2026年期貨從業(yè)資格考試題庫第一部分單選題(200題)1、某日銅FOB升貼水報(bào)價(jià)為20美元／噸，運(yùn)費(fèi)為55美元／噸，保險(xiǎn)費(fèi)為5美元／噸，當(dāng)天LME3個(gè)月銅期貨即時(shí)價(jià)格為7600美元／噸，則：

A.75

B.60

C.80

D.25

【答案】：C2、客戶對交易結(jié)算報(bào)告有異議的，應(yīng)當(dāng)在期貨經(jīng)紀(jì)合同約定的時(shí)間內(nèi)以（）提出，期貨公司應(yīng)當(dāng)在約定時(shí)間內(nèi)進(jìn)行核實(shí)。

A.電話方式

B.郵件方式

C.書面方式

D.任何方式

【答案】：C3、國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在受理期貨公司設(shè)立申請之日起（）個(gè)月內(nèi)，根據(jù)審慎監(jiān)管原則進(jìn)行審查，作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)的決定。未經(jīng)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得委托或者接受他人委托持有或者管理期貨公司的股權(quán)。

A.2

B.3

C.6

D.8

【答案】：C4、期貨交易所設(shè)總經(jīng)理1人，副總經(jīng)理（）人。

A.2

B.3

C.5

D.若干

【答案】：D5、在中國的利率政策巾，具有基準(zhǔn)利率作用的是（）。

A.存款準(zhǔn)備金率

B.一年期存貸款利率

C.一年期田債收益率

D.銀行間同業(yè)拆借利率

【答案】：B6、某股票組合現(xiàn)值100萬元，預(yù)計(jì)2個(gè)月后可收到紅利1萬元，當(dāng)時(shí)市場年利率為12％，則3個(gè)月后交割的該股票組合遠(yuǎn)期合約的凈持有成本為（）元。

A.29900

B.30000

C.20000

D.19900

【答案】：D7、期貨公司任用董事、監(jiān)事和高級管理人員，應(yīng)當(dāng)自作出決定之日起5個(gè)工作日內(nèi)，向（）報(bào)告。

A.中國證監(jiān)會(huì)

B.中國證監(jiān)會(huì)或其派出機(jī)構(gòu)

C.中國證監(jiān)會(huì)相關(guān)派出機(jī)構(gòu)

D.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：C8、（）是目前包括中國在內(nèi)的世界上絕大多數(shù)國家采用的匯率標(biāo)價(jià)方法。

A.直接標(biāo)價(jià)法

B.間接標(biāo)價(jià)法

C.日元標(biāo)價(jià)法

D.歐元標(biāo)價(jià)法

【答案】：A9、期貨交易流程的首個(gè)環(huán)節(jié)是（）。

A.開戶

B.下單

C.競價(jià)

D.結(jié)算

【答案】：A10、假設(shè)滬深300股指期貨價(jià)格是2300點(diǎn)，其理論價(jià)格是2150點(diǎn)，年利率為5%。若三個(gè)月后期貨交割價(jià)為2500點(diǎn)，那么利用股指期貨套利的交易者從一份股指期貨的套利中獲得的凈利潤是（）元。

A.45000

B.50000

C.82725

D.150000

【答案】：A11、滬深300現(xiàn)貨指數(shù)為3000點(diǎn)，市場年利率為5％，年指數(shù)股息率為1％，三個(gè)月后交割的滬深300股指數(shù)期貨合約的理論價(jià)格為（）點(diǎn)。

A.3029.59

B.3045

C.3180

D.3120

【答案】：A12、期貨合約與遠(yuǎn)期現(xiàn)貨合約的根本區(qū)別在于（）。

A.期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化合約

B.期貨合約具有避險(xiǎn)功能

C.期貨合約價(jià)格連續(xù)變動(dòng)

D.期貨合約確定了交割月份

【答案】：A13、我國期貨交易所會(huì)員可由（）組成。

A.自然人和法人

B.法人

C.境內(nèi)登記注冊的法人

D.境外登記注冊的機(jī)構(gòu)

【答案】：C14、（）是負(fù)責(zé)期貨交易所日常經(jīng)營管理工作的高級管理人員。

A.董事長

B.董事會(huì)

C.秘書

D.總經(jīng)理

【答案】：D15、某投機(jī)者預(yù)測9月份菜粕期貨合約會(huì)下跌，于是他以2565元/噸的價(jià)格賣出3手菜粕9月合約。此后合約價(jià)格下跌到2530元/噸，他又以此價(jià)格賣出2手9月菜粕合約。之后價(jià)格繼續(xù)下跌至2500元/噸，他再以此價(jià)格賣出1手9月菜粕合約。若后來價(jià)格上漲到了2545元/噸，該投機(jī)者將頭寸全部平倉，則該筆投資的盈虧狀況為（）元。

A.虧損150

B.盈利150

C.虧損50

D.盈利50

【答案】：A16、2014年張某在甲期貨公司營業(yè)部開戶并存人5000萬元準(zhǔn)備進(jìn)行棉花期貨交易。由于某些原因張某一直沒有交易，營業(yè)部經(jīng)理趙某擅自利用這些資金以自己名義買進(jìn)了多手期貨合約。在該案例中，趙某應(yīng)受到的懲罰有（）。

A.給予紀(jì)律處分，處2萬元以上5萬元以下的罰款

B.給予紀(jì)律處罰，并處1萬元以上3萬元以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，暫停或者撤銷任職資格.期貨從業(yè)人員資格

C.給予警告，并處1萬元以上10萬元以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，暫?；蛘叱蜂N任職資格.期貨從業(yè)人員資格

D.給予警告，并處3萬元以上5萬元以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，暫?；蛘叱蜂N任職資格.期貨從業(yè)人員資格

【答案】：C17、關(guān)于強(qiáng)行平倉，下列說法正確的是（）。

A.甲期貨公司違規(guī)超倉而被期貨交易所強(qiáng)行平倉，因此造成的損失，由期貨交易所承擔(dān)

B.乙客戶交易保證金不足，應(yīng)當(dāng)自行平倉而未平倉，因此造成的損失，由期貨交易所自行承擔(dān)

C.丙期貨公司交易保證金不足，應(yīng)當(dāng)自行平倉而未平倉，因此造成的擴(kuò)大損失，由丙自行承擔(dān)

D.丁客戶符合強(qiáng)行平倉的條件，戊期貨公司對其進(jìn)行強(qiáng)行平倉，但平倉數(shù)額顯著超出了客戶須追加的保證金數(shù)額。對丁因超量平倉引起的損失，由丁自行承擔(dān)

【答案】：C18、期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官制作的工作底稿和工作記錄應(yīng)當(dāng)至少保存（）年。

A.5

B.10

C.20

D.30

【答案】：C19、10月20日，某投資者預(yù)期未來的市場利率水平將會(huì)下降，于是以97．300美元價(jià)格買入10手12月份到期的歐洲美元期貨合約；當(dāng)期貨合約價(jià)格漲到97．800美元時(shí)，投資者以此價(jià)格平倉，若不計(jì)交易費(fèi)用，投資者該筆交易的盈虧狀況為（）。

A.盈利1250美元/手

B.虧損1250美元/手

C.盈利500美元/手

D.虧損500美元/手

【答案】：A20、從事期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的其他期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)取得（）批準(zhǔn)的業(yè)務(wù)資格。

A.國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

B.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.期貨交易所

D.證券交易所

【答案】：A21、流通中的現(xiàn)金和各單位在銀行的活期存款之和被稱作（）。

A.狹義貨幣供應(yīng)量M1

B.廣義貨幣供應(yīng)量M1

C.狹義貨幣供應(yīng)量Mo

D.廣義貨幣供應(yīng)量M2

【答案】：A22、投資者購買一個(gè)看漲期權(quán)，執(zhí)行價(jià)格25元，期權(quán)費(fèi)為4元。同時(shí)，賣出-個(gè)標(biāo)的資產(chǎn)和到期日均相同的看漲期權(quán)，執(zhí)行價(jià)格40元，期權(quán)費(fèi)為2.5元。如果到期日的資產(chǎn)價(jià)格升至50元，不計(jì)交易成本，則投資者行權(quán)后的凈收益為（）。

A.8.5

B.13.5

C.16.5

D.23

【答案】：B23、某投資者做多5手中金所5年期國債期貨合約，開倉價(jià)格為98.880，平倉價(jià)格為98.124，其盈虧是（）元。（不計(jì)交易成本）

A.-37800

B.37800

C.-3780

D.3780

【答案】：A24、某投資者當(dāng)日開倉買入10手3月份的滬深300指數(shù)期貨合約，賣出10手4月份的滬深300指數(shù)期貨合約，其建倉價(jià)分別為2800點(diǎn)和2850點(diǎn)，如果該投資者當(dāng)日全部平倉，價(jià)格分別為2830點(diǎn)和2870點(diǎn)，當(dāng)日的結(jié)算價(jià)分別為2810點(diǎn)和2830點(diǎn)，則其平倉盈虧（逐日盯市）為（）元。（不計(jì)交易手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）

A.盈利30000

B.盈利90000

C.虧損90000

D.盈利10000

【答案】：A25、在正向市場上，某交易者下達(dá)買入5月菜籽油期貨合約同時(shí)賣出7月菜籽油期貨合約的套利限價(jià)指令，價(jià)差為100元／噸。則該交易指令可以（）元／噸的價(jià)差成交。

A.99

B.97

C.101

D.95

【答案】：C26、客戶對當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)，應(yīng)當(dāng)視為對（）的確認(rèn)，所產(chǎn)生的交易后果由客戶自行承擔(dān)。

A.該日持倉和交易結(jié)算結(jié)果

B.該日所有交易結(jié)算結(jié)果

C.該日之前所有交易結(jié)算結(jié)果

D.該日之前所有持倉和交易結(jié)算結(jié)果

【答案】：D27、對股票指數(shù)期貨來說，若期貨指數(shù)與現(xiàn)貨指數(shù)出現(xiàn)偏離，當(dāng)（）時(shí)，就會(huì)產(chǎn)生套利機(jī)會(huì)。（考慮交易成本）

A.實(shí)際期指高于無套利區(qū)間的下界

B.實(shí)際期指低于無套利區(qū)間的上界

C.實(shí)際期指低于無套利區(qū)間的下界

D.實(shí)際期指處于無套利區(qū)間

【答案】：C28、申請?jiān)O(shè)立期貨公司，主要股東為自然人的，其個(gè)人金融資產(chǎn)不低于人民幣（）萬元。

A.1000

B.3000

C.5000

D.10000

【答案】：B29、期貨市場可對沖現(xiàn)貨市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的原理是（）。

A.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相同，且臨近到期日，兩價(jià)格間差距變小

B.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相反，且臨近到期日，兩價(jià)格間差距變大

C.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相反，且臨近到期日，價(jià)格波動(dòng)幅度變小

D.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相同，且臨近到期日，價(jià)格波動(dòng)幅度變大

【答案】：A30、期貨市場規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的功能是通過（）實(shí)現(xiàn)的。

A.套期保值

B.跨市套利

C.跨期套利

D.投機(jī)交易

【答案】：A31、期貨公司會(huì)員為投資者向交易所申請開立交易編碼，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)該投資者前一交易日日終保證金賬戶可用資金余額不低于人民幣（）。

A.20萬元

B.50萬元

C.80萬元

D.100萬元

【答案】：B32、張某曾在美國留學(xué)，并在華爾街從事投資銀行工作十余年，目前在國內(nèi)開設(shè)一家互聯(lián)網(wǎng)公司。某期貨公司擬將其開發(fā)為金融期貨客戶。下列做法中，正確的是（）。

A.因張某在華爾街有工作經(jīng)歷，已經(jīng)具備金融知識，期貨公司無需向張某充分揭示金融期貨風(fēng)險(xiǎn)

B.雖然張某在華爾街有工作經(jīng)歷，仍應(yīng)當(dāng)全面評估其自身的經(jīng)濟(jì)實(shí)力、產(chǎn)品認(rèn)知能力、風(fēng)險(xiǎn)控制與承受能力等

C.因張某在華爾街有工作經(jīng)歷，已具有金融知識，無須通過相關(guān)測試

D.雖然張某在華爾街有工作經(jīng)歷，期貨公司仍應(yīng)當(dāng)向其全面客觀介紹金融期貨法律法規(guī)，業(yè)務(wù)規(guī)則和產(chǎn)品特征

【答案】：B33、（）采用貼現(xiàn)方式發(fā)行，到期按照面值進(jìn)行兌付。

A.短期國債

B.中期國債

C.長期國債

D.無期限國債

【答案】：A34、某交易者賣出4張歐元期貨合約，成交價(jià)為1.3210美元/歐元，后又在1.3250美元/歐元價(jià)位上全部平倉（每張合約的金額為12.5萬歐元），在不考慮手續(xù)費(fèi)情況下，這筆交易（）美元。

A.盈利500

B.虧損500

C.虧損2000

D.盈利2000

【答案】：C35、某期貨公司的期末財(cái)務(wù)報(bào)表和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表顯示，其凈資本為6000萬元。

A.6450萬元

B.5550萬元

C.6000萬元

D.5700萬元

【答案】：B36、滬深300股指期貨的交割方式為（）。

A.現(xiàn)金和實(shí)物混合交割

B.滾動(dòng)交割

C.實(shí)物交割

D.現(xiàn)金交割

【答案】：D37、期貨公司申請?jiān)O(shè)立營業(yè)部應(yīng)當(dāng)具備的條件之一是，未因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營正在被有權(quán)機(jī)關(guān)調(diào)查，近()內(nèi)未因違法違規(guī)經(jīng)營受到行政處罰或者刑事處罰。

A.6個(gè)月

B.12個(gè)月

C.1年

D.3年

【答案】：C38、甲乙雙方簽訂一份場外期權(quán)合約，在合約基準(zhǔn)日確定甲現(xiàn)有資產(chǎn)組合為100個(gè)指數(shù)點(diǎn)。未來指數(shù)點(diǎn)高于100點(diǎn)時(shí)，甲方資產(chǎn)組合上升，反之則下降。合約乘數(shù)為200元／指數(shù)點(diǎn)，甲方總資產(chǎn)為20000元。假設(shè)未來甲方預(yù)期資產(chǎn)價(jià)值會(huì)下降，購買一個(gè)歐式看跌期權(quán)，行權(quán)價(jià)為95，期限1個(gè)月，期權(quán)的價(jià)格為3．8個(gè)指數(shù)點(diǎn)，這3．8的期權(quán)費(fèi)是賣出資產(chǎn)得到。假設(shè)指數(shù)跌到90，則到期甲方資產(chǎn)總的市值是（）元。

A.500

B.18316

C.19240

D.17316

【答案】：B39、根據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》的規(guī)定，有權(quán)任免期貨交易所負(fù)責(zé)人的機(jī)構(gòu)是（）。

A.國務(wù)院

B.國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

C.國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)派出機(jī)構(gòu)

D.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：B40、吳某為某期貨公司客戶，由于經(jīng)常出差無法參與交易，在營業(yè)部經(jīng)理推薦下，

A.期貨交易所住所地高級人民法院

B.期貨公司住所地高級人民法院

C.營業(yè)部住所地中級人民法院

D.吳某住所地中級人民法院

【答案】：C41、期貨交易應(yīng)當(dāng)在由國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)審批而設(shè)立的（）、國務(wù)院批準(zhǔn)的或者國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的其他期貨交易場所進(jìn)行。

A.期貨交易所

B.期貨公司

C.證券交易所

D.證券公司

【答案】：A42、甲期貨公司欲從事投資咨詢業(yè)務(wù)，則公司提交的合規(guī)經(jīng)營情況說明應(yīng)該是最近（）年的。

A.3

B.4

C.1

D.2

【答案】：A43、以下不屬于權(quán)益類衍生品的是（）。

A.權(quán)益類遠(yuǎn)期

B.權(quán)益類期權(quán)

C.權(quán)益類期貨

D.權(quán)益類貨幣

【答案】：D44、期貨公司應(yīng)當(dāng)按（）繳納保障基金。

A.月度

B.年度

C.半年度

D.季度

【答案】：B45、根據(jù)我國國民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)快速發(fā)展及城鄉(xiāng)居民消費(fèi)結(jié)構(gòu)不斷變化的現(xiàn)狀，需要每（）年對各類別指數(shù)的權(quán)數(shù)做出相應(yīng)的調(diào)整。

A.1

B.2

C.3

D.5

【答案】：D46、中國期貨監(jiān)控中心應(yīng)當(dāng)為每一個(gè)客戶設(shè)立統(tǒng)一開戶編碼，并建立統(tǒng)一開戶編碼與客戶在（）交易編碼的對應(yīng)關(guān)系。

A.各期貨交易所

B.期貨交易所的結(jié)算機(jī)構(gòu)

C.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.期貨公司

【答案】：A47、某一期貨合約當(dāng)日交易期間成交價(jià)格按成交量的加權(quán)平均價(jià)形成（）。

A.開盤價(jià)

B.收盤價(jià)

C.均價(jià)

D.結(jié)算價(jià)

【答案】：D48、中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)對從業(yè)人員進(jìn)行調(diào)查或者檢查時(shí)，被調(diào)查人員應(yīng)當(dāng)（）。

A.積極配合

B.對不實(shí)舉報(bào)不予理睬

C.拒絕接受調(diào)查

D.用理由回避調(diào)查

【答案】：A49、?期貨公司對其營業(yè)部不需（）。

A.統(tǒng)一結(jié)算

B.統(tǒng)一風(fēng)險(xiǎn)管理

C.統(tǒng)一財(cái)務(wù)管理及會(huì)計(jì)核算

D.統(tǒng)一開發(fā)客戶

【答案】：D50、期貨公司在客戶開戶時(shí)，對于個(gè)人客戶，應(yīng)當(dāng)()辦理開戶手續(xù)，簽署開戶資料。

A.親自或委托他人

B.親自

C.可以委托他人

D.委托他人同時(shí)并親自打電話通知期貨公司

【答案】：B51、期貨投機(jī)具有（）的特征。

A.低風(fēng)險(xiǎn)、低收益

B.低風(fēng)險(xiǎn)、高收益

C.高風(fēng)險(xiǎn)、低收益

D.高風(fēng)險(xiǎn)、高收益

【答案】：D52、申請期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官的任職資格，應(yīng)當(dāng)具有從事期貨業(yè)務(wù)3年以上經(jīng)驗(yàn)，并擔(dān)任期貨公司交易、結(jié)算、風(fēng)險(xiǎn)管理或者合規(guī)負(fù)責(zé)人職務(wù)不少于（）年。

A.1

B.2

C.3

D.5

【答案】：B53、王某在甲期貨公司從事過期貨交易，后來，經(jīng)人介紹，王某又到乙期貨公司開戶，經(jīng)辦人員向王某出示期貨交易的風(fēng)險(xiǎn)說明書，但未由其簽字確認(rèn)。三個(gè)月后，王某在乙期貨公司從事期貨交易累計(jì)虧損20萬元，下列關(guān)于王某虧損責(zé)任的表述，正確的是（）。

A.由乙期貨公司承擔(dān)

B.由介紹人承擔(dān)，因?yàn)榻榻B人從期貨公司獲得介紹費(fèi)

C.由簽訂期貨經(jīng)紀(jì)合同的經(jīng)辦人員承擔(dān)

D.由王某承擔(dān)

【答案】：D54、期貨合約是由（）統(tǒng)一制定的。

A.期貨交易所

B.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.期貨公司

D.證監(jiān)會(huì)

【答案】：A55、關(guān)于時(shí)間序列正確的描述是（）。

A.平穩(wěn)時(shí)間序列任何兩期之間的協(xié)方差值均不依賴于時(shí)間變動(dòng)

B.平穩(wěn)時(shí)間序列的方差不依賴于時(shí)間變動(dòng)，但均值依賴于時(shí)間變動(dòng)

C.非平衡時(shí)間序列對于金融經(jīng)濟(jì)研究沒有參考價(jià)值

D.平穩(wěn)時(shí)間序列的均值不依賴于時(shí)間變動(dòng)，但方差依賴于時(shí)間變動(dòng)

【答案】：A56、一筆美元兌人民幣遠(yuǎn)期交易成交時(shí)，報(bào)價(jià)方報(bào)出的即期匯率為6.8310/6.8312，遠(yuǎn)期點(diǎn)為45.01/50.33B、p.如果發(fā)起方為賣方，則遠(yuǎn)期全價(jià)為（）。

A.6.8355

B.6.8362

C.6.8450

D.6.8255

【答案】：A57、期權(quán)交易中，（）有權(quán)在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)要求行權(quán)。

A.只有期權(quán)的賣方

B.只有期權(quán)的買方

C.期權(quán)的買賣雙方

D.根據(jù)不同類型的期權(quán)，買方或賣方

【答案】：B58、下列不屬于期貨公司高管的是（）。

A.副總經(jīng)理

B.技術(shù)部主任

C.財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人

D.首席風(fēng)險(xiǎn)官

【答案】：B59、期貨執(zhí)業(yè)人員在執(zhí)業(yè)中應(yīng)當(dāng)（）。

A.誠實(shí)守信，恪盡職守

B.向客戶承諾或保證最低收益

C.當(dāng)自身利益與客戶利益發(fā)生沖突時(shí)應(yīng)先滿足自身利益

D.以本人或者他人名義從事期貨交易

【答案】：A60、當(dāng)股指期貨的價(jià)格下跌，交易量減少，持倉量下降時(shí)，市場趨勢是（）。

A.新開倉增加.多頭占優(yōu)

B.新開倉增加，空頭占優(yōu)

C.平倉增加，空頭占優(yōu)

D.平倉增加，多頭占優(yōu)

【答案】：D61、假設(shè)美元兌人民幣即期匯率為6.2022，美元年利率為3%，人民幣年利率為5%。按單利計(jì)，1年期美元兌人民幣遠(yuǎn)期匯率的理論價(jià)格約為（）。

A.6.5123

B.6.0841

C.6.3262

D.6.3226

【答案】：D62、中國金融期貨交易所制定的投資者適當(dāng)性制度的具體標(biāo)準(zhǔn)和實(shí)施指引，應(yīng)報(bào)（）備案。

A.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

B.中國證監(jiān)會(huì)

C.中國期貨保證金監(jiān)控中心公司

D.商務(wù)部

【答案】：B63、依據(jù)《期貨交易管理?xiàng)l例》的規(guī)定，期貨交易所不得發(fā)布()。

A.上市品種合約的成交量、成交價(jià)

B.上市品種合約的最高價(jià)與最低價(jià)

C.上市品種合約的開盤價(jià)與收盤價(jià)

D.價(jià)格預(yù)測信息

【答案】：D64、當(dāng)前某股票價(jià)格為64.00港元，該股票看漲期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格為62.50港元，權(quán)利金為2.80港無，其內(nèi)涵價(jià)值為（）港元。

A.-1.5

B.1.5

C.1.3

D.-1.3

【答案】：B65、BOLL指標(biāo)是根據(jù)統(tǒng)計(jì)學(xué)中的（）原理而設(shè)計(jì)的。

A.均值

B.方差

C.標(biāo)準(zhǔn)差

D.協(xié)方差

【答案】：C66、期貨交易所變更名稱、注冊資本的，應(yīng)當(dāng)事前向（）報(bào)告。

A.國務(wù)院

B.中國證監(jiān)會(huì)

C.期貨交易所員工大會(huì)

D.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：B67、期貨公司及實(shí)際控制人與期貨公司之間出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)的通知義務(wù)，具體包括（）。

A.期貨公司的股東及實(shí)際控制人出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)通知期貨公司；期貨公司出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，立即書面通知全體股東，并向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告

B.期貨公司的股東及實(shí)際控制人出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，不需要期貨公司；反之，期貨公司出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，立即書面通知全體股東，并向期貨公司住所地的中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告

C.期貨公司的股東及實(shí)際控制人出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)通知期貨公司；期貨公司出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，立即書面通知全體股東，自行解決，不需要通知相關(guān)監(jiān)督機(jī)構(gòu)

D.期貨公司的股東及實(shí)際控制人出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)通知期貨公司；期貨公司出現(xiàn)重大事項(xiàng)時(shí)，立即書面通知全體股東，并向期貨公司住所地的中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告

【答案】：D68、巴西是咖啡和可可等熱帶作物的主要供應(yīng)國，在期貨條件不變的情況下，如果巴西出現(xiàn)災(zāi)害性天氣，則國際市場上咖啡和可可的價(jià)格將會(huì)（）。

A.不變

B.不一定

C.下跌

D.上漲

【答案】：D69、某投資以200點(diǎn)的價(jià)位賣出一份股指看漲期權(quán)合約，執(zhí)行價(jià)格為2000點(diǎn)，合約到期之前該期權(quán)合約賣方以180的價(jià)格對該期權(quán)合約進(jìn)行了對沖平倉，則該期權(quán)合約賣方的盈虧狀況為（）。

A.-20點(diǎn)

B.20點(diǎn)

C.2000點(diǎn)

D.1800點(diǎn)

【答案】：B70、客戶對當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)，應(yīng)當(dāng)視為對（）的確認(rèn)。

A.該日之前所有持倉和交易結(jié)算結(jié)果

B.該日之前部分持倉

C.該日之前部分交易結(jié)算結(jié)果

D.該日之后所有持倉和交易結(jié)算結(jié)果

【答案】：A71、期貨公司（）負(fù)責(zé)監(jiān)督期貨投資咨詢業(yè)務(wù)管理制度的制定和執(zhí)行，對期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的合規(guī)性定期檢查，并依法履行督促整改和報(bào)告職責(zé)。

A.總經(jīng)理

B.董事長

C.首席風(fēng)險(xiǎn)官

D.分管投資咨詢業(yè)務(wù)的副總經(jīng)理

【答案】：C72、監(jiān)控中心接到期貨公司的客戶交易編碼注銷申請后，應(yīng)當(dāng)于（）轉(zhuǎn)發(fā)給相關(guān)期貨交易所。

A.接到注銷申請的三天內(nèi)

B.接到申請的次日

C.接到注銷申請的一周內(nèi)

D.當(dāng)日

【答案】：D73、實(shí)物交割要求以（）名義進(jìn)行。

A.客戶

B.交易所

C.會(huì)員

D.交割倉庫

【答案】：C74、某記賬式附息國債的購買價(jià)格為100．65，發(fā)票價(jià)格為101．50，該日期至最后交割日的天數(shù)為160天。則該年記賬式附息國債的隱含回購利率為（）。

A.1.91％

B.0.88％

C.0.87％

D.1.93％

【答案】：D75、證券公司為期貨公司提供中間介紹業(yè)務(wù)的，保存有關(guān)介紹業(yè)務(wù)的憑證、合同等資料的期限不得少于（）年。

A.5

B.3

C.2

D.1

【答案】：A76、期貨公司申請金融期貨交易結(jié)算業(yè)務(wù)資格，注冊資本應(yīng)不低于人民幣（）。

A.2000萬元

B.3000萬元

C.5000萬元

D.1億元

【答案】：C77、臨近到期日時(shí)，（）會(huì)使期權(quán)做市商在進(jìn)行期權(quán)對沖時(shí)面臨牽制風(fēng)險(xiǎn)。

A.虛值期權(quán)

B.平值期權(quán)

C.實(shí)值期權(quán)

D.以上都是

【答案】：B78、技術(shù)分析的假設(shè)中，最根本、最核心的條件是（）。

A.市場行為涵蓋一切信息

B.價(jià)格沿趨勢移動(dòng)

C.歷史會(huì)重演

D.投資者都是理性的

【答案】：B79、滬深300股指期貨的交割結(jié)算價(jià)是依據(jù)（）確定的。

A.最后交易日最后5分鐘期貨交易價(jià)格的加權(quán)平均價(jià)

B.從上市至最后交易日的所有期貨價(jià)格的加權(quán)平均價(jià)

C.最后交易日滬深300指數(shù)最后兩個(gè)小時(shí)的算術(shù)平均價(jià)

D.最后交易日的收盤價(jià)

【答案】：C80、相對而言，投資者將不會(huì)選擇（）組合作為投資對象。

A.期望收益率18%、標(biāo)準(zhǔn)差20%

B.期望收益率11%、標(biāo)準(zhǔn)差16%

C.期望收益率11%、標(biāo)準(zhǔn)差20%

D.期望收益率10%、標(biāo)準(zhǔn)差8%

【答案】：C81、期貨公司接受不符合規(guī)定條件的單位或者個(gè)人委托的，應(yīng)當(dāng)責(zé)令改正，給予警告，沒收違法所得，并處違法所得（）罰款。

A.1倍以上3倍以下

B.1倍以上5倍以下

C.3倍以上5倍以下

D.3倍以上10倍以下

【答案】：A82、4月初，黃金現(xiàn)貨價(jià)格為300元／克。某礦產(chǎn)企業(yè)預(yù)計(jì)未來3個(gè)月會(huì)有一批黃金產(chǎn)出，決定對其進(jìn)行套期保值。該企業(yè)以310元／克的價(jià)格在8月份黃金期貨合約上建倉。7月初，黃金期貨價(jià)格跌至295元／克，現(xiàn)貨價(jià)格跌至290元／克。若該礦產(chǎn)企業(yè)在目前期貨價(jià)位上平倉，以現(xiàn)貨價(jià)格賣出黃金的話，其7月初黃金的實(shí)際賣出價(jià)相當(dāng)于（）元／克。

A.295

B.300

C.305

D.310

【答案】：C83、某投資者是看漲期權(quán)的賣方，如果要對沖了結(jié)其期權(quán)頭寸，可以選擇（）。

A.賣出相同期限，相同合約月份和相同執(zhí)行價(jià)格的看跌期權(quán)

B.買入相同期限，相同合約月份和相同執(zhí)行價(jià)格的看漲期權(quán)

C.買入相同期限，相同合約月份和相同執(zhí)行價(jià)格的看跌期權(quán)

D.賣出相同期限，相同合約月份和相同執(zhí)行價(jià)格的看漲期權(quán)

【答案】：B84、期貨公司應(yīng)當(dāng)將資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)投資經(jīng)理、交易執(zhí)行和風(fēng)險(xiǎn)控制等崗位的業(yè)務(wù)人員及其變動(dòng)情況，自人員到崗或者變動(dòng)之日起（）個(gè)工作日內(nèi)向住所地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)備案。

A.3

B.5

C.15

D.30

【答案】：B85、期貨公司任用董事、監(jiān)事和高級管理人員，應(yīng)當(dāng)自做出決定之日起5個(gè)工作日內(nèi)，向（）報(bào)告。

A.中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)相關(guān)派出機(jī)構(gòu)

B.中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)

C.中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)或派出機(jī)構(gòu)

D.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：A86、2013年記賬式附息（）國債，票面利率為3．42％，到期日為2020年1月24日。對應(yīng)于TF1509合約的轉(zhuǎn)換因子為1．0167。2015年4月3日上午10時(shí)，現(xiàn)貨價(jià)格為99．640，期貨價(jià)格為97．525。則國債基差為（）。

A.0.4861

B.0.4862

C.0.4863

D.0.4864

【答案】：C87、以下哪個(gè)數(shù)據(jù)被稱為“小非農(nóng)”數(shù)據(jù)？（）。

A.美國挑戰(zhàn)者企業(yè)裁員人數(shù)

B.ADP全美就業(yè)報(bào)告

C.勞動(dòng)參與率

D.就業(yè)市場狀況指數(shù)

【答案】：B88、當(dāng)期貨價(jià)格高于現(xiàn)貨價(jià)格時(shí)，基差為（）。

A.負(fù)值

B.正值

C.零

D.正值或負(fù)值

【答案】：A89、期貨公司申請金融期貨全面結(jié)算業(yè)務(wù)資格，注冊資本不低于人民幣（）億元。

A.3

B.5

C.1

D.2

【答案】：C90、基本面分析法的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論基礎(chǔ)是（）。

A.供求理論

B.江恩理論

C.道氏理論

D.艾略特波浪理論

【答案】：A91、看跌期權(quán)賣方的收益（）。

A.最大為收到的權(quán)利金

B.最大等于期權(quán)合約中規(guī)定的執(zhí)行價(jià)格

C.最小為0

D.最小為收到的權(quán)利金

【答案】：A92、對期貨市場價(jià)格發(fā)現(xiàn)的特點(diǎn)表述不正確的是（）。

A.具有保密性

B.具有預(yù)期性

C.具有連續(xù)性

D.具有權(quán)威性

【答案】：A93、以下關(guān)于買進(jìn)看跌期權(quán)的說法，正確的是（）。

A.計(jì)劃購入現(xiàn)貨者預(yù)期價(jià)格上漲，可買入看跌期權(quán)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)

B.如果已持有期貨空頭頭寸，可買進(jìn)看跌期權(quán)加以保護(hù)

C.買進(jìn)看跌期權(quán)比賣出標(biāo)的期貨合約可獲得更高的收益

D.交易者預(yù)期標(biāo)的物價(jià)格下跌，可買進(jìn)看跌期權(quán)

【答案】：D94、期貨公司的董事長、總經(jīng)理、首席風(fēng)險(xiǎn)官之間可以存在（）關(guān)系。

A.兄弟姐妹

B.父母

C.朋友

D.配偶

【答案】：C95、某交易者買入5手天然橡膠期貨合約，價(jià)格為38650元/噸，價(jià)格升至38670元/噸，再買入3手，價(jià)格升至38700元/噸，又買入2手，則該交易者的平均買入價(jià)為（）元/噸。

A.38666

B.38670

C.38673

D.38700

【答案】：A96、某香港投機(jī)者5月份預(yù)測大豆期貨行情會(huì)繼續(xù)上漲，于是在香港期權(quán)交易所買入1手（10噸/手）9月份到期的大豆期貨看漲期權(quán)合約，期貨價(jià)格為2000港元/噸，期權(quán)權(quán)利金為20港元/噸。到8月份時(shí)，9月大豆期貨價(jià)格漲到2200港元/噸，該投機(jī)者要求行使期權(quán)，于是以2000港元/噸買入1手9月大豆期貨，并同時(shí)在期貨市場上對沖平倉。那么，他總共盈利（）港元。

A.1000

B.1500

C.1800

D.2000

【答案】：C97、技術(shù)分析中，波浪理論是由()提出的。

A.菲波納奇

B.索羅斯

C.艾略特

D.道?瓊斯

【答案】：C98、5月份，某進(jìn)口商以67000元／噸的價(jià)格從國外進(jìn)口一批銅，同時(shí)利用銅期貨對該批銅進(jìn)行套期保值，以67500元／噸的價(jià)格賣出9月份銅期貨合約，至6月中旬，該進(jìn)口商與某電纜廠協(xié)商以9月份銅期貨合約為基準(zhǔn)價(jià)，以低于期貨價(jià)格300元／噸的價(jià)格成交。該進(jìn)口商開始套期保值時(shí)的基差為（）元／噸。

A.300

B.-500

C.-300

D.500

【答案】：B99、貨幣互換在期末交換本金時(shí)的匯率等于（）。

A.期末的遠(yuǎn)期匯率

B.期初的約定匯率

C.期初的市場匯率

D.期末的市場匯率

【答案】：B100、期貨交易采用的結(jié)算方式是（）。

A.一次性結(jié)清

B.貨到付款

C.分期付款

D.當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算

【答案】：D101、客戶的保證金應(yīng)當(dāng)與期貨公司的自有資產(chǎn)（）。

A.相互混合、分別管理

B.相互獨(dú)立、共同管理

C.相互獨(dú)立、分別管理

D.相互混合、共同管理

【答案】：C102、某投資者上一交易日未持有期貨頭寸，且可用資金余額為20萬元。當(dāng)日開倉買入3月銅期貨合約20手，成交價(jià)為23100元/噸，其后賣出平倉10手，成交價(jià)格為23300元/噸。當(dāng)日收盤價(jià)為23350元/噸，結(jié)算價(jià)為23210元/噸，銅的交易保證金比例為5%，交易單位為5噸/手。當(dāng)天結(jié)算后該投資者的可用資金余額為（）元。（不計(jì)手續(xù)費(fèi)等費(fèi)用）

A.164475

B.164125

C.157125

D.157475

【答案】：D103、如果投資者在3月份以600點(diǎn)的權(quán)利金買人一張執(zhí)行價(jià)格為21500點(diǎn)的5月份恒指看漲期權(quán)，同時(shí)又以400點(diǎn)的期權(quán)價(jià)格買入一張執(zhí)行價(jià)格為21500點(diǎn)的5月份恒指看跌期權(quán)，其損益平衡點(diǎn)為（）。(不計(jì)交易費(fèi)用)

A.21300點(diǎn)和21700點(diǎn)

B.21100點(diǎn)和21900點(diǎn)

C.22100點(diǎn)和21100點(diǎn)

D.20500點(diǎn)和22500點(diǎn)

【答案】：C104、期貨公司應(yīng)當(dāng)在（）結(jié)算后為客戶提供交易結(jié)算報(bào)告。

A.每周

B.每年

C.每月

D.每日

【答案】：D105、關(guān)于期貨交易所的總經(jīng)理和副總經(jīng)理的說法正確的是（）。

A.期貨交易所設(shè)總經(jīng)理1人，副總經(jīng)理若干人

B.總經(jīng)理由證監(jiān)會(huì)任免，副總經(jīng)理由理事會(huì)任免

C.總經(jīng)理任期為三年，可以連選連任

D.未經(jīng)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，總經(jīng)理不得作為理事會(huì)理事

【答案】：A106、期貨公司應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定為客戶申請、注銷（）。

A.交易編碼

B.交易賬戶

C.結(jié)算編碼

D.結(jié)算賬戶

【答案】：A107、期權(quán)的基本要素不包括（）。

A.行權(quán)方向

B.行權(quán)價(jià)格

C.行權(quán)地點(diǎn)

D.期權(quán)費(fèi)

【答案】：C108、要弄清楚價(jià)格走勢的主要方向，需從（）層面的供求角度入手進(jìn)行分析。

A.宏觀

B.微觀

C.結(jié)構(gòu)

D.總量

【答案】：A109、以下不屬于期貨交易所監(jiān)事會(huì)職權(quán)的是（）。

A.檢查期貨交易所財(cái)務(wù)

B.監(jiān)督期貨交易所董事、高級管理人員執(zhí)行職務(wù)行為

C.向股東大會(huì)會(huì)議提出提案

D.組織協(xié)調(diào)專門委員會(huì)的工作

【答案】：D110、期貨公司申請?jiān)O(shè)立分支機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)向擬設(shè)立分支機(jī)構(gòu)所在地的中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)提交申請日前（）月末的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表。

A.1個(gè)月

B.2個(gè)月

C.3個(gè)月

D.5個(gè)月

【答案】：C111、現(xiàn)有期貨投資者保障基金不足補(bǔ)償期貨投資者保證金損失的，由（）補(bǔ)償。

A.后續(xù)繳納的保障基金

B.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金

C.期貨交易所的自有資金

D.期貨公司的自有資金

【答案】：A112、期貨公司擬免除首席風(fēng)險(xiǎn)官的職務(wù)（）。

A.應(yīng)當(dāng)提前30日將免除決定通知本人

B.可以隨時(shí)免除其職務(wù)

C.不需要正當(dāng)理由

D.應(yīng)當(dāng)向公司住所地的中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告

【答案】：D113、期貨合約是（）統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。

A.國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

B.中國證監(jiān)會(huì)

C.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.期貨交易所

【答案】：D114、證券期貨市場對（）變化是異常敏感的。

A.利率水平

B.國際收支

C.匯率

D.PPI

【答案】：A115、在我國，關(guān)于會(huì)員制期貨交易所會(huì)員享有的權(quán)利，表述錯(cuò)誤的是()。

A.從事規(guī)定的期貨交易、結(jié)算等業(yè)務(wù)

B.按規(guī)定轉(zhuǎn)讓會(huì)員資格

C.參加會(huì)員大會(huì)，行使選舉權(quán)、被選舉權(quán)和表決權(quán)

D.負(fù)責(zé)期貨交易所日常經(jīng)營管理工作

【答案】：D116、某證券公司擬設(shè)立全資期貨公司，期貨公司注冊資本為2億元，該證券公司擬以1．7億元人民幣，以及經(jīng)評估作價(jià)為3000萬元的信息技術(shù)系統(tǒng)和抵債取得的對某公司的股權(quán)作為對該期貨公司的出資。下列關(guān)于出資方案的表述，正確的是（）。

A.方案不符合規(guī)定，對某公司的股權(quán)不得用于出資

B.方案符合規(guī)定

C.方案不符合規(guī)定，貨幣出資比例過低

D.方案不符合規(guī)定，注冊資本低于期貨公司注冊資本最低限額

【答案】：A117、（）是利益與風(fēng)險(xiǎn)的直接承受者。

A.投資者

B.期貨結(jié)算所

C.期貨交易所

D.期貨公司

【答案】：A118、甲欲申請?jiān)O(shè)立一期貨交易所，但是不知道如何申請，于是前去咨詢律師，律師告訴他申請?jiān)O(shè)立期貨交易所，應(yīng)當(dāng)提交相關(guān)的材料。下列各項(xiàng)中不屬于應(yīng)當(dāng)提交的材料是（）。

A.申請書

B.章程和交易規(guī)則草案

C.期貨交易所的經(jīng)營計(jì)劃

D.理事會(huì)成員候選人或者董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)成員的財(cái)產(chǎn)情況

【答案】：D119、利用期貨市場對沖現(xiàn)貨價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的原理是（）。

A.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相反，且臨近交割日，兩價(jià)格間差距擴(kuò)大

B.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相同，且臨近交割日，價(jià)格波動(dòng)幅度縮小

C.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相同，且臨近交割日，兩價(jià)格間差距縮小

D.期貨與現(xiàn)貨價(jià)格變動(dòng)趨勢相反，且臨近交割日，價(jià)格波動(dòng)幅度擴(kuò)大

【答案】：C120、假設(shè)英鎊的即期匯率為1英鎊兌1．4839美元，30天遠(yuǎn)期匯率為1英鎊兌1．4783美元。這表明30天遠(yuǎn)期英鎊（）。

A.貼水4.53%

B.貼水0.34%

C.升水4.53%

D.升水0.34%

【答案】：A121、期貨交易所變更名稱、注冊資本的，應(yīng)當(dāng)經(jīng)（）批準(zhǔn)。

A.國務(wù)院

B.中國證監(jiān)會(huì)

C.期貨交易所員工大會(huì)

D.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：B122、在指數(shù)化投資中，如果指數(shù)基金的收益超過證券指數(shù)本身收益，則稱為增強(qiáng)指數(shù)基金。下列合成增強(qiáng)型指數(shù)基金的合理策略是（）。

A.買入股指期貨合約，同時(shí)剩余資金買入固定收益?zhèn)?/p>

B.持有股票并賣出股指期貨合約

C.買入股指期貨合約，同時(shí)剩余資金買人標(biāo)的指數(shù)股票

D.買入股指期貨合約

【答案】：A123、期貨（）是指交易者通過預(yù)測期貨合約未來價(jià)格的變化，在期貨市場上以獲取價(jià)差收益為目的的期貨交易行為。

A.投機(jī)

B.套期保值

C.保值增值

D.投資

【答案】：A124、我國消費(fèi)價(jià)格指數(shù)各類別權(quán)重在2011年調(diào)整之后，加大了（）權(quán)重。

A.居住類

B.食品類

C.醫(yī)療類

D.服裝類

【答案】：A125、期貨交易所會(huì)員每天應(yīng)及時(shí)獲取期貨交易所提供的結(jié)算數(shù)據(jù)，做好核對工作，并將之妥善保存，該數(shù)據(jù)應(yīng)至少保存（），但對有關(guān)期貨交易有爭議的，應(yīng)當(dāng)保存至該爭議消除時(shí)為止。

A.1年

B.2年

C.10年

D.20年

【答案】：B126、5月份時(shí)，某投資者以5元／噸的價(jià)格買入一份9月份到期、執(zhí)行價(jià)格為1800元／噸的玉米看跌期權(quán)，當(dāng)對應(yīng)的玉米價(jià)格為1850元／噸時(shí)，該看跌期權(quán)的內(nèi)涵價(jià)值為（）。

A.-50元／噸

B.-5元／噸

C.55元／噸

D.0

【答案】：D127、期貨公司被期貨交易所接納為會(huì)員、暫?；蛘呓K止會(huì)員資格的，應(yīng)當(dāng)在收到期貨交易所的通知文件之日（）個(gè)工作日內(nèi)向期貨公司住所地的中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。

A.1

B.5

C.3

D.2

【答案】：C128、下列選項(xiàng)中，期貨公司不能基于客戶委托從事的營利性活動(dòng)是（）。

A.為客戶設(shè)計(jì)套期保值、套利等投資方案

B.研究分析期貨市場及相關(guān)現(xiàn)貨市場的價(jià)格及其相關(guān)影響因素

C.幫助客戶擬定期貨交易策略，并代客戶進(jìn)行期貨投資交易

D.提供風(fēng)險(xiǎn)管理咨詢、專項(xiàng)培訓(xùn)等風(fēng)險(xiǎn)管理顧問服務(wù)

【答案】：C129、期貨公司應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定的內(nèi)容與格式要求，于月度結(jié)束后（）個(gè)工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)報(bào)送資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)月度報(bào)告。

A.7

B.10

C.5

D.3

【答案】：A130、某一攬子股票組合與上證50指數(shù)構(gòu)成完全對應(yīng)，其當(dāng)前市場價(jià)值為75萬元，且預(yù)計(jì)一個(gè)月后可收到5000元現(xiàn)金紅利。此時(shí)，市場利率為6%，上漲50指數(shù)為1500點(diǎn)，3個(gè)月后交割的上證50指數(shù)期貨為2600點(diǎn)。

A.在賣出相應(yīng)的股票組合的同時(shí)，買進(jìn)1張股指期貨合約

B.在賣出相應(yīng)的股票組合的同時(shí)，賣出1張股指期貨合約

C.在買進(jìn)相應(yīng)的股票組合的同時(shí)，賣出1張股指期貨合約

D.在買進(jìn)相應(yīng)的股票組合的同時(shí)，買進(jìn)1張股指期貨合約

【答案】：C131、下列關(guān)于營業(yè)部設(shè)施符合條件的描述中，不正確的是()。

A.應(yīng)當(dāng)配備2條以上具有錄音功能的電話線路

B.應(yīng)當(dāng)具備滿足期貨業(yè)務(wù)需要的辦公.通訊.交易等設(shè)施，營業(yè)部應(yīng)當(dāng)配備2條以上網(wǎng)絡(luò)通訊線路，保證營業(yè)部的正常交易

C.應(yīng)當(dāng)采取雙路供電，或在單路供電的情況下備用供電措施能夠提供正常業(yè)務(wù)運(yùn)行4小時(shí)的供電時(shí)間

D.應(yīng)當(dāng)具備滿足期貨業(yè)務(wù)需要的辦公.通訊.交易等設(shè)施，營業(yè)部應(yīng)當(dāng)配備1條以上網(wǎng)絡(luò)通訊線路，保證營業(yè)部的正常交易

【答案】：D132、根據(jù)下面資料，回答下題。

A.10

B.20

C.-10

D.-20

【答案】：C133、期貨公司應(yīng)當(dāng)有效執(zhí)行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)交易監(jiān)控制度，并于月度結(jié)束后（）個(gè)工作日內(nèi)向住所地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)及監(jiān)控中心報(bào)告。

A.7

B.5

C.3

D.2

【答案】：B134、期貨公司成立后無正當(dāng)理由超過（）個(gè)月未開始營業(yè)，或者開業(yè)后無正當(dāng)理由停業(yè)連續(xù)（）個(gè)月以上的，國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法辦理期貨業(yè)務(wù)許可證注銷手續(xù)。

A.1；3

B.3；3

C.1；6

D.3；6

【答案】：B135、期貨公司主要股東為法人或者非法人組織的，實(shí)收資本和凈資產(chǎn)均不低于人民幣（）元。

A.1000萬

B.2000萬

C.3000萬

D.1億

【答案】：D136、某投資者賣出5手7月份的鉛期貨合約同時(shí)買入5手10月份的鉛期貨合約，則該投資者的操作行為是（）。

A.期現(xiàn)套利

B.期貨跨期套利

C.期貨投機(jī)

D.期貨套期保值

【答案】：B137、客戶保證金未足額追加的，按照《期貨公司風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)督指標(biāo)管理辦法》的規(guī)定，期貨公司在計(jì)算符合規(guī)定的最低限額的結(jié)算準(zhǔn)備金時(shí)應(yīng)當(dāng)將客戶未足額追加的保證金（）。

A.全額扣除

B.按照一定比例加回

C.按照一定比例扣除

D.全額加回

【答案】：A138、未經(jīng)國家有關(guān)主管部門批準(zhǔn)，擅自設(shè)立商業(yè)銀行、證券交易所、期貨交易所、證券公司、期貨經(jīng)紀(jì)公司、保險(xiǎn)公司或者其他金融機(jī)構(gòu)的，處（）以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處（）罰金。

A.三年；一萬元以上十萬元以下

B.三年；二萬元以上二十萬元以下

C.五年；一萬元以上十萬元以下

D.五年；二萬元以上二十萬元以下

【答案】：B139、期貨公司設(shè)立營業(yè)部時(shí)，應(yīng)當(dāng)向()提交申請材料。

A.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

B.中國人民銀行

C.公司注冊地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

D.營業(yè)部擬設(shè)立地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

【答案】：D140、最早發(fā)展起來的市場風(fēng)險(xiǎn)度量技術(shù)是（）。

A.敏感性分析

B.情景分析

C.壓力測試

D.在險(xiǎn)價(jià)值計(jì)算

【答案】：A141、鄭州商品交易所硬白小麥期貨合約中規(guī)定的基準(zhǔn)交割品為()。

A.符合GB1351—2008的一等硬白小麥

B.符合GB1351—2008的三等硬白小麥

C.符合GB1351—1999的二等硬冬白小麥

D.符合GB1351—1999的三等硬冬白小麥

【答案】：B142、由于票面利率與剩余期限不同，必須確定各種可交割國債與期貨合約標(biāo)的名義標(biāo)準(zhǔn)國債之間的轉(zhuǎn)換比例，這個(gè)比例就是（）。

A.轉(zhuǎn)換比例

B.轉(zhuǎn)換因子

C.轉(zhuǎn)換乘數(shù)

D.轉(zhuǎn)換差額

【答案】：B143、4月2日，某外匯交易商預(yù)測瑞士法郎將進(jìn)入牛市，于是在1瑞士法郎=1.0118美元的價(jià)位買入4手4月期瑞士法郎期貨合約。4月10日，該投機(jī)者在1瑞士法郎=1.0223美元的價(jià)位賣出4手4月期瑞士法郎期貨合約平倉，則該投資者從瑞士法郎期貨的多頭投機(jī)交易中盈虧情況為（）。(每手合約價(jià)值為62500美元，不計(jì)手續(xù)費(fèi))

A.虧損2625美元

B.盈利2625美元

C.虧損6600瑞士法郎

D.盈利6600瑞士法郎

【答案】：B144、對回歸模型yi＝β0＋β1xi＋μi進(jìn)行檢驗(yàn)時(shí)，通常假定μi服從（）。

A.N（0，σ12）

B.t（n－2）

C.N（0，σ2）

D.t（n）

【答案】：C145、我國期貨合約漲跌停板的計(jì)算以該合約上一交易日的（）為依據(jù)。

A.開盤價(jià)

B.收盤價(jià)

C.結(jié)算價(jià)

D.成交價(jià)

【答案】：C146、央行下調(diào)存款準(zhǔn)備金率0.5個(gè)百分點(diǎn)，與此政策措施效果相同的是（）。

A.上調(diào)在貸款利率

B.開展正回購操作

C.下調(diào)在貼現(xiàn)率

D.發(fā)型央行票據(jù)

【答案】：C147、（）是以銀行間市場每天上午9：00-11:00間的回購交易利率為基礎(chǔ)編制而成的利率基準(zhǔn)參考指標(biāo)，每天上午l1：OO起對外發(fā)布。

A.上海銀行間同業(yè)拆借利率

B.銀行間市場7天回購移動(dòng)平均利率

C.銀行間回購定盤利率

D.銀行間隔夜拆借利率

【答案】：C148、下列關(guān)于客戶賬戶管理的表述中，錯(cuò)誤的是（）。

A.期貨公司應(yīng)當(dāng)為每一個(gè)客戶單獨(dú)開立專用賬戶

B.期貨公司應(yīng)當(dāng)為客戶申請交易編碼

C.客戶銷戶時(shí)，期貨公司應(yīng)當(dāng)及時(shí)申請注銷客戶的交易編碼

D.經(jīng)期貨交易所批準(zhǔn)，期貨公司可以為客戶進(jìn)行混碼交易

【答案】：D149、期貨公司的注冊資本最低限額為人民幣（）萬元。

A.4000

B.3000

C.5000

D.6000

【答案】：B150、某期貨公司擬任用一批境外人士擔(dān)任經(jīng)理層人員，根據(jù)規(guī)定，該批境外人士的比例不得超過公司經(jīng)理層人員總數(shù)的（）。

A.10%

B.20%

C.30%

D.50%

【答案】：C151、隨機(jī)漫步理論認(rèn)為（）

A.聰明的投資者的交易方向與大多數(shù)投資者相反

B.在完全信息的情況下，價(jià)格受多種因素影響，將偏離其內(nèi)在價(jià)格

C.市場價(jià)格的變動(dòng)是隨機(jī)的，無法預(yù)測的

D.價(jià)格變動(dòng)有短期性波動(dòng)的規(guī)律，應(yīng)順勢而為

【答案】：C152、下列關(guān)于交易單位的說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.交易單位，是指在期貨交易所交易的每手期貨合約代表的標(biāo)的物的數(shù)量

B.對于商品期貨來說，確定期貨合約交易單位的大小，主要應(yīng)當(dāng)考慮合約標(biāo)的物的市場規(guī)模、交易者的資金規(guī)模、期貨交易所的會(huì)員結(jié)構(gòu)和該商品的現(xiàn)貨交易習(xí)慣等因素

C.在進(jìn)行期貨交易時(shí)，不僅可以以交易單位（合約價(jià)值）的整數(shù)倍進(jìn)行買賣，還可以按需要零數(shù)購買

D.若商品的市場規(guī)模較大、交易者的資金規(guī)模較大、期貨交易所中愿意參與該期貨交易的會(huì)員單位較多，則該合約的交易單位可設(shè)計(jì)得大一些，反之則小一些

【答案】：C153、下列關(guān)于期貨公司提供研究分析服務(wù)的表述，錯(cuò)誤的是（）。

A.期貨公司應(yīng)當(dāng)采取有效措施，防止研究分析人員以及公司內(nèi)部其他人員利用研究報(bào)告、資訊信息謀取不當(dāng)利益

B.期貨公司應(yīng)當(dāng)建立研究分析報(bào)告和資訊信息的審閱、管理及使用機(jī)制

C.期貨公司應(yīng)當(dāng)采取有效措施，保證研究分析人員按照董事會(huì)和業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人的意見形成研究分析意見和結(jié)論

D.期貨公司應(yīng)當(dāng)公平對待委托客戶

【答案】：C154、目前我國上海期貨交易所規(guī)定的交易指令主要是（）。

A.套利指令

B.止損指令

C.停止限價(jià)指令

D.限價(jià)指令

【答案】：D155、（）是鄭州商品交易所上市的期貨品種。

A.菜籽油期貨

B.豆油期貨

C.燃料油期貨

D.棕桐油期貨

【答案】：A156、會(huì)員制期貨交易所會(huì)員大會(huì)應(yīng)對表決事項(xiàng)制作會(huì)議紀(jì)要，由出席會(huì)議的（）簽名。

A.表決同意的會(huì)員

B.全體會(huì)員

C.理事

D.所有人

【答案】：C157、就國內(nèi)持倉分析來說，按照規(guī)定，國內(nèi)期貨交易所的任何合約的持倉數(shù)量達(dá)到一定數(shù)量時(shí)，交易所必須在每日收盤后將當(dāng)日交易量和多空持倉量排名最前面的（）名會(huì)員額度名單及數(shù)量予以公布。

A.10

B.15

C.20

D.30

【答案】：C158、中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)當(dāng)自對期貨從業(yè)人員作出紀(jì)律懲戒決定之日起（）個(gè)工作日內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)及其有關(guān)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。

A.5

B.15

C.20

D.10

【答案】：D159、下列關(guān)于期貨保證金的表述，正確的是（）。

A.保證金可以是期貨交易者按照規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)交納的資金

B.保證金只能用于結(jié)算

C.保證金只能用于保證履約

D.保證金必須是現(xiàn)金

【答案】：A160、當(dāng)期權(quán)處于深度實(shí)值或深度虛值狀態(tài)時(shí)，其時(shí)間價(jià)值將趨于（）。

A.0

B.1

C.2

D.3

【答案】：A161、單位犯期貨內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息罪，情節(jié)嚴(yán)重的，對單位判處罰金，并對其直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員處（）。

A.3年以下有期徒刑或者拘役

B.5年以下有期徒刑或者拘役

C.3年以上7年以下有期徒刑或者拘役

D.5年以上10年以下有期徒刑或者拘役

【答案】：B162、期貨公司應(yīng)當(dāng)提示客戶可以通過（）查詢期貨交易結(jié)算報(bào)告。

A.期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu)

B.期貨交易所自助系統(tǒng)

C.期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.期貨公司電子郵局

【答案】：A163、全球原油貿(mào)易均以美元計(jì)價(jià)，若美元發(fā)行量增加，在原油產(chǎn)能達(dá)到全球需求極限的情況下，原油價(jià)格和原油期貨價(jià)格將（）。

A.下降

B.上漲

C.穩(wěn)定不變

D.呈反向變動(dòng)

【答案】：B164、從歷史經(jīng)驗(yàn)看，商品價(jià)格指數(shù)（）BDI指數(shù)上漲或下跌。

A.先于

B.后于

C.有時(shí)先于，有時(shí)后于

D.同時(shí)

【答案】：A165、甲欲申請某期貨公司總經(jīng)理，《期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員任職資格管理辦法》規(guī)定，甲應(yīng)當(dāng)提交（）名推薦人的書面推薦意見。

A.2

B.3

C.5

D.7

【答案】：A166、關(guān)于期貨合約最小變動(dòng)值，以下說法正確的是（）。

A.商品期貨每手合約的最小變動(dòng)值=最小變動(dòng)價(jià)位x交易單位

B.商品期貨每手合約的最小變動(dòng)值=最小變動(dòng)價(jià)位x報(bào)價(jià)單位

C.股指期貨每手合約的最小變動(dòng)值=最小變動(dòng)價(jià)位x合約乘數(shù)

D.股指期貨每手合約的最小變動(dòng)值=最小變動(dòng)價(jià)位x合約價(jià)值

【答案】：A167、下列期貨公司從業(yè)人員中，屬于《期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員任職資格管理辦法》所稱的高級管理人員的是（）。

A.董事長

B.監(jiān)事

C.保安人員

D.財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人

【答案】：D168、反向市場中進(jìn)行牛市套利交易，只有價(jià)差（）才能盈利。

A.擴(kuò)大

B.縮小

C.平衡

D.向上波動(dòng)

【答案】：A169、某交易者賣出執(zhí)行價(jià)格為540美元/蒲式耳的小麥看漲期權(quán)，權(quán)利金為35美元/蒲式耳，則該交易者賣出的看漲期權(quán)的損益平衡點(diǎn)為（）美元/蒲式耳。（不考慮交易費(fèi)用）

A.520

B.540

C.575

D.585

【答案】：C170、某國內(nèi)出口企業(yè)個(gè)月后將收回一筆20萬美元的貨款。該企業(yè)為了防范人民幣兌美元升值的風(fēng)險(xiǎn)，決定利用人民幣/美元期貨進(jìn)行套期保值。已知即期匯率為1美元=6.2988元人民幣，人民幣/美元期貨合約大小為每份面值100萬元人民幣，報(bào)價(jià)為0.15879。

A.1

B.2

C.3

D.4

【答案】：A171、“買空”期貨是指交易者預(yù)計(jì)價(jià)格將（）的行為。

A.上漲而進(jìn)行先買后賣

B.下降而進(jìn)行先賣后買

C.上漲而進(jìn)行先賣后買

D.下降而進(jìn)行先買后賣

【答案】：A172、出H型企業(yè)出口產(chǎn)品收取外幣貨款時(shí)，將面臨——或——的風(fēng)險(xiǎn)。（）

A.本幣升值；外幣貶值

B.本幣升值；外幣升值

C.本幣貶值；外幣貶值

D.本幣貶值；外幣升值

【答案】：A173、國際上，公司制期貨交易所的總經(jīng)理由（）聘任。

A.董事會(huì)

B.中國證監(jiān)會(huì)

C.期貨交易所

D.股東大會(huì)

【答案】：A174、某交易者以23300元／噸買入5月棉花期貨合約100手，同時(shí)以23500元／噸賣出7月棉花期貨合約100手，當(dāng)兩合約價(jià)格分別為（）時(shí)，將所持合約同時(shí)平倉，該交易者是虧損的。

A.5月23450元／噸，7月23400元／噸

B.5月23500元／噸，7月23600元／噸

C.5月23500元／噸，7月23400元／噸

D.5月23300元／噸，7月23600元／噸

【答案】：D175、期貨交易所總經(jīng)理每屆任期（）年。

A.5

B.4

C.3

D.2

【答案】：C176、基于三月份市場樣本數(shù)據(jù)，滬深300指數(shù)期貨價(jià)格（Y）與滬深300指數(shù)（X）滿足回歸方程：Y=-0.237+1.068X，回歸方程的F檢驗(yàn)的P值為0.04.對于回歸系數(shù)的合理解釋是：滬深300指數(shù)每上漲一點(diǎn)，則滬深300指數(shù)期貨價(jià)格將（）。

A.上漲1.068點(diǎn)

B.平均上漲1.068點(diǎn)

C.上漲0.237點(diǎn)

D.平均上漲0.237點(diǎn)

【答案】：B177、根據(jù)《期貨公司首席風(fēng)險(xiǎn)官管理規(guī)定》（試行），期貨公司應(yīng)當(dāng)（）提名并聘任首席風(fēng)險(xiǎn)官。

A.根據(jù)公司章程的規(guī)定

B.由董事長

C.由總經(jīng)理

D.由監(jiān)事會(huì)

【答案】：A178、（）應(yīng)當(dāng)建立并有效執(zhí)行介紹業(yè)務(wù)的合規(guī)檢查制度。

A.證券公司

B.期貨公司

C.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.中國證券業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：A179、期貨交易所交易規(guī)則無須載明的事項(xiàng)是（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)管理制度

B.財(cái)務(wù)會(huì)計(jì).內(nèi)部控制制度

C.保證金的管理和使用制度

D.期貨交易.結(jié)算和交割制度

【答案】：B180、證券公司為期貨公司從事中間介紹業(yè)務(wù)的，可以從事以下（）行為。

A.利用客戶交易編碼進(jìn)行期貨交易

B.代客戶交存保證金

C.代客戶接收交易密碼

D.向客戶提示風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：D181、（）年國務(wù)院和中國證監(jiān)會(huì)分別頒布了《期貨交易暫行條例》、《期貨交易所管理辦法》、《期貨經(jīng)紀(jì)公司管理辦法》、《期貨經(jīng)紀(jì)公司高級管理人員任職資格管理辦法》和《期貨從業(yè)人員資格管理辦法》。

A.1996年

B.1997年

C.1998年

D.1999年

【答案】：D182、非結(jié)算會(huì)員的結(jié)算準(zhǔn)備金余額（）規(guī)定或者約定最低余額的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)追加保證金或者自行平倉。

A.低于

B.高于

C.等于

D.不等于

【答案】：A183、一筆1M／2M的美元兌人民幣掉期交易成本時(shí)，銀行（報(bào)價(jià)方）報(bào)價(jià)如下：美元兌人民幣即期匯率為6．2340／6．2343；（）近端掉期點(diǎn)為40．00／45．00（）；（）遠(yuǎn)端掉期點(diǎn)為55．00／60．00（），作為發(fā)起方的某機(jī)構(gòu)，如果交易方向是先買入、后賣出。

A.6.2388

B.6.2380

C.6.2398

D.6.2403

【答案】：A184、首席風(fēng)險(xiǎn)官開展工作應(yīng)當(dāng)制作并保留（），真實(shí)、充分地反映其履行職責(zé)情況。

A.工作底稿和工作時(shí)間

B.工作報(bào)告和工作記錄

C.工作底稿和工作記錄

D.工作時(shí)間和工作報(bào)酬

【答案】：C185、某證券公司擬設(shè)立全資期貨公司，期貨公司注冊資本為2億元，該證券公司擬以1．7億元人民幣，以及經(jīng)評估價(jià)為3000萬元的信息技術(shù)系統(tǒng)、抵債取得的對某公司的股權(quán)作為對期貨公司的出資。下列關(guān)于出資方案的說法，正確的是（）。

A.方案不符合規(guī)定，注冊資本低于期貨公司注冊資本

B.方案不符合規(guī)定，貨幣出資比例過低

C.方案不符合規(guī)定，對某公司的股權(quán)不得用于出資

D.方案符合規(guī)定

【答案】：C186、期貨公司允許客戶開倉透支交易的，對透支交易造成的損失，（）．

A.客戶承擔(dān)主要責(zé)任

B.客戶不承擔(dān)責(zé)任

C.期貨公司承擔(dān)主要賠償責(zé)任

D.期貨公司不承擔(dān)賠償責(zé)任

【答案】：C187、依照法律、法規(guī)和國務(wù)院授權(quán)，統(tǒng)一監(jiān)督管理全國證券期貨市場的是（）。

A.中國證監(jiān)會(huì)

B.中國證券業(yè)協(xié)會(huì)

C.證券交易所

D.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：A188、我國期貨市場上，某上市期貨合約以漲跌停板價(jià)成交時(shí)，其成交撮合的原則是（）。

A.價(jià)格優(yōu)先和平倉優(yōu)先

B.平倉優(yōu)先和時(shí)間優(yōu)先

C.價(jià)格優(yōu)先和時(shí)間優(yōu)先

D.時(shí)間優(yōu)先和價(jià)格優(yōu)先

【答案】：B189、《期貨交易所管理辦法》規(guī)定了召開理事會(huì)臨時(shí)會(huì)議的情形，下列不屬于該情形的是（）。

A.1/3以上理事聯(lián)名提議

B.中國證監(jiān)會(huì)提議

C.理事長提議

D.期貨交易所章程規(guī)定的情形

【答案】：C190、在期權(quán)交易中，買入看漲期權(quán)時(shí)最大的損失是（）。

A.零

B.無窮大

C.全部權(quán)利金

D.標(biāo)的資產(chǎn)的市場價(jià)格

【答案】：C191、證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)（）開展一次適當(dāng)性自查，形成自查報(bào)告。

A.每季度

B.每半年

C.每年

D.不定期

【答案】：B192、證券公司申請中間介紹業(yè)務(wù)資格，申請日前6個(gè)月其對外擔(dān)保及其他形式的或有負(fù)責(zé)之和不高于凈資產(chǎn)的（），但因證券公司發(fā)債提供的反擔(dān)保除外。

A.5%

B.10%

C.20%

D.50%

【答案】：B193、A省某飼料企業(yè)接到交易所配對的某油廠在B省交割庫注冊的豆粕。為了節(jié)約成本和時(shí)間，交割雙方同意把倉單串換到后者在A省的分公司倉庫進(jìn)行交割，雙方商定串換廠庫升貼水為－60元/噸，A、B兩省豆粕現(xiàn)貨價(jià)差為75元/噸。另外，雙方商定的廠庫生產(chǎn)計(jì)劃調(diào)整費(fèi)為40元/噸。則這次倉單串換費(fèi)用為（）元/噸。

A.45

B.50

C.55

D.60

【答案】：C194、全面結(jié)算會(huì)員期貨公司與非結(jié)算會(huì)員簽訂、變更或者終止結(jié)算協(xié)議的，應(yīng)當(dāng)在簽訂、變更或者終止結(jié)算協(xié)議之日起（）個(gè)工作日內(nèi)向協(xié)議雙方住所地的中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)、期貨交易所和期貨保證安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu)報(bào)告。

A.1

B.3

C.5

D.10

【答案】：B195、以期貨交易所為被告或者第三人的因期貨交易所履行職責(zé)引起的商事案件，由期貨交易所所在地的（）管轄。

A.基層或中級

B.中級

C.高級

D.基層

【答案】：B196、某期貨公司擬聘請王某為期貨公司的首席風(fēng)險(xiǎn)官，對王某的提名和聘任，下列說法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.擬任職的人員應(yīng)當(dāng)取得證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的任職資格

B.公司如設(shè)有獨(dú)立董事，應(yīng)當(dāng)經(jīng)全體獨(dú)立董事同意

C.應(yīng)當(dāng)根據(jù)章程的規(guī)定進(jìn)行提名和聘任

D.應(yīng)當(dāng)由股東會(huì)作出決議

【答案】：D197、某PTA生產(chǎn)企業(yè)有大量PTA庫存，在現(xiàn)貨市場上銷售清淡，有價(jià)無市，該企業(yè)為規(guī)避PTA價(jià)格下跌風(fēng)險(xiǎn)，于是決定做賣期保值交易。8月下旬，企業(yè)在鄭州商品交易所PTA的11月期貨合約上總共賣出了4000手（2萬噸），賣出均價(jià)在8300元/噸左右。之后即發(fā)生了金融危機(jī)，PTA產(chǎn)業(yè)鏈上下游產(chǎn)品跟隨著其他大宗商品一路狂跌。企業(yè)庫存跌價(jià)損失約7800萬元。企業(yè)原計(jì)劃在交割期臨近時(shí)進(jìn)行期貨平倉了結(jié)頭寸，但苦于現(xiàn)貨市場無人問津，銷售困難，最終企業(yè)無奈以4394元/噸在期貨市場進(jìn)行交割來降低庫存壓力。

A.盈利12萬元

B.損失7800萬元

C.盈利7812萬元

D.損失12萬元

【答案】：A198、下列關(guān)于集合競價(jià)的說法中，正確的是（）。

A.集合競價(jià)采用最小成交量原則

B.低于集合競價(jià)產(chǎn)生的價(jià)格的買入申報(bào)全部成交

C.高于集合競價(jià)產(chǎn)生的價(jià)格的賣出申報(bào)全部成交

D.當(dāng)申報(bào)價(jià)格等于集合競價(jià)產(chǎn)生的價(jià)格時(shí)，若買入申報(bào)量較少，則按買入方的申報(bào)量成交

【答案】：D199、（）依法對期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員進(jìn)行監(jiān)督管理。

A.中國證監(jiān)會(huì)

B.中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)

C.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

D.期貨交易所

【答案】：A200、王某曾于2015年7月在甲期貨公司從事過期貨交易。2016年6月，經(jīng)人介紹，乙期貨公司與王某簽訂期貨經(jīng)紀(jì)合同，經(jīng)辦人員向王某出示期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說明書，但未讓其簽字確認(rèn)，2016年8月，王某在乙期貨公司進(jìn)行期貨交易，累計(jì)虧損20萬元。對于王某損失，下列表述正確的是（）。

A.由乙期貨公司承擔(dān)

B.由簽訂期貨經(jīng)紀(jì)合同的經(jīng)辦人員承擔(dān)

C.由王某承擔(dān)，因?yàn)橥跄骋延薪灰捉?jīng)歷

D.由介紹人承擔(dān)，因?yàn)榻榻B人從期貨公司獲得介紹費(fèi)

【答案】：C第二部分多選題(100題)1、期貨公司不符合持續(xù)性經(jīng)營規(guī)則或者出現(xiàn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)且逾期未改正，其行為嚴(yán)重危及期貨公司的穩(wěn)健運(yùn)行、損害客戶合法權(quán)益，或者涉嫌嚴(yán)重違法違規(guī)正在被國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)調(diào)查的，國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以對其采取的措施有（）。

A.限制或者暫停部分期貨業(yè)務(wù)

B.停止批準(zhǔn)新增業(yè)務(wù)

C.限制期貨公司自有資金或者風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金的調(diào)撥和使用

D.限制分配紅利，限制向董事、監(jiān)事、高級管理人員支付報(bào)酬、提供福利

【答案】：ABCD2、期貨公司的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)出現(xiàn)下列情形時(shí)，進(jìn)入風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警期的有（）

A.凈資本與風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備的比例為150%

B.負(fù)債與凈資產(chǎn)的比例為130%

C.凈資本與風(fēng)險(xiǎn)資本準(zhǔn)備的比例為110%

D.負(fù)債與凈資產(chǎn)的比例為50%

【答案】：BC3、期貨從業(yè)人員違反有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章和政策規(guī)定向投資者承諾或者保證收益的，情節(jié)嚴(yán)重的，（）。

A.撤銷其期貨從業(yè)資格

B.3年內(nèi)拒絕受理其從業(yè)資格申請

C.3年內(nèi)或永久性拒絕受理其從業(yè)資格申請

D.暫停從業(yè)資格6至12個(gè)月

【答案】：AC4、我國會(huì)員制期貨交易所有（）

A.中國金融期貨交易所

B.上海期貨交易所

C.鄭州商品交易所

D.大連商品交易所

【答案】：BCD5、大多數(shù)情況下，由于外匯期貨合約要比標(biāo)的資產(chǎn)的流動(dòng)性好，價(jià)格更容易獲得，人們更愿意使用外匯期貨期權(quán)來（）。

A.避險(xiǎn)

B.獲利

C.套利

D.投機(jī)

【答案】：ACD6、會(huì)員制期貨交易所會(huì)員應(yīng)當(dāng)履行的主要義務(wù)包括（）。

A.遵守國家法律、法規(guī)、規(guī)章和政策

B.遵守期貨交易所的章程、業(yè)務(wù)規(guī)則及有關(guān)決定

C.按規(guī)定繳納各種費(fèi)用

D.接受期貨交易所業(yè)務(wù)監(jiān)管

【答案】：ABCD7、某國有企業(yè)1個(gè)月后會(huì)收到100萬美元貨款并計(jì)劃兌換成人民幣補(bǔ)充營運(yùn)資本。但3個(gè)月后，該企業(yè)必須再將人民幣兌換成美元，用以支付100萬美元材料款。則下列說法正確的是（）。

A.為規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)可進(jìn)行外匯掉期交易

B.為規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)進(jìn)行交易的方向是先買入后賣出美元

C.為規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)可進(jìn)行外匯現(xiàn)貨交易

D.為規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)進(jìn)行交易的方向是先賣出后買入美元

【答案】：AD8、根據(jù)《期貨從業(yè)人員管理辦法》的規(guī)定，期貨公司管理人員對期貨從業(yè)人員發(fā)出違法違規(guī)指令，期貨從業(yè)人員按照規(guī)定向公司報(bào)告，公司未妥善處理的，期貨從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)依法向（）報(bào)告。

A.中國證監(jiān)會(huì)

B.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

C.公安機(jī)關(guān)或者檢察院

D.新聞媒體

【答案】：AB9、設(shè)立期貨交易所可以采用（）的組織形式。

A.會(huì)員制

B.合伙制

C.公司制

D.個(gè)人獨(dú)資制

【答案】：AC10、不具有主體資格的經(jīng)營機(jī)構(gòu)因從事期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)而導(dǎo)致期貨經(jīng)紀(jì)合同無效，客戶沒有過錯(cuò)，并且該機(jī)構(gòu)未按客戶的交易指令人市交易的，則該機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)賠償因此給客戶造成的損失，其賠償范圍包括（）。

A.交易手續(xù)費(fèi)

B.稅金

C.利息

D.保證金

【答案】：ABC11、發(fā)現(xiàn)以下（）情況之一的，中國期貨保證金監(jiān)控中心有限責(zé)任公司應(yīng)當(dāng)退回客戶交易編碼申請，并告知期貨公司。

A.客戶資料不符合實(shí)名制要求

B.客戶交易編碼申請表及相關(guān)資料內(nèi)容不完整

C.客戶交易編碼申請表及相關(guān)資料格式不正確

D.中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)規(guī)定的其他情形

【答案】：ABCD12、大連商品交易所的上市品種包括（）等。

A.焦煤

B.玉米

C.冶金焦炭

D.玻璃

【答案】：ABC13、期貨從業(yè)人員在從事期貨業(yè)務(wù)前應(yīng)具備（）。

A.專業(yè)技能

B.專業(yè)知識

C.投資經(jīng)驗(yàn)

D.職業(yè)道德

【答案】：ABD14、下列關(guān)于t檢驗(yàn)與F檢驗(yàn)說法正確的有（）。

A.對回歸方程線性關(guān)系的檢驗(yàn)是F檢驗(yàn)

B.對回歸方程線性關(guān)系的檢驗(yàn)是t檢驗(yàn)

C.對回歸方程系數(shù)顯著性進(jìn)行的檢驗(yàn)是F檢驗(yàn)

D.對回歸方程系數(shù)顯著性進(jìn)行的檢驗(yàn)是t檢驗(yàn)

【答案】：AD15、根據(jù)《期貨從業(yè)人員管理辦法》，期貨從業(yè)人員自律管理的具體辦法包括（）.

A.紀(jì)律懲戒

B.執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則

C.后續(xù)職業(yè)培訓(xùn)

D.從業(yè)資格考試

【答案】：ABCD16、申請期貨公司獨(dú)立董事的任職資格，應(yīng)當(dāng)具備下列條件（）。

A.具有從事期貨、證券等金融業(yè)務(wù)或者法律、會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)5年以上經(jīng)驗(yàn)

B.具有相關(guān)學(xué)科教學(xué)、研究的高級職稱

C.具有大學(xué)本科以上學(xué)歷，并且取得學(xué)士以上學(xué)位

D.通過中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的資質(zhì)測試，有履行職責(zé)所必需的時(shí)間和精力

【答案】：ABCD17、關(guān)于期貨合約持倉量變化的說法，正確的有（）。

A.成交雙方均為平倉操作，持倉量減少

B.成交雙方均為建倉操作，持倉量增加

C.成交雙方買方為開倉，賣方為平倉，持倉量增加

D.成交雙方買方為平倉，賣方為開倉，持倉量增加

【答案】：AB18、期貨合約的主要條款包括（）等。

A.最小變動(dòng)價(jià)位

B.每日價(jià)格最大波動(dòng)限制

C.合約交割月份

D.交割地點(diǎn)

【答案】：ABCD19、全面結(jié)算會(huì)員期貨公司和非結(jié)算會(huì)員在結(jié)算協(xié)議中約定全面結(jié)算會(huì)員期貨公司的期貨保證金賬戶中非結(jié)算會(huì)員結(jié)算準(zhǔn)備金最低余額的，應(yīng)當(dāng)符合（）的有關(guān)規(guī)定。

A.中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)

B.中國銀監(jiān)會(huì)

C.期貨交易所

D.中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)

【答案】：AC20、下列編制股票指數(shù)的步驟．正確的是（）。

A.首先需要從所有上市股票中選取一定數(shù)量的樣本股票

B.選擇一種計(jì)算簡便、易于修正并能保持統(tǒng)計(jì)口徑一致和連續(xù)的計(jì)算公式作為編制的工具

C.確定一個(gè)基期日并將某一既定的整數(shù)定為該基期的股票指數(shù)

D.根據(jù)各時(shí)期的股票價(jià)格和基期股票價(jià)格的對比，計(jì)算出升降百分比，即可得出該時(shí)點(diǎn)的股票指數(shù)

【答案】：ABCD21、客戶姓名或者名稱、有效身份證明文件號碼和客戶期貨結(jié)算賬戶戶名之外的客戶信息，監(jiān)控中心應(yīng)當(dāng)根據(jù)不同的（）分別維護(hù)。

A.期貨交易所

B.期貨合約

C.期貨交易品種

D.期貨公司

【答案】：AD22、關(guān)于影響期貨價(jià)格因素的說法，正確的有（）。

A.經(jīng)濟(jì)周期因素是影響期貨市場價(jià)格走勢的重要因素

B.主要國際流通貨幣的匯率波動(dòng)會(huì)影響期貨市場價(jià)格走勢

C.國家.地區(qū)和世界政治局勢的變化會(huì)影響期貨市場價(jià)格

D.期貨價(jià)格與氣候?yàn)?zāi)害等自然因素的關(guān)系不大

【答案】：ABC23、點(diǎn)價(jià)交易中，該企業(yè)可能遇到的風(fēng)險(xiǎn)有（）。

A.交易對手風(fēng)險(xiǎn)

B.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

C.市場流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

D.政策風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：ABCD24、一般而言，外匯遠(yuǎn)期合約的主要內(nèi)容包括（）。?

A.幣種

B.金額

C.交易方向

D.匯率

【答案】：ABCD25、以下關(guān)于遠(yuǎn)期利率協(xié)議說法正確的是（）。

A.遠(yuǎn)期利率協(xié)議的買方是名義借款人

B.遠(yuǎn)期利率協(xié)議的買方是名義貸款人

C.遠(yuǎn)期利率協(xié)議的賣方是名義貸款人

D.遠(yuǎn)期利率協(xié)議的賣方是名義借款人

【答案】：AC26、下列屬于中長期利率期貨品種的是（）。

A.T-Notes

B.T-Bills

C.T-Bonds

D.Euro-SwapFutures

【答案】：ACD27、與投機(jī)交易相比，套利交易的特點(diǎn)有（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)小

B.收益大

C.成本低

D.交易時(shí)間短

【答案】：AC28、以下反映經(jīng)濟(jì)情況轉(zhuǎn)好的情形有（）。

A.CPI連續(xù)下降

B.PMI連續(xù)上升

C.失業(yè)率連續(xù)上升

D.非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)連續(xù)上升

【答案】：BD29、按照期權(quán)標(biāo)的資產(chǎn)類型的不同，可將期權(quán)分為（）。

A.商品期權(quán)

B.期指期權(quán)

C.貨物期權(quán)

D.金融期權(quán)

【答案】：AD30、當(dāng)預(yù)期（）時(shí)，交易者適合進(jìn)行牛市套利。

A.同一期貨品種近月合約的價(jià)格上漲幅度大于遠(yuǎn)月合約的上漲幅度

B.同一期貨品種近月合約的價(jià)格下跌幅度小于遠(yuǎn)月合約的下跌幅度

C.同一期貨品種近月合約的價(jià)格上漲幅度小于遠(yuǎn)月合約的上漲幅度

D.同一期貨品種近月合約的價(jià)格下跌幅度大于遠(yuǎn)月合約的上漲幅度

【答案】：AB31、期貨公司欺詐客戶的行為有（）.

A.向客戶做獲利保證或者不按照規(guī)定向客戶出示《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說明書》

B.不按照規(guī)定在期貨保證金存管銀行開立保證金賬戶

C.允許客戶在保證金不足的情況下進(jìn)行期貨交易

D.挪用客戶保證金

【答案】：ABD32、下列關(guān)于滬深300股指期貨交易指令的說法，正確的有（）。

A.滬深300股指期貨的交易指令分為市價(jià)指令、限價(jià)指令和交易所規(guī)定的其他指令

B.交易指令每次最小下單數(shù)量為1手

C.市價(jià)指令每次最大下單數(shù)量為50手

D.限價(jià)指令每次最大下單數(shù)量為100手

【答案】：ABCD33、違約互換業(yè)務(wù)中，企業(yè)（）將觸發(fā)CDS。

A.員工流失

B.有大量應(yīng)付債券

C.倒閉

D.有大量預(yù)付債券

【答案】：BC34、目前，中國金融期貨交易所的交易品種包括（）等。

A.滬深300股指期貨

B.10年期國債期貨

C.5年期國債期貨

D.上證50ETF期權(quán)

【答案】：ABC35、期貨公司（）應(yīng)當(dāng)在風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管報(bào)表上簽字確認(rèn)，并應(yīng)當(dāng)保證其真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。

A.法定代表人

B.經(jīng)營管理主要負(fù)責(zé)人

C.首席風(fēng)險(xiǎn)官

D.財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人

【答案】：ABCD36、期貨公司及其從業(yè)人員從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，禁止的行為有（）。

A.占用、挪用客戶委托資產(chǎn)

B.以獲取傭金或者其他利益為目的，使用客戶資產(chǎn)進(jìn)行不必要的交易

C.接受客戶委托的初始資產(chǎn)低于中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的最低限額

D.以轉(zhuǎn)移資產(chǎn)管理賬戶收益或者虧損為目的，在不同賬戶之間進(jìn)行買賣，損害客戶利益

【答案】：ABCD37、下列關(guān)于證券公司業(yè)務(wù)的表述中，正確的有（）。

A.證券公司從事介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與期貨公司簽訂書面委托協(xié)議

B.證券公司不得為客戶從事期貨交易提供融資，但可以提供擔(dān)保

C.證券公司不得利用客戶的資金賬號從事期貨交易

D.期貨公司經(jīng)客戶同意，可以代客戶接收.保管.修改交易密碼

【答案】：AC38、下列對期現(xiàn)套利的描述，正確的有（）。

A.當(dāng)期貨、現(xiàn)貨價(jià)差遠(yuǎn)大于持倉費(fèi)，存在期現(xiàn)套利機(jī)會(huì)

B.期現(xiàn)套利只能通過交割來完成

C.商品期貨期現(xiàn)套利的參與者須具有現(xiàn)貨生產(chǎn)經(jīng)營背景

D.期現(xiàn)套利可利用期貨價(jià)格與現(xiàn)貨價(jià)格的不合理價(jià)差來獲利

【答案】：ACD39、操作風(fēng)險(xiǎn)的識別通常在（）進(jìn)行。

A.市場層面

B.產(chǎn)品層面

C.公司層面

D.部門層面

【答案】：CD40、下列（）事項(xiàng)不是《期貨交易所管理辦法》要求期貨交易所章程應(yīng)當(dāng)要載明的事項(xiàng)。

A.組織機(jī)構(gòu)的組成、職責(zé)、任期和議事規(guī)則

B.全體員工的招聘辦法

C.全部業(yè)務(wù)制度

D.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金管理制度

【答案】：BC41、《證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)