證券從業(yè)資格考試獨(dú)特視角試題及答案姓名：____________________

一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共20分）

1.以下哪項(xiàng)不屬于證券市場的基本功能？

A.資金籌集

B.價格發(fā)現(xiàn)

C.信用創(chuàng)造

D.信息披露

2.證券公司的自營業(yè)務(wù)是指證券公司以自己的名義和資金，為自己買賣證券的行為。

A.正確

B.錯誤

3.以下哪項(xiàng)不屬于證券交易市場的參與者？

A.證券公司

B.機(jī)構(gòu)投資者

C.個人投資者

D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)

4.證券發(fā)行市場上的發(fā)行人主要包括上市公司和非上市公司。

A.正確

B.錯誤

5.以下哪項(xiàng)不屬于證券市場的監(jiān)管主體？

A.中國證監(jiān)會

B.證券交易所

C.證券業(yè)協(xié)會

D.證券公司

6.證券交易所在證券交易中起到的核心作用是？

A.制定交易規(guī)則

B.組織證券交易

C.監(jiān)督證券交易

D.以上都是

7.以下哪項(xiàng)不屬于證券交易市場的特點(diǎn)？

A.市場化

B.法制化

C.開放性

D.獨(dú)立性

8.以下哪項(xiàng)不屬于證券公司的主要業(yè)務(wù)？

A.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)

B.證券自營業(yè)務(wù)

C.證券承銷業(yè)務(wù)

D.證券投資業(yè)務(wù)

9.以下哪項(xiàng)不屬于證券發(fā)行市場的參與者？

A.證券公司

B.機(jī)構(gòu)投資者

C.個人投資者

D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)

10.以下哪項(xiàng)不屬于證券市場的監(jiān)管對象？

A.證券公司

B.證券交易所

C.證券業(yè)協(xié)會

D.證券投資者

11.以下哪項(xiàng)不屬于證券發(fā)行市場的功能？

A.資金籌集

B.價格發(fā)現(xiàn)

C.信用創(chuàng)造

D.信息披露

12.以下哪項(xiàng)不屬于證券交易市場的特點(diǎn)？

A.市場化

B.法制化

C.開放性

D.獨(dú)立性

13.以下哪項(xiàng)不屬于證券公司的主要業(yè)務(wù)？

A.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)

B.證券自營業(yè)務(wù)

C.證券承銷業(yè)務(wù)

D.證券投資業(yè)務(wù)

14.以下哪項(xiàng)不屬于證券發(fā)行市場的參與者？

A.證券公司

B.機(jī)構(gòu)投資者

C.個人投資者

D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)

15.以下哪項(xiàng)不屬于證券市場的監(jiān)管對象？

A.證券公司

B.證券交易所

C.證券業(yè)協(xié)會

D.證券投資者

二、多項(xiàng)選擇題（每題3分，共15分）

1.證券市場的基本功能包括？

A.資金籌集

B.價格發(fā)現(xiàn)

C.信用創(chuàng)造

D.信息披露

2.證券交易市場的參與者包括？

A.證券公司

B.機(jī)構(gòu)投資者

C.個人投資者

D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)

3.證券發(fā)行市場的功能包括？

A.資金籌集

B.價格發(fā)現(xiàn)

C.信用創(chuàng)造

D.信息披露

4.證券交易市場的特點(diǎn)包括？

A.市場化

B.法制化

C.開放性

D.獨(dú)立性

5.證券公司的主要業(yè)務(wù)包括？

A.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)

B.證券自營業(yè)務(wù)

C.證券承銷業(yè)務(wù)

D.證券投資業(yè)務(wù)

三、判斷題（每題2分，共10分）

1.證券市場的基本功能不包括資金籌集。（）

2.證券交易市場的參與者不包括證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)。（）

3.證券發(fā)行市場的功能不包括價格發(fā)現(xiàn)。（）

4.證券交易市場的特點(diǎn)不包括市場化。（）

5.證券公司的主要業(yè)務(wù)不包括證券投資業(yè)務(wù)。（）

四、簡答題（每題10分，共25分）

1.簡述證券公司自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制措施。

答案：

證券公司自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制措施主要包括：

（1）建立健全自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理制度，明確自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制目標(biāo)和原則；

（2）合理確定自營業(yè)務(wù)規(guī)模，控制自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險敞口；

（3）嚴(yán)格執(zhí)行自營業(yè)務(wù)的資金管理，確保自營資金來源合法合規(guī)；

（4）加強(qiáng)自營業(yè)務(wù)的交易風(fēng)險管理，控制交易風(fēng)險；

（5）建立健全自營業(yè)務(wù)的內(nèi)部控制制度，確保自營業(yè)務(wù)的合規(guī)性；

（6）定期進(jìn)行自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險評估，及時調(diào)整自營業(yè)務(wù)策略；

（7）加強(qiáng)自營業(yè)務(wù)人員的培訓(xùn)和考核，提高自營業(yè)務(wù)人員的風(fēng)險意識。

2.解釋證券發(fā)行市場上的承銷方式及其優(yōu)缺點(diǎn)。

答案：

證券發(fā)行市場上的承銷方式主要包括包銷和代銷兩種。

包銷是指證券發(fā)行人與承銷商約定，由承銷商在約定的期限內(nèi)，按照約定的價格購買全部或部分證券，并在約定的期限內(nèi)銷售給投資者。其優(yōu)點(diǎn)是能夠保證發(fā)行人及時籌集到資金，缺點(diǎn)是發(fā)行人可能承擔(dān)較高的發(fā)行成本和銷售風(fēng)險。

代銷是指證券發(fā)行人與承銷商約定，由承銷商在約定的期限內(nèi)，代理發(fā)行人銷售證券，銷售完成后，承銷商按照約定的比例收取傭金。其優(yōu)點(diǎn)是發(fā)行人可以降低發(fā)行成本，缺點(diǎn)是發(fā)行人可能面臨銷售風(fēng)險，且資金籌集時間較長。

3.簡述證券交易所對證券交易活動的監(jiān)管職責(zé)。

答案：

證券交易所對證券交易活動的監(jiān)管職責(zé)主要包括：

（1）制定和實(shí)施證券交易規(guī)則，確保交易的公平、公正、公開；

（2）監(jiān)督證券交易行為，防止操縱市場、內(nèi)幕交易等違法行為；

（3）對證券交易異常情況采取必要的措施，維護(hù)市場秩序；

（4）對違反證券交易規(guī)則的行為進(jìn)行處罰，保護(hù)投資者合法權(quán)益；

（5）提供證券交易信息，為投資者提供參考；

（6）維護(hù)證券市場的穩(wěn)定，防范系統(tǒng)性風(fēng)險。

五、論述題

題目：證券市場在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用及其面臨的挑戰(zhàn)。

答案：

證券市場在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中扮演著至關(guān)重要的角色，其作用主要體現(xiàn)在以下幾個方面：

1.資金籌集：證券市場為企業(yè)和政府提供了重要的融資渠道，通過發(fā)行股票和債券，企業(yè)可以籌集到發(fā)展所需的資金，政府也可以通過發(fā)行國債籌集資金用于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和社會福利項(xiàng)目。

2.資源配置：證券市場通過價格機(jī)制，有效地將資金從低效領(lǐng)域轉(zhuǎn)移到高效領(lǐng)域，促進(jìn)了資源的優(yōu)化配置。

3.價格發(fā)現(xiàn)：證券市場通過買賣雙方的交易活動，形成股票和債券的價格，這一價格反映了市場對企業(yè)和政府信用及業(yè)績的評估，有助于投資者做出投資決策。

4.風(fēng)險分散：投資者可以通過證券市場分散投資，降低單一投資的風(fēng)險。

5.信息披露：證券市場要求上市公司披露相關(guān)信息，提高了企業(yè)的透明度，有助于投資者了解企業(yè)的真實(shí)情況。

然而，證券市場在發(fā)揮積極作用的同時，也面臨著以下挑戰(zhàn)：

1.市場操縱：部分投資者或機(jī)構(gòu)可能通過不正當(dāng)手段操縱市場，影響價格，損害其他投資者的利益。

2.內(nèi)幕交易：利用未公開信息進(jìn)行交易的行為，不僅違反了市場公平原則，也可能導(dǎo)致市場失靈。

3.信用風(fēng)險：在證券市場中，投資者可能會面臨發(fā)行人違約的風(fēng)險，尤其是對于信用評級較低的債券。

4.市場波動：證券市場的價格波動較大，可能對投資者造成損失，尤其是對于風(fēng)險承受能力較低的投資者。

5.監(jiān)管挑戰(zhàn)：隨著金融市場的發(fā)展，監(jiān)管機(jī)構(gòu)需要不斷更新監(jiān)管政策和手段，以適應(yīng)市場變化，確保市場穩(wěn)定。

為了應(yīng)對這些挑戰(zhàn)，證券市場需要進(jìn)一步完善監(jiān)管體系，加強(qiáng)市場監(jiān)管，提高市場透明度，促進(jìn)市場的健康發(fā)展。同時，投資者也應(yīng)提高風(fēng)險意識，理性投資，共同維護(hù)證券市場的穩(wěn)定和繁榮。

試卷答案如下：

一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共20分）

1.C

解析思路：證券市場的基本功能包括資金籌集、價格發(fā)現(xiàn)、信用創(chuàng)造和信息披露，信用創(chuàng)造不屬于基本功能。

2.A

解析思路：證券公司的自營業(yè)務(wù)是指證券公司以自己的名義和資金進(jìn)行的買賣證券的行為，這是自營業(yè)務(wù)的定義。

3.D

解析思路：證券交易市場的參與者包括證券公司、機(jī)構(gòu)投資者和個人投資者，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)不屬于市場參與者。

4.B

解析思路：證券發(fā)行市場上的發(fā)行人主要包括上市公司和非上市公司，上市公司是其中的一種。

5.D

解析思路：證券市場的監(jiān)管主體包括中國證監(jiān)會、證券交易所和證券業(yè)協(xié)會，證券公司不屬于監(jiān)管主體。

6.D

解析思路：證券交易所在證券交易中起到的核心作用包括制定交易規(guī)則、組織證券交易、監(jiān)督證券交易，因此選擇D。

7.D

解析思路：證券交易市場的特點(diǎn)包括市場化、法制化、開放性和獨(dú)立性，獨(dú)立性不屬于特點(diǎn)。

8.D

解析思路：證券公司的主要業(yè)務(wù)包括證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)和證券承銷業(yè)務(wù)，證券投資業(yè)務(wù)不屬于主要業(yè)務(wù)。

9.D

解析思路：證券發(fā)行市場的參與者包括證券公司、機(jī)構(gòu)投資者和個人投資者，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)不屬于參與者。

10.D

解析思路：證券市場的監(jiān)管對象包括證券公司、證券交易所和證券業(yè)協(xié)會，證券投資者不屬于監(jiān)管對象。

11.B

解析思路：證券發(fā)行市場的功能包括資金籌集、價格發(fā)現(xiàn)、信用創(chuàng)造和信息披露，價格發(fā)現(xiàn)不屬于功能。

12.D

解析思路：證券交易市場的特點(diǎn)包括市場化、法制化、開放性和獨(dú)立性，獨(dú)立性不屬于特點(diǎn)。

13.D

解析思路：證券公司的主要業(yè)務(wù)包括證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)和證券承銷業(yè)務(wù)，證券投資業(yè)務(wù)不屬于主要業(yè)務(wù)。

14.D

解析思路：證券發(fā)行市場的參與者包括證券公司、機(jī)構(gòu)投資者和個人投資者，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)不屬于參與者。

15.D

解析思路：證券市場的監(jiān)管對象包括證券公司、證券交易所和證券業(yè)協(xié)會，證券投資者不屬于監(jiān)管對象。

二、多項(xiàng)選擇題（每題3分，共15分）

1.ABD

解析思路：證券市場的基本功能包括資金籌集、價格發(fā)現(xiàn)和信息披露，信用創(chuàng)造不屬于基本功能。

2.ABC

解析思路：證券交易市場的參與者包括證券公司、機(jī)構(gòu)投資者和個人投資者，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)不屬于市場參與者。

3.ABCD

解析思路：證券發(fā)行市場的功能包括資金籌集、價格發(fā)現(xiàn)、信用創(chuàng)造和信息披露。

4.ABCD

解析思路：證券交易市場的特點(diǎn)包括市場化、法制化、開放性和獨(dú)立性。

5.ABCD

解析思路：證券公司的主要業(yè)務(wù)包括證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)、證券承銷業(yè)務(wù)和證券投資業(yè)務(wù)。

三、判斷題（每題2分，共10分）

1.×

解析思路：證券市場的基本功能包括資金籌集、價格發(fā)現(xiàn)、信用創(chuàng)造和信息披露，因此包括資金籌集。

2.×

解析思路：證券交易