中裝建設(002822)公司2023年財務分析1 3 3 3 4 4 5 5 6 6 6 7 7 8 2 (四)、短期償債能力變化情況 2 3 23 24 (十一)、流動資產周轉天數變化原因 (十二)、總資產周轉天數 25(十三)、總資產周轉天數變化原因 (十四)、固定資產周轉天數 (十五)、固定資產周轉天數變化原因 27 28 29 31 334 (三)、凈資產收益率變化原因分析 1中裝建設(002822)公司2023年營業(yè)收入為385,737.34萬元，與2022年的521,202.06萬元相比大幅下降，下降了25.99%。2023年凈利潤為負72,310.19萬元，與2022年的2,102.93萬元相比，2023年公司出現了虧損。公司2023年營業(yè)成本為379,392.45萬元，與2022年的454,378.40萬元相比大幅下降，下降了16.5%。2023年銷售費用為3,212.78萬元與2022年的3,772.94萬元相比大幅下降，下降了14.85%。2023年管理費用為24,209.09萬元，與2022年的25,540.91萬元相比大幅下降，下降了5.21%。2023年財務費用為11,317.68萬元，與2022年的11,367.60萬元相比變化不大。公司2023年總資產為810,719.81萬元，與2022年的960,952.64萬元相比有較大幅度下降，下降了15.63%。2023年流動資產為635,221.88萬元，與2022年的788,012.88萬元相比有較大幅度下降，下降了19.39%。公司2023年負債總額為526,105.33萬元，與2022年的594,110.16萬元相比大幅下降，下降了11.45%。2023年所有者權益為284,614.48萬元，與2022年的公司2023年流動比率為1.6713,與2022年的1.7526相比有所下降，下降了0.0813。2023年速動比率為1.5283與2022年的1.6368相比有較大幅度下降，2公司2023年營業(yè)利潤率為-17.62%,與2022年的0.94%相比大幅下降，下降了18.56個百分比。2023年資產報酬率為-6.89%,與2022年的1.68%相比大幅下降，下降了8.57個百分比。2023年凈資產收益率為-22.2%,與2022年的0.57%相比大幅下降，下降了22.77個百分比。公司2023年資產周轉天數為838.2134天，2022年為658.4506天，2023年比2022年增長179.7628天。2023年流動資產周轉天數為673.3606天，2022年為550.7292天，2023年比2022年增長122.6314天。2023年營業(yè)周期為286.49天，2022年為216.52天，2023年比2022年增長69.97天。公司2023年的可動用資金為負72,310.19萬元，公司處于虧損狀態(tài)。公司2023年營運資本為255,138.96萬元，與2022年的338,396.16萬元相比有較大幅度下降，下降了24.6%。公司2023年的盈虧平衡點為3,087,731.14萬元，公司當期經營業(yè)務收入沒公司2023年經營現金凈流量為4,851.43萬元，投資現金凈流量為3,877.24公司資產凈利率為-8.16%,與上期相比，有下降趨勢。公司權益乘數為284.85%,與上期相比，有上升趨勢。3一、中裝建設(002822)公司實現利潤分析(一)公司利潤總額分析中裝建設(002822)2023年實現利潤為負72,312.04萬元，與2022年的4,451.99萬元相比，2023年公司出現了虧損。造成公司虧損的主要原因是公司內部經營業(yè)務，應當加強經營業(yè)務的管理。(二)主營業(yè)務的盈利能力從主營業(yè)務收入和成本的變化情況來看，中裝建設(002822)2023年主營業(yè)務收入凈額為385,737.34萬元，與2022年的521,202.06萬元相比大幅下降，下降了25.99%。2023年主營業(yè)務成本為379,392.45萬元與2022年的454,378.40萬元相比大幅下降，下降了16.5%。公司主營業(yè)務收入和主營業(yè)務成本同時下降，但收入的下降幅度大于成本的下降幅度，說明公司主營業(yè)務盈利能力下降。數據數值(萬元)增長率(%)數值(萬元)增長率(%)銷售收入實現利潤4營業(yè)利潤投資收益營業(yè)外利潤從報表數據來看，中裝建設(002822)2023年銷售收入大部分是現金收入，收入質量是可靠的。(四)利潤總結分析主營業(yè)務收入出現大幅度下降，相應的也出現了較大幅度的經營虧損，公司經營形勢迅速惡化，應該盡快調整經營戰(zhàn)略或更換經營者。5二、中裝建設(002822)公司成本費用分析2023年中裝建設(002822)成本費用總額為418,132萬元，其中：主營業(yè)務成本為379,392.45萬元，占成本總額的90.74%;銷售費用為3,212.78萬元，占成本總額的0.77%;管理費用為24,209.09萬元，占成本總額的5.79%;財務費用為11,317.68萬元，占成本總額的2.71%。數值(萬元)數值(萬元)成本費用總額主營業(yè)務成本銷售費用管理費用財務費用主營業(yè)務稅金及附加6中裝建設(002822)2023年銷售費用為3,212.78萬元，與2022年的3,772.94萬元相比，大幅下降，下降了14.85%。2023年銷售費用大幅度下降，同時主營與2022年的4.90%相比，提高了1.38個百分點。這在銷售收入大幅度下降情況中裝建設(0028222023年財務費用為11,317.68萬元與2022年的11,367.607三、中裝建設(002822)公司資產結構分析中裝建設(002822)2023年資產總額為810,719.81萬元，其中：流動資產別占公司流動資產合計的40.63%、37.63%和10.10%。非流動資產為175,497.93萬元，主要分布在其他資產和固定資產，分別占公司非流動資產的74.72%和流動資產長期投資固定資產無形及遞延資產00其他資產8數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)總資產流動資產長期投資固定資產無形及遞延資產0000其他資產公司流動資產中被別人占用的資產數額較大，約占公司流動資產的40.09%,應當加強應收賬款的管理，提高應收賬款的質量，減少壞賬的發(fā)生。從資產構成來看，公司流動資產所占比例較高，流動資產的質量和周轉效率對公司的經營狀況擁有決定性的作用。數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)流動資產9存貨應收賬款其他應收款短期投資000應收票據貨幣資金其他流動資產存貨應收賬款其他應收款短期投資00應收票據貨幣資金其他流動資產2023年資產總額為810,719.81萬元，與2022年的960,952.64萬元相比有較大幅度下降，下降了15.63%。具體來說，以下項目的變動使資產總額增加：固定資產增加12,159.31萬元；存貨增加5,419.57萬元；應收票據增加848.95萬元；共計增加18,427.83萬元。以下項目的變動使資產總額減少：長期投資減少2,263.61萬元；其他資產減少9,601.14萬元；應收賬款減少25,963.15萬元；其他應收款減少3,984.77萬元；貨幣資金減少69,732.98萬元；其他流動資產減少44,392.32萬元；共計減少155,937.97萬元。增加項與減少項相抵，使資產總額減少137,510.14萬元。從資產各項構成與主營業(yè)務收入的比例關系來看，2023年應收賬款占比較高。存貨的占比情況基本合理。固定資產投入使用時間較短。2023年企業(yè)不合理占用的資金數額較大，經營活動資金緊張，資產結構不太合理，應當調整。(六)資產結構的變動情況2023年與2022年相比，2023年應收賬款出現過快增長?？偠灾?，流動資產增長超過了主營業(yè)務收入增長，資產的盈利能力水平沒有提高。因此與2022年相比，本期的資產結構有所惡化。數值(萬元)數值(萬元)流動資產長期投資固定資產存貨應收賬款貨幣資金四、中裝建設(002822)公司負債及權益結構分析(一)負債及權益構成基本情況中裝建設(002822)2023年負債總額為526,105.33萬元，資本金為0萬元，所有者權益為284,614.48萬元，資產負債率為64.89%。在負債總額中，流動負債為380,082.92萬元，占負債和權益總額的46.88%;付息負債合計占資金來源總額的30.65%。數值(萬元)數值(萬元)負債及權益總額所有者權益流動負債長期負債少數股東權益在流動負債的構成中，應付賬款占36.35%、短期借款占26.97%、其他流動負債占13.33%,其中應付賬款占最大的比例。短期借款應付賬款應付票據其他應付款應交稅金預收賬款其他流動負債(三)負債的增減變化中裝建設(002822)2023年負債總額為526,105.33萬元，與2022年的數值(萬元)數值(萬元)負債總額短期借款應付賬款其他應付款長期負債其他負債具體來說，使負債總額增加的項目包括：其他應付款增加5,484.42萬元；預收賬款增加22.20萬元；長期負債增加1,528.98萬元；合計增加7,035.60萬元。使負債總額減少的項目包括：短期借款減少65,557.54萬元；應付賬款減少6,375.62萬元；應付票據減少2,348萬元；應交稅金減少699.12萬元；其他流動負債減少60.14萬元；合計減少75,040.42萬元。增加項與減少項相互抵消，使負債總額共減少68,004.82萬元。中裝建設(002822)2023年所有者權益為284,614.48萬元，與2022年的2022-2023年中裝建設(002822)公司所有者權益變化表數值(萬元)數值(萬元)所有者權益資本金0000資本公積盈余公積0未分配利潤(六)權益變化原因合計減少71,824.28萬元。增加項與減少項相互抵消，使所有者權益共減少71,824.28萬元。五、中裝建設(002822)公司償債能力分析(一)支付能力從支付能力來看，中裝建設(002822)2023年的日?，F金支付比較緊張，(二)流動比率從總體上來看，中裝建設(002822)的流動比率在逐步減小，也就是說其短況來看，中裝建設(002822)2023年流動比率為1.6713,與2022年的1.7526相比有所下降，下降了0.0813。2023年流動比率比2022年有所下降的主要原因是：2023年流動資產為635,221.88萬元，與2022年的788,012.88萬元相比有較大幅度下降，下降了19.39%。2023年流動負債為380,082.92萬元，與2022年的動負債的下降速度，致使流動比率有所下降。雖然公司當期流動比率有所下降，從總體上來看，中裝建設(002822)的速動比率在逐步減小，也就是說其短年速動比率為1.5283,與2022年的1.6368相比有較大幅度下降，下降了0.1085。2023年速動比率比2022年有較大幅度下降的主要原因是：2023年速動資產為580,877.98萬元，與2022年的735,939.03萬元相比有較大幅度下降，下降了21.07%。2023年流動負債為380,082.92萬元，與2022年的449,616.72萬元相比有較大幅度下降，下降了15.47%。速動資產下降速度快于流動負債的下降速度，(五)短期付息能力從短期的角度來看，中裝建設(002822)經營活動的資金主要來源是短期借利息保障倍數資產負債率流動資產周轉率公司本期虧損，支付利息沒有保障。(七、負債經營可行性公司凈利潤為負，能否進行負債經營，取決于公司能否實現扭虧為盈。六、中裝建設(002822)公司盈利能力分析中裝建設(002822)2023年的營業(yè)利潤率為-17.62%,資產報酬率為-6.89%,凈資產收益率為-22.2%,成本費用利潤率為-17.29%。公司實際投入到自身經營業(yè)務的資產為740,122.70萬元，經營資產的收益率是-9.18%,對外投資的收益率主營業(yè)務利潤率營業(yè)利潤率成本費用利潤率資產報酬率凈資產收益率經營性資產利潤率對外投資收益率(二)內部資產的盈利能力中裝建設(002822)內部經營業(yè)務是虧損的，虧損67,965.51萬元。(三)內外部盈利能力比較從公司內外部資產的盈利情況的角度出發(fā)，對外投資的收益率小于等于零，內部經營業(yè)務是虧損的，公司的經營形勢很不樂觀。(四)凈資產收益率變化情況2023年凈資產收益率為-22.2%,與2022年的0.57%相比大幅下降，下降了2023年凈資產收益率比2022年下降的主要原因是：2023年凈利潤為負72,310.19萬元，與2022年的2,102.93萬元相比成倍下降，下降了35.39倍。2023年平均所有者權益為325,728.48萬元，與2022年的366,608.35萬元相比大幅下降，下降了11.15%。凈利潤下降速度快于平均所有者權益的下降速度，致使凈2023年資產報酬率為-6.89%與2022年的1.68%相比大幅下降，下降了8.572023年資產報酬率比2022年下降的主要原因是：2023年息稅前利潤為負60,994.36萬元，與2022年的15,819.59萬元相比成倍下降，下降了4.86倍。2023年平均總資產為885,836.23萬元，與2022年的940,235.09萬元相比大幅下降，下降了5.79%。息稅前利潤下降速度快于平均總資產的下降速度，致使資產報酬率下降。2023年成本費用利潤率為-17.29%,與2022年的0.9%相比大幅下降，下降了18.19個百分比。2023年期間費用經濟效益為-186.66%,與2022年的10.94%相比大幅下降，下降了197.6個百分比。2023年成本費用利潤率比2022年下降的主要原因是：2023年實現利潤為負72,312.04萬元，與2022年的4,451.99萬元相比成倍下降，下降了17.24倍。2023年成本費用總額為418,132萬元，與2022年的495,059.85萬元相比大幅下降，下降了15.54%。實現利潤下降速度快于成本費用總額的下降速度，致使成本費用利潤率下降。七、中裝建設(002822)公司營運能力分析(一)存貨周轉天數中裝建設(002822)2023年存貨周轉天數為48.0153天，2022年為33.8857天，2023年比2022年增長14.1296天。(二)存貨周轉變化原因2023年存貨周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均存貨為49,908.62萬元與2022年的42,183.40萬元相比有較大幅度增長增長了18.31%。2023年主營業(yè)務成本為379,392.45萬元，與2022年的454,378.40萬元相比大幅下降，下降了16.5%。平均存貨增長了而主營業(yè)務成本下降了，致使存貨周轉天(三)應收賬款周轉天數中裝建設(002822)2023年應收賬款周轉天數為238.4717天，2022年為182.6301天，2023年比2022年增長55.8416天。(四)應收賬款周轉變化原因2023年應收賬款周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均應收賬款為252,020.34萬元，與2022年的260,786.82萬元相比有較大幅度下降，下降了3.36%。2023年營業(yè)收入為385,737.34萬元，與2022年的521,202.06萬元相比大幅下降，下降了25.99%。公司應收賬款周轉速度減慢，同時盈利水平也在中裝建設(002822)2023年應付賬款周轉天數為135.9693天，2022年為105.3165天，2023年比2022年增長30.6528天。(六)應付賬款周轉變化原因2023年應付賬款周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均應付賬款為141,330.79萬元，與2022年的131,105.64萬元相比有較大幅度增長，增長了7.8%。2023年主營業(yè)務成本為379,392.45萬元，與2022年的454,378.40萬元相比大幅下降，下降了16.5%。(七)現金周期中裝建設(002822)2023年現金周轉天數為93.6841天，2022年為109.759天，2023年比2022年縮短16.0749天。中裝建設(002822)2023年營業(yè)周期為286.49天，2022年為216.52天，2023年比2022年增長69.97天。存貨周轉天數應付賬款周轉天數應收賬款周轉天數營業(yè)周期明顯下降。中裝建設(002822)2023年流動資產周轉天數為673.3606天，2022年為550.7292天，2023年比2022年增長122.6314天。(十一)流動資產周轉天數變化原因2023年流動資產周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均流動資產為711,617.38萬元與2022年的786,414.16萬元相比大幅下降，下降了9.51%。2023年營業(yè)收入為385,737.34萬元與2022年的521,202.06萬元相比大幅下降，下降了25.99%。平均流動資產下降速度慢于營業(yè)收入的下降速度，致使流動資產周轉天數增長。中裝建設(002822)2023年資產周轉天數為838.2134天，2022年為658.4506天，2023年比2022年增長179.7628天。公司收縮市場戰(zhàn)線，經營業(yè)務萎縮，營業(yè)收入有較大幅度的下降，致使公司資產周轉速度有較大幅度的下降。資產周轉天數固定資產周轉天數流動資產周轉天數現金周轉天數(十三)總資產周轉天數變化原因2023年總資產周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均總資產為885,836.23萬元，與2022年的940,235.09萬元相比有較大幅度下降，下降了5.79%。2023年營業(yè)收入凈額為385,737.34萬元，與2022年的521,202.06萬元相比大幅下降，下降了25.99%。(十四)固定資產周轉天數中裝建設(0028222023年固定資產周轉天數為36.2224天，2022年為19.449天，2023年比2022年增長16.7734天。2023年固定資產周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均固定資產凈額為38,280.39萬元，與2022年的27,772.24萬元相比大幅增長，增長了37.84%。2023年營業(yè)收入為385,737.34萬元，與2022年的521,202.06萬元相比大幅下降，下降了25.99%。八、中裝建設(002822)公司發(fā)展能力分析(一)可動用資金總額中裝建設(002822)2023年處于虧損狀態(tài)，不但沒有為企業(yè)提供發(fā)展的資金，而且消耗企業(yè)經營資金72,310.19萬元。從企業(yè)流動資產周轉速度來看，現在流動資產周轉率為0.5421,如果能夠讓公司流動資產周轉速度提高0.05次，則可以縮短流動資產占用天數56.86天，由此可以節(jié)約60,087.93萬元資金，用于企業(yè)今后發(fā)展。九、中裝建設(002822)公司經營協調分析從長期投資和融資的角度出發(fā)，中裝建設(002822)長期投、融資活動能給企業(yè)帶來255,138.96萬元的營運資本，投融資活動是協調的。數值(萬元)數值(萬元)營運資本所有者權益少數股東權益長期負債固定資產長期投資其它長期資產中裝建設(002822)2023年營運資本為255,138.96萬元，與2022年的338,396.16萬元相比，下降了83,257.20萬元。營運資本有所下降，固定資產投從中裝建設(002822)經營業(yè)務的資金協調的角度出發(fā)，公司經營業(yè)務正常2023年營運資金需求為304,100.66萬元，與2022年的371,393.07萬元相比有較大幅度下降，下降了18.12%。營運資金占用下降，銷售收入也下降，經營續(xù)緊張。十、中裝建設(002822)公司經營風險分析(一)經營風險中裝建設(002822)2023年盈虧平衡點的主營業(yè)務收入為3,087,731.14萬元，表示當公司主營業(yè)務收入超過這一數值時公司會有盈利，低于這一數值時公司會虧損。公司當期經營業(yè)務收入沒有達到盈虧平衡點，經營業(yè)務不安全，經營風險公司凈利潤為負，能否進行負債經營，取決于公司能否實現扭虧為盈。數值(萬元)增長率(%)數值(萬元)增長率(%)盈虧平衡點營業(yè)安全水平經營風險系數財務風險系數十一、中裝建設(002822)公司現金流量分析中裝建設(002822)2023年現金流入總額為726,489.54萬元，與2022年的924,316.82萬元相比有較大幅度下降，下降了21.4%。公司公司當期現金流入的最主要來源是：通過銷售商品、提供勞務收到的現金，金額為455,465.52萬元，約占公司當期現金流入總額的62.69%。公司銷售商品、提供勞務所收到的現金能夠滿足經營活動的現金支出需求，銷售商品、提供勞務使企業(yè)的現金增加4,851.43萬元。2022-2023年中裝建設(002822)公司現金流入結構表數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)現金流入總額銷售商品稅金返還收回投資取得投資收益長期資產處置吸收投資吸收借款0000其他流入中裝建設(002822)2023年現金流出總額為775,385.31萬元，與2022年的969,310.31萬元相比有較大幅度下降，買商品和接受勞務所支付的現金，占現金流出總額的51.52%。數值(萬元)數值(萬元)現金流出總額工資性支出稅金資產購置0000對外投資0000償還債務利潤分配其他流出2023年中裝建設(002822)投資活動收回的資金為3,877.24萬元；經營活動創(chuàng)造的資金為4,851.43萬元。2023年中裝建設(002822)籌資活動需要凈支付的資金為57,624.44萬元，但經營活動和投資活動所提供的資金不能滿足融資減少。2022-2023年中裝建設(002822)公司現金流量凈額變化表數值(萬元)數值(萬增長率(%)現金凈流量經營現金凈流量投資現金凈流量籌資現金凈流量現金流動負債比率經營償債能力現金流動資產比率經營還債期債務償還率折舊影響系數在公司經營活動創(chuàng)造的現金凈流量中，有114.07%的現金來自于折舊資金，量來看，公司依靠經營活動創(chuàng)造的現金來償還有息債務約需要51.23年，而公司債務償還率為97.99%,按照本期債務償還速度，還債期為1.02年。(五)現金流動的有效性評價在銷售收入中，有1.26%的是現金利潤。說明公司較弱，"造