內(nèi)容目錄引 言 4《十五五規(guī)劃建議》要點 4我國新能源汽車行業(yè)現(xiàn)狀及展望 7我國新能源汽車穩(wěn)居全球第一 7行業(yè)財務(wù)概況 8存在的問題 9十五五展望 10我國鋰電池行業(yè)現(xiàn)狀及展望 行業(yè)規(guī)模 行業(yè)增量關(guān)注動力與儲能細(xì)分市場 我國鋰電池行業(yè)全球競爭優(yōu)勢顯著 12行業(yè)存在的主要問題 13十五五展望 14統(tǒng)一大市場建設(shè)和內(nèi)卷整治將貫穿十五五 14內(nèi)卷整治頂層設(shè)計 14行業(yè)反內(nèi)卷政策及動態(tài) 16十五五展望 18行情回顧及行業(yè)評級 18行情走勢回顧 19維持行業(yè)“強(qiáng)于大市”評級 19典型企業(yè) 20風(fēng)險提示 20圖表目錄圖1：我汽銷及速 7圖2：我新源車售及速 7圖3：我汽出及速 8圖4：我新源車口占比 8圖5：2024全電車市占比 8圖6：2024球電動品榜(輛) 8圖7：我汽行收及增速 9圖8：我汽行利及增速 9圖9：我汽行利率 9圖10：國年用場降車型款)度布 10圖我鋰池量增速 圖12：國電產(chǎn)模及速 圖13：國電出及增速 12圖14：國電細(xì)場占比 12圖15：球力池機(jī)況 12圖16：球力池機(jī)比(國家) 12圖17：國能電業(yè)全出占比 13圖18：電板盈力 13圖19：電板在程及速 13圖20：2020年來源汽指相于深300表現(xiàn) 19圖21：2021年來池指相于深30019圖22：電板塊PE(TTM)對比 19圖23：電產(chǎn)鏈企業(yè) 20表1：新源車鋰池涉相內(nèi)表比對 5表2：十五十五建議鍵頻(次比對 6表3：鋰產(chǎn)鏈分域產(chǎn)概及速 14表4：我國關(guān)于綜合整治內(nèi)卷式競爭重要事項及概況 15表5：新能源汽車及鋰電池行業(yè)綜合整治內(nèi)卷式競爭相關(guān)動態(tài) 16引 言20251028()1561條。其中，第一板塊為總論，包括第一和第二2個部分；第二板塊為分論包括第三至第十四12個部分，主要瞄準(zhǔn)關(guān)系全局和長遠(yuǎn)的重點問題，分領(lǐng)域部署十五五時期的戰(zhàn)略任務(wù)和重大舉措，明確從產(chǎn)業(yè)發(fā)展、科技創(chuàng)新、國內(nèi)市場、經(jīng)濟(jì)體制、對外開放、鄉(xiāng)村振興、區(qū)域發(fā)展，到文化建設(shè)、民生保障、綠色發(fā)展、安全發(fā)展、國防建設(shè)等重點領(lǐng)域的思路和重點工作；第三板塊包括第十五部分和結(jié)束語。2023年3月5日，政府工作報告中明確提到電動汽車、鋰電池、光伏產(chǎn)品‘新三樣’出口增長近30%，標(biāo)志著這一概念的官方確認(rèn)。根據(jù)海關(guān)總署數(shù)據(jù)：2024年，我國新三樣產(chǎn)品年出口突破萬億元，成為外貿(mào)增長新引擎，其中鋰電池出口數(shù)量39.1億個，同比增長8.1%，創(chuàng)歷史新高；電動汽車出口201萬輛。新三樣出海已從單一產(chǎn)品出口轉(zhuǎn)向技術(shù)+產(chǎn)能+服務(wù)的全鏈條輸出，如寧德時代為客戶提供定制化儲能解決方案、比亞迪泰國工廠、寧德時代在德國、匈牙利工廠產(chǎn)能陸續(xù)釋放。新能源汽車和鋰電池作為我國新質(zhì)生產(chǎn)力的重要組成部分，十四五期間二者行業(yè)景氣度持續(xù)向上。一方面我國在新能源汽車和鋰電池領(lǐng)域已取得顯著進(jìn)步，且在全球已具備顯著行業(yè)競爭力。同時隨鋰電池和新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)注度提升，二者產(chǎn)業(yè)鏈細(xì)分領(lǐng)域產(chǎn)能顯著釋放，行業(yè)競爭顯著加劇，行業(yè)內(nèi)卷加劇導(dǎo)致行業(yè)盈利總體與行業(yè)地位和發(fā)展規(guī)模不匹配，企業(yè)盈利水平差異顯著。為此，結(jié)合《十五五規(guī)劃建議》和《十四五規(guī)劃建議》相關(guān)表述，對涉及新能源汽車、鋰電池行業(yè)方面的內(nèi)容進(jìn)行分析，同時回顧行業(yè)十四五發(fā)展情況及資本市場表現(xiàn)，并展望十五五期間行業(yè)關(guān)注發(fā)展特點?！妒逦逡?guī)劃建議》要點根據(jù)應(yīng)用領(lǐng)域，鋰電池下游應(yīng)用分為動力電池、儲能電池和消費電池。我國新型能源體系中，儲能技術(shù)發(fā)揮至關(guān)重要的作用，而鋰電池儲能在新型儲能技術(shù)中占據(jù)絕對優(yōu)勢。通過對比《十五五規(guī)劃建議》和《十四五規(guī)劃建議》相關(guān)內(nèi)容表述，以及相關(guān)關(guān)鍵詞頻率，如下幾方面值得重點關(guān)注：1、《十五五規(guī)劃建議》沒有新能源汽車和鋰電池關(guān)鍵詞，但新質(zhì)生產(chǎn)力出現(xiàn)頻率達(dá)6次，鋰電池和新能源汽車作為我國新質(zhì)生產(chǎn)力重要組成部分，其重要性和行業(yè)地位進(jìn)一步提升。2、遵循原則新增堅持有效市場和有為政府相結(jié)合，充分發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用。3、碳達(dá)峰和新型能源體系關(guān)鍵詞頻率均出現(xiàn)3次，新能源行業(yè)地位進(jìn)一步提升，其中新能源汽車滲透率提升提對交通領(lǐng)域綠色出行和碳中和具有重要意義。4、明確提出全面提升電力系統(tǒng)互補(bǔ)互濟(jì)和安全韌性水平，科學(xué)布局抽水蓄能，大力發(fā)展新型儲能，加快智能電網(wǎng)和微電網(wǎng)建設(shè)。十五五新型儲能在未來能源發(fā)展中愈加重要，儲能鋰電池需求增速將超過動力電池，其市場規(guī)模有望在十五五末超過動力電池。5、統(tǒng)一大市場出現(xiàn)頻率3次，綜合整治內(nèi)卷式進(jìn)展將貫穿十五五，對行業(yè)發(fā)展產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響。6、科技和創(chuàng)新關(guān)鍵詞出現(xiàn)頻率均顯著增加，《十五五規(guī)劃建議》第四部分為加快高水平科技自立自強(qiáng)，引領(lǐng)新質(zhì)生產(chǎn)發(fā)展，提出全鏈條推動集成電路、先進(jìn)材料等重點領(lǐng)域關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)取得決定性突破。半固態(tài)/固態(tài)電池、下一代鋰電關(guān)鍵材料及鋰電池關(guān)鍵材料技術(shù)升級將持續(xù)突破，并逐步商業(yè)化。表1：新能源汽車和鋰電池涉及相關(guān)內(nèi)容表述比對類別 《十五五規(guī)劃建議》 《十四五規(guī)劃建議》遵循 堅持高質(zhì)量發(fā)展以新發(fā)展理念引領(lǐng)發(fā)展因地制宜發(fā)展新原則 生產(chǎn)力做強(qiáng)國內(nèi)大循環(huán)暢通國內(nèi)國際雙循環(huán)統(tǒng)籌擴(kuò)大需和深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革加快培育新動能促進(jìn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)會全面進(jìn)步堅持有效市場和有為政府相結(jié)合。充分發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用有序的市場體系主要 高質(zhì)量發(fā)展取得顯著成效經(jīng)濟(jì)增長保持在合理區(qū)間全要目標(biāo) 生產(chǎn)率穩(wěn)步提升全國統(tǒng)一大市場建設(shè)縱深推進(jìn)超大規(guī)模場優(yōu)勢持續(xù)顯現(xiàn)新型工業(yè)化信息化城鎮(zhèn)化農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力化經(jīng)濟(jì)體系取得重大突破科技自立自強(qiáng)水平大幅提高。國家創(chuàng)新體系整體效能顯著提重點領(lǐng)域關(guān)鍵核心技術(shù)快速突破明顯增強(qiáng)美麗中國建設(shè)取得新的重大進(jìn)展。綠色生產(chǎn)生活方式基本形初步建成定性持續(xù)性不斷提升現(xiàn)代 培育壯大新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)著力打造新興支柱產(chǎn)業(yè)實施產(chǎn)業(yè) 產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新工程一體推進(jìn)創(chuàng)新設(shè)施建設(shè)技術(shù)研究開發(fā)產(chǎn)品體系 迭代升級加快新能源新材料航空航天低空經(jīng)濟(jì)等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展完善產(chǎn)業(yè)生態(tài)實施新技術(shù)新產(chǎn)品新場景大規(guī)模應(yīng)用示范行動，加快新興產(chǎn)業(yè)規(guī)?；l(fā)展新型能源基礎(chǔ)設(shè)施自強(qiáng)礎(chǔ)軟件、先進(jìn)材料得決定性突破強(qiáng)大 堅決破除阻礙全國統(tǒng)一大市場建設(shè)卡點堵點。統(tǒng)一市場基礎(chǔ)國內(nèi) 制度規(guī)則完善產(chǎn)權(quán)保護(hù)市場準(zhǔn)入信息披露社會信用市場 兼并重組市場退出等制度消除要素獲取資質(zhì)認(rèn)定招標(biāo)

堅持新發(fā)展理念。把新發(fā)展理念貫穿發(fā)展平、更可持續(xù)、更為安全的發(fā)展生態(tài)文明建設(shè)實現(xiàn)新進(jìn)步。國土空間開發(fā)保護(hù)格局得到優(yōu)化，生產(chǎn)生活方式綠色轉(zhuǎn)效率大幅提高，主要污染物排放總量持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。加快壯大新一代信裝備、新能源汽車、綠色環(huán)保以及航空航天、海洋裝備等產(chǎn)業(yè)。統(tǒng)籌推進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。推進(jìn)能源革命，完善能源產(chǎn)供儲銷體系，建設(shè)智慧能源系統(tǒng)，優(yōu)化電力生產(chǎn)和輸送通道布局，提升新能源消納和存儲能力，提升向邊遠(yuǎn)地區(qū)輸配電能力內(nèi)大循環(huán)。依托強(qiáng)大國內(nèi)市場，貫通投標(biāo)、政府采購等方面壁壘，規(guī)范地方政府經(jīng)濟(jì)促進(jìn)行為，破除地方保護(hù)和市場分割。綜合整治內(nèi)卷式競爭。統(tǒng)一市場監(jiān)管執(zhí)法，加強(qiáng)質(zhì)量監(jiān)管，完善行政裁量權(quán)基準(zhǔn)制度，強(qiáng)化反壟斷和反不正當(dāng)競爭執(zhí)法司法，形成優(yōu)質(zhì)優(yōu)價、良性競爭的市場秩序。完善有利于統(tǒng)一大市場建設(shè)的統(tǒng)計、財稅、考核制度，優(yōu)化企業(yè)總部和分支機(jī)構(gòu)、生產(chǎn)地和消費地利益分享全面 十二、加快經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型，建設(shè)美麗中國綠色 綠色發(fā)展是中國式現(xiàn)代化的鮮明底色。牢固樹立和踐行綠水轉(zhuǎn) 綠色轉(zhuǎn)型青山就是金山銀山的理念以碳達(dá)峰碳中和牽引，型， 協(xié)同推進(jìn)降碳減污擴(kuò)綠增長筑牢生態(tài)安全屏障增強(qiáng)建設(shè) 綠色發(fā)展動能美麗 加快建設(shè)新型能源體系持續(xù)提高新能源供給比重推進(jìn)化石中國 能源安全可靠有序替代著力構(gòu)建新型電力系統(tǒng)建設(shè)能源國堅持風(fēng)光水核等多能并舉統(tǒng)籌就地消納和外送促進(jìn)清潔能源高質(zhì)量發(fā)展。全面提升電力系統(tǒng)互補(bǔ)互濟(jì)和安全韌性化低碳化。加快健全適應(yīng)新型能源體系的市場和價格機(jī)制積極穩(wěn)妥推進(jìn)和實現(xiàn)碳達(dá)峰。實施碳排放總量和強(qiáng)度雙控制范圍加快形成綠色生產(chǎn)生活方式環(huán)保政策。健全綠色消費激勵機(jī)制，推廣綠色低碳生活方式研究所，新華社

素市場化配置和商品服務(wù)流通的體制機(jī)制創(chuàng)造需求的更高水平動態(tài)平衡堅持綠水青山就是金山銀山理念，堅持尊善生態(tài)文明領(lǐng)域統(tǒng)籌協(xié)調(diào)機(jī)制，構(gòu)建生態(tài)文明體系，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型，建設(shè)人與自然和諧共生的現(xiàn)代化加快推動綠色低碳發(fā)展。強(qiáng)化國土空間規(guī)城鎮(zhèn)開發(fā)等空間管控邊界，減少人類活動對自然空間的占用。強(qiáng)化綠色發(fā)展的法律重點行業(yè)和重要領(lǐng)域綠色化改造。推動能支持有條件的地方率先達(dá)到碳排放峰值，制定二〇三〇年前碳排放達(dá)峰行動方案表2：十五五/十四五規(guī)劃建議關(guān)鍵詞頻率(次)比對關(guān)鍵詞《十五五規(guī)劃建議》《十四五規(guī)劃建議》新能源23新能源汽車01儲 能11新質(zhì)生產(chǎn)力60碳達(dá)峰30碳中和10統(tǒng)一大市場30綠 色2019新型能源體系30能源1711科技4636創(chuàng)新6147研究所，新華社根據(jù)《十五五規(guī)劃》建議相關(guān)表述，同時結(jié)合我國新能源汽車和鋰電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，以及二者在全球已具備顯著行業(yè)競爭力，預(yù)計十五五期間我國新能源汽車和鋰電池行業(yè)景氣度將持續(xù)向上，值得重點和長期關(guān)注。下面將分別回顧我國新能源汽車、鋰電池行業(yè)十四五發(fā)展現(xiàn)狀，行業(yè)存在的問題，并展望十五五發(fā)展特點。我國新能源汽車行業(yè)現(xiàn)狀及展望我國新能源汽車穩(wěn)居全球第一2009202430003142.74.60%；20251-92432.3012.77%102021350.7249；20251-934.55%46.03%汽車行業(yè)特點，預(yù)計2025年我國新能源汽車銷售約1600萬輛，十四五期間我國新能源汽車年均復(fù)合增長率約46.15%。2021年以來，我國汽車和新能源汽車銷售持續(xù)增長，一方面受益于我國兩新政策落地實施，有效釋放內(nèi)需活力，同時我國動力電池成本技術(shù)提升和成本顯著下降，疊加新能源汽車行業(yè)技術(shù)進(jìn)步顯著，我國已逐漸成為新能源汽車強(qiáng)國。圖1：我國汽車銷量及增速 圖2：我國新能源汽車銷售及增速研究所，中汽協(xié)， 研究所，中汽協(xié)，20232024491年585.91-949514.8%2020-20232023120.30128.46.73%20251-9175.889.4%圖3：我國汽車出口及增速 圖4：我國新能源汽車出口占比中汽協(xié) 中汽協(xié)293，202312.73%，20249.99%，20251-915.70%202421.92%，20251-9月大幅提升至35.52%Clean202417.3%9.0%20圖5：2024年全球電動汽車市場占比 圖6：2024年全球電動車品牌榜(輛)研究所，CleanTechnica，蓋世汽車 研究所，CleanTechnica，蓋世汽車行業(yè)財務(wù)概況20231010.656883201720244623圖7：我國汽車行業(yè)收入及增速 圖8：我國汽車行業(yè)利潤及增速研究所，國家統(tǒng)計局，崔東樹 研究所，國家統(tǒng)計局，崔東樹20177.8%20244.3%，20254.8%20240.5PPI圖9：我國汽車行業(yè)利潤率研究所，國家統(tǒng)計局，崔東樹存在的問題我國汽車和新能源汽車產(chǎn)銷連續(xù)多年穩(wěn)居全球第一，其中新能源汽車在全球已具備顯著競爭力，但同時也存在一些問題。20244.3%第二，行業(yè)內(nèi)卷顯著，市場降價促銷成為近年來行業(yè)高頻詞。一方面，整車降價有利于促進(jìn)汽車消費，也有利于自主品牌市占率提升；其次自主品牌降價與技術(shù)進(jìn)步和規(guī)模效益有較大10418827244.68%202520257282137205款94681-72.211.9%；常規(guī)燃油車新車降價車型的降價力度算術(shù)平均達(dá)到1.6萬元，降價力度達(dá)到9.1%。圖10：我國歷年車用車市場降價車型(款)月度分布料 研究所，崔東樹(注：部分車型年內(nèi)多次價格調(diào)整，合并了重復(fù)車型)第三，我國汽車行業(yè)品牌知名度仍有極大提升空間。我國汽車行利潤率總體不高，一方面與行業(yè)內(nèi)卷相關(guān)，同時我國汽車行業(yè)在全球品牌知名度仍較低。十五五展望結(jié)合行業(yè)政策導(dǎo)向、行業(yè)發(fā)展特點及趨勢，我國新能源汽車行業(yè)展望如下：203060%。二是新能源汽車出口規(guī)模將持續(xù)擴(kuò)大，其中歐洲、東南亞、拉美等成為出口重要方向，龍頭企業(yè)將通過海外建廠、技術(shù)輸出等方式進(jìn)一步拓展全球市場。三是我國新能源汽車行業(yè)整體競爭力有望進(jìn)一步提升，行業(yè)品牌知名度和影響力將持續(xù)提升，汽車行業(yè)盈利也將有序改善。10400公五是新能源汽車智能化進(jìn)一步普及，L3級以上自動駕駛功能將加速向中低端車型滲透，車路云一體化技術(shù)推動自動駕駛逐步商業(yè)化。六是新能源汽車將逐步成為移動的儲能電站。新能源汽車將參與電網(wǎng)調(diào)節(jié)與電力市場交易，雙向充放電設(shè)施將得以商業(yè)化落地，反向放電量將達(dá)億千瓦時級別。我國鋰電池行業(yè)現(xiàn)狀及展望行業(yè)規(guī)模201684.7億294.62022-202320.10%。13301.21.420241.214.29%2016-202431.65%2016-20192022202316.67%2021-2022圖我國鋰電池產(chǎn)量及增速 圖12：我國鋰電池產(chǎn)業(yè)規(guī)模及增速研究所，國家統(tǒng)計局 研究所，工信部行業(yè)增量關(guān)注動力與儲能細(xì)分市場（GGII）2022202432.62%66.38%28.51%776GWh，68.0%61.47%、34.15%4.38%。鋰電池市場增量重點關(guān)注新能源汽車動力和儲能電池，其中動力電池2021年以來出貨占比維持在70%左右，2024年一季度為近年來的高點，主要系我國新能源汽車在全球已具備較強(qiáng)的競爭力；而消費電池占比總體持續(xù)回落，與智能手機(jī)終端需求疲軟相關(guān)。另外，人形機(jī)器人、低空經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)蓬勃發(fā)展將為鋰電池企業(yè)帶來新的增量需求。圖13：我國鋰電池出貨量及增速 圖14：我國鋰電池細(xì)分市場占比研究所，高工產(chǎn)研 研究所，高工產(chǎn)研我國鋰電池行業(yè)全球競爭優(yōu)勢顯著SNEResearch202010631202038.35%，202467.08%，20251-668.79%20244.2620251-6316.42%13.73%，20245.440.7620256310GWh20圖15：全球動力電池裝機(jī)概況 圖16：全球動力電池裝機(jī)占比(按國家)研究所，SNEResearch 研究所，SNEResearch202391.56%，202498.53%6.97圖17：我國儲能鋰電池企業(yè)全球出貨占比研究所，GGII行業(yè)存在的主要問題我國鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈已具備全球競爭優(yōu)勢，但也存在一些問題。首先，鋰電池板塊營收總體持續(xù)增長，但凈利潤規(guī)?？傮w還較低，凈利潤規(guī)模與全球行業(yè)地位不匹配。201918.77%202221.71%2019年-3.45%202210.10%2022-2024202418.49%2024202518.15%5.98%，1.120.470.47個百分點但環(huán)比回落0.36個百分點，顯示板塊盈利趨勢仍未觸底，但顯示改善跡象，后續(xù)需重點關(guān)注產(chǎn)業(yè)鏈價格走勢及細(xì)分領(lǐng)域競爭格局。圖18：鋰電池板塊盈利能力 圖19：鋰電池板塊在建工程及增速 研究所， 研究所，2023年以來鋰電產(chǎn)業(yè)產(chǎn)能擴(kuò)張顯著提速，新增產(chǎn)能持續(xù)釋放。而鋰電池板塊在建工程顯示：2021年以來板塊在建工程大幅增加，2021和2022年增速維持在高位；2022-2024年總體波470496.12%；20252558.679.83%表3：鋰電產(chǎn)業(yè)鏈細(xì)分領(lǐng)域產(chǎn)能概況及增速2023年1月2024年1月2025年1月同比增速()2025年5月較2025年1月增速碳酸鋰(萬噸)65.94115.48196.3170.00214.869.45氫氧化鋰(萬噸)51.5559.9569.6516.1874.657.18鈷酸鋰(萬噸)12.5513.1019.9252.0620.523.01三元材料(萬噸)94.71155.93170.069.06171.060.59磷酸鐵鋰(萬噸)172.55508.70563.0010.67565.000.36負(fù)極材料(萬噸)155.39331.69467.5040.94492.505.35隔膜(億㎡)150.62235.62340.4244.48340.420.00六氟磷酸鋰(萬噸)23.7335.5339.2910.5839.390.25電解液(萬噸)213.24461.89545.6918.14555.741.84研究所，百川盈孚十五五展望結(jié)合行業(yè)政策導(dǎo)向、行業(yè)發(fā)展特點及趨勢，我國鋰電池行業(yè)展望如下：一是我國鋰電池行業(yè)需求仍將持續(xù)增長，增長主要受益于動力電池和儲能電池，十五五鋰電池增速將前高后低，2030年行業(yè)需求將超過2TWh。二是儲能鋰電池市場將成為最主要增長極，十五五儲能電池需求增速將高于動力電池，預(yù)計2030年儲能在我國鋰電池中占比將顯著提升。/四是鋰電池應(yīng)用場景將進(jìn)一步豐富。鋰電池在AI、人形機(jī)器人、低空經(jīng)濟(jì)等領(lǐng)域出貨規(guī)模將指數(shù)級增長。五是行業(yè)向綠色低碳方向發(fā)展。圍繞雙碳目標(biāo)，新型能源體系建設(shè)將持續(xù)推動鋰電池行業(yè)向綠色、低碳方向發(fā)展，鋰電池及鋰電產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)將加速推進(jìn)零碳工廠建設(shè)。六是行業(yè)競爭加劇且分化持續(xù)?？紤]行業(yè)發(fā)展前景及鋰電池行業(yè)特點，預(yù)計行業(yè)競爭將進(jìn)一步加劇，具備規(guī)模、成本和技術(shù)研發(fā)優(yōu)勢的企業(yè)將長期受益于行業(yè)發(fā)展。統(tǒng)一大市場建設(shè)和內(nèi)卷整治將貫穿十五五內(nèi)卷整治頂層設(shè)計2024年7月，中央政治局會議首次提出要強(qiáng)化行業(yè)自律，防止內(nèi)卷式競爭。2024年12月12日，中央經(jīng)濟(jì)工作會議確定了2025年重點任務(wù)，其中在第二項任務(wù)為以科技創(chuàng)新引領(lǐng)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展，建設(shè)現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系，并明確要求綜合整治內(nèi)卷式競爭，規(guī)范地方政府和企業(yè)行為。2025年以來，反內(nèi)卷政策持續(xù)強(qiáng)化，國家發(fā)改委、工信部等多部門主動作為、綜合施策，推動內(nèi)卷式競爭治理走向深入，旨在打通市場準(zhǔn)入退出、要素配置等制約經(jīng)濟(jì)循環(huán)的卡點、堵點，加速推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)。1月國家發(fā)改委印發(fā)了《全國統(tǒng)一大市場建設(shè)指引(試行)》，明確各地不得違規(guī)實施財政、稅費、土地、價格、資源、環(huán)境等方面的招商優(yōu)惠政策；7月1日，中央財經(jīng)委員會第六次會議召開，研究縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)、海洋經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展等問題。其中，縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)，基本要求是五統(tǒng)一、一開放，即統(tǒng)一市場基礎(chǔ)制度、統(tǒng)一市場基礎(chǔ)設(shè)施、統(tǒng)一政府行為尺度、統(tǒng)一市場監(jiān)管執(zhí)法、統(tǒng)一要素資源市場，持續(xù)擴(kuò)大對內(nèi)對外開放；要聚焦重點難點，依法依規(guī)治理企業(yè)低價無序競爭，引導(dǎo)企業(yè)提升產(chǎn)品品質(zhì)，推動落后產(chǎn)能有序退出。這一戰(zhàn)略將深刻影響宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行、區(qū)域經(jīng)濟(jì)布局、行業(yè)競爭生態(tài)等。10月28日，《十五五規(guī)劃建議》中3次提及統(tǒng)一大市場建設(shè)，包括統(tǒng)一市場基礎(chǔ)制度規(guī)則，完善產(chǎn)權(quán)保護(hù)、市場準(zhǔn)入、信息披露、社會信用、兼并重組、市場退出等制度，消除要素獲取、資質(zhì)認(rèn)定、招標(biāo)投標(biāo)、政府采購等方面壁壘，規(guī)范地方政府經(jīng)濟(jì)促進(jìn)行為，破除地方保護(hù)和市場分割；統(tǒng)一市場監(jiān)管執(zhí)法、健全一體銜接的流通規(guī)則和標(biāo)準(zhǔn)，以及完善有利于統(tǒng)一大市場建設(shè)的統(tǒng)計、財稅、考核制度，同時明確提出綜合整治內(nèi)卷式競爭?？梢?，統(tǒng)一大市場的內(nèi)涵進(jìn)一步豐富，預(yù)計后續(xù)將出臺系列制度。統(tǒng)一大市場建設(shè)將有助提升要素配置效率，從而有助于提升行業(yè)盈利能力，特別是龍頭企業(yè)盈利水平，對拉動內(nèi)需具有積極意義。表4：我國關(guān)于綜合整治內(nèi)卷式競爭重要事項及概況時間主題 內(nèi)容202430202412月2025月

局會議委要強(qiáng)化行業(yè)自律，防止內(nèi)卷式惡性競爭。強(qiáng)化市場優(yōu)勝劣汰機(jī)制，暢通落后低效產(chǎn)能退出渠道12月11-12日，中央經(jīng)濟(jì)工作會議召開。明確提出：綜合整治內(nèi)卷式競爭，規(guī)范地方政府和企業(yè)行為1月7日，發(fā)改委正式公布《全國統(tǒng)一大市場建設(shè)指引(試行)》：各地區(qū)、各部門要嚴(yán)格落實全國一張清單管理模式。地方依法設(shè)定的市場準(zhǔn)入管理措施，要全部列入全國統(tǒng)一的市場準(zhǔn)入負(fù)面清單管理。明確打造一流的要素和資源市場，構(gòu)建城鄉(xiāng)統(tǒng)一的建設(shè)用地市場、健全統(tǒng)一的勞動力市場、加快發(fā)展統(tǒng)一的資本市場、培養(yǎng)全國一體化技術(shù)和數(shù)據(jù)市場、建設(shè)全國統(tǒng)一的能源市場體系、培養(yǎng)發(fā)展全國統(tǒng)一的資源環(huán)境市場3月 政府工報告7月1日 中央財縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)。加快建立健全基礎(chǔ)制度規(guī)則，破除地方保護(hù)和市場分割，打通市場準(zhǔn)入退出、要素配置等方面制約經(jīng)濟(jì)循環(huán)的卡點堵點，綜合整治內(nèi)卷式競爭。實施全國統(tǒng)一大市場建設(shè)指引，修訂出臺新版市場準(zhǔn)入負(fù)面清單，優(yōu)化新業(yè)態(tài)新領(lǐng)域市場準(zhǔn)入環(huán)境。制定重點領(lǐng)域公平競爭合規(guī)指引，改革完善招標(biāo)投標(biāo)體制機(jī)制。出臺健全社會信用體系的政策，構(gòu)建統(tǒng)一的信用修復(fù)制度。完善企業(yè)簡易退出制度，逐步推廣經(jīng)營主體活動發(fā)生地統(tǒng)計。加快建設(shè)統(tǒng)一開放的交通運(yùn)輸市場，實施降低全社會物流成本專項行動研究縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)、海洋經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展等問題。習(xí)近平在會上發(fā)表重要講話強(qiáng)調(diào)，建設(shè)全國統(tǒng)一大市場是構(gòu)建新發(fā)展格局、推動高質(zhì)量發(fā)展的需要，要認(rèn)真落實黨中央部署，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合，形成推進(jìn)合力。10日

新華社》會議指出，縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)，基本要求是五統(tǒng)一、一開放，即統(tǒng)一市場基礎(chǔ)制度、統(tǒng)一市場基礎(chǔ)設(shè)施、統(tǒng)一政府行為尺度、統(tǒng)一市場監(jiān)管執(zhí)法、統(tǒng)一要素資源市場，持續(xù)擴(kuò)大對內(nèi)對外開放。會議強(qiáng)調(diào)，縱深推進(jìn)全國統(tǒng)一大市場建設(shè)，要聚焦重點難點，依法依規(guī)治理企業(yè)低價無序競爭，引導(dǎo)企業(yè)提升產(chǎn)品品質(zhì)，推動落后產(chǎn)能有序退出；規(guī)范政府采購和招標(biāo)投標(biāo)，加強(qiáng)對中標(biāo)結(jié)果的公平性審查；規(guī)范地方招商引資，加強(qiáng)招商引資信息披露；著力推動內(nèi)外貿(mào)一體化發(fā)展，暢通出口轉(zhuǎn)內(nèi)銷路徑，培育一批內(nèi)外貿(mào)優(yōu)質(zhì)企業(yè)；持續(xù)開展規(guī)范涉企執(zhí)法專項行動，健全有利于市場統(tǒng)一的財稅體制、統(tǒng)計核算制度和信用體系；引導(dǎo)干部樹立和踐行正確政績觀，完善高質(zhì)量發(fā)展考核體系和干部政績考核評價體系堅決破除阻礙全國統(tǒng)一大市場建設(shè)卡點堵點。統(tǒng)一市場基礎(chǔ)制度規(guī)則，完善產(chǎn)權(quán)保護(hù)、市場準(zhǔn)入、信息披露、社會信用、兼并重組、市場退出等制度，消除要素獲取、資質(zhì)認(rèn)定、招標(biāo)投標(biāo)、政府采購等方面壁壘，規(guī)范地方政府經(jīng)濟(jì)促進(jìn)行為，破除地方保護(hù)和市場分割。綜合整治內(nèi)卷式競爭。統(tǒng)一市場監(jiān)管執(zhí)法，加強(qiáng)質(zhì)量監(jiān)管，完善行政裁量權(quán)基準(zhǔn)制度，強(qiáng)化反壟斷和反不正當(dāng)競爭執(zhí)法司法，形成優(yōu)質(zhì)優(yōu)價、良性競爭的市場秩序。健全一體銜接的流通規(guī)則和標(biāo)準(zhǔn)，高標(biāo)準(zhǔn)聯(lián)通市場設(shè)施，降低全社會物流成本。完善有利于統(tǒng)一大市場建設(shè)的統(tǒng)計、財稅、考核制度，優(yōu)化企業(yè)總部和分支機(jī)構(gòu)、生產(chǎn)地和消費地利益分享研究所，新華社行業(yè)反內(nèi)卷政策及動態(tài)3607166等17家重點車企積極響應(yīng)并作出供應(yīng)商支付賬期不超過60天的公開承諾。在當(dāng)前的反內(nèi)卷治理中，價格機(jī)制改革與價格監(jiān)管成為破解內(nèi)卷式競爭的重要抓手，新修訂的《反不正當(dāng)競爭法》將于2025年10月15日起試行。7月1日，新修訂的礦產(chǎn)資源法正式施行，將鋰、稀土等36中礦產(chǎn)納入戰(zhàn)略性目錄，實行保護(hù)性開采，礦權(quán)和開采審批權(quán)歸中央自然資源部。8月9日，江西省宜春市宜豐縣圳口里—奉新縣枧下窩礦區(qū)陶瓷土（）4500萬噸1000萬噸/20238表5：新能源汽車及鋰電池行業(yè)綜合整治內(nèi)卷式競爭相關(guān)動態(tài)時間主題 內(nèi)容3.17 國務(wù)院公布例》

《保障中小企業(yè)款項支付條例》已經(jīng)2024年10月18日國務(wù)院第43次常務(wù)會議修訂通過，國務(wù)院現(xiàn)予公布，自2025年6月1日起施行。第二章款項支付規(guī)定，大型企業(yè)從中小企業(yè)采購貨物、工程、服務(wù)，應(yīng)當(dāng)自貨物、工程、服務(wù)交付之日起60日內(nèi)支付款項；合同另有約定的，從其約定，但應(yīng)當(dāng)按照行業(yè)規(guī)范、交易習(xí)慣合理約定付款期限并5.31 《倡議》

及時支付款項，不得約定以收到第三方付款作為向中小企業(yè)支付款項的條件或者按照第三方付款進(jìn)度比例支付中小企業(yè)款項（：1.所有企業(yè)嚴(yán)格遵從公平競爭原則，依法依規(guī)開展經(jīng)營活動；2.擠壓其他主體生存空間，損害其他經(jīng)營者合法權(quán)益；3.業(yè)和消費者根本利益；4.所有企業(yè)應(yīng)對照國家相關(guān)法律法規(guī)進(jìn)行自查整改6月 中國一汽等全國17家重點車企積極響應(yīng)落實國務(wù)院修訂后的《保障中小企業(yè)款項支付條例》，陸續(xù)作出供應(yīng)商支付賬期不超過60天的公開承諾6.27 《反不正當(dāng)競爭法》通過7.1 新修訂的礦產(chǎn)資源法施行7.7 局議組調(diào)研

全國人大常委會第十六次會議6月27日表決通過新修訂的《反不正當(dāng)競爭法》，自20251015正當(dāng)競爭行為的調(diào)查、法律責(zé)任、附則五章新修訂的礦產(chǎn)資源法規(guī)定，建立戰(zhàn)略性礦產(chǎn)資源特殊保護(hù)制度，將關(guān)系國家經(jīng)濟(jì)安全、國防安全和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展需求的重要礦產(chǎn)資源納入戰(zhàn)略性礦產(chǎn)資源目錄，并對其中部分特殊礦產(chǎn)資源實行保護(hù)性開采，戰(zhàn)略性礦產(chǎn)資源原則上不得壓覆，開采戰(zhàn)略性礦產(chǎn)資源確需使用農(nóng)民集體所有土地的，可以依法實施征收。新修訂的礦產(chǎn)資源法明確規(guī)定，礦業(yè)權(quán)應(yīng)當(dāng)通過招標(biāo)、拍賣、掛牌等競爭性方式出讓。鋰、稀土等36中礦產(chǎn)納入戰(zhàn)略性目錄，實行保護(hù)性開采，礦權(quán)和開采審批權(quán)歸中央自然資源部宜春市自然資源局發(fā)布《關(guān)于編制儲量核實報告的通知》，提到8宗鋰資源礦權(quán)存在出讓、變更、延續(xù)登記等越權(quán)情況，要求于9月30日前完成礦種變更儲量核實報告要著眼于推動新能源汽車產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，針對該產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域出現(xiàn)的各種非理性競爭現(xiàn)通過科技創(chuàng)新、提升質(zhì)量等增強(qiáng)競爭力中央第四指導(dǎo)組聚焦綜合整治新能源汽車行業(yè)非理性競爭問題專項工作赴中國汽車工業(yè)協(xié)會開展下沉調(diào)。中央第四指導(dǎo)組組長車俊強(qiáng)調(diào)，要深入學(xué)習(xí)貫徹習(xí)近平總書記重要講話和重要指示批示精神，深刻認(rèn)識整治新能源汽車行業(yè)非理性競爭問題的極端重要性和現(xiàn)實緊迫性，強(qiáng)化擔(dān)當(dāng)作為，積極履職盡責(zé)，切實規(guī)范新能源汽車產(chǎn)業(yè)競爭秩序，以新能源汽車產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展助力加快推進(jìn)新型工業(yè)成出席并講話，177.28工信部座談會工信部召開座談會，部署下一階段重點任務(wù)。2025年下半年，把握強(qiáng)筋壯骨、價值創(chuàng)造、安全保障、行業(yè)治理四個突出重點，抓好八個方面工作，其中涉及清理拖欠企業(yè)賬款、鞏固新能源汽車行業(yè)內(nèi)卷式競爭綜合整治成效等干法鋰電池隔膜企業(yè)座談會產(chǎn)干法鋰電池隔膜企業(yè)閉門座談會召開，會議旨在響應(yīng)、落實國家綜合整治內(nèi)卷式競爭相關(guān)部署，推動行業(yè)健康有序發(fā)展。星源材質(zhì)、恩捷股份、惠強(qiáng)新材等8家企業(yè)負(fù)責(zé)20242025流了產(chǎn)品成本構(gòu)成。同時，84500/0噸/年選礦產(chǎn)能已于2023年建成投產(chǎn)8.13 中國化學(xué)與物 協(xié)會公布《關(guān)于維護(hù)公平競爭秩序促進(jìn)儲能行業(yè)健康發(fā)展的倡議（征求意見稿，合會發(fā)張倡議會議濕法隔膜企業(yè)反內(nèi)卷閉門會計149家單位積極參與，征求意見稿部分內(nèi)部包括：目的與宗旨為營造公平、規(guī)范、健康、可持續(xù)的鋰離子電池與儲能產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境，推動產(chǎn)業(yè)鏈上下游協(xié)同發(fā)展，強(qiáng)化安全責(zé)任與質(zhì)量保障意識，依據(jù)國家相關(guān)法律法規(guī)和產(chǎn)業(yè)政策，制定本自律公約。適用范圍本公約適用于在中華人民共和國境內(nèi)從事鋰電池材料、電芯、電池模組、儲能變流器、儲能系統(tǒng)集成、電力服務(wù)、項目投資及相關(guān)產(chǎn)品制造、集成、運(yùn)維、應(yīng)用的企業(yè)及機(jī)構(gòu)。企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身經(jīng)營狀況、成本評估和項目風(fēng)險進(jìn)行報價，避免不理性低價行為，防范劣幣驅(qū)逐良幣82210道（攀枝花）823膜閉門會上就銷售價格應(yīng)位于成本線之上，國內(nèi)除了已規(guī)劃的產(chǎn)能外不再新增達(dá)成共識。隔膜閉門會參會企業(yè)包括星