商業(yè)銀行財務(wù)風(fēng)險管理分析—以招商銀行為例目錄TOC\o"1-2"\h\u30503商業(yè)銀行財務(wù)風(fēng)險管理分析—以招商銀行為例 119725一、緒言 16891（一）研究背景 1659（二）研究目的與意義 222531二、招商銀行財務(wù)風(fēng)險管理的現(xiàn)狀和問題 229160（一）招商銀行概況 222346（二）招商銀行財務(wù)風(fēng)險管理的現(xiàn)狀和問題 218654四、對中國銀行財務(wù)風(fēng)險管理體系提出的改進(jìn)方案 97717（一）建立社會共同防范商業(yè)銀行財務(wù)風(fēng)險體制 912986（二）加強(qiáng)銀行財務(wù)管理人員的風(fēng)險防范意識 916493（三）建立多層次的財務(wù)控制體系，完善財務(wù)核算程序 923280（四）加快信用評價體系的建立 103775（五）建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)督保障體系 1016061五、總結(jié) 103121參考文獻(xiàn) 10摘要：商業(yè)銀行的財務(wù)管理是提高銀行競爭力的核心內(nèi)容之一，結(jié)合目前的國內(nèi)外銀行發(fā)展形勢來看，商業(yè)銀行應(yīng)該盡快適應(yīng)現(xiàn)代金融企業(yè)市場競爭的需求，并由此建立一套科學(xué)的財務(wù)管理體系，這己經(jīng)越來越成為我國商業(yè)銀行的急切訴求。因此，需要結(jié)合我國的實(shí)際情況，在科學(xué)的財務(wù)管理理念的指導(dǎo)下，運(yùn)用科學(xué)的財務(wù)管理方法和手段，集中精力對商業(yè)銀行財務(wù)管理的突出問題進(jìn)行重點(diǎn)改革，從而確保財務(wù)管理的重要職能得到充分發(fā)揮。本文首先對銀行財務(wù)風(fēng)險管理的相關(guān)概念、相關(guān)理論基礎(chǔ)進(jìn)行了闡述，主要包括中國銀行財務(wù)風(fēng)險的理論基礎(chǔ)，并對中外學(xué)者對于商業(yè)銀行的近期研究進(jìn)行了綜述歸納，并針對招商銀行分行財務(wù)風(fēng)險為研究案例，在分析了該銀行財務(wù)風(fēng)險管理的現(xiàn)狀和問題的基礎(chǔ)上，歸納了該銀行出現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險管理的成因，并以此為基礎(chǔ)，針對包括該銀行在內(nèi)的我國商業(yè)銀行財務(wù)風(fēng)險管理提出了相應(yīng)的完善措施。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；財務(wù)；風(fēng)險一、緒言（一）研究背景在我國國民經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展中，作為國內(nèi)最主要的融資平臺，金融服務(wù)平臺，國有商業(yè)銀行扮演了極其重要的角色，它提供了國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展所需的大量資金以及專業(yè)化金融服務(wù)。按照中國加入WTO的約定，我國銀行業(yè)從2006年起將逐步全面對外開放，外資銀行的進(jìn)入使得我國銀行業(yè)將面臨更為激烈的同業(yè)市場競爭。對于商業(yè)銀行而言，資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)是銀行的最基本業(yè)務(wù)。信貸業(yè)務(wù)作為銀行最主要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，信貸的投放方向直接關(guān)系到銀行資產(chǎn)質(zhì)量的好壞，直接影響到商業(yè)銀行的盈利能力，一旦接受信貸投放的企業(yè)發(fā)生財務(wù)危機(jī)，即意味著商業(yè)銀行投放的信貸很可能會成為壞賬，商業(yè)銀行可能會面臨著資產(chǎn)流失的風(fēng)險。與此相對應(yīng)的是，居高不下的不良貸款率一直是困擾我國國有銀行提升核心競爭力的一大瘤疾，如何提高商業(yè)銀行信貸資本質(zhì)量，建立符合現(xiàn)代商業(yè)銀行信貸風(fēng)險管理所需要的風(fēng)險防范機(jī)制，完善國有商業(yè)銀行信貸發(fā)放的管理模式，是本文所要探討的問題。（二）研究目的與意義隨著全球經(jīng)濟(jì)一體化的發(fā)展，市場與市場之間的聯(lián)系愈發(fā)緊密，企業(yè)生存與發(fā)展的外部環(huán)境趨于復(fù)雜化，所面臨的風(fēng)險也越來越大。當(dāng)前，我國商業(yè)銀行對于企業(yè)財務(wù)狀況的研究更多的是面向企業(yè)過去的發(fā)展?fàn)顩r，研究所選取的財務(wù)指標(biāo)和研究方法往往無法合理地反映企業(yè)未來的預(yù)期經(jīng)營狀況和凈現(xiàn)金流量，無法發(fā)現(xiàn)并預(yù)警企業(yè)的潛在財務(wù)風(fēng)險。因此，如何通過選取合適的財務(wù)指標(biāo)，揭示企業(yè)財務(wù)危機(jī)發(fā)生的深層次原因，對于國內(nèi)的商業(yè)銀行而言是一個函待解決的問題。二、招商銀行財務(wù)風(fēng)險管理的現(xiàn)狀和問題（一）招商銀行概況招商銀行，是中國第一家完全由企業(yè)法人持股的股份制商業(yè)銀行，簡稱招行，成于1987年4月8日，由香港招商局集團(tuán)有限公司創(chuàng)辦，是中國內(nèi)地規(guī)模第六大的銀行、香港中資金融股的八行五保之一?？傂性O(shè)在深圳市福田區(qū)，2002年4月9日，招商銀行A股在上海證券交易所掛牌上市。2006年9月8日，招商銀行開始在香港公開招股，發(fā)行約22億股H股，集資200億港元，并在9月22日于港交所上市。資本凈額超過2900億、資產(chǎn)總額超過4.4萬億。招商銀行在中國大陸110余個城市設(shè)有113家分行及943家支行，1家分行級專營機(jī)構(gòu)（信用卡中心），1家代表處，2330家自助銀行，在香港擁有一家分行（香港分行），在美國設(shè)有紐約分行和代表處，在新加坡設(shè)有新加坡分行，在倫敦和臺北設(shè)有代表處。此外在中國大陸全資擁有招銀金融租賃有限公司，招商基金管理有限公司，持有招商信諾人壽保險有限公司50%股權(quán)，在香港全資擁有永隆銀行和招銀國際金融有限公司。（二）招商銀行財務(wù)風(fēng)險管理的現(xiàn)狀和問題1.資本充足率底下年份20102011201220132014資本充足率10.19%11.51%11.37%9.9%10.86%國家標(biāo)準(zhǔn)值11.5%11.5%11.5%11.5%11.5%商業(yè)銀行平均值11.69%12.71%13.25%13.40%13.28%核心資本充足率7.10%8.46%8.59%8.56%8.64%國家標(biāo)準(zhǔn)值8.5%8.5%8.5%8.5%8.5%商業(yè)銀行平均值10.35%10.20%10.62%10.65%10.64%表12010-2014年招商銀行主要資本充足性指標(biāo)值與行業(yè)、國家水平的對比表招商銀行的資本充足性風(fēng)險就在不斷變大，這主要也是資本的不足和充足率的降低。從表1就可以看出：（1）2010年招商銀行的資本充足率在7.10%，這個數(shù)據(jù)與同行業(yè)平均值相比，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不如，而到了2011年，招商銀行資本充足率有了很大的提高，但是之后兩年在逐年遞減，這和同行業(yè)的平均值相比，更加的不如，直到2014年，又有了回升的趨勢。這些問題歸根究底在于招商銀行自身的資本金不足，2004年雖然引入了國外的投資者新橋來提高招商銀行的資本金，這個新的投資者的加入雖然一定程度上緩解了招商銀行所處的窘狀，但成效并不明顯。在得到了投資者資金的注入后，原深發(fā)展和原招商合并后的招商銀行在資本上大大提高了，但從上市銀行總資產(chǎn)和規(guī)?？?，還處于行業(yè)內(nèi)相對靠后的位置，雖然基本情況得到一定的改善，但抵抗風(fēng)險能力還是較差。（2）從國家法令的要求來看，國家大型銀行要求資本充足率達(dá)到11.5%，而中小型銀行只要求10.5%，可以看到中小型銀行在低于風(fēng)險壓力上，還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不如大型銀行，中小型銀行在放貸過程中如履薄冰，一方面受制于銀行業(yè)自身的發(fā)展欠缺，另一方面，發(fā)生風(fēng)險時的抵御能力也和大型銀行無法比較。招商銀行的資產(chǎn)已經(jīng)是達(dá)到1萬億的大型銀行的門檻，而抗風(fēng)險力還有欠缺，同樣的，招商銀行的核心資本充足率雖然達(dá)到國家銀監(jiān)會的要求，而同行業(yè)平均水平卻在其上，這也說明招商銀行自身實(shí)力還在同行中相對較弱勢的地位。以貿(mào)易融資作為主要銀行業(yè)務(wù)之一的招商銀行來說，改變銀行產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，提高資本充足性是招商銀行今后發(fā)展的主要方向。不得低于4%核心資本充足率核心資本充足率100%計入附屬資本的長期次級債務(wù)不得超過核心資本的100%計入附屬資本的長期次級債務(wù)不得超過核心資本的50%計入附屬資本的長期次級債務(wù)不得超過核心資本的50%計入附屬資本的長期次級債務(wù)不得超過核心資本的圖2商業(yè)銀行資本充足率比例2.不良貸款增加招商銀行的資產(chǎn)安全風(fēng)險的增加主要是不良貸款的增加，這些不良貸款拖垮了銀行的自身業(yè)務(wù)開展，使得銀行的資本金無法達(dá)到國家要求，銀監(jiān)會的范文仲專家研究表示，我國的銀行業(yè)存量風(fēng)險非常嚴(yán)重，而且存量和增量風(fēng)險都有上升趨勢，我國在銀行業(yè)中還處在發(fā)展的初級階段，很多國外的企業(yè)和個人想通過各種手段把持中國的銀行業(yè)，這些對我國的銀行業(yè)的發(fā)展存在著隱患。我國銀行業(yè)的風(fēng)險相比國外其它國家，還比較落后，信用風(fēng)險也很大，這就使得我國在經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的今天，銀行業(yè)面對的不斷增加的風(fēng)險投資，工作壓力不斷增加。年份20102011201220132014不良貸款率0.58%0.53%0.95%0.89%1.02%國家標(biāo)準(zhǔn)值5%5%5%5%5%商業(yè)銀行平均值0.89%0.96%0.95%1.00%0.99%撥備覆蓋率272.01%320.66%182.32%201.06%200.90%國家標(biāo)準(zhǔn)值100%100%100%100%100%商業(yè)銀行平均值275.05%278.10%295.51%315.21%280.45%最大單一客戶授信比率5.29%0%2.95%4.73%2.93%國家標(biāo)準(zhǔn)值10%10%10%10%10%商業(yè)銀行平均值3.53%3.36%3.84%3.75%3.67%表32010-2014年招商銀行主要資產(chǎn)安全指標(biāo)值與行業(yè)、國家水平的對比表從表3可以看出：（1）招商銀行的不良貸款率2010年只有0.58%，其數(shù)據(jù)遠(yuǎn)低于商業(yè)銀行的平均值，而從2011年開始，銀行的不良貸款率達(dá)到了0.95%，到2014年發(fā)展為1.02%。雖然低于國家標(biāo)準(zhǔn)值和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)值，但也需要關(guān)注。不良貸款率是指不良貸款在總貸款中的比例。次級、可疑、損失的貸款屬于不良貸款類。這幾年的不良貸款大大增加，使得銀行的不良貸款率也隨之上升。（2）撥備覆蓋率是指銀行提前針對貸款預(yù)計的貸款損失與實(shí)際的不良貸款的比例，該比例顯示了銀行面對不良貸款引發(fā)的壞賬、爛帳等的抗壓能力，2011年招商銀行的撥備覆蓋率達(dá)到了近幾年最高的320%，這個數(shù)據(jù)非常的客觀，而同樣近兩年，由于長江三角洲地區(qū)貸款等級的下降，也使得招商銀行一項(xiàng)良好的撥備覆蓋率下降了近120個百分點(diǎn)，這就使得招商銀行本就存在的不良貸款問題，更加加深了矛盾，銀行在自身抗風(fēng)險能力上，也在不斷下降，雖然高于同行業(yè)和國家標(biāo)準(zhǔn)，但銀行發(fā)展仍存在著安全隱患，這就使得銀行更加重視風(fēng)險投資的把控。（3）在最大單一客戶授信比率這方面，無論是和國家標(biāo)準(zhǔn)值還是商業(yè)銀行平均值相比，招商銀行這幾年都控制的還不錯，只是在2013年略高于行業(yè)平均值，這也需要多加注意。3.流動性下降流動性風(fēng)險是商業(yè)銀行所面臨的重要風(fēng)險之一，它是由于銀行資金的不確定的流動而產(chǎn)生的風(fēng)險。如果對資金的流動性不進(jìn)行管理，很容易造成風(fēng)險損失的發(fā)生，甚至導(dǎo)致銀行的破產(chǎn)。在商業(yè)銀行經(jīng)營過程中，往往會追求高額的收益，銀行為了增加利潤，會把資金投入到收益較高風(fēng)險較大的中長期貸款業(yè)務(wù)中，這很容易造成短期資金的流動性不足。此外，隨著利率市場化不斷推進(jìn)，央行逐步放開利率管制，把利率水平逐漸下放到市場，讓市場決定利率，這樣一來利率的波動性就會增加，這種波動性帶來的后果可能就是對銀行的資產(chǎn)和負(fù)債結(jié)構(gòu)發(fā)生影響，從而影響銀行的流動性。從歷史來看，商業(yè)銀行破產(chǎn)的原因的大部分都是由于流動性風(fēng)險加劇而產(chǎn)生的。因此，如何管理好流動性風(fēng)險對商業(yè)銀行未來發(fā)展至關(guān)重要。年份20102011201220132014資產(chǎn)負(fù)債率95.39%94.00%94.72%94.08%94.01%國家標(biāo)準(zhǔn)值92%92%92%92%92%商業(yè)銀行平均值94.11%93.98%93.95%93.82%93.71%流動比率52.35%55.43%51.99%49.56%53.21%國家標(biāo)準(zhǔn)值25%25%25%25%25%商業(yè)銀行平均值41.96%40.82%43.27%41.69%44.37%貸存比72.61%72.94%69.61%68.64%66.84%國家標(biāo)準(zhǔn)值75%75%75%75%75%商業(yè)銀行平均值67.49%68.57%68.51%68.64%69.03%表42010-2014年招商銀行主要流動性指標(biāo)值與行業(yè)、國家水平的對比表招商銀行的流動性風(fēng)險主要表現(xiàn)在資產(chǎn)流動性下降。由表4以及招商銀行近五年年報可以看到：（1）2011年招商銀行資產(chǎn)總額達(dá)到1萬2500個億，而負(fù)債總額才1萬1800多億，總體資產(chǎn)負(fù)債率94%。隨著近幾年的不斷發(fā)展，招商銀行的資產(chǎn)總額在不斷增加，從12582億增加到2012年的16065億，再增加到2013年的18917億，最后到2014年底的21864億；但隨之而來的是負(fù)債總額也在不斷提升，從11828億增加到2012年的15217億，再增加到2013年的17797億，最后到2014年底的20555億，可以看到負(fù)債總額也增加了，招商銀行比其它銀行的平均值以及國家平均值都要高，這也足以說明招商銀行風(fēng)險不斷增加，一旦發(fā)生大額的信貸出現(xiàn)問題，那么招商銀行也將爆發(fā)危機(jī)。（2）從招商銀行的資產(chǎn)流動比率來看，雖然要比其它商業(yè)銀行的平均值和標(biāo)準(zhǔn)值都要高，但還是呈現(xiàn)逐年降低的趨勢，從2011年的55%下降到2012年的51%,再降為2013年的49%，直到去年才有所回升。這就使得招商銀行實(shí)際的資產(chǎn)負(fù)債周期過長，短期資金也被用來進(jìn)行長期的資產(chǎn)投入項(xiàng)目，流動性日益下降，從而使得銀行資產(chǎn)風(fēng)險大大增加。銀行流動性的下降也使得國家不得不做出金融調(diào)整，央行2010年6次上調(diào)準(zhǔn)備金率，2次上調(diào)存貸款基準(zhǔn)利率，這樣在流動性日益下降的中小商業(yè)銀行壓力上升，從而影響銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)和發(fā)展。4.各項(xiàng)陰歷性指標(biāo)連年下滑對于銀行而言，也是一個企業(yè)，一直以來為社會做出了極大的貢獻(xiàn)，吸納社會勞動人員，通過各種措施保證了我國各項(xiàng)事業(yè)的順利進(jìn)行。但是銀行也是一個需要盈利的機(jī)構(gòu)，要想保證它的正常運(yùn)行，實(shí)現(xiàn)一定的的收益是不可避免的，否則銀行就有可能面臨著被淘汰，甚至破產(chǎn)的惡劣后果。和其他的企業(yè)一樣，銀行的抗風(fēng)險能力也是靠銀行的收益體現(xiàn)出來的，如果銀行的盈利能力不好，那么從事的一些業(yè)務(wù)就無法正常的開展，這樣就會形成惡性循環(huán)，導(dǎo)致銀行創(chuàng)收跟不上。一般而言，只要銀行的各項(xiàng)業(yè)務(wù)都能夠穩(wěn)步開展，那么銀行的抗風(fēng)險能力就越強(qiáng)，反之，銀行就會在金融市場上顯得非常被動。做好銀行的各項(xiàng)業(yè)務(wù)，保證銀行盈利，這樣才能更好的服務(wù)于社會。年份20102011201220132014資產(chǎn)利潤率0.96%1.04%0.94%0.87%0.97%商業(yè)銀行平均值1.00%1.09%1.10%1.30%1.24%資本利潤率23.22%20.32%16.78%16.57%16.35%商業(yè)銀行平均值23.58%19.20%20.39%19.78%18.39%表52010-2014年招商銀行的主要盈利性指標(biāo)值與行業(yè)平均值的對比表通過上表5的指標(biāo)對比能夠明顯的看到，招商銀行在兩項(xiàng)項(xiàng)指標(biāo)中都不占有優(yōu)勢，其發(fā)展水平均低于商業(yè)銀行的平均水平，這種態(tài)勢非常的危險。（1）對于資產(chǎn)利潤率而言出現(xiàn)了連年下滑的趨勢，在2012年的時候略有好轉(zhuǎn)但是和其余的商業(yè)銀行的平均水平相比還是存在不小的差距，直到2014年底才有所回升，這說明還需要加強(qiáng)資產(chǎn)的利潤比例，促進(jìn)銀行各項(xiàng)工作快速發(fā)展。在資本利潤而言，有降有升保持了一個可控的利潤率比例，但是與商業(yè)銀行的平均值相比存在的差距非常明顯。（2）從我國銀行發(fā)展的總體勢頭來看，資本的利潤率也是在不斷的降低，在2013的時候略有好轉(zhuǎn)，這可能和經(jīng)濟(jì)發(fā)生短時間的低迷有關(guān)系，但是這不得不引起各大銀行的注意。尤其招商銀行，其在數(shù)據(jù)上與銀行平均值的差距非常明顯，在其客戶群體的發(fā)展以及銀行各項(xiàng)業(yè)務(wù)的推動上而言還需要繼續(xù)快步提高。下面我們再通過招商銀行和整個商業(yè)銀行的平均利率水平來進(jìn)行一個綜合的分析，通過表中的數(shù)據(jù)我們明顯的能夠看到，對于招商銀行來說總體的利率水平是處于下滑狀態(tài)的，并且行業(yè)平均指標(biāo)也都處于相同的狀態(tài)直下，并且招商銀行的總體水平也是低于了行業(yè)平均水平，這可能和整個銀行的市場發(fā)展趨勢有著不可分割的關(guān)系。年份20102011201220132014凈利差2.41%2.39%2.19%2.14%2.40%商業(yè)銀行平均值2.47%2.45%2.34%2.21%2.39%凈息差2.49%2.56%2.37%2.31%2.57%商業(yè)銀行平均值2.50%2.57%2.43%2.36%2.58%表62010-2014年招商銀行反映利率的指標(biāo)值與行業(yè)平均值的對比表通過上述表格我們能夠看到對于招商銀行來說，其在各項(xiàng)盈利指標(biāo)上面與行業(yè)的平均水平還是存在著差距，其應(yīng)對風(fēng)險的能力上就顯得非常危險。通過上表的分析結(jié)合招商銀行的利率變化分析，我們對于各類利率風(fēng)險進(jìn)行了整合，一般而言，包括了以下幾方面的風(fēng)險，說明如下：首先是對于價格重定的風(fēng)險，隨著我國市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展對于重新定價是經(jīng)常發(fā)生的事情，通過對于銀行的負(fù)債情況、固定利率情況以及其他的一些指標(biāo)都將產(chǎn)生不匹配的情況。其次，是對于銀行的收益分析曲線存在的風(fēng)險，對于銀行的收益最好的一種格局就是一直處于正收益曲線狀態(tài)，但是往往因?yàn)橹T多原因包括曲線移位等，使得收益曲線出現(xiàn)負(fù)收益曲線的狀態(tài)，而這種狀態(tài)往往是非常危險的，需要進(jìn)行嚴(yán)格控制。通過上面的數(shù)據(jù)我們對于招商銀行的收益曲線來看出現(xiàn)曲線移位的可能性也是比較大的，招商銀行需要對自己的收益加強(qiáng)營銷手段，促進(jìn)銀行穩(wěn)步發(fā)展。再次就是對于基差風(fēng)險問題，由于在銀行業(yè)的業(yè)務(wù)工作中涉及的內(nèi)容特別多，其在金融領(lǐng)域的各項(xiàng)業(yè)務(wù)范圍內(nèi)對于利率的調(diào)整不可能一直處于一種同階變動過程中，總是會遇到這樣或那樣的原因致使相關(guān)的工具不一樣。但是在我們國家相比較來說這一點(diǎn)風(fēng)險還是比較小的，主要原因是我國對于銀行各種利率的調(diào)整由統(tǒng)一機(jī)構(gòu)央行進(jìn)行變動，這就使得整個銀行業(yè)相對來說處于比較安全的境地。但是隨著我國加入WTO以后，各項(xiàng)事業(yè)均與國際同步，有可能會面臨者學(xué)習(xí)LIBOR而做出相應(yīng)的調(diào)整，因此這種風(fēng)險的存在還是有必要引起注意的。最后，由于當(dāng)前我國銀行在存款用戶或者信貸用戶出現(xiàn)提前支取和提前償還的可能性非常大，在這種選擇性風(fēng)險的控制上我國也沒有非常好的政策來進(jìn)行控制，這就給銀行存款和帶寬帶來的比較大的風(fēng)險問題。進(jìn)入新千年以來，我國已經(jīng)六次對銀行的存款利率和貸款利率進(jìn)行了調(diào)整，而近年來也是頻繁進(jìn)行降息的調(diào)整，使得我國銀行的損失相應(yīng)加大。并且隨著我國公民對于金融風(fēng)險的認(rèn)識越來越高，自我保護(hù)意識加強(qiáng)，加之各類信息渠道較多，對于這種選擇性風(fēng)險的控制，招商銀行也要越來越重視。5.并購后的整合風(fēng)險首先，就在并購基本結(jié)束之后，大批原深發(fā)展的員工離職，這其中也不乏大批的支行行長，而就在這時，一些原民生銀行的高層被招商銀行引入。大批之前深發(fā)展的員工的離職也從一個側(cè)面反映出來這次并購并不被他們所認(rèn)同；其次，有些員工并購之初并未離開，由于原招商銀行的一些政策制度在并購后的新招商銀行開始推行，于是他們也選擇了離開，例如原招商銀行在考核體系方面來說，是相對比較嚴(yán)格的，這種高強(qiáng)度的制度轉(zhuǎn)變讓以前深發(fā)展業(yè)務(wù)線上的老員工很難以適應(yīng)，因此他們才選擇了離開。招商銀行的管理制度是比較嚴(yán)苛的，屬于雷厲風(fēng)行型的那種，而原深發(fā)展的管理制度是比較寬松靈活的，這主要是由于長期在國外投資者的管理之下，兩者之間的矛盾還是很明顯的，如果協(xié)調(diào)的不夠好，那么就不只是一部分員工的離職，還將大大的降低整個銀行的運(yùn)營效率。管理制度、組織結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)模式、企業(yè)戰(zhàn)略等各方面的調(diào)整都是經(jīng)營管理整合的范疇。成為一家大型金融控股公司是招商銀行的長期戰(zhàn)略之一，其戰(zhàn)略思路就是通過并購等方式，逐步形成一家多元化的金融控制公司，利用協(xié)同效應(yīng)，獲得業(yè)務(wù)上更好的發(fā)展。并購整合中所面臨的另外一個很重要還比較普遍的問題就是銀行文化的融合。相對穩(wěn)定的組織文化是每個銀行都擁有的，但是每種獨(dú)有的文化都會有一定的排他性的。文化氣息一直滲透在企業(yè)的整個整合過程中，因此考慮銀行受組織文化的影響也是十分必要的。人力資源的變動和經(jīng)營管理的差異都會給招商銀行帶來文化的整合風(fēng)險，因此即便是強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，也要十分的注重文化的融合。如果文化沖突不能得到解決，那么員工、銀行和客戶之間就會失去原有的互動和協(xié)調(diào)性，如果問題十分惡劣的話，也很有可能導(dǎo)致這次合并的失敗，難以發(fā)揮一加一大于二。四、對中國銀行財務(wù)風(fēng)險管理體系提出的改進(jìn)方案（一）建立社會共同防范商業(yè)銀行財務(wù)風(fēng)險體制我國目前以國有商業(yè)銀行為主體的銀行體系，仍存在產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)單一，所有者主體虛擬的問題。從我國國有商業(yè)銀行看，國家作為其唯一出資人，擁有完全產(chǎn)權(quán)。國有商業(yè)銀行名義上歸國家所有，但實(shí)際上卻沒有能夠完全代表國家管理國有銀行產(chǎn)權(quán)的人格化主體，所有者不能有效地行使和轉(zhuǎn)讓剩余所有權(quán)，對經(jīng)營者缺乏利益驅(qū)動機(jī)制和有效有約束機(jī)制，難以實(shí)現(xiàn)利益的激勵相容。同時，所有者虛置，也造成產(chǎn)權(quán)關(guān)系模糊，銀行的獨(dú)立法人地位難以保障，容易受到行政干預(yù)，損害銀行的經(jīng)濟(jì)利益。股份制商業(yè)銀行雖初步建立了現(xiàn)代銀行制度的基本框架，有的甚至成為上市公司，在產(chǎn)權(quán)關(guān)系上實(shí)現(xiàn)了多元化，但絕大數(shù)銀行都是由國有股占絕對控股地位，并沒有完全解決產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)單一，所有者缺位矛盾，也在一定程度上面臨與國有商業(yè)銀行同樣的問題。所有者作為一個虛擬的主體，常會使得企業(yè)的既得利益在銀行會計監(jiān)控系統(tǒng)中自動開展各類經(jīng)營活動，這其中會涉及到的財務(wù)風(fēng)險管理問題往往不能真正實(shí)施。為了解決這個問題，我國商業(yè)銀行應(yīng)該盡快解決所有者虛擬的現(xiàn)狀，保證在國家控股的前提下，能夠切實(shí)可行的把國有銀行推入到資本市場的運(yùn)營模式中，積極穩(wěn)妥的優(yōu)化銀行內(nèi)部治理結(jié)構(gòu),建立全社會共同防范商業(yè)銀行財務(wù)風(fēng)險體制,從而使銀行獲得強(qiáng)勁的原動力。（二）加強(qiáng)銀行財務(wù)管理人員的風(fēng)險防范意識在經(jīng)濟(jì)全球化大背景下，財務(wù)風(fēng)險客觀存在而不可避免，并滲透于財務(wù)管理工作的各個環(huán)節(jié)。作為防范財務(wù)風(fēng)險的主體和中堅(jiān)力量,財務(wù)管理人員素質(zhì)的高低直接決定著風(fēng)險控制效果的好壞，財務(wù)管理人員素質(zhì)越高，越能夠?qū)ω攧?wù)風(fēng)險進(jìn)行敏感的、準(zhǔn)確的職業(yè)判斷，以及及時識別和估計潛在的財務(wù)風(fēng)險。銀行應(yīng)重視對財務(wù)管理人員的培訓(xùn)，可通過集中學(xué)習(xí)、輔導(dǎo)和自學(xué)相結(jié)合的辦法來提高他們的業(yè)務(wù)技能。此外，要把財務(wù)風(fēng)險審查理念作為一種企業(yè)文化，潛移默化的植入員工的思維和日常工作當(dāng)中。（三）建立多層次的財務(wù)控制體系，完善財務(wù)核算程序任何事物都是有規(guī)律可尋的。為防范財務(wù)風(fēng)險，銀行管理人員應(yīng)對不斷變化的宏觀環(huán)境進(jìn)行認(rèn)真的分析和研究，盡可能熟知財務(wù)風(fēng)險的變化特征及規(guī)律，從而制定多種應(yīng)變措施。一方面，要配備高效的金融風(fēng)險預(yù)警機(jī)制，負(fù)責(zé)的會計相關(guān)工作人員，以及健全的財務(wù)風(fēng)險管理體系，強(qiáng)化財務(wù)管理的各項(xiàng)基礎(chǔ)工作，另一方面，要適度的調(diào)整銀行財務(wù)管理方法，保證其能夠高速有效的運(yùn)行，提高它對應(yīng)各種風(fēng)險的應(yīng)對能力和意識。我國的商業(yè)銀行應(yīng)該結(jié)合實(shí)際情況，考慮自身的發(fā)展需求，建立健全完善的財務(wù)風(fēng)險管理制度，包括風(fēng)險管理預(yù)警體系和財務(wù)內(nèi)容的成本控制管理系統(tǒng)。對財務(wù)評估、風(fēng)險審查、財務(wù)信息管理等制度要明確控制標(biāo)準(zhǔn)，通過預(yù)警、策劃、控制、審核、評估等方法對銀行運(yùn)營資產(chǎn)及成本進(jìn)行控制，實(shí)現(xiàn)收支平衡，和資源利用的最大化。并定期收集相關(guān)數(shù)據(jù)，借以分析銀行的運(yùn)營情況，從而提高資金運(yùn)行效率，防范和化解財務(wù)風(fēng)險，實(shí)現(xiàn)持續(xù)經(jīng)營和價值最大化。（四）加快信用評價體系的建立我國的國有商業(yè)銀行管理者們應(yīng)根據(jù)具體情況，適當(dāng)?shù)倪x擇信用評級指標(biāo)體系中的各項(xiàng)指標(biāo)及相應(yīng)得權(quán)重，來提高信用評級結(jié)果的準(zhǔn)確性和全面性。而且，要加快建立和完善個人和企業(yè)的信息數(shù)據(jù)庫，在對數(shù)據(jù)進(jìn)行補(bǔ)錄和整理的過程中，首先要保證數(shù)據(jù)的完整和真實(shí)，其次，在對相關(guān)借款人進(jìn)行數(shù)據(jù)信息收集時，也要盡可能詳細(xì)的記錄相關(guān)人士的財務(wù)情況，包括之前是否違約等，并同時根據(jù)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，建立嚴(yán)格的數(shù)據(jù)管理體制，以確保所收集的數(shù)據(jù)真實(shí)、可靠、準(zhǔn)確、并且及時。（五）建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警監(jiān)督保障體系財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)是建立在信息化銀行的基礎(chǔ)上,以銀行的財務(wù)報表和綜合經(jīng)營計劃及其他相關(guān)的財務(wù)資料為依據(jù)，利用企業(yè)的財務(wù)金融管理業(yè)務(wù)理論，是銀行可以借鑒并用以建立財務(wù)風(fēng)險管理體系理論，銀行可以對金融業(yè)務(wù)潛在的風(fēng)險進(jìn)行預(yù)警監(jiān)控，以避免財務(wù)風(fēng)險真正發(fā)生。這種風(fēng)險可隨時監(jiān)控各項(xiàng)指標(biāo)，對風(fēng)險信號實(shí)時識別、評價控制，它屬于事前監(jiān)測，與財務(wù)評價系統(tǒng)相互依賴，互為補(bǔ)充。銀行的財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)，就等于是在不可預(yù)計的財務(wù)風(fēng)險面前預(yù)先樹立了一道防火墻，如果資產(chǎn)效率出現(xiàn)下降，就要加大收賬