基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫(kù)

第一部分單選題（500題）

1、基金利潤(rùn)分配對(duì)投資者的影響是（)

A.基金份額凈值上升,投資者獲益

B.基金份額凈值上升,投資者的利益沒有實(shí)際影響

C.基金份額凈值下降,投資者的利益沒有實(shí)際影響

D.基金份額凈值下降,投資者受損失

【答案】：C

2、下列不屬于流動(dòng)資產(chǎn)的是（）

A.現(xiàn)金

B.應(yīng)收票據(jù)

C.應(yīng)收賬款

D.應(yīng)付賬款

【答案】：D

3、（）指在市場(chǎng)利率下行的環(huán)境中，附息債券收回的利息或者提

前于到期日收回的本金只能以低于原債券到期收益率的利率水平再投

資于相同屬性的債券，而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

A.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.再投資風(fēng)險(xiǎn)

C.信用風(fēng)險(xiǎn)

D.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：B

4、某一證券組合P由A和B構(gòu)成，其中A、B、證券的期望收益率分別

為10%、5%,標(biāo)準(zhǔn)差分別為6%、2%,兩證券在投資組合中的比重為30%

和70%；則該組合P的期望收益率為（）。

A.6%

B.6.5%

C.3%

D.8%

【答案】：B

5、一般來說，對(duì)股票型基金及混合型基金的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告的分析不包

括（）。

A.基金持倉(cāng)結(jié)構(gòu)分析

B.基金盈利能力和分紅能力分析

C.基金信息搜集分析

D.基金費(fèi)用情況分析

【答案】：C

6、分配股票股利是股票分紅方式的一種，是指上市公司將（）

以股票形式支付給股東。

A.未分配利潤(rùn)

B.法定盈余公積

C.任意盈余公積

D.留存收益

【答案】：D

7、王某擬貸款購(gòu)買本金為150萬，利率為7%的10年期的住房，以等

額本息法償還。利用（）系數(shù)可以計(jì)算每年年末償還本金利息總額。

A.單利終值

B.復(fù)利終值

C.單利現(xiàn)值

D.復(fù)利現(xiàn)值

【答案】：D

8、基金資產(chǎn)估值過程中采用資產(chǎn)最新價(jià)格的原因是（）o

A.滿足申購(gòu)者以低于實(shí)際價(jià)值的價(jià)格進(jìn)行申購(gòu)的希望

B.滿足基金現(xiàn)有持有人希望流入比實(shí)際價(jià)值更多資金的期望

C.公允反映基金資產(chǎn)價(jià)值

D.滿足贖回者以高于實(shí)際價(jià)值的價(jià)格進(jìn)行贖回的希望

【答案】：C

9、下列不屬于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需考慮的因素是（）。

A.投資目標(biāo)與范圍

B.時(shí)期選擇

C.基金風(fēng)險(xiǎn)水平

D.基金管理人資歷

【答案】：D

10、2017年10月24號(hào)，投資者小王買入A股票50000元，賣出B股

票30000元，當(dāng)前的證券交易印花稅率為1%。，則小王應(yīng)繳納的印花稅

金額是（）元。

A.20

B.50

C.80

D.30

【答案】：D

11、（）是資金成本的主要決定因素。

A.預(yù)算赤字

B.通貨膨脹

C.利率

D.匯率

【答案】：C

12、下列關(guān)于P/E和EV/EBITDA的說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.在EV/EBITDA方法中，要最終得到對(duì)股票市值的估計(jì)，還必須減去

債權(quán)的價(jià)值

B.P/E和EV/EBITDA反映的都是市場(chǎng)價(jià)值和收益指標(biāo)之間的比例關(guān)系

C.P/E是從全體投資人的角度出發(fā)，而EV/EBITDA是從股東的角度出

發(fā)

D.EV/EBITDA更適用于單一業(yè)務(wù)或子公司較少的公司估值

【答案】：C

13、在（）制度下，一國(guó)監(jiān)管體系下注冊(cè)的基金，不需要在另一個(gè)國(guó)家

或地區(qū)都進(jìn)行注冊(cè)，或履行一定簡(jiǎn)便程序后，就可以直接銷售。

A.QEII

B.QDII

C.滬港通

D.基金互認(rèn)

【答案】：I）

14、常用的免疫策略有（）。

A.I、HI、IV

B.I、ILIll

c.II、in、iv

D.I、II、IV

【答案】：A

15、機(jī)構(gòu)投資者在發(fā)生下列行為且取得收入時(shí)，（）暫不納入企

業(yè)所得稅的征收范圍。

A.機(jī)構(gòu)投資者從基金分配中獲得的收入

B.機(jī)構(gòu)投資者通過基金互認(rèn)從香港基金分配取得的收益

C.機(jī)構(gòu)投資者在境內(nèi)買賣基金份額獲得的差價(jià)收入

D.機(jī)構(gòu)投資者通過基金互認(rèn)買賣香港基金份額取得的轉(zhuǎn)讓差價(jià)所得

【答案】：A

16、以下不屬于可回售債券的特點(diǎn)的是（）

A.回售價(jià)格通常是債券的面值

B.受益人是發(fā)行人

C.可回售債券的利息更低

D.在發(fā)行一段時(shí)間后才可執(zhí)行回售權(quán)

【答案】：B

17、美國(guó)存托憑證（ADR）是以美元計(jì)價(jià)且在美國(guó)證券市場(chǎng)上交易的存

托憑證，下列關(guān)于美國(guó)存托憑證的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.ADR是最主要的存托憑證，其流通量最大

B.按基礎(chǔ)證券發(fā)行人是否參與存托憑證的發(fā)行，美國(guó)存托憑證可分為

無擔(dān)保的存托憑證和有擔(dān)保的存托憑證

C.無擔(dān)保的存托憑證是指存券銀行不通過基礎(chǔ)證券發(fā)行公司，直接根

據(jù)市場(chǎng)需求和自有基礎(chǔ)證券的數(shù)量自行向投資者發(fā)行的存托憑證，目

前已經(jīng)很少應(yīng)用

D.以上選項(xiàng)都錯(cuò)

【答案】：D

18、債券市場(chǎng)價(jià)格越（）債券面值，期限越（），則當(dāng)期收

益率就越偏離到期收益率。

A.接近；長(zhǎng)

B.接近；短

C.偏離；長(zhǎng)

D.偏高；短

【答案】：D

19、市場(chǎng)組合的貝塔值是標(biāo)準(zhǔn)值（）o

A.1

B.2

C.5

D.10

【答案】：A

20、（）是基金管理公司最核心的一項(xiàng)業(yè)務(wù)。

A.投資管理業(yè)務(wù)

B.基金行政業(yè)務(wù)

C.基金募集與銷售業(yè)務(wù)

D.受托資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

【答案】：A

21、關(guān)于證券投資基金、股票與證券的區(qū)別說法錯(cuò)誤的是（）。

A.股票反映的是所有權(quán)關(guān)系，債券反映的的是債權(quán)債務(wù)關(guān)系，基金反

映的是信托關(guān)系（包括公司型基金）

B.股票和債券是直接投資工具，基金是間接投資工具

C.股票的直接收益取決于發(fā)行公司的經(jīng)營(yíng)效益，不確定性強(qiáng)，投資于

股票有較大的風(fēng)險(xiǎn)

D.基金的投資風(fēng)險(xiǎn)可能小于股票、收益可能高于債券

【答案】：A

22、下列屬于貴金屬類大宗商品的是（)0

A.鋼鐵、銅、鋁、鉛

B.黃金、白銀、粕金

C.鑲、鴇、橡膠、鐵礦石

D.黃金、白銀、鋼鐵、銅

【答案】：B

23、按（）分類，債券可分為固定利率債券、浮動(dòng)利率債券、

累進(jìn)利率債券、免稅債券等。

A.發(fā)行主體

B.償還期限

C.債券持有人收益方式

D.計(jì)息與付息方式

【答案】：C

24、下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.可轉(zhuǎn)換債券賦予了投資人在股票上漲到一定價(jià)格的條件下轉(zhuǎn)換為發(fā)

行人普通股票的權(quán)益

B.可轉(zhuǎn)換債券賦予投資人一個(gè)保底收入

C.可轉(zhuǎn)換債券是混合債券

D.在一段時(shí)間后，持有者必須按約定的轉(zhuǎn)換價(jià)格將公司債券轉(zhuǎn)換為普

通股股票

【答案】：D

25、關(guān)于財(cái)務(wù)報(bào)表，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.現(xiàn)金流量表有助于了解企業(yè)獲取現(xiàn)金能力，創(chuàng)造現(xiàn)金流量的能力，

支付股利及償債的能力

B.利潤(rùn)等于收入減去成本和費(fèi)用

C.按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要求，三大財(cái)務(wù)報(bào)表均應(yīng)按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則編制

D.現(xiàn)金流量表由經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，投資活動(dòng)及融資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量構(gòu)成

【答案】：C

26、用復(fù)利法計(jì)算第n期末終值的計(jì)算公式為()。

A.FV=PVx(1+ixn)

B.PV=FVx(1+ixn)

C.PV=FVx(Hi)n

D.FV=PVx(1+i)n

【答案】：I)

27、()是指私募股權(quán)基金將其所持有的創(chuàng)業(yè)企業(yè)股權(quán)出售給對(duì)

象企業(yè)的管理層從而退出的方式。

A.管理層回購(gòu)

B.杠桿收購(gòu)

C.并購(gòu)?fù)顿Y

D.風(fēng)險(xiǎn)投資

【答案】：A

28、從2012年6月1日起，上海證券交易所A股交易過戶費(fèi)的收費(fèi)標(biāo)

準(zhǔn)調(diào)整為按成交面額的()向買賣雙方投資者分別收取。

A.0.35%o

B.0.5%。

C.0.75%o

D.0.8%o

【答案】：C

29、與期權(quán)合約在損益特性上具有一致性的是()。

A.遠(yuǎn)期合約

B.期貨合約

C.利率互換合約

D.信用違約互換合約

【答案】：D

30、資產(chǎn)負(fù)債表的下列科目中，不屬于所有者權(quán)益的是（）。

A.長(zhǎng)期股權(quán)投資

B.資本公積

C.股本

D.未分配利潤(rùn)

【答案】：A

31、根據(jù)全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)關(guān)于收益率計(jì)算的具體條款，在計(jì)算總收

益時(shí)，必須計(jì)入投資組合中持有的（）的收益。

A.現(xiàn)金

B.現(xiàn)金等價(jià)物

C.現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物

D.存款

【答案】：C

32、下列關(guān)于回購(gòu)協(xié)議利率的說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.抵押證券的流動(dòng)性越好、信用程度越高，回購(gòu)利率越低

B.貨幣市場(chǎng)的其他子市場(chǎng)的利率高低對(duì)回購(gòu)市場(chǎng)利率的高低產(chǎn)生正向

影響

C.若采用實(shí)物交割，回購(gòu)利率較高

D.一般來說，回購(gòu)期限越短，抵押品的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)越低，回購(gòu)利率越低

【答案】：C

33、對(duì)于B股，中國(guó)結(jié)算公司要收取結(jié)算費(fèi)，在上海證券交易所，結(jié)

算費(fèi)是成交金額的（）。

A.0.5%

B.1%

C.0.5%0

D.0.75%o

【答案】：C

34、通常情況下，再融資發(fā)行的股票會(huì)使流通的股票增加（）。

A.5%-20%

B.10%-25%

C.15%-25%

D.10%-20%

【答案】：A

35、（）采用券商結(jié)算摸式。

A.QFII基金

B.證券公司集合資產(chǎn)管理計(jì)劃

C.基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理產(chǎn)品

D.信托計(jì)劃

【答案】：D

36、下列不屬于影響公司發(fā)行在外股本的行為是（）。

A.兼收并購(gòu)

B.權(quán)證的行權(quán)

C.再融資

D.權(quán)益投資

【答案】：D

37、關(guān)于全球投資業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)（G1PS）,以下說法錯(cuò)誤的是（）。

A.GIPS標(biāo)準(zhǔn)可以提高業(yè)績(jī)報(bào)告的透明度，確保在一致、可靠、公平且

可比的基礎(chǔ)上報(bào)告投資業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)

B.GIPS標(biāo)準(zhǔn)要求不同期間的收益率可以算術(shù)平均方式相連接

C.GTPS標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算收益率時(shí)采用經(jīng)現(xiàn)金流調(diào)整后的時(shí)間加權(quán)收益率

D.GIPS標(biāo)準(zhǔn)確保不同的投資管理機(jī)構(gòu)的投資業(yè)績(jī)具有可比性

【答案】：B

38、目前，我國(guó)基金賣出股票按照1%。的稅率征收（）。

A.營(yíng)業(yè)稅

B.所得稅

C.增值稅

D.印花稅

【答案】：I）

39、CFA協(xié)會(huì)在1995年開始籌備成立（）委員會(huì)，負(fù)責(zé)發(fā)展并

制定單一績(jī)效的呈現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)。

A.GIPS

B.G1RS

C.GIOS

D.GPIS

【答案】：A

40、下列因素跟凈資產(chǎn)收益率反向變動(dòng)的是（）。

A.負(fù)債權(quán)益比

B.銷售利潤(rùn)率

C.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)

D.資產(chǎn)負(fù)債率

【答案】：C

41、（）用于為社會(huì)提供基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、基本醫(yī)療保險(xiǎn)、工傷

保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)和生育保險(xiǎn)服務(wù)。

A.財(cái)險(xiǎn)公司

B.壽險(xiǎn)公司

C.中國(guó)的社會(huì)保障基金

D.企業(yè)年金

【答案】：C

42、甲、乙兩公司希望通過銀行進(jìn)行一筆利率互換，由于兩公司信用

等級(jí)不同，市場(chǎng)向它們提供的利率也不同，如下表所示：

A.11、IV

B.I、IV

c.n、HI

D.I.Ill

【答案】：B

43、關(guān)于基金運(yùn)作過程中的費(fèi)用，以下不能在基金資產(chǎn)中列支的是

()O

A.基金合同生效后的信息披露費(fèi)用

B.銷售服務(wù)費(fèi)

C.基金轉(zhuǎn)換費(fèi)

D.基金的證券交易費(fèi)用

【答案】：C

44、下列關(guān)于基金管理費(fèi)和托管費(fèi)的敘述，錯(cuò)誤的是()。

A.衍生工具基金的管理費(fèi)率最高

B.貨幣市場(chǎng)基金的管理費(fèi)率最低

C.基金托管費(fèi)是支付給基金管理人的管理報(bào)酬，其數(shù)額一般按照基金

資產(chǎn)凈值的一定比例，從基金資產(chǎn)中提取

I).基金托管費(fèi)是指基金托管人為基金提供托管服務(wù)而向基金收取的費(fèi)

用

【答案】：C

45、一級(jí)結(jié)算由托管人作為結(jié)算參與人代表托管資產(chǎn)與（）完

成凈額交收。

A.證券交易所

B.中國(guó)結(jié)算公司

C.證券托管公司

D.證券業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：B

46、根據(jù)我國(guó)現(xiàn)行的有關(guān)交易制度規(guī)定，實(shí)行次日交易回轉(zhuǎn)交易的證

券品種是（）。

A.債券競(jìng)價(jià)交易

B.B股

C.權(quán)證交易

D.專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃收益權(quán)份額協(xié)議交易

【答案】：B

47、下列關(guān)于算術(shù)平均收益率和幾何平均收益率的說法錯(cuò)誤的是（）

A.幾何平均收益率運(yùn)用了復(fù)利的思想

B.算術(shù)平均收益率計(jì)算方法是t期收益率的總和除以t期

C.幾何平均收益率忽略了貨幣的時(shí)間價(jià)值

D.兩者之間的差距會(huì)隨著收益率波動(dòng)加劇而增大

【答案】：C

48、下列屬于中央銀行的貨幣政策工具的是（）。

A.I、ILIll

B.I、II、IV

C.IkIILIV

D.I、II

【答案】：A

49、任何一家市場(chǎng)參與者在進(jìn)行買斷式回購(gòu)交易時(shí)，單只券種的待返

售債券余額應(yīng)小于該只債券流通量的（）玳

A.5

B.10

C.15

D.20

【答案】：I）

50、下列關(guān)于債券償還期限的說法正確的是（）。

A.短期債券，一般而言，其償還期在1年以上

B.中期債券的償還期一般為10年以上

C.長(zhǎng)期債券的償還期一般為10年

D.按償還期限分類，債券可分為短期債券、中期債券和長(zhǎng)期債券

【答案】：D

51、關(guān)于基金份額分拆與合并，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.基金份額的分拆可以降低投資者對(duì)價(jià)格的敏感性，有利于基金持續(xù)

營(yíng)銷

B.當(dāng)基金的凈值過低時(shí)，通過基金份額的合并可以提高其凈值，這種

行為被稱為逆向分拆

C.基金凈值過高時(shí)，通過基金份額的合并可以降低其凈值

D.基金份額分拆通過直接調(diào)整基金份額數(shù)量達(dá)到降低基金份額凈值的

目的，并不影響基金已實(shí)現(xiàn)收益、未實(shí)現(xiàn)利得等

【答案】：C

52、（）應(yīng)履行計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值的責(zé)任。

A.登記結(jié)算公司

B.基金托管公司

C.證券交易所

D.基金管理公司

【答案】：I）

53、在金融衍生工具中，遠(yuǎn)期合約的最大功能是（）。

A.轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)

B.方便交易

C.增加交易量

D.增加收益

【答案】：A

54、下列關(guān)于期貨市場(chǎng)的論述中，正確的是（）

A.期貨交易是“零和游戲'因此期貨市場(chǎng)不具有經(jīng)濟(jì)功能

B.由于期貨價(jià)格變動(dòng)劇烈，因此期貨市場(chǎng)損害了金融體系抵御風(fēng)險(xiǎn)的

能力

C.期貨價(jià)格經(jīng)常非理性波動(dòng)，因此期貨市場(chǎng)擾亂了現(xiàn)貨市場(chǎng)的運(yùn)行

D.期貨市場(chǎng)并不能消除風(fēng)險(xiǎn)，只是將風(fēng)險(xiǎn)在不同投資者之間進(jìn)行轉(zhuǎn)移

【答案】：D

55、以下關(guān)于做市商的作用，說法正確的是（）。

A.證券買入價(jià)格大于證券賣出價(jià)格

B.可以與投資者進(jìn)行雙向買賣交易

C.利潤(rùn)主要來源于傭金收入

I）.可以代客執(zhí)行買賣指令

【答案】；B

56、在我國(guó)，證券交易所的決策機(jī)構(gòu)是（）

A.會(huì)員大會(huì)

B.專門委員會(huì)

C.董事會(huì)

D.理事會(huì)

【答案】：I）

57、當(dāng)證券投資基金采取托管人結(jié)算模式時(shí)，其當(dāng)日交易后的資金與

（）直接交收。

A.交易所

B.托管人

C.證券公司

D.登記結(jié)算機(jī)構(gòu)

【答案】：D

58、另類投資產(chǎn)品（）的問題可能導(dǎo)致估值的不準(zhǔn)確。

A.杠桿率較高

B.缺乏監(jiān)管

C.流動(dòng)性較差

D.信息不對(duì)稱

【答案】：C

59、下列科目中，不屬于流動(dòng)資產(chǎn)的是（）。

A.存貨

B.現(xiàn)金

C.預(yù)收賬款

D.應(yīng)收賬款

【答案】：C

60、下列表述中，不是反映貨幣市場(chǎng)基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)是（）。

A.組合平均剩余期限

B.融資比例

C.浮動(dòng)利率債券投資情況

D.日每萬份基金凈收益

【答案】：I）

61、證券交易的隱性成本不包括（）。

A.買賣價(jià)差

B.沖擊成本

C.過戶費(fèi)

D.機(jī)會(huì)成本

【答案】：C

62、投資風(fēng)險(xiǎn)不包括（）。

A.操作風(fēng)險(xiǎn)

B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.信用風(fēng)險(xiǎn)

D.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

63、看漲期權(quán)賣方的盈利是有限的，其最大盈利為（），虧損可

能是無限大的。

A.執(zhí)行價(jià)格

B.合約價(jià)格

C.期權(quán)價(jià)格

D.無窮大

【答案】：C

64、關(guān)于遠(yuǎn)期利率，以下說法正確的是（）

A.遠(yuǎn)期利率是較長(zhǎng)期限債券的收益率

B.遠(yuǎn)期利率等效于未來特定日期購(gòu)買零息債券的到期收益率

C.遠(yuǎn)期利率是從當(dāng)前到未來某一時(shí)點(diǎn)的債券收益率

D.遠(yuǎn)期利率高于近期利率

【答案】：B

65、下列關(guān)于投資基金國(guó)際化的意義說法錯(cuò)誤的是（）。

A.本國(guó)基金投資于國(guó)際證券市場(chǎng)，目的是能夠自由地選擇投資地域和

投資標(biāo)的

B.資產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)大，能使基金管理公司以較少的固定成本獲取較大的

規(guī)模效益

C.國(guó)際化基金在全球不同的證券市場(chǎng)上進(jìn)行資產(chǎn)配置，可以較大幅度

地減少非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.把握不同區(qū)域的投資機(jī)會(huì)，最大化基金投資利益

【答案】：B

66、到期收益率的影響因素主要有（）。

A.I、ILIll

B.II、HI、IV

C.I、II

D.I、H、HI、IV

【答案】：D

67、（）是一種最簡(jiǎn)單的衍生品合約。

A.遠(yuǎn)期合約

B.互換合約

C.期貨合約

D.期權(quán)合約

【答案】：A

68、遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約和互換合約最常見的衍生工具關(guān)

于它們的區(qū)別可以通過以下（）角度來分析。

A.I.III.IV

B.I.II.IV

c.ii.ni.iv

D.1.11.Ill

【答案】：A

69、（）是由中證指數(shù)公司編制，用以反映A股市場(chǎng)整體走勢(shì)的指數(shù)。

A.中證全債指數(shù)

B.滬深300指數(shù)

C.標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)

I）.道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)

【答案】：B

70、非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是由于公司特定經(jīng)營(yíng)環(huán)境或特定事件變化引起的不

確定性的加強(qiáng)，只對(duì)個(gè)別公司的證券產(chǎn)生影響，是公司特有的風(fēng)險(xiǎn)，

不包括（）

A.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

B.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

C.政策風(fēng)險(xiǎn)

D.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

71、根據(jù)債券的期限，可將債券分為長(zhǎng)期債券，中期債券和短期債券,

其中短期債券的期限是（）。

A.3年以下

B.6個(gè)月以下

C.1年以上

D.1年以下

【答案】：D

72、股票作為投資的憑證，每一股份代表公司一定數(shù)量的（）。

A.資本

B.收益

C.所有權(quán)

D.紅利

【答案】：C

73、以下公式正確的是（）。

A.轉(zhuǎn)換價(jià)格二可轉(zhuǎn)換債券面值/轉(zhuǎn)換比例

B.轉(zhuǎn)換價(jià)格二可轉(zhuǎn)換債券市值/轉(zhuǎn)換比例

C.轉(zhuǎn)換比例二可轉(zhuǎn)換債券面值*轉(zhuǎn)換價(jià)格

D.轉(zhuǎn)換比例:可轉(zhuǎn)換債券市值/轉(zhuǎn)換價(jià)格

【答案】：A

74、投資基金國(guó)際化的原因不包括（）。

A.經(jīng)濟(jì)全球化

B.證券市場(chǎng)國(guó)際化

C.投資基金自身所具有的較強(qiáng)滲透力

D.政府主導(dǎo)基金國(guó)際化進(jìn)程

【答案】：D

75、下列關(guān)于現(xiàn)金流量表的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.現(xiàn)金流量表所表達(dá)的是在特定會(huì)計(jì)期間內(nèi)，企業(yè)的現(xiàn)金的增減變動(dòng)

等情形

B.現(xiàn)金流量表也叫財(cái)務(wù)狀況變動(dòng)表

C.現(xiàn)金流量表是根據(jù)收付實(shí)現(xiàn)制為基礎(chǔ)編制的

D.現(xiàn)金流量表是以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)編制的

【答案】：D

76、（）是指資金需求方在出售證券的同時(shí)與證券的購(gòu)買方在一

定期限后按約定價(jià)格購(gòu)回所賣證券的交易行為。

A.期權(quán)交易

B.回購(gòu)協(xié)議

C.互換交易

D.遠(yuǎn)期交易

【答案】：B

77、股票價(jià)格與賬面價(jià)值的比值被稱為（）。

A.市盈率

B.市凈率

C.凈值收益率

D.凈現(xiàn)值

【答案】：B

78、下列屬于UCITS基金投資品種的是（），

A.銀行存款

B.指數(shù)基金

C.貨幣市場(chǎng)工具

D.以上選項(xiàng)都正確

【答案】：D

79、下列關(guān)于同業(yè)拆借的表述，不正確的是（）。

A.期限最短的是隔夜拆借，最長(zhǎng)的接近一年

B.拆借的資金一般用于緩解金融機(jī)構(gòu)長(zhǎng)期流動(dòng)性緊張

C.中央銀行可以通過提高存款準(zhǔn)備金率來影響同業(yè)拆借利率

D.同業(yè)拆借活動(dòng)起源于存款準(zhǔn)備金制度

【答案】：B

80、關(guān)于滬港通的作用以下說法中錯(cuò)誤的是（）

A.構(gòu)建良好的人民幣外流機(jī)制

B.推動(dòng)人民幣跨境資產(chǎn)流動(dòng)

C.完善國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)

D.刺激人民幣資產(chǎn)需求，加大人民幣交投量

【答案】：A

81、關(guān)于我國(guó)證券投資基金場(chǎng)內(nèi)證券交易市場(chǎng)，下列說法正確的是

（）O

A.上海證券交易所和深圳證券交易所都采用公司制

B.上海證券交易所和深圳證券交易所都采用會(huì)員制

C.上海證券交易所采用公司制，深圳證券交易所采用會(huì)員制

D.上海證券交易所采用會(huì)員制，深圳證券交易所采用公司制

【答案】：B

82、基金持有的金融資產(chǎn)和承擔(dān)金融負(fù)債通常歸類為（）和金

融負(fù)債。

A.持有至到期投資

B.以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)

C.貨款和應(yīng)收款項(xiàng)

D.可供出售的金融資產(chǎn)

【答案】：B

83、（）又稱違約風(fēng)險(xiǎn)，是企業(yè)在付息日或負(fù)債到期日無法以現(xiàn)金支付

利息或償還本金的風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)重時(shí)可能導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)或倒閉。

A.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

B.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：B

84、關(guān)于貨幣市場(chǎng)工具，以下表述正確的是（）

A.定期存款因?yàn)椴荒茈S時(shí)支取，所以不屬于貨幣市場(chǎng)工具

B.貨幣市場(chǎng)工具是高流動(dòng)性高風(fēng)險(xiǎn)的證券

C.貨幣市場(chǎng)工具交易形成的利率一般不作為市場(chǎng)的基準(zhǔn)利率

D.貨幣市場(chǎng)工具為商業(yè)銀行管理流動(dòng)性提供了有效的手段

【答案】：D

85、關(guān)于中證全債指數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.中證全債指數(shù)為債券投資者提供了投資分析工具和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)基準(zhǔn)

B.中證全債指數(shù)是由中證指數(shù)有限公司編制

C.中證全債指數(shù)的一個(gè)重要特點(diǎn)在于對(duì)異常價(jià)格和無價(jià)情況下使用了

最近收盤價(jià)

D.中證全債指數(shù)是綜合反映銀行間債券市場(chǎng)和滬深交易所債券市場(chǎng)的

跨市場(chǎng)債券指數(shù)

【答案】：C

86、下列不屬于目前常用的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)的是（）。

A.換元法

B.歷史模擬法

C.參數(shù)法

D.蒙特卡洛模擬法

【答案】：A

87、下列關(guān)于盧森堡的相關(guān)知識(shí)說法錯(cuò)誤的是()O

A.盧森堡是歐洲第一、世界第八大金融中心

B.盧森堡有全球第二大基金資產(chǎn)管理市場(chǎng)

C.盧森堡擁有全世界30%的管理資產(chǎn)

D.盧森堡是另類投資基金的中心

【答案】：C

88、()是期貨交易最大的特征。

A.保證金

B.交割

C.對(duì)沖平倉(cāng)

D.盯市

【答案】：D

89、關(guān)于即期利率，以下表述錯(cuò)誤的是()o

A.一般而言，即期利率殖期限變化

B.利率和本金都是在到期日支付

C.即期利率是已設(shè)定到期日的零息債券的到期收益率

D.即期利率的計(jì)息日起點(diǎn)是未來的某一時(shí)刻

【答案】：D

90、國(guó)家外匯管理局設(shè)定禁止QFH資金匯出境外的期限，即投資本金

鎖定期，其中規(guī)定養(yǎng)老、保險(xiǎn)、共同基金等合格投資者，以及合格投

資者發(fā)起設(shè)立的開放式中國(guó)基金的投資本金鎖定期為()。

A.3個(gè)月

B.6個(gè)月

C.9個(gè)月

D.1年

【答案】：A

91、關(guān)于弱有效市場(chǎng)，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.投資分析中的技術(shù)分析方法將一直有效

B.期望從過去的價(jià)格數(shù)據(jù)中獲益將是徒勞的

C.證券價(jià)格已經(jīng)充分反玦了全部歷史價(jià)格信息

D.證券價(jià)值已經(jīng)充分反映了全部歷史交易信息

【答案】：A

92、下列不屬于優(yōu)先股的特征的是（）

A.固定的股息收益

B.無表決權(quán)

C.高風(fēng)險(xiǎn)和高收益

D.優(yōu)先分配股利和剩余資產(chǎn)

【答案】：C

93、遠(yuǎn)期價(jià)格是遠(yuǎn)期市場(chǎng)為當(dāng)前交易的一個(gè)遠(yuǎn)期合約而提供的交割價(jià)

格，它使得遠(yuǎn)期合約的當(dāng)前價(jià)值（）。

A.大于零

B.小于零

C.等于零

D.不確定

【答案】：C

94、目前，我國(guó)股票型封閉式基金托管費(fèi)一般按基金資產(chǎn)凈值的

（）的年費(fèi)率計(jì)提。

A.0.15%

B.0.10%

C.0.25%

D.0.50%

【答案】：C

95、復(fù)利終值的計(jì)算方法（）。

A.FV=PV（1+i）-n

B.PV=FV（1+i）%

C.FV=PV（1+i'n）

D.PV=FV（1+i^n）

【答案】：A

96、通過對(duì)（）和（）的比較分析，可以了解投資者對(duì)

該基金的認(rèn)可程度。

A.基金份額變動(dòng)情況；持有人結(jié)構(gòu)

B.基金分紅能力；持有人結(jié)構(gòu)

C.基金盈利能力；持有人結(jié)構(gòu)

D.基金份額表動(dòng)情況；基金盈利能力

【答案】：A

97、按產(chǎn)品形態(tài)分類，衍生工具分為（）。

A.遠(yuǎn)期合約和期貨合約

B.期貨合約和期權(quán)合約

C.獨(dú)立衍生工具和嵌入式衍生工具

D.股權(quán)類的衍生工具和信用衍生工具

【答案】：C

98、（）,中國(guó)金融期貨交易所正式成立。

A.2006年9月

B.2004年5月

C.2013年9月

D.2012年6月

【答案】：A

99、關(guān)于投資者收益要求，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.一些客戶為了獲得高收益率必須承擔(dān)高風(fēng)險(xiǎn)，役資經(jīng)理必須提醒客

戶投資的下行風(fēng)險(xiǎn)

B.對(duì)于長(zhǎng)期投資者而言，更應(yīng)該關(guān)注的是名義收益率，因?yàn)槊x收益

率包含了通貨膨脹的因素

C.不同投資者通常對(duì)于收益的要求存在差異

D.投資經(jīng)理必須在合法合規(guī)前提下盡力滿足投資者的收益要求

【答案】：B

100、基金資產(chǎn)中扣除基金所有負(fù)債是（）。

A.基金資產(chǎn)總值

B.基金資產(chǎn)估值

C.基金資產(chǎn)凈值

D.基金份額凈值

【答案】：C

10k關(guān)于B系數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.反映證券或組合的收益水平對(duì)市場(chǎng)平均收益水平變化的敏感性

B.B系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)水平的大小

C.P系數(shù)的絕對(duì)值越大，表明證券或組合對(duì)市場(chǎng)指數(shù)的敏感性越強(qiáng)

D.P系數(shù)是對(duì)放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償

【答案】：D

102、（）是以指數(shù)成分股為投資對(duì)象的基金，通過構(gòu)建指數(shù)基

金的投資組合，使組合與指數(shù)有著相同的變化趨勢(shì)，以達(dá)到分散風(fēng)險(xiǎn)

并取得收益的目的。

A.股票基金

B.債券基金

C.混合基金

D.指數(shù)基金

【答案】：I）

103、下列關(guān)于基金資產(chǎn)估值的敘述中，錯(cuò)誤的是（）。

A.要求基金份額凈值的計(jì)算必須準(zhǔn)確

B.在估值過程中一般均采用資產(chǎn)最新價(jià)格

C.廣義來說，每份基金都與基金的各項(xiàng)資產(chǎn)以及負(fù)債按一定的比例一

一對(duì)應(yīng)

D.贖回者希望能夠以低于實(shí)際價(jià)值的價(jià)格進(jìn)行贖回

【答案】：D

104、凈資產(chǎn)收益率是把邦分析法的核心指標(biāo)，以下與該指標(biāo)無關(guān)的比

率是（）。

A.權(quán)益乘數(shù)

B.銷售利潤(rùn)率

C.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

D.存貨周轉(zhuǎn)率

【答案】：D

105、下列關(guān)于信托制私募股權(quán)投資基金組織結(jié)構(gòu)的說法錯(cuò)誤的是

（）O

A.信托制私募股權(quán)投資基金屬于集合投資基金

B.信托制私募股權(quán)投資基金由決策委員會(huì)進(jìn)行決策

C.信托制私募股權(quán)投資基金通常分為單一信托基金和結(jié)構(gòu)化的信托模

式

D.信托公司的角色相當(dāng)于普通合伙人

【答案】：D

106、關(guān)于混合型基金投資風(fēng)險(xiǎn)，以下表述正確的是（）。

A.混合型基金的投資風(fēng)卷主要取決于股票和債券配置的比例

B.混合型基金的預(yù)期收益高于股票型基金

C.混合型基金的預(yù)期收益低于債券型基金

D.混合型基金的投資風(fēng)電高于股票型基金

【答案】：A

107、關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)投資，以下表述正確的是（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)投資被認(rèn)為是私募股權(quán)投資中處于低風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域的投資

B.風(fēng)險(xiǎn)投資通過資本的退出，從股權(quán)增值中獲取高回報(bào)

C.風(fēng)險(xiǎn)投資的主要收益來自企業(yè)本身的分紅

I）.風(fēng)險(xiǎn)資本的主要目的是為了取得對(duì)企業(yè)的長(zhǎng)久控制權(quán)

【答案】：B

108、下列關(guān)于零息債券的表述，錯(cuò)誤的是（）o

A.零息債券折價(jià)發(fā)行

B.零息債券在存續(xù)期內(nèi)按期向債券持有人支付利息

C.零息債券有固定到期日

1）.零息債券到期日的面值和發(fā)行時(shí)價(jià)格的差額即為投資者的收益

【答案】：B

109、在固定收益平臺(tái)進(jìn)行的固定收益證券現(xiàn)券交易實(shí)行凈價(jià)申報(bào)，申

報(bào)價(jià)格變動(dòng)單位為（）元。

A.1

B.0.1

C.0.01

D.0.001

【答案】：D

110、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的二級(jí)市場(chǎng)流動(dòng)性的大小取決于（）。

A.存單發(fā)行的形式

B.做市商的種類

C.做市商的數(shù)量

D.投資者的數(shù)量

【答案】：C

111、不同基金的投資目標(biāo)、范圍、比較基準(zhǔn)等均有差別。因此，基金

的表現(xiàn)不能僅僅看回報(bào)率。以下不屬于基金業(yè)績(jī)必須考慮的因素是

（）O

A.基金風(fēng)險(xiǎn)水平

B.基金規(guī)模

C.時(shí)期選擇

D.基金的價(jià)格

【答案】：D

112、下列關(guān)于持有區(qū)間收益率的說法，不正確的是（）。

A.持有區(qū)間所獲得的收益通常來源于資產(chǎn)回報(bào)和收入回報(bào)

B.持有區(qū)間收益率二（期末資產(chǎn)價(jià)格-期初資產(chǎn)價(jià)格+期間收入）/期初

資產(chǎn)價(jià)格X100%

C.持有區(qū)間收益率的組成中，收入回報(bào)是指股票、債券、房地產(chǎn)等資

產(chǎn)價(jià)格的增加或減少

D.收入回報(bào)率=期間收入/期初資產(chǎn)價(jià)格X100%

【答案】：C

113、下列關(guān)于另類投資的局限性，說法錯(cuò)誤的是（）。

A.流動(dòng)性較差

B.杠桿率偏低

C.估值難度大

D.缺乏監(jiān)管

【答案】：B

114、大宗商品的分類不包括（）。

A.能源類

B.基礎(chǔ)原材料類

C.黃金

D.農(nóng)產(chǎn)品

【答案】：C

115、基于未被開發(fā)這一特征，土地本身的不確定性非常高，因此土地

投資可能具有（）。

A.較低的投機(jī)性

B.較高的投機(jī)性

C.較高的收益性

D.較低的收益性

【答案】：B

116、投資組合A、B的主動(dòng)比重分別為30%、60%,且A、B的基準(zhǔn)指

數(shù)相同，可以得出以下結(jié)論（）。

A.投資組合A與基準(zhǔn)的相關(guān)性較投資組合B與基準(zhǔn)的相關(guān)性要低

B.市場(chǎng)上漲時(shí)，投資組合B一定會(huì)跑贏投資組合A

C.投資組合B與基準(zhǔn)的表現(xiàn)可能比投資組合A與基準(zhǔn)的表現(xiàn)差別大

D.市場(chǎng)上漲時(shí)，投資組合A一定會(huì)跑贏投資組合B

【答案】：C

117、下列關(guān)于平均收益率的說法中，正確的是（）o

A.與幾何平均收益率不同，算數(shù)平均收益率運(yùn)用了復(fù)利的思想

B.一般來說，算術(shù)平均收益率要大于幾何平均收益率，兩者之差隨收

益率波動(dòng)加劇而減小

C.幾何平均收益率克服了算術(shù)平均收益率會(huì)出現(xiàn)的上偏傾向

D.算術(shù)平均收益率總是比幾何平均收益率更可靠

【答案】：C

118、下列不屬于金融債券的是（）。

A.證券公司短期融資券

B.商業(yè)銀行債券

C.地方政府債券

D.政策性金融債

【答案】：C

119、下列選項(xiàng)不能直接從財(cái)務(wù)報(bào)表獲得的是（）

A.凈資產(chǎn)收益率

B.凈利潤(rùn)

C.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

1）.所有者權(quán)益

【答案】：A

120、如果某債券基金的久期為3年，市場(chǎng)利率由5%下降到4%,則該

債券基金的資產(chǎn)凈值約（）。

A.增加12%

B.增力口3%

C.減少3%

D.減少12%

【答案】：B

121、債券收益率的構(gòu)成因素不包括（）o

A.息票利率

B.基礎(chǔ)利率

C.再投資利率

D.未來到期收益率

【答案】：B

122、回購(gòu)一般分為（）。

A.正回購(gòu)和逆回購(gòu)

B.買入回購(gòu)和賣出回購(gòu)

C.一次性回購(gòu)和永久性回購(gòu)

D.質(zhì)押式回購(gòu)和買斷式回購(gòu)

【答案】：D

123、關(guān)于基金分紅方式，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.開放式基金可以采用現(xiàn)金分紅或分紅再投資方式

B.基金收益分配默認(rèn)為采用分紅再投資方式

C.分紅再投資方式是指將投資者應(yīng)分配的凈利潤(rùn)折算成定的基金份額

分配給投資者

D.封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅

【答案】：B

124、可以回購(gòu)本公司股票的情形不包括（）。

A.公司減少注冊(cè)資本

B.公司擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模

C.與持有本公司股份的其他公司合并

D.將股份獎(jiǎng)勵(lì)給本公司員工

【答案】：B

125、給定無風(fēng)險(xiǎn)利率㈱，關(guān)于投資組合A和B的單位風(fēng)險(xiǎn)收益，下列

表述正確的是（）。

A.A和B投資組合業(yè)績(jī)表現(xiàn)不相上下

B.按照貝塔系數(shù)作為標(biāo)準(zhǔn)比較，A投資組合業(yè)績(jī)表現(xiàn)更優(yōu)秀

C.按照夏普比率作為標(biāo)準(zhǔn)比較，B投資組合業(yè)績(jī)表現(xiàn)更優(yōu)秀

D.按照特雷諾比率作為標(biāo)準(zhǔn)比較，B投資組合業(yè)績(jī)表現(xiàn)更優(yōu)秀

【答案】：C

126、私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)投資戰(zhàn)略是具有（）特性的投資戰(zhàn)略。

A.周期長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)小、流動(dòng)性強(qiáng)

B.周期短、風(fēng)險(xiǎn)小、流動(dòng)性強(qiáng)

C.周期短、風(fēng)險(xiǎn)大、流動(dòng)性強(qiáng)

D.周期長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)大、流動(dòng)性差

【答案】：D

127、分析公司未來經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和盈利水平的方法不包括（）。

A.宏觀經(jīng)濟(jì)分析

B.公司內(nèi)在價(jià)值與市場(chǎng)價(jià)格分析

C.K線分析

D.行業(yè)分析

【答案】：C

128、關(guān)于UCITS基金的核準(zhǔn)，下列說法錯(cuò)誤的是（）。

A.UCITS基金必須獲取其所在國(guó)監(jiān)管機(jī)關(guān)的核準(zhǔn)方可開展業(yè)務(wù)

B.基金管理人、托管人、基金規(guī)則及基金章程的改變均要獲得監(jiān)管機(jī)

關(guān)的批準(zhǔn)

C.對(duì)于單位信托而言，要求核準(zhǔn)基金章程和基金托管人

D.基金管理公司只能從事基金管理業(yè)務(wù)

【答案】：C

129、以下關(guān)于下行標(biāo)準(zhǔn)差的局限性，說法正確的是（）。

A.只能基于交易數(shù)據(jù)計(jì)算

B.只能選用0作為目標(biāo)收益率

C.若在考察期間表現(xiàn)一直超越目標(biāo)，將得不到足移的數(shù)據(jù)點(diǎn)計(jì)算下行

標(biāo)準(zhǔn)差

D.無法刻畫基金收益率不達(dá)目標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

130、下列關(guān)于公司盈余和市盈率的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.市盈率（P/E）=每股市價(jià)/每股收益（年化）

B.市盈率指標(biāo)表示股票價(jià)格和每股收益的比率，該指標(biāo)揭示了盈余和

股價(jià)之間的關(guān)系，

C.對(duì)盈余進(jìn)行估值的重要指標(biāo)是市凈率。對(duì)于普通股而言，投資者應(yīng)

得到的回報(bào)是公司的凈收益

D.市盈率是投資回報(bào)的一種度量標(biāo)準(zhǔn)，即股票投資者根據(jù)當(dāng)前或預(yù)測(cè)

的收益水平收回其投資所需要的年數(shù)；當(dāng)前市盈率的高低，表明投資

者對(duì)該股票未來價(jià)值的主要觀點(diǎn)

【答案】：C

131、大宗商品衍生工具不包括（）。

A.遠(yuǎn)期合約

B.期貨合約

C.期權(quán)合約

D.現(xiàn)貨交易

【答案】：D

132、甲公司2015年末銷售總收入為3000萬元，其權(quán)益乘數(shù)為2,總

負(fù)債為750萬元，銷售利潤(rùn)率為5玳則甲公司的資產(chǎn)收益率為

（）O

A.20%

B.5%

C.10%

D.25%

【答案】：C

133、股票型基金的投資風(fēng)格分析指標(biāo)不包括（）。

A.持有全部股票的平均市值

B.平均市盈率

C.平均市凈率

D.周轉(zhuǎn)率

【答案】：D

134、以下反映投資組合市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)中屬于基于收益率及方差的風(fēng)

險(xiǎn)指標(biāo)有（）。

A.I、II、III、IV

B.I、m、MV

c.n、in、iv、v

D.in、MV

【答案】：D

135、下列關(guān)于衍生工具的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.遠(yuǎn)期合約、期貨合約、互換合約、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具常被稱為基

礎(chǔ)性衍生工具

B.按合約特點(diǎn)可以分為遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和

結(jié)構(gòu)化金融衍生工具

C.期權(quán)合約、期貨合約屬于獨(dú)立衍生工具

D.按產(chǎn)品形態(tài)可以分為獨(dú)立衍生工具、嵌入式衍生工具

【答案】：A

136、下列各類金融資產(chǎn)中，貨幣市場(chǎng)工具不包括（）。

A.銀行承兌匯票

B.中央銀行票據(jù)

C.3年期國(guó)債

D.回購(gòu)協(xié)議

【答案】：C

137、（）的核心就是買方下達(dá)購(gòu)買指令，包括購(gòu)買數(shù)量和相應(yīng)價(jià)

格，賣方下達(dá)包含同樣內(nèi)容的賣出指令，滿足成交條件的即可成功交

易。

A.報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)

B.指令驅(qū)動(dòng)

C.做市商制度

D.柜臺(tái)交易

【答案】：B

138、我國(guó)證券交易所的設(shè)立和解散由（）決定。

A.證監(jiān)會(huì)

B.中國(guó)人民銀行

C.國(guó)家發(fā)展和改革委員會(huì)

D.國(guó)務(wù)院

【答案】：D

139、我國(guó)以發(fā)行證券投資基金方式募集資金（）營(yíng)業(yè)稅。

A.不征收

B.征收5%

C.征收4%

D.征收10%

【答案】：A

140、AIFMD自（）起開始實(shí)施。

A.2004年2月13日

B.2011年7月1日

C.2013年7月22日

D.2014年7月22日

【答案】：C

14k以下選項(xiàng)中不屬于可能存在操作風(fēng)險(xiǎn)的是（）。

A.交易執(zhí)行不獨(dú)立于基金經(jīng)理

B.交易價(jià)格顯著偏離公允價(jià)格

C.對(duì)交易所規(guī)則及相關(guān)法律法規(guī)不熟悉

D.對(duì)交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估與控制不足

【答案】：C

142.辦理質(zhì)押式回購(gòu)業(yè)務(wù)時(shí)，確定回購(gòu)利息支出的主要因素包括融資

金額、融資利率和（）0

A.質(zhì)押券的信用等級(jí)

B.融資的結(jié)算方式

C.融資的天數(shù)

D.質(zhì)押率

【答案】：C

143、貨幣市場(chǎng)基金結(jié)算損益的頻率是().

A.每月

B.每季

C.每年

D.每日

【答案】：I)

144、某面值為100元的3年期國(guó)債，票面利息為3.85%(每年支付一

次)，市場(chǎng)無風(fēng)險(xiǎn)利率為3.82%,該債券當(dāng)前成交價(jià)位96,則該債券的

到期收益率y可以表述為()。

A.96=3.82/(1+3.85%)+3.82/(1+3.85%)-2+3.82/(1+3.85%)

*3+100/(1+3.85%)八3

B.100=3.82/(1+3.85%)+3.82/(1+3.85%)-2+3.82/(1+3.85%)

“3+100/(1+3.85%)-3

C.96=3.85/(1+3.82%)+3.85/(1+3.82%)*2+3.85/(1+3.82%)

"3+100/(1+3.82%)-3

D.100=3.85/(1+3.82%)+3.85/(1+3.82%)-2+3.85/(1+3.82%)

-3+100/(1+3.82%)-3

【答案】：C

145、下列不屬于權(quán)證按照標(biāo)的資產(chǎn)分類的是()。

A.認(rèn)股權(quán)證

B.股權(quán)類權(quán)證

C.債券類權(quán)證

D.其他權(quán)證

【答案】：A

146、下列關(guān)于衍生工具的說法中，錯(cuò)誤的是()。

A.遠(yuǎn)期合約、期貨合約、互換合約、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具常被稱為基

礎(chǔ)性衍生工具

B.按合約特點(diǎn)可以分為遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和

結(jié)構(gòu)化金融衍生工具

C.期權(quán)合約、期貨合約屬于獨(dú)立衍生工具

D.按產(chǎn)品形態(tài)可以分為獨(dú)立衍生工具、嵌入式衍生工具

【答案】：A

147、基金利潤(rùn)中，其他收入不包括()。

A.贖回費(fèi)扣除基本手續(xù)費(fèi)后的余額

B.手續(xù)費(fèi)返還、ETF替代損益

C.基金管理人等機(jī)構(gòu)為彌補(bǔ)基金財(cái)產(chǎn)損失而支付給基金的賠償款項(xiàng)

D.管理人報(bào)酬

【答案】：D

148.()報(bào)告了企業(yè)在某一時(shí)點(diǎn)的資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益的狀況。

A.資產(chǎn)負(fù)債表

B.利潤(rùn)表

C.現(xiàn)金流量表

D.損益表

【答案】：A

149、對(duì)于債券當(dāng)期收益率與到期收益率兩者之間的關(guān)系的說法中，錯(cuò)

誤的是()。

A.債券市場(chǎng)價(jià)格越接近債券面值，期限越長(zhǎng)，則其當(dāng)期收益率就越接

近到期收益率

B.債券市場(chǎng)價(jià)格越偏離債券面值，期限越短，則當(dāng)期收益率就越偏離

到期收益率

C.不論當(dāng)期收益率與到期收益率近似程度如何，當(dāng)期收益率的變動(dòng)總

是預(yù)示著到期收益率的同向變動(dòng)

D.不論當(dāng)期收益率與到期收益率近似程度如何，當(dāng)期收益率的變動(dòng)總

是預(yù)示著到期收益率的反向變動(dòng)

【答案】：D

150、某權(quán)證的基本要素如下表所示：

A.1份權(quán)證只可以在2008年6月20日當(dāng)天行權(quán)賣出0.5份標(biāo)的股票

B.1份權(quán)證可以在2007年6月21日起至2008年6月20日之間任意一

個(gè)交易日行權(quán)賣出0.5份標(biāo)的股票

C.1份權(quán)證可以在2007年6月21日起至2008年6月20日之間任意一

個(gè)交易日行權(quán)賣出2份標(biāo)的股票

D.1份權(quán)證只可以在2008年6月20日當(dāng)天行權(quán)賣出2份標(biāo)的股票

【答案】：A

151、下列關(guān)于夏普比率的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.夏普比率數(shù)值越大，代表單位風(fēng)險(xiǎn)超額回報(bào)率越高

B.夏普比率是對(duì)絕對(duì)收益率的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整分析指標(biāo)

C.夏普比率是針對(duì)總波動(dòng)性權(quán)衡后的回報(bào)率，即單位總風(fēng)險(xiǎn)下的超額

回報(bào)率

D.夏普比率使用的是系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

152、關(guān)于房地產(chǎn)有限合伙，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.有限合伙人僅以出資份額為限對(duì)投資項(xiàng)目承擔(dān)有限責(zé)任

B.普通合伙人負(fù)責(zé)日常管理，重大經(jīng)營(yíng)決策須要經(jīng)過有限合伙人審批

C.普通合伙人收取固定比例的管理費(fèi)

D.有限合伙人可能面臨長(zhǎng)達(dá)數(shù)年的負(fù)現(xiàn)金流

【答案】：B

153、共同對(duì)手方的引入，使得交易雙方無須擔(dān)心交易對(duì)手的()

有利于增強(qiáng)投資信心和活躍市場(chǎng)交易

A.操作風(fēng)險(xiǎn)

B.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

C.信用風(fēng)險(xiǎn)

D.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

154、()即一切可公開獲得的有關(guān)公司財(cái)務(wù)及其發(fā)展前景等方面的信

息。

A.歷史信息

B.公開可得信息

C.內(nèi)部信息

I).內(nèi)幕信息

【答案】：B

155、避險(xiǎn)策略基金投資于穩(wěn)健資產(chǎn)不得低于基金資產(chǎn)凈值的

(),以獲取穩(wěn)定收益，盡力避免到期時(shí)投資本金出現(xiàn)虧損。

A.90%

B.80%

C.70%

D.60%

【答案】：B

156、某一只基金2年的累計(jì)收益率為36樂那么該基金的年平均收益

率為()。

A.17.8%

B.18%

C.6%

D.16.6%

【答案】：D

157、雙方約定以某一信用工具為參考，一方向另一方出售信用保護(hù)，

若信用工具發(fā)生違約事件，則信用保護(hù)出售方必須向購(gòu)買方支付賠償,

這樣的互換合約被稱為（）

A.股權(quán)互換

B.信用違約互換

C.利率互換

D.貨幣互換

【答案】：B

158、關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金的利潤(rùn)分配的說法，錯(cuò)誤的選項(xiàng)是（）。

A.每周一至周四進(jìn)行分配時(shí)，則僅對(duì)當(dāng)日利潤(rùn)進(jìn)行分配

B.節(jié)假日的利潤(rùn)計(jì)算基本與在周五申購(gòu)或贖回的情況相同

C.當(dāng)日申購(gòu)的基金份額自當(dāng)日起享有基金的分配權(quán)益

D.貨幣市場(chǎng)基金每周五進(jìn)行分配時(shí)，將同時(shí)分配周六和周日的利潤(rùn)

【答案】：C

159、下列不屬于QDH基金的投資范圍的是（）。

A.房地產(chǎn)抵押按揭

B.遠(yuǎn)期合約

C.住房按揭支持證券

D.可轉(zhuǎn)換債券

【答案】：A

160、下面哪一類投資者屬于QFII投資者（）。

A.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者

B.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境內(nèi)職業(yè)投資者

C.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境外機(jī)構(gòu)投資者

D.被我國(guó)相關(guān)部門制度安排所允許的符合條件的境外職資者

【答案】：C

161、關(guān)于印花稅，以下表述錯(cuò)誤的是()

A.目前，我國(guó)A股印花稅為雙邊征收，稅率為0.1%

B.相關(guān)部門可以通過調(diào)節(jié)印花稅稅率和征收方向來調(diào)節(jié)交易費(fèi)用

C.在我國(guó)，印花稅由證券交易所代稅務(wù)機(jī)關(guān)收取

D.印花稅是在股票成交后對(duì)買賣雙方投資者分別收取的稅金

【答案】：A

162、基金管理公司的投資管理能力直接影響到()的投資收益。

A.托管人

B.保管人

C.保險(xiǎn)人

D.基金份額持有人

【答案】：D

163、()是最早產(chǎn)生的期貨合約。

A.貨幣期貨

B.利率期貨

C.商品期貨

D.股票期貨

【答案】：C

164、如果一個(gè)投資組合的收益率為2%,其基準(zhǔn)組合收益率為2.2悅則

跟蹤偏離度是O

A.-0.2%

B.-10%

C.0.2%

D.10%

【答案】：A

165、基金會(huì)計(jì)核算中，（）是基金會(huì)計(jì)核算的責(zé)任主體。

A.證監(jiān)會(huì)

B.基金管理公司

C.基金托管人

D.基金持有人

【答案】：B

166、（）又稱股東權(quán)益或凈資產(chǎn)，表示企業(yè)的資產(chǎn)凈值。

A.負(fù)債

B.所有者權(quán)益

C.資產(chǎn)

D.資本

【答案】：B

167、在下列證券投資基金中，一般逐日結(jié)轉(zhuǎn)損益的是（）。

A.股票型基金

B.貨幣市場(chǎng)基金

C.債券型基金

D.混合型基金

【答案】：B

168、按計(jì)息方式分類，債券可以分為（）

A.固定利率債券、浮動(dòng)利率債券、零息債券

B.固定利率債券、浮動(dòng)利率債券、通脹聯(lián)結(jié)債券

C.息票債券、貼現(xiàn)債券

D.息票債券、零息債券

【答案】：A

169、基金跨境活動(dòng)的監(jiān)管合作與協(xié)調(diào)制度的內(nèi)容不包括（）。

A.保護(hù)客戶資產(chǎn)

B.提供自發(fā)性協(xié)助

C.對(duì)證券投資基金管理人進(jìn)行實(shí)地檢查

D.相互提供信息

【答案】：A

170、根據(jù)我國(guó)證券市場(chǎng)有關(guān)規(guī)定，除權(quán)，除息日為（）

A.A股、B股的權(quán)益登記日的次日

B.A股、B股的權(quán)益登記日的次一交易日

C.A股的權(quán)益登記日（E股的最后交易日）的次日

D.A股的權(quán)益登記日（B股的最后交易日）的次一交易日

【答案】：D

171、按執(zhí)行價(jià)格和標(biāo)的資產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格關(guān)系分類，期權(quán)可分為

（）O

A.實(shí)值期權(quán)、虛值期權(quán)和平價(jià)期權(quán)

B.歐式期權(quán)和美式期權(quán)

C.期貨期權(quán)和利率期權(quán)

D.看漲期權(quán)和看跌期權(quán)

【答案】：A

172、（）可以使投資購(gòu)買債券獲得的未來現(xiàn)金流的現(xiàn)值等于債

券當(dāng)前市價(jià)的貼現(xiàn)率。

A.再投資收益率

B.當(dāng)前收益率

C.當(dāng)期收益率

D.到期收益率

【答案】：D

173、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值（vaR）的考察區(qū)間一般為0

A.長(zhǎng)期，十年以上

B.中長(zhǎng)期，一般一年或數(shù)年

C.中期，一般幾個(gè)月至一年

D.短期，一般一周或幾周

【答案】：I）

174、從資產(chǎn)最高價(jià)格到下來的最低價(jià)格的損失是指（）

A.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

C.最大回撤

D.下行風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

175、（）即一切可公開獲得的有關(guān)公司財(cái)務(wù)及其發(fā)展前景等方面的信

息。

A.歷史信息

B.公開可得信息

C.內(nèi)部信息

D.內(nèi)幕信息

【答案】：B

176、目前，辦理摘取前結(jié)算業(yè)務(wù)的系統(tǒng)是（）。

A.深圳清算所客戶終端系統(tǒng)

B.中債綜合業(yè)務(wù)平臺(tái)

C.大連清算所客戶終端系統(tǒng)

D.債券綜合業(yè)務(wù)平臺(tái)

【答案】：B

177、回購(gòu)一般分為()。

A.正回購(gòu)和逆回購(gòu)

B.買入回購(gòu)和賣出回購(gòu)

C.一次性回購(gòu)和永久性回購(gòu)

D.質(zhì)押式回購(gòu)和買斷式回購(gòu)

【答案】：D

178、中央銀行票據(jù)是一種短期債務(wù)憑證，用于調(diào)節(jié)商業(yè)銀行的

()O

A.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

B.法定存款準(zhǔn)備金

C.超額準(zhǔn)備金

D.信貸規(guī)模

【答案】：C

179、一份認(rèn)股權(quán)證的價(jià)值等于其內(nèi)在價(jià)值與時(shí)間價(jià)值之()。

A.乘積

B.和

C.比值

D.差

【答案】：B

180、()是指在證券市場(chǎng)上首次發(fā)行對(duì)象企業(yè)普通股票的行為

A.首次公開發(fā)行

B.買殼上市

C.二次出售

I）.管理層回購(gòu)

【答案】：A

18k境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者開展境外證券投資業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)由具有證券投資

基金托管資格的銀行（簡(jiǎn)稱托管人）負(fù)責(zé)資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)。而托管人可

以委托符合條件的境外資產(chǎn)托管人負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)，下列關(guān)于

符合條件說法錯(cuò)誤的是（）。

A.在中國(guó)大陸以外的國(guó)家或地區(qū)設(shè)立，受當(dāng)?shù)卣⒔鹑诨蜃C券監(jiān)管

機(jī)構(gòu)的監(jiān)管

B.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于5億美元或等值貨幣，或托管資

產(chǎn)規(guī)模不少于1000美元或等值貨幣

C.有足夠的熟悉境外托管業(yè)務(wù)的專職人員

D.具備安全保管資產(chǎn)的條件

【答案】:B

182、浮動(dòng)利率債券和固定利率債券的主要不同是其（）不是固定不變

的，而通常與一個(gè)基準(zhǔn)利率掛鉤，在其基礎(chǔ)上加上利差（可正可負(fù)）

以反映不同債券發(fā)行人的信用。

A.票面價(jià)值

B.票面利率

C.承兌市場(chǎng)

D.收益方式

【答案】：B

183、某一證券組合P由A和B構(gòu)成，其中A、B、證券的期望收益率分

別為10%、5%,標(biāo)準(zhǔn)差分別為6樂2%,兩證券在投資組合中的比重為

30%和70%；則該組合P的期望收益率為（）。

A.6%

B.6.5%

C.3%

D.8%

【答案】：B

184、下列關(guān)于開放式基金的收益分配說法錯(cuò)誤的是（）。

A.開放式基金需要按規(guī)定在基金合同中約定每年基金利潤(rùn)分配的最多

次數(shù)和最低比例

B.開放式基金分紅的登記與過戶由登記機(jī)構(gòu)的TA系統(tǒng)進(jìn)行處理

C.收益分配后的基金份額凈值不得低于面值

D.開放式基金只能采取分紅再投資轉(zhuǎn)換為基金份額的分紅方式

【答案】：D

185、境外投資者進(jìn)行境內(nèi)證券投資時(shí)，所有境外投資者對(duì)單個(gè)上市公

司A股的持股比例總和，不超過該上市公司股份總數(shù)的（）o

A.5%

B.10%

C.15%

D.30%

【答案】：D

186、合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者基金的風(fēng)險(xiǎn)不包括（?o

A.匯率風(fēng)險(xiǎn)

B.國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)

C.稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

D.管理風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

187、通過分析企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表；能夠揭示（）。

A.I.II.V.W

B.I.II.III.W

C.I.II.III.V

D.I.II.III.V.IV

【答案】：D

188、下列關(guān)于場(chǎng)內(nèi)證券交易結(jié)算原則的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.貨銀對(duì)付

B.法人結(jié)算

C.分級(jí)結(jié)算

D.結(jié)算參與人

【答案】：D

189、（）投資于已經(jīng)具備成型的商業(yè)模型、穩(wěn)定的顧客群和正現(xiàn)

金流的公司。

A.風(fēng)險(xiǎn)投資戰(zhàn)略

B.成長(zhǎng)權(quán)益戰(zhàn)略

C.并購(gòu)?fù)顿Y戰(zhàn)略

D.危機(jī)投資戰(zhàn)略

【答案】：B

190、關(guān)于優(yōu)先股的權(quán)利，以下表述正確的是（）

A.I、IV

B.I、II

C.III、IV

D.II、III

【答案】：A

191、假設(shè)某結(jié)算參與人某日成交的股票為：買入四川長(zhǎng)虹(600839)

700萬股，賣出四川長(zhǎng)虹600萬股；買入深發(fā)展A(00001)400萬股，

賣出深發(fā)展A600萬股，根據(jù)凈額清算原則，其清算結(jié)果是()。

A.應(yīng)付有價(jià)證券100萬股

B.應(yīng)收四川長(zhǎng)虹700萬股，應(yīng)付四川長(zhǎng)虹600萬股，應(yīng)收深發(fā)展A400

萬股，應(yīng)付深發(fā)展A600萬股

C.應(yīng)收四川長(zhǎng)虹100萬股；應(yīng)付深發(fā)展A200萬股

D.應(yīng)收有價(jià)證券1100萬股，應(yīng)付有價(jià)證券1200萬股

【答案】：C

192、()是指公司的經(jīng)理層利用信貨等融資或股權(quán)交易收購(gòu)本

公司的一種行為，從而引起公司所有權(quán)、控制權(quán)、剩余索取權(quán)、資產(chǎn)

等變化，使企業(yè)的經(jīng)營(yíng)者變成了企業(yè)的所有者。

A.管理層收購(gòu)

B.杠桿收購(gòu)

C.合并收購(gòu)

D.發(fā)起收購(gòu)

【答案】：A

193、關(guān)于場(chǎng)內(nèi)證券交易市場(chǎng)，以下描述不正確的是()

A.場(chǎng)內(nèi)證券交易市場(chǎng)是指在證券交易所內(nèi)按照一定的時(shí)間、一定的規(guī)

則集中買賣發(fā)行證券而形成的市場(chǎng)

B.為防范證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，我國(guó)證券交易所需提取證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金

C.我國(guó)的會(huì)員制證券交易所是由若干會(huì)員組成的一種非營(yíng)利性法人

D.我國(guó)的會(huì)員制證券交易所設(shè)會(huì)員大會(huì)、理事會(huì)和專門委員會(huì)

【答案】：B

194、我們將一個(gè)能取得多個(gè)可能值的數(shù)值變量X稱為()。

A.岸態(tài)變量

B.隨機(jī)變量

C.非隨機(jī)變量

D.動(dòng)態(tài)變量

【答案】：B

195、投資者應(yīng)該選擇日性（）的債券進(jìn)行投資。

A.更高

B.更低

C.為1

D.為。

【答案】：A

196、下列選項(xiàng)中屬于顯性成本的是（）。

A.機(jī)會(huì)成本

B.傭金

C.沖擊成本

D.買賣價(jià)差

【答案】：B

197、小張和小王投資一只場(chǎng)外貨幣市場(chǎng)基金，小張?jiān)谏现芪迳曩?gòu)，這

周四贖回，小王在上周四申購(gòu)，這周五贖回。假設(shè)期間除周末外，不

涉及其他法定節(jié)假日，則兩人享受該貨幣市場(chǎng)基金分紅的天數(shù)相差

（）天。

A.2

B.6

C.4

D.5

【答案】；B

198、基金利潤(rùn)分配后，基金份額凈值（），投資者的利益

（）O

A.上升；減少

B.下降；沒有影響

C.下降；減少

D.上升；增加

【答案】：B

199、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指基金投資行為受到宏觀政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等環(huán)境因

素對(duì)證券價(jià)格所造成的影響而面對(duì)的風(fēng)險(xiǎn)，不包括（）。

A.政策風(fēng)險(xiǎn)

B.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

C.購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)

D.經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】:B

200、下列投資標(biāo)的不屬于貨幣基金投資范圍的是（）

A.現(xiàn)金

B.剩余期限397天以內(nèi)的資產(chǎn)支持證券

C.期限在1年以內(nèi)的同業(yè)存單

D.剩余期限1年以內(nèi)的可轉(zhuǎn)換債

【答案】：D

201、均值、中位數(shù)與分位數(shù)，以下說法錯(cuò)誤的是（）

A.對(duì)于一組數(shù)據(jù)來說，中位數(shù)是大小處于中間位置的那個(gè)數(shù)值

B.投資管理領(lǐng)域中，均值經(jīng)常被用來作為評(píng)價(jià)基金經(jīng)理業(yè)績(jī)的基準(zhǔn)

C.中位數(shù)就是上50%分位數(shù)

D.有些時(shí)候，一組數(shù)據(jù)的均值與中位數(shù)相同

【答案】：B

202、機(jī)構(gòu)投資者在參與基金交易獲得的下列收益中，目前不需要繳納

所得稅的是（）

A.通過基金互認(rèn)從香港基金分配收益取得的收益

B.境內(nèi)買賣基金份額獲得的差價(jià)收入

C.通過基金互認(rèn)買賣香港基金份額取得的差價(jià)收入

D.從基金分配中獲得的收入

【答案】：D

203、銀行承兌匯票的業(yè)務(wù)主要體現(xiàn)在銀行承兌匯票的承兌和貼現(xiàn)業(yè)務(wù)

上，在我國(guó)全部票據(jù)業(yè)務(wù)中占比超過（）o

A.90%

B.80%

C.70%

D.60%

【答案】：A

204、久期配比策略的不足之處是（）。

A.相對(duì)于現(xiàn)金配比策略，可供選擇的債券更少

B.為了滿足負(fù)債的需要，債券管理者可能不得不在價(jià)格極低陸旭出債

券

C.策略要求獲得的利息和收回的本金恰好滿足未來現(xiàn)金需求

I）.策略限制性強(qiáng)，彈性很小，可能會(huì)排斥許多缺乏良好現(xiàn)金流量特性

的債券

【答案】：B

205、基金（）按基金合同規(guī)定的估值方法、時(shí)間、程序?qū)?/p>

管理人的計(jì)算結(jié)果進(jìn)行復(fù)核，復(fù)核無誤后簽章返回給基金管理人，由

基金管理人對(duì)外公布，并由基金注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)根據(jù)確認(rèn)的基金份額凈

值計(jì)算申購(gòu)、贖回?cái)?shù)額。

A.管理人

B.證監(jiān)會(huì)

C.基金業(yè)協(xié)會(huì)

D.托管人

【答案】：D

206、下列關(guān)于回購(gòu)協(xié)議市場(chǎng)說法，不正確的是（）。

A.我國(guó)存在兩個(gè)分離的國(guó)債回購(gòu)市場(chǎng)

B.我國(guó)金融市場(chǎng)上的回購(gòu)協(xié)議以國(guó)債回購(gòu)協(xié)議為主

C.場(chǎng)外交易的參與者包括個(gè)人和企業(yè)

D.場(chǎng)內(nèi)交易指上海證券交易所和深圳證券交易所

【答案】：C

207、下列有關(guān)看漲期權(quán)盈虧分布的表述，不正確的是（）。

A.看漲期權(quán)買方的盈利是有限的

B.看漲期權(quán)賣方的虧損可能是無限大的

C.看漲期權(quán)買方的虧損是有限的，其最大虧損額為期權(quán)價(jià)格

I）.看漲期權(quán)賣方的盈利是有限的，其最大盈利為期權(quán)價(jià)格

【答案】：A

208、（）是一種按照票面金額計(jì)算利息，票面上附有作為定期

支付利息憑證的期票的債券。

A.零息債券

B.固定利率債券

C.公債

D.國(guó)債

【答案】：B

209、()指某一特定時(shí)期內(nèi)在本國(guó)或本地區(qū)領(lǐng)土上所生產(chǎn)的產(chǎn)品

和提供的勞務(wù)的價(jià)值綜合，是衡量整體經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的總量指標(biāo)。

A.利率

B.匯率

C.國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值

D.財(cái)政預(yù)算

【答案】：C

210、全球另類投資管理百?gòu)?qiáng)企業(yè)的資產(chǎn)首要投資對(duì)象仍然是

()O

A.私募股權(quán)投資

B.大宗商品

C.房地產(chǎn)

D.對(duì)沖基金

【答案】：C

211、根據(jù)我國(guó)現(xiàn)行有關(guān)制度的規(guī)定，證券交易的過戶費(fèi)屬于()

的收入。

A.中國(guó)結(jié)算公司

B.證券公司

C.國(guó)家稅收部門

I).證券交易所

【答案】：A

212、市場(chǎng)投資組合具有的特征不包括()。

A.它是有效前沿上唯一一個(gè)不含無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的投資組合

B.有效前沿上的任何投資組合都可看作是市場(chǎng)投資組合與無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)

的再組合

C.市場(chǎng)投資組合與投資者的偏好有關(guān)

D.市場(chǎng)投資組合完全由市場(chǎng)決定

【答案】：C

213、某大學(xué)基金會(huì)的投資目標(biāo)是資產(chǎn)的長(zhǎng)期保值增值。該基金會(huì)將20%

的資產(chǎn)配置于國(guó)內(nèi)股票，80%的資產(chǎn)配置于國(guó)內(nèi)債券。為了分散風(fēng)險(xiǎn)，

提高收益，該基金會(huì)可以采取的措施有（）。

A.I.n.m.w

B.I.HLV

c.i.n.m

D.w.v

【答案】：c

214、（）是基金管理公司的核心業(yè)務(wù)。

A.業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估

B.獨(dú)立研究

C.基金銷售

D.基金投資管理

【答案】：D

215、金融遠(yuǎn)期合約是指合約雙方同意在未來日期按照（）買賣基

礎(chǔ)金融資產(chǎn)的合約。

A.約定價(jià)格

B.未來市場(chǎng)

C.市場(chǎng)價(jià)格

D,資產(chǎn)價(jià)值

【答案】；A

216、下列選項(xiàng)中關(guān)于弱施效市場(chǎng)和半強(qiáng)南效市場(chǎng)的說法錯(cuò)誤的是

（）O

A.如果市場(chǎng)是半強(qiáng)有效的，市場(chǎng)參與者就不可能從任何公開信息中獲

取超額利潤(rùn)，這意味著基本面分析方法無效

B.半強(qiáng)有效市場(chǎng)是指證券價(jià)格不僅已經(jīng)反映了歷史價(jià)格信息，而且反

映了當(dāng)前所有與公司證券有關(guān)的公開有效信息，例如盈利預(yù)測(cè)、紅利

發(fā)放、股票分拆、公司并購(gòu)等各種公告信息

C.弱有效市場(chǎng)是指證券價(jià)格能夠充分反映價(jià)格歷史序列中包含的所有

信息，如證券的價(jià)格、交易量等

D.在一個(gè)半強(qiáng)有效的證券市場(chǎng)上，任何為了預(yù)測(cè)未來證券價(jià)格走勢(shì)而

對(duì)以往價(jià)格、交易量等歷史信息所進(jìn)行的技術(shù)分析都是徒勞的

【答案】：D

217、關(guān)于投資政策說明書的制定，以下說法正確的有（）。

A.I、IV

B.I、II、HI、IV

C.II、III

D.I、III、IV

【答案】：B

218、借助投資銀行或其他金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的與大宗商品相掛鉤的結(jié)