湖南商務(wù)職業(yè)技術(shù)學(xué)院畢業(yè)設(shè)計目錄TOC\o"1-2"\h\u1企業(yè)簡介 眾聯(lián)鮮生營運資本持有政策優(yōu)化設(shè)計1企業(yè)簡介眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司成立于2015年12月，以“扎根社區(qū)、服務(wù)社區(qū)”為經(jīng)營理念，以“社區(qū)化、超生鮮、更便利、最親切、最齊全”為經(jīng)營宗旨的食品加強型大型連鎖零售企業(yè)（目前生鮮食品的經(jīng)營比重達(dá)到40%以上）是郴州市第一家以生鮮為主打品牌的社區(qū)型精品生活超市未來幾年，眾聯(lián)鮮生將堅持社區(qū)服務(wù)業(yè)態(tài)定位，走充分利用、整合資源，共同經(jīng)營、共同發(fā)展的新路子，以店鋪擴張、資本運營和特許加盟的發(fā)展戰(zhàn)略，進(jìn)一步鞏固擴大淮南地區(qū)市場，努力擴大現(xiàn)有的市場份額，擇機進(jìn)軍異地市場，穩(wěn)步有效地實現(xiàn)跨區(qū)域發(fā)展。。2營運資本持有政策概述2.1營運資金的含義營運資本也可稱為營運資本。營運資金一般是指投入企業(yè)流動資產(chǎn)的資金。具體營運資金包括應(yīng)收賬款、存貨、其他應(yīng)收款、應(yīng)付票據(jù)、預(yù)收票據(jù)、應(yīng)計費用、其他應(yīng)收款等。2.2營運資金持有政策的重要性營運資金是企業(yè)生產(chǎn)的連續(xù)鏈條，是企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的保證。營運資金的有效管理可以大大提高資金的使用效率。比如，如何提高采購過程中應(yīng)付賬款的比例，如何提高銷售過程中收款的比例，如何減少生產(chǎn)中產(chǎn)品的庫存，都是提高周轉(zhuǎn)資金效率的途徑。一個企業(yè)的運營資金要求最大限度的去支配和安排使用資金，用比較少的資金去獲取更大的利潤，這就體現(xiàn)出這家公司的營運資金持有政策的重要性。在不斷的經(jīng)濟發(fā)展過程中，眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司的銷售政策就是，用每個月的百分之7%的凈利潤去回報客戶，把好印象印在客戶心中，這樣子就使得客戶一傳十十傳百的去宣傳，加快現(xiàn)金流的獲取，讓本企業(yè)在本土的名氣越來越大，從而獲取更大的利潤來促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展。2.3營運資金持有政策的意義企業(yè)流動資金規(guī)模越大，短期償債能力越強。如果一個企業(yè)想要資金正常運營的下去，那么則需要合理地安排正常的營運資金，用于以防不測。如果該企業(yè)一味地追求投資報酬率的話，只需要安排企業(yè)的流動資產(chǎn)的時候，只安排一點點的資金或者不安排資金儲備量，但是安排流動資產(chǎn)的數(shù)量時，安排正常加上多一點的資金儲備量，用于保證企業(yè)的資金鏈不斷裂。運營資金因為較強的流動性作為一個企業(yè)生存和發(fā)展的重要因素，他的流動程度是一個企業(yè)是否可以實現(xiàn)價值最大化的評判標(biāo)準(zhǔn)。表2-42015年-2019年各類資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率情況2.4公司營運資本持有政策的現(xiàn)狀分析表2-42015年-2019年各類資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率情況由上表可以得出，在2015年-2019年4年內(nèi)眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司的存貨周轉(zhuǎn)率為8.565、9.342、9.245、10.134、9.95

而2019年行業(yè)均值是13.11。說明眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司在與其他同行業(yè)相比較的情況下，存在存貨周轉(zhuǎn)率較低，存貨周轉(zhuǎn)慢等情況。由上圖可以得出，在2015年-2019年4年內(nèi)眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率為1.92、2.42、2.74、2.33、3.1，2019年行業(yè)均值為5.66。說明眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司在與其他同行業(yè)相比較的情況下，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率比行業(yè)均值差很多。在2015年-2019年4年內(nèi)眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司的流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為4.245、5.311、4.688、4.076、5.333四年均低于行業(yè)均值6.244，說明眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司的資產(chǎn)周轉(zhuǎn)較差，資金的使用效率較低。3眾聯(lián)鮮生企業(yè)運營資金持有政策存在的問題3.1應(yīng)收賬款持有量居高不下圖3-1-2壞賬損失總額圖3-1-1應(yīng)收賬款比例圖3-1-2壞賬損失總額圖3-1-1應(yīng)收賬款比例從圖中可以看出來大多數(shù)應(yīng)收賬款的賬齡都是1年以內(nèi)含一年的，只有少部分的在1-3年，眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司從2016年開始，他的壞賬損失逐步上升，從最初的幾萬到了幾百萬，2019年更是達(dá)到了264.35萬元，可以看出公司中有很多管理人員不重視回款，以為是財務(wù)部門不去催款，想法比較片面單一，在很多情況下，公司的應(yīng)收賬款絕對值比較高，欠款平均的時間變長，特別容易產(chǎn)生壞賬，很多企業(yè)的風(fēng)險意識意識比較薄弱，對客戶的是否可以歸還欠款、客戶管理層的品格為人等信息缺少基本的調(diào)查了解，盲目賒銷放賬，同時應(yīng)收賬款缺少及時有效的跟進(jìn)管理，才導(dǎo)致形成逾期應(yīng)收賬款，甚至產(chǎn)生壞賬。3.2貨幣資金的持有量管理水平低表表3-22017-2019年企業(yè)貨幣資金的占比因為行業(yè)的發(fā)展和現(xiàn)在人們生活的需求變化，生鮮超市的發(fā)展越來越猛烈，由下面表格總我們不難發(fā)現(xiàn)，眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司他的流動資產(chǎn)逐年增加，存貨的數(shù)量也越來越大，但是貨幣資金從一開始2017年的占比41.08%下降到2019年的27.85%，這表示貨幣資金的持有量過少，無法保證企業(yè)的正常生產(chǎn)運營的需要，如果需求量上升的話，就會缺少充足的現(xiàn)金資金的投入，就會導(dǎo)致企業(yè)無法進(jìn)行增加規(guī)模擴大，受到資金規(guī)模的限制，正常的經(jīng)營活動資金就會得不到滿足，但是，如果持有的貨幣資金過多的話，會降低資金的使用率，產(chǎn)生較大的機會成本。表3-32017年-2019年企業(yè)存貨增長情況表3-32017年-2019年企業(yè)存貨增長情況持有過多的存貨的話會導(dǎo)致企業(yè)資金占用較多，各種費用就會跟著增加，比如:維護費，保險費，倉儲費和管理人員的工資薪酬等。存貨的管理缺乏合理性。沒有科學(xué)合理的計劃，缺乏監(jiān)督功能，沒有明確的責(zé)任歸屬，導(dǎo)致過高的存貨持有量，這樣子的后果就是會導(dǎo)致資金的停滯，資金成本高，存貨的周轉(zhuǎn)遲疑。隨著現(xiàn)在生鮮市場不斷競爭，企業(yè)原有的庫存管理模式不能滿足當(dāng)前市場經(jīng)濟的要求。暴露出許多企業(yè)經(jīng)營管理中存在的各種各樣的問題。在此基礎(chǔ)上需要對庫存信息進(jìn)行管理、決策分析和有效控制，從而使企業(yè)的經(jīng)濟效益最大化，加強該企業(yè)在目前的市場中更加具有競爭力，以最低的成本提供維持生產(chǎn)經(jīng)營所需的庫存，這就是庫存管理。3.4營運資金內(nèi)部結(jié)構(gòu)缺乏合理性因為在現(xiàn)金流入和流出方面，現(xiàn)金波明很難完全把握好，導(dǎo)致計劃趕不上變化，缺乏理性，尋致會計管理不明確，很難在萌芽期壓制問題，會因為一個非常小的經(jīng)營資金管理問題引發(fā)一系列的連鎖反應(yīng)，從而給公司帶來這么多的麻煩。再加上市場瞬息萬變，流動資金短缺，公司盲目擴大固定資產(chǎn)投資規(guī)則，導(dǎo)致長期負(fù)債率上升，勢必影響企業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營活動，營運資金短缺可能影響公司的盈利能力。如果公司長期資本結(jié)構(gòu)不合理，很可能會打破公司資金鏈，增加財務(wù)風(fēng)險。4眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司完善營運資金持有政策的對策4.1需要加強應(yīng)收賬款的管理圖4-1付款流程圖4-1付款流程眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司在與客戶簽訂銷售合同時，不光光單單只需要財務(wù)人員審核內(nèi)容，還需要企業(yè)法務(wù)人員審定合同內(nèi)容。同時，銷售人員應(yīng)嚴(yán)格按照合同的規(guī)定履行合同。一旦客戶速約，如嚴(yán)重欠稅或客戶經(jīng)營不善，公司將會破產(chǎn)，應(yīng)立即中止合同的履行，并制定相應(yīng)的措施，以確保公司的利益。同時，公司需要嚴(yán)格按照合同的付款條款付款，在付款日向客戶付款，并跟蹤收款。及時登記各類往來賬目，精準(zhǔn)的反映應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款的增減情況，同時每月核對、清理往來賬款。發(fā)現(xiàn)問題并進(jìn)行相應(yīng)的登記，同時對超過信用期的應(yīng)收賬款和應(yīng)付賬款，必須查清原因，同時需分清楚相關(guān)的責(zé)任，再由有關(guān)人員提出明確的處理意見，制定具體的收付方案，移交責(zé)任致雙方。4.2促進(jìn)企業(yè)資金環(huán)境的改變眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司應(yīng)該緊跟國家的政策來進(jìn)行改革,不能只看重眼前而不注重長遠(yuǎn),不考慮后續(xù)發(fā)展動力的問題。經(jīng)濟效益稍好,則過多地發(fā)放獎金或建設(shè)福利,但造成的結(jié)果卻是生產(chǎn)資金被占用,企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模根本沒有機會得到擴充，同時也要明確合適自己企業(yè)的理財方式，在確保流動資金不緊張的前提下，企業(yè)在利潤分配,應(yīng)該堅持原則,以積累資金擴大再生產(chǎn)為首位從而來獲取企業(yè)發(fā)展的內(nèi)在動力，來推動企業(yè)的發(fā)展。在資金安排合理的情況下，要對股東進(jìn)行利潤分配。4.3優(yōu)化企業(yè)存貨管理模式圖4-3庫存管理系統(tǒng)圖4-3庫存管理系統(tǒng)眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司這家公司作為一個生鮮公司，他肯定是會有較多的食品和生鮮類等商品，而這些產(chǎn)品的保質(zhì)期很短，容易腐敗如果沒有合理的辦法處理這些商品，那就只能浪費了。所以要考慮商品的有效期，可以購買一個完善健全的庫存管理系統(tǒng)，將所有商品的有效期的信息納入公司的庫存管理系統(tǒng)中，不同的貨品有不同的有效周期。按銷售時間細(xì)分。這有助于在有新庫存之前處理相應(yīng)的舊庫存。同時，還需要對所持貨物進(jìn)行定期對賬或?qū)徲?，這不僅有助于了解經(jīng)營業(yè)績和效率，還能發(fā)現(xiàn)需要解決的問題或挑戰(zhàn)。。4.4加強企業(yè)的內(nèi)部管理圖4-4加強內(nèi)部管理的辦法圖4-4加強內(nèi)部管理的辦法不能為了保持資產(chǎn)的流動性,過多地保留流動資產(chǎn),應(yīng)最大程度上減少營運資金的機會成本和置存損失。加強營運資金持有的結(jié)構(gòu)控制,測定公司所需的各種資產(chǎn)的最佳持有量,分析和研究這些資產(chǎn)的合理占用比例。不同的資產(chǎn)持有企業(yè)的收益和風(fēng)險的影響程度不一致，每項資產(chǎn)所占比重不同,對變現(xiàn)能力就會產(chǎn)生影響。就會使得資產(chǎn)變現(xiàn)存在不同的差異，譬如現(xiàn)金資產(chǎn)的持有比存貨資產(chǎn)的持有更能改善企業(yè)的風(fēng)險狀況，但卻不利于企業(yè)的收益增長。有時總量的合理并不說明結(jié)構(gòu)的合理。建立適量營運資金安全儲備制度。為了防止突發(fā)性意外事件及可能出現(xiàn)預(yù)測失誤的資產(chǎn)要求,企業(yè)應(yīng)建立適量的營運資金安全儲備制度。這種安全量的確定完全要視企業(yè)經(jīng)營和財務(wù)狀況的穩(wěn)定性來決定。同時企業(yè)應(yīng)建立起營運資金考核制度,控制業(yè)務(wù)量與持有量的比例,實行部門經(jīng)濟責(zé)任制。確定營運資金持有成本歸口核算制度,強化部門流動資產(chǎn)管理意識。不僅僅只關(guān)心自己企業(yè)內(nèi)部而不去關(guān)注企業(yè)外部的環(huán)境各行業(yè)對于營運資金的持有量要求各不相同,存在明顯差異。5總結(jié)從以上分析可以看出，應(yīng)收賬款在未來將逐漸成為流動資產(chǎn)的重要組成部分。因此中國企業(yè)最大的問題是如何完善應(yīng)收賬款管理模式。認(rèn)清當(dāng)前自身企業(yè)的優(yōu)劣勢、存在什么樣的問題，制定適合企業(yè)的競爭發(fā)展對策，才能完善應(yīng)收賬款管理模式。營運資金在企業(yè)財務(wù)管理中起著非常重要的作用。眾聯(lián)鮮生商業(yè)管理有限公司當(dāng)前在營運資本持有政策方面存在貨幣資金持有管理水平低、應(yīng)收款項難收回，內(nèi)部缺乏合理性等問題，如果需要解決該企業(yè)流動資金持有政策問題，那么該企業(yè)不僅僅只是加強流動資金持有政策的管理，同時還需要該企業(yè)優(yōu)化流動資金持有政策管理方案的設(shè)計。要增加企業(yè)資金存量，強化應(yīng)收款項管理，加速應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)，加快存貨的周轉(zhuǎn)率，將企業(yè)內(nèi)部管理進(jìn)行優(yōu)化。參考資料[1]加強應(yīng)收賬款管理的幾點建議[J].李美珍.北方經(jīng)濟（學(xué)術(shù)版），2006.(7)[2]完善信用管理機制強化應(yīng)收賬款管理[J].韓建國.中國總會計師.2008.3（5）[3]淺談應(yīng)收賬款的管理[J].劉慧立.中國科技財富.2010.(14)[4]淺析加強企業(yè)應(yīng)收賬款內(nèi)部控制[J].馬化征.中小企業(yè)管理與科技，2009.(18)[5]應(yīng)