2024年期貨從業(yè)資格考試《期貨法律法規(guī)》練習(xí)題試卷及答案一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共30分。每題只有一個(gè)正確答案，請(qǐng)將正確選項(xiàng)填入括號(hào)內(nèi)）1.根據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》，期貨公司接受客戶委托進(jìn)行期貨交易，應(yīng)當(dāng)首先辦理的手續(xù)是（）。A.簽訂期貨經(jīng)紀(jì)合同B.客戶風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)C.開(kāi)立期貨保證金賬戶D.向期貨交易所報(bào)備【答案】A【解析】《期貨交易管理?xiàng)l例》第25條明確規(guī)定，期貨公司接受客戶委托，應(yīng)當(dāng)首先與客戶簽訂書(shū)面期貨經(jīng)紀(jì)合同，合同生效后方可開(kāi)展交易活動(dòng)。2.下列關(guān)于期貨交易所組織形式的說(shuō)法，正確的是（）。A.期貨交易所可以采取公司制或會(huì)員制B.期貨交易所只能采取會(huì)員制C.期貨交易所只能采取公司制D.期貨交易所可以采取合伙制【答案】A【解析】《期貨交易所管理辦法》第4條規(guī)定，期貨交易所可以采取會(huì)員制或公司制，具體形式由國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。3.期貨公司為客戶開(kāi)立期貨保證金賬戶，應(yīng)當(dāng)在（）辦理。A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)B.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)C.期貨保證金監(jiān)控中心D.期貨交易所【答案】C【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第42條規(guī)定，期貨公司應(yīng)當(dāng)通過(guò)期貨保證金監(jiān)控中心為客戶開(kāi)立保證金賬戶，確保資金獨(dú)立、安全。4.期貨公司從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中，不得從事的行為是（）。A.向客戶提供市場(chǎng)行情分析B.向客戶承諾收益C.向客戶揭示交易風(fēng)險(xiǎn)D.向客戶介紹交易規(guī)則【答案】B【解析】《期貨從業(yè)人員管理辦法》第16條明確禁止從業(yè)人員向客戶承諾收益，屬于嚴(yán)重違規(guī)行為。5.下列關(guān)于期貨保證金的說(shuō)法，正確的是（）。A.保證金只能以現(xiàn)金形式繳納B.保證金可以以有價(jià)證券沖抵，但需經(jīng)交易所批準(zhǔn)C.保證金可以以實(shí)物資產(chǎn)沖抵D.保證金可以以信用額度代替【答案】B【解析】《期貨交易所管理辦法》第58條規(guī)定，保證金可以以現(xiàn)金或經(jīng)交易所批準(zhǔn)的有價(jià)證券形式繳納，實(shí)物資產(chǎn)和信用額度不得作為保證金。6.期貨公司未按照規(guī)定向客戶揭示風(fēng)險(xiǎn)，造成客戶損失的，客戶可以（）。A.向期貨交易所投訴B.向公安機(jī)關(guān)報(bào)案C.向期貨公司索賠D.向中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)申請(qǐng)仲裁【答案】C【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第90條規(guī)定，期貨公司未履行風(fēng)險(xiǎn)揭示義務(wù)，造成客戶損失的，應(yīng)當(dāng)依法承擔(dān)賠償責(zé)任。7.下列關(guān)于期貨交易所自律監(jiān)管職責(zé)的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.對(duì)會(huì)員進(jìn)行自律管理B.對(duì)異常交易行為進(jìn)行調(diào)查C.對(duì)期貨公司客戶進(jìn)行資金監(jiān)管D.對(duì)違反交易規(guī)則的行為進(jìn)行處罰【答案】C【解析】期貨交易所對(duì)會(huì)員及其交易行為進(jìn)行監(jiān)管，但客戶資金監(jiān)管職責(zé)由期貨保證金監(jiān)控中心承擔(dān)，交易所不直接監(jiān)管客戶資金。8.期貨公司高級(jí)管理人員任職資格由（）核準(zhǔn)。A.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)B.中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)C.期貨交易所D.工商行政管理部門(mén)【答案】B【解析】《期貨公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員任職資格管理辦法》第5條規(guī)定，期貨公司高級(jí)管理人員任職資格由中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)。9.下列關(guān)于期貨公司客戶適當(dāng)性管理的說(shuō)法，正確的是（）。A.只需對(duì)機(jī)構(gòu)客戶進(jìn)行適當(dāng)性評(píng)估B.只需對(duì)首次開(kāi)戶客戶進(jìn)行適當(dāng)性評(píng)估C.應(yīng)對(duì)所有客戶進(jìn)行適當(dāng)性評(píng)估并動(dòng)態(tài)更新D.適當(dāng)性評(píng)估結(jié)果無(wú)需告知客戶【答案】C【解析】《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》第7條規(guī)定，期貨公司應(yīng)對(duì)所有客戶進(jìn)行適當(dāng)性評(píng)估，并根據(jù)客戶情況動(dòng)態(tài)更新評(píng)估結(jié)果。10.期貨公司為客戶申請(qǐng)交易編碼，應(yīng)當(dāng)向（）提交申請(qǐng)。A.中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)B.期貨交易所C.中國(guó)證監(jiān)會(huì)D.期貨保證金監(jiān)控中心【答案】D【解析】《期貨市場(chǎng)客戶開(kāi)戶管理規(guī)定》第12條規(guī)定，期貨公司應(yīng)通過(guò)期貨保證金監(jiān)控中心為客戶申請(qǐng)交易編碼。11.下列關(guān)于期貨公司風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)的說(shuō)法，正確的是（）。A.凈資本不得低于人民幣1000萬(wàn)元B.凈資本與凈資產(chǎn)比例不得低于30%C.負(fù)債與凈資產(chǎn)比例不得高于150%D.流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債比例不得低于100%【答案】C【解析】《期貨公司風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)管理辦法》第10條規(guī)定，期貨公司負(fù)債與凈資產(chǎn)比例不得高于150%，確保公司財(cái)務(wù)穩(wěn)健。12.期貨公司未按照規(guī)定保存客戶交易記錄的，責(zé)令改正，給予警告，并處以（）罰款。A.1萬(wàn)元以上5萬(wàn)元以下B.5萬(wàn)元以上10萬(wàn)元以下C.10萬(wàn)元以上30萬(wàn)元以下D.30萬(wàn)元以上50萬(wàn)元以下【答案】C【解析】《期貨交易管理?xiàng)l例》第70條規(guī)定，期貨公司未保存客戶交易記錄的，處以10萬(wàn)元以上30萬(wàn)元以下罰款。13.下列關(guān)于期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為的說(shuō)法，正確的是（）。A.可以在兩個(gè)期貨公司兼職B.可以代客戶進(jìn)行資金調(diào)撥C.不得泄露客戶交易信息D.可以與客戶約定分享收益【答案】C【解析】《期貨從業(yè)人員管理辦法》第15條規(guī)定，從業(yè)人員不得泄露客戶交易信息，確?？蛻綦[私和交易安全。14.期貨公司客戶資金與自有資金應(yīng)當(dāng)（）。A.合并管理，統(tǒng)一核算B.分戶管理，獨(dú)立核算C.由財(cái)務(wù)部統(tǒng)一調(diào)配D.由風(fēng)控部統(tǒng)一監(jiān)管【答案】B【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第44條規(guī)定，客戶資金必須與自有資金分戶管理，獨(dú)立核算，嚴(yán)禁混同。15.下列關(guān)于期貨交易所行情信息發(fā)布的說(shuō)法，正確的是（）。A.行情信息屬于交易所商業(yè)秘密，不得公開(kāi)B.行情信息可以收費(fèi)發(fā)布C.行情信息只能向會(huì)員發(fā)布D.行情信息必須免費(fèi)向社會(huì)公開(kāi)【答案】B【解析】《期貨交易所管理辦法》第67條規(guī)定，交易所可以依法向市場(chǎng)發(fā)布行情信息，并可以收取合理費(fèi)用。16.期貨公司客戶交易編碼具有（）。A.臨時(shí)性B.終身性C.唯一性D.可轉(zhuǎn)讓性【答案】C【解析】《期貨市場(chǎng)客戶開(kāi)戶管理規(guī)定》第14條規(guī)定，客戶交易編碼具有唯一性，不得重復(fù)或轉(zhuǎn)讓。17.下列關(guān)于期貨公司分支機(jī)構(gòu)管理的說(shuō)法，正確的是（）。A.可以從事自營(yíng)業(yè)務(wù)B.可以獨(dú)立承擔(dān)民事責(zé)任C.不得超越總部授權(quán)范圍開(kāi)展業(yè)務(wù)D.可以獨(dú)立簽訂經(jīng)紀(jì)合同【答案】C【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第38條規(guī)定，分支機(jī)構(gòu)必須在總部授權(quán)范圍內(nèi)開(kāi)展業(yè)務(wù)，不得超越授權(quán)。18.期貨公司客戶保證金不足，未在交易所規(guī)定時(shí)間內(nèi)追加的，期貨公司應(yīng)當(dāng)（）。A.代客戶追加保證金B(yǎng).強(qiáng)制平倉(cāng)C.暫?？蛻艚灰讬?quán)限D(zhuǎn).向交易所申請(qǐng)延期【答案】B【解析】《期貨交易管理?xiàng)l例》第36條規(guī)定，客戶保證金不足且未追加的，期貨公司應(yīng)當(dāng)強(qiáng)制平倉(cāng)，防止風(fēng)險(xiǎn)擴(kuò)大。19.下列關(guān)于期貨交易所會(huì)員制度的說(shuō)法，正確的是（）。A.會(huì)員資格可以自由轉(zhuǎn)讓B.會(huì)員資格可以繼承C.會(huì)員資格不得出租出借D.會(huì)員資格可以質(zhì)押【答案】C【解析】《期貨交易所管理辦法》第28條規(guī)定，會(huì)員資格不得出租、出借或轉(zhuǎn)讓，確保會(huì)員責(zé)任明確。20.期貨公司客戶資料保存期限不得少于（）。A.5年B.10年C.15年D.20年【答案】D【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第91條規(guī)定，客戶資料保存期限不得少于20年，確保監(jiān)管可追溯。21.下列關(guān)于期貨公司信息技術(shù)管理的說(shuō)法，正確的是（）。A.可以使用境外云服務(wù)存儲(chǔ)客戶數(shù)據(jù)B.系統(tǒng)日志保存期限不得少于1年C.核心系統(tǒng)無(wú)需報(bào)備即可上線D.信息技術(shù)外包無(wú)需審批【答案】B【解析】《期貨公司信息技術(shù)管理辦法》第22條規(guī)定，系統(tǒng)日志保存期限不得少于1年，確保系統(tǒng)運(yùn)行可追溯。22.期貨公司客戶投訴處理結(jié)果應(yīng)當(dāng)在（）內(nèi)告知客戶。A.3個(gè)工作日B.5個(gè)工作日C.10個(gè)工作日D.15個(gè)工作日【答案】D【解析】《期貨公司客戶投訴處理工作指引》規(guī)定，期貨公司應(yīng)在15個(gè)工作日內(nèi)將投訴處理結(jié)果告知客戶。23.下列關(guān)于期貨公司反洗錢(qián)工作的說(shuō)法，正確的是（）。A.只需對(duì)機(jī)構(gòu)客戶進(jìn)行身份識(shí)別B.客戶身份資料保存期限為5年C.大額交易無(wú)需報(bào)告D.應(yīng)當(dāng)建立客戶風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)分類制度【答案】D【解析】《期貨公司反洗錢(qián)工作指引》規(guī)定，期貨公司應(yīng)建立客戶風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)分類制度，實(shí)施差異化管理。24.期貨公司客戶交易記錄包括（）。A.客戶身份證復(fù)印件B.客戶資金調(diào)撥記錄C.客戶學(xué)歷證書(shū)D.客戶征信報(bào)告【答案】B【解析】《期貨公司客戶交易記錄保存規(guī)定》明確，交易記錄包括委托、成交、資金調(diào)撥、結(jié)算等數(shù)據(jù)。25.下列關(guān)于期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官的說(shuō)法，正確的是（）。A.可以兼任財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人B.可以兼任合規(guī)負(fù)責(zé)人C.不得兼任其他管理職務(wù)D.可以兼任營(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)人【答案】C【解析】《期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官管理規(guī)定》第6條規(guī)定，首席風(fēng)險(xiǎn)官不得兼任其他管理職務(wù)，確保獨(dú)立性。26.期貨公司客戶適當(dāng)性評(píng)估結(jié)果應(yīng)當(dāng)（）。A.僅內(nèi)部存檔B.告知客戶并留存記錄C.無(wú)需客戶確認(rèn)D.僅向交易所報(bào)備【答案】B【解析】《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》第12條規(guī)定，評(píng)估結(jié)果應(yīng)告知客戶，并由客戶簽字確認(rèn)，留存記錄。27.下列關(guān)于期貨公司自有資金使用的說(shuō)法，正確的是（）。A.可以用于股票投資B.可以用于房地產(chǎn)投資C.可以用于期貨交易D.不得用于高風(fēng)險(xiǎn)投資【答案】D【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第45條規(guī)定，自有資金不得用于高風(fēng)險(xiǎn)投資，確保公司穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)。28.期貨公司客戶交易編碼注銷后，（）內(nèi)不得重新申請(qǐng)。A.1個(gè)月B.3個(gè)月C.6個(gè)月D.12個(gè)月【答案】B【解析】《期貨市場(chǎng)客戶開(kāi)戶管理規(guī)定》第20條規(guī)定，交易編碼注銷后3個(gè)月內(nèi)不得重新申請(qǐng)，防止頻繁開(kāi)戶。29.下列關(guān)于期貨公司信息披露的說(shuō)法，正確的是（）。A.只需向股東披露財(cái)務(wù)信息B.只需向監(jiān)管機(jī)構(gòu)披露C.應(yīng)向社會(huì)公開(kāi)披露年度財(cái)務(wù)報(bào)告D.可以拒絕披露重大事項(xiàng)【答案】C【解析】《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第85條規(guī)定，期貨公司應(yīng)依法向社會(huì)公開(kāi)披露年度財(cái)務(wù)報(bào)告，接受社會(huì)監(jiān)督。30.期貨公司客戶保證金不足，期貨公司未及時(shí)強(qiáng)制平倉(cāng)，造成客戶損失擴(kuò)大的，（）。A.客戶自行承擔(dān)全部損失B.期貨公司承擔(dān)全部損失C.交易所承擔(dān)部分損失D.期貨公司承擔(dān)擴(kuò)大損失部分【答案】D【解析】《期貨交易管理?xiàng)l例》第36條及司法解釋明確，期貨公司未及時(shí)強(qiáng)平，需對(duì)擴(kuò)大損失部分承擔(dān)賠償責(zé)任。二、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共20分。每題有兩個(gè)或兩個(gè)以上正確答案，多選、少選、錯(cuò)選均不得分）31.下列屬于期貨公司客戶適當(dāng)性管理內(nèi)容的有（）。A.了解客戶身份B.評(píng)估客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力C.推薦高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品D.匹配產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)【答案】A、B、D【解析】適當(dāng)性管理包括了解客戶、評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)、匹配產(chǎn)品，不得主動(dòng)推薦不匹配的高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品。32.期貨公司下列行為中，屬于違反客戶資金保護(hù)規(guī)定的有（）。A.挪用客戶保證金B(yǎng).以客戶資金償還公司債務(wù)C.將客戶資金存入專用賬戶D.用客戶資金進(jìn)行自營(yíng)交易【答案】A、B、D【解析】客戶資金必須專戶存儲(chǔ)，嚴(yán)禁挪用、混同或用于自營(yíng)交易。33.下列關(guān)于期貨交易所自律監(jiān)管措施的說(shuō)法，正確的有（）。A.可以暫停會(huì)員資格B.可以限制會(huì)員交易權(quán)限C.可以對(duì)客戶進(jìn)行罰款D.可以要求會(huì)員限期整改【答案】A、B、D【解析】交易所可對(duì)會(huì)員采取自律措施，但無(wú)權(quán)直接對(duì)客戶罰款。34.期貨公司客戶交易記錄應(yīng)當(dāng)包括（）。A.委托指令B.成交回報(bào)C.資金余額D.客戶學(xué)歷證書(shū)【答案】A、B、C【解析】交易記錄包括委托、成交、資金、結(jié)算等數(shù)據(jù)，不包括學(xué)歷證書(shū)。35.下列關(guān)于期貨公司信息技術(shù)系統(tǒng)的要求，正確的有（）。A.系統(tǒng)應(yīng)具備災(zāi)難備份能力B.系統(tǒng)日志保存不少于1年C.核心系統(tǒng)上線前需報(bào)備D.可以使用境外云存儲(chǔ)客戶數(shù)據(jù)【答案】A、B、C【解析】客戶數(shù)據(jù)不得存儲(chǔ)在境外云服務(wù)，確保數(shù)據(jù)安全與合規(guī)。36.期貨公司下列人員中，需要取得任職資格的有（）。A.董事長(zhǎng)B.總經(jīng)理C.首席風(fēng)險(xiǎn)官D.營(yíng)業(yè)部負(fù)責(zé)人【答案】A、B、C、D【解析】上述人員均需經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)任職資格。37.下列關(guān)于期貨公司客戶投訴處理的說(shuō)法，正確的有（）。A.應(yīng)建立投訴處理制度B.應(yīng)指定專門(mén)部門(mén)負(fù)責(zé)C.應(yīng)在15日內(nèi)答復(fù)客戶D.投訴記錄保存不少于3年【答案】A、B、C【解析】投訴記錄保存期限不少于20年，非3年。38.下列屬于期貨公司風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)的有（）。A.凈資本B.負(fù)債與凈資產(chǎn)比例C.流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債比例D.客戶權(quán)益總額【答案】A、B、C【解析】客戶權(quán)益總額不屬于風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)，而是客戶資金規(guī)模指標(biāo)。39.期貨公司客戶保證金可以以（）形式繳納。A.人民幣現(xiàn)金B(yǎng).美元現(xiàn)鈔C.經(jīng)交易所批準(zhǔn)的有價(jià)證券D.房產(chǎn)證明【答案】A、C【解析】保證金必須以現(xiàn)金或交易所批準(zhǔn)的有價(jià)證券形式繳納，外幣現(xiàn)鈔和房產(chǎn)不得作為保證金。40.下列關(guān)于期貨公司反洗錢(qián)義務(wù)的說(shuō)法，正確的有（）。A.應(yīng)當(dāng)識(shí)別客戶身份B.應(yīng)當(dāng)保存客戶身份資料C.應(yīng)當(dāng)報(bào)告可疑交易D.可以拒絕建立業(yè)務(wù)關(guān)系【答案】A、B、C、D【解析】期貨公司應(yīng)履行反洗錢(qián)義務(wù)，必要時(shí)可拒絕與高風(fēng)險(xiǎn)客戶建立業(yè)務(wù)關(guān)系。三、判斷題（每題1分，共10分。請(qǐng)判斷下列說(shuō)法是否正確，正確的填“√”，錯(cuò)誤的填“×”）41.期貨公司可以為客戶墊付保證金。（×）【解析】嚴(yán)禁期貨公司為客戶墊付保證金，防止信用風(fēng)險(xiǎn)。42.期貨交易所可以對(duì)公司制交易所的股東進(jìn)行處罰。（√）【解析】公司制交易所對(duì)股東、董事、監(jiān)事等有監(jiān)管權(quán)，可依法處罰。43.期貨公司客戶交易編碼可以轉(zhuǎn)讓給其他客戶使用。（×）【解析】交易編碼具有唯一性，不得轉(zhuǎn)讓或共用。44.期貨公司可以將客戶資金存入公司基本賬戶。（×）【解析】客戶資金必須存入專用保證金賬戶，嚴(yán)禁與公司資金混同。45.期貨公司客戶適當(dāng)性評(píng)估結(jié)果應(yīng)當(dāng)由客戶簽字確認(rèn)。（√）【解析】評(píng)估結(jié)果需客戶確認(rèn)，確保告知義務(wù)履行。46.期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官可以兼任合規(guī)負(fù)責(zé)人。（×）【解析】首席風(fēng)險(xiǎn)官不得兼任其他管理職務(wù)，確保獨(dú)立性。47.期貨公司客戶投訴處理記錄保存期限不少于20年。（√）【解析】客戶資料及投訴記錄均需保存20年，確保可追溯。48.期貨公司可以使用境外云服務(wù)存儲(chǔ)客戶交易數(shù)據(jù)。（×）【解析】客戶數(shù)據(jù)不得存儲(chǔ)在境外，確保數(shù)據(jù)主權(quán)與安全。49.期貨公司客戶保證金不足時(shí)，交易所可直接強(qiáng)制平倉(cāng)。（×）【解析】強(qiáng)平由期貨公司執(zhí)行，交易所不直接對(duì)客戶強(qiáng)平。50.期貨公司應(yīng)當(dāng)每年向客戶披露一次年度財(cái)務(wù)報(bào)告。（√）【解析】期貨公司應(yīng)依法披露年度財(cái)務(wù)報(bào)告，接受社會(huì)監(jiān)督。四、綜合案例分析題（共40分）案例一（20分）某期貨公司A營(yíng)業(yè)部客戶王某在2024年3月1日開(kāi)倉(cāng)螺紋鋼2405合約10手，保證金比例為10%，合約價(jià)值為4000元/噸，每手10噸。3月3日，因行情劇烈波動(dòng)，王某賬戶權(quán)益低于交易所最低保證金要求，A營(yíng)業(yè)部未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)通知王某追加保證金，也未執(zhí)行強(qiáng)制平倉(cāng)，導(dǎo)致王某賬戶穿倉(cāng)，虧損擴(kuò)大至120萬(wàn)元。王某遂向監(jiān)管機(jī)構(gòu)投訴，要求A營(yíng)業(yè)部賠償全部損失。問(wèn)題：（1）A營(yíng)業(yè)部違反了哪些監(jiān)管規(guī)定？（6分）（2）王某的損失應(yīng)如何劃分責(zé)任？（6分）（3）監(jiān)管機(jī)構(gòu)可對(duì)A營(yíng)業(yè)部采取哪些監(jiān)管措施？（8分）【答案與解析】（1）A營(yíng)業(yè)部違反以下規(guī)定：①《期貨交易管理?xiàng)l例》第36條：客戶保證金不足時(shí)，期貨公司應(yīng)及時(shí)通知追加或強(qiáng)制平倉(cāng)；②《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第46條：客戶資金不足應(yīng)履行通知義務(wù)；③《期貨公司客戶交易風(fēng)險(xiǎn)管理辦法》：應(yīng)建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警與強(qiáng)平機(jī)制。（2）責(zé)任劃分：①A營(yíng)業(yè)部未履行通知與強(qiáng)平義務(wù)，應(yīng)對(duì)穿倉(cāng)后擴(kuò)大損失部分承擔(dān)主要賠償責(zé)任；②王某作為投資者，對(duì)初始保證金不足亦負(fù)有一定注意義務(wù)，需承擔(dān)初始虧損部分；③司法實(shí)踐中，通常判定期貨公司對(duì)擴(kuò)大損失承擔(dān)70%100%責(zé)任。（3）監(jiān)管措施：①責(zé)令改正，給予警告；②處以10萬(wàn)