票交易委托指令類別的說法，錯誤的是()。A.根據(jù)委托價格限制，可以分為市價委托和限價委托B.根據(jù)委托訂單的數(shù)量，可以分為整數(shù)委托和零散委托C.根據(jù)委托的授權(quán)范圍，可以分為全權(quán)委托和部分委托D.根據(jù)買賣證券的方向，可以分為買進(jìn)委托和賣出委托正確答案：C參考解析：根據(jù)不同的依據(jù)，委托指令有多種分類。根據(jù)委托訂單的數(shù)量，可分為整數(shù)委托和零數(shù)委托；根據(jù)買賣證券的方向，可分為買進(jìn)委托和賣出委托；根據(jù)委托價格限制，可分為市價委托和限價委托；根據(jù)委托時效限制，可分為當(dāng)日委托、當(dāng)周委托、無期限委托、開市委托和收市委托等。(11.)以下正確描述了貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制一般傳導(dǎo)過程的是()A.貨幣政策工具→操作目標(biāo)→中介目標(biāo)→最終目標(biāo)B.中介目標(biāo)→最終目標(biāo)→貨幣政策工具→操作目標(biāo)C.最終目標(biāo)→貨幣政策工具→操作目標(biāo)→中介目標(biāo)D.操作目標(biāo)→中介目標(biāo)→最終目標(biāo)→貨幣政策工具正確答案：A參考解析：貨幣政策的傳導(dǎo)機(jī)制的一般過程是：貨幣政策工具→操作目標(biāo)→中介目標(biāo)→最終目標(biāo),也就是中央銀行通過貨幣政策工具的運(yùn)作，新版章節(jié)練習(xí)，考前壓卷，更多優(yōu)質(zhì)題庫+考生筆記分享，實(shí)時更新，用軟件考，影響商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的活動，進(jìn)而影響貨幣供應(yīng)量，最終影響宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。(12.)按照《證券法》的規(guī)定，證券公司可以通過從事()和證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，以自己的名義或代其客戶進(jìn)行證券投資。A.債券交易業(yè)務(wù)B.投資銀行業(yè)務(wù)C.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)D.證券自營業(yè)務(wù)正確答案：D參考解析：按照《中華人民共和國證券法》的規(guī)定，證券公司可以通過從事證券自營業(yè)務(wù)和證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，以自己的名義或代其客戶進(jìn)行證券投資。(13.)下列關(guān)于國家股、法人股、社會公眾股和外資股的說法，錯誤的是()A.社會公眾股指社會公眾以其擁有的財產(chǎn)投入公司時形成的可上市流通的股份B.外資股是我國香港、澳門、臺灣地區(qū)投資者發(fā)行的股票、含紅籌股C.國家股是國有股權(quán)的一個組成部分、股利收入依法納入國有資產(chǎn)經(jīng)營預(yù)算D.法人股是指企業(yè)法人或具有法人資格的事業(yè)單位和社會團(tuán)體所持有的股份正確答案：B參考解析：社會公眾股是指社會公眾依法以其擁有的財產(chǎn)投入公司時形成的可上市流通的股份。外資股是指股份公司向外國和我國香港、澳門、臺灣地區(qū)投資者發(fā)行的股票。紅籌股不屬于外資股。紅籌股是指在中國境外注冊、在香港上市，但主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司的股票。國家股是國有股權(quán)的一個組成部分。國有股股利收入由國有資產(chǎn)管理部門監(jiān)督收繳，依法納入國有資產(chǎn)經(jīng)營預(yù)算，并根據(jù)國家有關(guān)規(guī)定安排使用。法人股是指企業(yè)法人或具有法人資格的事業(yè)單位和社會團(tuán)體以其依法可支配的資產(chǎn)投入公司形成的股份。(14.)證券承銷是證券公司代理()發(fā)行證券的行為。A.金融機(jī)構(gòu)B.證券發(fā)行人C.商業(yè)銀行D.投資銀行正確答案：B參考解析：證券承銷，是指證券公司代理證券發(fā)行人發(fā)行證券的行為。(15.)關(guān)于存款準(zhǔn)備金制度與貨幣乘數(shù)，下列說法錯誤的是()。A.準(zhǔn)備金的比例越低，銀行的存款派生能力就越強(qiáng)B.存款貨幣創(chuàng)造過程中的漏出因素會使貨幣乘數(shù)變大C.理論上貨幣乘數(shù)可以簡單地表示為法定存款準(zhǔn)備金率的倒數(shù)D.提高法定存款準(zhǔn)備金率會直接改變貨幣乘數(shù)正確答案：B參考解析：理論上，貨幣乘數(shù)可以簡單地表示為法定存款準(zhǔn)備金率的倒數(shù)，調(diào)整法定存款準(zhǔn)備金率會直接改變貨幣乘數(shù)。現(xiàn)實(shí)中，上面的存款貨幣創(chuàng)造過程存在一系列漏出因素,這些漏出因素會使貨幣乘數(shù)減小。(16.)下列關(guān)于證券交易所發(fā)展歷史的說法，錯誤的是()。A.1929年國民政府頒發(fā)“交易所法”后，上海證券物品交易所并入上海華商證券交易所B.改革開放后，我國先后批準(zhǔn)成立了“上海證券交易所”和“深圳證券交易所”C.解放初期，最早成立的的證券交易所是“北京證券交易所”D.新舊中國出現(xiàn)的第一家外商經(jīng)營的證券交易所是“上海股份公所”正確答案：C參考解析：新中國成立不久，為了盡快恢復(fù)金融市場秩序，疏導(dǎo)社會游資，引導(dǎo)資金投向和調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，經(jīng)天津市軍管會決定并經(jīng)各方積極籌備，1949年初中國人民銀行天津市分行設(shè)立了“天津證券交易所”。(17.)做市商通過()向市場提供流動性服務(wù)。A.發(fā)布買賣雙向報價B.發(fā)布唯一報價C.發(fā)布證券交易的賣價D.發(fā)布證券交易的買價正確答案：A參考解析：根據(jù)新《做市業(yè)務(wù)管理規(guī)定》，在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)中，做市商是指經(jīng)全國股轉(zhuǎn)公司同意，在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)布買賣雙向報價，并在其報價數(shù)量范圍內(nèi)按其報價履行與投資者成交義務(wù)的證券公司或其他機(jī)構(gòu)。(18.)對股份有限公司而言，之所以發(fā)行優(yōu)先股票可以減輕其利潤的分派負(fù)擔(dān)，是因為()。A.優(yōu)先股股東無表決權(quán)B.優(yōu)先股股東股息分派優(yōu)先C.優(yōu)先股股東剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先D.優(yōu)先股的股息率固定正確答案：D參考解析：優(yōu)先股收益相對固定。因為優(yōu)先股股息率事先規(guī)定，所以優(yōu)先股的股息一般不會根據(jù)公司經(jīng)營情況而增減，而且一般也不再參與公司普通股的分紅。當(dāng)然，公司經(jīng)營情況復(fù)雜多變，如果公司當(dāng)年沒有足夠利潤可以向優(yōu)先股股東支付股息，優(yōu)先股股東的當(dāng)年的固定收益也就落空了。(19.)金融學(xué)以及金融工程學(xué)中對風(fēng)險的主流定義為()。A.風(fēng)險是結(jié)果的不確定性B.風(fēng)險是損失發(fā)生的可能性C.風(fēng)險是可能發(fā)生的損失D.風(fēng)險是結(jié)果對期望的偏離正確答案：D參考解析：風(fēng)險是結(jié)果對期望的偏離，是（收益的）波動性。是投資學(xué)、金融學(xué)以及金融工程學(xué)中的主流定義，其重要特性體現(xiàn)了風(fēng)險不僅包括損失的可能性，也包括對盈利可能性的覆蓋，這種定義是現(xiàn)代風(fēng)險計量和管理的基礎(chǔ)。(20.)下列不屬于國債銷售價格影響因素的是()。A.市場利率B.承銷商承銷國債的中標(biāo)成本C.流通市場中可比國債的收益率水平D.人民幣匯率正確答案：D參考解析：影響國債銷售價格的因素：市場利率，承銷商承銷國債的中標(biāo)成本，流通市場中可比國債的收益率水平，國債承銷的手續(xù)費(fèi)收入，承銷商所期望的資金回收速度，其他國債分銷過程中的成本。(21.)基金信息披露義務(wù)人不包括()。A.召集基金份額持有人大會的基金份額持有人B.基金銷售機(jī)構(gòu)C.基金管理人D.基金托管人正確答案：B參考解析：基金信息披露義務(wù)人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份額持有人大會的基金份額持有人等法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定的自然人、法人和其他組織。(22.)下列關(guān)于債券評級的說法，錯誤的是()。A.國家政策性銀行發(fā)行的金融債券，需要參加債券信用評級B.非國家銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的某些有價證券，有必要進(jìn)行評級C.地方政府發(fā)行的某些有價證券，有必要進(jìn)行評級D.債券信用評級大多是企業(yè)債券信用評級，是對具有獨(dú)立法人資格企業(yè)所發(fā)行某一特定債券，按期還本付息的可靠程度進(jìn)行客觀公正的評價，并標(biāo)示其信用程度的登記正確答案：A參考解析：國家財政部門發(fā)行的國庫券和國家政策性銀行發(fā)行的金融債券，因為有政府的保證，所以不參加債券信用評級。地方政府或非國家銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的某些有價證券，則有必要進(jìn)行評級。(23.)關(guān)于基金的交易制度，下列說法錯誤的是()。A.基金的交易實(shí)行集中交易管理制度B.基金管理人設(shè)有中央交易室，以保證公正、公平為原則，實(shí)行統(tǒng)一交易、統(tǒng)一管理C.基金經(jīng)理不得直接向交易員下達(dá)投資指令或者直接進(jìn)行交易D.基金的投資指令進(jìn)行交易執(zhí)行前，不需要經(jīng)過風(fēng)險管理控制部門的審核正確答案：D參考解析：基金的交易實(shí)行集中交易管理制度，基金管理人設(shè)有中央交易室，以保證公正、公平為原則，實(shí)行統(tǒng)一交易、統(tǒng)一管理，確保各投資組合享有公平的交易執(zhí)行機(jī)會。按規(guī)定，基金經(jīng)理不得直接向交易員下達(dá)投資指令或者直接進(jìn)行交易，投資指令經(jīng)風(fēng)險控制部門的審核，確認(rèn)其合法、合規(guī)與完整后方可執(zhí)行。(24.)基金一般都是按照()的時間間隔對基金資產(chǎn)進(jìn)行估值。A.不確定B.托管人隨時確定C.管理人隨時確定D.固定正確答案：D參考解析：基金一般都按照固定的時間間隔對基金資產(chǎn)進(jìn)行估值，通常相關(guān)法規(guī)會規(guī)定一個最小的估值頻率。(25.)某投資人贖回某基金1萬份份額，持有時間為8個月，對應(yīng)的贖回費(fèi)率為0．5%。假設(shè)贖回當(dāng)日基金份額凈值是1．05元，則其可得到的贖回金額為()。A.10497.5元B.10347.5元C.10227.5元D.10447.5元正確答案：D參考解析：贖回總金額=贖回份額X贖回日基金份額凈值；贖回費(fèi)用=贖回總金額X贖回費(fèi)率；贖回金額=贖回總金額－贖回費(fèi)用。即贖回總金額=10000X1．05=10500（元），贖回費(fèi)用=10500X0．5％=52．5（元），贖回金額=10500-52．5=10447．5（元）。(26.)傳統(tǒng)信用風(fēng)險評估中信用打分模型的關(guān)鍵在于()。A.關(guān)鍵變量的選擇和各自權(quán)重的確定B.合規(guī)指標(biāo)的選擇和總體打分的結(jié)果C.信用風(fēng)險的確定與內(nèi)部評級的打分D.交易對手的選擇與分配比例的確定正確答案：A參考解析：信用打分模型的關(guān)鍵在于關(guān)鍵變量的選擇和各自權(quán)重的確定。(27.)下列關(guān)于ABS產(chǎn)品的說法，錯誤的是()。A.狹義的ABS主要以某一類同質(zhì)資產(chǎn)為標(biāo)的資產(chǎn)B.期限在一年以下的資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)屬于擔(dān)保債務(wù)憑證CDO的基礎(chǔ)資產(chǎn)C.擔(dān)保債務(wù)憑證CDO的基礎(chǔ)資產(chǎn)是一系列的債務(wù)工具D.ABS產(chǎn)品可以分為狹義的ABS和擔(dān)保債務(wù)憑證CDO正確答案：B參考解析：ABS產(chǎn)品的分類更為繁雜，大致可以分為狹義的ABS和擔(dān)保債務(wù)憑證CDO兩類。前者主要是基于某一類同質(zhì)資產(chǎn)，如汽車貸款、信用卡貸款、學(xué)生貸款、設(shè)備租賃等為標(biāo)的資產(chǎn)的證券化產(chǎn)品，也有期限在一年以下的資產(chǎn)支持商業(yè)票據(jù)；后者對應(yīng)的基礎(chǔ)資產(chǎn)則是一系列的債務(wù)工具，如高息債券、新興市場企業(yè)債或國家債券、銀行貸款，甚至傳統(tǒng)的MBS等證券化產(chǎn)品。(28.)根據(jù)導(dǎo)致市場風(fēng)險因素的不同，市場風(fēng)險不包括()。A.商品風(fēng)險B.利率風(fēng)險C.房地產(chǎn)價格風(fēng)險D.外匯風(fēng)險正確答案：C參考解析：根據(jù)導(dǎo)致市場風(fēng)險因素的不同，市場風(fēng)險一般劃分為利率風(fēng)險、外匯風(fēng)險、股票價格風(fēng)險和商品風(fēng)險四種類型。(29.)當(dāng)投資者買入看漲期權(quán)后，如果判斷正確，則可以獲得()。A.標(biāo)的資產(chǎn)市價與行權(quán)價格之間的差額B.期權(quán)標(biāo)的資產(chǎn)C.期權(quán)費(fèi)D.利息正確答案：A參考解析：認(rèn)購期權(quán)也被稱為看漲期權(quán)，指期權(quán)的買方具有在約定期限內(nèi)（或合約到期日）按行權(quán)價格（也被稱為敲定價格或執(zhí)行價格）買入一定數(shù)量基礎(chǔ)金融工具的權(quán)利。交易者之所以買入認(rèn)購期權(quán)，是因為他預(yù)期基礎(chǔ)金融工具的價格在合約期限內(nèi)將會上漲。如果判斷正確，按行權(quán)價格買入該項金融工具并以市價賣岀，可賺取市價與行權(quán)價格之間的差額；如果判斷失誤，則放棄行權(quán)，僅損失期權(quán)費(fèi)。(30.)基金資產(chǎn)總值可表示為基金資產(chǎn)凈值加上()后的價值。A.各類證券的價值B.基金應(yīng)收的申購基金款C.基金負(fù)債D.證券基金的費(fèi)用正確答案：C參考解析：基金資產(chǎn)總值是指基金全部資產(chǎn)的價值總和，從基金資產(chǎn)總值中扣除所有負(fù)債即是基金資產(chǎn)凈值。基金資產(chǎn)凈值除以基金當(dāng)前的總份額，就是基金的份額凈值。用公式表示為：基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)總值-基金負(fù)債(31.)證券公司、基金管理公司子公司通過()開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)。A.購買資產(chǎn)證券化產(chǎn)品B.設(shè)立特殊目的載體（SPV）C.設(shè)立特殊資產(chǎn)池D.成立資產(chǎn)管理計劃正確答案：B參考解析：證券公司、基金管理公司子公司通過設(shè)立特殊目的載體開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)。(32.)基金監(jiān)管部門在對基金進(jìn)行監(jiān)管時運(yùn)用的手段不包括()。A.法律手段B.經(jīng)濟(jì)手段C.自律手段D.必要的行政手段正確答案：C參考解析：證券市場監(jiān)管手段包括：法律手段、經(jīng)濟(jì)手段、行政手段。(33.)下列關(guān)于資本的說法，錯誤的是()。A.資本是金融機(jī)構(gòu)從事經(jīng)營活動必須注入的資金B(yǎng).資本管理是現(xiàn)代風(fēng)險管理的核心C.資本是經(jīng)營機(jī)構(gòu)自身擁有的或者借入并具有一定使用期限的資金D.資本對金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營和發(fā)展有約束作用，資本必須覆蓋風(fēng)險正確答案：C參考解析：資本是市場經(jīng)濟(jì)的基本概念，通常的定義是金融機(jī)構(gòu)自身擁有的或能永久支配、使用的資金，是金融機(jī)構(gòu)從事經(jīng)營活動必須注入的資金。A正確，C錯誤。金融機(jī)構(gòu)是經(jīng)營風(fēng)險的機(jī)器，資本對金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營與發(fā)展有約束作用，資本必須覆蓋風(fēng)險，資本的數(shù)量和結(jié)構(gòu)與機(jī)構(gòu)的風(fēng)險管理能力有著密切的聯(lián)系，資本管理是現(xiàn)代風(fēng)險管理的核心，決定了風(fēng)險管理是金融機(jī)構(gòu)核心競爭力的地位。B、D正確。(34.)根理《證券法》下列屬于國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)有權(quán)采取的情形有()Ⅰ進(jìn)入涉賺違法行為發(fā)生場所調(diào)查取證Ⅱ通知出境入境管理機(jī)關(guān)依法阻止涉嫌違法人員、涉嫌違法單位的主管人員和其他直接責(zé)任人出境Ⅲ詢問當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人，要求其對于被調(diào)查事件有關(guān)的事項作出說明Ⅳ對證券公司之間、證券公司與客戶之間發(fā)生的證券業(yè)務(wù)糾紛進(jìn)行調(diào)解A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：C參考解析：國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)根據(jù)《證券法》依法履行職責(zé)，有權(quán)采取下列措施:（1）對證券發(fā)行人、證券公司、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)、證券交易場所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)進(jìn)行現(xiàn)場檢查。（2）進(jìn)入涉嫌違法行為發(fā)生場所調(diào)查取證。（3）詢問當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人，要求其對與被調(diào)查事件有關(guān)的事項作出說明；或者要求其按照指定的方式報送與被調(diào)查事件有關(guān)的文件和資料。（4）查閱、復(fù)制與被調(diào)查事件有關(guān)的財產(chǎn)權(quán)登記、通訊記錄等文件和資料。（5）查閱、復(fù)制當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人的證券交易記錄、登記過戶記錄、財務(wù)會計資料及其他相關(guān)文件和資料；對可能被轉(zhuǎn)移、隱匿或者毀損的文件和資料，可以予以封存、扣押。（6）查詢當(dāng)事人和與被調(diào)查事件有關(guān)的單位和個人的資金賬戶、證券賬戶、銀行賬戶以及其他具有支付、托管、結(jié)算等功能的賬戶信息，可以對有關(guān)文件和資料進(jìn)行復(fù)制。對有證據(jù)證明已經(jīng)或者可能轉(zhuǎn)移或者隱匿違法資金、證券等涉案財產(chǎn)或者隱匿、偽造、毀損重要證據(jù)的，經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)人或者其授權(quán)的其他負(fù)責(zé)人批準(zhǔn)，可以凍結(jié)或者查封，期限為6個月；因特殊原因需要延長的，每次延長期限不得超過3個月凍結(jié)、查封期限最長不得超過2年。（7）在調(diào)查操縱證券市場、內(nèi)幕交易等重大證券違法行為時，經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)人或者其授權(quán)的其他負(fù)責(zé)人批準(zhǔn)，可以限制被調(diào)查事件當(dāng)事人的證券買賣，但限制的期限不得超過3個月；案情復(fù)雜的，可以延長3個月。（8）通知出境入境管理機(jī)關(guān)依法阻止涉嫌違法人員、涉嫌違法單位的主管人員和其他直接責(zé)任人員出境。為防范證券市場風(fēng)險，維護(hù)市場秩序，國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以采取責(zé)令改正、監(jiān)管談話、出具警示函等措施。此外，國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以和其他國家或者地區(qū)的證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)建立監(jiān)督管理合作機(jī)制，實(shí)施跨境監(jiān)督管理。(35.)影響我國金融市場運(yùn)行的主要因素有()Ⅰ經(jīng)濟(jì)因素，如經(jīng)濟(jì)增長、周期波動和財政貨幣經(jīng)濟(jì)政策等Ⅱ信息技術(shù)的發(fā)展程度Ⅲ投資者的心理預(yù)期Ⅳ金融市場法律制度是否完善A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ正確答案：B參考解析：影響我國金融市場運(yùn)行的因素來自諸多方面，可以將之大體歸納為經(jīng)濟(jì)因素、法律因素、市場因素、技術(shù)因素、心理因素、體制或管理因素以及其他因素七個方面。I是經(jīng)濟(jì)因素。Ⅱ是技術(shù)因素。Ⅲ是心理因素。Ⅳ是法律因素。(36.)跟據(jù)《國務(wù)院關(guān)于全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定》，境內(nèi)符合條件的股份公司可以通過主辦券商申請在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)()Ⅰ公開轉(zhuǎn)讓股份Ⅱ進(jìn)行股權(quán)和債券融資Ⅲ進(jìn)行資產(chǎn)重組Ⅳ公開發(fā)行股份A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：境內(nèi)符合條件的股份公司均可通過主辦券商申請在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌，公開轉(zhuǎn)讓股份，進(jìn)行股權(quán)融資、債券融資、資產(chǎn)重組等，但不包括公開發(fā)行股份。(37.)我國證券交易所內(nèi)的證券交易的競價原則有()Ⅰ價格優(yōu)先Ⅱ時間優(yōu)先Ⅲ客戶優(yōu)先Ⅳ數(shù)量優(yōu)先A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：證券交易所內(nèi)的證券交易按“價格優(yōu)先、時間優(yōu)先”原則競價成交(38.)以下屬于場內(nèi)市場的有()Ⅰ主板市場Ⅱ創(chuàng)業(yè)板市場Ⅲ全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)Ⅳ私募基金市場A.Ⅱ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：C參考解析：我國的場內(nèi)交易市場包括主板市場（包含中小板市場）、創(chuàng)業(yè)板市場、科創(chuàng)板市場和全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)(39.)根據(jù)付息方式不同，國債可分為()Ⅰ長期國債Ⅱ附息國債Ⅲ貼現(xiàn)國債Ⅳ特種國債A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：按付息方式分類。貼現(xiàn)國債和附息國債是按照國債利息的支付方式不同而劃分的。(40.)下列關(guān)于國際金融監(jiān)管體系的說法，正確的有()Ⅰ巴塞爾銀行監(jiān)管委員會成立于1974年，是國際清算銀行的一個正式機(jī)構(gòu)Ⅱ國際證監(jiān)會組織成立于1983年Ⅲ國際保險監(jiān)督官協(xié)會于1934年在美國成立Ⅳ作為IAIS的綱領(lǐng)性文件，《證券監(jiān)管目標(biāo)與原則》于1998年首次發(fā)布A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ正確答案：D參考解析：巴塞爾銀行監(jiān)管委員會簡稱“巴塞爾委員會”，是由美國、英國、法國、德國、意大利、日本、荷蘭、加拿大、比利時、瑞典10國的中央銀行于1974年底共同成立的，作為國際清算銀行的一個正式機(jī)構(gòu)，以各國中央銀行官員和銀行監(jiān)管部門為代表，總部設(shè)在瑞士的巴塞爾。國際證監(jiān)會組織成立于1983年。《證券監(jiān)管目標(biāo)與原則》是國際證監(jiān)會組織IOSCO的綱領(lǐng)性文件，于1998年首次發(fā)布，最新一次于2017年修訂。國際保險監(jiān)督官協(xié)會（IAIS）是全球性保險監(jiān)管組織，于1994年在瑞士成立，其宗旨是制定保險監(jiān)管原則與標(biāo)準(zhǔn)，提高成員國監(jiān)管水平。(41.)下利有關(guān)股票特征的說法。正確的有()Ⅰ股份公司派發(fā)的股息紅利數(shù)量，主要取決于公司的收入情況Ⅱ股份公司派發(fā)的股息紅利數(shù)量，主要取決于公司的盈利情況Ⅲ股票的風(fēng)險性和收益性是并存的Ⅳ股票的風(fēng)險性和收益性是彼此獨(dú)立的A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ正確答案：C參考解析：股息紅利數(shù)量多少取決于股份公司的經(jīng)營狀況和盈利水平。Ⅱ項正確。價格波動的不確定性越大，投資收益的不確定性越大，投資風(fēng)險也越大。風(fēng)險性和收益性是并存的。Ⅲ項正確。(42.)根據(jù)有關(guān)規(guī)定，證券投資咨詢機(jī)構(gòu)及其投資者咨詢?nèi)藛T開展投資者咨詢業(yè)務(wù)，可以采取的形式包括()Ⅰ接受投資人或者客戶委托，提供證券投資咨詢服務(wù)Ⅱ舉辦有關(guān)證券投資咨詢的講座、報告會、分析會等Ⅲ在報刊上發(fā)表證券投資者咨詢的文章、評論、報告，以及通過電臺、電視臺等公眾傳播媒體提供證券投資咨詢服務(wù)Ⅳ通過電話、傳真、電腦網(wǎng)絡(luò)等電信設(shè)備系統(tǒng)，提供證券投資咨詢服務(wù)A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：證券投資咨詢包括以下形式：接受投資人或者客戶委托，提供證券投資咨詢服務(wù)；舉辦有關(guān)證券投資咨詢的講座、報告會、分析會等；在報刊上發(fā)表證券投資咨詢的文章、評論、報告，以及通過電臺、電視臺等公眾傳播媒體提供證券投資咨詢服務(wù)；通過電話、傳真、電腦網(wǎng)絡(luò)等電信設(shè)備系統(tǒng)，提供證券投資咨詢服務(wù)；中國證監(jiān)會認(rèn)定的其他形式。(43.)關(guān)于委托受理。證券經(jīng)紀(jì)商在收到客戶委托后，應(yīng)對()進(jìn)行審查。Ⅰ委托人身份Ⅱ委托內(nèi)容Ⅲ委托賣出的實(shí)際證券的數(shù)量Ⅳ委托買入的實(shí)際資金余額A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：證券經(jīng)紀(jì)商在收到客戶委托后，應(yīng)對委托人身份、委托內(nèi)容、委托賣出的實(shí)際證券數(shù)量及委托買入的實(shí)際資金余額進(jìn)行審查。經(jīng)審查符合要求后，才能接受委托。(44.)下列關(guān)于基金利潤分配的說法。正確的有()。Ⅰ我國一般開放式基金按規(guī)定需在基金合同和招募說明書中約定每年基金收益分配的最多次數(shù)和每次基金收益分配的最低比例，同時要求基金利潤分配后基金份額凈值不得低于面值Ⅱ根據(jù)有關(guān)規(guī)定，一般開放式基金利潤分配默認(rèn)的方式應(yīng)當(dāng)采用現(xiàn)金分紅Ⅲ一般開放式基金的基金份額持有人可以事先選擇分紅再投資Ⅳ對于每日按照面值進(jìn)行報價的貨幣市場基金，可以在基金合同中將收益分配的方式的定為紅利再投資，并應(yīng)當(dāng)每日進(jìn)行收益分配A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：我國一般開放式基金按規(guī)定需在基金合同和招募說明書中約定每年基金收益分配的最多次數(shù)和每次基金收益分配的最低比例，同時要求基金利潤分配后基金份額凈值不得低于面值。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，一般開放式基金利潤分配默認(rèn)的方式應(yīng)當(dāng)釆用現(xiàn)金分紅。開放式基金的基金份額持有人可以事先選擇分紅再投資?！敦泿攀袌龌鸨O(jiān)督管理辦法》規(guī)定：“對于每日按照面值進(jìn)行報價的貨幣市場基金，可以在基金合同中將收益分配的方式約定為紅利再投資，并應(yīng)當(dāng)每日進(jìn)行收益分配。”(45.)我國的混合資本債券的基本特征有()Ⅰ補(bǔ)充商業(yè)銀行核心資本而發(fā)行Ⅱ清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級債務(wù)之后Ⅲ期限在10年以上Ⅳ發(fā)行之日起10年內(nèi)不可贖回A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：我國的混合資本債券，是指商業(yè)銀行為補(bǔ)充附屬資本發(fā)行的、清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級債務(wù)之后、期限在15年以上、發(fā)行之日起10年內(nèi)不可贖回的債券。(46.)下列關(guān)于派發(fā)股利的說法。正確的有()。Ⅰ股利宣告日，即公司董事會將分紅派息的消息公布于眾的時間Ⅱ股權(quán)登記日，即統(tǒng)計和確認(rèn)參加本期股利分配的股東的日期Ⅲ除息除權(quán)日，通常為股權(quán)登記日之后的三個工作日Ⅳ派發(fā)日，即股利正式發(fā)放給股東的日期A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：D參考解析：股利宣告日，即公司董事會將分紅派息的消息公布于眾的時間。股權(quán)登記日，即統(tǒng)計和確認(rèn)參加本期股利分配的股東的日期，在此日期持有公司股票的股東方能享受股利發(fā)放。除息除權(quán)日，通常為股權(quán)登記日之后的1個工作日，本日之后（含本日）買入的股票不再享有本期股利。股利派發(fā)日，即股利正式發(fā)放給股東的日期。根據(jù)證券存管和資金劃轉(zhuǎn)的效率不同，通常會在幾個工作日之內(nèi)到達(dá)股東賬戶。(47.)當(dāng)前中國人民銀行的職責(zé)包括()Ⅰ依法制定和執(zhí)行貨幣政策Ⅱ發(fā)行人民幣，管理人民幣流通Ⅲ監(jiān)管境內(nèi)期貨合約的上市、交易和清算Ⅳ監(jiān)督管理銀行間同業(yè)拆借市場和銀行間債券市場A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：中國人民銀行的主要職責(zé)包括：制定和執(zhí)行貨幣政策；發(fā)行人民幣，管理人民幣流通；監(jiān)督管理銀行間同業(yè)拆借市場和銀行間債券市場等。Ⅲ項是中國證券監(jiān)督管理委員會的職責(zé)。(48.)個人投資者的特點(diǎn)包括()Ⅰ投資的靈活性強(qiáng)Ⅱ?qū)I(yè)知識相對匱乏Ⅲ投資資金規(guī)?；敉顿Y行為具有隨意性A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：A參考解析：個人投資者的特點(diǎn)包括以下四個方面：資金規(guī)模有限。專業(yè)知識相對匱乏。投資行為具有隨意性、分散性和短期性。投資的靈活性強(qiáng)。(49.)目前我國國債發(fā)行方式包括()Ⅰ招標(biāo)方式Ⅱ承銷方式Ⅲ定向招募方式Ⅳ公開發(fā)售方式A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：目前，我國國債發(fā)行方式包括招標(biāo)方式（向國債一級承銷商發(fā)行可上市國債）、承銷方式（向商業(yè)銀行和財政部所屬國債經(jīng)營機(jī)構(gòu)等銷售不上市的憑證式儲蓄國債）、定向招募方式（向社會保障機(jī)構(gòu)和保險公司定向出售國債）。(50.)下列關(guān)于信用違約互換的說法,正確的有()Ⅰ信用違約互換從本質(zhì)上看可視為一種針對債務(wù)工具違約的保險單Ⅱ在信用違約互換交易中,合約買方在合約期限內(nèi)或在信用事件發(fā)生前定期向信用風(fēng)險保護(hù)的賣方就某個參照實(shí)體的信用事件支付費(fèi)用，以換取信用事件發(fā)生后的賠償Ⅲ在信用違約互換交易中，合約買方一般需要真正持有作為參考的信用工具Ⅳ信用違約互換是20世紀(jì)90年代以來發(fā)展最為迅速的金融衍生品之一A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：在信用違約互換交易中，違約互換購買者將定期向違約互換出售者支付一定費(fèi)用（被稱為信用違約互換點(diǎn)差），而一旦出現(xiàn)信用類事件（主要指債券主體無法償付），違約互換購買者將有權(quán)利將債券以面值遞送給違約互換出售者，從而有效規(guī)避信用風(fēng)險。信用風(fēng)險保護(hù)的買方在合約期限內(nèi)或在信用事件發(fā)生前定期向信用風(fēng)險保護(hù)的賣方就某個參照實(shí)體的信用事件支付費(fèi)用，以換取信用事件發(fā)生后的賠付。信用保護(hù)的買方并不需要真正持有作為參考的信用工具。信用衍生工具是指以基礎(chǔ)產(chǎn)品所蘊(yùn)含的信用風(fēng)險或違約風(fēng)險為基礎(chǔ)變量的金融衍生工具，用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險，是20世紀(jì)90年代以來發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品，主要包括信用互換、信用聯(lián)結(jié)票據(jù)以及信用風(fēng)險緩釋合約、信用風(fēng)險緩釋憑證等信用風(fēng)險緩釋工具。(51.)下列關(guān)于債券收益率的說法。正確的有()Ⅰ通常預(yù)期市場利率上升時，債券發(fā)行人應(yīng)發(fā)行可贖回債券Ⅱ在年息票相等的情況下，付息頻率越高到期收益率也越高Ⅲ首次贖回收益率是累積到首次贖回日止,利息支付額與指定的贖回價格加總的現(xiàn)金流量的現(xiàn)值等于債券贖回價格的利率Ⅳ當(dāng)期收益率不反映每單位投資的資本損益A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A參考解析：通常在預(yù)期市場利率下降時，發(fā)行人會發(fā)行可贖回債券，以便未來用低利率成本發(fā)行的債券替代成本較高的已發(fā)債券。在年息票相等的情況下，付息頻率越高到期收益率也越高。首次贖回收益率是累積到首次贖回日止，利息支付額與指定的贖回價格加總的現(xiàn)金流量的現(xiàn)值等于債券贖回價格的利率。當(dāng)期收益率度量的是債券年利息收益占購買價格的百分比，反映每單位投資能夠獲得的債券年利息收益，但不反映每單位投資的資本損益。(52.)根據(jù)衍生工具的產(chǎn)品形態(tài)分類,金融衍生工具可以劃分為()Ⅰ獨(dú)立衍生工具Ⅱ嵌入式衍生工具Ⅲ交易所交易的衍生工具ⅣOTC交易的衍生工具A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ正確答案：B參考解析：根據(jù)產(chǎn)品形態(tài)，金融衍生工具可分為獨(dú)立衍生工具和嵌入式衍生工具。金融衍生工具按交易場所可以分為交易所交易的衍生工具和場外交易市場（簡稱OTC）交易的衍生工具。(53.)影響股票投資價值的內(nèi)部因素有()Ⅰ凈資產(chǎn)Ⅱ股利政策Ⅲ增資和減資Ⅳ盈利水平A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：影響股票投資價值的內(nèi)部因素主要包括公司凈資產(chǎn)、盈利水平、股利政策、股份分割、增資和減資以及并購重組等。影響股票投資價值的外部因素主要包括宏觀經(jīng)濟(jì)因素、行業(yè)因素及市場因素。(54.)遠(yuǎn)期交易與期貨交易的區(qū)別主要體現(xiàn)在()。Ⅰ價格形成方式不同Ⅱ交易場所不同Ⅲ交易風(fēng)險不同Ⅳ期限不同A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ正確答案：B參考解析：遠(yuǎn)期交易和期貨交易的區(qū)別主要表現(xiàn)在以下幾個方面：交易場所不同。合約的規(guī)范性不同。交易風(fēng)險不同。保證金制度不同。履約責(zé)任不同。(55.)屬于中小非金融企業(yè)集合票據(jù)特點(diǎn)的有()Ⅰ分別負(fù)債Ⅱ發(fā)行期限靈活Ⅲ集合發(fā)行Ⅳ引入信用增進(jìn)機(jī)制A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的特點(diǎn)：分別負(fù)債、集合發(fā)行。發(fā)行期限靈活。引入信用增進(jìn)機(jī)制。(56.)股票價格指數(shù)的編制步驟包括()Ⅰ選擇樣本股Ⅱ選定基期并計算基期平均股價或市值Ⅲ計算計算期平股價或市值并作必要修正Ⅳ指數(shù)化A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：A參考解析：股票價格指數(shù)的編制分為四步：第一步，選擇樣本股。第二步，選定某基期，并以一定方法計算基期平均股價或市值。第三步，計算計算期平均股價或市值，并作必要的修正。第四步，指數(shù)化。(57.)下列關(guān)于公司型基金的說法,正確的有()Ⅰ基金是獨(dú)立的法人機(jī)構(gòu)Ⅱ基金不是獨(dú)立的法人機(jī)構(gòu)Ⅲ投資者是基金公司的股東Ⅳ投資者不享有股東權(quán)益A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ正確答案：D參考解析：公司型基金依據(jù)基金公司章程設(shè)立，是在法律上具有獨(dú)立法人地位的股份投資公司?；鹜顿Y者是公司的股東，憑其持有的股份依法享有投資收益。(58.)下列關(guān)于企業(yè)信用分析的5Cs系統(tǒng)的說法，正確的有()Ⅰ企業(yè)財務(wù)杠桿高就意味著資本金較少，債務(wù)負(fù)擔(dān)和違約概率較大Ⅱ金融機(jī)構(gòu)對抵押品的要求權(quán)的級別越高，貸款的風(fēng)險越高Ⅲ利率水平是影響金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)信用風(fēng)險的重要環(huán)境因素Ⅳ履行合約條款的歷史紀(jì)錄對借款人品德的判斷有重要意義A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ正確答案：B參考解析：在諸多專家分析系統(tǒng)中，對企業(yè)信用分析的5Cs系統(tǒng)使用得最為廣泛。5Cs系統(tǒng)是指品德（Character）、資本（Capital）、還款能力（Capacity）、抵押（Collateral）、經(jīng)營環(huán)境（Condition）。財務(wù)杠桿高就意味著資本金較少，債務(wù)負(fù)擔(dān)和違約概率較大。金融機(jī)構(gòu)對抵押品的要求權(quán)的級別越高，抵押品的市場價值越大，變現(xiàn)能力越強(qiáng)，則貸款的風(fēng)險越低。利率水平也是影響金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)信用風(fēng)險的重要環(huán)境因素。不論借款人是個人還是企業(yè)，履行合約條款的歷史紀(jì)錄對其品德的判斷都有重要意義。(59.)需要直接從基金資產(chǎn)中列支的費(fèi)用有()。Ⅰ管理費(fèi)Ⅱ托管費(fèi)Ⅲ基金合同生效后的律師費(fèi)Ⅳ基金的證券交易費(fèi)用A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ正確答案：A參考解析：根據(jù)有關(guān)規(guī)定，下列與基金有關(guān)的費(fèi)用可以從基金財產(chǎn)中列支：基金管理人的管理費(fèi)、基金托管人的托管費(fèi)、基金合同生效后的會計師費(fèi)和律師費(fèi)、基金份額持有人大會費(fèi)用、基金的證券交易費(fèi)用、按照國家有關(guān)規(guī)定和基金合同規(guī)定可以在基金財產(chǎn)中列支的其他費(fèi)用。(60.)風(fēng)險管理的流程主要包活()。Ⅰ風(fēng)險的識別Ⅱ風(fēng)險的衡量Ⅲ風(fēng)險的應(yīng)對Ⅳ風(fēng)險的監(jiān)測、預(yù)警與報告A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：A參考解析：在一般情況下，風(fēng)險管理的流程主要包括：風(fēng)險的識別，風(fēng)險的衡量，風(fēng)險的應(yīng)對，風(fēng)險的監(jiān)測、預(yù)警與報告。(61.)基金的運(yùn)作包括()Ⅰ基金的設(shè)計Ⅱ基金資產(chǎn)的估值與會計核算Ⅲ基金資產(chǎn)托管Ⅳ基金份額的登記和交易A.Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B參考解析：基金的運(yùn)作包括基金的募集、基金投資管理、基金資產(chǎn)托管、基金份額的登記與交易、基金資產(chǎn)的估值與會計核算、基金的信息披露以及其他相關(guān)環(huán)節(jié)。(62.)下列關(guān)于上市公司可轉(zhuǎn)換公司債發(fā)行條件的有關(guān)說法，正確的有()Ⅰ公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近三個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不高6%Ⅱ扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比,以低者作為加權(quán)平均資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)Ⅲ其最近三個會計年度經(jīng)營活動實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息Ⅳ其最近一期未經(jīng)審計的凈資產(chǎn)不得低于人民幣十五億元A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的公司除應(yīng)當(dāng)符合組織機(jī)構(gòu)健全、運(yùn)行良好、盈利能力具有可持續(xù)性、上市公司的財務(wù)狀況良好等要求外，還應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：第一，最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%?？鄢墙?jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)；第二，本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近一期末凈資產(chǎn)額的40%；第三，最近3個會計年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息。(63.)關(guān)于投資者申請購買基金份額的行為，下列說法正確的有()。Ⅰ開放式基金的認(rèn)購，通常又被稱為開放式基金的申購Ⅱ認(rèn)購的基金份額在基金建倉期后才能贖回Ⅲ認(rèn)購基金時基金價格未知Ⅳ申購基金份額通常在T+2日內(nèi)確認(rèn)A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅳ正確答案：D參考解析：認(rèn)購指在基金設(shè)立募集期內(nèi)，投資者申請購買基金份額的行為。申購指在基金合同生效后，投資者申請購買基金份額的行為?；鹫J(rèn)購與基金申購略有不同。在認(rèn)購期內(nèi)購買基金，基金認(rèn)購價格通常為1元/份，在認(rèn)購期內(nèi)產(chǎn)生的利息在基金合同生效時，自動轉(zhuǎn)換為投資者的基金份額，基金份額在基金合同生效時確認(rèn)，并且在建倉期后才能贖回。而申購基金時，基金申購價格未知，申購份額通常在T+2日內(nèi)確認(rèn)，確認(rèn)后的下一個工作日就可以贖回基金份額。(64.)可以發(fā)行股票的公司組織形式是()A.有限責(zé)任公司B.有限責(zé)任公司或股份有限公司C.股份有限公司D.獨(dú)資公司正確答案：C參考解析：企業(yè)的組織形式可分為獨(dú)資制、合伙制和公司制。現(xiàn)代公司主要采取股份有限公司和有限責(zé)任公司兩種形式，其中，只有股份有限公司才能發(fā)行股票。(65.)下列關(guān)于金融市場功能的說法，正確的是()A.金融資產(chǎn)有社會價值，其價值是對未來現(xiàn)金流的要求權(quán)B.金融市場具有將有形資產(chǎn)產(chǎn)生的風(fēng)險在資金供求雙方之間重新配置的功能C.花費(fèi)一定的時間來定位交易對手一般視為顯性成本D.金融市場通過金融資產(chǎn)交易實(shí)現(xiàn)貨幣資金在供給者和需求者之間的轉(zhuǎn)移，促進(jìn)虛擬資本形成正確答案：B參考解析：金融資產(chǎn)有經(jīng)濟(jì)價值，其價值是對未來現(xiàn)金流的要求權(quán)。金融市場具有將有形資產(chǎn)產(chǎn)生的風(fēng)險在資金供求雙方之間重新配置的功能?；ㄙM(fèi)一定的時間來定位交易對手則為隱性成本。金融市場通過金融資產(chǎn)交易實(shí)現(xiàn)貨幣資金在供給者和需求者之間的轉(zhuǎn)移，促進(jìn)有形資本形成。(66.)一般情況下，股份分割能夠刺激公司股票上漲，其原因是()A.股份分割后公司股東獲得的實(shí)際股利多了B.股份分割后公司的凈資產(chǎn)比原來多了C.所有的股份分割對公司股票都是利好D.投資者持有的股份數(shù)量增加，預(yù)期將會獲得更多的股利正確答案：D參考解析：股份分割又被稱為拆股或拆細(xì)，是將原有股份均等地拆成若干較小的股份。股份分割一般在年度決算月份進(jìn)行，通常會刺激股價上升。股份分割給投資者帶來的不是現(xiàn)實(shí)的利益，因為股份分割前后投資者持有的公司凈資產(chǎn)和以前一樣，得到的股利也相同，但是，投資者持有的股份數(shù)量增加了，給投資者帶來了今后可多分股利和更高收益的預(yù)期，因此，股份分割往往比增加股利分配對股價上漲的刺激作用更大。(67.)下列關(guān)于保護(hù)投資者利益原則的說法，錯誤的是()A.投資者尤其是中小投資者，由于信息不對稱、持股比例小，相對于控股股東和公司管理層處于弱勢地位等原因，需要重點(diǎn)保護(hù)B.嚴(yán)格打擊損害普通中小投資者利益的行為，全力維護(hù)市場的“三公”原則，是各國證券公司的首要任務(wù)C.對證券違法行為的處罰及對證券糾紛事件和爭議的處理，都要以保護(hù)中小投資者利益為重點(diǎn)D.投資者的合法權(quán)益受到保護(hù)，投資者對市場就有信心，入市的資金和人數(shù)就會相應(yīng)增加正確答案：C參考解析：投資者保護(hù)不僅關(guān)系到資本市場的規(guī)范和發(fā)展，而且關(guān)系到整個經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定增長。投資者，尤其是中小投資者，由于信息不對稱、持股比例小，相對于控股股東和公司管理層處于弱勢地位等原因，需要重點(diǎn)保護(hù)。投資者的合法權(quán)益受到保護(hù)，投資者對市場就有信心，入市的資金和人數(shù)也會相應(yīng)增加。因此，嚴(yán)厲打擊損害中小投資者利益的行為，全力維護(hù)市場的“三公”原則，是各國證券監(jiān)管的首要任務(wù)。(68.)下列業(yè)務(wù)中，不屬于財產(chǎn)保險公司業(yè)務(wù)的是()A.機(jī)動車保險B.船舶/貨運(yùn)保險C.責(zé)任保險D.人身保險正確答案：D參考解析：財產(chǎn)保險公司的基礎(chǔ)類業(yè)務(wù)包括以下五項：①機(jī)動車保險，包括機(jī)動車交通事故責(zé)任強(qiáng)制保險和機(jī)動車商業(yè)保險；②企業(yè)/家庭財產(chǎn)保險及工程保險（特殊風(fēng)險保險除外）；③責(zé)任保險；④船舶/貨運(yùn)保險；⑤短期健康/意外傷害保險。財產(chǎn)保險公司擴(kuò)展類業(yè)務(wù)包括以下四項：①農(nóng)業(yè)保險；②特殊風(fēng)險保險，包括航空航天保險、海洋開發(fā)保險、石油天然氣保險、核保險；③信用保證保險；④投資型保險。(69.)關(guān)于科創(chuàng)板制度設(shè)計的創(chuàng)新點(diǎn)，下列說法錯誤的是()A.退市制度自由化B.發(fā)行定價市場化C.上市標(biāo)準(zhǔn)多元化D.發(fā)行審核注冊制正確答案：A參考解析：科創(chuàng)板制度設(shè)計的創(chuàng)新點(diǎn)：上市標(biāo)準(zhǔn)多元化，發(fā)行審核注冊制，發(fā)行定價市場化，交易機(jī)制差異化，持續(xù)監(jiān)管更具針對性，退市制度從嚴(yán)化。(70.)當(dāng)證券公司被撤銷、關(guān)閉和破產(chǎn)或被中國證監(jiān)會采取強(qiáng)制性監(jiān)管措施時，()有權(quán)按照國家有關(guān)政策規(guī)定對債權(quán)人予以償付。A.中國證券投資者保護(hù)基金有限責(zé)任公司B.證券交易所C.中國證監(jiān)會D.中國證券業(yè)協(xié)會正確答案：A參考解析：按照《證券投資者保護(hù)基金管理辦法》，證券投資者保護(hù)基金公司履行職責(zé)之一：證券公司被撤銷、關(guān)閉和破產(chǎn)或被證監(jiān)會釆取行政接管、托管經(jīng)營等強(qiáng)制性監(jiān)管措施時，按照國家有關(guān)政策規(guī)定對債權(quán)人予以償付。(71.)下列屬于聲譽(yù)風(fēng)險管理方法的是()。A.業(yè)務(wù)持續(xù)計劃B.事前識別和評估C.日間流動性管理D.融資策略管理正確答案：B參考解析：聲譽(yù)風(fēng)險管理方法：1．事前識別與評估2．應(yīng)急機(jī)制3．媒體溝通和信息披露4．輿情監(jiān)測分析(72.)債券的貼現(xiàn)率也被稱為必要回報率，其計算公式為()。A.真實(shí)無風(fēng)險收益率+預(yù)期通貨膨脹率+風(fēng)險溢價B.名義無風(fēng)險收益率+預(yù)期通貨膨脹率+風(fēng)險溢價C.名義無風(fēng)險收益率+預(yù)期通貨膨脹率D.真實(shí)無風(fēng)險收益率+風(fēng)險溢價正確答案：A參考解析：債券必要回報率=真實(shí)無風(fēng)險收益率+預(yù)期通貨膨脹率+風(fēng)險溢價(73.)金融期貨是指交易雙方在集中的交易場所以()方式進(jìn)行的標(biāo)準(zhǔn)化金融期貨合約的交易。A.場外協(xié)商B.約定價格C.公開競價D.場內(nèi)大宗正確答案：C參考解析：金融期貨是指交易雙方在集中的交易場所以公開競價方式進(jìn)行的標(biāo)準(zhǔn)化金融期貨合約的交易。(74.)下列關(guān)于風(fēng)險容忍度的說法，正確的是()．A.風(fēng)險容忍度通常采取“自下而上“和“自上而下“相結(jié)合的方式設(shè)定B.風(fēng)險偏好是風(fēng)險容忍度的進(jìn)一步量化和細(xì)化C.風(fēng)險偏好是風(fēng)險容忍度的具體體現(xiàn)D.風(fēng)險容忍度是戰(zhàn)略性的正確答案：A參考解析：風(fēng)險偏好是戰(zhàn)略性的，通常以定性描述為主；風(fēng)險容忍度是風(fēng)險偏好的具體體現(xiàn)，是對風(fēng)險偏好的進(jìn)一步量化和細(xì)化。風(fēng)險容忍度更接近于業(yè)務(wù)單元，與實(shí)際風(fēng)險特征聯(lián)系緊密，通常采用“自下而上”和“自上而下”相結(jié)合的方式設(shè)定。(75.)關(guān)于證券公司債券信息披露的說法，錯誤的是()。A.證券公司債券募集資金的用途應(yīng)當(dāng)在債券募集說明書中披露B.資信評級機(jī)構(gòu)為公開發(fā)行證券公司債券進(jìn)行信用評級，在債券有效存續(xù)期間，應(yīng)當(dāng)每年至少向市場公布兩次定期跟蹤評級報告C.證券公司及其他信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)按照中國證監(jiān)會及證券自律組織的相關(guān)規(guī)定履行信息披露義務(wù)D.公開發(fā)行公司債券的證券公司應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定及時披露債券募集說明書正確答案：B參考解析：證券評級機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在受評證券存續(xù)期內(nèi)每年至少出具一次定期跟蹤評級報告。如果未能及時公布跟蹤評級結(jié)果，證券評級機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)披露其原因，并說明跟蹤評級結(jié)果的公布時間。B項錯誤。(76.)下列關(guān)于金融期貨與金融期權(quán)差異的說法，錯誤的是()。A.現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同B.基礎(chǔ)資產(chǎn)不同C.套利的作用與效果不同D.履約的保證不同正確答案：C參考解析：金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別：1．基礎(chǔ)資產(chǎn)不同2．交易者權(quán)利與義務(wù)的對稱性不同3．履約保證不同4．現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同5．盈虧特點(diǎn)不同6．套期保值的作用與效果不同(77.)下列關(guān)于債券交易的說法，錯誤的是()。A.時間優(yōu)先是要求相同的價格申報時，應(yīng)該與最早提出該價格的一方成交B.客戶委托優(yōu)先主要是證券公司在自營買賣和代理買賣之間，首先進(jìn)行自營買賣C.債券交易的競價原則包括價格優(yōu)先、時間優(yōu)先、客戶委托優(yōu)先D.價格優(yōu)先就是證券公司按照交易最有利于投資委托人利益的價格買進(jìn)或賣出債券正確答案：B參考解析：在證券交易所內(nèi)，債券成交就是要使買賣雙方在價格和數(shù)量上達(dá)成一致。這一程序必須遵循特殊的原則，即競價原則。這種競價原則的主要內(nèi)容是“三先”，即價格優(yōu)先、時間優(yōu)先、客戶委托優(yōu)先。C項正確。價格優(yōu)先就是證券公司按照交易最有利于投資委托人利益的價格買進(jìn)或賣出債券。D項正確。時間優(yōu)先就是要求在相同的價格申報時，應(yīng)該與最早提出該價格的一方成交。A項正確?？蛻粑袃?yōu)先主要是要求證券公司在自營買賣和代理買賣之間，首先進(jìn)行代理買賣。B項錯誤。(78.)下列期貨中，()不屬于金融期貨。A.商品期貨B.外匯期貨C.股票價格指數(shù)期貨D.利率期貨正確答案：A參考解析：金融期貨是以金融工具（或金融變量）為基礎(chǔ)工具的期貨交易。主要包括貨幣期貨（外匯期貨又被稱為貨幣期貨）、利率期貨、股票指數(shù)期貨和股票期貨四種。(79.)我國交易所債券市場的托管方式實(shí)行()制度。A.交易所登記、一級托管B.中央登記、二級托管C.交易所登記、二級托管D.中央登記、一級托管正確答案：B參考解析：交易所市場實(shí)行“中央登記、二級托管”的制度。(80.)下列關(guān)于公開募集證券投資基金側(cè)袋機(jī)制的說法，錯誤的是()。A.側(cè)袋機(jī)制的推出，有利于進(jìn)一步豐富公募基金的操作風(fēng)險管理工具B.側(cè)袋機(jī)制的推出，有助于基金管理人練好內(nèi)功、筑牢防線C.側(cè)袋機(jī)制是在符合法定條件下將難以合理估值的風(fēng)險資產(chǎn)從基金組合資產(chǎn)中分離出來進(jìn)行處置清算，確保剩余基金資產(chǎn)正常運(yùn)作的機(jī)制D.公開募集證券投資基金側(cè)袋機(jī)制于2020年8月1日開始執(zhí)行正確答案：A參考解析：2020年7月10日，中國證監(jiān)會發(fā)布《公開募集證券投資基金側(cè)袋機(jī)制指引（試行）》（以下簡稱《指引》），于2020年8月1日起開始執(zhí)行。明確側(cè)袋機(jī)制是在符合法定條件下將難以合理估值的風(fēng)險資產(chǎn)從基金組合資產(chǎn)中分離出來進(jìn)行處置清算，確保剩余基金資產(chǎn)正常運(yùn)作的機(jī)制?！吨敢返某雠_代表著監(jiān)管制度的不斷完善優(yōu)化，有助于基金管理人練好內(nèi)功、筑牢防線，持續(xù)提升公募基金風(fēng)險管控能力。(81.)下列關(guān)于直接融資和間接融資的說法，正確的有()Ⅰ直接融資通過市場主體充分博弈直接進(jìn)行交易，更有利于合理引導(dǎo)資源配置Ⅱ提高直接融資比重，有利于分散過度集中于銀行的金融風(fēng)險作用Ⅲ發(fā)展多種股權(quán)融資方式有利于提高實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康穩(wěn)定發(fā)展Ⅳ相對于直接融資來說，間接融資的信譽(yù)程度低，風(fēng)險也相對較大A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ正確答案：C參考解析：直接融資通過市場主體充分博弈直接進(jìn)行交易，更有利于合理引導(dǎo)資源配置，發(fā)揮市場篩選作用。Ⅰ項正確。提高直接融資比重平衡金融體系結(jié)構(gòu)，可以起到分散過度集中于銀行的金融風(fēng)險作用，有利于金融和經(jīng)濟(jì)的平穩(wěn)運(yùn)行。Ⅱ項正確。我國正處于轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式、調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型期，在這個過程中提高直接融資比重，特別是發(fā)展多種股權(quán)融資方式能夠彌補(bǔ)間接融資的不足，也有利于提高實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康穩(wěn)定發(fā)展。Ⅲ項正確。間接融資相對集中于銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)，由于國家對金融機(jī)構(gòu)的管理一般都較為嚴(yán)格，銀行自身的經(jīng)營也多采取穩(wěn)健方針，加上一些國家實(shí)行了存款保險制度，相對于直接融資來說，間接融資的信譽(yù)程度高，風(fēng)險也相對較小，融資的穩(wěn)定性較強(qiáng)。Ⅳ項錯誤。(82.)上市公司出現(xiàn)下列描述的情形中，屬于可以向證券交易所申請主動退市的有()Ⅰ上市公司股東大會決議主動撒回其股票在證券交易所的交易，并決定不再在該交易所交易Ⅱ上市公司向所有股東發(fā)出回購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化，不再具備上市條件Ⅲ上市公司被法院宣告破產(chǎn)Ⅳ上市公司因新設(shè)合并或者吸收合并，不再具有獨(dú)立主體資格并被注銷A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：Ⅲ是強(qiáng)制退市的情形。根據(jù)《關(guān)于改革完善并嚴(yán)格實(shí)施上市公司退市制度的若干意見（2018年修訂）》，上市公司出現(xiàn)下列情形之一的，可以向證券交易所申請主動退市：（1）上市公司股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并決定不再在該交易所交易；（2）上市公司股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并轉(zhuǎn)而申請在其他交易場所交易或轉(zhuǎn)讓；（3）上市公司向所有股東發(fā)岀回購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化，不再具備上市條件；（4）上市公司股東向所有其他股東發(fā)出收購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化，不再具備上市條件；（5）除上市公司股東外的其他收購人向所有股東發(fā)出收購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化，不再具備上市條件；（6）上市公司因新設(shè)合并或者吸收合并，不再具有獨(dú)立主體資格并被注銷；（7）上市公司股東大會決議公司解散。(83.)所謂法人結(jié)算、需要證券公司以法入名義在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)開立()Ⅰ證券交收賬戶Ⅱ證券清算賬戶Ⅲ資金交收賬戶Ⅳ資金清算賬戶A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ正確答案：B參考解析：法人結(jié)算是指由證券公司以法人名義在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)開立證券交收賬戶和資金交收賬戶，其接受客戶委托代理的證券交易的清算交收均通過此賬戶辦理。證券公司與其客戶之間的資金清算交收由證券公司自行負(fù)責(zé)完成。證券公司作為結(jié)算參與人與客戶之間的清算交收，是整個結(jié)算過程不可缺少的環(huán)節(jié)。(84.)證券金融公司應(yīng)當(dāng)按照國家宏觀政策，根據(jù)市場狀況和風(fēng)險控制需要，確定和調(diào)整()Ⅰ轉(zhuǎn)融通費(fèi)率Ⅱ轉(zhuǎn)融通資金率Ⅲ保證金比例Ⅳ擔(dān)證金比例A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ正確答案：A參考解析：證券金融公司可根據(jù)市場狀況和風(fēng)險控制需要，確定和調(diào)整轉(zhuǎn)融通費(fèi)率和保證金的比例。轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)合同標(biāo)準(zhǔn)格式應(yīng)報中國證監(jiān)會備案。(85.)關(guān)于金融債券，下列說法正確的有()Ⅰ金融資產(chǎn)的利率固定，一般低于同期儲蓄利率Ⅱ金融債券表示的是金融機(jī)構(gòu)與金融債券持有者之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系Ⅲ我國金融債壽可以為國家大中型建設(shè)項目籌措資金Ⅳ金融債券的利息不計復(fù)利，不能提前支取A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：C參考解析：金融債券作為債券的一種特殊類型，它具有以下特點(diǎn)：（1）金融債券表示的是銀行等金融機(jī)構(gòu)與金融債券持有者之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系（2）金融債券一般不記名、不掛失，但可以抵押和轉(zhuǎn)讓（3）我國金融債券的發(fā)行對象主要為個人，利息收入可免征個人收入所得稅和個人收入調(diào)節(jié)稅（4）金融債券的利息不計復(fù)利，不能提前支取，延期兌付亦不計逾期利息（5）金融債券的利率固定，一般都高于同期儲蓄利率（6）我國發(fā)行過金融債券所籌集的資金一般都?？顚Ｓ?，如建設(shè)銀行曾發(fā)行的投資債券，其主要用途就是為國家大、中型建設(shè)項目籌措資金。(86.)下列關(guān)于證券登記結(jié)算公司的說法，正確的有()Ⅰ證券登記結(jié)算公司的名稱中應(yīng)當(dāng)標(biāo)明“證券登記結(jié)算”字樣Ⅱ證券登記結(jié)算采取全國集中統(tǒng)一的運(yùn)營方式，證券登記結(jié)算公司的章程、業(yè)務(wù)規(guī)則應(yīng)當(dāng)依法制定，并報國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案Ⅲ為保證履行職能，證券登記結(jié)算公司必須具有必備的服務(wù)設(shè)備和完善的數(shù)據(jù)安全保護(hù)措施，建立完善的風(fēng)險管理系統(tǒng)Ⅳ為保證履行職能，證券登記結(jié)算公司必須建立完善的業(yè)務(wù)、財務(wù)和安全防范等管理制度A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ正確答案：A參考解析：證券登記結(jié)算公司的名稱中應(yīng)當(dāng)標(biāo)明“證券登記結(jié)算”字樣。證券登記結(jié)算采取全國集中統(tǒng)一的運(yùn)營方式，證券登記結(jié)算公司的章程、業(yè)務(wù)規(guī)則應(yīng)當(dāng)依法制定，并經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。為保證履行職能，證券登記結(jié)算公司必須具有必備的服務(wù)設(shè)備和完善的數(shù)據(jù)安全保護(hù)措施；建立完善的業(yè)務(wù)、財務(wù)和安全防范等管理制度；建立完善的風(fēng)險管理系統(tǒng)。(87.)普通股股東行使剩余財產(chǎn)分配權(quán)有一定的先決條件，下列與先決條件有關(guān)說法正確的是()Ⅰ普通股股東要求分配公司資產(chǎn)的權(quán)利不是任意的，必須在公司解散清算之時Ⅱ公司財產(chǎn)未按照規(guī)定清償前，不得分配給股東Ⅲ公司財產(chǎn)的法定清償包括支付清算費(fèi)用、職工的工資、社會保險費(fèi)用和法定補(bǔ)償金，繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)Ⅳ公司財產(chǎn)經(jīng)法定清償后的剩余財產(chǎn)，不按照股東持有的股份比例進(jìn)行分配A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ正確答案：C參考解析：普通股票股東行使剩余資產(chǎn)分配權(quán)也有一定的先決條件。第一，普通股票股東要求分配公司資產(chǎn)的權(quán)利不是任意的，必須是在公司解散清算之時。第二，公司的剩余資產(chǎn)在分配給股東之前，一般應(yīng)按下列順序支付：支付清算費(fèi)用，支付公司員工工資和勞動保險費(fèi)用，繳付所欠稅款，清償公司債務(wù)；如還有剩余資產(chǎn)，再按照股東持股比例分配給各股東。我國《公司法》規(guī)定，公司財產(chǎn)在分別支付清算費(fèi)用、職工的工資、社會保險費(fèi)用和法定補(bǔ)償金，繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)后的剩余財產(chǎn)，按照股東持有的股份比例分配。公司財產(chǎn)在未按照規(guī)定清償前，不得分配給股東。(88.)下列關(guān)于新中國成交以來金融市場發(fā)展歷程的說法，錯誤的有()Ⅰ我國歷史上曾建立的“大一統(tǒng)”金融體系中的“統(tǒng)”指的是全國實(shí)行“統(tǒng)存統(tǒng)貸”的信貸資金管理體制Ⅱ1952年12月，全國統(tǒng)一的公私合營銀行成立Ⅲ中國人民銀行從1985年1月1日起專門行使中央銀行職能Ⅳ“深化金融體制改革，健全促進(jìn)宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定、支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的現(xiàn)代金融體系”是在2012年黨的十八大報告提出的A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ正確答案：D參考解析：“統(tǒng)”是指全國實(shí)行“統(tǒng)存統(tǒng)貸”的信貸資金管理體制。1952年12月，全國統(tǒng)一的公私合營銀行成立，后并入中國人民銀行體系。從1984年1月1日起，中國人民銀行開始專門行使中央銀行職能。2012年黨的十八大報告提出，“深化金融體制改革，健全促進(jìn)宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定、支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的現(xiàn)代金融體系”。(89.)場外交易市場的特證有()Ⅰ掛牌標(biāo)準(zhǔn)相對較低Ⅱ監(jiān)管較為放松Ⅲ交易制度通常采用做市商制度Ⅳ信息披露要求較低A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：場外交易市場的特征：（1）掛牌標(biāo)準(zhǔn)相對較低，通常不對企業(yè)規(guī)模和盈利情況等進(jìn)行要求。（2）信息披露要求較低，監(jiān)管較為寬松。（3）交易制度通常采用做市商制度。(90.)每個人投資者相比，機(jī)構(gòu)投資者的特點(diǎn)包括()。Ⅰ投資資金規(guī)?；蛲顿Y管理專業(yè)化Ⅲ投資靈活性強(qiáng)Ⅳ投資行為規(guī)范化A.Ⅰ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：D參考解析：與個人投資者相比，機(jī)構(gòu)投資者具有以下特點(diǎn)：投資資金規(guī)?；?。投資管理專業(yè)化。投資結(jié)構(gòu)組合化。投資行為規(guī)范化。(91.)下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券和可交換債券的異同和適用監(jiān)管規(guī)定的說法，正確的有()Ⅰ可轉(zhuǎn)換債券和可交換債券相同之處是發(fā)行要素相似，比如票面利率、期限等Ⅱ可轉(zhuǎn)換債券和可交換債券都是嵌入期權(quán)等形成的衍生金融產(chǎn)品Ⅲ對于可交換債券的投資者來說，投資價值與上市公司價值相關(guān)，在約定期限內(nèi)可以約定的價格交換為標(biāo)的投票Ⅳ可轉(zhuǎn)換債券和可交換債券的發(fā)債主體和償債主體不同，且適用的監(jiān)管規(guī)定不同A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：可轉(zhuǎn)換債券實(shí)質(zhì)上是一種含有嵌入式認(rèn)股權(quán)的債券。可交換債券與可轉(zhuǎn)換債券的相同之處是發(fā)行要素相似，也包括票面利率、期限、換股價格和換股比率、換股期限等。對投資者來說，與持有標(biāo)的上市公司的可轉(zhuǎn)換債券相同，投資價值與上市公司價值相關(guān)，在約定期限內(nèi)可以以約定的價格交換為標(biāo)的股票?？山粨Q債券與可轉(zhuǎn)換債券具有類似的特征，也有以下明顯的區(qū)別：1．發(fā)行主體不同2．用于轉(zhuǎn)股的股份來源不同3．轉(zhuǎn)股對公司股本的影響不同(92.)關(guān)于基金運(yùn)作信息披露、下列說法正確的有()。Ⅰ開放式基金在開放申購和贖回后，會披露每個開放日的份額凈值和份額累計凈值Ⅱ貨幣基金不必披露每個開放日的份額凈值，但需要披露每萬份基金收益和最近7日年化收益率Ⅲ基金投資組合報告需要披露基金資產(chǎn)組合，按行業(yè)分類的股票投資組合，前10名股票明細(xì)等Ⅳ基金年度報告是基金各類信息披露文件中信息量最大的文件A.Ⅰ、ⅣB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D參考解析：對開放式基金而言，在開放申購和贖回后，會披露每個開放日的份額凈值和份額累計凈值。對貨幣基金而言，貨幣基金每日分