1、新基建對(duì)經(jīng)濟(jì)帶動(dòng)效應(yīng)分析新戰(zhàn)略、新動(dòng)力、新格局目錄 Part1 新基建發(fā)展概述Part2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析新基建企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算1.1 新基建范圍與特點(diǎn)Scope and characteristics of new infrastructurePart 1 新基建發(fā)展概述5Part 1 新基建發(fā)展概述 新基建范圍與特點(diǎn)中央政府于2018年底加快“新基建”布局，進(jìn)一步明確和豐富 “新基建”內(nèi)涵和范圍6要求加強(qiáng)新型基礎(chǔ)設(shè)施 建設(shè)和融合應(yīng)用要求推進(jìn)“智能制造” 打造現(xiàn)代化基礎(chǔ)設(shè)施體系2020年1月2020年2月2019年3月2020年3月初步提出“新基建”范圍提出加強(qiáng)新型基

2、 礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)政府工作報(bào)告：加快5G商用步伐和IPv6（互聯(lián)網(wǎng)協(xié)議第6版）規(guī)模 部署，加強(qiáng)人工智能、工 業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)等新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和融合應(yīng)用。2018年12月中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議：發(fā)揮投資關(guān)鍵作用，加大制 造業(yè)技術(shù)改造和設(shè)備更新， 加快5G商用步伐，加強(qiáng)人 工智能、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián) 網(wǎng)等新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議：要大力發(fā)展先進(jìn)制造業(yè)， 出臺(tái)信息網(wǎng)絡(luò)等新型基 礎(chǔ)設(shè)施投資支持政策， 推進(jìn)智能、綠色制造。中央全面深化改革委員會(huì)：基礎(chǔ)設(shè)施是經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的重要支 撐，要以整體優(yōu)化、協(xié)同融合為導(dǎo) 向，統(tǒng)籌存量和增量、傳統(tǒng)和新型 基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展，打造集約高效、經(jīng) 濟(jì)適用、智能綠色、安全可靠的現(xiàn) 代化

3、基礎(chǔ)設(shè)施體系。央視：央視初步定義新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)是發(fā)力于科技端的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，涉及七大領(lǐng)域，包括特高壓、新 能源汽車充電樁、5G基站建設(shè)、 大數(shù)據(jù)中心、人工智能、工業(yè)互 聯(lián)網(wǎng)、城際高速鐵路和城際軌道 交通?！靶禄ā备拍钸M(jìn)入人們視線中央多次強(qiáng)調(diào)加快“新基建”，其內(nèi)涵不斷豐富央視專題報(bào)導(dǎo)新基 建“七大領(lǐng)域”自2018年12月中央提出加強(qiáng)新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)后，其進(jìn)程不斷推進(jìn)。此期間，“新基建”的內(nèi)涵和定義不斷被拓寬和豐富，2020年3 月，央視專題報(bào)導(dǎo)初步定義新基建并總結(jié)其涉及七大領(lǐng)域。數(shù)據(jù)來源：公開資料發(fā)改委提出對(duì)“新基建”官方定義，將其分為信息基礎(chǔ)設(shè)施、 融合基礎(chǔ)設(shè)施和創(chuàng)新基礎(chǔ)設(shè)施三部分7創(chuàng)新

4、基礎(chǔ)設(shè)施支撐科學(xué)研究、技術(shù)開發(fā)、產(chǎn)品 研制的具有公益屬性的基礎(chǔ)設(shè)施重大科技基礎(chǔ)設(shè)施科教基礎(chǔ)設(shè)施產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新基礎(chǔ)設(shè)施融合基礎(chǔ)設(shè)施深度應(yīng)用基礎(chǔ)技術(shù)形成的傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施的轉(zhuǎn)型升級(jí)智能交通基礎(chǔ)設(shè)施智能能源基礎(chǔ)設(shè)施通信網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施：5G、物聯(lián)網(wǎng)、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)新技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施：人工智能、云計(jì)算、區(qū)塊鏈算力基礎(chǔ)設(shè)施：數(shù)據(jù)中心、智能計(jì)算中心2020年4月20日，發(fā)改委將“新基建”定義為以新發(fā)展理念為引領(lǐng)，以技術(shù)創(chuàng)新為驅(qū)動(dòng)，以信息網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，面向高質(zhì)量發(fā)展需要， 提供數(shù)字轉(zhuǎn)型、智能升級(jí)、融合創(chuàng)新等服務(wù)的基礎(chǔ)設(shè)施體系。同時(shí)，發(fā)改委指出新基建發(fā)展的三個(gè)方面，分別為信息基礎(chǔ)設(shè)施，融合 基礎(chǔ)設(shè)施和創(chuàng)新基礎(chǔ)設(shè)施。“

5、新基建”的內(nèi)涵和外延并不是一成不變的，將會(huì)隨著產(chǎn)業(yè)和技術(shù)的發(fā)展進(jìn)行更新和豐富。發(fā)改委公布的“新基建”官方范圍信息 基礎(chǔ)設(shè)施基于新一代信息技術(shù)演化生成的基礎(chǔ)設(shè)施央視總結(jié)新基建涉及“七大領(lǐng)域”特高壓新能源汽車5G基站建設(shè)大數(shù)據(jù)中心人工智能工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)城際高速鐵路和充電樁城際軌道交通Part 1 新基建發(fā)展概述 新基建范圍與特點(diǎn)2.1 新基建企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀Current status of enterprises engaged in new infrastructure construction28Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析全國(guó)新基建相關(guān)企業(yè)成立時(shí)間在1到5年內(nèi)數(shù)量最多，超半數(shù)布 局工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)

6、域2923.21%12.64%57.08%4.39%人工智能 大數(shù)據(jù)中心 工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)新能源汽車充電樁5G基站建設(shè) 特高壓城際高鐵城市軌交全國(guó)新基建相關(guān)企業(yè)共有3157家上市企業(yè)，32519家高新技術(shù)企業(yè)。成立時(shí)間在1-5年內(nèi)的企業(yè)數(shù)量最多，有超80萬家企業(yè)在此區(qū)間， 其次為成立時(shí)間小于一年的較年輕企業(yè)，成立時(shí)間為10-15年以及15年以上的企業(yè)數(shù)量較少。從企業(yè)領(lǐng)域來看，工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)為最熱門 領(lǐng)域，全國(guó)新基建企業(yè)中超半數(shù)在此領(lǐng)域進(jìn)行業(yè)務(wù)布局，其次為人工智能和大數(shù)據(jù)中心，前三熱門領(lǐng)域占總體領(lǐng)域分布92.93%。3157家上市企業(yè)32519家高新技術(shù)企業(yè)全國(guó)新基建企業(yè)領(lǐng)域分布425,116818,57

7、8239,365103,89299,71890,000390,000690,000990,0001年內(nèi)1-5年5-10年10-15年15年以上全國(guó)新基建企業(yè)成立時(shí)間分布資料來源：天眼查，分析Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀100萬到200萬注冊(cè)資本區(qū)間聚集最多新基建企業(yè)，企業(yè)融資金 額在2018年之后稍有回落30注冊(cè)資本在100萬至200萬間的新基建企業(yè)數(shù)量最多，有接近40萬家企業(yè)，其次為注冊(cè)資本超1000萬的企業(yè)，有超35萬家。新基建企業(yè) 融資規(guī)模在2012年到2018年間不斷擴(kuò)大，至2018年達(dá)到最高水平為3186億元，2018年后融資規(guī)模稍有回落，融資數(shù)量經(jīng)過上升至2

8、016 年40件后，逐漸回落。3339204037352194540353025201510502,0001,5001,00050002,5003,0002011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020融資金額（億元）融資數(shù)量（件數(shù)）324,988395,965222,193248,894350,0850100,000200,000300,000400,000500,0000-100萬100-200萬 200-500萬 500-1000萬1000萬以上全國(guó)新基建企業(yè)注冊(cè)資本分布全國(guó)新基建企業(yè)融資規(guī)模趨勢(shì)資料來源：天眼查，分析Part 2 新基建

9、帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀各省份新基建企業(yè)數(shù)量差距大，多數(shù)集中在東部地區(qū)，廣東省 為新基建企業(yè)最多省份31各省份新基建企業(yè)數(shù)量差距較大，中部地區(qū)新基建相關(guān)企業(yè)數(shù)量較大，中部和西部地區(qū)新基建相關(guān)企業(yè)數(shù)量則較少。廣東省為新基建 企業(yè)最多的省份，其次為江蘇、福建、北京、山東等省份。EO Intellige0nce100000150000200000250000300000西藏 青海 寧夏 貴州 甘肅 內(nèi)蒙古 吉林 云南 海南 新疆 江西 廣西 黑龍江 天津 山西 河北 重慶 遼寧 河南 湖北 安徽 湖南 陜西 四川 上海 浙江 山東 北京 福建 江蘇 廣東全國(guó)新基建企業(yè)地域分布20萬15-20

10、萬10-15萬5-10萬1-5萬1萬50000資料來源：天眼查，分析Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀新基建相關(guān)領(lǐng)域代表企業(yè)圖譜32新 基 建 七 大 領(lǐng) 域5G網(wǎng)絡(luò)特高壓大數(shù)據(jù)中心新能源汽車充電樁工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)人工智能城際高速鐵路、城際軌道交通綜 合其 他Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀2.2 新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算Investment scale estimation of 7 major areas of new infrastructure33Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析特高壓：至2025年，特高壓未來6年累計(jì)投資規(guī)模將達(dá)到1.01萬 億元34

11、特高壓被譽(yù)為“電力高速公路”，使用特高壓能大大提高電網(wǎng)的輸送能力。中國(guó)特高壓技術(shù)研究起步較晚，但后來居上，擁有完全的 自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)，且完全具備大規(guī)模建設(shè)特高壓電網(wǎng)的條件。截至2019年末，我國(guó)已建成 “十交十四直”（其中包括南方電網(wǎng)三條直 流輸電線路）共24項(xiàng)特高壓工程，成為世界上輸電能力最強(qiáng)的電網(wǎng)。核準(zhǔn)時(shí)間為特高壓建設(shè)節(jié)奏不確定性的來源，新基建和電網(wǎng)工作計(jì)劃提出后核準(zhǔn)無憂，中國(guó)特高壓建設(shè)將迎來新一輪建設(shè)周期。國(guó)家 電網(wǎng)公開表示，2020年特高壓建設(shè)項(xiàng)目的投資規(guī)模將達(dá)1811億元，可帶動(dòng)社會(huì)投資3600億元，整體規(guī)模近5411億元?；趪?guó)家電網(wǎng)在 建項(xiàng)目6條，待建和待核準(zhǔn)項(xiàng)目共5交5直以及未來

12、潛在新增項(xiàng)目，預(yù)測(cè)，未來6年特高壓項(xiàng)目累計(jì)投資總額為1.01萬億元。資料來源：國(guó)家電網(wǎng)，預(yù)測(cè)歷年特高壓線開工條數(shù)1,8112020E-2025E特高壓投資規(guī)模（億元）2,0001,8001,7001,5001,3002024E2025E2020E2021E2022E2023E201523520162572017112018314201964交流 直流10Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算新能源汽車充電樁：至2025年，新能源汽車充電樁未來6年累計(jì) 投資規(guī)模將達(dá)到1491.36億元35中國(guó)將新能源汽車視為從汽車大國(guó)到汽車強(qiáng)國(guó)轉(zhuǎn)換的關(guān)鍵要素，快速增長(zhǎng)的新能源汽車需求推動(dòng)了

13、充電樁產(chǎn)業(yè)發(fā)展。根據(jù)電動(dòng)汽車 充電基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展指南（2015-2020 年），到 2020 年全國(guó)電動(dòng)汽車保有量預(yù)計(jì)超過 500 萬輛，2015-2020 年需要新建公共和私人充 電樁 480 萬個(gè)，計(jì)劃 2020 年全國(guó)車樁比基本實(shí)現(xiàn) 1：1。目前離這一目標(biāo)還相去甚遠(yuǎn)，充電樁市場(chǎng)有很大提升空間。基于新能源汽車保有量、車樁比以及公共充電樁與私人充電樁占比推測(cè)新能源汽車充電樁市場(chǎng)規(guī)模，預(yù)測(cè)，2020年新能源汽 車充電樁投資規(guī)模達(dá)88.36億元，未來6年累計(jì)投資總額為1491.36億元。2015-2019年中國(guó)車樁比變化情況7.414.733.453.353.1320192015201620172

14、018資料來源：中國(guó)充電聯(lián)盟，中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)，預(yù)測(cè)176.27136.0188.36247.97349.432020E-2025E新能源汽車充電樁市場(chǎng)規(guī)模（億元）493.332022E2020E2021E2024E2023E2025EPart 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算5G基站建設(shè)：至2025年，5G基礎(chǔ)建設(shè)累計(jì)投資規(guī)模預(yù)計(jì)達(dá)到2.5萬億元365G核心技術(shù)將為各個(gè)行業(yè)提供定制化網(wǎng)絡(luò)、開放化能力、價(jià)值化數(shù)據(jù)以及智能化服務(wù)，5G與各行業(yè)結(jié)合，將帶動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)，實(shí)現(xiàn)數(shù) 字化轉(zhuǎn)型。新基建的提出，將使得5G發(fā)展進(jìn)一步加快。2020年4月，三大運(yùn)營(yíng)商聯(lián)合發(fā)布5G消息白皮書，承諾共同

15、構(gòu)建5G生態(tài)系統(tǒng)。根據(jù)三大運(yùn)營(yíng)商中報(bào)顯示，中國(guó)電信和中國(guó)聯(lián)通2020年上半年累計(jì)共同建設(shè)5G基站15萬個(gè)，移動(dòng)已經(jīng)累計(jì)擁有5G基站18.8萬個(gè)，已經(jīng)基本實(shí)現(xiàn) 了主要城市的商用覆蓋，預(yù)計(jì)三大運(yùn)營(yíng)商全年將建設(shè)55萬個(gè)5G基站，三大運(yùn)營(yíng)商H1資本開支共計(jì)1109億元，預(yù)計(jì)全年資本開支將達(dá) 到2245億元，并在年底實(shí)現(xiàn)5G SA進(jìn)入商用狀態(tài)。根據(jù)預(yù)測(cè)，2020年中國(guó)市場(chǎng)整體預(yù)計(jì)新建5G基站60萬個(gè)，未來兩年將保持持續(xù)增長(zhǎng)，之后開始緩慢下降?；谌筮\(yùn)營(yíng)商 過往投資估算，單個(gè)5G基站建設(shè)需要50萬元左右?；诖送扑悖?025年，5G基礎(chǔ)建設(shè)累計(jì)投資規(guī)模預(yù)計(jì)達(dá)到2.5萬億元。資料來源：中國(guó)電信、中國(guó)聯(lián)通

16、、中國(guó)移動(dòng)年報(bào)，測(cè)算三大運(yùn)營(yíng)商5G建設(shè)現(xiàn)狀企業(yè)名稱2020H1新增5G基站（萬個(gè)）2020H1資本開支（億元）中國(guó)電信15（與聯(lián)通共建）126中國(guó)聯(lián)通15（與電信共建）431中國(guó)移動(dòng)未披露552合計(jì)/110960902020E-2025E新建5G基站數(shù)量（萬個(gè)）預(yù)測(cè)1108575552025E2020E2022E2021E2023E2024EPart 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算大數(shù)據(jù)中心：至2025年，大數(shù)據(jù)中心6年累計(jì)投資規(guī)模將達(dá)到1.9萬億元37資料來源：Uptime Institute，工信部，預(yù)測(cè)216522466068Tier III設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)Tier IV建造

17、標(biāo)準(zhǔn)Tier IV設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)Tier III建造標(biāo)準(zhǔn)中國(guó)美國(guó)我國(guó) IDC 產(chǎn)業(yè)已經(jīng)呈現(xiàn)出規(guī)?；?、集中化、綠色化、布局合理化的發(fā)展趨勢(shì)，形成了貴州貴安、河北張北基地、廊坊基地、呼和浩 特基地等數(shù)據(jù)中心的產(chǎn)業(yè)集聚區(qū)。整體來看，我國(guó)大數(shù)據(jù)中心處于高需求態(tài)勢(shì)，特別是在中國(guó)5G領(lǐng)先的大背景下，大數(shù)據(jù)中心仍有 較大發(fā)展空間。與美國(guó)相比，中國(guó)還呈追趕態(tài)勢(shì)，Tier III建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)和設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)均落后于美國(guó)，但Tier IV設(shè)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)領(lǐng)先于美國(guó)。根據(jù)工信部數(shù)據(jù)，2019年大數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)規(guī)模為1562.5億元。預(yù)測(cè)，未來6年大數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)規(guī)模復(fù)合增長(zhǎng)率將達(dá)到20%， 累計(jì)投資規(guī)模為1.9萬億元。中美數(shù)據(jù)中心標(biāo)準(zhǔn)設(shè)立比較

18、2019-2025E大數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)規(guī)模（億元）1,5631,8752,2502,7003,2403,8884,6662024E20192021E2020E2022E2023E2025E+20.0%Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算人工智能：至2025年，人工智能未來6年累計(jì)投資規(guī)模將達(dá)到1.04萬億元38人工智能已超越技術(shù)概念，上升為國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)、國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力提升的發(fā)展立足點(diǎn)和新機(jī)遇。2017年7月，國(guó)務(wù)院發(fā)布新一代人 工智能發(fā)展規(guī)劃，提出“到2020年人工智能總體技術(shù)和應(yīng)用與世界先進(jìn)水平同步，人工智能產(chǎn)業(yè)成為新的重要經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)點(diǎn)；到2030 年，人工智能理論、技術(shù)與

19、應(yīng)用總體達(dá)到世界領(lǐng)先水平，成為世界主要人工智能創(chuàng)新中心，人工智能核心產(chǎn)業(yè)規(guī)模超過1萬億元。根據(jù)統(tǒng)計(jì)，2010年到2020年7月，中國(guó)人工智能企業(yè)創(chuàng)立共計(jì)1137家，其中81%的企業(yè)成立于2012年以后，大多集中在行業(yè) 解決方案、企業(yè)服務(wù)、機(jī)器人以及大健康行業(yè)。預(yù)測(cè)，2020年人工智能市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到640億元，未來6年復(fù)合增長(zhǎng)率30%， 累計(jì)投資額達(dá)1.04萬億元。2012-2020年4月中國(guó)人工智能領(lǐng)域初創(chuàng)企2020-2025E人工智能市場(chǎng)規(guī)模（億元） 業(yè)成立情況6370138215228120533262012201320142015201620172018201920201-7EOInte

20、lligence資料來源：億歐數(shù)據(jù)，預(yù)測(cè)640.00896.001,254.401,756.162,458.623,442.072023E2020E2025E2021E2022E2024E+40.0%Part 2 新基建帶動(dòng)效應(yīng)分析 新基建七大領(lǐng)域投資規(guī)模測(cè)算工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)：至2025年，工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)6年累計(jì)投資規(guī)模將達(dá)到32.32萬億元39資料來源：國(guó)務(wù)院、工信部、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟、中國(guó)工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)研究院，預(yù)測(cè)涉及領(lǐng)域細(xì)分目標(biāo)2020年目標(biāo)當(dāng)前目標(biāo)2025年目標(biāo)標(biāo)識(shí)解析國(guó)家頂級(jí)節(jié)點(diǎn)5個(gè)5個(gè)公共標(biāo)識(shí)解析服務(wù)節(jié)點(diǎn)10個(gè)55個(gè)二級(jí)節(jié)點(diǎn)上線運(yùn)營(yíng)20個(gè)標(biāo)識(shí)注冊(cè)量20億超過37億30億平臺(tái)建設(shè)雙跨平臺(tái)10家1

21、0家3-5個(gè)國(guó)際競(jìng) 爭(zhēng)力平臺(tái)企業(yè)上云數(shù)量30萬家尚無統(tǒng)計(jì)100萬家創(chuàng)新應(yīng)用試點(diǎn)示范項(xiàng)目150個(gè)2018/2019兩批項(xiàng)目合計(jì)153個(gè)產(chǎn)融生態(tài)產(chǎn)業(yè)示范基地5個(gè)國(guó)家級(jí)示范基 地4個(gè)10個(gè)5.624.804.113.513.006.58工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)是IT、OT、CT技術(shù)的融合，有望轉(zhuǎn)變企業(yè)生產(chǎn)制造模式，是新基建重要組成部分。當(dāng)前我國(guó)已經(jīng)完成5個(gè)國(guó)家頂級(jí)節(jié)點(diǎn)、 55個(gè)二級(jí)節(jié)點(diǎn)的上線運(yùn)營(yíng)，接入設(shè)備的標(biāo)識(shí)注冊(cè)量超過37億個(gè)，遠(yuǎn)超頂層政策中的規(guī)劃。此外，目前我國(guó)還完成了10個(gè)跨行業(yè)、跨領(lǐng) 域工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的遴選、153個(gè)試點(diǎn)示范項(xiàng)目的評(píng)選、4個(gè)國(guó)家級(jí)示范基地的建設(shè)。根據(jù)中國(guó)工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)研究院數(shù)據(jù)，2019年工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)增加值規(guī)模為