期貨考試試題及答案

一、單項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)化是指除（）外，其他所有條款都是預(yù)先規(guī)定好的。A.交易價(jià)格B.交易單位C.交割地點(diǎn)D.交割時(shí)間答案：A2.以下哪種期貨交易的風(fēng)險(xiǎn)最大（）。A.套期保值B.投機(jī)C.套利D.以上一樣大答案：B3.期貨市場(chǎng)最早萌芽于（）。A.歐洲B.亞洲C.美洲D(zhuǎn).非洲答案：A4.期貨公司在期貨市場(chǎng)中充當(dāng)（）的角色。A.交易的買方B.交易的賣方C.中介D.自營(yíng)者答案：C5.某投資者買入一份期貨合約，價(jià)格為100元，當(dāng)價(jià)格漲到105元時(shí)，其盈利為（）元（不考慮手續(xù)費(fèi)等）。A.5B.-5C.105D.100答案：A6.期貨交易中，保證金比例一般為（）。A.1%-5%B.5%-15%C.15%-25%D.25%-35%答案：B7.下列不屬于期貨交易基本制度的是（）。A.強(qiáng)行平倉制度B.當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度C.會(huì)員制度D.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度答案：C8.期貨價(jià)格和現(xiàn)貨價(jià)格之間的關(guān)系是（）。A.期貨價(jià)格總是高于現(xiàn)貨價(jià)格B.期貨價(jià)格總是低于現(xiàn)貨價(jià)格C.期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格相互影響D.沒有關(guān)系答案：C9.套期保值者的目的是（）。A.賺取差價(jià)B.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)C.提高收益D.穩(wěn)定市場(chǎng)答案：B10.期貨交易所對(duì)期貨交易、結(jié)算、交割資料的保存期限應(yīng)當(dāng)不少于（）年。A.5B.10C.15D.20答案：D二、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.期貨市場(chǎng)的功能包括（）。A.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)C.資源配置D.投機(jī)獲利答案：ABC2.下列屬于期貨交易的特點(diǎn)的有（）。A.雙向交易B.保證金交易C.T+0交易D.當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算答案：ABCD3.期貨交易者包括（）。A.套期保值者B.投機(jī)者C.套利者D.監(jiān)管者答案：ABC4.影響期貨價(jià)格的因素有（）。A.供求關(guān)系B.經(jīng)濟(jì)周期C.政府政策D.國(guó)際局勢(shì)答案：ABCD5.以下哪些是期貨合約的要素（）。A.交易品種B.交易單位C.最小變動(dòng)價(jià)位D.交割日期答案：ABCD6.期貨公司的主要業(yè)務(wù)有（）。A.期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)B.期貨投資咨詢業(yè)務(wù)C.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)D.自營(yíng)業(yè)務(wù)答案：ABC7.期貨交易中的風(fēng)險(xiǎn)有（）。A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.操作風(fēng)險(xiǎn)D.法律風(fēng)險(xiǎn)答案：ABCD8.套期保值的基本類型有（）。A.多頭套期保值B.空頭套期保值C.交叉套期保值D.混合套期保值答案：AB9.期貨交易所的職能包括（）。A.提供交易的場(chǎng)所、設(shè)施和服務(wù)B.設(shè)計(jì)合約、安排合約上市C.組織并監(jiān)督交易、結(jié)算和交割D.控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)答案：ABCD10.在期貨市場(chǎng)中，基差的計(jì)算方法為（）。A.現(xiàn)貨價(jià)格-期貨價(jià)格B.期貨價(jià)格-現(xiàn)貨價(jià)格C.遠(yuǎn)期價(jià)格-近期價(jià)格D.近期價(jià)格-遠(yuǎn)期價(jià)格答案：A三、判斷題（每題2分，共10題）1.期貨交易只能在期貨交易所內(nèi)進(jìn)行。（）答案：對(duì)2.投機(jī)者在期貨市場(chǎng)中只會(huì)增加風(fēng)險(xiǎn)，沒有任何積極作用。（）答案：錯(cuò)3.期貨合約到期必須進(jìn)行實(shí)物交割。（）答案：錯(cuò)4.所有的商品都可以作為期貨交易的品種。（）答案：錯(cuò)5.期貨公司可以為客戶提供融資服務(wù)。（）答案：錯(cuò)6.基差越大，套期保值效果越好。（）答案：錯(cuò)7.期貨價(jià)格是對(duì)未來現(xiàn)貨價(jià)格的預(yù)期。（）答案：對(duì)8.期貨市場(chǎng)的監(jiān)管主體只有政府部門。（）答案：錯(cuò)9.套利交易是無風(fēng)險(xiǎn)的交易。（）答案：錯(cuò)10.期貨交易采用現(xiàn)金交割的方式時(shí)不需要交割實(shí)物。（）答案：對(duì)四、簡(jiǎn)答題（每題5分，共4題）1.簡(jiǎn)述期貨套期保值的原理。答案：期貨套期保值的原理是基于期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格走勢(shì)基本一致。在期貨市場(chǎng)和現(xiàn)貨市場(chǎng)進(jìn)行反向操作，現(xiàn)貨市場(chǎng)的虧損（盈利）可由期貨市場(chǎng)的盈利（虧損）來彌補(bǔ)，從而達(dá)到規(guī)避價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的目的。2.簡(jiǎn)述期貨交易的基本流程。答案：開戶、下單、競(jìng)價(jià)、成交、結(jié)算、交割等。開戶后，客戶通過下單指令，按照競(jìng)價(jià)規(guī)則成交，然后進(jìn)行每日結(jié)算，最后到交割環(huán)節(jié)或者平倉了結(jié)頭寸。3.簡(jiǎn)述期貨投機(jī)與套期保值的區(qū)別。答案：投機(jī)以賺取差價(jià)為目的，承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)獲取利潤(rùn)；套期保值是為了規(guī)避現(xiàn)貨價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。投機(jī)在期貨市場(chǎng)單向或雙向操作，套期保值則是在期貨和現(xiàn)貨市場(chǎng)反向操作。4.簡(jiǎn)述期貨市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能的意義。答案：價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能有助于形成公正合理的價(jià)格，為現(xiàn)貨企業(yè)提供參考價(jià)格，有利于優(yōu)化資源配置，提高市場(chǎng)效率，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定發(fā)展。五、討論題（每題5分，共4題）1.討論期貨市場(chǎng)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的作用。答案：期貨市場(chǎng)為實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的工具，企業(yè)可通過套期保值鎖定成本和利潤(rùn)。同時(shí)，期貨價(jià)格反映市場(chǎng)預(yù)期，為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)決策提供參考，有助于優(yōu)化資源配置，促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展。2.討論如何防范期貨交易中的風(fēng)險(xiǎn)。答案：投資者要控制倉位，做好資金管理。期貨公司要加強(qiáng)內(nèi)部管理，提高風(fēng)險(xiǎn)防控能力。監(jiān)管部門要完善監(jiān)管制度，加強(qiáng)市場(chǎng)監(jiān)管，確保市場(chǎng)健康穩(wěn)定運(yùn)行。3.討論影響期貨價(jià)格波動(dòng)的主要因素。答案：供求關(guān)系是基礎(chǔ)因素，經(jīng)濟(jì)周期、政府政策、國(guó)際局勢(shì)等也會(huì)影響期貨價(jià)格波