證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)-《證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)》模擬試卷8單選題（共119題，共119分）(1.)以下符合對(duì)風(fēng)險(xiǎn)偏好型客戶理財(cái)規(guī)劃描述的是()。A.投資工具以安全性高的儲(chǔ)蓄、國(guó)債、保險(xiǎn)等（江南博哥）為主B.投資應(yīng)遵循組合設(shè)計(jì)、設(shè)置風(fēng)險(xiǎn)止損點(diǎn)，防止投資失敗影響家庭整體財(cái)務(wù)狀況C.投資應(yīng)以儲(chǔ)蓄、理財(cái)產(chǎn)品和債券為主，結(jié)合高收益的股票、基金和信托投資，優(yōu)化組合模型，使收益與風(fēng)險(xiǎn)均衡化D.不在乎風(fēng)險(xiǎn)，不因風(fēng)險(xiǎn)的存在而放棄投資機(jī)會(huì)正確答案：B參考解析：選項(xiàng)A，是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)厭惡型投資者理財(cái)規(guī)劃的描述；選項(xiàng)C，適合風(fēng)險(xiǎn)中立型投資者；選項(xiàng)D，風(fēng)險(xiǎn)偏好型客戶愿意為獲取高收益而承擔(dān)高風(fēng)險(xiǎn)，重視風(fēng)險(xiǎn)分析和規(guī)避，并非不在乎風(fēng)險(xiǎn)。(2.)期末年金是指在一定時(shí)期內(nèi)每期()等額收付的系列款項(xiàng)。A.期初B.期末C.期中D.期內(nèi)正確答案：B參考解析：根據(jù)等值現(xiàn)金流發(fā)生的時(shí)間點(diǎn)的不同，年金可以分為期初年金和期末年金。期末年金指在一定時(shí)期內(nèi)每期期末發(fā)生系列相等的收付款項(xiàng)，即現(xiàn)金流發(fā)生在當(dāng)期期末。(3.)以下關(guān)于其他消費(fèi)說(shuō)法有誤的是()。A.其他消費(fèi)一般包括孩子的消費(fèi)、住房、汽車(chē)等大額消費(fèi)和保險(xiǎn)消費(fèi)B.孩子消費(fèi)問(wèn)題是國(guó)內(nèi)外不合理消費(fèi)最多的地方C.住房和汽車(chē)消費(fèi)容易出現(xiàn)超出消費(fèi)能力的提前消費(fèi)或過(guò)度追求高消費(fèi)，由此帶來(lái)財(cái)務(wù)上的危害D.保障的支出水平應(yīng)當(dāng)和自身的收入水平相適應(yīng)正確答案：B參考解析：其他消費(fèi)⑴孩子的消費(fèi)：孩子消費(fèi)問(wèn)題是國(guó)內(nèi)不合理消費(fèi)最多的地方；（2）住房、汽車(chē)等大額消費(fèi):這兩項(xiàng)消費(fèi)容易出現(xiàn)超出消費(fèi)能力的提前消費(fèi)或過(guò)度追求髙消費(fèi)，由此帶來(lái)財(cái)務(wù)上的危害；（3）保險(xiǎn)消費(fèi):保障的支出水平應(yīng)當(dāng)和自身的收入水平相適應(yīng)。B項(xiàng)，不是國(guó)內(nèi)外，只有我國(guó)國(guó)內(nèi)。(4.)下列關(guān)于判斷與決策中的認(rèn)知偏差，說(shuō)法正確的有（）。Ⅰ人性存在自私的弱點(diǎn)Ⅱ人性有趨利避害的弱點(diǎn)Ⅲ投資者的認(rèn)知中存在諸如有限的短時(shí)記憶容量，不能全面了解信息等生理能力方面的限制Ⅳ投資者的認(rèn)知中存在信息獲取、加工、輸出、反饋等階段的行為、心理偏差的影響A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：投資者在判斷與決策中出現(xiàn)認(rèn)知偏差的原因主要有：（1）人性存在包括自私、趨利避害等弱點(diǎn)。（2）投資者的認(rèn)知中存在諸如有限的短時(shí)記億容量，不能全面了解信息等生理能力方面的限制。（3）投資者的認(rèn)知中存在信息獲取、加工、輸出、反饋等階段的行為、心理偏差的影響。(5.)根據(jù)我國(guó)《保險(xiǎn)法》的規(guī)定，年金保險(xiǎn)屬于（??）范圍。A.人壽保險(xiǎn)B.責(zé)任保險(xiǎn)C.人身保險(xiǎn)D.意外傷害保險(xiǎn)正確答案：A參考解析：A項(xiàng)人壽保險(xiǎn)包括傳統(tǒng)人壽保險(xiǎn)、年金保險(xiǎn)、人身保險(xiǎn)新型產(chǎn)品;B項(xiàng)責(zé)任保險(xiǎn)包括公眾責(zé)任保險(xiǎn)、產(chǎn)品責(zé)任保險(xiǎn)、雇主責(zé)任保險(xiǎn)、職業(yè)責(zé)任保險(xiǎn)、環(huán)境責(zé)任保險(xiǎn)和個(gè)人責(zé)任保險(xiǎn);C項(xiàng)，人身保險(xiǎn)包括人壽保險(xiǎn)、意外傷害保險(xiǎn)和健康保險(xiǎn)。(6.)經(jīng)常性收益使投資者()。Ⅰ本金獲得保障Ⅱ財(cái)富得到積累Ⅲ定期獲得經(jīng)常性收益Ⅳ風(fēng)險(xiǎn)低A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ正確答案：D參考解析：經(jīng)常性收益：經(jīng)常性收益是指投資者期待本金獲得保障，且定期獲得經(jīng)常性收益。(7.)技術(shù)分析的分析基礎(chǔ)是()。A.宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行指標(biāo)B.公司的財(cái)務(wù)指標(biāo)C.市場(chǎng)歷史交易數(shù)據(jù)D.行業(yè)基本數(shù)據(jù)正確答案：C參考解析：技術(shù)分析以市場(chǎng)上歷史的交易數(shù)據(jù)（股價(jià)和成交量）為研究基礎(chǔ)，認(rèn)為市場(chǎng)上的一切行為都反映在價(jià)格變動(dòng)中;基本分析以宏觀經(jīng)濟(jì)、行業(yè)和公司的基本經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)為研究基礎(chǔ)，通過(guò)對(duì)公司業(yè)績(jī)的判斷確定其投資價(jià)值。(8.)按照投資者的共同偏好規(guī)則，排除投資組合中那些被所有投資者都認(rèn)為差的組合，把排除后余下的這些組合稱(chēng)為()。A.優(yōu)化證券組合B.有效證券組合C.無(wú)效證券組合D.投資證券組合正確答案：B參考解析：有效證券組合的含義：按照投資者的共同偏好規(guī)則，排除投資組合中那些被所有投資者都認(rèn)為差的組合，把排除后余下的這些組合稱(chēng)為有效證券組合。(9.)根據(jù)投資組合理論，如果甲的風(fēng)險(xiǎn)承受力比乙大，那么()。A.甲的無(wú)差異曲線的彎曲程度比乙的大B.甲的最優(yōu)證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平比乙的低C.甲的最優(yōu)證券組合比乙的好D.甲的最優(yōu)證券組合的期望收益率水平比乙的高正確答案：D參考解析：無(wú)差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者承受風(fēng)險(xiǎn)的能力強(qiáng)弱，曲線越陡，投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)増加要求的收益補(bǔ)償越髙，投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的厭惡程度越強(qiáng)烈；曲線越平坦，投資者的風(fēng)險(xiǎn)厭惡程度越弱。投資者的最優(yōu)證券組合為無(wú)差異曲線族與有效邊界的切點(diǎn)所表示的組合。由于甲的風(fēng)險(xiǎn)承受能力比乙大，因此甲的無(wú)差異曲線更平坦，與有效邊界的切點(diǎn)對(duì)應(yīng)的收益率更高,風(fēng)險(xiǎn)水平更高。(10.)下面()數(shù)字是畫(huà)黃金分割線中最為重要的。Ⅰ.0.382Ⅱ.0.618Ⅲ.1.618Ⅳ.4.236A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：0.618,1.618,4.236，這組數(shù)字在黃金分割線中極為重要，股價(jià)極容易在這組數(shù)字產(chǎn)生黃金分割線處產(chǎn)生支撐和壓力。(11.)市凈率與市盈率都可以作為反映股票價(jià)值的指標(biāo).()。Ⅰ.市盈率越大.說(shuō)明股價(jià)處于越高的水平Ⅱ.市凈率越大，說(shuō)明股價(jià)處于越高的水平Ⅲ.市盈率通常用于考察股票的內(nèi)在價(jià)值，多為長(zhǎng)期投資者所重視Ⅳ.市凈率通常用于考察股票的內(nèi)在價(jià)值。多為長(zhǎng)期投資者所重視A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：市盈率通常用于考察股票的供求狀況.更為短期投資者所關(guān)注.(12.)供給曲線代表的是()。A.廠商愿意提供的數(shù)量B.廠商能夠提供的數(shù)量C.廠商的生產(chǎn)數(shù)量D.廠商愿意并且能夠提供的數(shù)量正確答案：D參考解析：供給曲線（SupplyCurve）所謂供給是指?jìng)€(gè)別廠商在一定時(shí)間內(nèi)，在一定條件下，對(duì)某一商品愿意并且有商品出售的數(shù)量。(13.)可轉(zhuǎn)換證券的價(jià)值分為()。Ⅰ.投資價(jià)值Ⅱ.理論價(jià)值Ⅲ.市場(chǎng)價(jià)值Ⅳ.實(shí)際價(jià)值A(chǔ).Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：考查可轉(zhuǎn)換證券的價(jià)值的分類(lèi)。(14.)2005年某公司支付每股股息為1.80元，預(yù)計(jì)在未來(lái)的日子里該公司股票的股息按每年5%的速率増長(zhǎng)，假定必要收益率是11%,當(dāng)前股票的價(jià)格是40元，則下面說(shuō)法正確的是()。Ⅰ.該股票的價(jià)值等于3150元Ⅱ.該股票價(jià)值被高估了Ⅲ.投資者應(yīng)該出售該股票Ⅳ.投資者應(yīng)當(dāng)買(mǎi)進(jìn)該股票A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ正確答案：C參考解析：該股票的價(jià)值為：Ⅴ=Dn*（l+g）/（k-g）=1.8*（1+5%）/（11%-5%）=31.5元.(15.)一般來(lái)說(shuō)，可以將技術(shù)分析方法分為()。Ⅰ.指標(biāo)類(lèi)Ⅱ.形態(tài)類(lèi)Ⅲ.K線類(lèi)Ⅳ.波浪類(lèi)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：考查技術(shù)分析方法的分類(lèi)，主要有：指標(biāo)類(lèi)、切線類(lèi)、形態(tài)類(lèi)、k線類(lèi)和波浪類(lèi)。(16.)根據(jù)有關(guān)行業(yè)集中度的劃分標(biāo)準(zhǔn)，將產(chǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)分為()。Ⅰ.極高寡占型Ⅱ.低集中寡占型Ⅲ.低集中競(jìng)爭(zhēng)型Ⅳ.分散競(jìng)爭(zhēng)型A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ正確答案：C參考解析：根據(jù)美國(guó)經(jīng)濟(jì)字家貝恩和日本通產(chǎn)省對(duì)產(chǎn)業(yè)集中度的劃分標(biāo)準(zhǔn)，將產(chǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)分為寡占型和競(jìng)爭(zhēng)型,寡占型可細(xì)分為扱茼寡占型和低集中寡占型；競(jìng)爭(zhēng)型細(xì)分為低集中競(jìng)爭(zhēng)型和分散競(jìng)爭(zhēng)型。(17.)下列關(guān)于簡(jiǎn)單型消極投資策略的說(shuō)法中，正確的有()。Ⅰ放棄了從市場(chǎng)環(huán)境變化中獲利的可能Ⅱ具有交易成本和管理費(fèi)用最小化的優(yōu)勢(shì)Ⅲ交易成本和管理費(fèi)用極高Ⅳ適用于資本市場(chǎng)環(huán)境和投資者偏好變化不大的情況A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：簡(jiǎn)單型消極投資策略具有交易成本和管理費(fèi)用最小化的優(yōu)勢(shì)，但同時(shí)也放棄了從市場(chǎng)環(huán)境變化中獲利的可能。適用于資本市場(chǎng)環(huán)境和投資者偏好變化不大，或者改變投資組合的成本大于收益的情況。(18.)按股票價(jià)格行為所表現(xiàn)出來(lái)的行業(yè)特征，可以將股票分為()。Ⅰ增長(zhǎng)類(lèi)Ⅱ周期類(lèi)Ⅲ穩(wěn)定類(lèi)Ⅳ能源類(lèi)A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：按股票價(jià)格行為所表現(xiàn)出來(lái)的行業(yè)特征，可以將股票分為增長(zhǎng)類(lèi)、周期類(lèi)、穩(wěn)定類(lèi)和能源類(lèi)等類(lèi)型。(19.)下列關(guān)于無(wú)差異曲線特點(diǎn)的說(shuō)法中，正確的有()。Ⅰ無(wú)差異曲線是由左至右向上彎曲的曲線Ⅱ每個(gè)投資者的無(wú)差異曲線形成密布整個(gè)平面又互不相交的曲線簇Ⅲ不同無(wú)差異曲線上的組合給投資者帶來(lái)的滿意程度相同Ⅳ無(wú)差異曲線的位置越高，其上的投資組合給投資者帶來(lái)的滿意程度就越高A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：無(wú)差異曲線都具有如下六個(gè)特點(diǎn)：（1）無(wú)差異曲線是由左至右向上彎曲的曲線。（2）每個(gè)投資者的無(wú)差異曲線形成密布整個(gè)平面又互不相交的曲線簇。（3）同一條無(wú)差異曲線上的組合給投資者帶來(lái)的滿意程度相同。（4）不同無(wú)差異曲線上的組合給投資者帶來(lái)的滿意程度不同。（5）無(wú)差異曲線的位置越高，其上的投資組合給投資者帶來(lái)的滿意程度就越高。（6）無(wú)差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者承受風(fēng)險(xiǎn)的能力強(qiáng)弱。(20.)證券公司應(yīng)至少每半年開(kāi)展一次流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，在壓力情景下證券公司滿足流動(dòng)性需求并持續(xù)經(jīng)營(yíng)的最短期限()A.不少于30天B.不少于60天C.不少于180天D.不少于365天正確答案：A參考解析：證券公司應(yīng)至少每半年開(kāi)展一次流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，在壓力情景下證券公司滿足流動(dòng)性需求并持續(xù)經(jīng)營(yíng)的最短欺限不少于30天(21.)客戶的財(cái)務(wù)信息不包括()。A.家庭收支B.工作職務(wù)C.資產(chǎn)負(fù)債D.財(cái)務(wù)安排正確答案：B參考解析：工作職務(wù)屬于客戶的基本信息。(22.)在開(kāi)展新產(chǎn)品和開(kāi)展新業(yè)務(wù)之前，應(yīng)該對(duì)其中所含的()進(jìn)行充分識(shí)別和評(píng)估。A.公司管理水平B.產(chǎn)品數(shù)量C.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)D.公司盈利正確答案：C參考解析：在開(kāi)展新產(chǎn)品和開(kāi)展新業(yè)務(wù)之前。應(yīng)該對(duì)其中所含的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行充分識(shí)別和評(píng)估。(23.)客戶的基本信息不包括()A.姓名B.工作單位與職務(wù)C.婚姻狀況D.投資經(jīng)驗(yàn)正確答案：D參考解析：投資經(jīng)驗(yàn)屬于個(gè)人興趣及人生規(guī)劃和目標(biāo)(24.)()指決策時(shí)如果改變對(duì)結(jié)果的描述改變參照點(diǎn)，會(huì)影響人們的偏好選擇。A.確定性效應(yīng)B.反射效應(yīng)C.孤立效應(yīng)D.框定效應(yīng)正確答案：D參考解析：框定效應(yīng)指決策時(shí)如果改變對(duì)結(jié)果的描述改變參照點(diǎn)，會(huì)影響人們的偏好選擇.(25.)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖是指利用特定的金融資產(chǎn)或金融工具構(gòu)建相反的風(fēng)險(xiǎn)頭寸，以減少或消除金融資產(chǎn)潛在風(fēng)險(xiǎn)的過(guò)程，一般分為()種情況。A.—B.二C.三D.四正確答案：B參考解析：風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖（套期保值）,是指利用特走的金融資產(chǎn)或金融工具構(gòu)建相反的風(fēng)險(xiǎn)頭寸，以減少或消除金融資產(chǎn)潛在風(fēng)險(xiǎn)的過(guò)程，分為自我對(duì)沖和市場(chǎng)對(duì)沖兩種情況。(26.)證券交易活動(dòng)中作出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)的，責(zé)令改正，處以3萬(wàn)元以上20萬(wàn)元以下的罰款。該條款的主體包括()。Ⅰ.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)Ⅱ.證券投資咨詢從業(yè)人員Ⅲ.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)的其他人員A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：A參考解析：證券交易活動(dòng)中作出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)的，責(zé)令改正，處以3萬(wàn)元以上20萬(wàn)元以下的罰款。該條款的主體包括證券投資咨詢機(jī)構(gòu)及證券投資咨詢從業(yè)人員在內(nèi)的一切機(jī)構(gòu)與個(gè)人。(27.)下列屬于跨期套利的有()。Ⅰ.買(mǎi)入A期貨交易所5月菜籽油期貨合約，同時(shí)買(mǎi)入A期貨交易所9月菜籽油期貨合約Ⅱ.賣(mài)出A期貨交易所4月鋅期貨合約，同時(shí)買(mǎi)入A期貨交易所5月鋅期貨合約Ⅲ.賣(mài)出A期貨交易所6月棕櫚油期貨合約,同時(shí)買(mǎi)入B期貨交易所6月棕櫚油期貨合約Ⅳ.買(mǎi)入A期貨交易所5月豆粕期貨合約，同時(shí)賣(mài)出A期貨交易所9月豆粕期貨合約A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ正確答案：B參考解析：跨期套利是指在同一市場(chǎng)（交易所）同時(shí)買(mǎi)入、賣(mài)出同一期貨品種的不同交割月份的期貨合約，以期在有利時(shí)機(jī)同時(shí)將這些期貨合約對(duì)沖平倉(cāng)獲利。(28.)下列關(guān)于消費(fèi)的說(shuō)法中，正確的有()。Ⅰ.按照消費(fèi)時(shí)間劃分，消費(fèi)可以分為即期消費(fèi)和遠(yuǎn)期消費(fèi)Ⅱ.隨著社會(huì)的發(fā)展，衣、食、住、行的消費(fèi)會(huì)越來(lái)越高Ⅲ.住房、汽車(chē)等消費(fèi)容易造成提前消費(fèi)或者過(guò)度消費(fèi)，給財(cái)務(wù)帶來(lái)危害Ⅳ.保險(xiǎn)不屬于消費(fèi)A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：根據(jù)消費(fèi)時(shí)間不同，消費(fèi)可分為即期消費(fèi)和遠(yuǎn)期消費(fèi)。衣、食、住、行是人生基本需要，隨著社會(huì)的發(fā)展和生活水平的提高，住房和汽車(chē)消費(fèi)在我們的消費(fèi)中占的比重越來(lái)越大，汽車(chē)和住房很容易成為人們攀比和炫耀的東西，所以在這兩項(xiàng)消費(fèi)中很容易出現(xiàn)超出消費(fèi)能力的提前消費(fèi)或過(guò)度追求高消費(fèi)，并由此給我們的財(cái)務(wù)帶來(lái)危害。因此，Ⅰ項(xiàng)和Ⅲ項(xiàng)正確。(29.)分紅派息的重要日期有()Ⅰ.股息宣布日Ⅱ.股權(quán)登記日Ⅲ.除權(quán)除息日Ⅳ.發(fā)放日A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：四個(gè)重要日期;（1）股息宣布日，指公司董事會(huì)將分紅派息的消息公布于眾的時(shí)間.（2）股權(quán)登記日，指統(tǒng)計(jì)確認(rèn)參加本次股息紅利分配股東的日期，股權(quán)登記日當(dāng)天持有或買(mǎi)進(jìn)公司股票的股東能享受股利發(fā)放.（3）除權(quán)除息日，通常為股權(quán)登記日之后的一個(gè)工作日，本日之后（含本日）買(mǎi)入的股票不再享有本期股利.（4）發(fā)放日，即股息正式發(fā)放給股東的日期.四個(gè)重要日期（1）股息宣布日，指公司董事會(huì)將分紅派息的消息公布于眾的時(shí)間.（2）股權(quán)登記日，指統(tǒng)計(jì)確認(rèn)參加本次股息紅利分配股東的日期股權(quán)登記日當(dāng)天持有或買(mǎi)進(jìn)公司股票的股東方能享受股利發(fā)放.（3）除權(quán)除息日，通常為股權(quán)登記日之后的一個(gè)工作日。本日之后（含本日）買(mǎi)入的股票不冉早有本期股利（4）發(fā)放日，即股息正式發(fā)放給股東的日期.(30.)證券產(chǎn)品買(mǎi)進(jìn)時(shí)機(jī)選擇的策略()。Ⅰ.谷底買(mǎi)進(jìn)戰(zhàn)略Ⅱ.高價(jià)買(mǎi)進(jìn)戰(zhàn)略Ⅲ.重大利多因素正在醞釀時(shí)買(mǎi)進(jìn)Ⅳ.不確切的傳言造成非理性下跌時(shí)買(mǎi)進(jìn)Ⅴ.低價(jià)買(mǎi)入策略A.Ⅰ.Ⅱ.ⅤB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：C參考解析：l.谷底買(mǎi)進(jìn)戰(zhàn)略，股價(jià)跌落谷底，而不容易回升時(shí)買(mǎi)進(jìn)，這是股票投資的良機(jī)；2.高價(jià)買(mǎi)進(jìn)戰(zhàn)略，高價(jià)買(mǎi)進(jìn)戰(zhàn)略是短期投資的一項(xiàng)策略。高價(jià)買(mǎi)進(jìn)的戰(zhàn)略若要成功，須具備三個(gè)條件：（1）具有良好的展望股類(lèi)；（2）行情看漲；（3）選擇公司業(yè)績(jī)良好的股類(lèi)。3.其他買(mǎi)進(jìn)策略要點(diǎn)（1）重大利多因索正在醞釀時(shí)買(mǎi)進(jìn)；（2）不確切的傳言造成非理性下跌時(shí)買(mǎi)進(jìn)；（3）總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境因素逐漸趨向有利的時(shí)候或政府正在擬定重大的激勵(lì)措施時(shí)買(mǎi)進(jìn)。(31.)證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)可以通過(guò)()等公眾媒體對(duì)證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)進(jìn)行廣告宣傳。Ⅰ.廣播Ⅱ.電視Ⅲ.網(wǎng)絡(luò)Ⅳ.報(bào)刊A.Ⅰ.ⅢB.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)通過(guò)廣播、電視、網(wǎng)絡(luò)、報(bào)刊等公眾媒體對(duì)證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)進(jìn)行廣告宣傳，應(yīng)當(dāng)遵守《中華人民共和國(guó)廣告法》和證券信息傳播的有關(guān)規(guī)定，廣告宣傳內(nèi)容不得存在虛假、不實(shí)、誤導(dǎo)性信息以及其他違法違規(guī)情形。(32.)素質(zhì)教育的成本一般包括()。Ⅰ.基礎(chǔ)教育學(xué)費(fèi)Ⅱ.高等教育費(fèi)用Ⅲ.興趣技能培訓(xùn)班Ⅳ.課外輔導(dǎo)班A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：素質(zhì)教育的成本則包括興趣技能培訓(xùn)班、課外輔導(dǎo)班等一些校外課堂的費(fèi)用。(33.)若不能匹配到期資產(chǎn)與到期負(fù)債的到期日和規(guī)模，即形成資產(chǎn)負(fù)債的期限錯(cuò)配，于是()造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。A.一定B.不一定C.可能D.不可能正確答案：C參考解析：若不能匹配到期資產(chǎn)與到期負(fù)債的到期日和規(guī)模，即形成資產(chǎn)負(fù)債的期限錯(cuò)配，于是可能造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。(34.)在MA的應(yīng)用中，證券市場(chǎng)經(jīng)常描述“死亡交叉”是指()。A.現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，短期MA又向上突破長(zhǎng)期MAB.現(xiàn)在價(jià)位站穩(wěn)在長(zhǎng)期與短期MA之上，長(zhǎng)期MA又向上突破短期MAC.現(xiàn)在價(jià)位位于長(zhǎng)期與短期MA之下，短期MA又向下突破長(zhǎng)期MAD.現(xiàn)在價(jià)位位于長(zhǎng)期與短期MA之下，長(zhǎng)期MA又向上突破短期MA正確答案：C參考解析：若現(xiàn)在行情價(jià)位于長(zhǎng)期與短期MA之下，短期MA又向下突破長(zhǎng)期MA時(shí)，則為賣(mài)出信號(hào)，交叉稱(chēng)之為“死亡交叉”。(35.)加強(qiáng)指數(shù)法的核心思想是將()相結(jié)合。A.指數(shù)化投資管理與積極型股票投資策略B.指數(shù)化投資管理與消極型股票投資策略C.積極型股票投資策略與消極型股票投資策略D.積極型股票投資策略與簡(jiǎn)單型消極投資策略正確答案：A參考解析：加強(qiáng)指數(shù)法的核心思想是將指數(shù)化投資管理與積極型股票投資策略相結(jié)合，但是加強(qiáng)指數(shù)法與積極型股票投資策略之間仍然存在著顯著的區(qū)別，即風(fēng)險(xiǎn)控制程度不同。(36.)指數(shù)型策略()。A.試圖預(yù)測(cè)股票市場(chǎng)的未來(lái)變化B.重點(diǎn)是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制C.是一種以實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)投資組合業(yè)績(jī)?yōu)楣芾砟繕?biāo)的投資組合D.不試圖用基本分析的方式來(lái)區(qū)分價(jià)值高估或低估的股票正確答案：D參考解析：采取指數(shù)型策略的投資管理人并不試圖用基本分析的方式來(lái)區(qū)分價(jià)值被高估或低估的股票，也不試圖預(yù)測(cè)股票市場(chǎng)的未來(lái)變化，而是力圖模擬市場(chǎng)構(gòu)造投資組合，以取得與市場(chǎng)組合相一致的風(fēng)險(xiǎn)收益結(jié)果。(37.)假設(shè)某金融機(jī)構(gòu)總資產(chǎn)為1000億元，加權(quán)平均久期為6年，總負(fù)債為900億元，加權(quán)平均久期為5年則該機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)負(fù)債久期缺口為()。A.-1.5B.-1C.1.5D.0正確答案：C參考解析：久期缺口=資產(chǎn)加權(quán)平均久期-（總負(fù)債/總資產(chǎn)）*負(fù)債加權(quán)平均久期=6-（900/1000）*5=1.5。(38.)根據(jù)相對(duì)強(qiáng)弱指數(shù)的取值大小,投資操作不同，以下屬于買(mǎi)入操作的取值范圍的是()Ⅰ.0-20Ⅱ.20-50Ⅲ.50-80Ⅳ.80-100A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：A參考解析：根據(jù)相對(duì)強(qiáng)弱指數(shù)的取值大小,投資操作不同，屬于買(mǎi)入操作的取值范圍的是0-20和50-80。(39.)證券投資顧問(wèn)應(yīng)公平維護(hù)客戶利益不得()。Ⅰ.為公司及其關(guān)聯(lián)方的利益損害客戶利益Ⅱ.為證券投資顧問(wèn)人員及其利益相關(guān)者的利益損害客戶利益Ⅲ.為特定客戶利益損害其他客戶利益Ⅳ.提供證券投資顧問(wèn)服務(wù),維護(hù)客戶合法權(quán)益A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：證券公司及其人員提供證券投資顧問(wèn)服務(wù)，應(yīng)當(dāng)忠實(shí)客戶利益，不得為公司及其關(guān)聯(lián)方的利益損害客戶利益，不得為證券投資服問(wèn)人員及員利益相關(guān)者的利益損害客戶利益，不得為特定客戶利益損害其他客戶利益(40.)證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)提前5個(gè)工作日將廣告宣傳方案和時(shí)間安排向()報(bào)備.Ⅰ.中國(guó)證監(jiān)會(huì)Ⅱ.公司住所地證監(jiān)局Ⅲ.媒體所在地證監(jiān)局Ⅳ.證券交易所A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)提前5個(gè)工作日將廣告宣傳方案和時(shí)間安排向公司住所地證監(jiān)局、媒體所在地證監(jiān)局報(bào)備。(41.)公司分紅派息一般程序是()。Ⅰ.董事會(huì)根據(jù)公司的盈利水平和股息政策確定股利分派方案，提交股東大會(huì)和主管機(jī)關(guān)審議Ⅱ.證券交易所根據(jù)審議的結(jié)果向社會(huì)公告分紅派息方案，并規(guī)定般權(quán)登記日Ⅲ.發(fā)行公司所在地的股權(quán)登記機(jī)構(gòu)按分紅派息方案向上市公司收取紅股和現(xiàn)金股息Ⅳ.董事會(huì)根據(jù)審議的結(jié)果向社會(huì)公告分紅派息方案.并規(guī)定股權(quán)登記日A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：一般程序:（l）董事會(huì)根據(jù)公司的盈利水平和股息政策確定股利分派方案，提交股東大會(huì)和主管機(jī)關(guān)審議；（2）董事會(huì)根據(jù)審議的結(jié)果向社會(huì)公告分紅派息方案.并規(guī)定股權(quán)登記日；（3）發(fā)行公司所在地的股權(quán)登記機(jī)構(gòu)按分紅派息方案向上市公司收取紅股和現(xiàn)金股息。(42.)下列關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的檢測(cè)指標(biāo)和預(yù)警信號(hào)的說(shuō)話正確的有()。Ⅰ.包含有流動(dòng)性覆蓋率和凈穩(wěn)定資金率Ⅱ.證券公司的流動(dòng)性覆蓋率應(yīng)不低于100%Ⅲ.證券公司的凈穩(wěn)定資金率應(yīng)不低于100%Ⅳ.不包含有流動(dòng)性覆蓋率，但包含凈穩(wěn)定資金率A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：D參考解析：1.流動(dòng)性覆蓋率流動(dòng)性覆蓋率=優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)/未來(lái)30天現(xiàn)金凈流出量100%證券公司的流動(dòng)性覆蓋率應(yīng)不低于100%。2.凈穩(wěn)定資率凈穩(wěn)定資率=可用穩(wěn)定資金/所需的穩(wěn)定資金100%證券公司的凈穩(wěn)定資率應(yīng)不低于100%。(43.)遺產(chǎn)安排屬于客戶證券投資理財(cái)?shù)?)目標(biāo)。A.短期目標(biāo)B.中期目標(biāo)C.長(zhǎng)期目標(biāo)D.永久目標(biāo)正確答案：C參考解析：遺產(chǎn)安排屬于客戶證券投資理財(cái)?shù)拈L(zhǎng)期目標(biāo)。(44.)考察和分析企業(yè)的()，主要從管理層風(fēng)險(xiǎn)，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，生產(chǎn)與經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，宏觀經(jīng)濟(jì)，社會(huì)及自然環(huán)境等方面進(jìn)行分析和判斷。A.基本信息B.財(cái)務(wù)狀況C.經(jīng)營(yíng)狀況D.非財(cái)務(wù)因素正確答案：D參考解析：考察和分析企業(yè)的非財(cái)務(wù)因素，主要從管理層風(fēng)險(xiǎn)，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，生產(chǎn)與經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn),宏觀經(jīng)濟(jì)、社會(huì)及自然環(huán)境等方面進(jìn)行分析和判斷。(45.)指數(shù)化的方法不包括()。A.分層抽樣法B.樣本法C.優(yōu)化法D.方差最小化法正確答案：B參考解析：指數(shù)化的方法可分為分層抽樣法、優(yōu)化法、方差最小化法。(46.)關(guān)于積極型債券組合管理策略中水平分析的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。A.預(yù)期利率下降時(shí)，増加投資組合的持續(xù)期B.預(yù)期利率上升時(shí)，縮短投資組合的持續(xù)期C.預(yù)期利率下降時(shí)，縮短投資組合的持續(xù)期D.水平分析的主要形式是利率預(yù)期策略正確答案：C參考解析：水平分析的主要形式是利率預(yù)期策略。預(yù)期利率下降時(shí)，增加投資組合的持續(xù)期；預(yù)期利率上升時(shí),縮短投資組合的持續(xù)期(47.)下列關(guān)于教育內(nèi)容表述正確的是()。A.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所訂的計(jì)劃B.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所訂的綱要C.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付義務(wù)教育費(fèi)用所訂的計(jì)劃D.教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所預(yù)估的計(jì)劃正確答案：A參考解析：教育規(guī)劃是指為了需要時(shí)能支付教育費(fèi)用所訂的計(jì)劃(48.)基本教育的成本一般包括()。Ⅰ.基礎(chǔ)教育學(xué)費(fèi)Ⅱ.高等教育費(fèi)用Ⅲ.興趣技能培訓(xùn)班Ⅳ.課外輔導(dǎo)班A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：基本教育的成本一般包括基礎(chǔ)教育與高等教育的學(xué)費(fèi)等常規(guī)費(fèi)用。(49.)證券產(chǎn)品選擇的基本原則包括()。Ⅰ.收益性原則Ⅱ.安全性原則Ⅲ.適用性原則Ⅳ.流動(dòng)性原則A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：證券產(chǎn)品選擇的基本原則：1.收益性原則：收益性原則是選擇證券產(chǎn)品最基本的要求。一筆證券投資的收益等于利息、股息等當(dāng)前收入與資本增值之和。2.安全性原則:安全性原則是要保證證券投資的本金不受損失。3.流動(dòng)性原則：用收回證券投資本金的速度快慢來(lái)衡量流動(dòng)性。證券的流動(dòng)性表明能夠以較快的速度將證券兌換成貨幣，同時(shí)以貨幣計(jì)算的價(jià)值不受任何損失；證券的流動(dòng)性弱，則轉(zhuǎn)化為貨幣需要的時(shí)間就較長(zhǎng)，支付的費(fèi)用較多，甚至?xí)馐軆r(jià)格下跌的損失。(50.)積極型債券組合管理策略包括()。Ⅰ.水平分析Ⅱ.債券互換Ⅲ.騎乘收益率曲線Ⅳ.指數(shù)化投資策略A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：A參考解析：積極型債券組合管理策略包括了水平分析、債券互換、騎乘收益率曲線。(51.)下列關(guān)于期現(xiàn)套利中的正、反向市場(chǎng)的描述，說(shuō)法正確的是()Ⅰ.當(dāng)期貨價(jià)格大于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，稱(chēng)為正向市場(chǎng)Ⅱ.當(dāng)期貨價(jià)格大于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，稱(chēng)為反向市場(chǎng)Ⅲ.當(dāng)期貨價(jià)格小于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，稱(chēng)為正向市場(chǎng)Ⅳ.當(dāng)期貨價(jià)格小于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，稱(chēng)為反向市場(chǎng)A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：當(dāng)期貨價(jià)格大于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，稱(chēng)為正向市場(chǎng);當(dāng)期貨價(jià)格小于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，稱(chēng)為反向市場(chǎng)。(52.)《金融產(chǎn)品和服務(wù)零售領(lǐng)域的客戶適當(dāng)性》指出，適當(dāng)性是指“金融中介機(jī)構(gòu)提供的金融產(chǎn)品或服務(wù)于客戶的()之間的契合程度。Ⅰ.財(cái)務(wù)狀況Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)承受水平Ⅲ.投資目標(biāo)Ⅳ.投資期限A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：《金融產(chǎn)品和服務(wù)零售領(lǐng)域的客戶適當(dāng)性》指出，適當(dāng)性是指“金融中介機(jī)構(gòu)提供的金融產(chǎn)品或服務(wù)于客戶的財(cái)務(wù)狀況、投資目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)承受水平、財(cái)務(wù)需求、知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)之間的契合程度”。(53.)在β系數(shù)運(yùn)用時(shí)()。Ⅰ.牛市時(shí)，在估值優(yōu)勢(shì)相差不大的情況下，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較大的股票，以期獲得較高的收益。Ⅱ.牛市時(shí)，在估值優(yōu)勢(shì)相差不大的情況下，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較小的股票，以期獲得較高的收益。Ⅲ.熊市時(shí)，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較小的股票，以減少股票下跌的損失。Ⅳ.熊市時(shí)，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較大的股票，以減少股票下跌的損失。A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ正確答案：A參考解析：牛市時(shí)，在估值優(yōu)勢(shì)相差不大的情況下，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較大的股票，以期獲得較高的收益。熊市時(shí)，資者會(huì)選擇β系數(shù)較小的股票，以減少股票下跌的損失。(54.)下列關(guān)于BAPM模型與CAPM的不同之處，說(shuō)法正確的是()。Ⅰ.在BAPM模型中，投資者被劃分為兩類(lèi):信息教育者和噪聲交易者Ⅱ.在BAPM中，資本市場(chǎng)組合的問(wèn)題仍然存在Ⅲ.BAPM包括功利主義考慮和價(jià)值表達(dá)考慮Ⅳ.BAPM模型既有限度的接受了市場(chǎng)有效性觀點(diǎn)，也秉承了行為金融學(xué)所奉行的有限理性、有限控制力和有限自利觀點(diǎn)A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：BAPM模型與CAPM的不同之處表現(xiàn)為:（1）在BAPM模型中，投資者被劃分為兩類(lèi):①信息交易者。信息交易者是"理性投資者",他們通常支持現(xiàn)代CAPM模型，在避免出現(xiàn)認(rèn)識(shí)性錯(cuò)誤的同時(shí)具有均值方差偏好。②噪聲交易者。噪聲交易者通常跳出CAPM模型,不僅易犯認(rèn)識(shí)性獵誤,而且沒(méi)有嚴(yán)格的均值方差偏好。（2）在BAPM模型中，證券的預(yù)期收益是甶其"行為貝塔"決定的，行為資產(chǎn)組合（行為貝塔組合）中成長(zhǎng)型股票的比例要比市場(chǎng)組合中的高。因此，在BAPM中，雖然均值方差有效組合會(huì)隨時(shí)間而改變,但是資本市場(chǎng)組合的間題仍然存在。（3）BAPM包括功利主義考慮（如產(chǎn)品成本,替代品價(jià)格）和價(jià)值表達(dá)考慮（如個(gè)人品位，特殊偏好）。（4）BAPM模型既有限度的接受了市場(chǎng)有效性觀點(diǎn),也秉承了行為金融學(xué)所奉行的有限理性、有限控制力和有限自利觀點(diǎn)。(55.)下列關(guān)于MACD指標(biāo)應(yīng)用法則的說(shuō)法中，正確的有()。Ⅰ.DIF和DEA均為正值，且DIF向上突破DEA是買(mǎi)入信號(hào)Ⅱ.DIF和DEA均為負(fù)值，且DIF向下突破DEA是賣(mài)出信號(hào)Ⅲ.DIF跌破零軸線時(shí)，為賣(mài)出信號(hào)Ⅳ.DIF上穿零軸線時(shí)，為買(mǎi)入信號(hào)A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：以上四個(gè)選項(xiàng)都是正確的。(56.)制定投資規(guī)劃時(shí)的步驟包括()。Ⅰ.讓客戶認(rèn)識(shí)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力Ⅱ.確定客戶的投資目標(biāo)Ⅲ.實(shí)施投資計(jì)劃Ⅳ.根據(jù)客戶的目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力確定投資計(jì)劃Ⅴ.監(jiān)控投資計(jì)劃A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：制訂投資規(guī)劃先要確定投資目標(biāo)和可投資財(cái)富的數(shù)量，再根據(jù)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的偏好確定采取穩(wěn)健型還是激進(jìn)型的策略。制訂投資規(guī)劃主要應(yīng)遵循以下步驟:①確定客戶的投資目標(biāo)；②讓客戶認(rèn)識(shí)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力；③根據(jù)客戶的目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力確定投資計(jì)劃;④實(shí)施投資計(jì)劃；⑤監(jiān)控投資計(jì)劃。(57.)布萊克一斯科爾斯模型的假定有()。Ⅰ.無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率r為常數(shù)Ⅱ.沒(méi)有交易成本、稅收和賣(mài)空限制，不存在無(wú)風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會(huì)Ⅲ.標(biāo)的資產(chǎn)在期權(quán)到期時(shí)間之前按期支付股息和紅利Ⅳ.標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)率為常數(shù)Ⅴ.假定標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格遵從混沌理論A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：A參考解析：布萊克一斯科爾斯模型的假定有：①無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率r為常數(shù);②沒(méi)有交易成本、稅收和賣(mài)空限制，不存在無(wú)風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會(huì);③標(biāo)的資產(chǎn)在期權(quán)到期時(shí)間之前不支付股息和紅利;④市場(chǎng)交易是連續(xù)的，不存在跳躍式或間斷式變化;新版章節(jié)練習(xí)，考前壓卷，完整優(yōu)質(zhì)題庫(kù)+考生筆記分享，實(shí)時(shí)更新，軟件，，⑤標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)率為常數(shù);假定標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格遵從幾何布朗運(yùn)動(dòng)。(58.)技術(shù)分析方法的分類(lèi)()Ⅰ.指標(biāo)類(lèi)Ⅱ.切線類(lèi)Ⅲ.形態(tài)類(lèi)Ⅳ.K線類(lèi)Ⅴ.波浪類(lèi)A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ正確答案：B參考解析：1.指標(biāo)類(lèi)：指標(biāo)類(lèi)是根據(jù)價(jià)、量的歷史資料，通過(guò)建立一個(gè)數(shù)學(xué)模型，給出數(shù)學(xué)上的計(jì)算公式，得到一個(gè)體現(xiàn)證券市場(chǎng)的某個(gè)方面內(nèi)在實(shí)質(zhì)的指標(biāo)值，常見(jiàn)的指標(biāo)有相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)、隨機(jī)指標(biāo)、趨向指標(biāo)、平滑異同移動(dòng)平均線、能量潮、心理線、乖離率等。2.切線類(lèi)：切線類(lèi)是按一定方法和原則，在根據(jù)股票價(jià)格數(shù)據(jù)所繪制的圖表中畫(huà)出一些直線，然后根據(jù)這些直線的情況推側(cè)股票價(jià)格的未來(lái)趨勢(shì)，為投資操作提供參考。常見(jiàn)的切線有趨勢(shì)線、軌道線、黃金分割線、甘氏線、角度線等。3.形態(tài)類(lèi)：形態(tài)類(lèi)是根據(jù)價(jià)格圖表中過(guò)去一段走過(guò)的軌跡形態(tài)來(lái)預(yù)測(cè)股票價(jià)格未(59.)按股票的價(jià)格行為所表現(xiàn)出來(lái)的行業(yè)特征進(jìn)行的分類(lèi)，可以將股票劃分為增長(zhǎng)類(lèi)、周期類(lèi)、穩(wěn)定類(lèi)和()股票。A.價(jià)值類(lèi)B.非增長(zhǎng)類(lèi)C.投機(jī)類(lèi)D.能源類(lèi)正確答案：D參考解析：不同風(fēng)格股票的劃分具有不同的方法。按公司規(guī)模劃分的股票投資風(fēng)格通常包括:小型資本股票、大型資本股票和混合型資本股票三種類(lèi)型。按股票價(jià)格行為所表現(xiàn)出來(lái)的行業(yè)特征，可以將其分為增長(zhǎng)類(lèi)、周期類(lèi)、穩(wěn)定類(lèi)和能源類(lèi)等類(lèi)型。按照公司成長(zhǎng)性可以將股票分為增長(zhǎng)類(lèi)股票和非增長(zhǎng)類(lèi)（收益率）股票。(60.)以下關(guān)于現(xiàn)金預(yù)算與實(shí)際的差異分析說(shuō)法錯(cuò)誤的是()。A.總額差異的重要性小于細(xì)目差異B.要定出追蹤的差異金額或比率門(mén)檻C.剛開(kāi)始做預(yù)算若差異很大，應(yīng)每月選擇一個(gè)重點(diǎn)項(xiàng)目改善D.若實(shí)在無(wú)法降低支出，需設(shè)法增加收入正確答案：A參考解析：現(xiàn)金預(yù)算與實(shí)際的差異分析：⑴總額差異的重要性大于細(xì)目差異；⑵要定出追蹤的差異金額或比率門(mén)檻；⑶依據(jù)預(yù)算的分類(lèi)個(gè)別分析；⑷剛開(kāi)始做預(yù)算若差異很大，應(yīng)每月選擇一個(gè)重點(diǎn)項(xiàng)目改善；⑸若實(shí)在無(wú)法降低支出，需設(shè)法增加收入。(61.)合理的現(xiàn)金預(yù)算是實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)規(guī)劃的基礎(chǔ)，現(xiàn)金預(yù)算是幫助客戶達(dá)到短期財(cái)務(wù)目標(biāo)的需要。老張是一名自由職業(yè)者，關(guān)于其預(yù)算編制程序的說(shuō)法不正確的是()。A.老張首先應(yīng)該設(shè)定退休、子女教育及買(mǎi)房等長(zhǎng)期理財(cái)規(guī)劃目標(biāo)，并計(jì)算達(dá)到各類(lèi)理財(cái)規(guī)劃目標(biāo)所需的年儲(chǔ)蓄額B.老張可以直接根據(jù)今年的收入和有關(guān)部門(mén)公布的通貨膨脹率（或者（CPI指數(shù)）綜合預(yù)測(cè)明年收入C.老張根據(jù)其預(yù)測(cè)的年度收入減去年儲(chǔ)蓄目標(biāo)得出年度支出預(yù)算D.老張發(fā)現(xiàn)今年的娛樂(lè)方面支出所占的比例遠(yuǎn)高于往年。決定明年在這方面重點(diǎn)減少支出正確答案：B參考解析：收入淡旺季差異大的市場(chǎng)銷(xiāo)售人員或自由職業(yè)者（例如老張），年收入不穩(wěn)定，應(yīng)該以過(guò)去的平均收入為基準(zhǔn)，做最好與最壞狀況下的分析。(62.)關(guān)于積極型債券組合管理策略中的債權(quán)互換所包括的內(nèi)容，正確的是()。Ⅰ.替代互換Ⅱ.市場(chǎng)間利差互換Ⅲ.稅差激發(fā)互換Ⅳ.市場(chǎng)間利率互換A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：D參考解析：債權(quán)互換包括替代互換、市場(chǎng)間利差互換、稅差激發(fā)互換。(63.)從國(guó)際大環(huán)境來(lái)看,跨國(guó)納稅人可利用各國(guó)稅收政策存在的()和稅收優(yōu)惠差異等,進(jìn)行國(guó)際間的稅務(wù)規(guī)劃。Ⅰ.稅務(wù)差異Ⅱ.稅基差異Ⅲ.征稅對(duì)象差異Ⅳ.納稅人差異Ⅴ.稅收征管差異A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：從國(guó)際大環(huán)境來(lái)看,跨國(guó)納稅人可利用各國(guó)稅收政策存在的稅率差異、稅基差異、征稅對(duì)象差異、納稅人差異、稅收征管差異和稅收優(yōu)惠差異等,進(jìn)行國(guó)際間的稅務(wù)規(guī)劃；從國(guó)內(nèi)稅收環(huán)境來(lái)看,納稅人可選擇在優(yōu)惠地區(qū)注冊(cè),或?qū)F(xiàn)時(shí)不太累氣的生產(chǎn)轉(zhuǎn)移到優(yōu)惠地區(qū)，以享受稅收優(yōu)惠政策。(64.)在計(jì)量證券信用風(fēng)險(xiǎn)中，對(duì)客戶信用評(píng)級(jí)的計(jì)量方法包括()。Ⅰ.專(zhuān)家判斷法Ⅱ.違約概率模型Ⅲ.違約損失率Ⅳ.信用評(píng)分模型A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：客戶信用評(píng)級(jí)的計(jì)量方法:①專(zhuān)家判斷法②信用評(píng)分模型③違約概率模型(65.)行業(yè)輪動(dòng)的驅(qū)動(dòng)因素包括()。Ⅰ.市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)Ⅱ.政府驅(qū)動(dòng)Ⅲ.策略驅(qū)動(dòng)Ⅳ.出口拉動(dòng)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：行業(yè)輪動(dòng)的驅(qū)動(dòng)因素1.市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)。市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)的分析線是朝著對(duì)利率和成本最為敏感的行業(yè)展開(kāi)。利率和成本的下降，首先刺激房地產(chǎn)和汽車(chē)行業(yè)的復(fù)蘇;當(dāng)先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)汽車(chē)和房地產(chǎn)從低谷逐步上升時(shí)，鋼鐵、有色、建材等行業(yè)會(huì)隨之復(fù)蘇:隨后煤炭和店里行業(yè)景氣輪動(dòng):最后，港口、集裝箱運(yùn)輸、船舶行業(yè)也會(huì)隨之聯(lián)動(dòng)，與此相反，當(dāng)先導(dǎo)行業(yè)雪球下滑時(shí)候，所有行業(yè)將因此向下2.政府驅(qū)動(dòng)。政府施行擴(kuò)張性財(cái)政政策，也是經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的重要?jiǎng)恿?。?cái)政政策一般包括兩個(gè)方面:①增力財(cái)政支出用于基本建設(shè):②鼓勵(lì)扶持新技術(shù)的應(yīng)用3.出口拉動(dòng)。世界經(jīng)濟(jì)的好轉(zhuǎn)會(huì)帶動(dòng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)向好的方向發(fā)展，促進(jìn)中國(guó)出口增加。并沿產(chǎn)業(yè)鏈帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)全面發(fā)展。世界經(jīng)濟(jì)對(duì)中國(guó)影響分為兩條路徑：①推動(dòng)必需品需求:②推動(dòng)機(jī)電產(chǎn)品出口，并沿產(chǎn)業(yè)鏈向下(66.)客戶分類(lèi)的方法中，按財(cái)富觀分類(lèi)可以分為()。Ⅰ.儲(chǔ)藏者Ⅱ.積累者Ⅲ.修道士Ⅳ.揮霍者Ⅴ.逃避者A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：按照不同的財(cái)富觀，可將客戶分為儲(chǔ)藏者、積累者、修道士、揮霍者和逃避者五類(lèi)。(67.)關(guān)于優(yōu)化法，說(shuō)法正確的是()。Ⅰ.在滿足分層抽樣法要達(dá)到的目標(biāo)的同時(shí)。還滿足一些其他的條件，并使其中的一個(gè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)最優(yōu)化Ⅱ.可在限定修正期限與曲度的同時(shí)使到期收益最大化Ⅲ.適用債券數(shù)目較大的情況Ⅳ.適用債券數(shù)目較小的情況A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：優(yōu)化法的基本內(nèi)容:在滿足分層抽樣法要達(dá)到的目標(biāo)的同時(shí)，還滿足一些其他的條件。并使其中的一個(gè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)最優(yōu)化，如在限定修正期限與曲度的同時(shí)使到期收益最大化:適用情況:債券數(shù)目較大。(68.)下列關(guān)于SAS，說(shuō)法正確的有()。Ⅰ.SAS是集數(shù)據(jù)管理、數(shù)據(jù)分析和數(shù)據(jù)處理為一體的應(yīng)用軟件系統(tǒng)Ⅱ.SAS是一種集成軟件Ⅲ.用戶可以將各種模塊適當(dāng)以滿足各自不同的需要Ⅳ.SAS能完成經(jīng)典計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)模塊的估計(jì)和檢驗(yàn)Ⅴ.SAS可進(jìn)行模型診斷A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：C參考解析：SAS是集數(shù)據(jù)管理、數(shù)據(jù)分析和信息處理為一體的應(yīng)用軟件系統(tǒng)。作為一種集成軟件，用戶可以將各種模塊適當(dāng)以滿足各自不同的需要。SAS不僅能完成經(jīng)典計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)模塊的估計(jì)和檢驗(yàn)，而且還可進(jìn)行模型診斷。(69.)內(nèi)部評(píng)級(jí)法初級(jí)法下，合格凈額結(jié)算包括()。Ⅰ.表內(nèi)凈額結(jié)算Ⅱ.回購(gòu)交易凈額結(jié)算Ⅲ.場(chǎng)外衍生工具結(jié)算Ⅳ.交易賬戶信用衍生工具凈額結(jié)算A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：內(nèi)部評(píng)級(jí)法初級(jí)法下，合格凈額結(jié)算包括：表內(nèi)凈額結(jié)算；回購(gòu)交易凈額結(jié)算；場(chǎng)外衍生工具及交易賬戶信用衍生工具凈額結(jié)算。(70.)基于市場(chǎng)情緒設(shè)計(jì)行業(yè)輪動(dòng)投資策略主要考慮()。Ⅰ.哪些行業(yè)處于上揚(yáng)趨勢(shì)Ⅱ.哪些行業(yè)處于經(jīng)濟(jì)周期的復(fù)蘇階段Ⅲ.哪些行業(yè)具有比業(yè)績(jī)基準(zhǔn)更強(qiáng)的上揚(yáng)趨勢(shì)Ⅳ.哪些行業(yè)具有比行業(yè)基準(zhǔn)更強(qiáng)的上揚(yáng)趨勢(shì)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ正確答案：D參考解析：基于市場(chǎng)情緒設(shè)計(jì)行業(yè)輪動(dòng)投資策略主要考慮兩點(diǎn)①哪些行業(yè)處于上揚(yáng)趨勢(shì)②哪些行業(yè)具有比業(yè)績(jī)基準(zhǔn)更強(qiáng)的上揚(yáng)趨勢(shì)策略成功的關(guān)鍵在于市場(chǎng)情緒指標(biāo)的選取、指標(biāo)計(jì)算參數(shù)的選擇及適當(dāng)止損(71.)下列關(guān)于優(yōu)先股票的說(shuō)法錯(cuò)誤的是()。Ⅰ.優(yōu)先般票的股息率不固定，隨公司的盈利變化而變化Ⅱ.優(yōu)先股可以優(yōu)先于普通股分配公司的剩余財(cái)產(chǎn)Ⅲ.優(yōu)先股票的持有者享有股東的基本權(quán)利和義務(wù)Ⅳ.優(yōu)先股票的持有者在分配公司的紅利和剩余財(cái)產(chǎn)的權(quán)力上優(yōu)先于債權(quán)人A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：優(yōu)先股也是一種沒(méi)有期限的有權(quán)憑證，具有如下特點(diǎn):1.優(yōu)先股股東不參加公司的紅利分配，無(wú)表決權(quán)和參與公司經(jīng)營(yíng)管理權(quán)。2.優(yōu)先股有固定的股息，不受公司業(yè)績(jī)好壞影響，并可以先于普通股股東領(lǐng)取股息3.當(dāng)公司破產(chǎn)進(jìn)行財(cái)產(chǎn)清算時(shí)，優(yōu)先股股東對(duì)公司剩余財(cái)產(chǎn)有先于普通股股東的要求權(quán),晚于債權(quán)人.(72.)技術(shù)分析方法的局限性說(shuō)法正確的有()。Ⅰ.技術(shù)分析所得到的結(jié)論不是絕對(duì)的命令，僅是一種建議，是以概率的形式出現(xiàn)的Ⅱ.技術(shù)分析的三個(gè)假設(shè)全部合理Ⅲ.技術(shù)分析的所得到的結(jié)論是絕對(duì)的命令，僅是一種建議，是以概率的形式出現(xiàn)的Ⅳ.技術(shù)分析的三個(gè)假設(shè)有合理的一面，也有不盡合理的一面A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ正確答案：D參考解析：技術(shù)分析方法的局限性:（1）技術(shù)分析所得到的結(jié)論不是絕對(duì)的命令，僅是一種建議，是以概率的形式出現(xiàn)的。（2）技術(shù)分析的三個(gè)假設(shè)有合理的一面,也有不盡合理的一面。(73.)保險(xiǎn)規(guī)劃的目標(biāo)包括()。Ⅰ.風(fēng)險(xiǎn)保障Ⅱ.儲(chǔ)蓄投資Ⅲ.財(cái)產(chǎn)安排Ⅳ.遺產(chǎn)規(guī)劃A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：保險(xiǎn)規(guī)劃的目標(biāo)包括：風(fēng)險(xiǎn)保障、儲(chǔ)蓄投資、財(cái)產(chǎn)安排、遺產(chǎn)規(guī)劃。(74.)下列說(shuō)法正確的是()。Ⅰ.投資的收益等于利息、股息等與資本增值之和Ⅱ.收益性原則是選擇證券產(chǎn)品最基本的要求Ⅲ.安全性原則是要保證證券投資的本金不受損失Ⅳ.證券的流動(dòng)性弱，則轉(zhuǎn)化為貨幣需要的時(shí)間就較長(zhǎng)，但支付的費(fèi)用較少A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：D參考解析：證券產(chǎn)品選擇的基本原則：1.收益性原則：收益性原則是選擇證券產(chǎn)品最基本的要求。一般證券投資的收益等于利息、股息等當(dāng)前收入與資本增值之和.2.安全性原則：安全性原則是要保證證券投資的本金不受損失。3.流動(dòng)性原則:用收回證券投資本余的速度快慢來(lái)衡量流動(dòng)性.證券的流動(dòng)性強(qiáng)聲明能夠以較快的速度將證券兌換成貨幣，同時(shí)以貨幣計(jì)算的價(jià)值不受任何損失;證券的流動(dòng)性弱，則轉(zhuǎn)化為貨幣需要的時(shí)間就較長(zhǎng)，支付的費(fèi)用較多，甚至?xí)馐軆r(jià)格下跌的損失.(75.)()應(yīng)當(dāng)對(duì)證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)推廣、協(xié)議簽訂、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等環(huán)節(jié)實(shí)行留痕管理。Ⅰ.證券公司Ⅱ.證券交易所Ⅲ.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)Ⅳ.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)推廣、協(xié)議簽訂、服務(wù)提供、客戶回訪、投訴處理等環(huán)節(jié)實(shí)行留痕管理。(76.)面對(duì)損失,人們表現(xiàn)為()。A.風(fēng)險(xiǎn)厭惡B.風(fēng)險(xiǎn)尋求C.冒險(xiǎn)D.避險(xiǎn)正確答案：B參考解析：面對(duì)損失，人們表現(xiàn)為風(fēng)險(xiǎn)尋求。(77.)證券公司通過(guò)舉辦講座、報(bào)告會(huì)、分析會(huì)等形式，進(jìn)行證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)推廣和客戶招攬的，應(yīng)當(dāng)提前()個(gè)工作日向舉辦地證監(jiān)局報(bào)備A.3B.5C.7D.10正確答案：B參考解析：證券公司通過(guò)舉辦講座、報(bào)告會(huì)、分析會(huì)等形式，進(jìn)行證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)推廣和客戶招攬的，應(yīng)當(dāng)提前5個(gè)工作日向舉辦地證監(jiān)局報(bào)備(78.)證券市場(chǎng)供給的決定因素有()Ⅰ.上市公司質(zhì)量Ⅱ.上市公司數(shù)量Ⅲ.上市公司聲譽(yù)Ⅳ.投資者需求A.Ⅰ.ⅣB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：C參考解析：證券市場(chǎng)供給的決定因素:（1）上市公司質(zhì)量:直接或間接影響證券市場(chǎng)的供給.最根本因素是上市公司質(zhì)量與經(jīng)濟(jì)效益狀；（2）上市公司數(shù)量:直接決定證券市場(chǎng)供給(79.)證券分析師在上市公司分析過(guò)程中需要關(guān)注()。Ⅰ.上市公司本身Ⅱ.其他上市公司Ⅲ.與上市公司之間存在關(guān)聯(lián)關(guān)系的非上市公司Ⅳ.與上市公司之間存在收購(gòu)行為的非上市公司A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：證券投資分析中公司分析的對(duì)象主要是指上市公司，但證券分析師對(duì)上市公司進(jìn)行分析的過(guò)程中往往還關(guān)注一些與上市公司之間存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或收購(gòu)行為的非上市公司。(80.)下列關(guān)于GAUSS的說(shuō)法，正確的有()Ⅰ.GAUSS是用語(yǔ)言編寫(xiě)的應(yīng)用軟件Ⅱ.GAUSS是用數(shù)據(jù)編寫(xiě)的應(yīng)用軟件Ⅲ.該軟件具有極強(qiáng)的矩陣運(yùn)算功能Ⅳ.尤其適用于線性計(jì)是經(jīng)濟(jì)學(xué)模型的估計(jì)Ⅴ.LSQ/GAUSS,即集中于基本計(jì)是經(jīng)濟(jì)學(xué)分析的GAUSS軟件,在使用方便和計(jì)算快捷方面較其他軟件具有明顯的優(yōu)越性。A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅲ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ正確答案：C參考解析：GAUSS是用語(yǔ)言編寫(xiě)的應(yīng)用軟件，具有極強(qiáng)的矩陣運(yùn)算功能，尤其適用于非線性計(jì)量經(jīng)濟(jì)字模型的估計(jì)。LSQ/GAUSS,即集中于基本計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)分析的GAUSS軟件，在使用方便和計(jì)算快捷方面較其他軟件具有明顯的優(yōu)越性。(81.)以下屬于客戶證券投資目標(biāo)中的短期目標(biāo)的是()。Ⅰ.存款Ⅱ.購(gòu)新車(chē)Ⅲ.子女教育儲(chǔ)蓄Ⅳ.休假A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：客戶證券投資目標(biāo)中的短期目標(biāo)包括休假、購(gòu)新車(chē)、存款等。子女教育儲(chǔ)蓄屬于中期目標(biāo).(82.)關(guān)于沃爾評(píng)分法，下列說(shuō)法正確的有()。Ⅰ.相對(duì)比率是標(biāo)準(zhǔn)比率和實(shí)際比率的差Ⅱ.（營(yíng)業(yè)收入/應(yīng)收賬款）的標(biāo)準(zhǔn)比率設(shè)定為6.0Ⅲ.沃爾評(píng)分法包括了7個(gè)財(cái)務(wù)比率Ⅳ.沃爾評(píng)分法是建立在完善的理論基礎(chǔ)之上的一種分析方法A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：在沃爾評(píng)分法中，A項(xiàng)相對(duì)比率是實(shí)際比率與標(biāo)準(zhǔn)比率之比;D項(xiàng)沃爾評(píng)分法的一個(gè)弱點(diǎn)就是并未給出選擇這7個(gè)指標(biāo)的原因，因此其在理論上還有待證明，在技術(shù)上也不完善。(83.)下列說(shuō)法正確的是()。Ⅰ.債券有規(guī)定的償還期限，債務(wù)人必須按期向債權(quán)人支付利息，本金的償還可以延后Ⅱ.安全性是指?jìng)钟腥说氖找嫦鄬?duì)穩(wěn)定.沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)Ⅲ.債券能為投資者帶來(lái)一定的收入Ⅳ.資本利得是指?jìng)鶛?quán)人到期收回的本金與買(mǎi)入債券或中途賣(mài)出債券與買(mǎi)入債券之間的價(jià)差收入A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：C參考解析：債券類(lèi)證券產(chǎn)品基本特征:①償還性:償還性是指?jìng)幸?guī)定的償還期限，債務(wù)人必須按期向債權(quán)人支付利息和償還本金。②流動(dòng)性:流動(dòng)性是指?jìng)钟腥丝砂葱枰褪袌?chǎng)的實(shí)際狀況，靈活地轉(zhuǎn)讓債券，以提前收回本金和實(shí)現(xiàn)投資收益.③安全性:安全性是指?jìng)钟腥说氖找嫦鄬?duì)穩(wěn)定，不隨發(fā)行者經(jīng)營(yíng)收益的變動(dòng)而變動(dòng)，并且可按期收回本金.④收益性:收益性是指?jìng)転橥顿Y者帶來(lái)一定的收入其表現(xiàn)形式有三種:a.利息收入，即債權(quán)人在持有債券期間按約定的條件分期、分次取得利息或者到期一次取得利息b.資本損益，即債權(quán)人到期收回的本金與買(mǎi)入債券或中途賣(mài)出債券與買(mǎi)入債券之間的價(jià)差收入.C.再投資收益，即投資債券所獲現(xiàn)金流量再投資的利息收入.(84.)下列關(guān)于預(yù)期效用理論說(shuō)法正確的有()。Ⅰ.預(yù)期效用理論又稱(chēng)期望效用函數(shù)理論Ⅱ.預(yù)期效用理論建立在在公理化假設(shè)的基礎(chǔ)上Ⅲ.預(yù)期效用理論是運(yùn)用邏輯和數(shù)學(xué)工具，建立的不確定條件下對(duì)理性人選擇進(jìn)行分析的框架Ⅳ.預(yù)期效用理論的優(yōu)點(diǎn)在于理性人假設(shè)Ⅴ.預(yù)期效用理論的缺點(diǎn)在于它在一系列選擇實(shí)驗(yàn)中受到了一些‘悖論“的挑戰(zhàn)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：B參考解析：預(yù)期效用理論又稱(chēng)期望效用函數(shù)理論，是在公理化假設(shè)的基礎(chǔ)上，運(yùn)營(yíng)邏輯和數(shù)字工具，建立的不確定條件下對(duì)理性人選擇進(jìn)行分析的框架。(85.)證券投資顧問(wèn)的流程包括()Ⅰ.服務(wù)模式的選擇和設(shè)計(jì)Ⅱ.客戶簽約Ⅲ.形成服務(wù)產(chǎn)品Ⅳ.服務(wù)提供A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：證券投資顧問(wèn)的流程包括以下內(nèi)容：服務(wù)模式的選擇和設(shè)計(jì)；容戶簽約；形成服務(wù)產(chǎn)品；服務(wù)提供。(86.)下列選項(xiàng)屬于個(gè)人理財(cái)?shù)哪繕?biāo)有()。Ⅰ.增加收入和實(shí)現(xiàn)財(cái)富最大化Ⅱ.減少不必要的支出Ⅲ.為孩子準(zhǔn)備教育金Ⅳ.防范風(fēng)險(xiǎn)和儲(chǔ)備未來(lái)的養(yǎng)老所需Ⅴ.購(gòu)買(mǎi)心儀己久的一部跑車(chē)A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：理財(cái)?shù)母灸康氖菍?shí)現(xiàn)人生目標(biāo)中的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，管理人生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，降低對(duì)財(cái)務(wù)狀況的焦慮，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由。實(shí)踐中，個(gè)人理財(cái)?shù)哪繕?biāo)可分為短期目標(biāo)（休假、購(gòu)車(chē)、存款等）、中期目標(biāo)（子女的教育儲(chǔ)蓄、按揭買(mǎi)房等）和長(zhǎng)期目標(biāo)（退休、遺產(chǎn)等）。(87.)反轉(zhuǎn)突破形態(tài)包括()。Ⅰ.雙重頂和雙重底Ⅱ.頭肩頂和頭肩底Ⅲ.三重頂（底）形態(tài)Ⅳ.圓弧形態(tài)Ⅴ.喇叭形A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：反轉(zhuǎn)突破形態(tài)還包括菱形和V形等。(88.)下列關(guān)于杜邦分析法，說(shuō)法正確的是()Ⅰ.過(guò)分重視短期財(cái)務(wù)結(jié)果，忽略企業(yè)長(zhǎng)期的價(jià)值創(chuàng)造Ⅱ.無(wú)法分析顧客、供應(yīng)商、雇員、技術(shù)創(chuàng)新等對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響Ⅲ.不能解決無(wú)形資產(chǎn)的估值問(wèn)題Ⅳ.能解決無(wú)形資產(chǎn)的估值問(wèn)題A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：B參考解析：杜邦分析法的局限:（1）過(guò)分重視短期財(cái)務(wù)結(jié)果，忽略企業(yè)長(zhǎng)期的價(jià)值創(chuàng)造（2）無(wú)法分析顧客、供應(yīng)商、雇員、技術(shù)創(chuàng)新等對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的影響（3）不能解決無(wú)形資產(chǎn)的估值問(wèn)題(89.)下列關(guān)于杜邦財(cái)務(wù)分析體系的說(shuō)法中，不正確的是()。A.總資產(chǎn)收益率是一個(gè)綜合性最強(qiáng)的指標(biāo)B.在凈資產(chǎn)收益率大于零的前提下，提高資產(chǎn)負(fù)債率可以提高凈資產(chǎn)收益率C.資產(chǎn)負(fù)債率與權(quán)益乘數(shù)同方向變化D.資產(chǎn)負(fù)債率高會(huì)給企業(yè)帶來(lái)較多的杠桿利益，也會(huì)帶來(lái)較大的風(fēng)險(xiǎn)正確答案：A參考解析：A項(xiàng)，在杜邦財(cái)務(wù)分析體系中，凈資產(chǎn)收益率=資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)=銷(xiāo)售凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù)=銷(xiāo)售凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率/（1-資產(chǎn)負(fù)債率），由此可知，在杜邦財(cái)務(wù)分析體系中，凈資產(chǎn)收益率是一個(gè)綜合性最強(qiáng)的指標(biāo);B項(xiàng)在凈資產(chǎn)收益率大于零的前提下，提高資產(chǎn)負(fù)債率可以提高凈資產(chǎn)收益率;C項(xiàng)，權(quán)益乘數(shù)=1/（1-資產(chǎn)負(fù)債率），從公式可以看出二者是同向變動(dòng)的;D項(xiàng)，資產(chǎn)負(fù)債率越高，權(quán)益乘數(shù)就越高，說(shuō)明企業(yè)的負(fù)債程度比較高，會(huì)給企業(yè)帶來(lái)較多的杠桿利益，也會(huì)帶來(lái)較大的風(fēng)險(xiǎn)。(90.)填寫(xiě)開(kāi)戶資料時(shí)，理財(cái)師可獲得的客戶的基本信息不包括()A.證件信息B.聯(lián)系地址C.通訊方式D.興趣愛(ài)好正確答案：D參考解析：填寫(xiě)開(kāi)戶資料時(shí)，理財(cái)師可獲得的客戶的基本信息包括：姓名、性別、證件信息、出生日期、聯(lián)系地址、通訊方式等。(91.)()應(yīng)當(dāng)建立客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估信息管理系統(tǒng)，用于測(cè)評(píng)、記錄和留存客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估內(nèi)容和結(jié)果A.證券公司B.商業(yè)銀行C.證券交易所D.中國(guó)證監(jiān)會(huì)正確答案：B參考解析：商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估信息管理系統(tǒng)用于測(cè)評(píng)、記錄和留存客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估內(nèi)容和結(jié)果。(92.)下列關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是()。A.凈資產(chǎn)就是資產(chǎn)減去負(fù)債的差額B.資產(chǎn)可以包括金融資產(chǎn)和實(shí)物資產(chǎn)C.投資性房地產(chǎn)屬于個(gè)人的金融資產(chǎn)D.住房貸款屬于個(gè)人/家庭的負(fù)債下項(xiàng)目正確答案：C參考解析：客戶個(gè)人/家庭資產(chǎn)主要可以分為金融資產(chǎn)和實(shí)物資產(chǎn)兩大類(lèi)，其中投資性房地產(chǎn)屬于實(shí)物資產(chǎn)。實(shí)物資產(chǎn)還包括自住房產(chǎn)、交通工具、家具家電、珠寶和收藏品等。(93.)通常基本分析法，自上而下流程中的最后一步內(nèi)容是()。A.地域經(jīng)濟(jì)B.股份分析C.公司分析D.產(chǎn)業(yè)分析正確答案：C參考解析：自上而下分析的主要步驟和內(nèi)容:①宏觀經(jīng)濟(jì)分析宏觀經(jīng)濟(jì)分析主要包括宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)分析（GDP及其增長(zhǎng)率分析、經(jīng)濟(jì)周期分析、通貨膨脹分析）和宏觀經(jīng)濟(jì)政策分析（貨幣政策、財(cái)政政策、匯率政策）。②證券市場(chǎng)分析a.證券市場(chǎng)供給的決定因素，如宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、發(fā)行上市制度、市場(chǎng)設(shè)立制度、股權(quán)流通制度、上市公司質(zhì)量等:b.證券市場(chǎng)需求的決定因素，如宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、市場(chǎng)準(zhǔn)入制度、利率水平、個(gè)人投資者的全融資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、機(jī)構(gòu)投資者的數(shù)量和類(lèi)型、市場(chǎng)的對(duì)外開(kāi)放等.③行業(yè)和區(qū)域分析行業(yè)分析主要分析行業(yè)所屬的不同市場(chǎng)類(lèi)型、所處的不同生命周期以及行業(yè)業(yè)績(jī)對(duì)證券價(jià)格的影響.區(qū)域分析主要分析區(qū)域經(jīng)濟(jì)因素對(duì)證券價(jià)格的影響.④公司分析公司分析側(cè)重對(duì)公司的競(jìng)爭(zhēng)能力、盈利能力、經(jīng)營(yíng)管理能力、發(fā)展?jié)摿?、?cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)以及潛在風(fēng)險(xiǎn)等進(jìn)行分析。借此評(píng)估和預(yù)側(cè)證券的投資價(jià)值、價(jià)格及其未來(lái)變化的趨勢(shì).(94.)下列情況屬于應(yīng)立即買(mǎi)進(jìn)（賣(mài)出）股票的有()。Ⅰ.上證、深證兩種股價(jià)平均數(shù)互相證實(shí)多（空）頭市場(chǎng)已來(lái)臨時(shí)Ⅱ.股價(jià)經(jīng)長(zhǎng)期下跌（上升）后，計(jì)算市盈率已接近或低（高）于股價(jià)最低（高）點(diǎn)時(shí)的市盈率，并且向上（下）突破頸線時(shí)Ⅲ.在多（空）頭市場(chǎng)中期的回檔（反彈）后期，股價(jià)向上（下）突破整理形態(tài)，并加速上升（下跌）遠(yuǎn)離整理形態(tài)時(shí)Ⅳ.股價(jià)向上（下）突破下跌（上升）的趨勢(shì)線，收盤(pán)價(jià)超過(guò)市價(jià)的3%以上時(shí)A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：C參考解析：題中四個(gè)選項(xiàng)均是應(yīng)立即買(mǎi)進(jìn)（賣(mài)出）股票的時(shí)機(jī)。(95.)個(gè)人生命周期包括()Ⅰ.探索期Ⅱ.建立期Ⅲ.成長(zhǎng)期Ⅳ.維持期Ⅴ.高原期A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：個(gè)人生命周期按年齡層可分為6個(gè)階段，依次是探索期、建立期、穩(wěn)定期、維持期、高原期和退休期。C項(xiàng)屬于家庭生命周期。(96.)客戶王先生通過(guò)按揭貸款方式買(mǎi)房，計(jì)劃貸款30萬(wàn)元，貸款期限20年，按月等額本息還款。他可以選擇甲、乙兩家銀行：甲銀行貸款利率是12%，按月計(jì)息；乙銀行貸款利率是12%，按半年計(jì)息。下列說(shuō)法正確的有()。Ⅰ.甲銀行貸款的月還款額較大Ⅱ.乙銀行貸款的月還款額較大Ⅲ.甲銀行貸款的有效年利率較高Ⅳ.乙銀行貸款的有效年利率較高A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：有效年利率EAR的計(jì)算公式為：EAR=（1+r/m）m-1。年金現(xiàn)值的計(jì)算公式為:PV=C［1-1/（1+r）t］。甲銀行：貸款的有效年利率EAR=（1+12%/12）12-1=12.68%。甲銀行每月還款：300000=C/0.011–1/（1+0.01）240。解得，C=3303（元）。乙銀行：貸款的有效年利率EAR=（1+12%/2）2-1=12.36%。根據(jù)：1+EAR=（1+月利率）12，解得乙銀行月利率為0.9759%。乙銀行：每月還款：300000=C/0.9759%1-1/（1+0.9759%）240?？傻肅=3243（元）。(97.)稅務(wù)規(guī)劃的目標(biāo)是在遵循稅收去律、法規(guī)的情況下，充分利用稅法所提供的包括減免在內(nèi)的一切優(yōu)惠，對(duì)多種納稅方案進(jìn)行優(yōu)化選擇，以實(shí)現(xiàn)個(gè)人、企業(yè)自身價(jià)值最大化或股東權(quán)益最大化。下列屬于稅務(wù)規(guī)劃的目標(biāo)的是()。Ⅰ.減輕稅收負(fù)擔(dān)Ⅱ.獲取資金時(shí)間價(jià)值Ⅲ.維護(hù)企業(yè)自身的合法權(quán)益Ⅳ.提高自身經(jīng)濟(jì)利益Ⅴ.實(shí)現(xiàn)涉稅高風(fēng)險(xiǎn)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：A參考解析：稅務(wù)規(guī)劃的目標(biāo)是在遵循稅收去律、法規(guī)的情況下，充分利用稅法所提供的包括減免在內(nèi)的一切優(yōu)惠，對(duì)多種納稅方案進(jìn)行優(yōu)化選擇，以實(shí)現(xiàn)個(gè)人、企業(yè)自身價(jià)值最大化或股東權(quán)益最大化。具體包括：（1）減輕稅收負(fù)擔(dān)（2）實(shí)現(xiàn)涉稅零風(fēng)險(xiǎn)（3）獲取資金時(shí)間價(jià)值（4）維護(hù)企業(yè)自身的合法權(quán)益（5）風(fēng)險(xiǎn)提高自身經(jīng)濟(jì)利益(98.)下列哪些選項(xiàng)可能增加家庭的掙資產(chǎn)()Ⅰ.投資實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)增值Ⅱ.增加消費(fèi)Ⅲ.將投資收益進(jìn)行再投資Ⅳ.利用自動(dòng)轉(zhuǎn)賬償還信用卡透支Ⅴ.分期貸款購(gòu)買(mǎi)住房A.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：B參考解析：個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表遵循的等式:“凈資產(chǎn)=總資產(chǎn)-負(fù)債”，AC兩項(xiàng)可以增加家庭資產(chǎn)，B項(xiàng)，增加消費(fèi)，將減少凈資產(chǎn);D項(xiàng)利用自動(dòng)轉(zhuǎn)賬償還信用卡透支，總資產(chǎn)減少，負(fù)債也減少，凈資產(chǎn)沒(méi)有改變;E項(xiàng)分期貸款購(gòu)買(mǎi)住房，總資產(chǎn)增加，負(fù)債也增加，凈資產(chǎn)沒(méi)有改變。(99.)家庭的生命周期包括()Ⅰ.家庭衰老期Ⅱ.家庭準(zhǔn)備期Ⅲ.家庭成熟期Ⅳ.家庭形成期Ⅴ.家庭成長(zhǎng)期A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：C參考解析：生命周期理論認(rèn)為:自然人在相當(dāng)長(zhǎng)的期間內(nèi)計(jì)劃個(gè)人的儲(chǔ)蓄消費(fèi)行為，以實(shí)現(xiàn)生命周期內(nèi)收支的最佳配置。生命周期分家庭和個(gè)人生命周期兩種，其中，家庭的生命周期一般可分為:形成期、成長(zhǎng)期、成熟期以及衰老期四個(gè)階段。(100.)下列由海關(guān)部門(mén)征收稅的部門(mén)是()。Ⅰ.關(guān)稅Ⅱ.船舶噸稅Ⅲ.進(jìn)口貨物的増值稅Ⅳ.進(jìn)口貨物的消費(fèi)稅A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：我囯共有増值稅、消費(fèi)稅、營(yíng)業(yè)稅、企業(yè)所得稅、個(gè)人所得稅、資源稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、房產(chǎn)稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、耕地占用稅、土地増值稅、車(chē)輛購(gòu)罝稅、車(chē)船稅、印花稅、契稅、煙葉稅、關(guān)稅、船舶噸稅等18個(gè)稅種。其中，16個(gè)稅種甶稅務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)征收；關(guān)稅和船舶噸稅、進(jìn)口貨物的增值稅、進(jìn)口貨物的消費(fèi)稅由海關(guān)部門(mén)征收。(101.)根據(jù)投資組合理論，如果甲的風(fēng)險(xiǎn)承受力比乙大，那么()。A.甲的無(wú)差異曲線的彎曲比乙的大B.甲的最優(yōu)證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平比乙的低C.甲的最優(yōu)證券組合比乙的好D.甲的最優(yōu)證券組合的期望收益率水平比乙的高正確答案：D參考解析：無(wú)差異曲線向上彎曲的程度大小反映投資者承受風(fēng)險(xiǎn)的能力強(qiáng)弱，曲線越陡.投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)增加要求的收益補(bǔ)償越高，投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的厭惡程度越強(qiáng)烈，曲線越平坦，投資者的風(fēng)險(xiǎn)厭惡程度越弱.投資者的最優(yōu)證券組合為無(wú)差異曲線簇與有效邊界的切點(diǎn)所表的組合。由于甲的風(fēng)險(xiǎn)承受能力比乙大，因此甲的無(wú)差異曲線更平坦。與有效邊界的切點(diǎn)對(duì)應(yīng)的收益率更高，風(fēng)險(xiǎn)水平更高。(102.)深交所送紅股在股權(quán)登記日后第()個(gè)交易日上市流通.A.1B.3C.7D.10正確答案：B參考解析：深交所送紅股在股權(quán)登記日后第三個(gè)交易日上市流通。(103.)可積累的財(cái)產(chǎn)達(dá)到巔峰，要逐步降低投資風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)期屬于家庭生命周期的()階段。A.家庭成熟期B.家庭成長(zhǎng)期C.家庭衰老期D.家庭形成期正確答案：A參考解析：家庭生命周期包括形成期、成長(zhǎng)期、成熟期和衰老期四個(gè)階段。其中，家庭成熟期資產(chǎn)達(dá)到巔峰，要逐步降低投資風(fēng)險(xiǎn)，保障退休金的安全。(104.)如果缺口為正，商業(yè)銀行通常需要出售流動(dòng)性資產(chǎn)或在資金市場(chǎng)進(jìn)行融資，融資缺口的計(jì)算公司()。A.融資缺口=-流動(dòng)性資產(chǎn)+借入資金B(yǎng).融資缺口=流動(dòng)性資產(chǎn)+借入資金C.融資缺口=-流動(dòng)性資產(chǎn)-借入資金D.融資缺口=流動(dòng)性資產(chǎn)-借入資金正確答案：A參考解析：融資缺□=-流動(dòng)性資產(chǎn)+借入資金(105.)當(dāng)股價(jià)下跌到某價(jià)位附近時(shí)。出現(xiàn)買(mǎi)方增加，賣(mài)方減少的情況，使股價(jià)停止下跌的直線是()A.支撐線B.壓力線C.趨勢(shì)線D.阻力線正確答案：A參考解析：當(dāng)股價(jià)下跌到某價(jià)位附近時(shí)。出現(xiàn)買(mǎi)方增加，賣(mài)方減少的情況，便股價(jià)停止下跌的直線是支撐線(106.)對(duì)于加工型企業(yè)，所屬的風(fēng)險(xiǎn)敞口類(lèi)型為()。A.上游閉口、下游敞口型B.上游敞口、下游閉口型C.雙向敞□類(lèi)型D.上游閉口、下游閉口型正確答案：C參考解析：對(duì)于加企業(yè)，所屬的風(fēng)險(xiǎn)敞口類(lèi)型為雙向敞口類(lèi)型。(107.)關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)偏好的說(shuō)法，正確的是()。Ⅰ.反應(yīng)的是客戶主觀上對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的基本態(tài)度Ⅱ.反應(yīng)的是客觀上風(fēng)險(xiǎn)的基本態(tài)度Ⅲ.影響因素多且復(fù)雜Ⅳ.與客戶所處的文化氛圍、成長(zhǎng)環(huán)境有密切關(guān)系A(chǔ).Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ正確答案：A參考解析：風(fēng)險(xiǎn)偏好反應(yīng)的是客戶主觀上對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的基本態(tài)度；影響因素多且復(fù)雜；與客戶所處的文化氛圍、成長(zhǎng)環(huán)境有密切關(guān)系。(108.)股利貼現(xiàn)模型的應(yīng)用法則有()。Ⅰ.NPV法Ⅱ.IRR法Ⅲ.NPQ法Ⅳ.分類(lèi)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：以基本分析為基礎(chǔ)的投資策略基本分析是在否定半強(qiáng)勢(shì)有效市場(chǎng)的前提下，以公司基本面狀況為基礎(chǔ)進(jìn)行的分析。(109.