年產(chǎn)200萬(wàn)噸鉀肥二期項(xiàng)目（一）項(xiàng)目概況項(xiàng)目名稱：老撾甘蒙省鉀鹽礦彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目（二期）建設(shè)地點(diǎn)：老撾甘蒙省他曲縣南部項(xiàng)目實(shí)施主體：中農(nóng)礦產(chǎn)開發(fā)有限公司（以下簡(jiǎn)稱“老撾礦產(chǎn)”）項(xiàng)目總投資：386,412.81萬(wàn)元人民幣老撾礦產(chǎn)在老撾中部甘蒙省彭下-農(nóng)波礦區(qū)擁有面積為179.80平方公里的采礦權(quán)，并擬以該采礦權(quán)所藏鉀鹽礦產(chǎn)資源為原料，投資建設(shè)彭下-農(nóng)波礦區(qū)年產(chǎn)200萬(wàn)噸鉀肥項(xiàng)目。根據(jù)項(xiàng)目建設(shè)規(guī)劃，彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目分兩部分建設(shè)，其中一期項(xiàng)目納拉-農(nóng)行礦區(qū)規(guī)劃建設(shè)規(guī)模合計(jì)為100萬(wàn)噸/年，目前正在建設(shè)推進(jìn)過(guò)程中；二期項(xiàng)目彭下-農(nóng)波礦區(qū)的小東布礦規(guī)劃建設(shè)規(guī)模為100萬(wàn)噸/年鉀肥。本次資金到位后，公司擬將全部資金投入到二期項(xiàng)目建設(shè)中。（二）項(xiàng)目實(shí)施的必要性分析1、助力我國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展和保障糧食安全鉀肥能夠有效提高農(nóng)作物產(chǎn)品質(zhì)量，對(duì)農(nóng)業(yè)增產(chǎn)及糧食安全具有重要作用。根據(jù)USGS統(tǒng)計(jì)，全球鉀鹽礦產(chǎn)資源分布極度不平衡，主要集中在加拿大、俄羅斯、白俄羅斯等幾大國(guó)家；鉀肥產(chǎn)能同樣呈現(xiàn)寡頭壟斷格局，北美Canpotex聯(lián)盟、俄羅斯廠商及白俄羅斯廠商相關(guān)企業(yè)控制全球超過(guò)60%的鉀肥產(chǎn)能，常年把控國(guó)際鉀肥市場(chǎng)價(jià)格。然而在需求端，鉀肥的主要消費(fèi)區(qū)則在耕地面積大、農(nóng)業(yè)活動(dòng)活躍的亞洲、拉丁美洲等區(qū)域較為集中。我國(guó)作為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)大國(guó)，是全球最主要的鉀肥消費(fèi)國(guó)之一，但鉀鹽礦資源儲(chǔ)量?jī)H占全球儲(chǔ)量的不到10%，導(dǎo)致我國(guó)鉀肥進(jìn)口依賴度一直偏高，鉀肥自給率近年來(lái)持續(xù)在50%左右，進(jìn)口量排名全球鉀肥市場(chǎng)第三。針對(duì)鉀肥供求失衡的矛盾，我國(guó)制定了鉀肥供應(yīng)“三分之一國(guó)產(chǎn)、三分之一進(jìn)口、三分之一境外生產(chǎn)基地”的發(fā)展戰(zhàn)略，到國(guó)外勘查開發(fā)鉀鹽資源并建設(shè)中資企業(yè)海外鉀肥基地成為解決我國(guó)鉀肥短缺的重要途徑之一。老撾作為亞洲地區(qū)主要的鉀鹽資源集中區(qū)，且與我國(guó)接壤，因此成為我國(guó)企業(yè)“海外找鉀”工作較早的地區(qū)。公司是我國(guó)首批“走出去”實(shí)施境外鉀鹽開發(fā)的中國(guó)企業(yè)，當(dāng)前擁有老撾甘蒙省263.3平方公里鉀鹽礦權(quán)，已建成達(dá)產(chǎn)的東泰礦區(qū)100萬(wàn)噸/年鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目是我國(guó)第一個(gè)在境外實(shí)現(xiàn)百萬(wàn)噸級(jí)生產(chǎn)的鉀肥項(xiàng)目，目前正在推進(jìn)彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目的建設(shè)。通過(guò)本次發(fā)行，公司擬將資金投入老撾鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目的建設(shè)中，快速以“一年新增一個(gè)百萬(wàn)噸鉀肥產(chǎn)能”為目標(biāo)持續(xù)擴(kuò)大鉀肥產(chǎn)能，進(jìn)一步發(fā)揮公司作為我國(guó)境外鉀肥生產(chǎn)基地的重要作用，從而加大反哺國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，緩解我國(guó)鉀肥供需緊張。公司本次發(fā)行將有利于增強(qiáng)我國(guó)鉀肥儲(chǔ)備、降低外部鉀肥進(jìn)口依賴，對(duì)2、進(jìn)一步擴(kuò)大產(chǎn)能，夯實(shí)公司競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)地位全球鉀肥市場(chǎng)的供給與需求地區(qū)常年不匹配，中國(guó)、印度及東南亞各國(guó)等農(nóng)業(yè)大國(guó)需大量進(jìn)口鉀肥，而地處加拿大、俄羅斯等國(guó)的北美Canpotex聯(lián)盟、俄羅斯廠商及白俄羅斯廠商等寡頭企業(yè)擁有豐富的鉀鹽資源儲(chǔ)量，掌控全球鉀肥產(chǎn)量和市場(chǎng)價(jià)格，因此在全球市場(chǎng)擁有明顯的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。公司專注從事鉀鹽礦開采、鉀肥生產(chǎn)及銷售業(yè)務(wù)，選擇鉀肥資源相對(duì)豐富、分布相對(duì)集中，且鄰近周邊鉀肥主要消費(fèi)市場(chǎng)的老撾進(jìn)行集中投資，目前正在開采的鉀鹽礦采礦權(quán)合計(jì)214.80平方公里，折純氯化鉀資源儲(chǔ)量超過(guò)8億噸，是亞洲單體最大鉀肥資源量企業(yè)。公司于2022年11月獲老撾政府主管部門批準(zhǔn)取得甘蒙省農(nóng)龍村48.52km2鉀鹽礦勘探權(quán)，至此公司合計(jì)擁有老撾甘蒙省263.3平方公里鉀鹽礦權(quán)，預(yù)計(jì)折純氯化鉀資源儲(chǔ)量將超過(guò)10億噸，為公司發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。公司進(jìn)一步于2022年8月與沙灣拿吉省政府簽署可行性研究諒解備忘錄，正在積極申請(qǐng)老撾沙灣拿吉省74.2km2鉀鹽礦探礦權(quán)，以期進(jìn)一步夯實(shí)并擴(kuò)大公司的資源儲(chǔ)量?jī)?yōu)勢(shì)。目前公司東泰礦段鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目已達(dá)產(chǎn)，實(shí)現(xiàn)鉀肥產(chǎn)能100萬(wàn)噸/年，成為東南亞乃至亞洲地區(qū)最大的鉀肥生產(chǎn)企業(yè)之一，已經(jīng)擁有了一定的鉀肥產(chǎn)能規(guī)模優(yōu)勢(shì)，并將伴隨后續(xù)納拉-農(nóng)行礦區(qū)100萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目的達(dá)產(chǎn)而進(jìn)一步擴(kuò)大。公司將持續(xù)利用過(guò)往積累的豐富老撾鉀礦建設(shè)經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，進(jìn)一步完善精細(xì)化管理，通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新推進(jìn)降本增效工作，提升公司整體競(jìng)爭(zhēng)力，為公司后續(xù)實(shí)現(xiàn)“成為世界級(jí)鉀肥供應(yīng)商”的戰(zhàn)略目標(biāo)提供有力支撐。通過(guò)本次發(fā)行，公司能夠資金快速推動(dòng)在小東布區(qū)域的項(xiàng)目建設(shè)，快速推動(dòng)現(xiàn)有鉀鹽資源開發(fā)并實(shí)現(xiàn)鉀肥產(chǎn)能擴(kuò)張，提升鉀鹽資源開發(fā)效率，進(jìn)一步夯實(shí)公司產(chǎn)能規(guī)模優(yōu)勢(shì)。本次發(fā)行契合公司“資源、規(guī)模、創(chuàng)新”的六字戰(zhàn)略方針，有利于增強(qiáng)公司的可持續(xù)發(fā)展能力與核心競(jìng)爭(zhēng)力，并將為公司核心競(jìng)爭(zhēng)力及盈利水平提升奠定良好基礎(chǔ)。（三）項(xiàng)目實(shí)施的可行性分析1、公司具備豐富的老撾鉀肥生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)，協(xié)同效應(yīng)明顯公司專注于鉀礦開采、鉀肥生產(chǎn)與銷售一體化，是我國(guó)首批“走出去”實(shí)施境外鉀鹽開發(fā)的中國(guó)企業(yè)，深耕老撾鉀鹽領(lǐng)域十余年，旗下東泰礦區(qū)100萬(wàn)噸/年大型鉀肥生產(chǎn)基地是我國(guó)第一個(gè)在境外實(shí)現(xiàn)百萬(wàn)噸級(jí)生產(chǎn)的鉀肥項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)了我國(guó)境外鉀鹽開發(fā)領(lǐng)域的重大突破。通過(guò)在老撾投資建設(shè)鉀肥產(chǎn)業(yè)，公司已經(jīng)建成全面機(jī)械化的開采系統(tǒng)、低耗高效的選礦系統(tǒng)及工業(yè)化充填系統(tǒng)，產(chǎn)品技術(shù)、成本水平、管理團(tuán)隊(duì)等均處于行業(yè)領(lǐng)先水平。在銷售方面，公司深耕東南亞市場(chǎng)多年，在越南、泰國(guó)、馬來(lái)西亞、印度尼西亞等東南亞重點(diǎn)市場(chǎng)設(shè)有分支機(jī)構(gòu)，積極構(gòu)建全球市場(chǎng)的銷售體系，具備一定的市場(chǎng)占有率；2022年起公司系統(tǒng)性展開國(guó)內(nèi)市場(chǎng)布局，并與中農(nóng)集團(tuán)等國(guó)內(nèi)鉀肥貿(mào)易商建立了長(zhǎng)期合作，積極回國(guó)銷售，構(gòu)建長(zhǎng)期、穩(wěn)定、良好的國(guó)內(nèi)鉀肥供銷渠道體系。同時(shí)，公司與華為合作開展智慧礦山建設(shè)，實(shí)現(xiàn)井下生產(chǎn)狀態(tài)監(jiān)控、數(shù)據(jù)采集和實(shí)時(shí)通信等功能，持續(xù)深化精細(xì)化管理水平。2022年公司通過(guò)實(shí)施重大資產(chǎn)重組取得彭下-農(nóng)波礦區(qū)179.80平方公里鉀鹽礦采礦權(quán)，并啟動(dòng)彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目建設(shè)，利用現(xiàn)有鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目的建設(shè)運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，充分發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)，在管理機(jī)制、業(yè)務(wù)、人員、財(cái)務(wù)等方面快速推進(jìn)彭下-農(nóng)波礦區(qū)的建設(shè)管理。彭下-農(nóng)波礦段與公司已經(jīng)建成達(dá)產(chǎn)的100萬(wàn)噸/年鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目所在東泰礦段的直接相連，便于公司實(shí)施統(tǒng)一的開采、建設(shè)和管理，進(jìn)一步擴(kuò)大公司鉀鹽礦資源儲(chǔ)備，同時(shí)更有效地協(xié)同利用周邊配套公共服務(wù)體系，方便了整體管理公司老撾生產(chǎn)基地人員及后勤保障工作，從而有效降低公司綜合投資成本。本次項(xiàng)目即為老撾甘蒙省鉀鹽礦彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目的二期工程。公司多年經(jīng)營(yíng)積累的先進(jìn)技術(shù)及豐富經(jīng)驗(yàn)均可應(yīng)用于本次項(xiàng)目，進(jìn)一步發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)，快速推進(jìn)項(xiàng)目建設(shè)達(dá)產(chǎn)，持續(xù)提高開采規(guī)模和鉀肥產(chǎn)品品質(zhì)、降低生產(chǎn)成本，提高公司盈利水平與核心競(jìng)爭(zhēng)力。2、老撾?yún)^(qū)位優(yōu)勢(shì)明顯，中老經(jīng)貿(mào)合作穩(wěn)定發(fā)展老撾地處東南亞地區(qū)核心位置，毗鄰中國(guó)、泰國(guó)等亞洲農(nóng)業(yè)大國(guó)，輻射范圍涵蓋印度、印度尼西亞、馬來(lái)西亞等國(guó)，具備良好的地緣優(yōu)勢(shì)。根據(jù)USGS數(shù)據(jù)，老撾是亞洲地區(qū)鉀鹽礦資源儲(chǔ)備的主要地區(qū)之一，折純氧化鉀儲(chǔ)量排名全球第八名，且鉀鹽資源品位約為15%-20%，礦層分布連續(xù)、適合機(jī)械化規(guī)模開采，具備較高的開采價(jià)值。老撾鉀鹽礦資源豐富、開采便利、品位較高，與區(qū)域消費(fèi)市場(chǎng)陸地接壤，交通條件便利，因此成為亞洲的鉀鹽礦產(chǎn)儲(chǔ)備基地、鉀肥生產(chǎn)中心，區(qū)位優(yōu)勢(shì)明顯。同時(shí)，作為東盟成員國(guó)和RCEP成員國(guó)之一，老撾鉀肥在地區(qū)經(jīng)貿(mào)環(huán)境、進(jìn)出口和稅收等方面具備一定優(yōu)勢(shì)，隨著產(chǎn)能擴(kuò)張可逐步成為周邊鉀肥消費(fèi)國(guó)進(jìn)口加鉀、俄鉀的優(yōu)質(zhì)替代來(lái)源。老撾地處“一帶一路”戰(zhàn)略沿線核心區(qū)位，其“變陸鎖國(guó)為陸聯(lián)國(guó)”的發(fā)展戰(zhàn)略與中國(guó)“一帶一路”倡議高度契合。中老兩國(guó)近年來(lái)多次簽署合作文件，在政治、經(jīng)濟(jì)等多個(gè)領(lǐng)域發(fā)展深化兩國(guó)合作。2021年底中老鐵路的順利通車、磨憨—磨丁經(jīng)濟(jì)合作區(qū)、萬(wàn)象賽色塔綜合開發(fā)區(qū)建設(shè)的順利推進(jìn)，成為中老命運(yùn)共同體建設(shè)的標(biāo)志性成果。為保障我國(guó)鉀肥穩(wěn)定供應(yīng)、保障糧食安全，發(fā)改委支持我國(guó)企業(yè)參與老撾等國(guó)鹽湖資源開發(fā)，已原則同意將老撾鉀肥項(xiàng)目納入“一帶一路”建設(shè)重大項(xiàng)目?jī)?chǔ)備庫(kù)和國(guó)際產(chǎn)能重點(diǎn)合作項(xiàng)目。2023年10月，在第三屆“一帶一路”國(guó)際合作高峰論壇開幕式主旨演講中明確，中方愿同各方深化“一帶一路”合作伙伴關(guān)系，并在支持高質(zhì)量共建“一帶一路”的八項(xiàng)行動(dòng)明確將以市場(chǎng)化、商業(yè)化方式支持共建“一帶一路”項(xiàng)目；本屆高峰論壇期間舉行的企業(yè)家大會(huì)達(dá)成了972億美元的項(xiàng)目合作協(xié)議。公司與老撾計(jì)劃與投資部在本次企業(yè)家大會(huì)上正式簽署了《老撾甘蒙省500萬(wàn)噸/年氯化鉀（鉀肥）產(chǎn)能擴(kuò)建項(xiàng)目框架開發(fā)諒解備忘錄》，爭(zhēng)取2025年鉀肥產(chǎn)能達(dá)500萬(wàn)噸。通過(guò)本次發(fā)行，公司將進(jìn)一步加大對(duì)老撾鉀肥生產(chǎn)項(xiàng)目的投資力度，中老兩國(guó)合作持續(xù)火熱的政策背景與“一帶一路”合作發(fā)展戰(zhàn)略的穩(wěn)步實(shí)施為公司進(jìn)一步增加老撾當(dāng)?shù)赝顿Y提供了政策保障。（四）項(xiàng)目投資概算根據(jù)中赟國(guó)際工程有限公司出具的《老撾甘蒙省鉀鹽礦彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目（二期）可行性研究報(bào)告說(shuō)明書》，本項(xiàng)目總投資386,412.81萬(wàn)元，主要包括礦建工程費(fèi)、土建工程費(fèi)、設(shè)備購(gòu)置費(fèi)、安裝工程費(fèi)等固定資產(chǎn)投資，及無(wú)形資產(chǎn)、其他資產(chǎn)及預(yù)備費(fèi)和流動(dòng)資金等。（五）項(xiàng)目建設(shè)周期項(xiàng)目建設(shè)期為36個(gè)月，其中礦山及選廠建設(shè)33個(gè)月、試生產(chǎn)3個(gè)月。（六）項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益經(jīng)測(cè)算，預(yù)計(jì)投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（稅后）為15.61%，項(xiàng)目預(yù)期效益良好。（七）項(xiàng)目實(shí)施主體、實(shí)施地點(diǎn)本項(xiàng)目實(shí)施主體為老撾礦產(chǎn)，實(shí)施地為老撾甘蒙省彭下-農(nóng)波地區(qū)。（八）項(xiàng)目備案及審批情況本項(xiàng)目為老撾甘蒙省鉀鹽礦彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目的二期。彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目已經(jīng)取得國(guó)家發(fā)改委、商務(wù)部關(guān)于境外投資的相關(guān)批復(fù)，以及老撾當(dāng)?shù)仨?xiàng)目建設(shè)所需的相關(guān)許可，具體如下：1、中國(guó)政府關(guān)于境外投資項(xiàng)目批復(fù)情況2021年6月4日，國(guó)家發(fā)改委出具了《境外投資項(xiàng)目備案通知書》（發(fā)改辦外資備【2021】455號(hào)），對(duì)農(nóng)鉀資源收購(gòu)SINO-AGRIMiningInvestment(HongKong)Co.,Limited.（以下簡(jiǎn)稱“香港礦產(chǎn)”）、從而間接持有老撾礦產(chǎn)100%股權(quán)并投資建設(shè)彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目予以備案。2023年3月7日，北京市商務(wù)局出具了《企業(yè)境外投資證書》（境外投資證第N1100202300111號(hào)），對(duì)老撾甘蒙省彭下-農(nóng)波礦區(qū)200萬(wàn)噸/年鉀肥項(xiàng)目予以備案，境內(nèi)投資主體為農(nóng)鉀資源，最終目的地企業(yè)為老撾礦產(chǎn)。未來(lái)公司將根據(jù)項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)展和資金需求情況繼續(xù)履行備案程序。2、老撾政府關(guān)于開采加工相關(guān)手續(xù)情況2018年1月5日，中農(nóng)礦產(chǎn)資源勘探有限公司（以下簡(jiǎn)稱“中農(nóng)勘探”）與老撾政府簽訂了《老撾人民民主共和國(guó)政府與中農(nóng)礦產(chǎn)資源勘探有限公司（中國(guó)）（SINO-AGRIMiningInvestmentCo.,Ltd.）之間關(guān)于老撾甘蒙省農(nóng)波縣彭下-農(nóng)波村地區(qū)鉀鹽開采和加工合同》，合同約定準(zhǔn)予老撾嘉西鉀鹽開發(fā)有限公司（老撾礦產(chǎn)曾用名）在老撾甘蒙省農(nóng)波縣彭下-農(nóng)波村地區(qū)179.8平方公里指定礦區(qū)開采和加工鉀鹽。2018年7月30日，老撾政府授權(quán)計(jì)劃與投資部與中農(nóng)勘探簽署了《關(guān)于2018年1月5日簽訂<甘蒙省農(nóng)波縣彭下-農(nóng)波村地區(qū)鉀鹽礦開采加工合同（主合同）>修訂協(xié)議（第1次）》。2020年5月18日，老撾政府授權(quán)計(jì)劃與投資部與中農(nóng)勘探簽署了《關(guān)于對(duì)2018年1月5日老撾政府與中農(nóng)礦產(chǎn)資源勘探有限公司（中國(guó)）簽訂的甘蒙省農(nóng)波縣彭下-農(nóng)波村地區(qū)鉀鹽礦開采加工合同（原始版）補(bǔ)充修訂協(xié)議（第2次）》。2020年10月5日，老撾計(jì)劃與投資部出具《證明》，認(rèn)可