經濟管理系陳肖微管理會計實務模塊5預測分析

經濟管理系陳肖微案例1潘石屹看跌中國房價眾多專家預測樓市下行經過多日的醞釀，一向對中國住房市場問題保持積極觀察和踴躍發(fā)言態(tài)度的SOHU中國董事長潘石屹對未來一年房價的走向作出了明確預測。

2011年10月19日上午9時許，他在博客上撰文稱，未來一年內中國住房市場的價格和成交量都會下跌，而下跌幅度預計將回到2009年初的水平。思考：潘石屹對中國房價的預測屬于預測原理中的什么方法？經濟管理系陳肖微預測認知

銷售預測▲利潤預測▲成本預測資金需要量預測

應用經營杠桿系數項目1預測分析原理的認知經濟管理系陳肖微預測是指用科學的方法預計、推測事物發(fā)展的必然性或可能性的行為，即根據過去和現在預計未來，由已知推斷未過程。作用1.避免工作盲目性和被動性2.預測分析是決策分析的基礎和前提經濟管理系陳肖微預測的步驟：確定預測目標經濟、技術、市場、資源等相關信息收集、加工、整理、歸納；找出預測對象與各因素之間的相互依存關系選擇預測方法，建立數學模型，對資料進行處理、計算和科學分析，進行定量定性分析根據定量分析和定性分析結果，作出實事求是的預測分析。將前期預測結論與當前實際進行比較，計算并分析差異，以便在本期預測中加以改進收集整理資料選擇預測方法作出預測結論定期檢查驗證為什么預測？對什么預測？達到什么目的？即確定預測的內容、范圍和目的。經濟管理系陳肖微預測分析的方法定性分析法指由有關方面的專業(yè)人員根據個人經驗和知識，結合預測對象的特點進行綜合分析，對事物的未來狀況和發(fā)展趨勢做出推測的一類預測方法。經濟管理系陳肖微定量分析法是指在完整掌握與預測對象有關的各種要素定量資料的基礎上，運用現代數學方法進行數據處理，據以建立能夠反映有關變量之間規(guī)律性聯系的各類預測模型的方法體系。又可分為趨勢預測分析法和因果預測法兩類方法。經濟管理系陳肖微案例２關于新敏服裝店的預測分析

項目內容：店名：心敏服飾經營項目：時尚女裝目標顧客：18－－33歲以下的上班族女孩；即將結婚的女性；參加重要場合的女性。品牌優(yōu)越性：通過與廠家協(xié)商，取得在河北任丘的代理權。選址：河北省任丘市欲華市場規(guī)模:45平米房租30000元∕年，租期5年，裝修費10000元，空調一臺2400元，驗鈔機一臺260元，電熨斗一臺500元，水電費及其他雜費200元∕月，假設固定資產期末無殘值。雇傭一名有銷售經營的服務員，工資為底薪加提成，底薪1000元∕月，提成按銷售收入的3%。營業(yè)時間：夏季早8:30-晚7:30冬季早9:30-晚6:00經濟管理系陳肖微經考察，此類檔次的服裝貢獻邊際率在30%。思考：問題1:案例中店長和員工估計的銷售額值得信賴嗎？還有哪些銷售預測方法？問題2:心敏服裝店的目標利潤為多少？預測利潤的方法有哪些？經濟管理系陳肖微項目2銷售與利潤預測分析

銷售預測是指企業(yè)在一定的市場環(huán)境下，對該企業(yè)某產品在一定的區(qū)域和期間內的銷售量或銷售額期望值的預計和測算。經濟管理系陳肖微銷售預測分析的方法

判斷分析法趨勢預測分析法（1）推銷員判斷法（2）綜合判斷法（3）專家判斷法

（1）算術平均法（2）移動平均法（3）加權平均法（4）移動加權平均法（5）平滑指數法

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平滑指數法是在前期銷售量的實際數和預測數的基礎上，利用事先確定的平滑指數（用α表示）預測未來銷售量的一種方法。公式為：預測銷售量＝平滑指數×前期實際銷量＋（1－平滑指數）×前期預測銷量Ft＝αAt-1＋(1-α)Ft-1經濟管理系陳肖微進行利潤預測方法(1)本量利分析法【例】王明在市中心租了一個店鋪經營快餐，每月固定成本開支為20萬元，每份快餐售價17元，每份快餐的變動成本為7元，若每月估計銷售24000份，則每月的利潤是多少?解：利潤＝24000×17一（200000＋7×24000）＝40000(元)

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(2)相關比率法。目標利潤是指企業(yè)在未來一段期間內，經過努力應該達到的最優(yōu)化利潤控制目標。經濟管理系陳肖微與目標利潤相關的比率主要有銷售利潤率、成本利潤率、資金利潤率、經營杠桿率等，管理者可根據分析，先對這些比率進行預測，根據預測來確定目標利潤。經濟管理系陳肖微（3）確定目標利潤基數修正值，最終下達目標利潤目標利潤基數預計工業(yè)總產值×產值利潤率預計資金平均占用額×資金利潤率預計銷售額×銷售利潤率確定步驟：

（1）調查研究，確定利潤率標準

（2）計算目標利潤基數

經濟管理系陳肖微公司只經營的產品，單價500元，單位變動成本317元，固定成本總額2000000元，2008年實現銷售2000件，利潤670000元。企業(yè)按同行業(yè)先進的資金利潤率預測2009年企業(yè)的目標利潤基數，已知資金利潤率為20%，預計企業(yè)資金占用額為3500000元。

經濟管理系陳肖微2009年目標利潤基數=3500000×20%=700000元實現目標利潤的銷售量=（固定成本總額+目標利潤）/（單價—單位變動成本）=（2000000+700000）/（500-317））=6952件實現目標利潤銷售量需增加的數額=14754-12000=2754件

銷售量增長率=2754/12000×100%=23%經濟管理系陳肖微(3)利用經營杠桿預測利潤

（1）經營杠桿效應的含義及原因

P=（p-b）X–a

在其他因素不變的條件下，銷售業(yè)務量一定程度的變動會使利潤以更大的幅度變動，這種利潤變化率大于業(yè)務量變動率的現象被稱為企業(yè)具有經營杠桿效應。經濟管理系陳肖微（2）經營杠桿系數及其計算經營杠桿系數(DOL)==在實踐中往往以下面的簡化計算公式代替：

經營杠桿系數(DOL)=

=經濟管理系陳肖微（3）經營杠桿系數的變動規(guī)律

1、由于固定成本的存在，經營杠桿系數值總是大于12、企業(yè)產銷量變動與經營杠桿的變動方向相反

3、企業(yè)成本水平的變動與經營杠桿系數的變動，方向相同

4、企業(yè)產品價格的變動與經營杠桿系數的變動，方向相反

5、在相同產銷量水平上，經營杠桿系數越大，利潤變動幅度越大，從而風險也就越大。經濟管理系陳肖微（4）經營杠桿系數在利潤中的應用

預測利潤額=基期利潤額×(1+未來利潤變動率）=基期利潤額×(1+產銷量變動率×經營杠桿系數)未來利潤變動率=產銷量變動率×經營杠桿系數

經濟管理系陳肖微(4)簡單利潤增長比率法利潤增長比率測算法也是企業(yè)確定目標利潤的一種常用方法。它主要適用于穩(wěn)定發(fā)展的企業(yè)。用該方法確定目標利潤，即根據企業(yè)歷史最好利潤水平、上年度達到的利潤水平及過去連續(xù)若干年特別是近兩年利潤增長率的變動趨勢與幅度，結合預測期可能發(fā)生的變動情況，來確定預計利潤增長率，然后測算出目標利潤。利潤＝上年度實際利潤總額×（1＋預計利潤增長率）經濟管理系陳肖微案例3港航公司明年的資金缺口有多大？港航股份有限公司是航運代理企業(yè)，屬于交通運輸行業(yè)，經營范圍包括商品儲存、中轉聯運、裝卸搬運及相關業(yè)務、貨運代理等。2012年受國際金融危機的影響業(yè)務量出現大幅度下降，營業(yè)收入977.61百萬元，凈利潤83.96百萬元，按1‰支付現金股利，在2013年公司要擴大各種營銷渠道，計劃營業(yè)收入1173.13百萬元。財務主管正在計算2013年的資金缺口，下面是公司2012年度的資產負債表。如表5－13所示：經濟管理系陳肖微思考：問題1：計算資金需要量的預測方法有哪些？問題2：港航公司2013年的資金缺口是多少？經濟管理系陳肖微成本預測是指根據企業(yè)未來發(fā)展目標有關資料，運用專門方法推測與估計未來成本水平及發(fā)展趨勢的過程。項目3成本與資金需要量的預測分析經濟管理系陳肖微成本預測的步驟

提出目標成本方案

預測成本的發(fā)展趨勢

修訂目標成本

經濟管理系陳肖微提出目標成本方案

方法一：按目標利潤預測目標成本

計算公式為：

目標成本=預計單價*預計銷售量—目標利潤=預計銷售收入—目標利潤方法二：

以先進的成本水平作為目標成本經濟管理系陳肖微成本預測的方法

成本預測具體方法主要包括高低點法、回歸直線分析法和加權平均法等。

經濟管理系陳肖微資金需要量的預測資金預測是根據企業(yè)未來經營發(fā)展目標并考慮影響資金的各項因素，運用一定方法預計、推測企業(yè)未來一定時期或一定項目所需要的資金數額、來源渠道、運用方向及其效果的過程。廣義資金預測包括全部資金需要量及其來源預測、現金流量預測、資金分布預測和資金運用效果預測。經濟管理系陳肖微狹義的資金預測是指資金需用量預測，具體包括固定資產項目投資需用量預測、流動資金需用量預測和追加資金需用量預測。本節(jié)只介紹追加資金需用量的預測。經濟管理系陳肖微(1)追加資金需要量的預測方法銷售百分比法銷售百分比法，是假設資產、負債各個項目與銷售收入總額之間存在穩(wěn)定的百分比關系，根據預計銷售收入和相應的百分比預計預測期資產和負債項目數額，再考慮其他因素對資金的影響而預測未來需要追加的資金量的一種定量方法。經濟管理系陳肖微預測步驟：①根據基期資產負債表數據確定經營性資產和經營性負債項目的銷售百分比。各項目銷售百分比＝基期經營性資產（負債）÷基期銷售收入經營性資產各項的銷售百分比含義是每一元銷售額占用的資金經營性負債各項的銷售百分比含義是每一元銷售額產生的資金來源。經營性資產和經營性負債是管理用資產負債表項目。在這一報表中，經濟管理系陳肖微資產=經營性資產+金融性資產負債=經營性負債+金融性負債經營性資產是指銷售商品或提供勞務所涉及的資產，經營性負債是指銷售商品或提供勞務所涉及的負債。金融性資產，是指利用企業(yè)閑置的資金進行投資所涉及的資產，主要包括交易性金融資產、應收利息、可供出售金融資產、持有至到期投資等項目；金融性負債是債務籌資活動所涉及的負債，主要包括短期借款、交易性金融負債、應付利息、一年內到期的非流動負債、長期借款、應付債券等項目。經濟管理系陳肖微②計算預測期各項經營資產和經營負債預測期各項經營資產（負債）＝預計銷售收入×各項目銷售百分比③計算融資總需求融資總需求＝（預測期經營資產合計－基期經營資產合計）－（預測期經營負債合計－基期經營負債合計）經濟管理系陳肖微④預計可動用的金融資產一般企業(yè)可以估計預測年度可以變現的金融資產數額,作為未來年度的一項資金來源.⑤計算預測期增加的留存收益留存收益是公司內部的融資來源。只要公司有盈利并且不全部支付股利，留存收益就會使股東權益增長，可以全部或部分