2026年證券從業(yè)者資格認證考試輔導資料一、單項選擇題（共10題，每題1分）1.根據(jù)中國證監(jiān)會2025年發(fā)布的《證券公司監(jiān)督管理條例修訂草案》，以下哪項不屬于證券從業(yè)人員禁止的行為？（A）A.未經(jīng)客戶同意，泄露其投資決策信息B.從事證券自營業(yè)務時，符合風險控制指標要求C.在執(zhí)業(yè)過程中未按規(guī)定履行信息披露義務D.利用自己的職務便利，為本人或他人謀取不正當利益2.2026年1月，某券商深圳分公司接到投資者投訴，稱其銷售的某款結構性理財產(chǎn)品未充分揭示風險。依據(jù)《證券法》，該券商應承擔的法律責任不包括（C）A.責令改正并處以50萬元以上200萬元以下的罰款B.對直接負責的主管人員處以10萬元以上50萬元以下的罰款C.暫停其相關業(yè)務3個月D.沒收違法所得3.以下關于滬市科創(chuàng)板股票交易規(guī)則的表述，錯誤的是（B）A.實行T+1交易制度，當日買入的股票不可當日賣出B.設置價格漲跌幅限制為20%，連續(xù)競價階段不受此限制C.首日開盤價不得低于發(fā)行價的80%D.交易單元數(shù)量要求每家機構至少配備2個4.某證券從業(yè)人員張某，其配偶在2026年3月通過其父母的公司間接持有某上市公司10%的股份。依據(jù)《證券業(yè)從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準則》，張某（C）A.無需披露該持股情況B.僅需在年報中備注親屬關聯(lián)關系C.應立即向所在機構報告并申請回避D.可繼續(xù)擔任該上市公司的研究員5.2025年12月，某外資券商在中國香港設立代表處，其境內(nèi)客戶通過該代表處進行港股交易。根據(jù)《證券公司境外設立分支機構管理辦法》，該券商需滿足的條件不包括（A）A.境內(nèi)凈資產(chǎn)不低于200億元人民幣B.具備5年以上境外證券經(jīng)營經(jīng)驗C.境外分支機構的資本充足率不低于15%D.每年向證監(jiān)會提交境外業(yè)務合規(guī)報告6.某投資者通過某證券APP進行創(chuàng)業(yè)板股票交易，系統(tǒng)顯示其可用資金余額為100萬元。若該股票當日漲跌幅限制為10%，則其最大可買入金額為（C）A.10萬元B.90萬元C.90.91萬元D.100萬元7.2026年2月，某券商投行部承銷某公司IPO，發(fā)行價為每股10元。若首日換手率超過50%，則其后續(xù)交易日的價格波動限制為（A）A.漲跌幅±30%B.漲跌幅±20%C.漲跌幅±10%D.無漲跌幅限制8.根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，某私募基金管理人擬設立一支專注于生物醫(yī)藥領域的基金，其合規(guī)要求不包括（D）A.實繳資本不低于1000萬元B.管理至少2支合格私募基金產(chǎn)品C.投資人員具備3年以上相關行業(yè)經(jīng)驗D.基金規(guī)模不得超過200億元人民幣9.某證券客戶通過融資融券業(yè)務買入某股票，保證金比例要求為50%。若該股票市值下跌20%，則其維持擔保比例可能降至（B）A.50%B.40%C.30%D.20%10.2025年修訂的《深圳證券交易所交易規(guī)則》中，關于股票質(zhì)押式回購的表述，錯誤的是（C）A.質(zhì)押率不得低于150%B.回購期限最長為12個月C.可用于償還機構債務D.不得用于非法占用二、多項選擇題（共5題，每題2分）1.以下哪些情形屬于《證券公司監(jiān)督管理條例》中禁止的關聯(lián)交易？（ABCD）A.證券公司利用其自營賬戶，優(yōu)先交易與其控股股東關聯(lián)的證券B.投資銀行部門為上市公司IPO承銷，其子公司同時擔任其保薦人C.證券公司向其董事的親屬提供的融資融券額度低于同類客戶平均水平D.證券公司以明顯低于市場價的利率向其子公司提供資金2.滬市科創(chuàng)板股票交易的特殊規(guī)則包括（ABC）A.實行市值配售制度B.可通過信用賬戶交易C.設置30%的漲跌幅限制D.禁止程序化交易3.證券從業(yè)人員張某在2026年4月離職，其需遵守的保密義務包括（AD）A.不得泄露原任職機構客戶的持倉信息B.可將離職前制作的行業(yè)研究報告用于新雇主C.無需披露原任職機構的項目承銷費率D.離職后2年內(nèi)不得直接或間接與原客戶進行交易4.深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票交易的特殊要求包括（BC）A.實行T+0交易制度B.設置20%的漲跌幅限制C.可通過融資融券交易D.交易時間僅限上午9:30-11:305.外資券商在中國內(nèi)地開展業(yè)務需滿足的條件包括（ABC）A.持有中國證監(jiān)會頒發(fā)的證券業(yè)務牌照B.境外總資產(chǎn)不低于100億美元C.每年向證監(jiān)會提交合規(guī)報告D.可直接承銷A股IPO三、判斷題（共10題，每題1分）1.證券從業(yè)人員可通過社交媒體發(fā)布未經(jīng)過證監(jiān)會的投資建議。（×）2.創(chuàng)業(yè)板股票可通過融資融券交易。（√）3.私募基金管理人可向特定客戶募集超過200人的基金。（×）4.證券公司設立境內(nèi)分支機構，注冊資本不得低于5億元人民幣。（×）5.融資融券業(yè)務的維持擔保比例不得低于150%。（×）6.科創(chuàng)板股票可參與科創(chuàng)板50ETF的基金份額折算。（√）7.證券從業(yè)人員配偶可持有其服務的上市公司股份，無需披露。（×）8.滬市科創(chuàng)板新股上市首日不受價格漲跌幅限制。（×）9.證券公司境外分支機構的資本充足率不得低于10%。（×）10.證券公司可通過APP向客戶推送未經(jīng)過證監(jiān)會的市場預測信息。（×）四、簡答題（共3題，每題5分）1.簡述《證券法》中關于證券公司融資融券業(yè)務的主要風險控制指標要求。2.列舉3項證券從業(yè)人員應遵守的職業(yè)道德規(guī)范。3.解釋深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票交易的“價格熔斷”制度及其適用情形。五、綜合題（共2題，每題10分）1.某證券客戶通過融資融券業(yè)務買入某股票，初始保證金比例為60%，維持擔保比例為150%。若該股票市值下跌30%，客戶需追加多少資金才能維持擔保比例不低于140%？2.某外資券商在中國內(nèi)地設立代表處，其境內(nèi)母公司注冊資本為50億元人民幣，境外總資產(chǎn)為80億美元。根據(jù)《證券公司境外設立分支機構管理辦法》，該券商是否符合設立代表處的條件？說明理由。答案與解析單項選擇題1.A。依據(jù)《證券法》第180條，證券從業(yè)人員禁止泄露客戶信息，B、C、D項均屬合規(guī)行為。2.C。罰款與處罰期限由證監(jiān)會決定，暫停業(yè)務屬于監(jiān)管措施，非罰款類型。3.B。科創(chuàng)板首日漲跌幅限制為30%，連續(xù)競價階段仍受此限制。4.C。親屬持股需立即報告并回避，參考《證券業(yè)從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準則》第15條。5.A。設立境外分支機構要求境內(nèi)凈資產(chǎn)不低于10億元，非200億元。6.C?？捎觅Y金需扣除10%保證金（10萬元），剩余90萬元可買入，實際金額=90/(1-10%)=90.91萬元。7.A。首日換手率超50%則漲跌幅放寬至30%。8.D。私募基金規(guī)模限制為200億元適用于公募，私募無此上限。9.B。下跌20%后市值=80萬元，保證金=50萬元，維持擔保比例=50/80=62.5%，但若強制平倉線為150%，則可能降至40%。10.C。質(zhì)押式回購不可用于非法占用，參考《深圳證券交易所交易規(guī)則》第4.1.3條。多項選擇題1.ABCD。均屬關聯(lián)交易類型，參考《證券法》第110條。2.ABC?？苿?chuàng)板無T+0，可信用交易，首日漲跌幅30%。3.AD。離職后仍需保密，研究報告不可直接用于新雇主。4.BC。創(chuàng)業(yè)板有20%漲跌幅限制，可融資融券。5.ABC。境外資產(chǎn)要求通常為50億美元，非100億美元。判斷題1.×。投資建議需經(jīng)證監(jiān)會核準。2.√。創(chuàng)業(yè)板支持融資融券。3.×。私募基金人數(shù)上限為200人。4.×。注冊資本要求為5億元（含）。5.×。維持擔保比例最低為140%。6.√?？苿?chuàng)板支持ETF折算。7.×。需披露配偶持股情況。8.×。首日仍受30%限制。9.×。要求為15%。10.×。推送信息需經(jīng)證監(jiān)會批準。簡答題1.融資融券風險控制指標：-初始保證金比例不低于50%；-維持擔保比例不低于140%；-單一客戶融資余額不超過其總資產(chǎn)15%；-單一證券融資余額不超過其總市值的5%。2.職業(yè)道德規(guī)范：-誠實守信、公平公正；-保守商業(yè)秘密；-避免利益沖突；-專業(yè)審慎執(zhí)業(yè)。3.價格熔斷制度：-創(chuàng)業(yè)板股票連續(xù)競價階段若漲跌幅觸及10%，則臨時停牌15分鐘；-若停牌后漲跌幅仍超閾值，則全天停牌。-適用于極端市場波動。綜合題1.追加資金計算：-初始市值=保證金/（1-保證金比例）=60/50%