第二節(jié)國際收支平衡表一、國際收支平衡表的概念概念：一國將其一定時(shí)期內(nèi)（一年或一季）的全部國際經(jīng)濟(jì)交易，根據(jù)交易的內(nèi)容與范圍，按照經(jīng)濟(jì)分析的需要設(shè)置賬戶

(Account)或項(xiàng)目（Item）編制出來的統(tǒng)計(jì)報(bào)表。二、國際收支賬戶的基本原理國際收支賬戶是根據(jù)一定會計(jì)原則用會計(jì)方法編制出來的反映國際收支狀況的報(bào)表。通俗地講就是反映各國際收支【項(xiàng)目】及【金額】的統(tǒng)計(jì)表。國際貨幣基金組織（IMF）編制出版的《國際收支手冊》（現(xiàn)已出第六版），規(guī)定了成員國編制國際收支平衡表的準(zhǔn)則、項(xiàng)目分類、構(gòu)成標(biāo)準(zhǔn)及管理方法等，具有指導(dǎo)性意義。三、國際收支平衡表的內(nèi)容結(jié)構(gòu)內(nèi)容國際收支賬戶

經(jīng)常賬戶資本和金融賬戶錯誤與遺漏賬戶

貨物

收益

經(jīng)常轉(zhuǎn)移

服務(wù)金融賬戶資本賬戶

經(jīng)常賬戶

貨物

服務(wù)

收益經(jīng)常轉(zhuǎn)移運(yùn)輸、旅游、通訊、金融、保險(xiǎn)、計(jì)算機(jī)服務(wù)、其它商業(yè)服務(wù)除了資本轉(zhuǎn)移以外的各種轉(zhuǎn)移貨物出口貨物進(jìn)口投資收益（紅利、利息等）支付給非居民的雇員報(bào)酬資本和金融賬戶

資本賬戶金融賬戶固定資產(chǎn)所有權(quán)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)移與固定資產(chǎn)收買或放棄相聯(lián)系或以其為條件的資產(chǎn)轉(zhuǎn)移債務(wù)人不索取任何回報(bào)而取消的債務(wù)資本轉(zhuǎn)移非生產(chǎn)、非金融資產(chǎn)的收買和放棄各種無形資產(chǎn)的交易直接投資證券投資其它投資儲備資產(chǎn)貨幣性黃金外匯資產(chǎn)和其它債權(quán)在IMF的儲備頭寸特別提款權(quán)錯誤與遺漏賬戶（一）經(jīng)常賬戶（CurrentAccount，或譯為經(jīng)常項(xiàng)目）經(jīng)常賬戶是經(jīng)常發(fā)生的國際經(jīng)濟(jì)交易，反映一國與外國實(shí)際資源的轉(zhuǎn)移，也是一國國際收支平衡表中最基本、最重要的項(xiàng)目。經(jīng)常賬戶包括貨物、服務(wù)、收益和經(jīng)常轉(zhuǎn)移4個(gè)項(xiàng)目。各項(xiàng)目均要列出借方總額與貸方總額。（1）貨物（Goods）。該賬戶記錄商品的進(jìn)口和出口，出口記入貸方，進(jìn)口記入借方。根據(jù)國際收支口徑的要求出口、進(jìn)口都以商品所有權(quán)變更為原則進(jìn)行調(diào)整，均采用FOB計(jì)價(jià)。此項(xiàng)目中還包括一些未經(jīng)過我國海關(guān)的轉(zhuǎn)口貿(mào)易等，對商品退貨也在此項(xiàng)目中進(jìn)行調(diào)整。如果中國8月出口美國一批貨物，但未收回貨款，12月份才收回貨款？如何記錄國際收支？應(yīng)借記其他投資項(xiàng)下的貿(mào)易信貸和貸記貨物出口。（2）服務(wù)（Service）。服務(wù)的輸出輸入，即服務(wù)貿(mào)易，亦稱無形貿(mào)易（InvisibleTrade）。服務(wù)輸出記入貸方，服務(wù)輸入記入借方。目前服務(wù)貿(mào)易的內(nèi)容已經(jīng)非常廣泛，該項(xiàng)下主要包括：運(yùn)輸、旅游、通訊、建筑、保險(xiǎn)、金融、電子計(jì)算機(jī)和信息服務(wù)，專有權(quán)（專利、版權(quán)、商標(biāo)、制作方法、經(jīng)銷權(quán)）的使用費(fèi)和特許費(fèi)，個(gè)人服務(wù)、文化和娛樂服務(wù)（如音像及其有關(guān)服務(wù)），等等。（3）收益（Income，或譯為“收入”）。是指生產(chǎn)要素（包括勞動力與資本）在國家之間的流動所引起的報(bào)酬的收支，因而收入項(xiàng)下包括：①職工報(bào)酬（CompensationofEmployees）受雇在國外工作的季節(jié)工人、邊境工人和工作時(shí)間不超過一年的短期工作的工人，以及在國外使領(lǐng)館、國際組織駐本國機(jī)構(gòu)工作的工人的工作報(bào)酬與其他報(bào)酬，記入貸方。同理，受雇在本國工作的國外季節(jié)工人、邊境工人、短期工作的工人、在本國駐外使領(lǐng)館工作的工人應(yīng)得報(bào)酬則記入借方。②投資收入（InvestmentIncome“投資收益”），居民與非居民之間有關(guān)金融資產(chǎn)與負(fù)債的收入與支出，包括有關(guān)直接投資、證券投資和其他投資所得收入與支出。本國居民因擁有外國企業(yè)直接投資資本所有權(quán)、證券和債權(quán)（長短期貸款和存款）所得股利、利潤和利息收入記入貸方，非居民因擁有本國直接投資資本所有權(quán)、證券和債權(quán)所得股利、利潤和利息記入借方。（4）經(jīng)常轉(zhuǎn)移（CurrentTransfers），指商品、勞務(wù)或金融資產(chǎn)在居民與非居民之間轉(zhuǎn)移后，并未得到補(bǔ)償與回報(bào)，因而也被稱為無償轉(zhuǎn)移（UnrequitedTransfers）或單方面轉(zhuǎn)移（UnilateralTransfers）。從本國向外國的無償轉(zhuǎn)移記入借方，而從外國向本國的無償轉(zhuǎn)移則記入貸方。政府的無償轉(zhuǎn)移私人的無償轉(zhuǎn)移（二）資本和金融賬戶1、資本賬戶（CapitalAccount）反映資產(chǎn)在居民與非居民之間的轉(zhuǎn)移。資產(chǎn)從居民向非居民轉(zhuǎn)移，會增加居民對非居民的債權(quán)，或減少居民對非居民的債務(wù)；資產(chǎn)從非居民向居民轉(zhuǎn)移，則會增加居民對非居民的債務(wù)，或減少居民對非居民的債權(quán)。因此，這個(gè)賬戶表明本國在兩個(gè)時(shí)點(diǎn)之間的時(shí)期內(nèi)資產(chǎn)與負(fù)債的增減變化。同經(jīng)常賬戶以借方總額和貸方總額的記錄方法不同，資本賬戶是按凈額來記錄借方和貸方的：債權(quán)或資產(chǎn)的凈減少，以及負(fù)債的凈增加，記為貸方項(xiàng)目；資產(chǎn)的凈增加，以及負(fù)債的凈減少，記為借方項(xiàng)目。（1）資本轉(zhuǎn)移：投資捐贈和債務(wù)注銷；（2）非生產(chǎn)、非金融資產(chǎn)的收買/出售：非生產(chǎn)——土地、地下資產(chǎn)非金融——無形資產(chǎn)2、金融賬戶（FinancialAccount）反映居民與非居民之間投資與借貸的增減變化。同資本賬戶一樣，金融賬戶也是按凈額記錄的：居民對非居民的投資和提供的信貸的凈增加記入借方，而相反則記入貸方。（1）直接投資（10%或以上）（2）證券投資（間接投資）（3）其他投資——貸款、預(yù)付款、居民持有外幣和非居民持有本幣。(4)儲備資產(chǎn)——貨幣黃金、外匯資產(chǎn)、特別提款權(quán)、在IMF的儲備頭寸及其他債權(quán)QDIIQFIIQDII合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者，是指在人民幣資本項(xiàng)下不可兌換、資本市場未開放條件下，在一國境內(nèi)設(shè)立，經(jīng)該國有關(guān)部門批準(zhǔn)，有控制地，允許境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資境外資本市場的股票、債券等有價(jià)證券投資業(yè)務(wù)的一項(xiàng)制度安排。設(shè)立QDII的目的：以創(chuàng)造更多外匯需求，使人民幣匯率更加平衡、更加市場化。并鼓勵國內(nèi)更多企業(yè)走出國門，從而減少貿(mào)易順差和資本項(xiàng)目盈余”。直接表現(xiàn)為讓國內(nèi)投資者直接參與國外的市場，并獲取全球市場收益。QFII合格的境外機(jī)構(gòu)投資者的英文簡稱，QFII機(jī)制是指外國專業(yè)投資機(jī)構(gòu)到境內(nèi)投資的資格認(rèn)定制度。一國在貨幣沒有實(shí)現(xiàn)完全可自由兌換、資本項(xiàng)目尚未開放的情況下，有限度地引進(jìn)外資、開放資本市場的一項(xiàng)過渡性的制度。這種制度要求外國投資者若要進(jìn)入一國證券市場，必須符合一定的條件，得到該國有關(guān)部門的審批通過后匯入一定額度的外匯資金，并轉(zhuǎn)換為當(dāng)?shù)刎泿?，通過嚴(yán)格監(jiān)管的專門賬戶投資當(dāng)?shù)刈C券市場。（三）凈誤差與遺漏（NetErrorandOmission）國際收支平衡表是按照會計(jì)學(xué)的復(fù)式簿記原理編制的。按此原理記賬，前面四個(gè)賬戶可形成一個(gè)借方總額與貸方總額相抵之后的總的凈值為零的報(bào)表。實(shí)際上，一國的國際收支平衡表會不可避免地出現(xiàn)凈的借方余額或凈的貸方余額。這個(gè)余額是統(tǒng)計(jì)資料有誤差而形成的。差額超過5%為不正常。月份數(shù)額月份數(shù)額

129316.74732452.83229913.86832624.99330446.74932016.83431458.431032737.96531659.971132209.07631974.911231811.482011年中國外匯儲備數(shù)據(jù)

——國家外匯管理局

某年末我國外匯儲備已達(dá)2.13萬億美元，其中，外匯儲備增加額為1779億美元，貿(mào)易順差為347億美元，F(xiàn)DI（外商直接投資）增量為212億美元。按照目前的熱錢統(tǒng)計(jì)方法，外匯儲備增量中扣除貿(mào)易順差和FDI增量，疑似熱錢的境外資金高達(dá)1220億美元。錯漏原因1、統(tǒng)計(jì)資料不完整（走私、資本外逃、熱錢流入）2、統(tǒng)計(jì)口徑不一致（海關(guān)統(tǒng)計(jì)、銀行報(bào)表、企業(yè)報(bào)告、政府機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)）3、統(tǒng)計(jì)數(shù)字不準(zhǔn)確（四）總差額（OverallBalance）經(jīng)常帳戶差額、資本和金融帳戶差額和凈差錯與遺漏三大項(xiàng)目金額的總和。國際收支順差和逆差指的就是國際收支總差額。（五）儲備與相關(guān)項(xiàng)目儲備與相關(guān)項(xiàng)目（ReservesandRelatedItems）實(shí)際是平衡經(jīng)常賬戶、資本賬戶、金融賬戶差額的一個(gè)項(xiàng)目，因而也是平衡項(xiàng)目。因此，這個(gè)項(xiàng)目要反向記錄：增加記入借方，減少記入貸方。它包括以下幾項(xiàng)：（1）儲備資產(chǎn)（ReserveAssets），亦稱官方儲備（OfficialReserves）或國際儲備。（2）使用基金組織的信貸和貸款，指成員國從IMF的提款，但不包括儲備部分提款。（3）對外國官方負(fù)債，是指本國政府和貨幣當(dāng)局對非居民的負(fù)債。（4）例外融資（ExceptionalFinancing，或譯為特殊融資）是一國當(dāng)局為解決其國際收支融資問題所采取的資金融通措施。中國2014年的國際收支平衡表四、國際收支平衡表的編制原則 ●按照復(fù)式簿記的記賬方法編制：即每筆交易都是由兩筆價(jià)值相等、方向相反的賬目表示。借方：支出項(xiàng)目、資產(chǎn)增加項(xiàng)目、負(fù)債減少項(xiàng)目。（反映資金流出的交易，也稱負(fù)號項(xiàng)目）貸方：收入項(xiàng)目、負(fù)債增加項(xiàng)目、資產(chǎn)減少項(xiàng)目（反映資金流入的交易，也稱正號項(xiàng)目）●所有權(quán)變更原則 ●按照復(fù)式簿記的記賬方法編制：即每筆交易都是由兩筆價(jià)值相等、方向相反的賬目表示。借方：支出項(xiàng)目、資產(chǎn)增加項(xiàng)目、負(fù)債減少項(xiàng)目。（反映資金流出的交易，也稱負(fù)號項(xiàng)目）貸方：收入項(xiàng)目、負(fù)債增加項(xiàng)目、資產(chǎn)減少項(xiàng)目（反映資金流入的交易，也稱正號項(xiàng)目）●所有權(quán)變更原則有借必有貸，借貸必相等貸方交易和借方交易（1）貸方：從外國居民那收到的錢（2）借方：支付給外國居民的錢。

貸方交易1、出口商品和或勞務(wù)

借方交易1、進(jìn)口商品或勞務(wù)2、收到的單方面轉(zhuǎn)移支付2、支付的單方面轉(zhuǎn)移支付3、資本流入從國外居民那收到的3、資本流出支付給外國居民的

2、經(jīng)驗(yàn)法則（1）凡是引起本國從國外獲得貨幣收入的交易記入貸方，凡是引起本國對外貨幣支出交易的記入借方。

（2）凡是引起外匯供給的經(jīng)濟(jì)交易記入貸方（如：出口）凡是引起外匯需求的經(jīng)濟(jì)交易記入借方（如：進(jìn)口）例：甲國企業(yè)出口價(jià)值100萬美元的設(shè)備，這一出口行為導(dǎo)致該企業(yè)在國外銀行存款相應(yīng)增加。

借：本國在國外銀行的存款100萬美元貸：商品出口100萬美元實(shí)例記賬實(shí)例1、甲國企業(yè)出口價(jià)值100萬美元的設(shè)備，該企業(yè)在海外銀行的存款相應(yīng)增加；借：其他投資100萬貸：貨物100萬2、甲國居民到外國旅游花銷30萬美元，該費(fèi)用從該居民的海外存款中扣除；借：服務(wù)30

貸：其他投資303、甲國企業(yè)在海外投資所得利潤150萬美元，其中，75萬用于當(dāng)?shù)卦偻顿Y，50萬購買當(dāng)?shù)厣唐愤\(yùn)回國內(nèi)，25萬結(jié)售給政府換取本幣；借：貨物50貸：收入150

官方儲備25

直接投資754、甲國政府動用40萬美元儲備向國外提供無償援助，另提供相當(dāng)于60萬美元的糧食藥品援助。借：經(jīng)常轉(zhuǎn)移100

貸：官方儲備40

貨物605、外商以價(jià)值1000萬美元的設(shè)備投資甲國，興辦合資企業(yè)。借：貨物1000萬美元貸：直接投資1000萬美元六筆交易構(gòu)成的國際收支賬戶一、經(jīng)常賬戶

借方（－）

貸方（＋）1、貨物⑤1000+③50①100＋④602、服務(wù)②303、收入③1504、經(jīng)常轉(zhuǎn)移④100二、資本與金融賬戶1、資本賬戶

2、金融賬戶

（1）直接投資③75⑤1000

（2）證券投資

（3）其他投資①100②30

（4）儲備資產(chǎn)③25④40三、錯誤與遺漏賬戶

總計(jì)-1380+1380

但是，11月出口，貨款三個(gè)月后才能收到，在該國本年度的國際收支平衡表應(yīng)該怎么記錄？

登錄國際收支平衡表時(shí)，應(yīng)該以商品、勞務(wù)和金融資產(chǎn)所有權(quán)變更的日期為準(zhǔn)。

記賬實(shí)例1.甲國企業(yè)出口價(jià)值100萬美元的大豆。2.甲國居民到歐洲旅游，動用了其在德國的存款10萬美元。3.外商以價(jià)值1000萬美元的設(shè)備投入甲國，興辦合資企業(yè)。4.為幫助某國度過金融危機(jī)，甲國政府動用外匯儲備100萬美元向其提供無償援助，另提供相當(dāng)于100萬美元的糧食援助。5.甲國某企業(yè)在海外投資所得利潤150萬美元，其中75萬美元用于當(dāng)?shù)氐脑偻顿Y，50萬美元購買當(dāng)?shù)厣唐愤\(yùn)會國內(nèi)，25萬美元調(diào)回國內(nèi)結(jié)售給政府以換取本國貨幣。6.甲國居民動用其在海外