證券投顧考試試題及答案

一、單項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.證券投資顧問(wèn)服務(wù)協(xié)議應(yīng)當(dāng)約定，自簽訂協(xié)議之日起（）個(gè)工作日內(nèi)，客戶(hù)可以書(shū)面通知方式提出解除協(xié)議。A.3B.5C.7D.10答案：B2.以下屬于技術(shù)分析理論的是（）A.隨機(jī)漫步理論B.公司分析理論C.宏觀經(jīng)濟(jì)分析理論D.行業(yè)分析理論答案：A3.某投資者將5000元投資于年息10%、為期5年的債券（按年復(fù)利計(jì)息），則5年后投資者能獲得的投資本金與利息和為（）元。A.7500B.7052.55C.8052.55D.8500答案：C4.下列關(guān)于有效市場(chǎng)假說(shuō)的表述，正確的是（）A.有效市場(chǎng)假說(shuō)理論是美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家凱恩斯提出的B.弱式有效市場(chǎng)中股價(jià)已經(jīng)反映了全部能從市場(chǎng)交易數(shù)據(jù)中得到的信息C.半強(qiáng)式有效市場(chǎng)中股價(jià)已經(jīng)反映了包括內(nèi)幕消息在內(nèi)的所有信息D.強(qiáng)式有效市場(chǎng)中股價(jià)只反映了歷史信息答案：B5.移動(dòng)平均線不具有（）特點(diǎn)。A.助漲助跌性B.支撐線和壓力線特性C.超前性D.穩(wěn)定性答案：C6.以下哪種風(fēng)險(xiǎn)不屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)（）A.政策風(fēng)險(xiǎn)B.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)C.利率風(fēng)險(xiǎn)D.購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)答案：B7.（）是股票最基本的特征。A.收益性B.風(fēng)險(xiǎn)性C.流動(dòng)性D.永久性答案：A8.基本分析的重點(diǎn)是（）A.宏觀經(jīng)濟(jì)分析B.公司分析C.行業(yè)分析D.區(qū)域分析答案：B9.行業(yè)生命周期分為四個(gè)階段，其中（）階段是一個(gè)行業(yè)的黃金發(fā)展時(shí)期。A.幼稚期B.成長(zhǎng)期C.成熟期D.衰退期答案：B10.下列不屬于證券投資顧問(wèn)禁止行為的是（）A.向客戶(hù)提供投資建議，提示潛在的投資風(fēng)險(xiǎn)B.以任何方式承諾或者保證投資收益C.為客戶(hù)代客操作D.與客戶(hù)約定分享投資收益答案：A二、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.證券投資顧問(wèn)服務(wù)內(nèi)容包括（）A.投資品種選擇B.投資組合C.理財(cái)規(guī)劃建議D.代客理財(cái)答案：ABC2.技術(shù)分析的要素包括（）A.價(jià)格B.成交量C.時(shí)間D.空間答案：ABCD3.以下屬于債券特征的有（）A.償還性B.流動(dòng)性C.安全性D.收益性答案：ABCD4.影響行業(yè)興衰的主要因素包括（）A.技術(shù)進(jìn)步B.產(chǎn)業(yè)政策C.社會(huì)習(xí)慣的改變D.經(jīng)濟(jì)全球化答案：ABCD5.風(fēng)險(xiǎn)偏好屬于穩(wěn)健型的客戶(hù)往往會(huì)選擇（）A.債券型基金B(yǎng).存款C.股票型基金D.投資連結(jié)險(xiǎn)答案：AB6.以下屬于證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)流程的有（）A.服務(wù)模式的選擇和設(shè)計(jì)B.客戶(hù)簽約C.形成服務(wù)產(chǎn)品D.服務(wù)提供答案：ABCD7.宏觀經(jīng)濟(jì)分析的主要方法包括（）A.總量分析法B.結(jié)構(gòu)分析法C.對(duì)比分析法D.因素分析法答案：AB8.下列關(guān)于股票現(xiàn)金流貼現(xiàn)模型的表述，正確的有（）A.零增長(zhǎng)模型是不變?cè)鲩L(zhǎng)模型的一個(gè)特例B.零增長(zhǎng)模型假定股息增長(zhǎng)率等于零C.不變?cè)鲩L(zhǎng)模型的股息增長(zhǎng)率是一個(gè)常數(shù)D.可變?cè)鲩L(zhǎng)模型中股息增長(zhǎng)率是變化的答案：ABCD9.投資顧問(wèn)在對(duì)客戶(hù)的現(xiàn)金流量表分析時(shí)，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注（）A.客戶(hù)的收入情況B.客戶(hù)的支出情況C.客戶(hù)的現(xiàn)金結(jié)余情況D.客戶(hù)的資產(chǎn)負(fù)債情況答案：ABC10.以下屬于消極型投資策略的有（）A.簡(jiǎn)單型長(zhǎng)期持有策略B.固定比例策略C.投資組合保險(xiǎn)策略D.指數(shù)化投資策略答案：AD三、判斷題（每題2分，共10題）1.證券投資顧問(wèn)可以同時(shí)注冊(cè)為證券分析師。（）答案：錯(cuò)誤2.道氏理論認(rèn)為，市場(chǎng)波動(dòng)的趨勢(shì)分為主要趨勢(shì)、次要趨勢(shì)和短暫趨勢(shì)。（）答案：正確3.資產(chǎn)負(fù)債率越高，表明企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力越強(qiáng)。（）答案：錯(cuò)誤4.行業(yè)集中度越低，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)越激烈。（）答案：正確5.移動(dòng)平均線可以幫助投資者判斷股價(jià)的趨勢(shì)方向。（）答案：正確6.證券投資顧問(wèn)可以向客戶(hù)承諾最低收益。（）答案：錯(cuò)誤7.股票的內(nèi)在價(jià)值就是股票的市場(chǎng)價(jià)格。（）答案：錯(cuò)誤8.有效市場(chǎng)假說(shuō)認(rèn)為，在強(qiáng)式有效市場(chǎng)中，技術(shù)分析和基本分析都無(wú)效。（）答案：正確9.風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低的客戶(hù)適合投資高風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品。（）答案：錯(cuò)誤10.債券的票面利率越高，債券的價(jià)格越低。（）答案：錯(cuò)誤四、簡(jiǎn)答題（每題5分，共4題）1.簡(jiǎn)述證券投資顧問(wèn)與證券分析師的區(qū)別。答案：證券投資顧問(wèn)主要為客戶(hù)提供投資建議，針對(duì)客戶(hù)具體情況；證券分析師側(cè)重于對(duì)宏觀、行業(yè)、公司等進(jìn)行研究分析，提供專(zhuān)業(yè)研究報(bào)告，面向不特定對(duì)象，兩者業(yè)務(wù)重點(diǎn)和服務(wù)對(duì)象有別。2.簡(jiǎn)述技術(shù)分析的三大假設(shè)。答案：一是市場(chǎng)行為涵蓋一切信息，認(rèn)為市場(chǎng)行為已反映所有相關(guān)信息；二是價(jià)格沿趨勢(shì)移動(dòng)，即股價(jià)會(huì)按一定趨勢(shì)運(yùn)行；三是歷史會(huì)重演，過(guò)去的價(jià)格走勢(shì)和交易情況會(huì)在相似條件下再次出現(xiàn)。3.簡(jiǎn)述行業(yè)生命周期各階段的特點(diǎn)。答案：幼稚期：企業(yè)少、規(guī)模小、風(fēng)險(xiǎn)高、市場(chǎng)認(rèn)知低；成長(zhǎng)期：發(fā)展快、競(jìng)爭(zhēng)加劇、利潤(rùn)增加；成熟期：市場(chǎng)飽和、競(jìng)爭(zhēng)格局穩(wěn)定、增長(zhǎng)緩慢；衰退期：需求下降、產(chǎn)能過(guò)剩、企業(yè)減少。4.簡(jiǎn)述資產(chǎn)配置的主要步驟。答案：首先明確投資目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力；其次進(jìn)行大類(lèi)資產(chǎn)類(lèi)別選擇；然后確定各類(lèi)資產(chǎn)的投資比例；最后定期評(píng)估與調(diào)整資產(chǎn)配置，以適應(yīng)市場(chǎng)變化和投資者情況改變。五、討論題（每題5分，共4題）1.討論在當(dāng)前復(fù)雜的市場(chǎng)環(huán)境下，證券投資顧問(wèn)如何更好地為客戶(hù)提供個(gè)性化服務(wù)？答案：深入了解客戶(hù)財(cái)務(wù)狀況、投資目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)偏好等。運(yùn)用大數(shù)據(jù)和人工智能分析客戶(hù)需求。根據(jù)市場(chǎng)變化及時(shí)調(diào)整投資建議，提供定制化投資組合，定期與客戶(hù)溝通，確保服務(wù)契合客戶(hù)情況與市場(chǎng)動(dòng)態(tài)。2.討論技術(shù)分析和基本分析在證券投資決策中的作用及局限性。答案：技術(shù)分析可判斷短期趨勢(shì)、把握買(mǎi)賣(mài)時(shí)機(jī)，但基于歷史數(shù)據(jù)，對(duì)突發(fā)事件反應(yīng)不足?；痉治瞿茉u(píng)估內(nèi)在價(jià)值，適合長(zhǎng)期投資，但對(duì)短期波動(dòng)把握弱，且宏觀和公司情況難精準(zhǔn)預(yù)測(cè)，兩者結(jié)合能提高決策準(zhǔn)確性。3.討論如何對(duì)客戶(hù)進(jìn)行有效的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估？答案：通過(guò)問(wèn)卷了解客戶(hù)財(cái)務(wù)狀況、投資經(jīng)驗(yàn)、預(yù)期收益等。結(jié)合客戶(hù)年齡、職業(yè)等因素判斷風(fēng)險(xiǎn)承受能力。溝通中觀察客戶(hù)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度。綜合