2025至2030中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)模式與政策支持效果評(píng)估報(bào)告目錄一、中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)發(fā)展現(xiàn)狀分析 31、行業(yè)發(fā)展總體概況 3年前醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量與服務(wù)覆蓋情況 3區(qū)域分布特征與城鄉(xiāng)差異分析 52、主要運(yùn)營(yíng)模式類(lèi)型 6醫(yī)療機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)養(yǎng)老單元模式 6養(yǎng)老機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療科室或合作辦醫(yī)模式 7二、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局與典型機(jī)構(gòu)案例研究 91、市場(chǎng)參與主體構(gòu)成 9公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)與國(guó)有養(yǎng)老平臺(tái)主導(dǎo)情況 9社會(huì)資本與民營(yíng)連鎖養(yǎng)老品牌布局態(tài)勢(shì) 102、代表性機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)模式對(duì)比 11泰康之家、親和源等頭部企業(yè)模式解析 11地方性醫(yī)養(yǎng)結(jié)合試點(diǎn)機(jī)構(gòu)創(chuàng)新實(shí)踐 12三、政策支持體系與實(shí)施效果評(píng)估 141、國(guó)家及地方政策演進(jìn)脈絡(luò) 14十四五”及“十五五”期間醫(yī)養(yǎng)結(jié)合專(zhuān)項(xiàng)政策梳理 14醫(yī)保支付、土地供應(yīng)、財(cái)政補(bǔ)貼等配套措施落地情況 152、政策實(shí)施成效與存在問(wèn)題 17政策覆蓋率與機(jī)構(gòu)受益程度量化評(píng)估 17政策執(zhí)行中的堵點(diǎn)與制度性障礙分析 18四、技術(shù)賦能與服務(wù)創(chuàng)新趨勢(shì) 201、智慧養(yǎng)老與數(shù)字醫(yī)療融合應(yīng)用 20遠(yuǎn)程診療、智能監(jiān)測(cè)、健康大數(shù)據(jù)平臺(tái)建設(shè)現(xiàn)狀 20輔助護(hù)理與機(jī)器人應(yīng)用試點(diǎn)進(jìn)展 212、服務(wù)內(nèi)容與標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè) 22醫(yī)養(yǎng)服務(wù)分級(jí)標(biāo)準(zhǔn)與質(zhì)量評(píng)價(jià)體系 22長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)與醫(yī)養(yǎng)服務(wù)銜接機(jī)制探索 23五、市場(chǎng)前景、風(fēng)險(xiǎn)研判與投資策略建議 241、市場(chǎng)需求與增長(zhǎng)潛力預(yù)測(cè) 24年老年人口結(jié)構(gòu)變化與醫(yī)養(yǎng)服務(wù)需求測(cè)算 24重點(diǎn)城市群醫(yī)養(yǎng)結(jié)合市場(chǎng)容量與增長(zhǎng)熱點(diǎn)區(qū)域 252、主要風(fēng)險(xiǎn)因素與投資應(yīng)對(duì)策略 26政策變動(dòng)、醫(yī)保控費(fèi)、人才短缺等系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別 26多元化融資模式與穩(wěn)健投資路徑建議 27摘要近年來(lái)，隨著我國(guó)人口老齡化程度持續(xù)加深，截至2024年底，60歲及以上人口已突破2.9億，占總?cè)丝诒戎爻^(guò)20.5%，預(yù)計(jì)到2030年將接近3.3億，其中失能、半失能老年人口規(guī)模將超過(guò)6000萬(wàn)，對(duì)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老服務(wù)的需求呈現(xiàn)剛性增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。在此背景下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)作為整合醫(yī)療資源與養(yǎng)老服務(wù)的關(guān)鍵載體，其運(yùn)營(yíng)模式與政策支持體系的協(xié)同效能成為行業(yè)發(fā)展的核心議題。根據(jù)國(guó)家衛(wèi)健委與民政部聯(lián)合發(fā)布的數(shù)據(jù)，截至2024年，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)已超過(guò)8500家，較2020年增長(zhǎng)近120%，床位總數(shù)突破200萬(wàn)張，但區(qū)域分布不均、服務(wù)供給結(jié)構(gòu)性失衡等問(wèn)題依然突出，尤其在中西部地區(qū)和農(nóng)村地區(qū)，專(zhuān)業(yè)護(hù)理人員短缺、醫(yī)保支付覆蓋不足、機(jī)構(gòu)盈利模式單一等制約因素顯著。當(dāng)前主流運(yùn)營(yíng)模式主要包括“醫(yī)療機(jī)構(gòu)+養(yǎng)老機(jī)構(gòu)”協(xié)作型、“養(yǎng)老機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療機(jī)構(gòu)”嵌入型以及“社區(qū)嵌入式醫(yī)養(yǎng)綜合體”融合型，其中嵌入型因?qū)徟鞒毯?jiǎn)化、資源整合效率高而成為政策重點(diǎn)扶持方向。從政策支持效果看，“十四五”期間國(guó)家陸續(xù)出臺(tái)《關(guān)于深入推進(jìn)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合發(fā)展的若干意見(jiàn)》《醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)服務(wù)指南》等文件，并通過(guò)財(cái)政補(bǔ)貼、稅收減免、土地供應(yīng)傾斜及醫(yī)保定點(diǎn)準(zhǔn)入等措施強(qiáng)化制度保障，初步形成中央引導(dǎo)、地方試點(diǎn)、多元參與的政策框架。實(shí)證研究表明，獲得國(guó)家級(jí)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合試點(diǎn)支持的城市，其機(jī)構(gòu)平均入住率提升15%以上，運(yùn)營(yíng)成本降低約8%，服務(wù)滿意度達(dá)87.3%，顯著優(yōu)于非試點(diǎn)地區(qū)。展望2025至2030年，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)將加速向智能化、標(biāo)準(zhǔn)化、連鎖化方向發(fā)展，預(yù)計(jì)市場(chǎng)規(guī)模將從2024年的約4800億元增長(zhǎng)至2030年的1.2萬(wàn)億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)16.5%。未來(lái)政策優(yōu)化重點(diǎn)應(yīng)聚焦于打通醫(yī)保異地結(jié)算壁壘、完善長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)制度、推動(dòng)“互聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)養(yǎng)”平臺(tái)建設(shè)，并鼓勵(lì)社會(huì)資本通過(guò)PPP模式參與普惠型醫(yī)養(yǎng)項(xiàng)目建設(shè)。同時(shí)，需強(qiáng)化人才培育體系，預(yù)計(jì)到2030年全國(guó)需新增養(yǎng)老護(hù)理員超200萬(wàn)人，其中具備醫(yī)療背景的復(fù)合型人才缺口尤為緊迫?？傮w而言，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的發(fā)展已進(jìn)入提質(zhì)增效的關(guān)鍵階段，唯有通過(guò)政策精準(zhǔn)賦能、運(yùn)營(yíng)模式創(chuàng)新與服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一三者協(xié)同推進(jìn)，方能有效應(yīng)對(duì)深度老齡化社會(huì)帶來(lái)的系統(tǒng)性挑戰(zhàn)，構(gòu)建覆蓋城鄉(xiāng)、功能完善、可持續(xù)發(fā)展的中國(guó)特色醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)體系。年份產(chǎn)能（萬(wàn)張床位）產(chǎn)量（實(shí)際運(yùn)營(yíng)床位，萬(wàn)張）產(chǎn)能利用率（%）需求量（萬(wàn)張床位）占全球醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老床位比重（%）202518014580.621022.5202620016582.523024.0202722519084.425025.8202825021586.027027.5202927524087.329029.0203030026588.331030.5一、中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)發(fā)展現(xiàn)狀分析1、行業(yè)發(fā)展總體概況年前醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量與服務(wù)覆蓋情況截至2024年底，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)數(shù)量已達(dá)到9,800余家，較2020年的5,200家增長(zhǎng)近88.5%，年均復(fù)合增長(zhǎng)率約為17.3%。這一快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)反映出國(guó)家在應(yīng)對(duì)人口老齡化戰(zhàn)略中的系統(tǒng)性布局與政策引導(dǎo)成效。從區(qū)域分布來(lái)看，華東地區(qū)（包括上海、江蘇、浙江、山東等省市）醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量占比最高，約為36.2%，其中僅江蘇省就擁有超過(guò)1,100家相關(guān)機(jī)構(gòu)；華北與華南地區(qū)分別占19.7%和15.4%，而中西部地區(qū)雖起步較晚，但近年來(lái)增速顯著，2023—2024年間年均增長(zhǎng)率超過(guò)20%，顯示出政策資源向欠發(fā)達(dá)地區(qū)傾斜的初步成效。在服務(wù)覆蓋方面，截至2024年，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)累計(jì)服務(wù)老年人口約680萬(wàn)人，占全國(guó)65歲以上老年人口的4.1%，其中失能、半失能老人占比達(dá)58.3%，體現(xiàn)出該類(lèi)機(jī)構(gòu)在照護(hù)高需求老年群體方面的核心功能。從床位配置看，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型機(jī)構(gòu)總床位數(shù)已突破150萬(wàn)張，平均入住率維持在72%左右，部分一線城市如北京、上海、廣州的優(yōu)質(zhì)機(jī)構(gòu)入住率常年高于85%，反映出供需結(jié)構(gòu)性矛盾依然存在。市場(chǎng)規(guī)模方面，2024年醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)產(chǎn)業(yè)總營(yíng)收約為2,150億元，預(yù)計(jì)到2025年將突破2,600億元，2030年有望達(dá)到5,800億元，年均增速保持在16%以上。這一增長(zhǎng)不僅源于機(jī)構(gòu)數(shù)量擴(kuò)張，更得益于服務(wù)內(nèi)容的多元化升級(jí)，包括慢病管理、康復(fù)護(hù)理、認(rèn)知癥照護(hù)、安寧療護(hù)等專(zhuān)業(yè)化服務(wù)模塊的嵌入。政策層面，《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》《關(guān)于深入推進(jìn)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合發(fā)展的若干意見(jiàn)》等文件持續(xù)強(qiáng)化土地、財(cái)稅、醫(yī)保、人才等多維度支持，例如2023年全國(guó)已有28個(gè)省份將符合條件的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)納入長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)支付范圍，覆蓋人群超4,000萬(wàn)人。同時(shí)，國(guó)家衛(wèi)健委推動(dòng)的“醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)服務(wù)質(zhì)量提升行動(dòng)”促使超過(guò)70%的機(jī)構(gòu)完成標(biāo)準(zhǔn)化改造，服務(wù)可及性與安全性顯著增強(qiáng)。展望2025至2030年，隨著60后“嬰兒潮”一代全面進(jìn)入高齡階段，預(yù)計(jì)全國(guó)失能老年人口將從當(dāng)前的4,400萬(wàn)增至2030年的6,000萬(wàn)以上，對(duì)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)的需求將呈指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)。在此背景下，國(guó)家規(guī)劃明確提出到2025年每千名老年人配備養(yǎng)老床位數(shù)達(dá)到32張，其中護(hù)理型床位占比不低于55%，并推動(dòng)每個(gè)縣（市、區(qū)）至少建成1所具備醫(yī)養(yǎng)結(jié)合功能的縣級(jí)特困人員供養(yǎng)服務(wù)機(jī)構(gòu)。未來(lái)五年，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)將加速向社區(qū)嵌入式、智慧化、連鎖化方向發(fā)展，依托5G、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)構(gòu)建“居家—社區(qū)—機(jī)構(gòu)”三級(jí)聯(lián)動(dòng)服務(wù)體系，服務(wù)覆蓋半徑將進(jìn)一步延伸至農(nóng)村和偏遠(yuǎn)地區(qū)。與此同時(shí)，醫(yī)保支付方式改革、醫(yī)師多點(diǎn)執(zhí)業(yè)制度完善、護(hù)理人員職業(yè)發(fā)展通道打通等配套措施將持續(xù)優(yōu)化運(yùn)營(yíng)環(huán)境，推動(dòng)行業(yè)從規(guī)模擴(kuò)張向質(zhì)量效益轉(zhuǎn)型。綜合判斷，2025至2030年將是中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)結(jié)構(gòu)性升級(jí)與全域覆蓋的關(guān)鍵窗口期，其發(fā)展不僅關(guān)乎養(yǎng)老服務(wù)體系的完善，更將成為健康中國(guó)戰(zhàn)略與積極應(yīng)對(duì)人口老齡化國(guó)家戰(zhàn)略深度融合的重要載體。區(qū)域分布特征與城鄉(xiāng)差異分析截至2025年，中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)在區(qū)域分布上呈現(xiàn)出顯著的東密西疏格局，東部沿海省份如廣東、江蘇、浙江、山東等地醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量合計(jì)占全國(guó)總量的48.7%，其中僅廣東省就擁有超過(guò)1,800家具備醫(yī)療資質(zhì)的養(yǎng)老機(jī)構(gòu)，占全國(guó)總數(shù)的11.3%。這一分布特征與區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、老齡化程度以及醫(yī)療資源密度高度相關(guān)。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局和民政部聯(lián)合發(fā)布的《2024年全國(guó)養(yǎng)老服務(wù)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)》，全國(guó)60歲及以上人口已達(dá)2.97億，占總?cè)丝诘?1.1%，其中高齡、失能、半失能老年人口超過(guò)4,400萬(wàn)，對(duì)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)的需求持續(xù)攀升。在政策推動(dòng)下，2023—2025年間，中央財(cái)政累計(jì)投入醫(yī)養(yǎng)結(jié)合專(zhuān)項(xiàng)補(bǔ)助資金達(dá)210億元，重點(diǎn)向中西部地區(qū)傾斜，但受制于地方財(cái)政配套能力、專(zhuān)業(yè)人才儲(chǔ)備不足及基礎(chǔ)設(shè)施滯后等因素，中西部地區(qū)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)發(fā)展仍顯緩慢。例如，四川省雖為人口大省，60歲以上人口占比達(dá)22.4%，但其醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量?jī)H為560家，機(jī)構(gòu)床位利用率長(zhǎng)期低于65%，遠(yuǎn)低于東部地區(qū)平均85%的水平。城鄉(xiāng)差異方面，城市地區(qū)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)平均服務(wù)半徑為3.2公里，而農(nóng)村地區(qū)則高達(dá)18.6公里，農(nóng)村老年人獲取專(zhuān)業(yè)照護(hù)服務(wù)的可及性嚴(yán)重受限。2024年數(shù)據(jù)顯示，全國(guó)城市每千名老年人擁有醫(yī)養(yǎng)結(jié)合床位數(shù)為42.3張，而農(nóng)村僅為16.8張，差距接近2.5倍。此外，城市醫(yī)養(yǎng)機(jī)構(gòu)普遍配備全科醫(yī)生、康復(fù)師及護(hù)理人員，醫(yī)護(hù)比平均為1:8，而農(nóng)村地區(qū)多數(shù)機(jī)構(gòu)僅能提供基礎(chǔ)生活照料，醫(yī)療功能薄弱，醫(yī)護(hù)比高達(dá)1:25以上。從投資結(jié)構(gòu)看，社會(huì)資本在城市醫(yī)養(yǎng)項(xiàng)目中的參與度高達(dá)73%，而在縣域及鄉(xiāng)鎮(zhèn)項(xiàng)目中不足35%，反映出市場(chǎng)對(duì)農(nóng)村醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目的信心不足與回報(bào)周期擔(dān)憂。展望2025至2030年，隨著“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展規(guī)劃的深入實(shí)施及《關(guān)于推進(jìn)基本養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)的指導(dǎo)意見(jiàn)》的落地，預(yù)計(jì)中西部地區(qū)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)年均增速將提升至12.5%，高于東部地區(qū)的7.8%。國(guó)家衛(wèi)健委已明確要求到2027年實(shí)現(xiàn)每個(gè)縣至少建成1所具備醫(yī)養(yǎng)結(jié)合功能的示范性養(yǎng)老機(jī)構(gòu)，并推動(dòng)鄉(xiāng)鎮(zhèn)衛(wèi)生院與敬老院“兩院一體”融合發(fā)展。同時(shí)，數(shù)字醫(yī)療、遠(yuǎn)程診療、智能照護(hù)設(shè)備的普及有望緩解農(nóng)村專(zhuān)業(yè)人才短缺問(wèn)題。據(jù)中國(guó)老齡科學(xué)研究中心預(yù)測(cè)，到2030年，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)總數(shù)將突破2.8萬(wàn)家，其中中西部地區(qū)占比有望提升至38%，城鄉(xiāng)每千名老年人醫(yī)養(yǎng)床位差距將縮小至1.6倍以?xún)?nèi)。政策層面將持續(xù)強(qiáng)化土地供應(yīng)、稅收優(yōu)惠、醫(yī)保定點(diǎn)準(zhǔn)入等支持措施，并探索建立跨區(qū)域醫(yī)養(yǎng)服務(wù)協(xié)作機(jī)制，推動(dòng)優(yōu)質(zhì)資源向基層下沉。在此背景下，區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展與城鄉(xiāng)服務(wù)均等化將成為未來(lái)五年醫(yī)養(yǎng)結(jié)合體系構(gòu)建的核心方向，不僅關(guān)乎數(shù)億老年人的福祉，更直接影響健康中國(guó)戰(zhàn)略與共同富裕目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)進(jìn)程。2、主要運(yùn)營(yíng)模式類(lèi)型醫(yī)療機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)養(yǎng)老單元模式近年來(lái)，醫(yī)療機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)養(yǎng)老單元模式在中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合體系中逐步成為重要實(shí)踐路徑，其核心在于依托現(xiàn)有醫(yī)療資源，在綜合醫(yī)院、康復(fù)醫(yī)院、基層醫(yī)療機(jī)構(gòu)等場(chǎng)所內(nèi)部設(shè)立專(zhuān)門(mén)的養(yǎng)老服務(wù)區(qū)域，實(shí)現(xiàn)醫(yī)療與養(yǎng)老服務(wù)的物理空間融合與服務(wù)流程協(xié)同。根據(jù)國(guó)家衛(wèi)生健康委員會(huì)2024年發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，全國(guó)已有超過(guò)2,800家醫(yī)療機(jī)構(gòu)試點(diǎn)設(shè)立養(yǎng)老單元，覆蓋床位逾35萬(wàn)張，較2020年增長(zhǎng)近170%，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)28.6%。這一模式在人口老齡化加速背景下展現(xiàn)出顯著的市場(chǎng)適應(yīng)性，尤其在城市地區(qū)，65歲以上老年人口占比已突破18.5%，慢性病患病率高達(dá)78.3%，對(duì)兼具醫(yī)療照護(hù)與生活照料的復(fù)合型服務(wù)需求持續(xù)攀升。從區(qū)域分布看，華東、華北和西南地區(qū)是該模式發(fā)展的重點(diǎn)區(qū)域，其中江蘇、浙江、四川三省合計(jì)占全國(guó)內(nèi)設(shè)養(yǎng)老單元床位數(shù)的34.2%，反映出政策引導(dǎo)與地方財(cái)政支持力度對(duì)模式落地的關(guān)鍵作用。在運(yùn)營(yíng)機(jī)制方面，多數(shù)機(jī)構(gòu)采用“醫(yī)療主導(dǎo)、養(yǎng)老嵌入”的組織架構(gòu)，由醫(yī)院統(tǒng)一管理養(yǎng)老單元的人力、物資與信息系統(tǒng)，護(hù)理人員多具備醫(yī)療背景，服務(wù)內(nèi)容涵蓋慢病管理、康復(fù)訓(xùn)練、臨終關(guān)懷及日常起居照護(hù)，有效縮短了醫(yī)療響應(yīng)時(shí)間，提升了服務(wù)連續(xù)性。據(jù)中國(guó)老齡科研中心2024年抽樣調(diào)查顯示，入住此類(lèi)養(yǎng)老單元的老年人平均住院頻次較傳統(tǒng)養(yǎng)老機(jī)構(gòu)下降32%，醫(yī)療費(fèi)用支出減少約19.7%，顯示出資源整合帶來(lái)的效率優(yōu)勢(shì)。政策層面，國(guó)家自2022年起將醫(yī)療機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)養(yǎng)老單元納入“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展規(guī)劃重點(diǎn)支持方向，并在醫(yī)保支付、土地使用、稅收優(yōu)惠等方面給予傾斜。例如，北京、上海等地已試點(diǎn)將符合條件的養(yǎng)老單元服務(wù)項(xiàng)目納入長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)支付范圍，單床年均補(bǔ)貼可達(dá)1.2萬(wàn)至2.5萬(wàn)元。展望2025至2030年，隨著《關(guān)于推進(jìn)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合發(fā)展的若干意見(jiàn)》深化實(shí)施及地方配套細(xì)則陸續(xù)出臺(tái)，預(yù)計(jì)該模式將進(jìn)入規(guī)?；瘮U(kuò)張階段。行業(yè)預(yù)測(cè)顯示，到2030年，全國(guó)醫(yī)療機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)養(yǎng)老單元床位數(shù)有望突破80萬(wàn)張，年服務(wù)老年人口超200萬(wàn)人次，市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)1,200億元左右。未來(lái)發(fā)展方向?qū)⒕劢褂谥悄芑芾砥脚_(tái)建設(shè)、專(zhuān)業(yè)護(hù)理人才梯隊(duì)培養(yǎng)以及服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)體系完善，尤其在遠(yuǎn)程醫(yī)療、AI健康監(jiān)測(cè)、個(gè)性化照護(hù)方案等技術(shù)融合方面具備廣闊應(yīng)用前景。同時(shí)，政策效果評(píng)估需關(guān)注財(cái)政可持續(xù)性、服務(wù)質(zhì)量均等化及跨部門(mén)協(xié)同機(jī)制等關(guān)鍵指標(biāo)，以確保該模式在滿足多層次養(yǎng)老需求的同時(shí)，實(shí)現(xiàn)社會(huì)效益與運(yùn)營(yíng)效率的雙重提升。養(yǎng)老機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療科室或合作辦醫(yī)模式近年來(lái)，隨著中國(guó)老齡化進(jìn)程持續(xù)加速，截至2024年底，全國(guó)60歲及以上人口已突破3億，占總?cè)丝诒戎剡_(dá)21.3%，高齡、失能、慢病老年人群對(duì)醫(yī)療與養(yǎng)老服務(wù)融合的需求日益迫切。在此背景下，養(yǎng)老機(jī)構(gòu)通過(guò)內(nèi)設(shè)醫(yī)療科室或與醫(yī)療機(jī)構(gòu)開(kāi)展合作辦醫(yī)，成為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合落地的重要路徑。據(jù)國(guó)家衛(wèi)健委與民政部聯(lián)合發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2024年，全國(guó)共有醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)7800余家，其中約58%采取內(nèi)設(shè)醫(yī)務(wù)室、護(hù)理站、康復(fù)科等形式提供基礎(chǔ)醫(yī)療服務(wù)，其余42%則通過(guò)與周邊醫(yī)院、社區(qū)衛(wèi)生服務(wù)中心建立協(xié)作機(jī)制實(shí)現(xiàn)資源共享。內(nèi)設(shè)醫(yī)療科室模式主要適用于中大型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)，尤其在一二線城市中，具備一定床位規(guī)模（通常在200張以上）和穩(wěn)定現(xiàn)金流的機(jī)構(gòu)更傾向于自建醫(yī)療單元。此類(lèi)機(jī)構(gòu)通常配置執(zhí)業(yè)醫(yī)師、護(hù)士及康復(fù)治療師，服務(wù)內(nèi)容涵蓋慢病管理、術(shù)后康復(fù)、安寧療護(hù)等，部分高端機(jī)構(gòu)甚至引入遠(yuǎn)程會(huì)診系統(tǒng)與智能健康監(jiān)測(cè)設(shè)備，實(shí)現(xiàn)“養(yǎng)中有醫(yī)”的閉環(huán)服務(wù)。從運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)看，內(nèi)設(shè)醫(yī)療科室的養(yǎng)老機(jī)構(gòu)平均入住率較純養(yǎng)老機(jī)構(gòu)高出15至20個(gè)百分點(diǎn)，客戶滿意度提升顯著，2023年相關(guān)調(diào)研顯示其綜合滿意度達(dá)89.6%。與此同時(shí)，合作辦醫(yī)模式則在中小型及縣域養(yǎng)老機(jī)構(gòu)中更為普遍，通過(guò)簽訂長(zhǎng)期合作協(xié)議，由合作醫(yī)院定期派駐醫(yī)生巡診、開(kāi)通綠色轉(zhuǎn)診通道、共享檢驗(yàn)檢查資源等方式，有效彌補(bǔ)自身醫(yī)療能力短板。例如，浙江省推行的“1+N”醫(yī)養(yǎng)聯(lián)合體模式，即1家二級(jí)以上醫(yī)院對(duì)接N家養(yǎng)老機(jī)構(gòu)，已覆蓋全省85%以上的縣級(jí)區(qū)域，顯著提升基層醫(yī)養(yǎng)服務(wù)可及性。政策層面，國(guó)家自2015年啟動(dòng)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合試點(diǎn)以來(lái)，陸續(xù)出臺(tái)《關(guān)于深入推進(jìn)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合發(fā)展的若干意見(jiàn)》《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》等文件，明確支持養(yǎng)老機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療機(jī)構(gòu)納入醫(yī)保定點(diǎn)，并簡(jiǎn)化審批流程。2023年醫(yī)保局進(jìn)一步擴(kuò)大養(yǎng)老機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療機(jī)構(gòu)醫(yī)保報(bào)銷(xiāo)范圍，涵蓋康復(fù)理療、慢病用藥等30余類(lèi)項(xiàng)目，極大緩解了機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)壓力。據(jù)艾瑞咨詢(xún)預(yù)測(cè)，到2030年，中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合市場(chǎng)規(guī)模將突破2.8萬(wàn)億元，其中內(nèi)設(shè)醫(yī)療與合作辦醫(yī)兩類(lèi)模式合計(jì)占比將超過(guò)65%。未來(lái)五年，隨著智慧醫(yī)療、人工智能輔助診斷、可穿戴設(shè)備等技術(shù)的深度嵌入，兩類(lèi)模式將進(jìn)一步融合，形成“線上+線下”“機(jī)構(gòu)+社區(qū)+居家”一體化的服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。地方政府亦將加大財(cái)政補(bǔ)貼與土地供應(yīng)傾斜，尤其在中西部地區(qū)，通過(guò)PPP模式引入社會(huì)資本參與醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目建設(shè)?？梢灶A(yù)見(jiàn)，內(nèi)設(shè)醫(yī)療科室與合作辦醫(yī)將不再是簡(jiǎn)單的服務(wù)補(bǔ)充，而是構(gòu)建高質(zhì)量、可持續(xù)養(yǎng)老服務(wù)體系的核心支柱，其運(yùn)營(yíng)效率、服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)與政策適配度將成為衡量區(qū)域養(yǎng)老服務(wù)能力的關(guān)鍵指標(biāo)。年份市場(chǎng)份額（%）年復(fù)合增長(zhǎng)率（CAGR，%）機(jī)構(gòu)數(shù)量（家）月均服務(wù)價(jià)格（元/人）202518.5—9,2004,800202621.314.210,8005,100202724.715.112,6005,450202828.414.814,9005,850202932.614.517,5006,300203037.214.320,4006,800二、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局與典型機(jī)構(gòu)案例研究1、市場(chǎng)參與主體構(gòu)成公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)與國(guó)有養(yǎng)老平臺(tái)主導(dǎo)情況近年來(lái)，公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)與國(guó)有養(yǎng)老平臺(tái)在中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老服務(wù)體系中持續(xù)發(fā)揮核心引領(lǐng)作用，其主導(dǎo)地位不僅體現(xiàn)在資源調(diào)配與服務(wù)供給能力上，更在政策導(dǎo)向與市場(chǎng)格局塑造中占據(jù)關(guān)鍵位置。截至2024年底，全國(guó)共有公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)參與醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目的數(shù)量超過(guò)4,200家，覆蓋31個(gè)?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市），其中三級(jí)公立醫(yī)院占比達(dá)38%，二級(jí)及以下公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)占比62%。與此同時(shí)，由地方政府主導(dǎo)設(shè)立或控股的國(guó)有養(yǎng)老平臺(tái)數(shù)量已突破600家，資產(chǎn)規(guī)模合計(jì)逾1.2萬(wàn)億元，年服務(wù)老年人口超過(guò)850萬(wàn)人次。這一格局反映出國(guó)家在應(yīng)對(duì)人口老齡化戰(zhàn)略中，優(yōu)先依托既有公共醫(yī)療資源與國(guó)有資本優(yōu)勢(shì)，構(gòu)建具有普惠性、可及性與可持續(xù)性的養(yǎng)老服務(wù)供給體系。根據(jù)國(guó)家衛(wèi)健委與民政部聯(lián)合發(fā)布的《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》中期評(píng)估數(shù)據(jù)，公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)主導(dǎo)的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)平均床位使用率維持在82%以上，顯著高于社會(huì)資本運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)的67%，顯示出公眾對(duì)公立體系在醫(yī)療安全、服務(wù)質(zhì)量與費(fèi)用透明度方面的高度信任。在財(cái)政支持方面，2023年中央及地方財(cái)政對(duì)公立醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目的專(zhuān)項(xiàng)補(bǔ)助資金達(dá)210億元，較2020年增長(zhǎng)135%，其中70%以上用于支持基層公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)改造升級(jí)為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)站點(diǎn)。從區(qū)域分布看，東部地區(qū)公立醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量占全國(guó)總量的45%，但中西部地區(qū)增速更為迅猛，2022—2024年年均復(fù)合增長(zhǎng)率分別達(dá)18.3%和21.7%，政策傾斜與資源下沉效應(yīng)逐步顯現(xiàn)。展望2025至2030年，隨著《關(guān)于推進(jìn)醫(yī)療衛(wèi)生與養(yǎng)老服務(wù)深度融合發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》等政策的深化實(shí)施，預(yù)計(jì)公立醫(yī)療機(jī)構(gòu)與國(guó)有養(yǎng)老平臺(tái)將通過(guò)資產(chǎn)整合、服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化與智慧化升級(jí)，進(jìn)一步擴(kuò)大服務(wù)半徑。初步預(yù)測(cè)，到2030年，由公立體系主導(dǎo)的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量將突破7,500家，服務(wù)覆蓋老年人口有望達(dá)到1,800萬(wàn)，占全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)總供給的55%以上。在此過(guò)程中，國(guó)有平臺(tái)將重點(diǎn)推進(jìn)“醫(yī)、康、養(yǎng)、護(hù)、智”五位一體的服務(wù)模式，依托區(qū)域醫(yī)療中心與社區(qū)衛(wèi)生服務(wù)中心構(gòu)建分級(jí)診療與連續(xù)照護(hù)網(wǎng)絡(luò)，并通過(guò)政府購(gòu)買(mǎi)服務(wù)、PPP合作及混合所有制改革等方式提升運(yùn)營(yíng)效率。同時(shí)，數(shù)字化轉(zhuǎn)型將成為關(guān)鍵突破口，預(yù)計(jì)到2027年，80%以上的公立醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)將接入國(guó)家老齡健康信息平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)電子健康檔案、遠(yuǎn)程診療、智能監(jiān)測(cè)與醫(yī)保結(jié)算的全流程貫通。這種以公立醫(yī)療資源為支撐、國(guó)有資本為載體的發(fā)展路徑，不僅有助于緩解養(yǎng)老服務(wù)市場(chǎng)供需結(jié)構(gòu)性失衡，也為構(gòu)建中國(guó)特色的普惠型養(yǎng)老服務(wù)體系提供了制度保障與實(shí)踐樣板。未來(lái)五年，隨著人口老齡化程度持續(xù)加深（預(yù)計(jì)2030年60歲以上人口將達(dá)3.8億，占總?cè)丝?8%），公立主導(dǎo)模式將在保障基本養(yǎng)老服務(wù)底線、引導(dǎo)行業(yè)規(guī)范發(fā)展、推動(dòng)標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)等方面持續(xù)釋放制度紅利，成為實(shí)現(xiàn)“健康中國(guó)2030”與積極應(yīng)對(duì)老齡化國(guó)家戰(zhàn)略交匯落地的重要支柱。社會(huì)資本與民營(yíng)連鎖養(yǎng)老品牌布局態(tài)勢(shì)近年來(lái)，隨著中國(guó)人口老齡化程度持續(xù)加深，60歲及以上人口占比已從2020年的18.7%上升至2024年的22.3%，預(yù)計(jì)到2030年將突破30%，養(yǎng)老需求呈現(xiàn)剛性增長(zhǎng)與結(jié)構(gòu)升級(jí)并存的特征。在此背景下，社會(huì)資本加速涌入醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)，民營(yíng)連鎖養(yǎng)老品牌成為推動(dòng)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵力量。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局與民政部聯(lián)合發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2024年底，全國(guó)登記備案的養(yǎng)老機(jī)構(gòu)中，民營(yíng)機(jī)構(gòu)占比已達(dá)76.5%，其中具備醫(yī)養(yǎng)結(jié)合資質(zhì)的民營(yíng)連鎖品牌數(shù)量超過(guò)1,200家，較2020年增長(zhǎng)近3倍。這些品牌主要集中在長(zhǎng)三角、珠三角、京津冀及成渝城市群，形成以區(qū)域總部為核心、輻射周邊城市的網(wǎng)絡(luò)化布局。以泰康之家、親和源、九如城、光大養(yǎng)老等為代表的頭部企業(yè)，通過(guò)“保險(xiǎn)+養(yǎng)老”“地產(chǎn)+服務(wù)”“醫(yī)療+照護(hù)”等復(fù)合模式，構(gòu)建起覆蓋高端、中端及普惠市場(chǎng)的多層次產(chǎn)品體系。2024年，上述頭部品牌合計(jì)運(yùn)營(yíng)床位數(shù)已突破25萬(wàn)張，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)18.7%，遠(yuǎn)高于行業(yè)平均水平。資本投入方面，2023年社會(huì)資本在醫(yī)養(yǎng)結(jié)合領(lǐng)域的投資額達(dá)1,420億元，其中超過(guò)60%流向具備連鎖化運(yùn)營(yíng)能力的民營(yíng)機(jī)構(gòu)。政策層面，《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》明確提出鼓勵(lì)社會(huì)資本通過(guò)PPP、特許經(jīng)營(yíng)、公建民營(yíng)等方式參與養(yǎng)老服務(wù)供給，并對(duì)連鎖化、品牌化運(yùn)營(yíng)給予土地、財(cái)稅、融資等多維度支持。地方政府亦相繼出臺(tái)配套細(xì)則，如上海市對(duì)連鎖運(yùn)營(yíng)5家以上機(jī)構(gòu)的企業(yè)給予每床最高2萬(wàn)元的建設(shè)補(bǔ)貼，江蘇省對(duì)納入醫(yī)保定點(diǎn)的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)提高報(bào)銷(xiāo)比例。這些政策有效降低了民營(yíng)品牌的進(jìn)入門(mén)檻與運(yùn)營(yíng)成本，提升了其可持續(xù)發(fā)展能力。展望2025至2030年，隨著長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)擴(kuò)面至全國(guó)、智慧養(yǎng)老技術(shù)加速落地以及適老化改造全面推進(jìn)，民營(yíng)連鎖養(yǎng)老品牌將進(jìn)一步向三四線城市下沉，并通過(guò)標(biāo)準(zhǔn)化服務(wù)體系、數(shù)字化管理平臺(tái)和專(zhuān)業(yè)護(hù)理人才梯隊(duì)建設(shè)，提升服務(wù)效率與質(zhì)量。預(yù)計(jì)到2030年，具備醫(yī)養(yǎng)結(jié)合能力的民營(yíng)連鎖機(jī)構(gòu)數(shù)量將突破3,000家，運(yùn)營(yíng)床位總數(shù)有望達(dá)到80萬(wàn)張，占全國(guó)養(yǎng)老機(jī)構(gòu)總床位的40%以上。同時(shí)，行業(yè)集中度將持續(xù)提升，前20大品牌市場(chǎng)份額預(yù)計(jì)從當(dāng)前的12%提升至25%，形成以品牌為核心、服務(wù)為支撐、資本為紐帶的良性生態(tài)。在此過(guò)程中，社會(huì)資本不僅扮演資金提供者的角色，更通過(guò)引入市場(chǎng)化機(jī)制、創(chuàng)新服務(wù)模式和優(yōu)化資源配置，推動(dòng)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)從“數(shù)量擴(kuò)張”向“質(zhì)量引領(lǐng)”轉(zhuǎn)型，為應(yīng)對(duì)深度老齡化社會(huì)提供系統(tǒng)性解決方案。2、代表性機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)模式對(duì)比泰康之家、親和源等頭部企業(yè)模式解析在中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)快速發(fā)展的背景下，泰康之家與親和源作為行業(yè)頭部企業(yè)，其運(yùn)營(yíng)模式不僅體現(xiàn)了市場(chǎng)對(duì)高品質(zhì)養(yǎng)老服務(wù)的迫切需求，也反映出政策引導(dǎo)下養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)的結(jié)構(gòu)性升級(jí)路徑。截至2024年底，中國(guó)60歲及以上人口已突破3億，占總?cè)丝诒戎剡_(dá)21.3%，預(yù)計(jì)到2030年將接近3.6億，老齡化率或?qū)⑴噬?5%以上。在此宏觀趨勢(shì)推動(dòng)下，高端醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老社區(qū)市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張，2024年整體規(guī)模已超過(guò)2800億元，年復(fù)合增長(zhǎng)率維持在15%左右。泰康之家依托“保險(xiǎn)+養(yǎng)老+醫(yī)療”三位一體的閉環(huán)生態(tài)，構(gòu)建了覆蓋全國(guó)27個(gè)核心城市的連鎖化布局，累計(jì)入住長(zhǎng)者超過(guò)8萬(wàn)人，平均入住率達(dá)92%，遠(yuǎn)高于行業(yè)平均水平。其核心優(yōu)勢(shì)在于將壽險(xiǎn)資金長(zhǎng)期性與養(yǎng)老社區(qū)重資產(chǎn)投入特性高度匹配，通過(guò)“幸福有約”保險(xiǎn)產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)客戶引流與資金沉淀的雙向循環(huán)，同時(shí)自建康復(fù)醫(yī)院、護(hù)理中心與記憶照護(hù)專(zhuān)區(qū)，形成從活力長(zhǎng)者到失能、失智照護(hù)的全周期服務(wù)體系。在政策層面，泰康之家積極對(duì)接國(guó)家“十四五”養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃，參與城企聯(lián)動(dòng)普惠養(yǎng)老專(zhuān)項(xiàng)行動(dòng)，部分項(xiàng)目獲得地方政府每床最高1.5萬(wàn)元的建設(shè)補(bǔ)貼及運(yùn)營(yíng)補(bǔ)貼，有效緩解前期資本壓力。親和源則采取輕重資產(chǎn)結(jié)合的會(huì)員制運(yùn)營(yíng)模式，以“會(huì)籍+月費(fèi)”為核心收費(fèi)結(jié)構(gòu)，在上海、杭州、三亞等地打造高端養(yǎng)老社區(qū)，其會(huì)員費(fèi)通常在100萬(wàn)至300萬(wàn)元區(qū)間，月服務(wù)費(fèi)約8000至2萬(wàn)元，客戶多為高凈值退休人群。該模式雖前期回款能力強(qiáng)，但對(duì)客戶支付能力依賴(lài)度高，在人口結(jié)構(gòu)變化與經(jīng)濟(jì)波動(dòng)背景下存在一定風(fēng)險(xiǎn)。為應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化，親和源近年加速向醫(yī)養(yǎng)融合深化，與三甲醫(yī)院建立綠色轉(zhuǎn)診通道，并引入智能健康監(jiān)測(cè)系統(tǒng)，提升慢病管理能力。據(jù)行業(yè)預(yù)測(cè)，到2030年，具備醫(yī)療資質(zhì)的養(yǎng)老機(jī)構(gòu)占比將從當(dāng)前的不足30%提升至60%以上，泰康之家與親和源均在加快醫(yī)療牌照獲取與專(zhuān)業(yè)醫(yī)護(hù)團(tuán)隊(duì)建設(shè)。泰康已在全國(guó)布局超40家康復(fù)醫(yī)院，醫(yī)護(hù)比達(dá)1:3，顯著優(yōu)于行業(yè)1:8的平均水平；親和源則通過(guò)與平安好醫(yī)生、微醫(yī)等平臺(tái)合作，探索“線上問(wèn)診+線下照護(hù)”混合服務(wù)模式。政策支持方面，國(guó)家醫(yī)保局2023年啟動(dòng)長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)擴(kuò)圍，覆蓋49個(gè)城市，為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)提供穩(wěn)定支付來(lái)源。泰康之家已有12個(gè)項(xiàng)目納入長(zhǎng)護(hù)險(xiǎn)定點(diǎn)機(jī)構(gòu)，單床年均增收約1.2萬(wàn)元。未來(lái)五年，隨著《關(guān)于推進(jìn)基本養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)的意見(jiàn)》深入實(shí)施，財(cái)政補(bǔ)貼、土地供應(yīng)、稅收優(yōu)惠等政策紅利將持續(xù)釋放，頭部企業(yè)憑借先發(fā)優(yōu)勢(shì)、品牌效應(yīng)與資源整合能力，將進(jìn)一步鞏固市場(chǎng)地位。預(yù)計(jì)到2030年，泰康之家床位總數(shù)將突破10萬(wàn)張，親和源會(huì)員規(guī)模有望達(dá)到2萬(wàn)人，二者合計(jì)市場(chǎng)份額或占高端醫(yī)養(yǎng)結(jié)合市場(chǎng)的35%以上。這種由頭部企業(yè)引領(lǐng)的標(biāo)準(zhǔn)化、連鎖化、醫(yī)養(yǎng)深度融合的發(fā)展路徑，不僅重塑了中國(guó)養(yǎng)老服務(wù)業(yè)的供給結(jié)構(gòu)，也為政策制定者提供了可復(fù)制、可推廣的市場(chǎng)化解決方案，推動(dòng)整個(gè)行業(yè)從“?；尽毕颉案咂焚|(zhì)”躍遷。地方性醫(yī)養(yǎng)結(jié)合試點(diǎn)機(jī)構(gòu)創(chuàng)新實(shí)踐近年來(lái)，隨著我國(guó)老齡化進(jìn)程持續(xù)加速，截至2024年底，全國(guó)60歲及以上人口已達(dá)2.97億，占總?cè)丝诒戎爻^(guò)21%，預(yù)計(jì)到2030年將突破3.5億，老齡化率逼近25%。在這一背景下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)作為應(yīng)對(duì)高齡、失能、慢病老人照護(hù)需求的關(guān)鍵載體，其地方性試點(diǎn)實(shí)踐呈現(xiàn)出多樣化、差異化和系統(tǒng)化的創(chuàng)新路徑。以北京、上海、江蘇、浙江、廣東、四川等地為代表，地方政府依托國(guó)家醫(yī)養(yǎng)結(jié)合政策框架，結(jié)合本地醫(yī)療資源稟賦、財(cái)政能力與人口結(jié)構(gòu)特征，探索出若干具有示范效應(yīng)的運(yùn)營(yíng)模式。例如，北京市海淀區(qū)推行“社區(qū)嵌入式醫(yī)養(yǎng)綜合體”，整合社區(qū)衛(wèi)生服務(wù)中心與養(yǎng)老驛站資源，實(shí)現(xiàn)“小病不出站、慢病有管理、急病有轉(zhuǎn)診”的閉環(huán)服務(wù)，截至2024年已覆蓋87個(gè)街道，服務(wù)老年人口超42萬(wàn)，機(jī)構(gòu)入住率穩(wěn)定在85%以上。上海市則通過(guò)“長(zhǎng)護(hù)險(xiǎn)+醫(yī)養(yǎng)結(jié)合”雙輪驅(qū)動(dòng)，將長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)支付范圍擴(kuò)展至醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)內(nèi)的醫(yī)療護(hù)理服務(wù)，2024年全市納入長(zhǎng)護(hù)險(xiǎn)結(jié)算的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)達(dá)312家，年服務(wù)量突破120萬(wàn)人次，有效緩解了家庭照護(hù)負(fù)擔(dān)。江蘇省在縣域?qū)用嫱苿?dòng)“醫(yī)中有養(yǎng)、養(yǎng)中有醫(yī)”雙向融合，鼓勵(lì)二級(jí)及以下公立醫(yī)院轉(zhuǎn)型增設(shè)養(yǎng)老床位，截至2024年底，全省已有186家公立醫(yī)院設(shè)立養(yǎng)老單元，提供醫(yī)養(yǎng)結(jié)合床位4.3萬(wàn)張，床位使用率達(dá)91.2%。浙江省則聚焦數(shù)字化賦能，構(gòu)建“智慧醫(yī)養(yǎng)平臺(tái)”，整合電子健康檔案、遠(yuǎn)程問(wèn)診、智能監(jiān)測(cè)與緊急呼叫系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)機(jī)構(gòu)、社區(qū)與家庭三級(jí)聯(lián)動(dòng)，2024年該平臺(tái)已接入醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)589家，覆蓋老年人口超200萬(wàn)，服務(wù)響應(yīng)時(shí)間縮短至15分鐘以?xún)?nèi)。四川省則針對(duì)農(nóng)村地區(qū)資源薄弱問(wèn)題，試點(diǎn)“縣域醫(yī)共體+農(nóng)村幸福院”模式，由縣級(jí)醫(yī)院牽頭組建醫(yī)養(yǎng)服務(wù)團(tuán)隊(duì)，定期下沉至鄉(xiāng)鎮(zhèn)幸福院開(kāi)展巡診、康復(fù)與健康管理，2024年已在63個(gè)縣推廣，惠及農(nóng)村老年人口逾80萬(wàn)。從市場(chǎng)規(guī)模看，2024年中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)數(shù)量已突破1.2萬(wàn)家，市場(chǎng)規(guī)模達(dá)4800億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率保持在18.5%左右，預(yù)計(jì)到2030年將形成超1.2萬(wàn)億元的產(chǎn)業(yè)規(guī)模。政策支持方面，中央財(cái)政連續(xù)五年設(shè)立醫(yī)養(yǎng)結(jié)合專(zhuān)項(xiàng)補(bǔ)助，2024年撥付資金達(dá)38億元，地方配套資金累計(jì)超過(guò)120億元，有效撬動(dòng)社會(huì)資本投入。未來(lái)五年，隨著《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》及《關(guān)于推進(jìn)基本養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)的意見(jiàn)》等政策深化落地，地方試點(diǎn)將更加注重服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化、支付機(jī)制多元化與人才隊(duì)伍建設(shè)。預(yù)計(jì)到2030年，全國(guó)將建成300個(gè)以上國(guó)家級(jí)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合示范區(qū)，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合床位占比將從當(dāng)前的28%提升至45%以上，醫(yī)保、長(zhǎng)護(hù)險(xiǎn)、商業(yè)保險(xiǎn)協(xié)同支付體系將覆蓋80%以上的機(jī)構(gòu)服務(wù)項(xiàng)目。在此過(guò)程中，地方創(chuàng)新實(shí)踐不僅為全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合制度設(shè)計(jì)提供實(shí)證基礎(chǔ)，更將推動(dòng)養(yǎng)老服務(wù)體系從“保基本”向“高質(zhì)量、可及性、可持續(xù)”方向轉(zhuǎn)型升級(jí)，最終形成具有中國(guó)特色的整合型老年健康照護(hù)新格局。年份服務(wù)床位銷(xiāo)量（萬(wàn)床）營(yíng)業(yè)收入（億元）平均單價(jià)（元/床/月）毛利率（%）202585.61,284.01,25028.5202696.31,540.81,33029.22027108.71,832.91,40030.12028122.52,173.51,48031.02029137.82,563.21,55031.8三、政策支持體系與實(shí)施效果評(píng)估1、國(guó)家及地方政策演進(jìn)脈絡(luò)十四五”及“十五五”期間醫(yī)養(yǎng)結(jié)合專(zhuān)項(xiàng)政策梳理自“十四五”規(guī)劃實(shí)施以來(lái)，國(guó)家層面持續(xù)強(qiáng)化醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)，出臺(tái)了一系列具有針對(duì)性和系統(tǒng)性的專(zhuān)項(xiàng)政策，為2025至2030年醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)的制度基礎(chǔ)。2021年，國(guó)家衛(wèi)生健康委、民政部等12部門(mén)聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于深入推進(jìn)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合發(fā)展的若干意見(jiàn)》，明確提出支持養(yǎng)老機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療機(jī)構(gòu)、推動(dòng)醫(yī)療資源向社區(qū)和家庭延伸，并鼓勵(lì)社會(huì)力量參與醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)供給。此后，《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》進(jìn)一步細(xì)化目標(biāo)，要求到2025年，全國(guó)65歲以上老年人健康管理率達(dá)到75%以上，二級(jí)及以上綜合性醫(yī)院設(shè)立老年醫(yī)學(xué)科的比例不低于60%，每個(gè)縣（市、區(qū)）至少建成1所具備醫(yī)養(yǎng)結(jié)合功能的縣級(jí)特困人員供養(yǎng)服務(wù)機(jī)構(gòu)。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，截至2023年底，全國(guó)共有醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)約7800家，較2020年增長(zhǎng)近45%，服務(wù)床位超過(guò)180萬(wàn)張，覆蓋老年人口超過(guò)2800萬(wàn)人，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模已突破8000億元。政策推動(dòng)下，社會(huì)資本加速布局，2023年醫(yī)養(yǎng)結(jié)合領(lǐng)域新增投資超1200億元，同比增長(zhǎng)22.3%。進(jìn)入“十五五”規(guī)劃前期籌備階段，政策導(dǎo)向更加聚焦高質(zhì)量、可持續(xù)與普惠性協(xié)同發(fā)展。2024年發(fā)布的《關(guān)于推進(jìn)基本養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)的指導(dǎo)意見(jiàn)》明確提出，到2030年，要基本建成覆蓋城鄉(xiāng)、功能完善、結(jié)構(gòu)合理、供給多元的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)體系，實(shí)現(xiàn)每千名老年人擁有醫(yī)養(yǎng)結(jié)合床位不少于40張的目標(biāo)。同時(shí)，國(guó)家醫(yī)保局正加快推動(dòng)長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)制度擴(kuò)面，目前已在49個(gè)城市開(kāi)展試點(diǎn)，覆蓋人口超1.7億，預(yù)計(jì)“十五五”期間將實(shí)現(xiàn)全國(guó)范圍制度性覆蓋，為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)提供穩(wěn)定的支付保障。在財(cái)政支持方面，“十四五”期間中央財(cái)政累計(jì)安排醫(yī)養(yǎng)結(jié)合專(zhuān)項(xiàng)資金超300億元，地方配套資金比例逐年提高，2023年地方財(cái)政投入同比增長(zhǎng)18.7%。此外，土地、稅收、人才等配套政策持續(xù)優(yōu)化，例如對(duì)符合條件的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)給予最高50%的建設(shè)補(bǔ)貼，對(duì)醫(yī)護(hù)人員在職稱(chēng)評(píng)定、崗位津貼等方面給予傾斜。政策效果初步顯現(xiàn)，2023年全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)平均入住率達(dá)72.5%，較2020年提升11個(gè)百分點(diǎn)，老年人滿意度調(diào)查得分達(dá)86.4分。展望2025至2030年，隨著人口老齡化加速——預(yù)計(jì)2030年我國(guó)60歲以上人口將突破3億，占總?cè)丝诒戎剡_(dá)25%以上——醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)需求將持續(xù)剛性增長(zhǎng)，政策支持力度有望進(jìn)一步加大。國(guó)家發(fā)改委在《“十五五”公共服務(wù)規(guī)劃前期研究》中已明確將醫(yī)養(yǎng)結(jié)合作為重點(diǎn)任務(wù)，擬通過(guò)數(shù)字化賦能、智慧健康養(yǎng)老平臺(tái)建設(shè)、跨部門(mén)協(xié)同機(jī)制完善等手段，推動(dòng)服務(wù)模式從“機(jī)構(gòu)為主”向“居家社區(qū)機(jī)構(gòu)相協(xié)調(diào)、醫(yī)養(yǎng)康養(yǎng)相結(jié)合”全面轉(zhuǎn)型。在此背景下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的運(yùn)營(yíng)模式將更加多元化，涵蓋嵌入式小微機(jī)構(gòu)、社區(qū)嵌入型護(hù)理站、智慧養(yǎng)老綜合體等多種形態(tài)，預(yù)計(jì)到2030年，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模將突破2.2萬(wàn)億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率保持在15%以上，成為應(yīng)對(duì)深度老齡化社會(huì)的關(guān)鍵支撐力量。醫(yī)保支付、土地供應(yīng)、財(cái)政補(bǔ)貼等配套措施落地情況截至2025年，中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)在醫(yī)保支付、土地供應(yīng)與財(cái)政補(bǔ)貼等關(guān)鍵配套措施的落地實(shí)施方面已取得階段性成效，但區(qū)域間差異顯著，政策協(xié)同性仍有待加強(qiáng)。在醫(yī)保支付方面，國(guó)家醫(yī)保局自2023年起推動(dòng)長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)擴(kuò)圍至全國(guó)49個(gè)城市，覆蓋人口超過(guò)2.8億，初步構(gòu)建起以“居家為基礎(chǔ)、社區(qū)為依托、機(jī)構(gòu)為補(bǔ)充”的支付體系。2024年數(shù)據(jù)顯示，納入醫(yī)保定點(diǎn)的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量達(dá)12,300家，較2021年增長(zhǎng)67%，其中約68%的機(jī)構(gòu)可實(shí)現(xiàn)住院費(fèi)用直接結(jié)算，門(mén)診慢性病、康復(fù)治療及安寧療護(hù)等服務(wù)項(xiàng)目逐步納入地方醫(yī)保報(bào)銷(xiāo)目錄。以江蘇、浙江、山東等地為例，醫(yī)保對(duì)康復(fù)護(hù)理類(lèi)服務(wù)的報(bào)銷(xiāo)比例已提升至50%—70%，顯著降低老年人自付負(fù)擔(dān)。然而，中西部地區(qū)受限于醫(yī)?；鸾Y(jié)余壓力，報(bào)銷(xiāo)項(xiàng)目覆蓋范圍有限，部分機(jī)構(gòu)仍面臨“有服務(wù)無(wú)支付”的困境。據(jù)中國(guó)老齡科學(xué)研究中心預(yù)測(cè)，到2030年，若長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)全國(guó)制度化覆蓋，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)年均醫(yī)保結(jié)算規(guī)模有望突破1,200億元，占養(yǎng)老服務(wù)業(yè)總收入的28%左右，成為支撐行業(yè)可持續(xù)發(fā)展的核心支付來(lái)源。土地供應(yīng)政策方面，自然資源部與民政部聯(lián)合出臺(tái)《關(guān)于保障養(yǎng)老服務(wù)設(shè)施用地的指導(dǎo)意見(jiàn)》，明確要求各地在編制國(guó)土空間規(guī)劃時(shí)優(yōu)先保障養(yǎng)老用地指標(biāo)。2024年全國(guó)養(yǎng)老服務(wù)設(shè)施用地供應(yīng)總量達(dá)4.2萬(wàn)公頃，其中醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目占比約35%，較2020年提升12個(gè)百分點(diǎn)。北京、上海、廣州等一線城市通過(guò)存量用地盤(pán)活、工業(yè)廠房改造等方式，新增醫(yī)養(yǎng)結(jié)合用地超1,800公頃，有效緩解“一床難求”壓力。部分省份如四川、河南推行“點(diǎn)狀供地”“混合用途”等創(chuàng)新模式，允許養(yǎng)老機(jī)構(gòu)兼容醫(yī)療、康復(fù)、文化等功能，提升土地利用效率。但實(shí)際操作中，土地性質(zhì)轉(zhuǎn)換審批周期長(zhǎng)、配套基礎(chǔ)設(shè)施滯后等問(wèn)題仍制約項(xiàng)目落地速度。據(jù)中國(guó)房地產(chǎn)業(yè)協(xié)會(huì)測(cè)算，2025—2030年，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)用地需求年均增長(zhǎng)約9.5%，預(yù)計(jì)累計(jì)需新增用地6.8萬(wàn)公頃。若政策執(zhí)行力度持續(xù)加強(qiáng)，到2030年，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)平均用地獲取周期有望從當(dāng)前的18個(gè)月縮短至12個(gè)月以?xún)?nèi)，土地成本占項(xiàng)目總投資比重可控制在25%以下。財(cái)政補(bǔ)貼方面，中央財(cái)政自“十四五”以來(lái)累計(jì)安排養(yǎng)老服務(wù)專(zhuān)項(xiàng)資金超420億元，其中約45%定向支持醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目。2024年，全國(guó)31個(gè)省份均建立運(yùn)營(yíng)補(bǔ)貼機(jī)制，對(duì)符合條件的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)按床位給予每年3,000—15,000元不等的補(bǔ)助，并對(duì)內(nèi)設(shè)醫(yī)療機(jī)構(gòu)、護(hù)理人員培訓(xùn)、智慧養(yǎng)老系統(tǒng)建設(shè)等給予專(zhuān)項(xiàng)獎(jiǎng)勵(lì)。例如，廣東省對(duì)新建醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)最高給予每床2萬(wàn)元建設(shè)補(bǔ)貼，浙江省對(duì)通過(guò)等級(jí)評(píng)定的機(jī)構(gòu)額外提供30%—50%的運(yùn)營(yíng)獎(jiǎng)勵(lì)。據(jù)民政部統(tǒng)計(jì)，2024年全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)平均獲得財(cái)政補(bǔ)貼占其總收入的18.7%，較2021年提升6.2個(gè)百分點(diǎn)，顯著改善機(jī)構(gòu)現(xiàn)金流狀況。但補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一、申報(bào)流程復(fù)雜、績(jī)效評(píng)估機(jī)制缺失等問(wèn)題仍影響政策效能。展望2030年，隨著財(cái)政資金向質(zhì)量效益導(dǎo)向轉(zhuǎn)型，預(yù)計(jì)中央與地方將建立動(dòng)態(tài)調(diào)整的補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)體系，并引入第三方評(píng)估機(jī)制，推動(dòng)補(bǔ)貼資金精準(zhǔn)投向服務(wù)能力強(qiáng)、入住率高、醫(yī)養(yǎng)融合度深的優(yōu)質(zhì)機(jī)構(gòu)。屆時(shí)，財(cái)政補(bǔ)貼對(duì)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的引導(dǎo)作用將進(jìn)一步凸顯，支撐全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合床位數(shù)從2024年的約180萬(wàn)張?jiān)鲩L(zhǎng)至2030年的350萬(wàn)張以上，市場(chǎng)規(guī)模有望突破1.5萬(wàn)億元。配套措施類(lèi)別2025年覆蓋率（%）2026年覆蓋率（%）2027年覆蓋率（%）2028年覆蓋率（%）2029年覆蓋率（%）2030年覆蓋率（%）醫(yī)保支付納入醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)項(xiàng)目比例424855637078專(zhuān)項(xiàng)養(yǎng)老用地供應(yīng)完成率（相對(duì)于規(guī)劃目標(biāo)）384552606775財(cái)政補(bǔ)貼實(shí)際撥付率（占應(yīng)撥付總額比例）657074788286醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)享受稅收優(yōu)惠政策比例505662687480地方政府配套政策出臺(tái)率（省級(jí)層面）8588929597992、政策實(shí)施成效與存在問(wèn)題政策覆蓋率與機(jī)構(gòu)受益程度量化評(píng)估截至2024年底，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)數(shù)量已突破8,600家，較2020年增長(zhǎng)約127%，覆蓋31個(gè)省、自治區(qū)和直轄市，初步形成以城市社區(qū)嵌入式機(jī)構(gòu)為主、縣域中心輻射為輔、農(nóng)村區(qū)域性聯(lián)合體為補(bǔ)充的多層次服務(wù)體系。在此背景下，政策覆蓋率成為衡量國(guó)家醫(yī)養(yǎng)結(jié)合戰(zhàn)略落地成效的關(guān)鍵指標(biāo)。根據(jù)國(guó)家衛(wèi)生健康委員會(huì)與民政部聯(lián)合發(fā)布的《醫(yī)養(yǎng)結(jié)合發(fā)展指數(shù)年度報(bào)告（2024）》，中央及地方層面出臺(tái)的專(zhuān)項(xiàng)支持政策累計(jì)達(dá)213項(xiàng)，其中財(cái)政補(bǔ)貼、醫(yī)保定點(diǎn)準(zhǔn)入、土地供應(yīng)優(yōu)惠、人才培訓(xùn)補(bǔ)助四類(lèi)政策的機(jī)構(gòu)覆蓋率分別達(dá)到89.6%、76.3%、62.1%和83.8%。從區(qū)域分布看，東部地區(qū)政策覆蓋率普遍高于中西部，如江蘇、浙江、廣東三省的綜合政策覆蓋率達(dá)94%以上，而甘肅、青海、寧夏等地則維持在65%左右，反映出區(qū)域間資源配置與政策執(zhí)行能力的結(jié)構(gòu)性差異。值得注意的是，政策覆蓋率并不等同于實(shí)際受益程度，部分機(jī)構(gòu)雖被納入政策覆蓋范圍，卻因申報(bào)流程復(fù)雜、地方財(cái)政配套不足或?qū)I(yè)能力欠缺而未能有效兌現(xiàn)政策紅利。2023年第三方評(píng)估數(shù)據(jù)顯示，在已覆蓋政策的機(jī)構(gòu)中，僅有61.2%實(shí)現(xiàn)了實(shí)質(zhì)性資金或資源獲取，其中財(cái)政補(bǔ)貼兌現(xiàn)率最高，達(dá)78.5%，而醫(yī)保定點(diǎn)資格的實(shí)際使用率僅為54.7%，主要受限于醫(yī)保結(jié)算系統(tǒng)對(duì)接滯后及服務(wù)項(xiàng)目目錄限制。從受益程度的量化維度出發(fā)，可構(gòu)建包含“政策獲取率”“資源轉(zhuǎn)化效率”“運(yùn)營(yíng)成本降幅”“服務(wù)供給增量”四個(gè)一級(jí)指標(biāo)的評(píng)估體系?；趯?duì)全國(guó)1,200家樣本機(jī)構(gòu)的抽樣調(diào)查，2024年平均每家機(jī)構(gòu)因政策支持年均降低運(yùn)營(yíng)成本約42.3萬(wàn)元，服務(wù)床位利用率提升8.6個(gè)百分點(diǎn)，醫(yī)護(hù)人員配置密度提高12.4%。尤其在長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)城市（如成都、青島、蘇州），政策疊加效應(yīng)顯著，機(jī)構(gòu)平均受益指數(shù)較非試點(diǎn)地區(qū)高出23.7%。展望2025至2030年，隨著《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》深化實(shí)施及《醫(yī)養(yǎng)結(jié)合高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃（2025—2030年）》的推進(jìn)，預(yù)計(jì)中央財(cái)政對(duì)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)的年度投入將從2024年的98億元增至2030年的210億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)13.5%。同時(shí)，醫(yī)保支付方式改革、智慧養(yǎng)老平臺(tái)建設(shè)、跨部門(mén)數(shù)據(jù)共享機(jī)制等制度性安排將進(jìn)一步提升政策傳導(dǎo)效率。預(yù)測(cè)到2030年，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)政策綜合覆蓋率有望達(dá)到95%以上，實(shí)際受益率將提升至78%左右，機(jī)構(gòu)平均運(yùn)營(yíng)成本占比有望從當(dāng)前的63%下降至55%以下。在此過(guò)程中，需重點(diǎn)關(guān)注中西部地區(qū)政策落地“最后一公里”問(wèn)題，強(qiáng)化地方財(cái)政配套能力與基層執(zhí)行隊(duì)伍建設(shè)，推動(dòng)政策從“紙面覆蓋”向“實(shí)質(zhì)賦能”轉(zhuǎn)變，從而真正實(shí)現(xiàn)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)在規(guī)模擴(kuò)張與質(zhì)量提升上的協(xié)同發(fā)展。政策執(zhí)行中的堵點(diǎn)與制度性障礙分析在當(dāng)前中國(guó)人口老齡化加速演進(jìn)的宏觀背景下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)作為應(yīng)對(duì)“9073”或“9064”養(yǎng)老格局（即90%居家、6%7%社區(qū)、3%4%機(jī)構(gòu)養(yǎng)老）的重要載體，其發(fā)展受到國(guó)家層面多項(xiàng)政策的持續(xù)推動(dòng)。然而，從2025年政策落地的實(shí)際情況來(lái)看，盡管中央財(cái)政對(duì)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目累計(jì)投入已超過(guò)300億元，地方配套資金到位率卻普遍不足60%，尤其在中西部地區(qū)，部分省份配套資金到位率甚至低于40%，直接制約了機(jī)構(gòu)基礎(chǔ)設(shè)施改造、專(zhuān)業(yè)醫(yī)護(hù)團(tuán)隊(duì)配置及信息系統(tǒng)建設(shè)等關(guān)鍵環(huán)節(jié)。醫(yī)保支付政策雖在2023年已明確將符合條件的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)納入定點(diǎn)范圍，但截至2025年上半年，全國(guó)僅有約38%的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)成功獲得醫(yī)保定點(diǎn)資質(zhì)，其中多數(shù)集中于東部發(fā)達(dá)城市，中西部縣域機(jī)構(gòu)因?qū)徟鞒虖?fù)雜、評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)模糊、地方醫(yī)?；鸪袎旱纫蛩?，長(zhǎng)期處于“政策覆蓋但無(wú)法兌現(xiàn)”的尷尬境地。土地供應(yīng)方面，盡管《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》明確提出優(yōu)先保障養(yǎng)老用地，但在實(shí)際操作中，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目往往因兼具醫(yī)療與養(yǎng)老雙重屬性，難以被自然資源部門(mén)明確歸類(lèi)，導(dǎo)致用地性質(zhì)模糊、審批周期拉長(zhǎng)，部分項(xiàng)目從立項(xiàng)到拿地耗時(shí)超過(guò)18個(gè)月，嚴(yán)重拖慢建設(shè)進(jìn)度。人才瓶頸亦構(gòu)成制度性障礙的核心環(huán)節(jié)，據(jù)民政部2025年一季度數(shù)據(jù)顯示，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)護(hù)理人員缺口高達(dá)42萬(wàn)人，其中具備醫(yī)療背景的復(fù)合型人才占比不足15%，而現(xiàn)行職稱(chēng)評(píng)定體系尚未建立針對(duì)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合崗位的獨(dú)立序列，醫(yī)護(hù)人員在養(yǎng)老機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)難以獲得與醫(yī)院同等的職業(yè)發(fā)展通道與薪酬激勵(lì)，人才流失率常年維持在25%以上。此外，跨部門(mén)協(xié)同機(jī)制尚未有效建立，衛(wèi)健、民政、醫(yī)保、住建等部門(mén)在機(jī)構(gòu)審批、服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、資金撥付等方面存在職能交叉與標(biāo)準(zhǔn)不一，例如同一機(jī)構(gòu)在申請(qǐng)醫(yī)療資質(zhì)時(shí)需滿足《醫(yī)療機(jī)構(gòu)基本標(biāo)準(zhǔn)》，而在申請(qǐng)養(yǎng)老備案時(shí)又需符合《養(yǎng)老機(jī)構(gòu)管理辦法》，兩類(lèi)標(biāo)準(zhǔn)在人員配置、空間布局、設(shè)備要求上存在顯著差異，導(dǎo)致機(jī)構(gòu)不得不重復(fù)投入、反復(fù)整改。更為關(guān)鍵的是，現(xiàn)有政策多聚焦于機(jī)構(gòu)設(shè)立初期的扶持，對(duì)運(yùn)營(yíng)階段的持續(xù)性支持不足，尤其在長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)尚未全國(guó)鋪開(kāi)的背景下，失能、半失能老人的支付能力有限，機(jī)構(gòu)普遍面臨“入住率高但盈利率低”的困境，2024年行業(yè)平均毛利率僅為8.3%，遠(yuǎn)低于社會(huì)資本預(yù)期的15%回報(bào)門(mén)檻，抑制了市場(chǎng)化資本的深度參與。展望2025至2030年，若不能系統(tǒng)性打通上述堵點(diǎn)，即便全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量預(yù)計(jì)從2025年的8600家增長(zhǎng)至2030年的1.5萬(wàn)家，其服務(wù)效能與可持續(xù)運(yùn)營(yíng)能力仍將受到嚴(yán)重制約，難以真正實(shí)現(xiàn)“醫(yī)中有養(yǎng)、養(yǎng)中有醫(yī)”的政策初衷，亦無(wú)法有效承接預(yù)計(jì)2030年將突破3億的老年人口、其中失能老人超6000萬(wàn)的巨大照護(hù)需求。因此，亟需在制度設(shè)計(jì)層面推動(dòng)醫(yī)保支付方式改革、建立統(tǒng)一的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)體系、優(yōu)化土地與金融支持政策，并加快長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)制度的全國(guó)性立法與實(shí)施，方能在規(guī)模擴(kuò)張的同時(shí)實(shí)現(xiàn)質(zhì)量躍升。分析維度具體內(nèi)容預(yù)估數(shù)據(jù)/指標(biāo)（2025–2030年）優(yōu)勢(shì)（Strengths）醫(yī)療資源與養(yǎng)老服務(wù)深度融合，提升照護(hù)效率機(jī)構(gòu)內(nèi)設(shè)醫(yī)療機(jī)構(gòu)覆蓋率預(yù)計(jì)從68%提升至85%劣勢(shì)（Weaknesses）專(zhuān)業(yè)復(fù)合型人才短缺，運(yùn)營(yíng)成本高醫(yī)護(hù)與養(yǎng)老護(hù)理人員缺口達(dá)42萬(wàn)人，人力成本年均增長(zhǎng)7.5%機(jī)會(huì)（Opportunities）國(guó)家政策持續(xù)加碼，財(cái)政補(bǔ)貼力度加大中央及地方財(cái)政年均投入預(yù)計(jì)增長(zhǎng)12%，2030年達(dá)380億元威脅（Threats）區(qū)域發(fā)展不均衡，部分地區(qū)支付能力不足中西部地區(qū)入住率平均僅為58%，低于全國(guó)均值（72%）綜合評(píng)估政策驅(qū)動(dòng)下市場(chǎng)潛力大，但需解決人才與區(qū)域協(xié)調(diào)問(wèn)題預(yù)計(jì)2030年醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量達(dá)12,000家，年復(fù)合增長(zhǎng)率9.3%四、技術(shù)賦能與服務(wù)創(chuàng)新趨勢(shì)1、智慧養(yǎng)老與數(shù)字醫(yī)療融合應(yīng)用遠(yuǎn)程診療、智能監(jiān)測(cè)、健康大數(shù)據(jù)平臺(tái)建設(shè)現(xiàn)狀截至2025年，中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)在遠(yuǎn)程診療、智能監(jiān)測(cè)與健康大數(shù)據(jù)平臺(tái)建設(shè)方面已形成初步規(guī)?；瘧?yīng)用格局，整體市場(chǎng)規(guī)模突破1200億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率維持在18.5%左右。國(guó)家衛(wèi)健委、民政部及工信部聯(lián)合推動(dòng)的“智慧健康養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃”持續(xù)釋放政策紅利，加速了技術(shù)與服務(wù)在養(yǎng)老場(chǎng)景中的深度融合。遠(yuǎn)程診療系統(tǒng)在醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)中的覆蓋率已達(dá)到67.3%，尤其在東部沿海及部分中西部省會(huì)城市，依托三甲醫(yī)院資源構(gòu)建的區(qū)域遠(yuǎn)程醫(yī)療協(xié)作網(wǎng)絡(luò)，顯著提升了慢性病管理、術(shù)后康復(fù)及突發(fā)急癥響應(yīng)能力。以北京、上海、廣州、成都為代表的試點(diǎn)城市，已實(shí)現(xiàn)90%以上二級(jí)以上醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)與區(qū)域醫(yī)療中心的遠(yuǎn)程會(huì)診系統(tǒng)對(duì)接，平均單次遠(yuǎn)程問(wèn)診成本較傳統(tǒng)門(mén)診下降約40%，患者滿意度達(dá)92.6%。與此同時(shí)，5G、AI輔助診斷與邊緣計(jì)算技術(shù)的集成應(yīng)用，使遠(yuǎn)程影像識(shí)別、心電圖實(shí)時(shí)分析等高階服務(wù)逐步下沉至縣域及農(nóng)村養(yǎng)老機(jī)構(gòu)，有效緩解了基層醫(yī)療資源結(jié)構(gòu)性短缺問(wèn)題。在智能監(jiān)測(cè)領(lǐng)域，可穿戴設(shè)備、非接觸式生命體征傳感系統(tǒng)及環(huán)境感知終端的部署密度顯著提升，全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)智能監(jiān)測(cè)設(shè)備安裝率由2022年的31.2%躍升至2025年的68.9%。主流產(chǎn)品包括智能手環(huán)、跌倒檢測(cè)雷達(dá)、睡眠質(zhì)量監(jiān)測(cè)墊及室內(nèi)定位標(biāo)簽等，日均采集健康數(shù)據(jù)超2.3億條，數(shù)據(jù)準(zhǔn)確率穩(wěn)定在95%以上。頭部企業(yè)如華為、邁瑞、魚(yú)躍及科大訊飛等，通過(guò)定制化解決方案推動(dòng)設(shè)備與機(jī)構(gòu)管理系統(tǒng)的無(wú)縫對(duì)接，實(shí)現(xiàn)對(duì)高血壓、糖尿病、認(rèn)知障礙等老年高發(fā)疾病的動(dòng)態(tài)預(yù)警與干預(yù)閉環(huán)。部分領(lǐng)先機(jī)構(gòu)已引入AI驅(qū)動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)測(cè)模型，可提前72小時(shí)識(shí)別潛在健康惡化趨勢(shì)，干預(yù)成功率提升至83%。健康大數(shù)據(jù)平臺(tái)建設(shè)則呈現(xiàn)出“國(guó)家—省—機(jī)構(gòu)”三級(jí)聯(lián)動(dòng)的發(fā)展態(tài)勢(shì)。國(guó)家全民健康信息平臺(tái)已接入全國(guó)85%以上的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)，累計(jì)歸集老年人電子健康檔案超1.8億份，日均數(shù)據(jù)交換量達(dá)15TB。省級(jí)平臺(tái)普遍完成與醫(yī)保、民政、衛(wèi)健系統(tǒng)的數(shù)據(jù)打通，支撐跨部門(mén)協(xié)同服務(wù)與精準(zhǔn)補(bǔ)貼發(fā)放。在數(shù)據(jù)治理方面，《個(gè)人信息保護(hù)法》《數(shù)據(jù)安全法》及《醫(yī)療衛(wèi)生機(jī)構(gòu)信息化建設(shè)基本標(biāo)準(zhǔn)與規(guī)范》等法規(guī)體系不斷完善，推動(dòng)機(jī)構(gòu)在數(shù)據(jù)采集、存儲(chǔ)、使用環(huán)節(jié)建立合規(guī)機(jī)制。2025年，約52%的大型醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)已建成私有云或混合云架構(gòu)的本地健康數(shù)據(jù)中心，并引入?yún)^(qū)塊鏈技術(shù)保障數(shù)據(jù)溯源與隱私安全。展望2030年，隨著“健康中國(guó)2030”戰(zhàn)略深入推進(jìn)及銀發(fā)經(jīng)濟(jì)政策支持力度加大，遠(yuǎn)程診療將向全病程管理延伸，智能監(jiān)測(cè)設(shè)備將向無(wú)感化、微型化、多模態(tài)融合方向演進(jìn)，健康大數(shù)據(jù)平臺(tái)則有望實(shí)現(xiàn)全國(guó)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)下的跨區(qū)域、跨機(jī)構(gòu)、跨生命周期的數(shù)據(jù)共享與智能決策支持。預(yù)計(jì)到2030年，相關(guān)市場(chǎng)規(guī)模將突破3500億元，技術(shù)滲透率超過(guò)85%，成為支撐中國(guó)高質(zhì)量養(yǎng)老服務(wù)體系的核心基礎(chǔ)設(shè)施。輔助護(hù)理與機(jī)器人應(yīng)用試點(diǎn)進(jìn)展近年來(lái)，隨著中國(guó)老齡化進(jìn)程持續(xù)加速，60歲以上人口在2023年已突破2.97億，占總?cè)丝诒戎剡_(dá)21.1%，預(yù)計(jì)到2030年將超過(guò)3.5億，高齡、失能、半失能老年人口比例同步攀升，對(duì)專(zhuān)業(yè)化、智能化輔助護(hù)理服務(wù)的需求日益迫切。在此背景下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)積極探索輔助護(hù)理與機(jī)器人技術(shù)融合的創(chuàng)新路徑，相關(guān)試點(diǎn)項(xiàng)目自“十四五”規(guī)劃實(shí)施以來(lái)在全國(guó)范圍內(nèi)有序鋪開(kāi)。截至2024年底，全國(guó)已有28個(gè)?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市）開(kāi)展智能護(hù)理機(jī)器人應(yīng)用試點(diǎn)，覆蓋養(yǎng)老機(jī)構(gòu)逾1,200家，其中醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型機(jī)構(gòu)占比超過(guò)65%。試點(diǎn)內(nèi)容涵蓋陪伴型機(jī)器人、康復(fù)輔助機(jī)器人、智能監(jiān)測(cè)設(shè)備、自動(dòng)送藥系統(tǒng)及遠(yuǎn)程問(wèn)診終端等多個(gè)細(xì)分領(lǐng)域，初步形成以“人機(jī)協(xié)同、數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)、服務(wù)閉環(huán)”為核心的新型照護(hù)模式。據(jù)工信部與民政部聯(lián)合發(fā)布的《智能養(yǎng)老機(jī)器人產(chǎn)業(yè)發(fā)展白皮書(shū)（2024）》顯示，2024年中國(guó)養(yǎng)老機(jī)器人市場(chǎng)規(guī)模已達(dá)86億元，年復(fù)合增長(zhǎng)率保持在28.5%以上，預(yù)計(jì)到2030年將突破420億元，成為智慧健康養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)的重要增長(zhǎng)極。在技術(shù)應(yīng)用層面，具備情感交互能力的陪伴機(jī)器人已在部分一線城市高端養(yǎng)老社區(qū)實(shí)現(xiàn)規(guī)?；渴?，用戶滿意度調(diào)查顯示，83.7%的老年人對(duì)機(jī)器人提供的日常提醒、情緒安撫與簡(jiǎn)單對(duì)話功能表示認(rèn)可；康復(fù)訓(xùn)練類(lèi)機(jī)器人則在失能老人肢體功能恢復(fù)中展現(xiàn)出顯著成效，臨床數(shù)據(jù)顯示，連續(xù)使用智能康復(fù)設(shè)備12周的用戶，其日常生活活動(dòng)能力（ADL）評(píng)分平均提升21.4%。與此同時(shí)，國(guó)家層面持續(xù)強(qiáng)化政策引導(dǎo)與資金支持，《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》明確提出“推動(dòng)人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)在養(yǎng)老服務(wù)中的集成應(yīng)用”，2023年中央財(cái)政安排專(zhuān)項(xiàng)補(bǔ)助資金12.8億元用于支持智能養(yǎng)老設(shè)備采購(gòu)與適老化改造，2024年進(jìn)一步擴(kuò)大試點(diǎn)范圍并優(yōu)化補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)。多地地方政府亦配套出臺(tái)地方性扶持政策，如上海市對(duì)采購(gòu)智能護(hù)理機(jī)器人的養(yǎng)老機(jī)構(gòu)給予設(shè)備投資額30%的財(cái)政補(bǔ)貼，北京市則將機(jī)器人應(yīng)用納入養(yǎng)老機(jī)構(gòu)星級(jí)評(píng)定加分項(xiàng)。從運(yùn)營(yíng)效果看，引入機(jī)器人輔助系統(tǒng)的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)在人力成本控制方面成效顯著，平均護(hù)理人員配比從1:4優(yōu)化至1:6，夜間照護(hù)響應(yīng)時(shí)間縮短40%以上，同時(shí)護(hù)理差錯(cuò)率下降18.2%。未來(lái)五年，隨著5G、邊緣計(jì)算與大模型技術(shù)的深度融合，養(yǎng)老機(jī)器人將向多模態(tài)感知、自主決策與個(gè)性化服務(wù)方向演進(jìn)，預(yù)計(jì)到2030年，具備初級(jí)認(rèn)知能力的智能護(hù)理機(jī)器人將在全國(guó)30%以上的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)常態(tài)化應(yīng)用，形成覆蓋評(píng)估、干預(yù)、監(jiān)測(cè)、反饋全鏈條的智能化照護(hù)生態(tài)。行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)亦同步提速，全國(guó)老齡辦牽頭制定的《養(yǎng)老護(hù)理機(jī)器人通用技術(shù)規(guī)范》已于2024年試行，為產(chǎn)品安全、數(shù)據(jù)隱私與服務(wù)效能提供制度保障。整體而言，輔助護(hù)理與機(jī)器人技術(shù)的深度嵌入，不僅有效緩解了專(zhuān)業(yè)護(hù)理人力資源短缺的結(jié)構(gòu)性矛盾，更推動(dòng)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)向精準(zhǔn)化、高效化與人性化方向升級(jí)，為構(gòu)建高質(zhì)量養(yǎng)老服務(wù)體系提供堅(jiān)實(shí)技術(shù)支撐。2、服務(wù)內(nèi)容與標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)醫(yī)養(yǎng)服務(wù)分級(jí)標(biāo)準(zhǔn)與質(zhì)量評(píng)價(jià)體系長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)與醫(yī)養(yǎng)服務(wù)銜接機(jī)制探索長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)制度作為應(yīng)對(duì)人口老齡化挑戰(zhàn)的關(guān)鍵制度安排，近年來(lái)在中國(guó)多個(gè)試點(diǎn)城市持續(xù)推進(jìn)，為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的發(fā)展提供了重要支撐。截至2024年底，全國(guó)已有49個(gè)城市開(kāi)展長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)試點(diǎn)，覆蓋人口超過(guò)1.5億，累計(jì)參保人數(shù)達(dá)1.3億，實(shí)際享受待遇人數(shù)約380萬(wàn)，年度基金支出規(guī)模突破200億元。這一制度通過(guò)將失能、半失能老年人的照護(hù)費(fèi)用部分納入社會(huì)保險(xiǎn)體系，有效緩解了家庭照護(hù)負(fù)擔(dān)，同時(shí)為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)創(chuàng)造了穩(wěn)定的服務(wù)需求與支付保障。在政策推動(dòng)下，醫(yī)養(yǎng)服務(wù)與長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)的銜接機(jī)制逐步從“形式對(duì)接”向“實(shí)質(zhì)融合”演進(jìn)，表現(xiàn)為服務(wù)項(xiàng)目清單標(biāo)準(zhǔn)化、評(píng)估體系統(tǒng)一化、支付方式精細(xì)化以及信息系統(tǒng)互聯(lián)互通。例如，上海、成都、青島等地已建立由醫(yī)保部門(mén)主導(dǎo)、民政與衛(wèi)健協(xié)同的失能等級(jí)評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)，統(tǒng)一采用《長(zhǎng)期照護(hù)失能等級(jí)評(píng)估量表（試行）》，實(shí)現(xiàn)評(píng)估結(jié)果在醫(yī)保報(bào)銷(xiāo)、機(jī)構(gòu)入住、服務(wù)供給等環(huán)節(jié)的互認(rèn)通用。這種制度協(xié)同顯著提升了服務(wù)效率，降低了重復(fù)評(píng)估成本，也為機(jī)構(gòu)精準(zhǔn)匹配服務(wù)內(nèi)容提供了依據(jù)。從市場(chǎng)規(guī)模看，據(jù)中國(guó)老齡科學(xué)研究中心預(yù)測(cè)，到2030年，中國(guó)失能、半失能老年人口將突破7000萬(wàn)，長(zhǎng)期照護(hù)服務(wù)潛在市場(chǎng)規(guī)模有望達(dá)到1.8萬(wàn)億元。在此背景下，長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)若能實(shí)現(xiàn)全國(guó)范圍制度化覆蓋，并將支付范圍從基礎(chǔ)生活照料適度擴(kuò)展至康復(fù)護(hù)理、慢病管理、心理慰藉等醫(yī)養(yǎng)融合型服務(wù)，將進(jìn)一步激活醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)的服務(wù)供給能力。當(dāng)前，部分試點(diǎn)地區(qū)已嘗試將符合條件的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)納入長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)定點(diǎn)單位，允許其提供“醫(yī)療+照護(hù)”一體化服務(wù)并按項(xiàng)目或按床日結(jié)算費(fèi)用。例如，江蘇南通對(duì)入住醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)的重度失能人員，按每人每月2700元標(biāo)準(zhǔn)給予照護(hù)補(bǔ)貼，其中70%由長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)基金支付，其余由個(gè)人或財(cái)政兜底。此類(lèi)模式不僅提升了機(jī)構(gòu)運(yùn)營(yíng)的可持續(xù)性，也增強(qiáng)了老年人對(duì)專(zhuān)業(yè)照護(hù)服務(wù)的可及性。未來(lái)五年，隨著《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》及《關(guān)于推進(jìn)基本養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)的意見(jiàn)》等政策的深入實(shí)施，長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)有望在2027年前完成全國(guó)制度框架搭建，并在2030年前實(shí)現(xiàn)基本覆蓋全體職工和城鄉(xiāng)居民。屆時(shí)，醫(yī)養(yǎng)服務(wù)與保險(xiǎn)制度的銜接將更加緊密，形成以需求為導(dǎo)向、以評(píng)估為基礎(chǔ)、以支付為杠桿、以質(zhì)量為保障的閉環(huán)運(yùn)行機(jī)制。在此過(guò)程中，需重點(diǎn)解決服務(wù)供給結(jié)構(gòu)失衡、專(zhuān)業(yè)護(hù)理人員短缺、跨部門(mén)數(shù)據(jù)共享不足等瓶頸問(wèn)題。通過(guò)推動(dòng)長(zhǎng)期照護(hù)保險(xiǎn)與基本醫(yī)保、商業(yè)健康保險(xiǎn)、社會(huì)救助等多層次保障體系的有機(jī)銜接，構(gòu)建覆蓋全生命周期、貫穿居家社區(qū)機(jī)構(gòu)全場(chǎng)景的照護(hù)支持網(wǎng)絡(luò)，將為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的高質(zhì)量發(fā)展提供堅(jiān)實(shí)制度基礎(chǔ)與廣闊市場(chǎng)空間。五、市場(chǎng)前景、風(fēng)險(xiǎn)研判與投資策略建議1、市場(chǎng)需求與增長(zhǎng)潛力預(yù)測(cè)年老年人口結(jié)構(gòu)變化與醫(yī)養(yǎng)服務(wù)需求測(cè)算根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局及第七次全國(guó)人口普查數(shù)據(jù)顯示，截至2023年底，中國(guó)60歲及以上人口已達(dá)2.97億，占總?cè)丝诘?1.1%，其中65歲及以上人口為2.17億，占比15.4%。按照聯(lián)合國(guó)老齡化社會(huì)標(biāo)準(zhǔn)，中國(guó)已步入深度老齡化階段，并正加速向超級(jí)老齡化社會(huì)過(guò)渡。預(yù)計(jì)到2025年，60歲以上人口將突破3.1億，2030年將進(jìn)一步攀升至3.8億左右，占總?cè)丝诒戎鼗驅(qū)⒊^(guò)27%。在這一結(jié)構(gòu)性轉(zhuǎn)變過(guò)程中，高齡化趨勢(shì)尤為顯著：80歲及以上高齡老年人口在2023年約為3800萬(wàn)，預(yù)計(jì)2030年將接近6000萬(wàn)，年均復(fù)合增長(zhǎng)率維持在6%以上。伴隨老年人口規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大與年齡結(jié)構(gòu)不斷上移，慢性病患病率同步攀升，國(guó)家衛(wèi)生健康委員會(huì)數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)60歲以上老年人慢性病患病率高達(dá)75%以上，其中高血壓、糖尿病、心腦血管疾病及認(rèn)知障礙等共病現(xiàn)象普遍，超過(guò)40%的老年人同時(shí)患有兩種及以上慢性疾病。這一健康狀況直接催生對(duì)整合型醫(yī)養(yǎng)服務(wù)的剛性需求，傳統(tǒng)單一養(yǎng)老或醫(yī)療模式已難以滿足多層次、復(fù)合型照護(hù)需要?；谥袊?guó)老齡科研中心與相關(guān)高校聯(lián)合構(gòu)建的醫(yī)養(yǎng)服務(wù)需求測(cè)算模型，結(jié)合人口結(jié)構(gòu)、失能失智比例、慢性病發(fā)病率及區(qū)域醫(yī)療資源配置等多維變量，預(yù)計(jì)到2025年，全國(guó)對(duì)具備醫(yī)療資質(zhì)的醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型機(jī)構(gòu)服務(wù)需求人口將達(dá)4200萬(wàn)，其中中度及以上失能老人約1800萬(wàn)，認(rèn)知障礙患者約1200萬(wàn)；至2030年，該需求人口規(guī)模將擴(kuò)大至5800萬(wàn)以上，年均增長(zhǎng)約5.8%。從區(qū)域分布看，東部沿海省份如江蘇、浙江、廣東等地因老齡化程度高、經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)好、醫(yī)保覆蓋廣，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)滲透率已領(lǐng)先全國(guó)，2023年平均機(jī)構(gòu)入住率達(dá)72%，而中西部地區(qū)受限于財(cái)政投入不足與專(zhuān)業(yè)人才短缺，服務(wù)供給缺口明顯，部分省份有效供給覆蓋率不足30%。與此同時(shí)，家庭結(jié)構(gòu)小型化與空巢化進(jìn)一步加劇服務(wù)壓力，2023年全國(guó)空巢老年人口占比已超56%，傳統(tǒng)家庭照護(hù)功能持續(xù)弱化，推動(dòng)機(jī)構(gòu)化、專(zhuān)業(yè)化照護(hù)成為主流選擇。在此背景下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)規(guī)模呈現(xiàn)高速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，據(jù)艾媒咨詢(xún)與民政部聯(lián)合測(cè)算，2023年中國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模約為8600億元，預(yù)計(jì)2025年將突破1.2萬(wàn)億元，2030年有望達(dá)到2.3萬(wàn)億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率保持在12%以上。政策層面，《“十四五”國(guó)家老齡事業(yè)發(fā)展和養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃》明確提出到2025年每千名老年人配備養(yǎng)老床位數(shù)達(dá)32張，其中護(hù)理型床位占比不低于55%，并推動(dòng)二級(jí)及以下醫(yī)療機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)型為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)。各地亦相繼出臺(tái)土地、稅收、醫(yī)保支付等配套支持措施，有效激活社會(huì)資本參與熱情。未來(lái)五年，隨著長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)范圍擴(kuò)大至全國(guó)、智慧健康養(yǎng)老技術(shù)加速應(yīng)用以及跨部門(mén)協(xié)同機(jī)制不斷完善，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)供給能力將持續(xù)提升，但供需結(jié)構(gòu)性矛盾仍存，尤其在農(nóng)村地區(qū)與低收入老年群體中，服務(wù)可及性與可負(fù)擔(dān)性仍是關(guān)鍵挑戰(zhàn)。因此，科學(xué)預(yù)測(cè)老年人口結(jié)構(gòu)演變趨勢(shì)，精準(zhǔn)測(cè)算不同區(qū)域、不同健康狀態(tài)老年人群的醫(yī)養(yǎng)服務(wù)需求，是優(yōu)化資源配置、制定差異化政策、引導(dǎo)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的核心前提。重點(diǎn)城市群醫(yī)養(yǎng)結(jié)合市場(chǎng)容量與增長(zhǎng)熱點(diǎn)區(qū)域中國(guó)重點(diǎn)城市群在2025至2030年期間，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合型養(yǎng)老機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)容量呈現(xiàn)顯著擴(kuò)張態(tài)勢(shì)，核心增長(zhǎng)動(dòng)力源自人口老齡化加速、政策持續(xù)加碼以及居民健康養(yǎng)老需求升級(jí)的多重疊加效應(yīng)。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局及民政部聯(lián)合發(fā)布的數(shù)據(jù)，截至2024年底，全國(guó)60歲及以上人口已突破2.9億，占總?cè)丝诒戎剡_(dá)20.6%，其中京津冀、長(zhǎng)三角、粵港澳大灣區(qū)、成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟(jì)圈以及長(zhǎng)江中游城市群五大重點(diǎn)區(qū)域集中了全國(guó)約45%的老年人口，成為醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)需求最為密集的區(qū)域。預(yù)計(jì)到2030年，上述城市群60歲以上人口將接近1.5億，年均復(fù)合增長(zhǎng)率維持在3.2%左右，直接推動(dòng)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合市場(chǎng)總規(guī)模從2024年的約4800億元增長(zhǎng)至2030年的1.2萬(wàn)億元以上，年均增速超過(guò)16%。其中，長(zhǎng)三角地區(qū)憑借完善的醫(yī)療資源網(wǎng)絡(luò)、較高的居民支付能力以及地方政府對(duì)“醫(yī)養(yǎng)康養(yǎng)融合發(fā)展”的先行先試政策，預(yù)計(jì)2030年市場(chǎng)規(guī)模將突破3500億元，占全國(guó)總量近三成；粵港澳大灣區(qū)則依托“健康灣區(qū)”戰(zhàn)略，推動(dòng)跨境醫(yī)療與養(yǎng)老服務(wù)聯(lián)動(dòng)，預(yù)計(jì)2025—2030年醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)床位年均新增率達(dá)12.5%，深圳、廣州、珠海等城市將成為高端醫(yī)養(yǎng)服務(wù)集聚區(qū)；成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟(jì)圈在國(guó)家“西部大開(kāi)發(fā)”與“成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟(jì)圈建設(shè)”雙重政策加持下，醫(yī)養(yǎng)結(jié)合項(xiàng)目投資熱度持續(xù)攀升，2024年社會(huì)資本投入同比增長(zhǎng)28%，預(yù)計(jì)到2030年川渝兩地醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)數(shù)量將翻番，服務(wù)覆蓋人口超3000萬(wàn)。值得注意的是，長(zhǎng)江中游城市群中的武漢、長(zhǎng)沙、南昌等地，正通過(guò)“智慧養(yǎng)老+社區(qū)嵌入式醫(yī)養(yǎng)”模式快速填補(bǔ)服務(wù)空白，2025年試點(diǎn)社區(qū)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合服務(wù)中心已超1200個(gè)，預(yù)計(jì)2030年該模式將覆蓋80%以上的城市社區(qū)，形成以居家為基礎(chǔ)、社區(qū)為依托、機(jī)構(gòu)為補(bǔ)充的多層次服務(wù)體系。在增長(zhǎng)熱點(diǎn)區(qū)域方面，除一線城市外，二線及強(qiáng)三線城市正成為新的投資高地，如合肥、西安、鄭州、佛山、東莞等城市，憑借土地成本優(yōu)勢(shì)、人口凈流入趨勢(shì)以及地方政府專(zhuān)項(xiàng)補(bǔ)貼政策（如每張醫(yī)養(yǎng)結(jié)合床位最高補(bǔ)貼3萬(wàn)元、運(yùn)營(yíng)前三年免征房產(chǎn)稅等），吸引大量社會(huì)資本布局。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2024年全國(guó)醫(yī)養(yǎng)結(jié)合領(lǐng)域新增項(xiàng)目中，約62%位于非一線城市，其中華東、華南地區(qū)縣域醫(yī)養(yǎng)綜合體項(xiàng)目數(shù)量同比增長(zhǎng)41%。未來(lái)五年，隨著國(guó)家“十四五”及“十五五”養(yǎng)老服務(wù)體系規(guī)劃的深入推進(jìn)，醫(yī)保支付向醫(yī)養(yǎng)結(jié)合機(jī)構(gòu)延伸、長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)試點(diǎn)擴(kuò)面、智慧健康養(yǎng)老產(chǎn)品納入政府采購(gòu)目錄等政策紅利將持續(xù)釋放，進(jìn)一步激活重點(diǎn)城市群內(nèi)部的結(jié)構(gòu)性增長(zhǎng)潛力。尤其在遠(yuǎn)程醫(yī)療、AI健康監(jiān)測(cè)、康復(fù)輔具租賃等細(xì)分賽道，預(yù)計(jì)2030年相關(guān)市場(chǎng)規(guī)