2025年證券從業(yè)資格考試試卷及參考答案一、單項(xiàng)選擇題（共30題，每題1分，共30分。以下備選項(xiàng)中只有一項(xiàng)最符合題目要求）1.根據(jù)《證券法》規(guī)定，公開發(fā)行公司債券累計(jì)債券余額不超過公司凈資產(chǎn)的比例是（）。A.20%B.30%C.40%D.50%2.下列不屬于金融衍生工具基本特征的是（）。A.跨期性B.杠桿性C.確定性D.聯(lián)動(dòng)性3.投資者通過融資融券交易向證券公司融入資金買入證券時(shí)，需提交的保證金比例不得低于（）。A.20%B.30%C.50%D.100%4.按照我國證券登記結(jié)算制度，證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)需為投資者開立的賬戶類型是（）。A.信用證券賬戶B.資金賬戶C.證券賬戶D.交易賬戶5.根據(jù)《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》，普通投資者申請(qǐng)轉(zhuǎn)化為專業(yè)投資者時(shí)，需滿足最近（）年個(gè)人金融資產(chǎn)不低于500萬元或最近3年個(gè)人年均收入不低于50萬元的條件。A.1B.2C.3D.56.關(guān)于股票分割與合并，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A.股票分割會(huì)降低每股面值B.股票合并可能導(dǎo)致股價(jià)波動(dòng)C.分割后股東權(quán)益總額不變D.合并后每股收益會(huì)下降7.首次公開發(fā)行股票采用詢價(jià)方式定價(jià)時(shí)，網(wǎng)下投資者報(bào)價(jià)后，發(fā)行人和主承銷商應(yīng)當(dāng)剔除擬申購總量中報(bào)價(jià)最高的部分，剔除部分不得低于所有網(wǎng)下投資者擬申購總量的（）。A.5%B.10%C.15%D.20%8.下列關(guān)于開放式基金與封閉式基金的區(qū)別，錯(cuò)誤的是（）。A.開放式基金規(guī)模不固定，封閉式基金規(guī)模固定B.開放式基金可隨時(shí)申購贖回，封閉式基金在封閉期內(nèi)不可贖回C.開放式基金一般無固定存續(xù)期，封閉式基金有固定存續(xù)期D.開放式基金的交易價(jià)格主要受二級(jí)市場(chǎng)供求關(guān)系影響9.根據(jù)《上市公司信息披露管理辦法》，重大事件的信息披露應(yīng)當(dāng)在（）內(nèi)編制臨時(shí)報(bào)告并披露。A.2個(gè)交易日B.3個(gè)交易日C.5個(gè)交易日D.7個(gè)交易日10.下列屬于證券自營業(yè)務(wù)禁止行為的是（）。A.合理控制持倉比例B.以自己名義開設(shè)證券賬戶C.假借他人名義進(jìn)行自營D.建立內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控機(jī)制11.關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券，下列說法正確的是（）。A.轉(zhuǎn)換期限自發(fā)行結(jié)束之日起不少于6個(gè)月B.每張債券的面值為1000元C.轉(zhuǎn)換價(jià)格應(yīng)不低于募集說明書公告前10個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)D.發(fā)行后累計(jì)公司債券余額不超過最近1期末凈資產(chǎn)額的30%12.證券公司從事證券投資顧問業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與客戶簽訂投資顧問服務(wù)協(xié)議，協(xié)議內(nèi)容不包括（）。A.服務(wù)內(nèi)容和方式B.收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)和支付方式C.客戶投資收益保證D.風(fēng)險(xiǎn)揭示條款13.下列不屬于場(chǎng)外交易市場(chǎng)的是（）。A.全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)B.區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)C.科創(chuàng)板D.券商柜臺(tái)市場(chǎng)14.根據(jù)《證券投資基金法》，基金托管人職責(zé)終止的情形不包括（）。A.被依法取消基金托管資格B.被基金份額持有人大會(huì)解任C.依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)D.基金管理人職責(zé)終止15.關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)的保證金可用余額，下列計(jì)算正確的是（）。A.現(xiàn)金+∑（充抵保證金的證券市值×折算率）B.現(xiàn)金+∑（充抵保證金的證券市值×折算率）-∑（融資買入證券金額×融資保證金比例）-∑（融券賣出證券市值×融券保證金比例）C.現(xiàn)金+∑（充抵保證金的證券市值×折算率）+∑（融資買入證券金額×融資保證金比例）D.現(xiàn)金+∑（充抵保證金的證券市值×折算率）+∑（融券賣出證券市值×融券保證金比例）16.下列關(guān)于優(yōu)先股的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.優(yōu)先股股東一般無表決權(quán)B.優(yōu)先股股息率固定C.優(yōu)先股在公司清算時(shí)清償順序優(yōu)于普通股D.優(yōu)先股可以參與公司剩余利潤分配17.證券公司向客戶收取的傭金不得高于證券交易金額的（），也不得低于代收的證券交易監(jiān)管費(fèi)和證券交易所手續(xù)費(fèi)等。A.0.1%B.0.3%C.0.5%D.1%18.關(guān)于金融期權(quán)，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A.看漲期權(quán)買方有權(quán)在約定時(shí)間以約定價(jià)格買入標(biāo)的資產(chǎn)B.期權(quán)賣方需繳納保證金C.期權(quán)買方最大損失為期權(quán)費(fèi)D.歐式期權(quán)可在到期日前任何時(shí)間行權(quán)19.根據(jù)《證券法》，證券交易場(chǎng)所、證券公司、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員，證券業(yè)協(xié)會(huì)、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)及其工作人員，在證券交易活動(dòng)中不得作出的行為是（）。A.泄露所知悉的商業(yè)秘密B.發(fā)布證券研究報(bào)告C.提供投資咨詢服務(wù)D.進(jìn)行合規(guī)審查20.下列關(guān)于證券投資基金的特點(diǎn)，不包括（）。A.集合理財(cái)、專業(yè)管理B.組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)C.利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)D.保證收益、無風(fēng)險(xiǎn)21.首次公開發(fā)行股票并在主板上市的公司，最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤均為正數(shù)且累計(jì)超過（）萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計(jì)算依據(jù)。A.2000B.3000C.5000D.1000022.關(guān)于股票價(jià)格指數(shù)，下列說法正確的是（）。A.上證綜合指數(shù)采用派許加權(quán)綜合價(jià)格指數(shù)公式計(jì)算B.深證成分指數(shù)是全樣本指數(shù)C.滬深300指數(shù)樣本股數(shù)量為300只D.中證500指數(shù)反映中小市值公司股票表現(xiàn)23.證券公司從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)置備統(tǒng)一制定的（），供委托人使用。A.證券買賣委托書B.客戶風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)問卷C.投資顧問服務(wù)協(xié)議D.融資融券合同24.下列關(guān)于債券收益率的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.當(dāng)期收益率=年利息收入/當(dāng)前債券市場(chǎng)價(jià)格B.到期收益率考慮了貨幣的時(shí)間價(jià)值C.即期收益率是持有到期的收益率D.持有期收益率反映持有期間的收益情況25.根據(jù)《證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》，單一資產(chǎn)管理計(jì)劃的投資者人數(shù)不得超過（）人。A.20B.50C.100D.20026.關(guān)于證券承銷，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A.向不特定對(duì)象發(fā)行證券聘請(qǐng)承銷團(tuán)承銷的，承銷團(tuán)應(yīng)當(dāng)由主承銷和參與承銷的證券公司組成B.證券的代銷、包銷期限最長不得超過90日C.股票發(fā)行采用代銷方式，代銷期限屆滿，向投資者出售的股票數(shù)量未達(dá)到擬公開發(fā)行數(shù)量70%的，為發(fā)行失敗D.證券公司可以為本公司預(yù)留所代銷的證券27.下列屬于貨幣市場(chǎng)工具的是（）。A.股票B.長期國債C.商業(yè)票據(jù)D.公司債券28.關(guān)于基金份額持有人大會(huì)，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A.代表基金份額10%以上的持有人有權(quán)自行召集B.召開持有人大會(huì)需提前30日公告C.持有人大會(huì)應(yīng)當(dāng)有代表50%以上基金份額的持有人參加D.大會(huì)決議需經(jīng)參加大會(huì)的持有人所持表決權(quán)的1/2以上通過29.證券公司凈資本與各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備之和的比例不得低于（）。A.100%B.80%C.50%D.30%30.下列關(guān)于資產(chǎn)證券化的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.基礎(chǔ)資產(chǎn)可以是債權(quán)類資產(chǎn)或收益權(quán)類資產(chǎn)B.特殊目的載體（SPV）是資產(chǎn)證券化的核心C.資產(chǎn)證券化可以實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隔離D.資產(chǎn)證券化產(chǎn)品只能在交易所市場(chǎng)發(fā)行二、組合型選擇題（共20題，每題1.5分，共30分。以下備選項(xiàng)中只有一項(xiàng)最符合題目要求，每個(gè)選項(xiàng)中至少有兩個(gè)正確項(xiàng)）31.下列屬于我國證券市場(chǎng)法律體系層級(jí)的有（）。①法律②行政法規(guī)③部門規(guī)章④行業(yè)自律規(guī)則A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④32.關(guān)于科創(chuàng)板股票發(fā)行上市條件，下列說法正確的有（）。①符合中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的發(fā)行條件②發(fā)行后股本總額不低于3000萬元③公開發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的25%以上；公司股本總額超過4億元的，公開發(fā)行股份的比例為10%以上④市值及財(cái)務(wù)指標(biāo)符合規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④33.證券公司開展經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)時(shí)，禁止的行為包括（）。①挪用客戶交易結(jié)算資金②接受客戶的全權(quán)委托③為客戶提供融資融券服務(wù)④誘導(dǎo)客戶進(jìn)行不必要的證券交易A.①②③B.①②④C.②③④D.①③④34.下列關(guān)于證券投資基金分類的說法，正確的有（）。①根據(jù)運(yùn)作方式不同，可分為開放式基金和封閉式基金②根據(jù)投資對(duì)象不同，可分為股票基金、債券基金、貨幣市場(chǎng)基金等③根據(jù)投資目標(biāo)不同，可分為成長型基金、收入型基金和平衡型基金④根據(jù)募集方式不同，可分為公募基金和私募基金A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④35.關(guān)于內(nèi)幕信息，下列說法正確的有（）。①涉及公司的經(jīng)營、財(cái)務(wù)或者對(duì)該公司證券的市場(chǎng)價(jià)格有重大影響的尚未公開的信息②內(nèi)幕信息的知情人包括公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員③持有公司5%以上股份的股東及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員④內(nèi)幕信息的范圍由國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④36.下列屬于債券基本要素的有（）。①債券面值②債券票面利率③債券到期日④債券發(fā)行價(jià)格A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④37.關(guān)于證券登記結(jié)算制度，下列說法正確的有（）。①實(shí)行證券實(shí)名制②結(jié)算參與人需以自己名義開立結(jié)算賬戶③證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)需妥善保存登記、存管和結(jié)算的原始憑證及有關(guān)文件和資料，保存期限不得少于20年④證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)為證券交易提供集中登記、存管與結(jié)算服務(wù)A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④38.證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)體系包括（）。①凈資本②風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率③資本杠桿率④流動(dòng)性覆蓋率A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④39.關(guān)于可交換公司債券，下列說法正確的有（）。①發(fā)行人是上市公司股東②交換的是發(fā)行人持有的其他公司的股票③發(fā)行目的包括降低融資成本、市值管理等④交換期限自發(fā)行結(jié)束之日起不少于12個(gè)月A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④40.下列關(guān)于投資者適當(dāng)性管理的說法，正確的有（）。①經(jīng)營機(jī)構(gòu)需了解投資者基本信息、財(cái)務(wù)狀況、投資目標(biāo)等②普通投資者與經(jīng)營機(jī)構(gòu)發(fā)生糾紛時(shí)，經(jīng)營機(jī)構(gòu)需提供相關(guān)資料證明其履行了適當(dāng)性義務(wù)③經(jīng)營機(jī)構(gòu)需向投資者充分揭示產(chǎn)品或服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)④投資者需對(duì)其提供信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性負(fù)責(zé)A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④41.關(guān)于股票發(fā)行注冊(cè)制，下列說法正確的有（）。①以信息披露為核心②審核機(jī)構(gòu)對(duì)證券的投資價(jià)值作出判斷③發(fā)行人需充分披露投資者作出價(jià)值判斷和投資決策所必需的信息④注冊(cè)制下發(fā)行效率更高A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④42.下列屬于證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的有（）。①會(huì)計(jì)師事務(wù)所②律師事務(wù)所③資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)④資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④43.關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)，下列說法正確的有（）。①客戶信用風(fēng)險(xiǎn)②市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)③流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)④操作風(fēng)險(xiǎn)A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④44.下列關(guān)于優(yōu)先股和普通股的區(qū)別，正確的有（）。①優(yōu)先股股息固定，普通股股息不固定②優(yōu)先股股東無表決權(quán)，普通股股東有表決權(quán)③優(yōu)先股清償順序優(yōu)先于普通股④優(yōu)先股收益一般低于普通股A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④45.關(guān)于證券投資顧問業(yè)務(wù)與證券分析師業(yè)務(wù)的區(qū)別，正確的有（）。①投資顧問針對(duì)個(gè)別客戶，分析師針對(duì)不特定對(duì)象②投資顧問提供具體投資建議，分析師提供研究報(bào)告③投資顧問需與客戶簽訂協(xié)議，分析師無需簽訂④投資顧問服務(wù)收費(fèi)，分析師服務(wù)不收費(fèi)A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④46.下列關(guān)于債券評(píng)級(jí)的說法，正確的有（）。①評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)需對(duì)債券的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估②AAA級(jí)表示償還債務(wù)的能力極強(qiáng)，基本不受不利經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響③評(píng)級(jí)結(jié)果需向社會(huì)公布④評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)需保持獨(dú)立性A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④47.關(guān)于基金管理人的職責(zé)，下列說法正確的有（）。①依法募集資金，辦理基金份額的發(fā)售和登記事宜②辦理基金備案手續(xù)③對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬④計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值A(chǔ).①②③B.①②④C.①③④D.①②③④48.下列屬于場(chǎng)外衍生品的有（）。①利率互換②股票期權(quán)③信用違約互換（CDS）④外匯遠(yuǎn)期A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④49.關(guān)于證券公司合規(guī)管理，下列說法正確的有（）。①合規(guī)管理的基本制度由中國證監(jiān)會(huì)制定②證券公司需設(shè)立合規(guī)總監(jiān)③合規(guī)部門需獨(dú)立于業(yè)務(wù)部門④合規(guī)管理需覆蓋所有業(yè)務(wù)、部門和人員A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④50.關(guān)于資產(chǎn)支持證券（ABS），下列說法正確的有（）。①基礎(chǔ)資產(chǎn)需具有可預(yù)測(cè)的現(xiàn)金流②通過結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì)進(jìn)行信用增級(jí)③投資者的收益來源于基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生的現(xiàn)金流④只能在銀行間市場(chǎng)發(fā)行A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④三、判斷題（共20題，每題1分，共20分。正確的選“正確”，錯(cuò)誤的選“錯(cuò)誤”）51.證券市場(chǎng)的基本功能包括籌資-投資功能、資本定價(jià)功能和資本配置功能。（）52.股票是一種所有權(quán)憑證，債券是一種債權(quán)債務(wù)憑證。（）53.開放式基金的申購贖回價(jià)格以基金份額凈值為基礎(chǔ)，不受市場(chǎng)供求關(guān)系影響。（）54.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)，其持倉規(guī)?？梢猿^凈資本的規(guī)定比例。（）55.投資者參與港股通交易，需使用滬市或深市人民幣普通股票賬戶。（）56.證券投資基金的托管人負(fù)責(zé)基金的投資操作，管理人負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的保管。（）57.可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換價(jià)值等于標(biāo)的股票市場(chǎng)價(jià)格乘以轉(zhuǎn)換比例。（）58.內(nèi)幕交易行為包括利用內(nèi)幕信息建議他人買賣證券。（）59.全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（新三板）屬于場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)。（）60.證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)是為證券交易提供集中登記、存管與結(jié)算服務(wù)的營利法人。（）61.金融期貨的主要品種包括股指期貨、利率期貨和外匯期貨。（）62.證券公司向客戶收取的傭金可以低于代收的證券交易監(jiān)管費(fèi)和證券交易所手續(xù)費(fèi)。（）63.公司型基金的投資者是基金公司的股東，契約型基金的投資者是基金合同的當(dāng)事人。（）64.證券市場(chǎng)監(jiān)管的原則包括依法監(jiān)管原則、保護(hù)投資者利益原則、“三公”原則和監(jiān)督與自律相結(jié)合原則。（）65.資產(chǎn)證券化可以將流動(dòng)性較差的資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為流動(dòng)性較好的證券。（）66.股票價(jià)格指數(shù)的編制方法主要有算術(shù)平均法、加權(quán)平均法和幾何平均法。（）67.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)，不得為本公司預(yù)留所包銷的證券。（）68.基金份額持有人大會(huì)應(yīng)當(dāng)有代表50%以上基金份額的持有人參加，方可召開。（）69.金融期權(quán)的買方需要繳納保證金，賣方不需要繳納。（）70.證券投資顧問可以向客戶承諾投資收益。（）四、綜合題（共2題，每題10分，共20分。閱讀材料并回答問題）材料一：某上市公司擬公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，已知其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率分別為6%、7%、8%，最近1期末凈資產(chǎn)為10億元，累計(jì)公司債券余額為3億元（含本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)換債券）。71.根據(jù)《證券法》及相關(guān)規(guī)定，該公司是否符合公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的條件？請(qǐng)說明理由。材料二：投資者王某通過某證券公司開立了證券賬