怎樣看懂財(cái)務(wù)報(bào)表 更多財(cái)經(jīng)分析報(bào)告：財(cái)務(wù)報(bào)表分析指南 上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表 財(cái)務(wù)報(bào)表分析 財(cái)務(wù)報(bào)表分析案例 -泰州智點(diǎn)財(cái)經(jīng)學(xué)習(xí)網(wǎng) /cwbb/cwbb1.html 上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析 2010年下半年 公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析 報(bào)表：評價(jià)一個(gè)人 1、標(biāo)準(zhǔn)一 2、標(biāo)準(zhǔn)二 3、標(biāo)準(zhǔn)三 。 財(cái)務(wù)報(bào)表分析基礎(chǔ) -戰(zhàn)略、執(zhí)行、資金與報(bào)表 從一個(gè)案例開始 戰(zhàn)略 執(zhí)行 變革 粉飾報(bào)表 財(cái)務(wù)舞弊 ？ 人 企業(yè)環(huán)境 政府有關(guān)法規(guī) 勞動力市場 資本市場 產(chǎn)品市場 供應(yīng)商 客戶 競爭對手 企業(yè)活動 經(jīng)營活動 投資活動 融資活動 企業(yè)戰(zhàn)略 業(yè)務(wù)范圍： 多元化經(jīng)營 專業(yè)化經(jīng)營 競爭定位： 成本領(lǐng)先 差異化 關(guān)鍵致勝因素與風(fēng)險(xiǎn) 會計(jì)環(huán)境 資本市場結(jié)構(gòu) 公司治理結(jié)構(gòu) 會計(jì)慣例與法規(guī) 稅法 獨(dú)立審計(jì) 處理會計(jì)爭端的法律 體系 財(cái)務(wù)會計(jì)系統(tǒng) 對企業(yè)活動的 經(jīng)濟(jì)結(jié)果進(jìn)行 計(jì)量編制報(bào)表 會計(jì)戰(zhàn)略 會計(jì)政策的選擇 會計(jì)估計(jì)的選擇 報(bào)告表格的選擇 附加披露的選擇 會計(jì)產(chǎn)品 外部報(bào)表 內(nèi)部報(bào)表 補(bǔ)充資料 其它資料 功能 提供企業(yè)在某一特定時(shí)點(diǎn)所擁有的全部資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益（自有資本）的存量及其結(jié)構(gòu) 關(guān)系 資產(chǎn) =負(fù)債 +股東權(quán)益 作用 有助于管理者了解某一時(shí)點(diǎn)上各類資產(chǎn)和負(fù)債的規(guī)模、結(jié)構(gòu)及其數(shù)量對應(yīng)關(guān)系，明確個(gè)人和企業(yè)受托責(zé)任及義務(wù)，作出基于優(yōu)化結(jié)構(gòu)、降低風(fēng)險(xiǎn)和提高運(yùn)營效率的判斷和決策 資產(chǎn)負(fù)債表 資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu) 資 產(chǎn) 負(fù)債及所有者權(quán)益流動資產(chǎn) 流動負(fù)債長期投資 長期負(fù)債固定資產(chǎn) 負(fù)債合計(jì)在建工程 實(shí)收資本股本無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn) 未分配利潤 資產(chǎn)負(fù)債表反映的財(cái)務(wù)管理內(nèi)容 -1 資 產(chǎn) 財(cái)務(wù)管理 核心現(xiàn)金 現(xiàn)金流管理短期投資 證券價(jià)值管理應(yīng)收帳款收款質(zhì)量與客戶信用政策管理存貨存貨數(shù)量與周轉(zhuǎn)效率管理長期投資企業(yè)對外投資及證券投資固定資產(chǎn) 資本性投資管理資產(chǎn)管理的核心是通過資產(chǎn)的優(yōu)化配置提高資產(chǎn)的營運(yùn)效率 資產(chǎn)負(fù)債表反映的財(cái)務(wù)管理內(nèi)容 -2 負(fù)債及所有者權(quán)益 財(cái)務(wù)管理（融資） 核心短期借款 銀行信用應(yīng)付帳款 商業(yè)信用長期負(fù)債 負(fù)債融資（資本結(jié)構(gòu)）實(shí)收資本股本 權(quán)益融資（資本結(jié)構(gòu)）未分配利潤 股利分配（留存收益）融資結(jié)構(gòu)與所投資的各類資產(chǎn)之間的現(xiàn)金流規(guī)劃 損益表（利潤表） 功能 提供企業(yè)在某一特定期間內(nèi)所實(shí)現(xiàn)的利潤或發(fā)生虧損數(shù)量 關(guān)系 當(dāng)期收入及收益 -當(dāng)期成本及費(fèi)用 =當(dāng)期損益 作用 有助于管理者了解本期取得的收入和發(fā)生的產(chǎn)品成本、各項(xiàng)期間費(fèi)用及稅金（不含增值稅），了解盈利總水平和各項(xiàng)利潤來源及其結(jié)構(gòu)，把握經(jīng)營策略 損益表的結(jié)構(gòu) 項(xiàng) 目一、 主營業(yè)務(wù)收入 減： 主營業(yè)務(wù)成本 營業(yè) 稅金及附加二、 主營業(yè)務(wù)利潤 加： 其他業(yè)務(wù)利潤 減： 期間費(fèi)用三、 營業(yè)利潤 加： 投資收益 營業(yè) 外收支凈額四、 利潤總額 減： 所得稅五、 凈利潤 企業(yè)凈利潤來自三個(gè)方面：1、營 業(yè)利潤2、投 資收益3、營 業(yè)外收支凈額 稅后凈利潤的計(jì)算 凈利潤 利潤總額 = 所得稅 營業(yè)利潤 投資收益 + 營業(yè)外收支凈額 + 銷售利潤 = 管理費(fèi)用 - - 財(cái)務(wù)費(fèi)用 - 銷售成本 = 銷售收入 - - 銷售稅金 銷售費(fèi)用 - 損益表反映的財(cái)務(wù)管理內(nèi)容 項(xiàng) 目 財(cái)務(wù)管理銷售收入 銷售規(guī)模及市場風(fēng)險(xiǎn)減： 變動成本 固定成本 （付現(xiàn)部分） 經(jīng)營杠桿 固定成本 （非付現(xiàn)部分）息稅前利潤 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)減： 費(fèi)用化利息 財(cái)務(wù)杠桿稅前利潤投資收益 資本運(yùn)營減： 所得稅 稅務(wù)規(guī)劃稅后利潤 股東收益和風(fēng)險(xiǎn) 現(xiàn)金流量表 功能 提供企業(yè)在某一特定期間內(nèi)有關(guān)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的流入和流出的信息 關(guān)系 現(xiàn)金流入量 -現(xiàn)金流出量 =當(dāng)期現(xiàn)金持有量的變動 作用 有助于管理者了解凈收益質(zhì)量、取得和運(yùn)用現(xiàn)金的能力、支付債務(wù)本息和股利的能力和預(yù)測未來現(xiàn)金流量 現(xiàn) 金 流 量 表 結(jié) 構(gòu) 項(xiàng) 目 金 額一、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 經(jīng)營活動現(xiàn)金流入 經(jīng)營活動現(xiàn)金流出經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 凈額二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 投資活動現(xiàn)金流入 投資活動現(xiàn)金流出投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 凈額三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 融資活動現(xiàn)金流入 融資活動現(xiàn)金流出 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 凈額四、匯率變動對現(xiàn)金的影響五、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 各類現(xiàn)金流入和流出 銷售商品和提供勞務(wù)營業(yè)活動現(xiàn)金流入購買商品和支付勞務(wù)銷售及管理費(fèi)用所得稅營業(yè)活動現(xiàn)金流出收回投資取得利息、股利或利潤出售固定資產(chǎn)投資活動現(xiàn)金流入發(fā)行股票取得權(quán)益性投資發(fā)行債券或取得借款籌資活動現(xiàn)金流入購建固定資產(chǎn)和并購支出長期權(quán)益與債權(quán)投資投資活動現(xiàn)金流出償還長期或短期借款分配股利和利潤償還借款利息籌資活動現(xiàn)金流出現(xiàn) 金 現(xiàn)金流量表反映的財(cái)務(wù)管理內(nèi)容 項(xiàng) 目 財(cái) 務(wù) 管 理1 經(jīng)營 活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 營業(yè)現(xiàn)金及其盈余產(chǎn)生能力：可用于支持經(jīng)營性流動資產(chǎn)的規(guī)模、償還債務(wù)本息和支持長期投資的內(nèi)源融資2 投資 活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 投資于實(shí)物資產(chǎn)、權(quán)益性及債權(quán)性證券和這類投資的本金與收益的回收。如為負(fù)值意味著需要內(nèi)外源融資3 籌資 活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 外源融資能力 ： 吸收投資、發(fā)行股票，分配利潤、支付股利、償付債務(wù)本息、返還股本或投資。四、 匯率對現(xiàn)金的影響五、現(xiàn)金凈增加額一、 經(jīng)營現(xiàn)金凈流量二、 投資現(xiàn)金凈流量三、 籌資現(xiàn)金凈流量 利潤分配表的結(jié)構(gòu) 項(xiàng) 目一、凈利潤 加：年初未分配利潤 盈余公積轉(zhuǎn)入二、可供分配的利潤 減：提取法定盈余公積 提取法定公益金三、可供股東分配的利潤 減：應(yīng)付優(yōu)先股股利 提取任意盈余公積金 應(yīng)付普通股股利 轉(zhuǎn)作股本的普通股股利四、未分配利潤 利潤分配表所反映的財(cái)務(wù)管理內(nèi)容 項(xiàng) 目 財(cái)務(wù)管理一、凈利潤加年初未分配利潤 剩余索取權(quán) 加：盈余公積轉(zhuǎn)入 彌補(bǔ)虧損二、可供分配的利潤 減：分配利潤 / 股利 股利政策 轉(zhuǎn)增權(quán)益 企業(yè)積累三、未分配利潤 期末剩余索取權(quán) 三張主要財(cái)務(wù)報(bào)表之間的勾稽關(guān)系 資產(chǎn)負(fù)債表 資產(chǎn) 現(xiàn)金 應(yīng)收帳款 存貨 長期投資 固定資產(chǎn) 其他資產(chǎn) 負(fù)債 短期借款 應(yīng)付款項(xiàng) 所有者權(quán)益 未分配利潤 利潤表 銷售收入 銷售成本 期間費(fèi)用 營業(yè)利潤 利潤總額 所得稅 稅后凈利潤 利潤分配表 稅后凈利潤 期初未分配利潤 提取公積公益金 分配股利 未分配利潤 現(xiàn)金流量表 經(jīng)營活動 投資活動 籌資活動 現(xiàn)金變化額 期初現(xiàn)金余額 期末現(xiàn)金余額 財(cái)務(wù)分析的基本方法 經(jīng)營戰(zhàn)略分析 會計(jì)處理分析 財(cái)務(wù)技術(shù)分析 前景預(yù)測分析 企業(yè)環(huán)境 政府有關(guān)法規(guī) 勞動力市場 資本市場 產(chǎn)品市場 供應(yīng)商 客戶 競爭對手 企業(yè)活動 經(jīng)營活動 投資活動 融資活動 企業(yè)戰(zhàn)略 業(yè)務(wù)范圍： 多角化程度 多角化類型 競爭定位： 成本領(lǐng)先 差異化 關(guān)鍵致勝因素與風(fēng)險(xiǎn) 會計(jì)系統(tǒng) 對企業(yè)活動的經(jīng)濟(jì)結(jié)果進(jìn)行計(jì)量并編制報(bào)表 會計(jì)環(huán)境 資本市場結(jié)構(gòu) 公司治理結(jié)構(gòu) 會計(jì)慣例與法規(guī) 稅務(wù)法 獨(dú)立審計(jì) 處理會計(jì)爭端的法律 體系 財(cái)務(wù)報(bào)告 外部報(bào)表 內(nèi)部報(bào)表 補(bǔ)充資料 其它資料 會計(jì)戰(zhàn)略 會計(jì)政策的選擇 會計(jì)估計(jì)的選擇 報(bào)告表格的選擇 附加披露的選擇 會計(jì)處理分析 財(cái)務(wù)技術(shù)分析 經(jīng)營戰(zhàn)略分析 前景預(yù)測分析 找問題促管理；商業(yè)應(yīng)用 ；提升企業(yè)價(jià)值 企業(yè)戰(zhàn)略與經(jīng)營管理 會計(jì)記帳與財(cái)務(wù)系統(tǒng) 財(cái)務(wù)信息與管理信息 前景預(yù)測 交流內(nèi)容 1、 怎樣看懂資產(chǎn)負(fù)債表 2、 怎樣看懂利潤表 3、 怎樣看懂現(xiàn)金流量表 4、 電廠有關(guān)附表簡介 5、 財(cái)務(wù)報(bào)表分析簡介 6、 財(cái)務(wù)報(bào)表給我們的啟示 導(dǎo)入知識 小故事引發(fā)的思考 什么是會計(jì) 什么是財(cái)務(wù)報(bào)表 我們常用的財(cái)務(wù)報(bào)表有哪些 會計(jì)與我們的生活 張三夫婦是上海普通的人家，這天，他們進(jìn)行了如下的對話 夫：老婆，最近我們家這個(gè)小區(qū)的二手房跌了，現(xiàn)在每平方只有 12000元，比去年的 15000跌了不少。 妻：老公，最近銀行利息上調(diào)了 0.25%，我們家的房貸壓力又要大了，一不小心要變成房奴了 夫：還好，我們買的杭蕭鋼構(gòu) 10000股，今天又是漲停板，房市跌，我們股市漲，不過前兩天跌得蠻嚇人的 妻：我們單位今年工資總額可能會下降，因?yàn)槊襟w披露我們?nèi)司晔杖胧?12萬元，公司領(lǐng)導(dǎo)壓力很大 夫：老婆，我們這周的汽車牌照中標(biāo)了，下月最好把我們看中的馬六買回來，改善一下生活質(zhì)量，連購置稅等雜七雜八加上要 20萬元，估計(jì)需要老媽支援點(diǎn) 妻：五一又要參加同學(xué)婚禮，禮金最起碼 1000元，我們現(xiàn)在開銷多大！你最好把煙戒了，實(shí)在不行，只能抽牡丹！ 夫：我們最好把美元換掉，最近人民幣一直升值，拿著美元太虧了 。 會 計(jì) 零星計(jì)算為“計(jì)”， 總合計(jì)算為“會”。 “會”和“計(jì)”都是計(jì)算的意思，但“會”有總計(jì)之意。 會計(jì)是真正的信息中心 會計(jì)是一種商業(yè)語言 財(cái) 務(wù) 報(bào) 表 明明白白我的 “ 帳 ” ；企業(yè)的底子 資產(chǎn)負(fù)債表 秋后算帳；企業(yè)的面子 損益表 企業(yè)是個(gè)蓄水池 ， 錢有進(jìn)也有出 現(xiàn)金流量表 財(cái)務(wù)報(bào)表體系 反映資產(chǎn)狀況 資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表 反映損益狀況 損益表 反映損耗狀況 成本與費(fèi)用類報(bào)表 反映控制狀況 預(yù)算與分析類報(bào)表 三大活動 三大報(bào)表 經(jīng)營 資產(chǎn) 負(fù)債表 投資 現(xiàn)金 流量表 融資 損益表 -3- 1、資產(chǎn)負(fù)債表 反映企業(yè)在某一特定日期財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表 理論依據(jù)： “ 資產(chǎn) =負(fù)債 +所有者權(quán)益 ” 時(shí)點(diǎn)報(bào)表 ,靜態(tài)報(bào)表 報(bào)表內(nèi)的項(xiàng)目按流動性大小排列 。 （ 1）資產(chǎn)負(fù)債表提供的信息 公司所掌握的經(jīng)濟(jì)資源 公司所負(fù)擔(dān)的債務(wù) 公司的償債能力 公司所有者所享有的權(quán)益 公司未來的發(fā)展趨勢 （ 2）資產(chǎn)負(fù)債表的結(jié)構(gòu)和形式 表頭：報(bào)表名稱 、 編報(bào)單位 、 編制日 期 、 貨幣計(jì)量 。 表體：資產(chǎn)負(fù)債表具體內(nèi)容 腳注：對報(bào)表補(bǔ)充說明 結(jié)構(gòu)形式：報(bào)告式 、 帳戶式 資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)構(gòu) 資產(chǎn)負(fù)債表 年 月 日 單位：萬元 流動資產(chǎn) 流動負(fù)債 貨幣資金 短期借款 短期投資 應(yīng)付帳款 應(yīng)收帳款 其他應(yīng)付款 壞帳準(zhǔn)備 預(yù)提費(fèi)用 其他應(yīng)收款 長期負(fù)債 存貨 長期借款 待攤費(fèi)用 長期應(yīng)付款 長期投資 應(yīng)付債券 固定資產(chǎn) 所有者權(quán)益 - 累計(jì)折舊 實(shí)收資本 無形資產(chǎn) 資本公積 遞延資產(chǎn) 盈余公積 未分配利潤 合計(jì) 合計(jì) （ 4）資產(chǎn)負(fù)債表閱讀 資產(chǎn)分為：流動資產(chǎn) 長期投資 固定資產(chǎn) 無形資產(chǎn) 其他資產(chǎn) 資 產(chǎn) 資 產(chǎn)： 是過去的交易、事項(xiàng)形成并由企業(yè)擁有或控制的資源，該資源預(yù)期會給企業(yè)帶來經(jīng)濟(jì)利益。 流 動 資 產(chǎn) 流動資產(chǎn) 企業(yè)的“王牌軍” 現(xiàn)金、銀行存款、應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)、存貨。 現(xiàn)金 鎖在保險(xiǎn)柜里的資產(chǎn) 銀行存款 寫在存折上