投資融資合作合同協(xié)議2025年退出機制鑒于一方（以下簡稱“投資者”）有意向投資于另一方（以下簡稱“融資方”）名下的項目（以下簡稱“項目”），雙方經(jīng)友好協(xié)商，本著平等互利、誠實信用的原則，就投資項目合作及相關(guān)退出機制達成如下協(xié)議，以資共同遵守。第一條定義1.1本協(xié)議中，除非上下文另有解釋，下列詞語具有以下含義：1.1.1“項目”指由融資方負責(zé)運營，并使用本協(xié)議項下投資資金進行開發(fā)、運營或經(jīng)營的業(yè)務(wù)、資產(chǎn)或權(quán)益。1.1.2“投資”指投資者根據(jù)本協(xié)議約定向融資方投入的款項。1.1.3“投前估值”指在本協(xié)議簽署日，根據(jù)雙方約定的估值方法確定的融資方凈資產(chǎn)價值。1.1.4“投后估值”指投前估值加上本協(xié)議項下投資的總額。1.1.5“優(yōu)先清算權(quán)”指投資者在融資方清算時，有權(quán)在普通債權(quán)人和普通股東之前，按照投后估值的一定倍數(shù)（以下簡稱“清算倍數(shù)”）優(yōu)先收回其投資本金。1.1.6“優(yōu)先購買權(quán)”指在融資方或任何其他股東向第三方出售其股份時，投資者有權(quán)在同等條件下優(yōu)先購買該等股份。1.1.7“隨售權(quán)”指在融資方或任何其他股東向第三方出售其股份時，投資者有權(quán)以相同的價格和條件出售其持有的股份。1.1.8“退出事件”指觸發(fā)本協(xié)議約定的退出機制的事件。1.1.9“退出價格”指在本協(xié)議約定的退出事件發(fā)生時，根據(jù)本協(xié)議約定的定價機制確定的投資者出售其股份的價格。1.1.10“退出機制”指本協(xié)議第八條約定的投資者從項目中收回投資本金及收益的方式和程序。第二條投資2.1投資者同意向融資方投資人民幣______元（大寫：____________________元整），用于項目的開發(fā)、運營或經(jīng)營。2.2投資資金的支付：投資者應(yīng)在本協(xié)議簽署之日起______日內(nèi)，將投資款項支付至雙方共同確認的銀行賬戶。2.3投資用途：融資方承諾將投資款項用于本協(xié)議約定的項目，并按照約定的目標(biāo)和計劃進行使用。第三條股權(quán)/權(quán)益3.1根據(jù)本協(xié)議項下投資的總額及雙方約定的估值方法，確定融資方______%的股權(quán)/權(quán)益（以下簡稱“投資股權(quán)/權(quán)益”）轉(zhuǎn)讓給投資者。3.2投資者獲得投資股權(quán)/權(quán)益后，成為融資方的股東/權(quán)益持有人，享有相應(yīng)的股東/權(quán)益權(quán)利，并承擔(dān)相應(yīng)的股東/權(quán)益義務(wù)。3.3融資方應(yīng)依法辦理股東/權(quán)益變更登記手續(xù)。第四條雙方權(quán)利與義務(wù)4.1投資者的權(quán)利與義務(wù)：4.1.1享有投資股權(quán)/權(quán)益對應(yīng)的收益權(quán)、知情權(quán)、表決權(quán)等權(quán)利。4.1.2依照法律規(guī)定和公司章程的規(guī)定行使股東/權(quán)益權(quán)利。4.1.3有權(quán)按照本協(xié)議約定退出項目并收回投資本金及收益。4.1.4應(yīng)按照本協(xié)議約定使用投資款項，并配合融資方完成項目開發(fā)、運營或經(jīng)營。4.1.5應(yīng)遵守國家法律法規(guī)，并維護融資方的合法權(quán)益。4.2融資方的權(quán)利與義務(wù)：4.2.1享有投資股權(quán)/權(quán)益對應(yīng)的收益權(quán)、管理權(quán)等權(quán)利。4.2.2依照法律規(guī)定和公司章程的規(guī)定行使股東/權(quán)益權(quán)利。4.2.3應(yīng)按照本協(xié)議約定使用投資款項，并保證投資款項的專款專用。4.2.4應(yīng)定期向投資者提供項目運營報告、財務(wù)報告等資料，并接受投資者的監(jiān)督。4.2.5應(yīng)努力實現(xiàn)項目預(yù)期目標(biāo)，并維護投資者的合法權(quán)益。4.2.6應(yīng)在本協(xié)議約定的退出事件發(fā)生時，按照本協(xié)議約定配合投資者實現(xiàn)退出。第五條估值調(diào)整5.1如發(fā)生以下情況，可能導(dǎo)致本協(xié)議約定的投前估值需要調(diào)整：5.1.1融資方發(fā)生重大資產(chǎn)變化。5.1.2融資方發(fā)生重大負債變化。5.1.3融資方發(fā)生重大法律糾紛。5.1.4其他可能影響融資方價值的事件。5.2如需調(diào)整估值，雙方應(yīng)在______日內(nèi)協(xié)商確定新的估值。估值調(diào)整方法采用______。第六條優(yōu)先權(quán)6.1在融資方或任何其他股東向第三方出售其投資股權(quán)/權(quán)益時，投資者享有優(yōu)先購買權(quán)。具體行使方式按照______執(zhí)行。6.2在融資方清算時，投資者享有優(yōu)先清算權(quán)，即投資者在普通債權(quán)人和普通股東之前，按照投后估值的一定倍數(shù)（清算倍數(shù)：______倍）優(yōu)先收回其投資本金。第七條隨售權(quán)7.1在融資方或任何其他股東向第三方出售其投資股權(quán)/權(quán)益時，投資者享有隨售權(quán)。即投資者有權(quán)以相同的價格和條件出售其持有的投資股權(quán)/權(quán)益。第八條退出機制8.1本協(xié)議約定的退出機制如下：8.1.1時間觸發(fā)：本協(xié)議有效期為______年，自本協(xié)議簽署之日起計算。若在本協(xié)議有效期屆滿前______個月內(nèi)，雙方未能就項目合作達成一致意見，或者融資方出現(xiàn)破產(chǎn)、解散等情形，則觸發(fā)退出事件。8.1.2事件觸發(fā)：發(fā)生以下任一事件，則觸發(fā)退出事件：a)融資方實現(xiàn)首次公開募股（IPO）。b)融資方被外部投資者并購。c)融資方按照本協(xié)議約定回購?fù)顿Y者持有的投資股權(quán)/權(quán)益。d)融資方進入破產(chǎn)、清算程序。e)發(fā)生其他雙方約定的退出事件。8.1.3退出價格：觸發(fā)退出事件時，退出價格的確定方式如下：a)并購?fù)顺觯和顺鰞r格由投資者與收購方協(xié)商確定。b)IPO退出：退出價格按照IPO時股票的發(fā)行價確定。c)股權(quán)回購?fù)顺觯和顺鰞r格按照投后估值的一定倍數(shù)（回購倍數(shù)：______倍）確定。d)清算退出：退出價格按照投后估值的一定倍數(shù)（清算倍數(shù)：______倍）確定。8.1.4退出流程：a)退出事件發(fā)生后，融資方應(yīng)在______日內(nèi)書面通知投資者。b)投資者應(yīng)在收到通知后______日內(nèi)，書面回復(fù)融資方，確認是否行使退出權(quán)利。c)確認行使退出權(quán)利后，雙方應(yīng)在______日內(nèi)按照本協(xié)議約定的退出價格和方式完成退出交易。8.1.5退出款項支付：退出款項應(yīng)支付至投資者指定的銀行賬戶。第九條違約責(zé)任9.1任何一方違反本協(xié)議的約定，應(yīng)承擔(dān)違約責(zé)任，并賠償由此給對方造成的損失。9.2若融資方未能按照本協(xié)議約定支付投資款項，投資者有權(quán)解除本協(xié)議，并要求融資方退還已支付的投資款項及利息。9.3若投資者未能按照本協(xié)議約定行使退出權(quán)利，應(yīng)承擔(dān)違約責(zé)任，并賠償由此給融資方造成的損失。第十條保密10.1雙方應(yīng)對本協(xié)議內(nèi)容及履行過程中知悉的對方商業(yè)秘密進行保密，未經(jīng)對方書面同意，不得向任何第三方泄露。10.2本保密義務(wù)不因本協(xié)議的終止而失效。第十一條不可抗力11.1若因不可抗力因素導(dǎo)致本協(xié)議無法履行，雙方互不承擔(dān)違約責(zé)任。11.2不可抗力因素指不能預(yù)見、不能避免并不能克服的客觀情況，如自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭、政府行為等。第十二條爭議解決12.1因本協(xié)議引起的或與本協(xié)議有關(guān)的任何爭議，雙方應(yīng)首先通過友好協(xié)商解決。12.2協(xié)商不成的，任何一方均有權(quán)向______人民法院提起訴訟。第十三條法律適用13.1本協(xié)議的訂立、效力、解釋、履行及爭議解決均適用中華人民共和國法律。第十四條協(xié)議的生效、變更和解除14.1本協(xié)議自雙方簽字蓋章之日起生效。14.2本協(xié)議的任何變更或解除，均須經(jīng)雙方協(xié)商一致并簽署書面文件。14.3本協(xié)議的解除不影響雙方在本協(xié)議解除前已經(jīng)產(chǎn)生的權(quán)利和義務(wù)。第十五條其他15.1本協(xié)議構(gòu)成雙方就本協(xié)議標(biāo)的達成的完整協(xié)議，取代雙方此前就此達成的所有口頭或書面的協(xié)議、諒解和安排。15.2對本協(xié)議的任何修改或補充，均應(yīng)以書面形式作出，并成為本協(xié)議不可分割的