2022年證券考試考點(diǎn)精講：證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的含義和特點(diǎn)1．證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)是指證券公司通過其設(shè)立的證券營(yíng)業(yè)部，承受客戶托付，根據(jù)客戶的要求，代理客戶買賣證券的業(yè)務(wù)。

2．在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，證券公司不賺差價(jià)，只收取肯定比例的傭金作為業(yè)務(wù)收入。

3．證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)可以分為柜臺(tái)代理買賣和證券交易所代理買賣兩種。

4．在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中包含的要素有：托付人、證券經(jīng)紀(jì)商、證券交易所和證券交易的對(duì)象。

例4—1(2022年3月考題·多項(xiàng)選擇題)

在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，包含的要素包括（）。

A．證券交易對(duì)象

B．股票和債券的發(fā)行人

C．證券經(jīng)紀(jì)商和托付人

D．證券交易所

【參考答案】ACD

【解析】在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，包含的要素有：托付人、證券經(jīng)紀(jì)商、證券交易所和證券交易對(duì)象。由于第一章已經(jīng)說明托付人、證券交易所和證券交易對(duì)象的主要內(nèi)容，所以這里僅對(duì)證券經(jīng)紀(jì)商及其作用再作些說明。

5．證券經(jīng)紀(jì)商，是指承受客戶托付，代客買賣證券并以此收取傭金的中間人。

證券經(jīng)紀(jì)商與客戶是托付代理關(guān)系，證券經(jīng)紀(jì)商不擔(dān)當(dāng)交易中的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。我國(guó)具有法人資格的證券經(jīng)紀(jì)商是指在證券交易中代理買賣證券，從事經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的證券公司。

6．證券經(jīng)紀(jì)商的作用：(1)充當(dāng)證券買賣的媒介，提高了證券市場(chǎng)的流淌性和效率；(2)供應(yīng)信息效勞。

二、證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的特點(diǎn)

(一)業(yè)務(wù)對(duì)象的廣泛性全部上市交易的股票和債券都是證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的對(duì)象，因此，證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的對(duì)象具有廣泛性。

(二)證券經(jīng)紀(jì)商的中介性

證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)是一種代理活動(dòng)，證券經(jīng)紀(jì)商不以自己的資金進(jìn)展證券買賣，也不擔(dān)當(dāng)交易中證券價(jià)格漲跌的風(fēng)險(xiǎn)，而是充當(dāng)證券買方和賣方的代理人，發(fā)揮著溝通買賣雙方和按肯定的要求和規(guī)章快速、精確地執(zhí)行指令并代辦手續(xù)，同時(shí)盡量使買賣雙方按自己意愿成交的媒介作用，因此具有中介性的特點(diǎn)。

(三)客戶指令的權(quán)威性

證券經(jīng)紀(jì)商要嚴(yán)格根據(jù)托付人的要求辦理托付事務(wù)，這是證券經(jīng)紀(jì)商對(duì)托付人的首要義務(wù)。

證券經(jīng)紀(jì)商必需嚴(yán)格地根據(jù)托付人指定的證券、數(shù)量、價(jià)格、有效時(shí)間買賣證券，不能自作主見，擅自轉(zhuǎn)變托付人的意愿。假如狀況發(fā)生變化，即使是為維護(hù)托付人的權(quán)益不得不變更托付人的指令，也應(yīng)事先征得托付人的同意。

(四)客戶資料的保密性

在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，托付人的資料關(guān)系到其投資決策的實(shí)施和投資盈利的實(shí)現(xiàn)，關(guān)系到托付人的切身利益，證券經(jīng)紀(jì)商有義務(wù)為客戶保密，但法律另有商定的除外。

例4—2(2022年3月考題·單項(xiàng)選擇題)

同自營(yíng)業(yè)務(wù)相比，以下各項(xiàng)中（）是證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的特點(diǎn)。

A．客戶資料的保密性

B．交易行為的自主性

C．選擇交易方式的自主性

D．收益的不穩(wěn)定性

【參考答案