基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫(kù)

第一部分單選題（500題）

1、以下關(guān)于貨銀對(duì)付原則說法錯(cuò)的是（）。

A.又稱錢貨兩清原則

B.貨銀對(duì)付是指證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)與結(jié)算參與人在交收過程中，并且

僅當(dāng)資金交付時(shí)給付證券，證券交付時(shí)給付資金

C.可以理解為一手交錢，一手交貨

1）.使得交易雙方無須擔(dān)心交易對(duì)手的信用風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

2、（）,上海證券交易所成立，國(guó)債逐步進(jìn)入了交易所交易。

A.1990年6月

B.1990年12月

C.1991年6月

D.1991年12月

【答案】：B

3、某大學(xué)基金會(huì)的投資目標(biāo)是資產(chǎn)的長(zhǎng)期保值增值。該基金會(huì)將20%

的資產(chǎn)配置于國(guó)內(nèi)股票，80%的資產(chǎn)配置于國(guó)內(nèi)債券。為了分散風(fēng)險(xiǎn)，

提高收益，該基金會(huì)可以采取的措施有（）。

A.I.II.III.N

B.I.III.V

c.I.n.m

D.MV

【答案】：C

4、股票的市場(chǎng)價(jià)格由（）決定，但同時(shí)受許多其他因素的影響。

其中，供求關(guān)系是最直接的影響因素，其他因素都是通過作用于供求

關(guān)系而影響股票價(jià)格的。

A.市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)

B.股票的價(jià)值

C.公司的盈利

D.分析方法

【答案】：B

5、以下常見的股票市場(chǎng)指數(shù)中，采用算術(shù)平均法編制而成的是

（）O

A.標(biāo)普500

B.上證綜指

C.滬深300

D.道瓊斯指數(shù)

【答案】：D

6、下列不屬于中央銀行的貨幣政策采用的三項(xiàng)政策工具的是

（）O

A.公開市場(chǎng)操作

B.調(diào)節(jié)稅收

C.利率水平的調(diào)節(jié)

1）.存款準(zhǔn)備金率的調(diào)節(jié)

【答案】：B

7、某基金總資產(chǎn)60億元，總負(fù)債10億元，發(fā)行在外的基金份數(shù)為40

億份，該基金的基金份額凈值為（）元。

A.1.5

B.1.75

C.1.25

D.1.2

【答案】：C

8、下列不屬于目前常用的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)的是（）。

A.換元法

B.歷史模擬法

C.參數(shù)法

D.蒙特卡洛法

【答案】：A

9、投資組合管理的一般流程不包括（）。

A.了解投資者需求

B.制定投資政策

C.投資組合構(gòu)建

D.承諾收益

【答案】：D

10、下列行為屬于QDH基金可以投資的是（）

A.購(gòu)買不動(dòng)產(chǎn)

B.購(gòu)買貴重金屬或代表貴重金屬的憑證

C.購(gòu)買實(shí)物商品

D.銀行存款

【答案】：D

11、（）采用估值技術(shù)確定公允價(jià)值，在估值技術(shù)難以可靠計(jì)

量公允價(jià)值的情況下按成本計(jì)量。

A.首次發(fā)行未上市的股票

B.送股發(fā)行未上市股票

C.轉(zhuǎn)增股發(fā)行未上市股票

D.配股發(fā)行未上市股票

【答案】：A

12、關(guān)于另類投資的優(yōu)點(diǎn)與局限性.以下表述錯(cuò)誤的是（）.

A.另類投資產(chǎn)品與傳統(tǒng)證券相關(guān)性較高

B.另類投資多采取高杠桿模式運(yùn)作

C.另類投資能獲取多元化的收益并分散風(fēng)險(xiǎn)

D.另類投資的經(jīng)理人通常不公開所投資的產(chǎn)品信息

【答案】：A

13、下列關(guān)于遠(yuǎn)期合約和期貨合約的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.相對(duì)遠(yuǎn)期合約而言，期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化合約

B.遠(yuǎn)期合約是指交易雙方約定在未來的某一確定的時(shí)間，按約定的價(jià)

格買入或賣出一定數(shù)量的某種合約標(biāo)的資產(chǎn)的合約。

C.期貨合約是指交易雙方簽署的在未來某個(gè)確定的時(shí)間按確定的價(jià)格

買入或賣出某項(xiàng)合約標(biāo)的資產(chǎn)的合約

D.遠(yuǎn)期合約也是標(biāo)準(zhǔn)化的合約，但不在交易所交易，而是交易雙方通

過談判后簽署的

【答案】：D

14、以下常見的股票市場(chǎng)指數(shù)中，包含成份股數(shù)量最少的是

（）0

A.滬深300指數(shù)

B.道瓊斯股票價(jià)格平均指數(shù)

C.上證綜指

D.標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)

【答案】；B

15、下列關(guān)于交易所發(fā)行未上市投資品種估值方法錯(cuò)誤的是

()O

A.首次發(fā)行未上市的股票、債券和權(quán)證，采用估值技術(shù)確定公允價(jià)值

B.首次發(fā)行未上市的股票、債券和權(quán)證，在估值技術(shù)難以可靠計(jì)量公

允價(jià)值的情況下，按收入計(jì)量

C.首次公開發(fā)行有明確鎖定期的股票，同一股票在交易所上市后，按

交易所上市的同一股票的市價(jià)估值

D.非公開發(fā)行有明確鎖定期的股票，如果估侑日非公開發(fā)行有明確鎖

定期的股票的初始取得成本低于在證券交易所上市交易的同一股票的

市價(jià)，應(yīng)按以下公式確定該股票的價(jià)值：FV=C+(P-C)(Dl-Dr)

/DI

【答案】：B

16、對(duì)于長(zhǎng)期投資者而言，應(yīng)該關(guān)注的是()。

A.名義收益率

B.資本收益率

C.實(shí)際收益率

D.投資收益率

【答案】：C

17、基金管理公司的投資管理部門不包括()。

A.投資部

B.研究部

C.交易部

D.市場(chǎng)部

【答案】：D

18、關(guān)于合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者(QDII)制度，以下表述錯(cuò)誤的是

()

A.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者可以委托符合條件的境外投資顧問進(jìn)行境外證券投

資

B.境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者開展境外證券投資業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)由符合條件的資產(chǎn)

托管機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)

C.QDII的托管人可以委托符合條件的境外資產(chǎn)托管人負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托

管業(yè)務(wù)

1）.若境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者決定聘請(qǐng)境外投資顧問的，該投資顧問不得由境

內(nèi)基金管理公司、證券公司在境外設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)兼任

【答案】：D

19、下面指標(biāo)中，不屬于基金風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益評(píng)估指標(biāo)的是（）

A.貝塔8系數(shù)

B.夏普比率

C.信息比率

D.詹森。系數(shù)

【答案】：A

20、某投資者以15元/股的價(jià)格購(gòu)入1000股某公司股票，半年后該

公司發(fā)放分紅1元/股，1年后該公司股票價(jià)格上升至18元/股，該

投資者選擇賣出其所持有的股票。在這1年內(nèi)，該投資者的持有區(qū)間

收益率為（）。

A.25.67%

B.26.67%

C.27.67%

D.28.67%

【答案】：B

21、主動(dòng)投資的目標(biāo)不包括（）。

A.縮小主動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

B.縮小跟蹤誤差

C.提高信息比率

D.擴(kuò)大主動(dòng)收益

【答案】：B

22、以下關(guān)于基金銷售服務(wù)的表述，不正確的有（）。

A.可以通過人員推銷、廣告促銷、營(yíng)銷推廣、公關(guān)關(guān)系等進(jìn)行促銷

B.基金銷售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金可以從基金資產(chǎn)列支，費(fèi)率

大概為0.5%

C.基金管理公司可以進(jìn)行直銷

D.專業(yè)投資人員可以為客戶提供個(gè)性化理財(cái)服務(wù)

【答案】：B

23、基金會(huì)計(jì)核算中，（）是基金會(huì)計(jì)核算的責(zé)任主體。

A.證監(jiān)會(huì)

B.基金管理公司

C.基金托管人

D.基金持有人

【答案】：B

24、（）指某一特定時(shí)期內(nèi)在本國(guó)或本地區(qū)領(lǐng)土上所生產(chǎn)的產(chǎn)品

和提供的勞務(wù)的價(jià)值綜合，是衡量整體經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的總量指標(biāo)。

A.利率

B.匯率

C.國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值

D.財(cái)政預(yù)算

【答案】：C

25、持有人造成損害時(shí)，下列說法正確的是（）。

A.基金管理公司承擔(dān)賠償責(zé)任

B.基金托管人承擔(dān)賠償責(zé)任

C.二者承擔(dān)連帶賠償責(zé)任

D.二者承擔(dān)按份賠償責(zé)任

【答案】：C

26、下列投資中，屬于另類投資形式的有（）。

A.I.II.111.V

B.i.H.in.w

C.I.MV

D.I.III.V

【答案】：B

27、（）是指投資者利用收購(gòu)的資產(chǎn)作為債務(wù)抵押進(jìn)行收購(gòu)的策略。

A.管理層收購(gòu)

B.杠桿收購(gòu)

C.承債式并購(gòu)

D.兼并收購(gòu)

【答案】：B

28、下列不屬于最常用的VaR估算方法的是（）o

A.參數(shù)法

B.久期分析法

C.蒙特卡羅模擬法

D.歷史模擬法

【答案】：B

29、下列選項(xiàng)中，不屬于大宗商品的投資方式的是()。

A.購(gòu)買大宗商品實(shí)物

B.購(gòu)買資源或者購(gòu)買大宗商品相關(guān)債券

C.投資大宗商品衍生工具

D.投資大宗商品的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品

【答案】：B

30、普通股票是最基本、最常見的一種股票，其持有者享有股東的

()O

A.營(yíng)銷權(quán)

B.支配公司財(cái)產(chǎn)的權(quán)利

C.特許經(jīng)營(yíng)權(quán)

D.基本權(quán)利和義務(wù)

【答案】：D

31、()是用來衡量企業(yè)的短期償債能力的比率，旨在分析短期

內(nèi)企業(yè)在不致使財(cái)務(wù)狀況惡化的前提下，利用手中持有的短期流動(dòng)資

產(chǎn)償還短期負(fù)債的能力的大小。

A.流動(dòng)性比率

B.財(cái)務(wù)杠桿比率

C.營(yíng)運(yùn)效率比率

D.盈利能力比率

【答案】：A

32、關(guān)于銀行間債券市場(chǎng)的債券結(jié)算，以下表述正確的是()。

A.實(shí)時(shí)處理交收結(jié)算的本金風(fēng)驗(yàn)較大

B.實(shí)時(shí)處理交收只能以凈額結(jié)算方式進(jìn)行

C.批量處理交收相對(duì)來講效率較高，對(duì)市場(chǎng)參與者流動(dòng)性要求較高

D.批量處理交收可以以全新結(jié)算或爭(zhēng)餐結(jié)算方式進(jìn)行交收

【答案】：D

33、如果某債券基金的久期為3年，市場(chǎng)利率由5%下降到4%,則該債

券基金的資產(chǎn)凈值約（）。

A.增加12%

B.增加3%

C.減少3%

D.減少12%

【答案】：B

34、以下不屬于分級(jí)基金典型風(fēng)險(xiǎn)類型的是（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)收益特征變化風(fēng)險(xiǎn)

B.杠桿變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

C.杠桿機(jī)制風(fēng)險(xiǎn)

D.影子價(jià)格偏離度風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

35、遠(yuǎn)期交易從成交日至結(jié)算日的期限（含成交日不含結(jié)算日）由交

易雙方確定，但最長(zhǎng)不得超過（）天。

A.60

B.90

C.365

D.730

【答案】：C

36、（）用于為社會(huì)提供基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、基本醫(yī)療保險(xiǎn)、工傷保

險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)和生育保險(xiǎn)服務(wù)。

A.財(cái)險(xiǎn)公司

B.壽險(xiǎn)公司

C.中國(guó)的社會(huì)保障基金

D.企業(yè)年金

【答案】：C

37、下列幾種因素中，對(duì)股票價(jià)格影響最大的是()

A.預(yù)期的利潤(rùn)

B.以往的利潤(rùn)

C.當(dāng)年的利潤(rùn)

D.前幾年的平均利潤(rùn)

【答案】：A

38、()是評(píng)估證券或投資組合系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)，反映的是投

資對(duì)象對(duì)市場(chǎng)變化的敏感度。

A.下行風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)差

B.貝塔系數(shù)(B)

C.風(fēng)險(xiǎn)敞口

D.風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值

【答案】：B

39、()是從資產(chǎn)回報(bào)相關(guān)性的角度分析兩種不同證券表現(xiàn)的

聯(lián)動(dòng)性。

A.方差

B.標(biāo)準(zhǔn)差

C.分位數(shù)

D.相關(guān)系數(shù)

【答案】：D

40、辦理質(zhì)押式回購(gòu)業(yè)務(wù)時(shí)，確定回購(gòu)利息支出的主要因素包括融資

金額、融資利率和()3

A.質(zhì)押券的信用等級(jí)

B.融資的結(jié)算方式

C.融資的天數(shù)

D.質(zhì)押率

【答案】：C

41、證券的市場(chǎng)價(jià)格是由市場(chǎng)()所決定的。

A.供求關(guān)系

B.內(nèi)在價(jià)值

C.市場(chǎng)價(jià)值

D.預(yù)期價(jià)格

【答案】：A

42、關(guān)于銷售利潤(rùn)率的分析，以下表述錯(cuò)誤的是

A.知道凈利潤(rùn)和銷售收入即可計(jì)算出銷售利潤(rùn)率

B.稅費(fèi)總額越低，銷售利潤(rùn)率越高

C.通常稅收變化會(huì)影響到銷售利潤(rùn)率

D.銷售利潤(rùn)率可作為評(píng)價(jià)企業(yè)盈利能力的比率

【答案】：B

43、私募股權(quán)投資基金在完成投資項(xiàng)目后，主要采取的退出機(jī)制有

()O

A.I、【【、山、IV、V

B.I、II、HI、IV

C.II、III、IV、V

D.I、HI、N、V

【答案】：A

44、期貨合約的要素包括（）o

A.I、II、III

B.I、II.IV

C.I、II

D.I、II、HI、IV

【答案】：D

45、下列不屬于遠(yuǎn)期合約缺點(diǎn)的是（）。

A.不利于市場(chǎng)信息的披露，不能行成統(tǒng)一的市場(chǎng)價(jià)格

B.遠(yuǎn)期合約市場(chǎng)效率偏低

C.遠(yuǎn)期合約違約風(fēng)險(xiǎn)比較高

D.遠(yuǎn)期合約相對(duì)比較靈活

【答案】：D

46、系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的存在是由于某些因素能夠通過多種作用機(jī)制同時(shí)對(duì)

市場(chǎng)上大多數(shù)資產(chǎn)的價(jià)格或收益造成同向影響，這些因素常常被稱為

系統(tǒng)性因素，它往往不受證券發(fā)行主體及投資主體的控制。系統(tǒng)性因

素一般為宏觀層面的因素，主要包含政治因素、宏觀經(jīng)濟(jì)因素、法律

因素以及某些不可抗力因素。系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)具有以下幾個(gè)特征：由同一

個(gè)因素導(dǎo)致大部分資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)，大多數(shù)資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)方向往往是

相同的，無法通過分散化投資來回避。上述說法（）。

A.錯(cuò)誤

B.部分錯(cuò)誤

C.正確

D.部分正確

【答案】：C

47、抵押債券的保證物是（）。

A.I、III、IV

B.i、n、in、iv

c.i、IKin

D.I、II.IV

【答案】：c

48、（）是不動(dòng)產(chǎn)的主要類別。

A.房地產(chǎn)

B.住宅型建筑物

C.公寓

D.商業(yè)不動(dòng)產(chǎn)

【答案】：A

49、（）是通過數(shù)學(xué)建模將常用交易理念固化為自動(dòng)化的交易

模型，并借助計(jì)算機(jī)強(qiáng)大的存儲(chǔ)與計(jì)算功能實(shí)現(xiàn)交易自動(dòng)化（或半自

動(dòng)化）的一種交易方式。

A.算法交易

B.手動(dòng)交易

C.口頭交易

D.電腦交易

【答案】：A

50、承擔(dān)審查基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值的責(zé)任人是（）。

A.基金托管人

B.基金銷售機(jī)構(gòu)

C.注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)

D.基金審計(jì)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所

【答案】：A

51、在現(xiàn)實(shí)中，計(jì)算基金的持有區(qū)間收益率需要考慮的情況不包括

（）O

A.基金可能包含多個(gè)不同的證券

B.每個(gè)證券發(fā)放紅利或利息的時(shí)間都一樣

C.基金的投資者在區(qū)間內(nèi)會(huì)有申購(gòu)和贖回

D.基金的投資者會(huì)帶來更多的資金進(jìn)出

【答案】：B

52、房地產(chǎn)投資信托基金在美國(guó)市場(chǎng)盛行，投資者通過（）可以

不用直接擁有真實(shí)房地產(chǎn)而投資房地產(chǎn)行業(yè)。

A.QDU

B.REITs

C.ETF

D.RQFII

【答案】：B

53、QDH基金產(chǎn)品起點(diǎn)門檻為（）元人民幣。

A.100

B.1000

C.1萬(wàn)

D.10萬(wàn)

【答案】：B

54、下列關(guān)于下行風(fēng)險(xiǎn)和最大回撤說法中，正確的是（）。

A.不同評(píng)估期間可以比較不同基金的最大回撤

B.最大回撤既能衡量損失的大小，又能衡量損失發(fā)生的可能頻率

C.指定區(qū)間越長(zhǎng)，最大回撤指標(biāo)就越不利

D.指定區(qū)間越短，最大回撤指標(biāo)就越不利

【答案】：C

55、托管人委托負(fù)責(zé)境外資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的境外資產(chǎn)托管人應(yīng)符合的條

件有（）。

A.在中國(guó)大陸設(shè)立，受當(dāng)?shù)卣?、金融或證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管

B.最近兩個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)收資本不少于10億美元或等值貨幣，或托管資

產(chǎn)規(guī)模不少于1000億美元或等值貨幣

C.有足夠熟悉境外托管業(yè)務(wù)的專職人員

D.最近1年沒有受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重大處罰，沒有重大事項(xiàng)正在接受司

法部門、監(jiān)管機(jī)構(gòu)的立案調(diào)查

【答案】：C

56、若期貨交易保證金為合約金額的5%,則期貨交易者可以控制的合

約資產(chǎn)為所投資金額的（）倍。

A.5

B.10

C.20

D.50

【答案】：C

57、（）一般采用股權(quán)形式將資金投入提供具有創(chuàng)新性的專門產(chǎn)

品或服務(wù)的初創(chuàng)型企業(yè)。

A.并購(gòu)?fù)顿Y

B.風(fēng)險(xiǎn)投資

C.成長(zhǎng)權(quán)益

D.私募股權(quán)二級(jí)市場(chǎng)投資

【答案】：B

58、基金管理人對(duì)外披露基金凈值前，負(fù)南復(fù)核基金凈值準(zhǔn)確性義務(wù)

的機(jī)構(gòu)有0

A.基金公司稽核監(jiān)督部門

B.相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)

C.第三方銷售機(jī)構(gòu)

D.托管人

【答案】：D

59、下列關(guān)于利息率的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.一般以年為計(jì)息周期，通常所說的年利率都是指名義利率

B.名義利率是指在物價(jià)不變且購(gòu)買力不變的情況下的利率，或者是指

當(dāng)物價(jià)有變化，扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利息率

C.名義利率和實(shí)際利率的區(qū)別可以用費(fèi)雪方程式ir=in+p表達(dá)。其中,

ir為名義利率；in為實(shí)際利率;p為通貨膨脹率

D.利息率簡(jiǎn)稱利率，是資金的增值同投入資金的價(jià)值之比，是衡量資

金增值量的基本單位

【答案】：B

60、逐筆全額結(jié)算的主要特點(diǎn)是（）。

A.I.II.III

B.I.II.IV

C.I.III.IV

D.I.II.III.IV

【答案】：A

61、貨幣衍生工具不包括（）。

A.遠(yuǎn)期外匯合約

B.貨幣期貨合約

C.貨幣期權(quán)合約

I）.遠(yuǎn)期利率合約

【答案】：D

62、關(guān)于各類大宗商品投資，以下表述正確的是（）

A.基礎(chǔ)原材料類大宗商品是制造業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)，與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)密切

相關(guān)

B.大豆、稻谷、小麥的期貨被稱為三大農(nóng)產(chǎn)品期貨

C.目前國(guó)際上可交易的貴金屬類大宗商品主要包括金、銀、鴇等

D.相比國(guó)外商品期貨市場(chǎng)，國(guó)內(nèi)商品期貨市場(chǎng)在石油、天然氣等領(lǐng)域

占據(jù)著定價(jià)權(quán)的制高點(diǎn)

【答案】：A

63、下列關(guān)于基金風(fēng)險(xiǎn)的說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.混合基金的投資風(fēng)險(xiǎn)高于債券基金的投資風(fēng)險(xiǎn)，小于股票基金的投

資風(fēng)險(xiǎn)

B.對(duì)指數(shù)基金的管理主要體現(xiàn)在對(duì)基礎(chǔ)指數(shù)的選擇和對(duì)指數(shù)的嚴(yán)格跟

蹤，可以利用跟蹤誤差對(duì)其風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行衡量

C.保本基金不能投資于股票

D.QDII基金特別存在的風(fēng)險(xiǎn)是外匯風(fēng)險(xiǎn)和特定市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等

【答案】：C

64、下列政府債券的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.地方政府債包括由中央財(cái)政代理發(fā)行和地方政府自主發(fā)行的由地方

政府負(fù)責(zé)償還的債券

B.國(guó)債是財(cái)政部代表中央政府發(fā)行的債券

C.政府債券是由銀行和其他金融機(jī)構(gòu)經(jīng)特別批準(zhǔn)而發(fā)行的債券

1）.我國(guó)政府債券包括國(guó)債和地方政府債

【答案】；C

65、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的期限最短的是（）。

A.1天

B.14天

C.3個(gè)月

D.6個(gè)月

【答案】：B

66、一般的投資者在他們的證券資產(chǎn)組合當(dāng)中納入黃金，主要是為了

達(dá)到（）的目的。

A.賺取利差

B.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)

C.提高收益率

D.投機(jī)

【答案】：B

67、關(guān)于債券組合管理免疫策略，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.多重負(fù)債下的組合免疫策略，債券久期與負(fù)債久期相等，債券組合

的現(xiàn)金流現(xiàn)值必須與負(fù)債現(xiàn)值相等

B.多重負(fù)債下的組合免疫策略，負(fù)債的久期分布必須比組合內(nèi)的各種

債券的久期分布更廣

C.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)是指在市場(chǎng)收益率非平行變動(dòng)時(shí)，組合所蘊(yùn)含的再投資風(fēng)

險(xiǎn)

1）.或有規(guī)避是一種常用妁投資方法，投資者首先要確定準(zhǔn)確的規(guī)避收

益，然后確定一個(gè)能滿足目標(biāo)收益的可規(guī)避的安全收益水平

【答案】：B

68、基金的運(yùn)營(yíng)及銷售出現(xiàn)國(guó)際化的趨勢(shì)，開始于（）。

A.20世紀(jì)60年代

B.20世紀(jì)70年代

C.20世紀(jì)80年代

D.20世紀(jì)90年代

【答案】：C

69、基金的會(huì)計(jì)核算對(duì)象不包括（）。

A.損益類

B.資產(chǎn)負(fù)債共同類

C.資產(chǎn)損益共同類

D.負(fù)債類

【答案】：C

70、下列不屬于能源類大宗商品的是（）

A.原油

B.汽油

C.鋼鐵

D.甲醇

【答案】：C

71、以下公式正確的是（）。

A.轉(zhuǎn)換價(jià)格二可轉(zhuǎn)換債券面值/轉(zhuǎn)換比例

B.轉(zhuǎn)換價(jià)格二可轉(zhuǎn)換債券市值/轉(zhuǎn)換比例

C.轉(zhuǎn)換比例二可轉(zhuǎn)換債券面值*轉(zhuǎn)換價(jià)格

D.轉(zhuǎn)換比例二可轉(zhuǎn)換債券市值/轉(zhuǎn)換價(jià)格

【答案】：A

72、甲公司2017年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入為1000萬(wàn)元，其中現(xiàn)銷收入550萬(wàn)

元，賒銷收入450萬(wàn)元；當(dāng)年收回以前年度賒銷收入380萬(wàn)元，當(dāng)年

預(yù)收貨款120萬(wàn)元，預(yù)付貨款30萬(wàn)元，當(dāng)年因銷售退回支付的現(xiàn)金20

萬(wàn)元，當(dāng)年購(gòu)貨退回收到的現(xiàn)金40萬(wàn)元，則甲公司當(dāng)年銷售商品提供

勞務(wù)收到的現(xiàn)金為（)o

A.990萬(wàn)元

B.1030萬(wàn)元

C.1100萬(wàn)元

D.1150萬(wàn)元

【答案】：B

73、上交所證券交易的收盤價(jià)為當(dāng)日該證券最后一筆交易前1分鐘所

有交易的成交量加權(quán)平均價(jià)（含最后一筆交易）。當(dāng)日無成交的，以

前收盤價(jià)為當(dāng)日收盤價(jià)；深交所證券的收盤價(jià)通過集合競(jìng)價(jià)的方式產(chǎn)

生。收盤集合競(jìng)價(jià)不能產(chǎn)生收盤價(jià)或未進(jìn)行收盤集合競(jìng)價(jià)的，以當(dāng)日

該證券最后一筆交易前1分鐘所有交易的成交量加權(quán)平均價(jià)（含最后

一筆交易）為收盤價(jià)。當(dāng)日無成交的，以前收盤價(jià)為當(dāng)日收盤價(jià)。上

述說法（）。

A.錯(cuò)誤

B.部分錯(cuò)誤

C.正確

D.部分正確

【答案】：C

74、大多數(shù)資信好的公司發(fā)行商業(yè)票據(jù)的方式是（）。

A.直接發(fā)行

B.間接發(fā)行

C.貼現(xiàn)發(fā)行

D.溢價(jià)發(fā)行

【答案】：A

75、下列關(guān)于普通股股東和優(yōu)先股股東表決權(quán)的表述中，在一般情況

下正確的是（）

A.普通股股東沒有表決權(quán)，優(yōu)先股股東具布表決權(quán)

B.普通股股東具有表決權(quán)，優(yōu)先股股東沒有表決權(quán)

C.普通股股東具有表決權(quán)，優(yōu)先股股東具有表決權(quán)

D.普通股股東沒有表決權(quán)，優(yōu)先股股東沒有表決權(quán)

【答案】：B

76、實(shí)行分級(jí)結(jié)算原則主要是出于防范（）的考慮。

A.操作風(fēng)險(xiǎn)

B.信用風(fēng)險(xiǎn)

C.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

D.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D

77、市場(chǎng)組合的貝塔值是標(biāo)準(zhǔn)值（）。

A.1

B.2

C.5

D.10

【答案】：A

78、目前世界上影響最大、最有權(quán)威性的一種股票價(jià)格指數(shù)是（）。

A.道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)

B.滬深300指數(shù)

C.中證全債指數(shù)

D.日經(jīng)指數(shù)

【答案】：A

79、以下關(guān)于普通股的說法，正確的選項(xiàng)是（）。

A.普通股均可在股票交易所交易

B.普通股的股利是固定的，不隨公司盈利的變化而變化

C.普通股股東享有表決權(quán)，即決定公司一切重大事務(wù)的決策權(quán)

D.普通股股東有權(quán)在公司支付債息和優(yōu)先股股息之前分配股利

【答案】：C

80、商業(yè)票據(jù)的特點(diǎn)不包括（）。

A.面額較大

B.利率較低

C.只有一級(jí)市場(chǎng)，沒有明確的二級(jí)市場(chǎng)

D.利率常比銀行優(yōu)惠利率高

【答案】：D

81、股票的（）由股票的價(jià)值決定并受供求關(guān)系的直接影響。

A.理論價(jià)格

B.市場(chǎng)價(jià)格

C.供求價(jià)格

D.票面價(jià)格

【答案】：B

82、當(dāng)改變估值技術(shù)導(dǎo)致基金資產(chǎn)凈值的變化在（）以上的，

基金管理人應(yīng)就所采用的相關(guān)估值技術(shù)、假設(shè)及輸入值的適當(dāng)性等咨

詢會(huì)計(jì)師事務(wù)所的專業(yè)意見。

A.0.125%

B.0.5%

C.0.2%

D.0.25%

【答案】：D

83、存單發(fā)行形式中的批發(fā)式發(fā)行，即發(fā)行銀行將()等信息預(yù)

先公布，供投資者自行認(rèn)購(gòu)。

A.I、H、IV

B.I、III、IV

C.II、III、IV

D.I、II、III、IV

【答案】：D

84、()是債券交易實(shí)現(xiàn)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。

A.債券發(fā)行

B.債券流通

C.債券詢價(jià)

D.債券結(jié)算

【答案】：D

85、下列證券價(jià)格波動(dòng)中，最有可能是由系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)引起的是

()0

A.某公司股價(jià)在央行宣布加息后連續(xù)幾日下跌

B.某公司虛假披露，面臨退市風(fēng)險(xiǎn)，導(dǎo)致其股價(jià)大跌

C.某公司大股東和管理層糾紛不斷，導(dǎo)致其股價(jià)大跌

D.某公司創(chuàng)始人意外身故，該公司股價(jià)連續(xù)幾日下跌

【答案】：A

86、大宗商品衍生工具不包括()。

A.遠(yuǎn)期合約

B.期貨合約

C.期權(quán)合約

D.現(xiàn)貨交易

【答案】：D

87、為約束私募股權(quán)投資基金高管人員可能進(jìn)行的風(fēng)險(xiǎn)行為，AIFMD規(guī)

定（）的績(jī)效薪酬要延緩至少3?5年支付。

A.30%

B.40%

C.50%

D.60%

【答案】：B

88、（）是最大的大宗商品管理公司

A.貝萊德

B.高盛公司

C.麥格理集團(tuán)

D.世邦魏里仕全球投資集團(tuán)

【答案】：A

89、若名義利率不變，當(dāng)物價(jià)上升時(shí)，實(shí)際利率（）。

A.上升

B.不變

C.下降

D.不確定

【答案】：C

90、某貼現(xiàn)式國(guó)債面額為100元，到期時(shí)間為2年，貼現(xiàn)率為3%,則該

國(guó)債的內(nèi)在價(jià)值為（）元。

A.94.34

B.94.26

C.94.13

D.94

【答案】：B

91、以下統(tǒng)計(jì)量中，描述統(tǒng)計(jì)樣本偏離其均值程度的是（）。

A.中位數(shù)

B.分位數(shù)

C.相關(guān)系數(shù)

D.方差

【答案】：D

92、公司解散或破產(chǎn)清算時(shí)，最先獲得清償順序的是（）。

A.公司高管

B.優(yōu)先股

C.普通股

D.債券持有者

【答案】：D

93、下列費(fèi)用不列入基金費(fèi)用的有（）。

A.基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用

B.基金合同生效前的相關(guān)費(fèi)用

C.銷售服務(wù)費(fèi)

D.基金管理人的管理費(fèi)

【答案】：B

94、關(guān)于貝塔系數(shù)，以下說法正確的是（）。

A.貝塔系數(shù)等于0時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)方向與市場(chǎng)同步

B.貝塔系數(shù)小于1大于。時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)幅度比市場(chǎng)大

C.貝塔系數(shù)大于0時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)方向與市場(chǎng)相反

D.貝塔系數(shù)等于1時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)幅度與市場(chǎng)變動(dòng)幅度一

致

【答案】：D

95、時(shí)間加權(quán)收益率的計(jì)算公式的前提假定是（）。

A.紅利發(fā)放后立即存入銀行

B.紅利發(fā)放后立即以無風(fēng)險(xiǎn)利率投資

C.紅利發(fā)放后立即對(duì)本基金進(jìn)行再投資

D.以上均不正確

【答案】：C

96、中國(guó)某基金公司香港子公司與海外機(jī)構(gòu)合作在紐交所推出了“某

某滬深30（）中國(guó)A股ETF”，該基金屬于（）。

A.RQFII基金

B.UCITS基金

C.QDU基金

D.滬股通基金

【答案】：A

97、開放式基金份額變化的核算內(nèi)容不包括基金份額的（）。

A.申購(gòu)

B.轉(zhuǎn)換

C.轉(zhuǎn)托管

D.贖回

【答案】：C

98、以下不屬于CFA提出了最佳執(zhí)行的實(shí)施框架中包含的是

（）O

A.過程

B.披露

C.記錄

D.目的

【答案】：I）

99、杜邦分析法的核心指標(biāo)是（）。

A.權(quán)益乘數(shù)

B.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

C.凈資產(chǎn)收益率

D.銷售利潤(rùn)率

【答案】：C

100,基金的會(huì)計(jì)核算對(duì)象不包括（）。

A.資產(chǎn)損益共同類

B.損益類

C.資產(chǎn)負(fù)債共同類

D.負(fù)債類

【答案】：A

101、凈利潤(rùn)除以所有者權(quán)益等于（）。

A.銷售利潤(rùn)率

B.凈資產(chǎn)收益率

C.資產(chǎn)收益率

D.總資產(chǎn)收益率

【答案】：B

102、基金管理人運(yùn)用證券投資基金買賣股票、債券的差價(jià)收入，（）

營(yíng)業(yè)稅。

A.免征

B.不征收

C.征收

D.減征

【答案】：A

103、下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換權(quán)利價(jià)值的說法中，正確的是

（）O

A.轉(zhuǎn)換權(quán)利價(jià)值為可轉(zhuǎn)換債券價(jià)值與純粹債券價(jià)值的差額

B.股價(jià)上升，轉(zhuǎn)換價(jià)值下降

C.普通股的價(jià)格遠(yuǎn)低于轉(zhuǎn)換價(jià)格，則轉(zhuǎn)換價(jià)值就很高

I）.轉(zhuǎn)換價(jià)值的大小，與普通股的價(jià)格無關(guān)

【答案】：A

104、（）僅以出資份額為限對(duì)投資項(xiàng)目承擔(dān)有限責(zé)任，并不直接

參與管理和經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目。

A.有限合伙人

B.普通合伙人

C.公司管理人

D.股東

【答案】：A

105、股票的（），即在股票票面上標(biāo)明的金額。

A.票面價(jià)值

B.內(nèi)在價(jià)值

C.清算價(jià)值

D.賬面價(jià)值

【答案】：A

106、關(guān)于投資經(jīng)理在建立投資組合的反饋階段需要完成的工作，以下

說法錯(cuò)誤的是（）。

A.投資者現(xiàn)狀發(fā)生改變時(shí)，投資經(jīng)理需要及時(shí)了解變化情況，并進(jìn)行

相應(yīng)的組合調(diào)整

B.當(dāng)經(jīng)濟(jì)和市場(chǎng)因素引起資本市場(chǎng)預(yù)期發(fā)生變化時(shí)，投資經(jīng)理會(huì)進(jìn)行

投資組合的再平衡

C.投資組合的反饋由監(jiān)控和再平衡、業(yè)績(jī)歸因和績(jī)效評(píng)估兩部分構(gòu)成

D.投資再平衡可以定期進(jìn)行，也可以由特定規(guī)則觸發(fā)

【答案】：C

107、我國(guó)QDH基金產(chǎn)品的特點(diǎn)不包括（）。

A.專業(yè)性強(qiáng)、投資較為被動(dòng)

B.投資組合較為豐富

C.投資范圍較為廣泛

D.門檻較低

【答案】：A

108、如果基于月度收益計(jì)算得到的下行標(biāo)準(zhǔn)差為8%,那么年化下行標(biāo)

準(zhǔn)差為（）

A.3.32%

B.2.31%

C.27.71%

D.96%

【答案】：C

109、（）是用來衡量企業(yè)的短期償債能力的比率。

A.流動(dòng)性比率

B.財(cái)務(wù)杠桿比率

C.營(yíng)運(yùn)效率比率

D.盈利能力比率

【答案】：A

110、（）影響投資者的風(fēng)險(xiǎn)容忍度以及對(duì)流動(dòng)性的要求。

A.收益要求的高低

B.投資期限的長(zhǎng)短

C.風(fēng)險(xiǎn)容忍度的大小

D.監(jiān)管制度的強(qiáng)弱

【答案】：B

11k到期收益率隱含的兩個(gè)重要假設(shè)是（）o

A.投資者計(jì)息方式不變和債券票面利率不變

B.債券市價(jià)等于債券面值和債券票面利率不變

C.投資者持有至到期和利息再投資收益率不變

D.債券隨時(shí)可供出售和利息再投資收益率不變

【答案】：C

112、（）是指貨幣隨著時(shí)間的推移而發(fā)生的增值。

A.貨幣時(shí)間價(jià)值

B.貨幣溢價(jià)

C.貨幣價(jià)值

D.貨幣乘數(shù)

【答案】：A

113、下列關(guān)于期權(quán)的說法正確的是（）。

A.標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格越高，則看漲期權(quán)的價(jià)格越高

B.期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格越高，則看跌期權(quán)的價(jià)格越低

C.期權(quán)的有效期越長(zhǎng)，則看漲期權(quán)的價(jià)格越低

D.標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格波動(dòng)率越低，則期權(quán)的價(jià)格越高

【答案】：A

114,關(guān)于場(chǎng)內(nèi)證券交易市場(chǎng)，以下描述不正確的是（）

A.場(chǎng)內(nèi)證券交易市場(chǎng)是指在證券交易所內(nèi)按照一定的時(shí)間、一定的規(guī)

則集中買賣發(fā)行證券而形成的市場(chǎng)

B.為防范證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，我國(guó)證券交易所需提取證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金

C.我國(guó)的會(huì)員制證券交易所是由若干會(huì)員組成的一種非營(yíng)利性法人

I）.我國(guó)的會(huì)員制證券交易所設(shè)會(huì)員大會(huì)、理事會(huì)和專門委員會(huì)

【答案】：B

115、（）有一定的償還期限，但在期間不支付利息，而在到期日

一次性支付利息和本金，一般其值為債券面值。

A.通貨膨脹聯(lián)接債券

B.可轉(zhuǎn)換債券

C.金融債券

D.零息債券

【答案】：D

116、可轉(zhuǎn)換債券的期限最短為1年，最長(zhǎng)為6年，自發(fā)行結(jié)束之日起

6個(gè)月后才能轉(zhuǎn)換為公司股票。轉(zhuǎn)換價(jià)格是指可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)換成每股股

票所支付的價(jià)格；轉(zhuǎn)換比例轉(zhuǎn)換比例是指每張可轉(zhuǎn)換債券能夠轉(zhuǎn)換成

的普通股股數(shù)。用公式表示為：轉(zhuǎn)換比例=可轉(zhuǎn)換債券面值/轉(zhuǎn)換價(jià)格。

上述說法（）。

A.錯(cuò)誤

B.部分錯(cuò)誤

C.正確

D.部分正確

【答案】；C

117、下列關(guān)于股票收益互換的說法中錯(cuò)誤的是（）o

A.交易一方或雙方支付的金額與特定股票、指數(shù)等權(quán)益類標(biāo)的證券的

表現(xiàn)掛鉤

B.雙方按照收益軋差后的凈額進(jìn)行支付，會(huì)發(fā)生本金交換

C.股票收益互換可以幫助投資者鎖定買入成本，對(duì)沖買入期間價(jià)格波

動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)

1）,股票收益互換的模式包括固定利率和股票收益的互換，股票收益和

固定利率的互換，股票收益和股票收益的互換

【答案】：B

118、關(guān)于封閉式基金利潤(rùn)分配，以下表述正確的是（）

A.利潤(rùn)分配可能導(dǎo)致封閉式基金份額數(shù)據(jù)發(fā)生變化

B.利潤(rùn)分配一定會(huì)導(dǎo)致現(xiàn)金流出封閉式基金

C.不同投資者持有相等數(shù)量的某封閉式基金份額,在某次利潤(rùn)分配中

所分得現(xiàn)金可能不相等

1）.利潤(rùn)分配不會(huì)影響封閉式基金的份額凈值

【答案】：B

119、無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)收益率是資金投資于某項(xiàng)（）的投資對(duì)象而獲得

收益率。

A.低風(fēng)險(xiǎn)

B.高風(fēng)險(xiǎn)

C.沒有風(fēng)險(xiǎn)

D.以上三種均有可能

【答案】：C

120、現(xiàn)金流量表的作用不包括（）。

A.分析凈收益與現(xiàn)金流量間的差異，并解釋差異產(chǎn)生的原因

氏直接明了地揭示企業(yè)獲取利潤(rùn)能力以及經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)

C’.評(píng)價(jià)企業(yè)償還債務(wù)、支付投資利潤(rùn)的能力，謹(jǐn)慎判斷企業(yè)財(cái)務(wù)狀況

D.反映企業(yè)的現(xiàn)金流量，評(píng)價(jià)企業(yè)未來產(chǎn)生現(xiàn)金凈流量的能力

【答案】：B

121、下列關(guān)于指數(shù)基金與ETF的風(fēng)險(xiǎn)管理的說法中，錯(cuò)誤的是

（）O

A.指數(shù)基金通過投資指數(shù)成分股分散投資，個(gè)別股票的波動(dòng)對(duì)指數(shù)基

金的整體影響很大

B.跟蹤誤差揭示基金收益率圍繞標(biāo)的指數(shù)收益率的波動(dòng)情況

C.作為衡量基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)，跟蹤誤差越大，反映其跟蹤標(biāo)的偏離度

越大，風(fēng)險(xiǎn)越高

D.作為衡量基金風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)，跟蹤誤差越小，反映其跟蹤標(biāo)的偏離度

越小，風(fēng)險(xiǎn)越低

【答案】：A

122、下列選項(xiàng)不屬于常用的貨幣市場(chǎng)工具的是（）。

A.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單

B.政府債券

C.同業(yè)拆借

D.商業(yè)票據(jù)

【答案】：B

123、在其他因素不變的情況下，當(dāng)企業(yè)用現(xiàn)金購(gòu)買存貨時(shí)，流動(dòng)比率

和速動(dòng)比率分別（）。

A.降低；不變

B.不變；降低

C.不變；不變

D.降低；升高

【答案】：B

124、私募股權(quán)合伙制度的生命周期最典型的需要（）年左右。

A.3

B.5

C.7

D.10

【答案】：D

125、下列對(duì)股票的描述，錯(cuò)誤的是（）

A.股票實(shí)質(zhì)上代表了股東對(duì)股份公司的所有權(quán)

B.股票是一種有價(jià)證券

C.股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證

D.股票發(fā)行人定期支付利息并到期償付本金

【答案】：D

126、AIFMD自（）起開始實(shí)施。

A.2004年2月13日

B.2011年7月1日

C.2013年7月22日

D.2014年7月22日

【答案】：C

127、從事（）的人員或機(jī)構(gòu)被稱為“天使”投資者。

A.風(fēng)險(xiǎn)投資

B.另類投資

C.并購(gòu)?fù)顿Y

D.危機(jī)投資

【答案】：A

128、（）是目前證券投資基金監(jiān)管領(lǐng)域最重要的國(guó)際組織。

A.國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織（IOSCO）

B.歐盟（EU）

C.經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織（OECD）

D.世貿(mào)組織（WTO）

【答案】：A

129、下列不屬于行業(yè)因素對(duì)股價(jià)影響的表現(xiàn)的是（）。

A.某些重要領(lǐng)域可能會(huì)因政府保護(hù)，即使在面臨外部沖擊的情況下，

股價(jià)也不會(huì)大幅下降

B.某產(chǎn)業(yè)的工會(huì)擁有傳統(tǒng)勢(shì)力，產(chǎn)品的勞動(dòng)力成本持續(xù)上升，致使利

潤(rùn)水平下降，進(jìn)而使股價(jià)下跌

C.零售業(yè)非常依賴短期流動(dòng)性，低成本流通技術(shù)的發(fā)明使股價(jià)上升

D.由于金融危機(jī)，大多數(shù)投資者對(duì)股市前景過于悲觀，致使股價(jià)下跌

【答案】：D

130、有效的投資策略可以使投資的債券投資組合，獲得的利息和收回

的本金恰好滿足未來現(xiàn)金需求，這種方法稱為（）

A.水平配比策略

B.久期配比策略

C.現(xiàn)金配比策略

1）.價(jià)格免疫策略

【答案】：C

13k根據(jù)《上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則》，用于融資融券

的標(biāo)的證券為股票的，其股東人數(shù)不少于（）人。

A.1000

B.2000

C.3000

D.4000

【答案】：D

132、以下屬于進(jìn)行資產(chǎn)配置主要考慮的因素的是（）。

A.I、II、III、IV、V

B.1、11、山、IV

C.I、II、III、V

I）.I、II、IV、V

【答案】：A

133、下列不屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)的是（）。

A.大多數(shù)資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)方向往往是相同的

B.無法通過分散化投資來回避

C.可以通過分散化投資來回避

I）.由同一個(gè)因素導(dǎo)致大部分資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)

【答案】：C

134、權(quán)益乘數(shù)的計(jì)算方法是（）。

A.資產(chǎn)除以所有者權(quán)益

B.負(fù)債除以所有者權(quán)益

C.資產(chǎn)除以負(fù)債

1）.負(fù)債除以資產(chǎn)

【答案】：A

135、某公司按每股0.5元送現(xiàn)金紅利，配股價(jià)格為5元，股東按每股

0.1的比例實(shí)行配股，3月24日為權(quán)益登記日，3月23日該股票收盤

價(jià)為11元，請(qǐng)計(jì)算該股票除權(quán)（息）參考價(jià)為（）元。

A.9

B.12

C.11

D.10

【答案】：D

136、下列關(guān)于回購(gòu)協(xié)議的表述，錯(cuò)誤的是（）。

A.回購(gòu)協(xié)議是指資金需求方在出售證券的同時(shí)與證券的購(gòu)買方約定在

一定期限后按約定價(jià)格購(gòu)回所賣證券的交易行為

B.本質(zhì)上，回購(gòu)協(xié)議是一種證券抵押貸款，抵押品以國(guó)債為主

C.按回購(gòu)期限劃分，我國(guó)在交易所掛牌的國(guó)債回購(gòu)可以分為1天、2天、

3天、4天、7天、14天、28天、91天一級(jí)182天

I）.由于買斷式回購(gòu)歷史很長(zhǎng)，回購(gòu)市場(chǎng)目前以買斷式回購(gòu)為主要交易

品種

【答案】：D

137、如果a與b證券之間的相關(guān)系數(shù)絕對(duì)值比b與C之間的相關(guān)系數(shù)

絕對(duì)值大，則證券之間的相關(guān)性的強(qiáng)弱關(guān)系為（）。

A.無法確定

B.A與B證券之間的相關(guān)性更強(qiáng)

C.一致

D.B與C證券之間的相關(guān)性更強(qiáng)

【答案】：B

138、歐盟金融市場(chǎng)上運(yùn)營(yíng)的所有私募股權(quán)投資基金必須進(jìn)行托管，托

管機(jī)構(gòu)可以是（）。

A.銀行

B.公證員

C.律師

I）.以上都正確

【答案】：D

139、基金運(yùn)營(yíng)過程中發(fā)生的增值稅的繳納主體是（）。

A.滬深交易所

B.基金管理人

C.券商

I）.基金托管人

【答案】：B

140、為防范證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，我國(guó)設(shè)立了（），用于墊付或彌補(bǔ)

因違約交收、技術(shù)故障、操作失誤、不可抗力等造成的證券登記結(jié)算

機(jī)構(gòu)的損失。

A.證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)基金

B.證券交易風(fēng)險(xiǎn)基金

C.管理風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

I）.投資者保護(hù)基金

【答案】：A

14k合約標(biāo)的資產(chǎn)不可能是（）。

A.股票

B.債券

C.市場(chǎng)利率

D.期貨

【答案】：D

142、目前，（）符合QDH可在境內(nèi)募集資金進(jìn)行境外投資管理。

A.基金管理公司

B.證券公司

C.商業(yè)銀行等其他金融機(jī)構(gòu)

D.以上選項(xiàng)都正確

【答案】：D

143、（）是上市公司向不特定對(duì)象公開募集股份的行為，是常用

的增資方式。

A.IPO

B.增發(fā)

C.回購(gòu)

D.分紅

【答案】：B

144、主動(dòng)比重是一個(gè)相對(duì)于業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，用來衡量投資

組合相對(duì)于基準(zhǔn)的（）。

A.偏離程度

B.風(fēng)險(xiǎn)高度

C.比重率

D.期望收益

【答案】：A

145、（）是指在某一時(shí)點(diǎn)上，各種不同期限債券的收益率和到期

期限之間的關(guān)系。將這種關(guān)系在以期限為橫坐標(biāo)、收益率為縱坐標(biāo)的

直角坐標(biāo)系上表示出來，就得到收益率曲線。

A.預(yù)期理論

B.市場(chǎng)分割理論

C.優(yōu)先置產(chǎn)理論

D.利率期限結(jié)構(gòu)

【答案】；D

146、（，年美國(guó)所羅門兄弟公司為n?M和世界銀行辦理首筆美

元與德國(guó)馬克和瑞士法郎之間的貨幣互換業(yè)務(wù)。

A.1982

B.1981

C.1980

D.2000

【答案】：B

147、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的風(fēng)險(xiǎn)有（）。

A.I、IV

B.I、III、IV

C.II.III.IV

D.I、n、in

【答案】：A

148、以下不屬于影響到期收益率的影響因素的是（）

A.再投資收益率

B.利率期限結(jié)構(gòu)

C.債券市場(chǎng)價(jià)格

D.計(jì)息方式

【答案】：B

149、下列免征營(yíng)業(yè)稅的收入有（）

A.金融機(jī)構(gòu)買賣基金份額的差價(jià)收入

B.金融機(jī)構(gòu)買賣基金的差價(jià)收入

C.基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入

D.基金管理人、基金托管人從事基金管理活動(dòng)取得的收入

【答案】；C

150、可轉(zhuǎn)換債券是指在一段時(shí)期內(nèi)，持有者有權(quán)按照約定的轉(zhuǎn)換價(jià)格

或轉(zhuǎn)換比率將其轉(zhuǎn)換為（）的公司債券。

A.普通股股票

B.優(yōu)先股股票

C.無記名股票

D.后配股股票

【答案】：A

15k某公司發(fā)行了面值為100元的3年期零息債券，現(xiàn)在市場(chǎng)利率為

10%,則該債券的現(xiàn)值為（）。

A.75.13元

B.133.10元

C.82.64元

D.70.00元

【答案】：A

152、評(píng)價(jià)企業(yè)盈利能力的此率有很多，除了資產(chǎn)收益率和爭(zhēng)資產(chǎn)收益

率之外。最常用的還有（）。

A.流動(dòng)此率

B.銷售利潤(rùn)率（R0S）

C.存貨周轉(zhuǎn)率

D.資產(chǎn)負(fù)債率

【答案】：B

153、不屬于商業(yè)票據(jù)的特點(diǎn)的是（）

A.面額較大

B.利率較低

C.可抵押

D.只有一級(jí)市場(chǎng)

【答案】：C

154、()風(fēng)險(xiǎn)是指在一定程度上無法通過一定范圍內(nèi)的分散化投

資來降低的風(fēng)險(xiǎn)。

A.經(jīng)營(yíng)

B.對(duì)沖

C.非系統(tǒng)性

D.系統(tǒng)性

【答案】：D

155、關(guān)于債券當(dāng)期收益率與到期收益率的關(guān)系，下列表述正確的是

()O

A.I.IV

B.II.III

C.II.N

D.I.Ill

【答案】：B

156、關(guān)于資本市場(chǎng)線，以下表述錯(cuò)誤的

A.資本市場(chǎng)線也叫資本配置線

B.資本市場(chǎng)線斜率總為正

C.資本市場(chǎng)線通過無風(fēng)險(xiǎn)

D.資本市場(chǎng)線是可達(dá)到的最優(yōu)的資源配置

【答案】：A

157、我國(guó)國(guó)債期限結(jié)構(gòu)以中期為主，3?5年的國(guó)債占比超過()。

A.95%

B.90%

C.85%

I).80%

【答案】：D

158、以下屬于衡量貨幣市場(chǎng)基金的風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)包括（）。

A.II、III、IV、V

B.I、HI、MV

C.I、II、IV、V

I）.1、11、山、IV、V

【答案】：D

159、收益率曲線轉(zhuǎn)換過程中，出現(xiàn)長(zhǎng)短期債券收益率基本相等，這樣

的曲線是（）

A.水平收益曲線

B.正收益曲線

C.反轉(zhuǎn)收益曲線

D.上升收益曲線

【答案】：A

160、（）是指投資者在短期內(nèi)以一個(gè)合理的價(jià)格將投資資產(chǎn)變現(xiàn)的容

易程度。

A.變現(xiàn)性

B.流動(dòng)性

C.收益性

D.永久性

【答案】：B

161、可轉(zhuǎn)換債券的應(yīng)半年或1年付息1次，到期后（）個(gè)工作日

內(nèi)應(yīng)償還未轉(zhuǎn)股債券的本金及最后一期利息。

A.5

B.7

C.10

D.15

【答案】：A

162、關(guān)于影響投資者需求的關(guān)鍵因素，以下表述錯(cuò)誤的是()

A.基金管理人應(yīng)當(dāng)為投資者提供顧問服務(wù)，讓其了解符合自身風(fēng)險(xiǎn)容

忍度和當(dāng)前市場(chǎng)環(huán)境的可實(shí)現(xiàn)的收益目標(biāo)

B.一般情況下，投資期限較長(zhǎng)的投資者對(duì)流動(dòng)性的要求不高

C.對(duì)于投資者的風(fēng)險(xiǎn)容忍度，投資經(jīng)理應(yīng)當(dāng)剔除其風(fēng)險(xiǎn)承受意愿，而

只考慮其風(fēng)險(xiǎn)承受能力

D.其他條件相同時(shí)，投資期限越長(zhǎng)，投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力越高

【答案】：C

163、用復(fù)利計(jì)算第11期終值的公式為()。

A.FV=PV(l+in)

B.PV=FV(l+in)

C.FV=PV(l+i)n

D.PV=FV(l+i)n

【答案】：C

164、()認(rèn)為只有證券或證券組合的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)才能獲得收益補(bǔ)償,

其非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)將得不到收益補(bǔ)償。

A.最大方差法模型

B.最小方差法模型

C.均值方差法模型

D.資本資產(chǎn)定價(jià)模型

【答案】；D

165、（）屬于基金公司的核心保密區(qū)域，執(zhí)行最嚴(yán)格的保密要

求。

A.研究部

B.投資部

C.交易部

D.投資決策委員會(huì)

【答案】：C

166、關(guān)于預(yù)期損失，以下說法錯(cuò)誤的是（）。

A.預(yù)期損失也被稱為條件風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值度或條件尾部期望或尾部損失

B.預(yù)期損失是指在給定妁時(shí)間區(qū)間和置信區(qū)間內(nèi)，投資組合損失的期

望值

C.預(yù)期損失由于其在尾部風(fēng)險(xiǎn)度量及次可加性等方面的優(yōu)勢(shì)，越來越

受到金融行業(yè)及監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重視

D.預(yù)期損失是指在利率、匯率等市場(chǎng)因素發(fā)生變化時(shí)，投資組合損失

的期望值

【答案】：D

167、新興的、快速成長(zhǎng)的企業(yè)，由于需要不斷進(jìn)行資本投資，其經(jīng)營(yíng)

活動(dòng)現(xiàn)金流量可能為（）,而籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量可能為（）。

A.正;正

B.負(fù)；正

C.正;負(fù)

D.負(fù)；負(fù)

【答案】：B

168、在發(fā)達(dá)國(guó)家，貨幣市場(chǎng)工具主要有（）。

A.I、HI、IV

B.I、II、III

c.i、n、in、iv

D.i、IKIV

【答案】：c

169、我國(guó)證券市場(chǎng)已經(jīng)實(shí)行了貨銀對(duì)付制度的交易品種是（）。

A.債券

B.A股

C.基金

D.權(quán)證

【答案】：D

170、A基金的基金管理人決定進(jìn)行利潤(rùn)分配，每10份基金份額派發(fā)紅

利0.5元，某投資者持有20000份A基金，選擇了紅利再投資方式，

其除息前對(duì)應(yīng)的A基金資產(chǎn)價(jià)值30000元，則除息后該投資者的A基

金資產(chǎn)價(jià)值為（）元。

A.20000

B.30000

C.29000

D.31000

【答案】：B

17k根據(jù)中國(guó)結(jié)算公司上海分公司的規(guī)定，結(jié)算參與人在中國(guó)結(jié)算公

司上海分公司開立的結(jié)算資金賬戶包括（）。

A.I.II.III.IV

B.I.II.111.V

C.I.II.IV.V

D.i.n.in.Mv

【答案】；D

172、業(yè)內(nèi)最常用的股票型基金相對(duì)收益歸因分析模型是（）

A.平均收益率

B.夏普比率

C.B.rinson模型

D.特雷諾比率

【答案】：C

173、資產(chǎn)負(fù)債表的作用不包括（）。

A.資產(chǎn)負(fù)債表可以為收益把關(guān)

B.資產(chǎn)負(fù)債表上的資源為分析收入來源性質(zhì)及其穩(wěn)定性提供了基礎(chǔ)

C.資產(chǎn)負(fù)債表列出了企業(yè)占有資源的數(shù)量和性質(zhì)

D.資產(chǎn)負(fù)債表可以反映企業(yè)投入與產(chǎn)出的關(guān)系

【答案】：D

174.以下關(guān)于房產(chǎn)投資信托基金，說法正確的是（）。

A.信息不對(duì)稱程度對(duì)于其他房地產(chǎn)投資工具低的多

B.收益波動(dòng)幅度大，抗通脹能力差

C.風(fēng)險(xiǎn)大，收益局

D.不能在二級(jí)市場(chǎng)進(jìn)行交易，變現(xiàn)能力差

【答案】：A

175、王某擬貸款購(gòu)買本金為150萬(wàn)，利率為7%的10年期的住房，以

等額本息法償還。利用（）系數(shù)可以計(jì)算每年年末償還本金利息總額。

A.單利終值

B.復(fù)利終值

C.單利現(xiàn)值

D.復(fù)利現(xiàn)值

【答案】：I）

176、下列關(guān)于股票回購(gòu)、股票拆分的說法，不正確的是（）。

A.股票回購(gòu)的方式主要有場(chǎng)內(nèi)公開市場(chǎng)回購(gòu)和場(chǎng)外協(xié)議回購(gòu)兩種

B.股票回購(gòu)會(huì)減少流通在外的股份，購(gòu)回的股票會(huì)被注銷或以庫(kù)存股

的形式存在

C.股票拆分對(duì)公司的資本結(jié)構(gòu)和股東權(quán)益不會(huì)產(chǎn)生任何影響，一般只

會(huì)使發(fā)行在外的股票總數(shù)增加，每股面值降低

D.場(chǎng)內(nèi)公開市場(chǎng)回購(gòu)是指按照目前市場(chǎng)價(jià)格回購(gòu)企業(yè)股票，此種方法

的透明度比較高

【答案】：A

177、機(jī)構(gòu)投資者相比于個(gè)人投資者更加偏好于另類投資產(chǎn)品的原因是

另類投資產(chǎn)品（）0

A.可以提高收益

B.可以分散風(fēng)險(xiǎn)

C.市場(chǎng)信息不對(duì)稱

D.流動(dòng)性較強(qiáng)

【答案】：C

178、基金管理人運(yùn)用證券投資基金買賣股票、債券的差價(jià)收入，（）

營(yíng)業(yè)稅。

A.免征

B.不征收

C.征收

D.減征

【答案】：A

179、以下關(guān)于中證全債指數(shù)的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.中證指數(shù)公司每日計(jì)算并發(fā)布收盤指數(shù)

B.是中證指數(shù)公司編制并發(fā)布的第一只債券類指數(shù)

C.當(dāng)分成份證卷出現(xiàn)異常價(jià)格或無價(jià)格的情況時(shí)，計(jì)算指數(shù)時(shí)剔除該

成分券

D.樣本包括銀行間市場(chǎng)和滬深交易所市場(chǎng)的國(guó)債、金融債券和企業(yè)債

券

【答案】：C

180、下列關(guān)于衍生工具的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.遠(yuǎn)期合約、期貨合約、互換合約、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具常被稱為基

礎(chǔ)性衍生工具

B.按合約特點(diǎn)可以分為遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和

結(jié)構(gòu)化金融衍生工具

C.期權(quán)合約、期貨合約屬于獨(dú)立衍生工具

D.按產(chǎn)品形態(tài)可以分為獨(dú)立衍生工具、嵌入式衍生工具

【答案】：A

181、單個(gè)境外投資者通過合格投資者持有一家上市公司股票的，持股

比例不得超過該公司股份總數(shù)的（）；所有境外投資者對(duì)單個(gè)

上市公司A股的持股比例總和，不超過該上市公司股份總數(shù)的

（）。

A.10%；20%

B.10%；30%

C.20%；30%

1）.20%；50%

【答案】：B

182、下列（）情形不可以暫?；鸸乐?。

A.法定節(jié)假日

B.證券交易所暫停營(yíng)業(yè)

C.因不可抗力導(dǎo)致無法準(zhǔn)確評(píng)估基金資產(chǎn)價(jià)值

D.基金公布年報(bào)

【答案】：D

183、下列對(duì)貝塔系數(shù)（P）的使用表達(dá)正確的是（）。

A.貝塔系數(shù)小于0時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)方向與市場(chǎng)一致

B.貝塔系數(shù)大于0時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)方向與市場(chǎng)相反

C.貝塔系數(shù)大于1時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)幅度與市場(chǎng)一致

【）.貝塔系數(shù)小于1（大于0）時(shí)，該投資組合的價(jià)格變動(dòng)幅度比市場(chǎng)小

【答案】：D

184、下列業(yè)務(wù)對(duì)基金管理人的投資交易影響最大的是（）。

A.基金管理費(fèi)率的變化

B.基金發(fā)生非交易過戶

C.基金份額的變動(dòng)很大

D.基金業(yè)績(jī)報(bào)酬計(jì)提方式的變更

【答案】：C

185、股票投資組合構(gòu)建通?？梢圆捎米陨隙虏呗裕陨隙虏呗詮?/p>

宏觀形勢(shì)及行業(yè)、板塊特征入手，明確大類資產(chǎn)、國(guó)家、行業(yè)的配置,

然后再挑選相應(yīng)的股票作為投資標(biāo)的，實(shí)現(xiàn)配置目標(biāo)，自下而上則是

依賴個(gè)股篩選的投資策略，關(guān)注的是各個(gè)公司的表現(xiàn)，而非經(jīng)濟(jì)或市

場(chǎng)的整體趨勢(shì)。這種說法（）。

A.正確

B.錯(cuò)誤

C.部分正確

D.部分錯(cuò)誤

【答案】：A

186、下列屬于基金利潤(rùn)來源中利息收入的是（）。

A.買入返售金融資產(chǎn)收入

B.股利收益

C.手續(xù)費(fèi)返還

D.基金投資收益

【答案】：A

187、關(guān)于交易所的交易時(shí)間，說法錯(cuò)誤的是（）o

A.期貨合約的交易時(shí)間是固定的

B.一般每周營(yíng)業(yè)4天，周五、周六、周日及國(guó)家法定節(jié)假日休息

C.每個(gè)交易所對(duì)交易時(shí)間都有嚴(yán)格的規(guī)定

D.各交易品種的交易時(shí)間也可以不同，由交易所安排

【答案】：B

188、（）顯示了企業(yè)在一年或一個(gè)經(jīng)營(yíng)周期內(nèi)，應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)

次數(shù)。

A.現(xiàn)金資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

B.存貨周轉(zhuǎn)率

C.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率

D.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

【答案】：C

189、下列關(guān)于盧森堡的相關(guān)知識(shí)說法錯(cuò)誤的是（）。

A.盧森堡是歐洲第一、世界第八大金融中心

B.盧森堡有全球第二大基金資產(chǎn)管理市場(chǎng)

C.盧森堡擁有全世界3C%的管理資產(chǎn)

1）.盧森堡是另類投資基金的中心

【答案】：C

190、關(guān)于資本資產(chǎn)定價(jià)模型的基本假定的說法（）是錯(cuò)誤的。

A.所有投資者的投資期限都是相同的，并且不在投資期限內(nèi)對(duì)投資組

合做動(dòng)態(tài)的調(diào)整

B.所有的投資都可以無限分割，投資數(shù)量隨意

C.投資者是價(jià)格的接受者，他們的買賣行為不會(huì)改變證券價(jià)格，每個(gè)

投資者都不能對(duì)市場(chǎng)定價(jià)造成顯著影響

D.所有的投資者都是風(fēng)險(xiǎn)偏好者

【答案】：D

191、遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約和互換合約最常見的銜生工具關(guān)

于它們

A.I.IILIV

B.I.II.IV

C.II.III.W

D.I.II.III

【答案】：A

192、當(dāng)投資境外的市場(chǎng)時(shí)，基金面臨最大的風(fēng)險(xiǎn)是（）。

A.政策風(fēng)險(xiǎn)

B.購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)

C.匯率風(fēng)險(xiǎn)

D.利率風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

193、有關(guān)基金估值，托管人應(yīng)復(fù)核、審查基金管理公司計(jì)算的數(shù)據(jù)中

不包括（）。

A.基金份額申購(gòu)價(jià)格

B.基金資產(chǎn)凈值

C.基金份額贖回價(jià)格

D.每位基金持南人的持有份額

【答案】：D

194、以下交易所中，不屬于商品期貨交易所的是()。

A.大商所

B.鄭商所

C.中商所

【).上期所

【答案】：C

195、當(dāng)一個(gè)行業(yè)技術(shù)已經(jīng)成熟，產(chǎn)品的市場(chǎng)基本形成并不斷擴(kuò)大，公

司利潤(rùn)開始逐步上升，股價(jià)逐步上漲時(shí)，表明該行業(yè)處于生命周期的

()O

A.成長(zhǎng)期

B.初創(chuàng)期

C.衰退期

D.成熟期

【答案】：A

196、下列可以列入基金費(fèi)用的有()。

A.基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導(dǎo)致的賽用支

出或基金財(cái)產(chǎn)的損失

B.基金管理人和基金托管人處理與基金運(yùn)作無關(guān)的事項(xiàng)發(fā)生的費(fèi)用

C.基金合同生效前的相關(guān)費(fèi)用，包括但不限于險(xiǎn)資賽、會(huì)計(jì)師和律師

費(fèi)、信息披露費(fèi)用等費(fèi)用

D.基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用

【答案】：D

197、以下不屬于我國(guó)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)職能的是（）

A.結(jié)算

B.登記

C.交易

D.存管

【答案】：C

198、2013年9月6日，首批（）正式在中國(guó)金融期貨交易所推

出。

A.5年期國(guó)債期貨合約

B.10年期國(guó)債期貨合約

C.滬深300指數(shù)期貨合約

D.滬深500指數(shù)期貨合約

【答案】：A

199、國(guó)際證監(jiān)會(huì)組織成立于（）年。

A.1982

B.1983

C.1985

I）.1988

【答案】：B

200、QDII基金產(chǎn)品起點(diǎn)為（）元人民幣。

A.100

B.1000

C.1萬(wàn)

1).10萬(wàn)

【答案】：B

201、某付息國(guó)債面值為100元，票面利率8%,市場(chǎng)利率為5%,期限為2

年，每年付息一次，該債券內(nèi)在價(jià)值為（）

A.100.85

B.108.85

C.90.85

D.105.58

【答案】：D

202、下列關(guān)于基金公司的風(fēng)險(xiǎn)控制，說法錯(cuò)誤的是（）。

A.基金公司通過公司內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)及監(jiān)察稽核部門對(duì)投資交

易過程中的合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制

B.基金公司建立完整的合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)控制體系管理制度，提高投資管理人

員的合規(guī)意識(shí)

C.研究部將相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告反饋至公司投資決策委員會(huì)

D.各部門對(duì)投資組合的交易情況進(jìn)行監(jiān)控，以防范投資組合風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

203、市場(chǎng)利率走低時(shí)，以下判斷正確的是（）。

A.債券價(jià)格上升，再投資收益下降

B.債券價(jià)格不變，因?yàn)槔⑹找嫦鄬?duì)增加，但再投資收益下降，兩者

互相抵消

C.債券價(jià)格下降，再投資收益下降

D.債券價(jià)格上升，再投資收益上升

【答案】：A

204、某企業(yè)有一張帶息期票，面額為30000元，票面利率為4%,出票

日期為4月15日，6月14日到期（共60天），則到期日的利息為

（按單利算）（）元。

A.180

B.190

C.200

D.210

【答案】：C

205、按照會(huì)計(jì)恒等式，資產(chǎn)負(fù)債表的基本邏輯關(guān)系表述為()。

A.資產(chǎn)二負(fù)債+所有者權(quán)益+收入-費(fèi)用

B.資產(chǎn)=負(fù)債+資本公積+盈余公積

C.資產(chǎn)=負(fù)債+收入-費(fèi)用

D.資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益

【答案】：D

206、戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置在動(dòng)態(tài)調(diào)整資產(chǎn)配置時(shí)，需要()o

A.再次估計(jì)投資者風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力

B.再次估計(jì)投資者偏好

C.重新設(shè)定投資者長(zhǎng)遠(yuǎn)投資目標(biāo)

D.重新預(yù)測(cè)不同資產(chǎn)類別的預(yù)測(cè)收益情況

【答案】：D

207、境內(nèi)一家A證券公司成立于2010年6月，2015年3月A公司根

據(jù)公司發(fā)展，需要申請(qǐng)QDII資格。A公司各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合規(guī)定

標(biāo)準(zhǔn)，凈資本為9億元人民幣，凈資本與凈資產(chǎn)比例為65樂經(jīng)營(yíng)集合

資產(chǎn)管理計(jì)劃業(yè)務(wù)已2年，在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模為18億元

人民幣，和4億元人民幣的等值外匯資產(chǎn)。A公司申請(qǐng)QDII業(yè)務(wù)還需

要滿足哪些條件

A.要等到3個(gè)月以后才能申請(qǐng)

B.應(yīng)將凈資本與凈資產(chǎn)比例提高到70%

C.經(jīng)營(yíng)集合資產(chǎn)管理計(jì)劃業(yè)務(wù)應(yīng)滿3年

D.在最近一個(gè)季度末資產(chǎn)管理規(guī)模為30億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)

【答案】：B

208、信用風(fēng)險(xiǎn)指的是基金投資面臨的基金交易對(duì)象無力履約而給基金

帶來的風(fēng)險(xiǎn)；信用風(fēng)險(xiǎn)管理的主要措施包括（）。

A.建立交易對(duì)手信用評(píng)級(jí)制度，根據(jù)交易對(duì)手的資質(zhì)、交易記錄、信

用記錄和交收違約記錄等因素對(duì)交易對(duì)手進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，并定期更新

B.建立針對(duì)債券發(fā)行人的內(nèi)部信用評(píng)級(jí)制度，結(jié)合外部信用評(píng)級(jí)，進(jìn)

行發(fā)行人信用風(fēng)險(xiǎn)管理

C.建立嚴(yán)格的信用風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系，對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)發(fā)現(xiàn)、匯報(bào)和處理

D.以上選項(xiàng)都對(duì)

【答案】：D

209、根據(jù)現(xiàn)代組合理論，能夠反映投資組合風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)大小

的是（）。

A.貝塔系數(shù)

B.期望值

C.權(quán)重

D.協(xié)方差

【答案】：A

210、小李購(gòu)買了100股A上市公司的普通股，關(guān)于他所持有的普通股

的權(quán)利，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.公司召開股東大會(huì)時(shí)，享受表決權(quán)

B.公司有盈利時(shí)，享受約定的固定股息率的權(quán)利

C.在公司支付債息和優(yōu)先股股息時(shí)，參與股利分配

D.公司破產(chǎn)清算時(shí)，享有財(cái)產(chǎn)分配權(quán)

【答案】：B

211、我國(guó)的開放式基金按規(guī)定需要在基金合同中約定每年利潤(rùn)分配的

()次數(shù)和利潤(rùn)分配的()比例。

A.最多；最高

B.最多;最低

C.最少；最低

D.最少；最高

【答案】：B

212、()是通過星級(jí)將某基金在同類基金中的排位情況簡(jiǎn)單清晰

地表示出來的一種方法,

A.基金分類評(píng)價(jià)

B.基金交易所

C.基金風(fēng)格評(píng)價(jià)

D.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)

【答案】：D

213、某2年期債券面值100元，票面利率為5%,每年付息，現(xiàn)在的市

場(chǎng)收益率為6樂市場(chǎng)價(jià)格98.17元，則其麥考利久期是()o

A.1.95年

B.2.05年

C.1年

D.2年

【答案】：A

214、()是專門投資于基金的基金產(chǎn)品。

A.L0F

B.ETF

C.F0F

D.QDII

【答案】：C

215、關(guān)于杜邦分析法，以下表述錯(cuò)誤的是()

A.杜邦分析法中，資產(chǎn)收益率可以分解成銷售利潤(rùn)率與總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

的乘積

B.杜邦分析法有助于深入分析比較企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)

C.杜邦分析法最早是由美國(guó)杜邦公司使用的一種財(cái)務(wù)分析方法

I).杜邦分析法是針對(duì)總資產(chǎn)收益率進(jìn)行逐級(jí)分解的財(cái)務(wù)分析方法

【答案】：D

216、投資者投資一項(xiàng)目，該項(xiàng)目5年后，將一次性獲10000元收入，

假定投資者希望的年利率為5%,那么按單利計(jì)算，投資現(xiàn)值為

()O

A.8000元

B.12500元

C.7500元

D.10000元

【答案】：A

217、新興的、快速成長(zhǎng)的企業(yè)，由于需要不斷進(jìn)行資本投資，其經(jīng)營(yíng)

活動(dòng)現(xiàn)金流量可能為()