金融市場學(xué)專升本復(fù)習(xí)題（含答案解析）一、單選題（共60題，每題1分，共60分）1.上海證券交易所和深圳證券交易所的組織形式都屬于（）。A、會員制B、公司制C、合同制D、合伙制正確答案：A答案解析：上海證券交易所和深圳證券交易所的組織形式都屬于會員制。會員制證券交易所是由會員自愿組成的、不以營利為目的的社會法人團(tuán)體。在會員制證券交易所中，只有會員才能進(jìn)入證券交易所參與交易，會員要繳納會費(fèi)并遵守交易所的規(guī)則。公司制證券交易所是以營利為目的的企業(yè)法人，與會員制不同。合同制和合伙制一般不是證券交易所的組織形式。2.關(guān)于股票流動性，下列說法正確的有（）。Ⅰ.通常大盤股流動性強(qiáng)于小盤股Ⅱ.通常上市公司股票流動性強(qiáng)于非上市公司股票Ⅲ.上市公司股票具有相同的流動性Ⅳ.報價的價差越小，股票流動性越弱A、Ⅲ、ⅣB、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ正確答案：D答案解析：1.大盤股由于股本規(guī)模大，交易活躍，投資者眾多，所以通常大盤股流動性強(qiáng)于小盤股，Ⅰ正確。2.上市公司股票在證券市場上公開交易，有規(guī)范的交易機(jī)制和眾多參與者，而非上市公司股票交易相對不活躍，所以通常上市公司股票流動性強(qiáng)于非上市公司股票，Ⅱ正確。3.不同上市公司的股票，其市值大小、行業(yè)前景、公司業(yè)績等不同，導(dǎo)致交易活躍程度不同，流動性也不同，Ⅲ錯誤。4.報價的價差越小，說明買賣雙方的價格差距越小，交易越容易達(dá)成，股票流動性越強(qiáng)，Ⅳ錯誤。3.證券服務(wù)機(jī)構(gòu)主要包括（）。Ⅰ.證券登記結(jié)算公司Ⅱ.證券投資咨詢機(jī)構(gòu)Ⅲ.律師事務(wù)所Ⅳ.資信評級機(jī)構(gòu)A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅱ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：C答案解析：證券服務(wù)機(jī)構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機(jī)構(gòu)，主要包括證券投資咨詢機(jī)構(gòu)、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、財務(wù)顧問機(jī)構(gòu)、資信評級機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)、會計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所等。所以證券服務(wù)機(jī)構(gòu)主要包括證券投資咨詢機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所、資信評級機(jī)構(gòu)，Ⅰ選項(xiàng)證券登記結(jié)算公司也屬于證券服務(wù)機(jī)構(gòu)，本題答案選C。4.目前我國金融市場實(shí)行的經(jīng)營體制是（）。A、分業(yè)經(jīng)營、混業(yè)管理B、混業(yè)經(jīng)營、分業(yè)管理C、混業(yè)經(jīng)營、混業(yè)管理D、分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)管理正確答案：D答案解析：目前，我國金融市場實(shí)行的經(jīng)營體制是分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)管理。分業(yè)經(jīng)營是指銀行、證券、保險等金融機(jī)構(gòu)分別從事不同類型的金融業(yè)務(wù)；分業(yè)管理是指由不同的監(jiān)管機(jī)構(gòu)對不同金融領(lǐng)域進(jìn)行監(jiān)管，以確保金融體系的穩(wěn)定和安全，防范風(fēng)險的交叉?zhèn)魅镜取?.證券公司信息公開披露制度要求所有證券公司實(shí)行（）披露。A、基本信息公開B、財務(wù)信息公開C、基本信息公示和財務(wù)信息公開D、所有內(nèi)部信息公開正確答案：C答案解析：證券公司信息公開披露制度要求所有證券公司實(shí)行基本信息公示和財務(wù)信息公開披露?；拘畔⒐灸茏屚顿Y者等相關(guān)方了解證券公司的基本概況，包括公司基本情況、業(yè)務(wù)范圍、高管人員等信息。財務(wù)信息公開則有助于投資者掌握公司的財務(wù)狀況、經(jīng)營成果等，以便做出合理的投資決策等，所以是基本信息公示和財務(wù)信息公開，選C。6.優(yōu)先股票作為一種股權(quán)證書，代表著對公司的（）。A、所有權(quán)B、債權(quán)C、索取權(quán)D、管理權(quán)正確答案：A答案解析：優(yōu)先股票作為一種股權(quán)證書，代表著股東對公司的所有權(quán)，股東憑借股票可以參與公司決策、分享利潤等，擁有對公司的一定控制權(quán)等，體現(xiàn)的是對公司的所有權(quán)關(guān)系。債權(quán)對應(yīng)的是債券；索取權(quán)表述不準(zhǔn)確；管理權(quán)只是所有權(quán)中的一部分權(quán)利體現(xiàn)，優(yōu)先股票整體代表的是所有權(quán)。7.下列關(guān)于證券交易所證券監(jiān)管職責(zé)的說法中，錯誤的是（）。A、對上市公司及相關(guān)信息披露義務(wù)人披露信息進(jìn)行監(jiān)督B、對會員之間發(fā)生的證券業(yè)務(wù)糾紛進(jìn)行調(diào)解C、對證券交易實(shí)行監(jiān)控D、按照中國證監(jiān)會的要求，對異常的交易情況提出報告正確答案：B答案解析：證券交易所的監(jiān)管職責(zé)包括對證券交易實(shí)行監(jiān)控，對上市公司及相關(guān)信息披露義務(wù)人披露信息進(jìn)行監(jiān)督，按照中國證監(jiān)會的要求，對異常的交易情況提出報告等。而對會員之間發(fā)生的證券業(yè)務(wù)糾紛進(jìn)行調(diào)解是中國證券業(yè)協(xié)會的職責(zé)，不是證券交易所的職責(zé)。8.股票實(shí)質(zhì)上代表了股東對股份公司凈資產(chǎn)的所有權(quán)，股東憑借股票可以獲得公司的（）。Ⅰ.等額資本Ⅱ.股息Ⅲ.紅利Ⅳ.等額資金A、Ⅰ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ正確答案：D答案解析：股票實(shí)質(zhì)上代表了股東對股份公司凈資產(chǎn)的所有權(quán)，股東憑借股票可以獲得公司的股息和紅利。股票是股份公司發(fā)行的所有權(quán)憑證，是股份公司為籌集資金而發(fā)行給各個股東作為持股憑證并借以取得股息和紅利的一種有價證券。股東并不擁有等額資本或等額資金，所以Ⅰ、Ⅳ錯誤。9.證券公司直接為投資者開立（）。A、證券賬戶B、清算賬戶C、資金結(jié)算賬戶D、銀行賬戶正確答案：C答案解析：證券公司直接為投資者開立資金結(jié)算賬戶。清算賬戶一般是用于證券交易清算等相關(guān)操作的賬戶，不是證券公司直接為投資者開立的；銀行賬戶是投資者在銀行開設(shè)的，與證券公司無關(guān)；證券賬戶是由中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司開立的，而資金結(jié)算賬戶是證券公司直接為投資者開立，用于資金結(jié)算等相關(guān)業(yè)務(wù)。10.金融衍生工具產(chǎn)生的最基本原因是（）。A、金融自由化B、避險C、新技術(shù)革命D、利潤驅(qū)動正確答案：B答案解析：金融衍生工具產(chǎn)生的最基本原因是避險。20世紀(jì)70年代以來，世界經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了巨大變化，利率、匯率波動頻繁，為了規(guī)避這些風(fēng)險，金融衍生工具應(yīng)運(yùn)而生。新技術(shù)革命、金融自由化、利潤驅(qū)動等因素也對金融衍生工具的產(chǎn)生和發(fā)展起到了推動作用，但不是最基本原因。11.債券票面利率是債券年利息與債券票面價值的比率，又稱為（）。A、到期收益率B、實(shí)際收益率C、持有期收益率D、名義利率正確答案：D答案解析：債券票面利率又稱為名義利率，它是債券年利息與債券票面價值的比率。到期收益率是使得債券未來現(xiàn)金流現(xiàn)值等于當(dāng)前債券價格的貼現(xiàn)率；實(shí)際收益率是剔除通貨膨脹因素后的收益率；持有期收益率是投資者持有債券期間的收益率。所以答案選D。12.《中華人民共和國公司法》規(guī)定，股票發(fā)行價格可以（）。Ⅰ.按票面金額Ⅱ.超過票面金額Ⅲ.低于票面金額Ⅳ.任意金額A、Ⅰ、ⅡB、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、ⅢD、Ⅱ、Ⅲ正確答案：A答案解析：《中華人民共和國公司法》規(guī)定，股票發(fā)行價格可以按票面金額，也可以超過票面金額，但不得低于票面金額。所以Ⅰ按票面金額、Ⅱ超過票面金額正確，Ⅲ低于票面金額錯誤，Ⅳ任意金額也錯誤，答案選A。13.A借給B100元，約定以10%的年利率單利計(jì)息，5年后還本付息，那么5年后A應(yīng)該收到（）元。A、100B、110C、150D、161.05正確答案：C答案解析：根據(jù)單利計(jì)算公式：本息和=本金+本金×年利率×?xí)r間。本金為100元，年利率10%，時間5年，本息和=100+100×10%×5=100+50=150元，所以5年后A應(yīng)收到150元，答案選C。14.無記名股票與記名股票的差別主要表現(xiàn)在（）。A、股票的記載方式不同B、股票名稱不同C、股票編號不同D、股東權(quán)利不同正確答案：A答案解析：無記名股票與記名股票的差別主要表現(xiàn)在股票的記載方式不同。記名股票是指在股票票面和股份公司的股東名冊上記載股東姓名的股票；無記名股票是指在股票票面和股份公司股東名冊上均不記載股東姓名的股票。它們在股東權(quán)利等方面是相同的，只是記載方式有差異。股票名稱和編號不是二者的主要差別體現(xiàn)。15.全面風(fēng)險管理是一種以先進(jìn)的風(fēng)險管理理念為指導(dǎo)，以（）等全面的風(fēng)險管理概念為核心的一種嶄新的風(fēng)險管理模式。Ⅰ.全球的風(fēng)險管理體系Ⅱ.全面的風(fēng)險管理范圍Ⅲ.全新的風(fēng)險管理方法Ⅳ.全員的風(fēng)險管理文化A、Ⅱ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D答案解析：全面風(fēng)險管理是一種以先進(jìn)的風(fēng)險管理理念為指導(dǎo)，以全球的風(fēng)險管理體系、全面的風(fēng)險管理范圍、全程的風(fēng)險管理過程、全新的風(fēng)險管理方法、全員的風(fēng)險管理文化、全額的風(fēng)險管理計(jì)量等全面的風(fēng)險管理概念為核心的一種嶄新的風(fēng)險管理模式。所以答案選D，包含了Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ。16.憑證式國債的特點(diǎn)有（）。Ⅰ.購買方便Ⅱ.收益不穩(wěn)定Ⅲ.風(fēng)險性高Ⅳ.變現(xiàn)靈活A(yù)、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、ⅡC、Ⅰ、ⅣD、Ⅰ、Ⅲ正確答案：C答案解析：憑證式國債具有購買方便、變現(xiàn)靈活的特點(diǎn)。它的收益相對穩(wěn)定，風(fēng)險性較低。Ⅱ選項(xiàng)收益不穩(wěn)定不符合其特點(diǎn)，Ⅲ選項(xiàng)風(fēng)險性高也不符合，Ⅰ購買方便和Ⅳ變現(xiàn)靈活是其特點(diǎn)，所以答案選C。17.證券市場監(jiān)管手段包括（）。Ⅰ.經(jīng)濟(jì)手段Ⅱ.市場手段Ⅲ.行政手段Ⅳ.法律手段A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：C答案解析：證券市場監(jiān)管手段主要有法律手段、經(jīng)濟(jì)手段和行政手段。法律手段是通過建立完善的證券法律、法規(guī)體系和嚴(yán)格執(zhí)法來實(shí)現(xiàn)的；經(jīng)濟(jì)手段是指通過運(yùn)用利率政策、公開市場業(yè)務(wù)、信貸政策、稅收政策等經(jīng)濟(jì)手段，對證券市場進(jìn)行干預(yù)；行政手段是指通過制定計(jì)劃、政策等對證券市場進(jìn)行行政性的干預(yù)。市場手段不屬于證券市場監(jiān)管手段。18.在證券交易所交易的債券，按照交割日期的不同，可分為（）。Ⅰ.普通日交割Ⅱ.當(dāng)日交割Ⅲ.約定日交割Ⅳ.前一日交割A(yù)、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、ⅡC、Ⅰ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A答案解析：在證券交易所交易的債券，按照交割日期的不同，可分為普通日交割、當(dāng)日交割和約定日交割。普通日交割是指證券買賣成交后的第4個營業(yè)日進(jìn)行交割；當(dāng)日交割是指買賣成交當(dāng)天就辦理券款交割手續(xù)；約定日交割是指買賣雙方協(xié)商約定在某一特定日期進(jìn)行交割。不存在前一日交割這種分類方式。19.證券金融公司的組織形式為股份有限公司，根據(jù)國務(wù)院的決定設(shè)立，注冊資本不少于人民幣（）億元。A、30B、100C、40D、60正確答案：D答案解析：證券金融公司的組織形式為股份有限公司，根據(jù)國務(wù)院的決定設(shè)立，注冊資本不少于人民幣60億元。其目的在于為證券公司融資融券業(yè)務(wù)提供資金和證券的轉(zhuǎn)融通服務(wù)等，較高的注冊資本要求有助于保障其穩(wěn)健運(yùn)營和履行職能。20.歐洲債券票面所使用的貨幣主要是（）。A、美元B、歐元C、英鎊D、特別提款權(quán)正確答案：A答案解析：歐洲債券票面所使用的貨幣主要是美元。歐洲債券是指借款人在本國境外市場發(fā)行的、不以發(fā)行市場所在國貨幣為面值的國際債券，由于美元在國際金融市場上的重要地位，其票面主要使用美元。21.一般來說，債券具有的特征包括（）。Ⅰ.流動性Ⅱ.永久性Ⅲ.安全性Ⅳ.收益性A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D答案解析：債券具有以下特征：1.償還性：債券有規(guī)定的償還期限，債務(wù)人必須按期向債權(quán)人支付利息和償還本金。2.流動性：債券持有人可按需要和市場的實(shí)際狀況，靈活地轉(zhuǎn)讓債券，以提前收回本金和實(shí)現(xiàn)投資收益。3.安全性：債券通常有固定的票面利率和到期償付本金的承諾，收益相對穩(wěn)定，風(fēng)險較小。4.收益性：債券能為投資者帶來一定的收入，如利息收入和買賣價差收益等。永久性不是債券的特征，股票才具有永久性。所以債券具有的特征包括流動性、安全性、收益性，答案選D。22.（）是指專為暫時無法在主板上市的創(chuàng)業(yè)型企業(yè)、中小企業(yè)和高科技產(chǎn)業(yè)企業(yè)等需要進(jìn)行融資和發(fā)展的企業(yè)提供融資途徑及成長空間的證券交易市場。A、主板B、中小板C、創(chuàng)業(yè)板D、第四板正確答案：C答案解析：創(chuàng)業(yè)板是專為暫時無法在主板上市的創(chuàng)業(yè)型企業(yè)、中小企業(yè)和高科技產(chǎn)業(yè)企業(yè)等需要進(jìn)行融資和發(fā)展的企業(yè)提供融資途徑及成長空間的證券交易市場。主板主要是針對大型成熟企業(yè)。中小板是主板市場的一部分，主要針對中型企業(yè)。第四板一般指區(qū)域性股權(quán)交易市場，與題目描述不符。23.申請證券評級業(yè)務(wù)許可的資信評級機(jī)構(gòu)，應(yīng)具有中國法人資格，實(shí)收資本與凈資產(chǎn)均不少于人民幣（）萬元。A、5000B、3000C、2000D、1000正確答案：C答案解析：申請證券評級業(yè)務(wù)許可的資信評級機(jī)構(gòu)，應(yīng)具有中國法人資格，實(shí)收資本與凈資產(chǎn)均不少于人民幣2000萬元。24.我國混合資本債券的基本特征包括（）。Ⅰ.期限在15年以上Ⅱ.發(fā)行之日起12年內(nèi)不得贖回Ⅲ.到期前若發(fā)行人核心資本充足率低于4%，可以延期支付利息Ⅳ.清算時本金和利息清償順序列于次級債務(wù)之后A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、ⅡD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B25.《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立的（）或其他金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任。A、基金公司B、政策性銀行C、證券公司D、商業(yè)銀行正確答案：D答案解析：《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立的商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)擔(dān)任。商業(yè)銀行具有安全保管基金財產(chǎn)、對所托管的不同基金財產(chǎn)分別設(shè)置賬戶等優(yōu)勢，能夠較好地履行基金托管職責(zé)，保障基金資產(chǎn)的安全與獨(dú)立核算等。26.金融期權(quán)的功能包括（）。Ⅰ.長期投資Ⅱ.發(fā)現(xiàn)價格Ⅲ.套期保值Ⅳ.籌集資金A、Ⅰ、ⅡB、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅳ正確答案：C答案解析：金融期權(quán)具有套期保值、發(fā)現(xiàn)價格和投機(jī)的功能。長期投資和籌集資金并不是金融期權(quán)的主要功能。套期保值是通過期權(quán)交易來降低或消除未來價格波動帶來的風(fēng)險；發(fā)現(xiàn)價格是指期權(quán)市場可以反映出市場參與者對未來價格的預(yù)期等信息，從而發(fā)現(xiàn)價格。所以Ⅱ、Ⅲ正確，答案選C。27.2005年，國際多邊金融機(jī)構(gòu)在（）發(fā)行熊貓債券。A、歐洲市場B、亞洲市場C、中國境內(nèi)D、全球正確答案：C答案解析：熊貓債券是指國際多邊金融機(jī)構(gòu)在中國發(fā)行的、以人民幣計(jì)價的債券，所以是在中國境內(nèi)發(fā)行。28.貨幣政策中的間接信用指導(dǎo)包括（）。Ⅰ.規(guī)定利率限額與信用限額Ⅱ.信用條件限制Ⅲ.窗口指導(dǎo)Ⅳ.道義勸告A、Ⅰ、ⅢB、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、ⅡD、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D答案解析：間接信用指導(dǎo)是指中央銀行通過道義勸告、窗口指導(dǎo)等辦法來間接影響商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)行為的做法。規(guī)定利率限額與信用限額、信用條件限制屬于直接信用控制。所以Ⅲ.窗口指導(dǎo)和Ⅳ.道義勸告屬于間接信用指導(dǎo)，答案選D。29.金融市場是要素市場的一種，是以（）為對象而形成的供求關(guān)系和交易機(jī)制的總和。A、債券B、金融負(fù)債C、股票D、金融資產(chǎn)正確答案：D答案解析：金融市場是要素市場的一種，是以金融資產(chǎn)為對象而形成的供求關(guān)系和交易機(jī)制的總和。金融資產(chǎn)是指一切代表未來收益或資產(chǎn)合法要求權(quán)的憑證，債券、股票等都屬于金融資產(chǎn)。金融負(fù)債是指企業(yè)過去的交易或者事項(xiàng)形成的，預(yù)期會導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)的現(xiàn)時義務(wù)。本題強(qiáng)調(diào)的是金融市場的對象，所以是金融資產(chǎn)。金融市場的構(gòu)成要素包括交易主體、交易對象、交易工具、交易價格和交易機(jī)制等，金融資產(chǎn)是其核心交易對象，它涵蓋了多種形式，不同的金融資產(chǎn)具有不同的風(fēng)險和收益特征，投資者會根據(jù)自身的需求和風(fēng)險偏好進(jìn)行選擇和交易，從而形成了金融市場的供求關(guān)系和交易機(jī)制。30.下列關(guān)于債券與股票的說法，錯誤的是（）。A、債券持有者只可按期獲取利息及到期收回本金，無權(quán)參與公司的經(jīng)營決策B、股票所有者是發(fā)行股票公司的股東，一般擁有表決權(quán)，可行使對公司的經(jīng)濟(jì)決策權(quán)和監(jiān)督權(quán)C、能發(fā)行股票的經(jīng)濟(jì)主體不只有股份有限公司D、發(fā)行債券獲取的資金屬于公司的負(fù)債正確答案：C答案解析：債券是發(fā)行人向投資者發(fā)行的一種債務(wù)憑證，通常由政府、企業(yè)或金融機(jī)構(gòu)發(fā)行。股票是股份公司發(fā)行的所有權(quán)憑證，是股份公司為籌集資金而發(fā)行給各個股東作為持股憑證并借以取得股息和紅利的一種有價證券。能發(fā)行股票的經(jīng)濟(jì)主體只有股份有限公司，有限責(zé)任公司不能發(fā)行股票。選項(xiàng)A，債券持有者只享有到期收回本息的權(quán)利，不參與公司經(jīng)營決策；選項(xiàng)B，股票所有者作為股東享有表決權(quán)等權(quán)利；選項(xiàng)D，發(fā)行債券獲得的資金屬于公司負(fù)債，需要按時償還本息。31.投資者通過（）持有證券，記錄持有證券余額及其變動情況。A、結(jié)算賬戶B、證券賬戶C、資金賬戶D、銀行賬戶正確答案：B答案解析：投資者通過證券賬戶持有證券，證券賬戶用于記錄投資者持有證券余額及其變動情況。銀行賬戶主要用于資金的存取等銀行業(yè)務(wù)；結(jié)算賬戶用于資金清算等相關(guān)結(jié)算業(yè)務(wù)；資金賬戶主要用于存放投資者用于證券交易的資金等，均不能直接記錄持有證券余額及其變動情況。32.債券現(xiàn)券買賣的交易和結(jié)算方式分別為（）。A、全價交易，全價結(jié)算B、全價交易，凈價結(jié)算C、凈價交易，全價結(jié)算D、凈價交易，凈價結(jié)算正確答案：C答案解析：現(xiàn)券買賣采用凈價交易，全價結(jié)算。凈價交易是指買賣債券時，以不含有應(yīng)計(jì)利息的價格申報并成交的交易方式。全價結(jié)算則是指在結(jié)算時，將債券凈價加上應(yīng)計(jì)利息后的價格進(jìn)行結(jié)算。這種方式有利于準(zhǔn)確體現(xiàn)債券價格的波動，也方便投資者計(jì)算實(shí)際收益等。33.我國證券市場監(jiān)管體系包括（）。Ⅰ.國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)Ⅱ.證券投資者保護(hù)基金Ⅲ.證券登記結(jié)算公司Ⅳ.行業(yè)協(xié)會A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：B答案解析：我國證券市場監(jiān)管體系包括國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、證券投資者保護(hù)基金和行業(yè)協(xié)會等。證券登記結(jié)算公司是為證券交易提供集中登記、存管與結(jié)算服務(wù)，不以營利為目的的法人，不屬于證券市場監(jiān)管體系。所以答案是Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ，選B。34.下列關(guān)于國際債券的說法中，正確的是（）。A、歐洲債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機(jī)構(gòu)承銷B、歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬松得多C、歐洲債券和外國債券在發(fā)行納稅方面不存在差異D、外國債券由一家或幾家大銀行牽頭，組織十幾家或幾十家國際性銀行，在一個國家或幾個國家同時承銷正確答案：B答案解析：外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機(jī)構(gòu)承銷，而歐洲債券則由一家或幾家大銀行牽頭，組織十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷，A、D選項(xiàng)錯誤；在發(fā)行納稅方面，外國債券受發(fā)行地所在國的稅法管制，而歐洲債券的預(yù)扣稅一般可以豁免，投資者的利息收入也免繳所得稅，C選項(xiàng)錯誤；歐洲債券在法律上所受的限制比外國債券寬松得多，它不需要官方主管機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)，也不受貨幣發(fā)行國有關(guān)法令的管制和約束，B選項(xiàng)正確。歐洲債券和外國債券在承銷機(jī)構(gòu)、發(fā)行納稅等方面存在差異，歐洲債券在法律限制上更為寬松。35.金融期貨的基本功能有（）。Ⅰ.套利Ⅱ.投機(jī)Ⅲ.價格發(fā)現(xiàn)Ⅳ.套期保值A(chǔ)、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：D答案解析：金融期貨具有四項(xiàng)基本功能：套期保值功能、價格發(fā)現(xiàn)功能、投機(jī)功能和套利功能。套期保值是指通過在現(xiàn)貨市場與期貨市場建立相反的頭寸，從而鎖定未來現(xiàn)金流的交易行為；價格發(fā)現(xiàn)是指在公開、公平、高效、競爭的期貨市場中，通過集中競價形成期貨價格的功能；投機(jī)是指交易者通過預(yù)測期貨合約未來價格變化，以在期貨市場上獲取價差收益為目的的交易行為；套利是指利用同一合約在不同市場上可能存在的短暫價格差異進(jìn)行買賣，賺取差價的交易行為。36.通常，在金融期權(quán)交易中，（）需要開立保證金賬戶，并按照規(guī)定繳納保證金。A、期權(quán)買賣雙方均B、期權(quán)買賣雙方均不C、期權(quán)購入者D、期權(quán)出售者正確答案：D答案解析：在金融期權(quán)交易中，期權(quán)出售者需要開立保證金賬戶，并按照規(guī)定繳納保證金。這是因?yàn)槠跈?quán)出售者承擔(dān)著潛在的履約義務(wù)，繳納保證金是為了確保其在期權(quán)被行權(quán)時能夠履行相應(yīng)的義務(wù)。而期權(quán)購入者只有權(quán)利而沒有義務(wù)，不需要繳納保證金。37.關(guān)于股票的交易，下列表述錯誤的是（）。A、股票交易可以在證券交易所中進(jìn)行，也可以在場外交易市場中進(jìn)行B、股票交易必須在證券交易所中進(jìn)行C、股票交易就是以股票為對象進(jìn)行的流通轉(zhuǎn)讓活動D、股票在上市交易后，可以暫停上市交易正確答案：B答案解析：股票交易可以在證券交易所中進(jìn)行，也可以在場外交易市場進(jìn)行，A選項(xiàng)正確，B選項(xiàng)錯誤。股票交易就是以股票為對象進(jìn)行的流通轉(zhuǎn)讓活動，C選項(xiàng)正確。股票在上市交易后，若出現(xiàn)相關(guān)情形，可以暫停上市交易，D選項(xiàng)正確。38.假設(shè)貨幣乘數(shù)為3.6，如果中央銀行希望貨幣供應(yīng)量減少1260億元，那么，中央銀行應(yīng)該回籠（）億元基礎(chǔ)貨幣。A、175B、350C、1260D、4536正確答案：B答案解析：貨幣供應(yīng)量的變動與基礎(chǔ)貨幣變動的關(guān)系為：貨幣供應(yīng)量=貨幣乘數(shù)×基礎(chǔ)貨幣。已知貨幣乘數(shù)為3.6，貨幣供應(yīng)量減少1260億元，設(shè)基礎(chǔ)貨幣減少量為x億元，則可列出方程3.6x=1260，解得x=1260÷3.6=350億元，即中央銀行應(yīng)該回籠350億元基礎(chǔ)貨幣。39.地方政府一般債券采用（）形式，地方政府一般債券實(shí)行自發(fā)自還。A、憑證式浮動利率B、記賬式浮動利率C、記賬式固定利率D、憑證式固定利率正確答案：C答案解析：地方政府一般債券采用記賬式固定利率形式，地方政府一般債券實(shí)行自發(fā)自還。記賬式債券是指沒有實(shí)物形態(tài)的票券，以電腦記賬方式記錄債權(quán)，通過證券交易所的交易系統(tǒng)發(fā)行和交易；固定利率債券是指在發(fā)行時規(guī)定了整個償還期內(nèi)利率不變的債券。地方政府一般債券采用這種形式有利于債券的流通和交易，以及市場定價和管理等。40.證券公司凈資本或其他風(fēng)險控制指標(biāo)不符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的，派出機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)責(zé)令公司限期改正，在5個工作日內(nèi)制訂并報送整改計(jì)劃，整改期限最長不超過（）個工作日。A、15B、10C、25D、20正確答案：D答案解析：證券公司凈資本或其他風(fēng)險控制指標(biāo)不符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的，派出機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)責(zé)令公司限期改正，在5個工作日內(nèi)制訂并報送整改計(jì)劃，整改期限最長不超過20個工作日。41.資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)申請證券評估資格，應(yīng)具有不少于（）名注冊資產(chǎn)評估師，其中最近3年持有注冊資產(chǎn)評估證書且連續(xù)執(zhí)業(yè)的不少于（）人。A、30；20B、30；10C、10；5D、20；10正確答案：A42.下列各項(xiàng)中，屬于虛擬資本范疇的是（）。Ⅰ.債券Ⅱ.權(quán)證Ⅲ.期權(quán)Ⅳ.股票A、Ⅰ、ⅡB、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅳ正確答案：D答案解析：虛擬資本是獨(dú)立于實(shí)際資本之外的一種資本存在形式，本身不能在生產(chǎn)過程中發(fā)揮作用。債券和股票是虛擬資本的兩種形式。權(quán)證是一種金融衍生工具，期權(quán)也是金融衍生工具，它們不屬于虛擬資本的基本范疇。所以屬于虛擬資本范疇的是債券和股票，答案選D。43.下列關(guān)于傭金的表述，正確的有（）。Ⅰ.傭金的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)因交易品種、交易場所的不同而有所差異Ⅱ.目前我國證券投資基金交易傭金實(shí)行固定制度Ⅲ.A股傭金標(biāo)準(zhǔn)的起點(diǎn)與B股相同Ⅳ.債券交易傭金標(biāo)準(zhǔn)由證券交易所制定A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ正確答案：C答案解析：1.傭金的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)確實(shí)因交易品種、交易場所的不同而有所差異，所以Ⅰ正確。2.目前我國證券投資基金交易傭金實(shí)行最高上限向下浮動制度，并非固定制度，Ⅱ錯誤。3.A股傭金標(biāo)準(zhǔn)的起點(diǎn)與B股不同，Ⅲ錯誤。4.債券交易傭金標(biāo)準(zhǔn)由證券交易所制定，Ⅳ正確。44.股票的市場價格由股票的價值決定，同時還受許多其他因素的影響，其中最直接的影響因素是（）。A、勞動力價格B、氣象環(huán)境C、供求關(guān)系D、股票的種類正確答案：C答案解析：股票的市場價格由股票的價值決定，但同時受很多其他因素影響。供求關(guān)系是最直接影響股票市場價格的因素。當(dāng)股票供大于求時，價格下跌；當(dāng)股票供小于求時，價格上漲。勞動力價格、氣象環(huán)境與股票市場價格沒有直接關(guān)聯(lián)。股票的種類只是對股票進(jìn)行分類，不是影響市場價格的直接因素。45.一般情況下，優(yōu)先股票的股息率是（）的，其持有者的股東權(quán)利受到一定限制，但在公司盈利和剩余財產(chǎn)的分配順序上比普通股票股東享有優(yōu)先權(quán)。A、隨公司盈利變化而變化B、不確定C、浮動D、固定正確答案：D答案解析：優(yōu)先股票的股息率是固定的。優(yōu)先股票是一種特殊股票，在其股東權(quán)利、義務(wù)中附加了某些特別條件。優(yōu)先股票的股息率是固定的，其持有者的股東權(quán)利受到一定限制，但在公司盈利和剩余財產(chǎn)的分配順序上比普通股票股東享有優(yōu)先權(quán)。46.1954~1955年，中國人民銀行、商業(yè)部、財政部協(xié)商，統(tǒng)一清理了國營工業(yè)間，以及國營工業(yè)與其他國有企業(yè)間的貸款，貸款與資金往來一律通過（）辦理。A、財政部B、商業(yè)部C、中國人民銀行D、中國銀行正確答案：D答案解析：1954-1955年，中國人民銀行、商業(yè)部、財政部協(xié)商，統(tǒng)一清理了國營工業(yè)間，以及國營工業(yè)與其他國有企業(yè)間的貸款，貸款與資金往來一律通過中國銀行辦理。47.資金供給者與資金需求者之間通過中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行融資的屬于（）。A、間接融資B、被動融資C、主動融資D、直接融資正確答案：A答案解析：間接融資是指資金供給者與資金需求者之間通過中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行的融資活動。在間接融資中，資金供給者將資金提供給中介機(jī)構(gòu)，中介機(jī)構(gòu)再將資金提供給資金需求者。這種融資方式的特點(diǎn)是通過中介機(jī)構(gòu)來實(shí)現(xiàn)資金的融通，資金供求雙方不直接見面。而直接融資是資金供求雙方直接進(jìn)行資金融通的方式。被動融資和主動融資并不是這種融資方式的準(zhǔn)確表述。48.自20世紀(jì)80年代初以來，西方國家掀起了一場以（）為主要目標(biāo)的金融自由化運(yùn)動。A、分業(yè)經(jīng)營B、投資者法人化C、證券市場網(wǎng)絡(luò)化D、放松金融管制正確答案：D答案解析：自20世紀(jì)80年代初以來，西方國家掀起了一場以放松金融管制為主要目標(biāo)的金融自由化運(yùn)動。金融自由化主要內(nèi)容包括：取消對存款利率的最高限額，逐步實(shí)現(xiàn)利率自由化；打破金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營范圍的地域和業(yè)務(wù)種類限制，允許各金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)交叉、互相自由滲透，鼓勵銀行綜合化發(fā)展；放松外匯管制；開放各類金融市場，放寬對資本流動的限制等。所以這場運(yùn)動的主要目標(biāo)是放松金融管制。49.債券是一種虛擬資本，而不是（）。A、真實(shí)資本B、固定資本C、流動資本D、實(shí)收資本正確答案：A50.（）是指從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)的人員為證券投資人或者客戶提供投資分析、預(yù)測或者建議等直接或者間接有償咨詢服務(wù)的活動。A、證券投資咨詢業(yè)務(wù)B、證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)C、證券自營業(yè)務(wù)D、證券承銷業(yè)務(wù)正確答案：A答案解析：證券投資咨詢業(yè)務(wù)是指從事證券相關(guān)業(yè)務(wù)的人員為證券投資人或者客戶提供投資分析、預(yù)測或者建議等直接或者間接有償咨詢服務(wù)的活動。證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)是指證券公司通過其設(shè)立的證券營業(yè)部，接受客戶委托，按照客戶要求，代理客戶買賣證券的業(yè)務(wù)。證券自營業(yè)務(wù)是指證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌集的資金，為本公司買賣依法公開發(fā)行的股票、債券、權(quán)證、證券投資基金及中國證監(jiān)會認(rèn)可的其他證券，以獲取盈利的行為。證券承銷業(yè)務(wù)是指證券公司代理證券發(fā)行人發(fā)行證券的行為。51.普通股票股東行使資產(chǎn)收益權(quán)有一定的限制，除了法律方面的限制，還有其他方面的限制包括（）。Ⅰ.公司對現(xiàn)金的需要Ⅱ.股東所處的地位Ⅲ.公司的經(jīng)營環(huán)境Ⅳ.公司進(jìn)入資本市場獲得資金的能力A、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅳ正確答案：B52.由于記賬式債券的發(fā)行和交易均采用無紙化，所以發(fā)行效率高、成本低且（）。A、流動性高B、交易安全C、靈活性高D、收益性高正確答案：B答案解析：記賬式債券發(fā)行和交易均采用無紙化，這種方式減少了實(shí)物債券交易帶來的風(fēng)險，使得交易更加安全。它與流動性高并無直接關(guān)聯(lián)，記賬式債券主要是通過證券交易所等交易平臺進(jìn)行交易，其流動性受市場情況等多種因素影響，并非無紙化本身帶來的直接優(yōu)勢；靈活性高也不是無紙化帶來的突出特點(diǎn)；收益性高與債券本身的票面利率、市場利率等因素有關(guān)，和無紙化沒有必然聯(lián)系。所以發(fā)行效率高、成本低且交易安全，答案選B。53.全球金融市場的發(fā)展趨勢表現(xiàn)為（）。Ⅰ.國際金融市場的一體化趨勢Ⅱ.國際金融市場的證券化趨勢Ⅲ.金融創(chuàng)新的趨勢Ⅳ.全球貨幣統(tǒng)一的趨勢A、Ⅱ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：C答案解析：全球金融市場的發(fā)展趨勢主要有：國際金融市場的一體化趨勢，使得各國金融市場聯(lián)系日益緊密；國際金融市場的證券化趨勢，即融資方式由傳統(tǒng)的銀行信貸為主轉(zhuǎn)向以證券融資為主；金融創(chuàng)新的趨勢，不斷推出新