第第PAGE\MERGEFORMAT1頁共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁基金從業(yè)考試題庫股權(quán)及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.下列關(guān)于股權(quán)分置改革的表述中，正確的是（）

A.股權(quán)分置改革是指將上市公司內(nèi)部非流通股與流通股的權(quán)益分離開來的過程

B.股權(quán)分置改革的主要目的是為了提高上市公司的盈利能力

C.股權(quán)分置改革前，非流通股可以在二級市場自由交易

D.股權(quán)分置改革的核心在于解決歷史遺留問題，實現(xiàn)全流通

（）

2.根據(jù)我國《公司法》規(guī)定，發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起（）年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

A.1年

B.2年

C.3年

D.4年

（）

3.下列哪種股權(quán)結(jié)構(gòu)通常被認為有利于公司治理結(jié)構(gòu)的完善？（）

A.股權(quán)高度集中，少數(shù)股東控制公司

B.股權(quán)高度分散，缺乏控股股東

C.股權(quán)相對集中，存在多個持股比例相近的股東

D.股權(quán)集中度較低，但存在唯一的最大股東

（）

4.在股權(quán)質(zhì)押過程中，如果質(zhì)權(quán)人未按約定履行債務(wù)，質(zhì)權(quán)人可以采取的措施是（）

A.直接要求出質(zhì)人償還全部債務(wù)

B.將質(zhì)押的股權(quán)拍賣或變賣，以償還債務(wù)

C.要求出質(zhì)人提供新的擔保

D.要求出質(zhì)人支付違約金

（）

5.以下哪種權(quán)利不屬于股東的基本權(quán)利？（）

A.出席股東大會并行使表決權(quán)

B.查閱公司章程、股東名冊、公司債券存根等文件

C.公司清算時，按出資比例優(yōu)先分配剩余財產(chǎn)

D.轉(zhuǎn)讓其所持有的股權(quán)

（）

6.上市公司發(fā)行新股時，若采用核準制，則發(fā)行人需要滿足的條件包括（）

A.最近3年凈利潤連續(xù)增長，且增長率不低于20%

B.公司治理結(jié)構(gòu)完善，內(nèi)部控制制度健全

C.發(fā)起人及核心管理層最近1年內(nèi)未發(fā)生重大變更

D.以上所有條件

（）

7.下列關(guān)于優(yōu)先股的表述中，錯誤的是（）

A.優(yōu)先股股東通常不享有表決權(quán)

B.優(yōu)先股股東的分紅權(quán)優(yōu)先于普通股股東

C.優(yōu)先股股東在公司清算時，優(yōu)先于普通股股東分配剩余財產(chǎn)

D.優(yōu)先股的發(fā)行價格通常高于其面值

（）

8.根據(jù)我國《證券法》規(guī)定，上市公司信息披露的義務(wù)主體包括（）

A.公司董事、監(jiān)事、高級管理人員

B.公司的控股股東、實際控制人

C.上市公司及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和控股股東、實際控制人

D.以上都不對

（）

9.在股權(quán)激勵計劃中，以下哪種方式不屬于常見的股權(quán)激勵工具？（）

A.限制性股票

B.股票期權(quán)

C.虛擬股票

D.債券投資

（）

10.根據(jù)我國《公司法》規(guī)定，公司發(fā)行公司債券的條件之一是，公司凈資產(chǎn)不低于人民幣（）萬元。

A.1000萬

B.2000萬

C.3000萬

D.5000萬

（）

11.以下哪種情況會導(dǎo)致股東名冊的變更？（）

A.股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)

B.公司增資

C.公司減資

D.以上所有情況

（）

12.在股權(quán)回購中，如果公司采用現(xiàn)金回購的方式，則回購的資金來源通常包括（）

A.公司自有資金

B.銀行貸款

C.發(fā)行新股募集資金

D.以上所有情況

（）

13.根據(jù)我國《公司法》規(guī)定，公司合并時，應(yīng)當由（）作出決議。

A.股東大會

B.董事會

C.監(jiān)事會

D.公司管理層

（）

14.以下哪種行為可能構(gòu)成內(nèi)幕交易？（）

A.公司董事泄露公司未公開的重大經(jīng)營信息

B.證券分析師基于公開信息發(fā)布投資建議

C.上市公司高管根據(jù)公司內(nèi)部信息買賣公司股票

D.以上所有情況

（）

15.在股權(quán)融資過程中，以下哪種方式屬于股權(quán)融資？（）

A.銀行貸款

B.發(fā)行公司債券

C.發(fā)行股票

D.發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券

（）

16.以下哪種權(quán)利屬于股東的財產(chǎn)權(quán)？（）

A.參與公司經(jīng)營管理的權(quán)利

B.優(yōu)先認購新股的權(quán)利

C.股息分配請求權(quán)

D.股權(quán)轉(zhuǎn)讓權(quán)

（）

17.在股權(quán)質(zhì)押過程中，如果出質(zhì)人未按約定履行債務(wù)，質(zhì)權(quán)人可以采取的措施是（）

A.直接要求出質(zhì)人償還全部債務(wù)

B.將質(zhì)押的股權(quán)拍賣或變賣，以償還債務(wù)

C.要求出質(zhì)人提供新的擔保

D.要求出質(zhì)人支付違約金

（）

18.根據(jù)我國《公司法》規(guī)定，公司解散時，應(yīng)當由（）組織清算。

A.股東大會

B.董事會

C.監(jiān)事會

D.公司管理層

（）

19.在股權(quán)激勵計劃中，以下哪種方式不屬于常見的股權(quán)激勵工具？（）

A.限制性股票

B.股票期權(quán)

C.虛擬股票

D.債券投資

（）

20.根據(jù)我國《證券法》規(guī)定，上市公司信息披露的義務(wù)主體包括（）

A.公司董事、監(jiān)事、高級管理人員

B.公司的控股股東、實際控制人

C.上市公司及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和控股股東、實際控制人

D.以上都不對

二、多選題（共15分，多選、錯選均不得分）

21.以下哪些屬于股東的基本權(quán)利？（）

A.出席股東大會并行使表決權(quán)

B.查閱公司章程、股東名冊、公司債券存根等文件

C.公司清算時，按出資比例優(yōu)先分配剩余財產(chǎn)

D.轉(zhuǎn)讓其所持有的股權(quán)

22.在股權(quán)質(zhì)押過程中，以下哪些條件需要滿足？（）

A.出質(zhì)人必須具備完全民事行為能力

B.質(zhì)押的股權(quán)必須合法取得

C.質(zhì)押合同必須經(jīng)過公證

D.質(zhì)押的股權(quán)不得存在權(quán)利負擔

23.以下哪些行為可能構(gòu)成內(nèi)幕交易？（）

A.公司董事泄露公司未公開的重大經(jīng)營信息

B.證券分析師基于公開信息發(fā)布投資建議

C.上市公司高管根據(jù)公司內(nèi)部信息買賣公司股票

D.上市公司高管建議親友買賣公司股票

24.在股權(quán)融資過程中，以下哪些方式屬于股權(quán)融資？（）

A.銀行貸款

B.發(fā)行公司債券

C.發(fā)行股票

D.發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券

25.以下哪些屬于常見的股權(quán)激勵工具？（）

A.限制性股票

B.股票期權(quán)

C.虛擬股票

D.債券投資

26.在公司合并時，以下哪些事項需要由股東會作出決議？（）

A.合并方案

B.合并協(xié)議

C.清算方案

D.清算報告

27.以下哪些屬于公司解散的情形？（）

A.公司章程規(guī)定的營業(yè)期限屆滿或者公司章程規(guī)定的其他解散事由出現(xiàn)

B.股東會決議解散

C.因公司合并或者分立需要解散

D.依法被吊銷營業(yè)執(zhí)照、責令關(guān)閉或者被撤銷

28.在股權(quán)質(zhì)押過程中，以下哪些情況會導(dǎo)致質(zhì)押權(quán)消滅？（）

A.出質(zhì)人履行了債務(wù)

B.質(zhì)押的股權(quán)被依法宣告無效

C.質(zhì)押合同被依法解除

D.質(zhì)押的股權(quán)被出質(zhì)人依法轉(zhuǎn)讓

29.以下哪些屬于股東的基本義務(wù)？（）

A.遵守公司章程

B.按期足額繳納出資

C.不得濫用股東權(quán)利損害公司或者其他股東的利益

D.不得未經(jīng)股東會或者股東大會同意，利用職務(wù)便利為自己或者他人謀取屬于公司的商業(yè)機會

30.在股權(quán)回購中，以下哪些方式屬于常見的股權(quán)回購方式？（）

A.現(xiàn)金回購

B.發(fā)行新股回購

C.股權(quán)轉(zhuǎn)讓回購

D.股票注銷回購

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.股權(quán)分置改革是指將上市公司內(nèi)部非流通股與流通股的權(quán)益分離開來的過程。

（）

32.發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起1年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

（）

33.股東的基本權(quán)利包括查閱公司財務(wù)會計報告。

（）

34.優(yōu)先股股東的分紅權(quán)優(yōu)先于普通股股東。

（）

35.上市公司信息披露的義務(wù)主體僅包括公司董事、監(jiān)事、高級管理人員。

（）

36.股權(quán)激勵計劃可以有效地提高員工的積極性和忠誠度。

（）

37.公司發(fā)行公司債券的條件之一是，公司凈資產(chǎn)不低于人民幣1000萬元。

（）

38.股東名冊的變更是指股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)。

（）

39.在股權(quán)質(zhì)押過程中，如果出質(zhì)人未按約定履行債務(wù)，質(zhì)權(quán)人可以要求出質(zhì)人支付違約金。

（）

40.公司合并時，應(yīng)當由董事會作出決議。

（）

41.內(nèi)幕交易是指證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲取內(nèi)幕信息的人員，在內(nèi)幕信息公開前買賣該公司的證券，或者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券的行為。

（）

42.股權(quán)融資是指公司通過發(fā)行股票等方式籌集資金的行為。

（）

43.股東的基本義務(wù)包括按期足額繳納出資。

（）

44.公司解散時，應(yīng)當由股東大會組織清算。

（）

45.股權(quán)回購是指公司購買本公司已發(fā)行的股票的行為。

（）

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

41.股權(quán)分置改革的核心在于解決歷史遺留問題，實現(xiàn)________。

42.根據(jù)我國《公司法》規(guī)定，發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起________年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

43.股東的基本權(quán)利包括出席股東大會并________。

44.優(yōu)先股股東的分紅權(quán)________于普通股股東。

45.上市公司信息披露的義務(wù)主體包括公司________、監(jiān)事、高級管理人員和控股股東、實際控制人。

46.股權(quán)激勵計劃可以有效地提高員工的________和忠誠度。

47.公司發(fā)行公司債券的條件之一是，公司凈資產(chǎn)不低于人民幣________萬元。

48.股東名冊的變更是指________。

49.在股權(quán)質(zhì)押過程中，如果出質(zhì)人未按約定履行債務(wù)，質(zhì)權(quán)人可以________股權(quán)拍賣或變賣，以償還債務(wù)。

50.公司合并時，應(yīng)當由________作出決議。

五、簡答題（共20分，每題5分）

51.簡述股東的基本權(quán)利。

52.簡述股權(quán)質(zhì)押的流程。

53.簡述公司合并的程序。

54.簡述內(nèi)幕交易的定義及構(gòu)成要件。

六、案例分析題（共25分）

55.案例背景：

某上市公司A公司的控股股東B公司，在2023年10月5日得知A公司即將發(fā)布第三季度業(yè)績報告，其中披露了公司業(yè)績大幅下滑的重大信息。B公司立即利用該信息，在10月4日以每股10元的價格購入A公司股票100萬股。10月6日，A公司發(fā)布業(yè)績報告，股價大幅下跌至每股6元。B公司在10月7日以每股6元的價格將股票全部賣出，獲利400萬元。

問題：

（1）分析B公司的行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易？

（2）B公司的行為違反了我國哪些法律法規(guī)？

（3）B公司可能面臨哪些法律后果？

參考答案及解析

一、單選題

1.A

解析：股權(quán)分置改革是指將上市公司內(nèi)部非流通股與流通股的權(quán)益分離開來的過程，因此A選項正確。B選項錯誤，股權(quán)分置改革的主要目的是為了解決歷史遺留問題，實現(xiàn)全流通，而非提高盈利能力。C選項錯誤，股權(quán)分置改革前，非流通股不能在二級市場自由交易。D選項錯誤，股權(quán)分置改革的核心在于解決歷史遺留問題，實現(xiàn)全流通，而非其他。

2.B

解析：根據(jù)我國《公司法》第一百四十一條規(guī)定，發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起一年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。因此B選項正確。

3.C

解析：股權(quán)相對集中，存在多個持股比例相近的股東，通常被認為有利于公司治理結(jié)構(gòu)的完善，因為這樣可以形成制衡機制，避免一股獨大。A選項錯誤，股權(quán)高度集中，少數(shù)股東控制公司，容易導(dǎo)致公司治理結(jié)構(gòu)失衡。B選項錯誤，股權(quán)高度分散，缺乏控股股東，容易導(dǎo)致公司決策效率低下。D選項錯誤，股權(quán)集中度較低，但存在唯一的最大股東，仍然存在一股獨大的風險。

4.B

解析：在股權(quán)質(zhì)押過程中，如果質(zhì)權(quán)人未按約定履行債務(wù)，質(zhì)權(quán)人可以將質(zhì)押的股權(quán)拍賣或變賣，以償還債務(wù)。因此B選項正確。A選項錯誤，質(zhì)權(quán)人不能直接要求出質(zhì)人償還全部債務(wù)。C選項錯誤，質(zhì)權(quán)人不能要求出質(zhì)人提供新的擔保。D選項錯誤，質(zhì)權(quán)人不能要求出質(zhì)人支付違約金。

5.C

解析：股東的基本權(quán)利包括出席股東大會并行使表決權(quán)、查閱公司章程、股東名冊、公司債券存根等文件、轉(zhuǎn)讓其所持有的股權(quán)等。C選項錯誤，公司清算時，按出資比例分配剩余財產(chǎn)的是股東的財產(chǎn)權(quán)，而非基本權(quán)利。

6.D

解析：根據(jù)我國《證券法》規(guī)定，上市公司發(fā)行新股時，若采用核準制，則發(fā)行人需要滿足的條件包括最近3年凈利潤連續(xù)增長，且增長率不低于20%、公司治理結(jié)構(gòu)完善，內(nèi)部控制制度健全、發(fā)起人及核心管理層最近1年內(nèi)未發(fā)生重大變更等。因此D選項正確。

7.D

解析：優(yōu)先股的發(fā)行價格通常等于其面值，而非高于其面值。因此D選項錯誤。

8.C

解析：根據(jù)我國《證券法》規(guī)定，上市公司信息披露的義務(wù)主體包括上市公司及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和控股股東、實際控制人。因此C選項正確。

9.D

解析：在股權(quán)激勵計劃中，常見的股權(quán)激勵工具包括限制性股票、股票期權(quán)、虛擬股票等。D選項錯誤，債券投資不屬于股權(quán)激勵工具。

10.D

解析：根據(jù)我國《公司法》第一百五十八條規(guī)定，公司發(fā)行公司債券的條件之一是，公司凈資產(chǎn)不低于人民幣5000萬元。因此D選項正確。

11.D

解析：股東名冊的變更是指股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)、公司增資、公司減資等。因此D選項正確。

12.D

解析：在股權(quán)回購中，如果公司采用現(xiàn)金回購的方式，則回購的資金來源通常包括公司自有資金、銀行貸款、發(fā)行新股募集資金等。因此D選項正確。

13.A

解析：根據(jù)我國《公司法》第一百七十一條規(guī)定，公司合并時，應(yīng)當由股東會作出決議。因此A選項正確。

14.A

解析：公司董事泄露公司未公開的重大經(jīng)營信息可能構(gòu)成內(nèi)幕交易。B選項錯誤，證券分析師基于公開信息發(fā)布投資建議不屬于內(nèi)幕交易。C選項正確，上市公司高管根據(jù)公司內(nèi)部信息買賣公司股票可能構(gòu)成內(nèi)幕交易。D選項正確，上市公司高管建議親友買賣公司股票可能構(gòu)成內(nèi)幕交易。因此A選項正確。

15.C

解析：在股權(quán)融資過程中，發(fā)行股票屬于股權(quán)融資。因此C選項正確。

16.C

解析：股息分配請求權(quán)屬于股東的財產(chǎn)權(quán)。因此C選項正確。

17.B

解析：在股權(quán)質(zhì)押過程中，如果出質(zhì)人未按約定履行債務(wù)，質(zhì)權(quán)人可以將質(zhì)押的股權(quán)拍賣或變賣，以償還債務(wù)。因此B選項正確。

18.B

解析：根據(jù)我國《公司法》第一百八十四條規(guī)定，公司解散時，應(yīng)當由股東會組織清算。因此B選項正確。

19.D

解析：在股權(quán)激勵計劃中，常見的股權(quán)激勵工具包括限制性股票、股票期權(quán)、虛擬股票等。D選項錯誤，債券投資不屬于股權(quán)激勵工具。

20.C

解析：根據(jù)我國《證券法》規(guī)定，上市公司信息披露的義務(wù)主體包括上市公司及其董事、監(jiān)事、高級管理人員和控股股東、實際控制人。因此C選項正確。

二、多選題

21.ABCD

解析：股東的基本權(quán)利包括出席股東大會并行使表決權(quán)、查閱公司章程、股東名冊、公司債券存根等文件、公司清算時，按出資比例分配剩余財產(chǎn)、轉(zhuǎn)讓其所持有的股權(quán)等。因此ABCD選項均正確。

22.ABD

解析：在股權(quán)質(zhì)押過程中，需要滿足的條件包括出質(zhì)人必須具備完全民事行為能力、質(zhì)押的股權(quán)必須合法取得、質(zhì)押的股權(quán)不得存在權(quán)利負擔等。因此ABD選項均正確。

23.ACD

解析：內(nèi)幕交易是指證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或者非法獲取內(nèi)幕信息的人員，在內(nèi)幕信息公開前買賣該公司的證券，或者泄露該信息，或者建議他人買賣該證券的行為。因此ACD選項均正確。

24.CD

解析：在股權(quán)融資過程中，發(fā)行股票和發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券屬于股權(quán)融資。因此CD選項均正確。

25.ABC

解析：常見的股權(quán)激勵工具包括限制性股票、股票期權(quán)、虛擬股票等。D選項錯誤，債券投資不屬于股權(quán)激勵工具。

26.ABCD

解析：在公司合并時，需要由股東會作出決議的事項包括合并方案、合并協(xié)議、清算方案、清算報告等。因此ABCD選項均正確。

27.ABCD

解析：公司解散的情形包括公司章程規(guī)定的營業(yè)期限屆滿或者公司章程規(guī)定的其他解散事由出現(xiàn)、股東會決議解散、因公司合并或者分立需要解散、依法被吊銷營業(yè)執(zhí)照、責令關(guān)閉或者被撤銷等。因此ABCD選項均正確。

28.ABCD

解析：在股權(quán)質(zhì)押過程中，會導(dǎo)致質(zhì)押權(quán)消滅的情況包括出質(zhì)人履行了債務(wù)、質(zhì)押的股權(quán)被依法宣告無效、質(zhì)押合同被依法解除、質(zhì)押的股權(quán)被出質(zhì)人依法轉(zhuǎn)讓等。因此