1、泓域咨詢/擠塑板項目財務分析報告一、項目發(fā)展背景現(xiàn)今，隨著我國經(jīng)濟增長速度放緩和互聯(lián)網(wǎng)電子商務的興起，對于擠塑板行業(yè)而言，既是機遇又是挑戰(zhàn)，擠塑板企業(yè)要跟隨時代發(fā)展趨勢，及時做出正確的轉(zhuǎn)型和調(diào)整，才能發(fā)揮自身優(yōu)勢，搶占先機。擠塑板的導熱系數(shù)小于等于0.028w/mk，遠遠低于其他的保溫材料，因此具有高熱阻、低線性膨脹率的特點。普遍適于屋面保溫隔熱系統(tǒng)、冷凍庫、墻體內(nèi)外的保溫隔熱，效果無與倫比。XPS擠塑板是在歐美國家建筑裝潢業(yè)中廣泛采用的隔熱保溫材料之一，1938年美國的歐美的歐文斯科寧公司率先生產(chǎn)該產(chǎn)品，中國的臺灣地區(qū)也是生產(chǎn)和使用較早的地區(qū)之一。二十世紀九十年代初開始進入中國大陸，主要以成

2、品進口的方式在部分地區(qū)宣傳推廣和銷售，由于當時生產(chǎn)廠家沒有在大陸直接投資生產(chǎn)，產(chǎn)品的推廣工作一直停滯不前。1996年，美國的歐文斯科寧公司開始在南京投資設廠直接在國內(nèi)生產(chǎn)和銷售該產(chǎn)品，并投巨資開辟大陸市場。1998年在臺灣的禹昌集團開始在其大陸分公司上海上福公司投資生產(chǎn)XPS擠塑板，產(chǎn)品的宣傳和推廣工作也開始加強。在隨后的不到兩年的時間里，歐文斯科寧和上海上福公司會同國家有關部委完成了對產(chǎn)品檢驗的相關技術指標的制定，并取得了國家有關部門的支持，產(chǎn)品的推廣在國家的高層部門得支認可，同時產(chǎn)品也在國內(nèi)的重大工程項目中陸續(xù)開始使用。近幾年來，擠塑成型的聚苯乙烯板在世界范圍內(nèi)得到廣泛應用，這種新材料內(nèi)部

3、為閉孔結(jié)構，具有優(yōu)異和持久不變的保溫性能、極強的憎水阻止水蒸汽滲透的能力、相當高的抗壓強度、加工容易、便于安裝等特點，是目前世界上公認的適用于倒置屋面的理想保溫材料。二、項目總投資估算（一）固定資產(chǎn)投資估算本期項目的固定資產(chǎn)投資11742.46(萬元）。（二）流動資金投資估算預計達產(chǎn)年需用流動資金2075.06萬元。（三）總投資構成分析1、總投資及其構成分析：項目總投資13817.52萬元，其中：固定資產(chǎn)投資11742.46萬元，占項目總投資的84.98%；流動資金2075.06萬元，占項目總投資的15.02%。2、固定資產(chǎn)投資及其構成分析：本期工程項目固定資產(chǎn)投資包括：建筑工程投資3726.

4、35萬元，占項目總投資的26.97%；設備購置費5336.44萬元，占項目總投資的38.62%；其它投資2679.67萬元，占項目總投資的19.39%。3、總投資及其構成估算：總投資=固定資產(chǎn)投資+流動資金。項目總投資=11742.46+2075.06=13817.52（萬元）。三、資金籌措全部自籌。四、經(jīng)濟評價財務測算根據(jù)規(guī)劃，項目預計三年達產(chǎn)：第一年負荷55.00%,計劃收入8517.30萬元，總成本7434.53萬元，利潤總額894.01萬元，凈利潤670.51萬元，增值稅264.53萬元，稅金及附加219.12萬元，所得稅223.50萬元；第二年負荷80.00%,計劃收入12388.8

5、0萬元，總成本9970.35萬元，利潤總額2121.64萬元，凈利潤1591.23萬元，增值稅384.78萬元，稅金及附加233.55萬元，所得稅530.41萬元；第三年生產(chǎn)負荷100%，計劃收入15486.00萬元，總成本11999.00萬元，利潤總額3487.00萬元，凈利潤2615.25萬元，增值稅480.97萬元，稅金及附加245.09萬元，所得稅871.75萬元。（一）營業(yè)收入估算項目經(jīng)營期內(nèi)不考慮通貨膨脹因素，只考慮行業(yè)設備相對價格變化，假設當年設備產(chǎn)量等于當年產(chǎn)品銷售量。項目達產(chǎn)年預計每年可實現(xiàn)營業(yè)收入15486.00萬元。（二）達產(chǎn)年增值稅估算達產(chǎn)年應繳增值稅=銷項稅額-進項稅

6、額=480.97萬元。（三）綜合總成本費用估算根據(jù)謹慎財務測算，當項目達到正常生產(chǎn)年份時，按達產(chǎn)年經(jīng)營能力計算，本期工程項目綜合總成本費用11999.00萬元，其中：可變成本10143.26萬元，固定成本1855.74萬元，具體測算數(shù)據(jù)詳見總成本費用估算一覽表所示。達產(chǎn)年應納稅金及附加245.09萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-銷售稅金及附加+補貼收入=3487.00（萬元）。企業(yè)所得稅=應納稅所得額稅率=3487.0025.00%=871.75（萬元）。（六）利潤及利潤分配1、本期工程項目達產(chǎn)年利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-銷售稅

7、金及附加+補貼收入=3487.00（萬元）。2、達產(chǎn)年應納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應納稅所得額稅率=3487.0025.00%=871.75（萬元）。3、本項目達產(chǎn)年可實現(xiàn)利潤總額3487.00萬元，繳納企業(yè)所得稅871.75萬元，其正常經(jīng)營年份凈利潤：企業(yè)凈利潤=達產(chǎn)年利潤總額-企業(yè)所得稅=3487.00-871.75=2615.25（萬元）。4、根據(jù)利潤及利潤分配表可以計算出以下經(jīng)濟指標。（1）達產(chǎn)年投資利潤率=25.24%。（2）達產(chǎn)年投資利稅率=30.49%。（3）達產(chǎn)年投資回報率=18.93%。5、根據(jù)經(jīng)濟測算，本期工程項目投產(chǎn)后，達產(chǎn)年實現(xiàn)營業(yè)收入15486.00萬元，總成本費用1

8、1999.00萬元，稅金及附加245.09萬元，利潤總額3487.00萬元，企業(yè)所得稅871.75萬元，稅后凈利潤2615.25萬元，年納稅總額1597.81萬元。五、項目盈利能力分析全部投資回收期（Pt）=6.78年。本期工程項目全部投資回收期6.78年，小于行業(yè)基準投資回收期，項目的投資能夠及時回收，故投資風險性相對較小。六、綜合評價本期工程項目投資效益是顯著的，達產(chǎn)年投資利潤率25.24%，投資利稅率30.49%，全部投資回報率18.93%，全部投資回收期6.78年（含建設期），表明本期工程項目利潤空間較大，具有較好的盈利能力、較強的清償能力和抗風險能力。為了保證項目的順利實施，建議項目

9、管理部門要強化項目管理的監(jiān)督機制，完善監(jiān)督體系，確保投資項目達到預期的目標。對項目的環(huán)境保護設施要堅持“三同時”制度，實現(xiàn)項目的經(jīng)濟效益、社會效益同環(huán)境保護效益全面、同步發(fā)展。七、市場預測分析XPS擠塑板是在歐美國家建筑裝潢業(yè)中廣泛采用的隔熱保溫材料之一，1938年美國的歐美的歐文斯科寧公司率先生產(chǎn)該產(chǎn)品，中國的臺灣地區(qū)也是生產(chǎn)和使用較早的地區(qū)之一。二十世紀九十年代初開始進入中國大陸，主要以成品進口的方式在部分地區(qū)宣傳推廣和銷售，由于當時生產(chǎn)廠家沒有在大陸直接投資生產(chǎn)，產(chǎn)品的推廣工作一直停滯不前。1996年，美國的歐文斯科寧公司開始在南京投資設廠直接在國內(nèi)生產(chǎn)和銷售該產(chǎn)品，并投巨資開辟大陸市場

10、。1998年在臺灣的禹昌集團開始在其大陸分公司上海上福公司投資生產(chǎn)XPS擠塑板，產(chǎn)品的宣傳和推廣工作也開始加強。在隨后的不到兩年的時間里，歐文斯科寧和上海上福公司會同國家有關部委完成了對產(chǎn)品檢驗的相關技術指標的制定，并取得了國家有關部門的支持，產(chǎn)品的推廣在國家的高層部門得支認可，同時產(chǎn)品也在國內(nèi)的重大工程項目中陸續(xù)開始使用。目XPS板經(jīng)過歐文斯科寧公司近四年的大力推廣，目前已被建筑業(yè)內(nèi)認同，通過近期對上海地區(qū)的隨機調(diào)查，90以上工程已開始使用XPS擠塑板，長江三角洲地區(qū)已普遍開始使用。在北方正在形成一個以北京為中心的市場，市場處于起步階段，國內(nèi)其他地區(qū)還處于空白和萌芽狀態(tài)。以歐文斯科寧公司的市

11、場預測， 2010年要滿足國內(nèi)外市場至少需要600條生產(chǎn)線，而國內(nèi)目前30條生產(chǎn)線，須增加幾十倍生產(chǎn)能力。近幾年來，擠塑成型的聚苯乙烯板在世界范圍內(nèi)得到廣泛應用，這種新材料內(nèi)部為閉孔結(jié)構，具有優(yōu)異和持久不變的保溫性能、極強的憎水阻止水蒸汽滲透的能力、相當高的抗壓強度、加工容易、便于安裝等特點，是目前世界上公認的適用于倒置屋面的理想保溫材料。擠塑聚苯乙烯的吸水率要比發(fā)泡聚苯乙烯要小10倍左右，且比泡沫玻璃還要低。試驗還表明，該材料浸水之后僅在最初階段能吸入少量水份，隨后就不再吸水，這一性質(zhì)使它具有極佳的保溫性能且持久不變，這一特點對于倒置保溫屋面至關重要。此外，擠塑聚苯乙烯的水蒸汽滲透性能要比發(fā)

12、泡聚苯乙烯小24倍，因此，這種保溫材料既能阻止雨水的浸入又能防止?jié)駳鉂B透，從而避免了在材料內(nèi)部因冷凝而積水，這是絕大多數(shù)保溫材料望塵莫及的。優(yōu)異和持久不變的保溫性能根據(jù)美國與瑞典在常溫下試驗結(jié)果，擠塑聚苯乙烯的導熱系數(shù)為00289WmK，這比發(fā)泡聚苯乙烯的保溫性能要好25。又據(jù)試驗比較，擠塑聚苯乙烯板的保溫性能在5年內(nèi)仍能維持其使用180天時的保溫性能的90o95之內(nèi)，但聚胺酯經(jīng)180天之后，因老化作用其保溫性能喪失達30。擠塑聚苯乙烯的使用溫度在-5474之間。又據(jù)1987-05-04德國專家C,ptze，H發(fā)表的“保溫涂膜防水屋面內(nèi)擠塑聚苯乙烯板的長期性能判斷”一文中介紹的實測結(jié)果指出：“

13、其導熱系數(shù)增長極為緩慢，從干燥狀態(tài)的0028WmK經(jīng)30年之后，其含水體積分數(shù)265時為0030WmK，因此，可以說擠塑聚苯乙烯具有優(yōu)異和持久不變的保溫性能。較高的抗壓強度根據(jù)GB50207-94中的有關規(guī)定，考慮到施工及上人的需要，僅對隔熱措施所采用的粘土磚及混凝土強度等級作了規(guī)定；而對泡沫塑料類板狀保溫材料只規(guī)定了質(zhì)量要求，其抗壓強度)01Mpa，表觀密度在30-13()Kgm3之間。顯而易見，擠壓聚苯乙烯的抗壓強度在104690Kpa之間，足以滿足施工及上人的要求。綜上所述，這種抗壓強度較高、保溫性能優(yōu)異、具有極強的憎水抗?jié)駳鉂B透性能，使擠塑板至少能有60年的使用壽命。特別是當作屋面保溫

14、材料，即使屋面中的其它材料需要翻修，這種保溫材料仍可重復使用。XPS/擠塑式聚苯乙烯發(fā)泡硬質(zhì)保溫板是在歐美國家建筑裝潢業(yè)中廣泛采用的隔熱保溫材料之一。1996年，美國的歐文斯科寧公司開始在南京投資設廠直接在國內(nèi)生產(chǎn)和銷售該產(chǎn)品，并投巨資開辟大陸市場。八、附表上年度營收情況一覽表序號項目第一季度第二季度第三季度第四季度合計1營業(yè)收入2109.402812.542611.642511.2010044.782主營業(yè)務收入1861.522482.022304.742216.098864.372.1擠塑板(A)614.30819.07760.56731.312925.242.2擠塑板(B)428.155

15、70.87530.09509.702038.812.3擠塑板(C)316.46421.94391.81376.741506.942.4擠塑板(D)223.38297.84276.57265.931063.722.5擠塑板(E)148.92198.56184.38177.29709.152.6擠塑板(F)93.08124.10115.24110.80443.222.7擠塑板(.)37.2349.6446.0944.32177.293其他業(yè)務收入247.89330.51306.91295.101180.41上年度主要經(jīng)濟指標項目單位指標完成營業(yè)收入萬元10044.78完成主營業(yè)務收入萬元8864.

16、37主營業(yè)務收入占比88.25%營業(yè)收入增長率（同比）29.34%營業(yè)收入增長量（同比）萬元2278.42利潤總額萬元2502.42利潤總額增長率31.12%利潤總額增長量萬元593.92凈利潤萬元1876.82凈利潤增長率27.97%凈利潤增長量萬元410.25投資利潤率27.76%投資回報率20.82%財務內(nèi)部收益率20.82%企業(yè)總資產(chǎn)萬元21237.89流動資產(chǎn)總額占比萬元36.64%流動資產(chǎn)總額萬元7782.58資產(chǎn)負債率29.35%主要經(jīng)濟指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積平方米46843.4170.23畝1.1容積率1.011.2建筑系數(shù)67.77%1.3投資強度萬元/畝1

17、67.201.4基底面積平方米31745.781.5總建筑面積平方米47311.841.6綠化面積平方米3118.77綠化率6.59%2總投資萬元13817.522.1固定資產(chǎn)投資萬元11742.462.1.1土建工程投資萬元3726.352.1.1.1土建工程投資占比萬元26.97%2.1.2設備投資萬元5336.442.1.2.1設備投資占比38.62%2.1.3其它投資萬元2679.672.1.3.1其它投資占比19.39%2.1.4固定資產(chǎn)投資占比84.98%2.2流動資金萬元2075.062.2.1流動資金占比15.02%3收入萬元15486.004總成本萬元11999.005利潤總

18、額萬元3487.006凈利潤萬元2615.257所得稅萬元1.018增值稅萬元480.979稅金及附加萬元245.0910納稅總額萬元1597.8111利稅總額萬元4213.0612投資利潤率25.24%13投資利稅率30.49%14投資回報率18.93%15回收期年6.7816設備數(shù)量臺（套）12617年用電量千瓦時1170856.7418年用水量立方米10566.5419總能耗噸標準煤144.8020節(jié)能率20.82%21節(jié)能量噸標準煤43.2522員工數(shù)量人279區(qū)域內(nèi)行業(yè)經(jīng)營情況項目單位指標備注行業(yè)產(chǎn)值萬元152280.40同期產(chǎn)值萬元137449.59同比增長10.79%從業(yè)企業(yè)數(shù)量

19、家601規(guī)上企業(yè)家19從業(yè)人數(shù)人30050前十位企業(yè)產(chǎn)值萬元65507.53去年同期58593.50萬元。1、xxx有限責任公司（AAA）萬元16049.342、xxx投資公司萬元14411.663、xxx公司萬元8515.984、xxx科技發(fā)展公司萬元7205.835、xxx科技公司萬元4585.536、xxx公司萬元4257.997、xxx公司萬元327.548、xxx科技發(fā)展公司萬元2685.819、xxx科技公司萬元2554.7910、xxx公司萬元1965.23區(qū)域內(nèi)行業(yè)營業(yè)能力分析序號項目單位指標1行業(yè)工業(yè)增加值萬元32205.471.1同期增加值萬元26943.421.2增長率1

20、9.53%2行業(yè)凈利潤萬元19604.462.12016年凈利潤萬元17221.062.2增長率13.84%3行業(yè)納稅總額萬元47857.263.12016納稅總額萬元42426.653.2增長率12.80%42017完成投資萬元49409.794.12016行業(yè)投資萬元14.39%區(qū)域內(nèi)行業(yè)市場預測（單位：萬元）序號項目2018年2019年2020年1產(chǎn)值179241.71203683.76231458.822利潤總額46873.3153265.1260528.553凈利潤16430.0818670.5421216.524納稅總額11074.8212585.0214301.165工業(yè)增加值5

21、7856.4965746.0174711.386產(chǎn)業(yè)貢獻率6.00%10.00%11.93%7企業(yè)數(shù)量7218801126土建工程投資一覽表序號項目占地面積（）基底面積（）建筑面積（）計容面積（）投資（萬元）1主體生產(chǎn)工程22444.2722444.2733838.9933838.992931.731.1主要生產(chǎn)車間13466.5613466.5620303.3920303.391817.671.2輔助生產(chǎn)車間7182.177182.1710828.4810828.48938.151.3其他生產(chǎn)車間1795.541795.541962.661962.66175.902倉儲工程4761.8747

22、61.878757.358757.35551.792.1成品貯存1190.471190.472189.342189.34137.952.2原料倉儲2476.172476.174553.824553.82286.932.3輔助材料倉庫1095.231095.232014.192014.19126.913供配電工程253.97253.97253.97253.9718.003.1供配電室253.97253.97253.97253.9718.004給排水工程292.06292.06292.06292.0616.104.1給排水292.06292.06292.06292.0616.105服務性工程301

23、5.853015.853015.853015.85190.035.1辦公用房1301.891301.891301.891301.8990.205.2生活服務1713.961713.961713.961713.9687.256消防及環(huán)保工程850.79850.79850.79850.7960.316.1消防環(huán)保工程850.79850.79850.79850.7960.317項目總圖工程126.98126.98126.98126.98-143.967.1場地及道路硬化8361.401864.881864.887.2場區(qū)圍墻1864.888361.408361.407.3安全保衛(wèi)室126.98126

24、.98126.98126.988綠化工程2924.42102.35合計31745.7847311.8447311.843726.35節(jié)能分析一覽表序號項目單位指標備注1總能耗噸標準煤144.801.1年用電量千瓦時1170856.741.2年用電量噸標準煤143.901.3年用水量立方米10566.541.4年用水量噸標準煤0.902年節(jié)能量噸標準煤43.253節(jié)能率20.82%節(jié)項目建設進度一覽表序號項目單位指標1完成投資萬元9014.601.1完成比例65.24%2完成固定資產(chǎn)投資萬元7021.302.1完成比例77.89%3完成流動資金投資萬元1993.303.1完成比例22.11%人力

25、資源配置一覽表序號項目單位指標1一線產(chǎn)業(yè)工人工資1.1平均人數(shù)人1901.2人均年工資萬元5.671.3年工資額萬元863.332工程技術人員工資2.1平均人數(shù)人422.2人均年工資萬元6.632.3年工資額萬元229.033企業(yè)管理人員工資3.1平均人數(shù)人113.2人均年工資萬元7.973.3年工資額萬元80.364品質(zhì)管理人員工資4.1平均人數(shù)人224.2人均年工資萬元5.134.3年工資額萬元131.025其他人員工資5.1平均人數(shù)人145.2人均年工資萬元4.535.3年工資額萬元89.306職工工資總額萬元1393.04固定資產(chǎn)投資估算表序號項目單位建筑工程費設備購置及安裝費其它費用

26、合計占總投資比例1項目建設投資萬元3726.355336.44167.2011742.461.1工程費用萬元3726.355336.4411099.541.1.1建筑工程費用萬元3726.353726.3526.97%1.1.2設備購置及安裝費萬元5336.445336.4438.62%1.2工程建設其他費用萬元2679.672679.6719.39%1.2.1無形資產(chǎn)萬元1161.641161.641.3預備費萬元1518.031518.031.3.1基本預備費萬元750.10750.101.3.2漲價預備費萬元767.93767.932建設期利息萬元3固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元11742.461

27、1742.46流動資金投資估算表序號項目單位達產(chǎn)年指標第一年第二年第三年第四年第五年1流動資產(chǎn)萬元11099.545493.789193.5111099.5411099.5411099.541.1應收賬款萬元3329.861831.422663.893329.863329.863329.861.2存貨萬元4994.792747.143995.834994.794994.794994.791.2.1原輔材料萬元1498.44824.141198.751498.441498.441498.441.2.2燃料動力萬元74.9241.2159.9474.9274.9274.921.2.3在產(chǎn)品萬元22

28、97.601263.681838.082297.602297.602297.601.2.4產(chǎn)成品萬元1123.83618.11899.061123.831123.831123.831.3現(xiàn)金萬元2774.891526.192219.912774.892774.892774.892流動負債萬元9024.484963.467219.589024.489024.489024.482.1應付賬款萬元9024.484963.467219.589024.489024.489024.483流動資金萬元2075.061141.281660.052075.062075.062075.064鋪底流動資金萬元691

29、.68380.43553.35691.68691.68691.68總投資構成估算表序號項目單位指標占建設投資比例占固定投資比例占總投資比例1項目總投資萬元13817.52117.67%117.67%100.00%2項目建設投資萬元11742.46100.00%100.00%84.98%2.1工程費用萬元9062.7977.18%77.18%65.59%2.1.1建筑工程費萬元3726.3531.73%31.73%26.97%2.1.2設備購置及安裝費萬元5336.4445.45%45.45%38.62%2.2工程建設其他費用萬元1161.649.89%9.89%8.41%2.2.1無形資產(chǎn)萬元

30、1161.649.89%9.89%8.41%2.3預備費萬元1518.0312.93%12.93%10.99%2.3.1基本預備費萬元750.106.39%6.39%5.43%2.3.2漲價預備費萬元767.936.54%6.54%5.56%3建設期利息萬元4固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元11742.46100.00%100.00%84.98%5建設期間費用萬元6流動資金萬元2075.0617.67%17.67%15.02%7鋪底流動資金萬元691.695.89%5.89%5.01%營業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表序號項目單位第一年第二年第三年第四年第五年1營業(yè)收入萬元8517.3012388.8015

31、486.0015486.0015486.001.1萬元8517.3012388.8015486.0015486.0015486.002現(xiàn)價增加值萬元2725.543964.424955.524955.524955.523增值稅萬元264.53384.78480.97480.97480.973.1銷項稅額萬元2477.762477.762477.762477.762477.763.2進項稅額萬元1098.231597.431996.791996.791996.794城市維護建設稅萬元18.5226.9333.6733.6733.675教育費附加萬元7.9411.5414.4314.4314.43

32、6地方教育費附加萬元5.297.709.629.629.629土地使用稅萬元187.37187.37187.37187.37187.3710稅金及附加萬元219.12233.55245.09245.09245.09折舊及攤銷一覽表序號項目運營期合計第一年第二年第三年第四年第五年1建(構)筑物原值3726.353726.35當期折舊額2981.08149.05149.05149.05149.05149.05凈值745.273577.303428.243279.193130.132981.082機器設備原值5336.445336.44當期折舊額4269.15284.61284.61284.6128

33、4.61284.61凈值5051.834767.224482.614198.003913.393建筑物及設備原值9062.79當期折舊額7250.23433.66433.66433.66433.66433.66建筑物及設備凈值1812.568629.138195.477761.817328.156894.494無形資產(chǎn)原值1161.641161.64當期攤銷額1161.6429.0429.0429.0429.0429.04凈值1132.601103.561074.521045.481016.445合計：折舊及攤銷8411.87462.70462.70462.70462.70462.70總成本費

34、用估算一覽表序號項目單位達產(chǎn)年指標第一年第二年第三年第四年第五年1外購原材料費萬元8387.204612.966709.768387.208387.208387.202外購燃料動力費萬元536.53295.09429.22536.53536.53536.533工資及福利費萬元1393.041393.041393.041393.041393.041393.044修理費萬元52.0428.6241.6352.0452.0452.045其它成本費用萬元1167.49642.12933.991167.491167.491167.495.1其他制造費用萬元334.74184.11267.79334.74

35、334.74334.745.2其他管理費用萬元344.08189.24275.26344.08344.08344.085.3其他銷售費用萬元612.52336.89490.02612.52612.52612.526經(jīng)營成本萬元11536.306344.979229.0411536.3011536.3011536.307折舊費萬元433.66433.66433.66433.66433.66433.668攤銷費萬元29.0429.0429.0429.0429.0429.049利息支出萬元-10總成本費用萬元11999.007434.539970.3511999.0011999.0011999.0010.1可變成本萬元10143.265578.798114.6110143.2610143.2610143.2610.2固定成本萬元1855.741855.741855.741855.741855.741855.7411盈虧平衡點58