湖南商務職業(yè)技術學院畢業(yè)設計

目錄

1產品及營銷情況簡介................................................1

1.1公司簡介......................................................1

1.2產品情況介紹..................................................1

2市場分析..........................................................3

2.1宏觀環(huán)境分析..................................................3

2.2微觀環(huán)境分析..................................................1

2.3競爭對手分析..................................................1

3產品SWOT分析.....................................................5

3.1優(yōu)勢..........................................................5

3.2劣勢..........................................................5

3.3機會..........................................................5

3.4威脅..........................................................5

4營銷方案設計......................................................7

4.1營銷目標......................................................7

4.2產品策略......................................................7

4.3渠道策略......................................................8

4.4價格策略......................................................8

4.5促銷策略......................................................8

5總結.............................................................10

參考文獻..........................................................10

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“國聯(lián)安中證全指半導體產品與設備ETF聯(lián)接A(007

300)”營銷方案

1產品及營銷情況簡介

1.1公司簡介

作為國內首家正式注冊的中外合資基金企業(yè)，國聯(lián)安基金有限公司致力于

推動我國基金業(yè)的發(fā)展。我們采用全球范圍內的管理模式，引入外資公司的管

理理念，并融合當?shù)氐耐顿Y研究及服務，以“穩(wěn)定，優(yōu)秀，優(yōu)秀，信任”的理

念為指導，努力打造國內最佳的基金管理公司。

1.2產品情況介紹

（512480）是國聯(lián)安中證全指半導體ETF，它是一種專注于半導體行業(yè)的

開放式證券投資工具，它在2019年5月8日正式發(fā)行。這種工具旨在幫助客戶

獲取更高的收益，并通過市場來實現(xiàn)對公司的有效管理。這只基金由兩部分組

成：一部分是高達0.50%和0.10%的管理費，另一部分是專門用于追蹤中國最具

代表性的半導體產業(yè)和技術指數(shù)（H30184.CSI）。

規(guī)模方面，截止11月28日，國聯(lián)安半導體ETF（512480）最新規(guī)模為2

62.5844億元?；仡?022年12月31日，國聯(lián)安半導體ETF（512480）規(guī)模14

5.30億元。即該基金今年以來規(guī)模增加80.7%。

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表1基金產品的基本信息

基金名稱國聯(lián)安中證全指半導體產品與設備交

易型開放式指數(shù)證券投資基金聯(lián)接基

金

基金簡稱國聯(lián)安中證全指半導體ETF聯(lián)接A基金代碼007300

成立日期2019-06-26上市日期_

存續(xù)期限——上市地點_

基金總份額（億6.529（2023-09-30）上市流通份額6.529(2023-09-

份）（億份）30)

基金規(guī)模（億元）10.6（2023-09-30）選股風格-（一年一季）

基金管理人國聯(lián)安基金管理有限公司基金托管人國聯(lián)安證券股

份有限公司

基金經理黃欣章椹元運作方式開放式

基金類型股票型二級分類指數(shù)型

代銷機構銀行（共9家）代銷機構證券（共37家）

最低參與金額——最低贖回份額——

（元）（份）

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2市場分析

2.1宏觀環(huán)境分析

宏觀經濟基本面仍待修復。A股市場在宏觀經濟疲軟、世界政局動蕩的環(huán)

境下依舊處于一個磨底的過程，當下投資還是要注意風險控制，也需要有耐心

與信心，消費、醫(yī)藥、地產等板塊在經過之前一段時間的調整之后，存在估值

修復的動力，同時，以半導體、人工智能、新能源等板塊為代表的科技發(fā)展這

條主線仍舊值得長期關注。鑒于全球半導體市場的日益不利，國產替代的戰(zhàn)略

性需求變得越來越重要。因此，中國的領先企業(yè)不斷加強對半導體技術的研發(fā)，

并且推動了中國半導體技術的國產化。國聯(lián)安基金認為，華為宣布Mate60全面

開售，表明國產半導體芯片技術在一定程度上的突破，對于消費者與投資者來

說，都是信心的一大提振；以半導體為首的高科技行業(yè)也將逐步實現(xiàn)科技突破，

從而實現(xiàn)進口替代，長期投資價值值得關注。

表2基金投資收益

表2基金投資收益單位：人民幣元

本期2023年1月1上年度可比期間2022

日至2023年12月31年1月1日至2022

項目

日年12月31日

賣出/贖回基金成交總額930,408,538.49658,484,726.83

減：賣出/贖回基金成本918,187,319.41685,077,648.54

總額

減：買賣基金差價收入應————

繳納增值稅額

減：交易費用5,379.047,109.19

基金投資收益12,215,840.04-26,600,030.90

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2.2微觀環(huán)境分析

當前，由于許多半導體環(huán)節(jié)的國產化水平較低，因此國產化可能會帶來巨

大的增長潛力。雖然國產半導體廠商已在多領域實現(xiàn)突破，但仍有眾多環(huán)節(jié)國

產化率低、市場空間大，例如刻蝕、薄膜沉積、光刻、量測監(jiān)測等領域國產化

帶來的增量空間廣闊。近年來國家持續(xù)在半導體產業(yè)鏈核心受限環(huán)節(jié)加大政策

支持力度，國內企業(yè)也集中力量攻關核心技術，舉國體制突破技術限制，在各

個細分領域都涌現(xiàn)出一批引領國產化進程的領軍企業(yè)，國產化進程未來可期。

在國產化周期的大主線下，半導體各環(huán)節(jié)國產化率的提升將使得國內半導體廠

商在全球體現(xiàn)出更強的成長性。

2.3競爭對手分析

國泰基金管理有限公司成立于1998年3月，是國內首批規(guī)范成立的基金管

理公司之一。具有公募基金、社?；鹜顿Y管理人、企業(yè)年金投資管理人、特

定客戶資產管理業(yè)務和合格境內機構投資人資格，是業(yè)內為數(shù)不多的具有全牌

照的基金管理公司。

基金投資管理人、企業(yè)年金投資管理人、特定客戶資產管理業(yè)務和合格境

內機構投資人資格，是業(yè)內為數(shù)不多的具有全牌照的基金管理公司。公司旗下

共管理3只封閉式基金和14只開放式基金，形成了包括股票型基金、指數(shù)基金、

混合型基金、債券型基金、保本型基金、QD基金和貨幣市場基金等比較完善的

基金產品線。

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3產品SWOT分析

3.1優(yōu)勢

國聯(lián)安ETF作為首批緊密關聯(lián)的半導體行業(yè)基金，其指數(shù)基金可以有效地

追隨中國國家信息化發(fā)展指數(shù)，并且能夠有力地把握半導體領域的發(fā)展機遇，

從而提供準確的投資指引，具有顯著的規(guī)模與流動性。ETF聯(lián)接基金可以極大

地幫助投資者進行海外市場的規(guī)劃和布局。

3.2劣勢

從產業(yè)鏈的角度來看，半導體材料和設備是整個行業(yè)的重要支柱，SEMI數(shù)

據(jù)顯示，中國在半導體材料市場的份額已經超過20%，但日本、美國等國家仍

然占據(jù)著主導地位，而且在某些細分領域，國產替代的可能性還有待進一步提

升。

3.3機會

本資金重點投入于標的價格指數(shù)成分股和備選成分股。為較好地完成基金

管理的投資風險管理工作總體目標，本資金還可投入于非組成股（包含中小板、

創(chuàng)新板及其余國家證監(jiān)會批準發(fā)行的新股）、債務（包含國有債務、金融債、

民營企業(yè)債、公司債、次級債、可轉換債券（含分開互換可轉債債券）、可互

換債務、央行票據(jù)、短期融資券、超短期融資券、中期支票、中小企業(yè)私籌債

等）、固定資產扶持證券、債券回購、同業(yè)存單、商業(yè)銀行機構儲蓄存款、其

余貨幣市場工具、股指現(xiàn)貨、權證及其相關法律或國家證監(jiān)會許可其余資金投

入的任何金融工具（但須遵守中國證監(jiān)會有關法規(guī)）。在不觸犯相關法律條款

和《基金合同》條款，且對基金份額持有人權益無根本性不利的情況下，基金

管理人在遵循必要流程后，本資金即可從事融資業(yè)務或者透過證券金融公司受

理轉融通憑證出借服務。如相關法律或監(jiān)管部門今后準許基金投資于其余種類，

基金管理人在遵循必要流程后，即可將其列入投資管理范疇。基金管理的其余

投資組合比率為：本基金投入于標的價格指數(shù)成分股和備選成分股的比率不小

于基金資產凈值的90%，且不小于非現(xiàn)金基金財產的80%；權證、股指現(xiàn)貨及另

類金融工具的投入比率按照相關法律或監(jiān)管部門的有關規(guī)則進行。

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3.4威脅

本基金在投資組合中存在一定比例投資于單一股票；本基金為場外產品，

不能在證券交易所上市交易。因此，一旦股市出現(xiàn)較大波動，將可能對本基金

造成較大影響；隨著ETF產品規(guī)模越來越大，未來ETF與本基金競爭可能會更

加激烈。

結合前面分析，近幾年半導體行業(yè)發(fā)展由于疫情導致全球經濟衰退，需求

減少，加上歐美對中國的“卡脖子”行為（本身半導體估值也偏高），半導體

行業(yè)一直處于調整階段。2022年末受“疫情放開”影響，國際通道開放，及半

導體的重要性，可能出現(xiàn)建倉機會。

當前來看半導體行業(yè)整體的市盈率40倍，從近3年看最高市盈率144倍已

經下跌72%，整體市盈率屬于相對到達低估區(qū)間。由于半導體行業(yè)“卡脖子”

導致的問題亟待解決，未來大概率增加對半導體產業(yè)扶持政策及金額，帶動半

導體行業(yè)蓬勃發(fā)展。后續(xù)的業(yè)績表現(xiàn)，可能受“新老訂單是否可以成功延續(xù)”

及大盤行情走勢的影響。

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4營銷方案設計

4.1營銷目標

提高基金的品牌知名度和形象，增加用戶數(shù)量和交易量，提升用戶滿意度和

忠誠度。營銷對象在于基金公司，銀行，保險公司，券商，證券投資咨詢機構

等，對基金感興趣的客戶。

1.借助媒體平臺，打造基金產品品牌，提高基金產品知名度，增強產

品銷售效果。

2.加大與微信，微博等自媒體平臺的合作力度，積極利用新媒體平臺

進行宣傳推廣。

3.通過推廣基金產品，建立起完整的客戶數(shù)據(jù)庫，進一步提升客戶的

粘性和忠誠度，以后期的營銷提供基礎數(shù)據(jù)。

4.2產品策略

上線互聯(lián)網(wǎng)基金產品，結合區(qū)塊鏈技術，實現(xiàn)基金交易的去中心化和透

明化，提高用戶參與投資的積極性；為用戶提供短期理財?shù)倪x擇，投資期限

靈活，收益可見，滿足用戶對于短期資金管理的需求。

1、在基金產品推廣之前，我們需要對客戶進行需求分析，分析客戶需求包

括：了解客戶投資偏好，分析客戶風險偏好；了解客戶資金規(guī)模、投資期限、

流動性需求；了解客戶風險承受能力。根據(jù)這些需求點，我們可以設計不同的

營銷內容。

2、在進行產品推廣的同時，我們可以在銀行渠道進行營銷，通過銀行渠道

可以提高客戶對產品的認知度，從而使更多的人了解這只基金。

3、在進行產品推廣時，我們需要針對不同類型的客戶采取不同的營銷策略。

比如：對高凈值客戶采用一對一營銷，對一般客戶采用大客化營銷。

4、在進行產品推廣時，我們還需要注意推廣渠道的選擇。通常情況下，我

們會選擇有一定知名度的媒體平臺和金融機構來進行產品推廣。

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4.3渠道策略

用戶推廣計劃：通過現(xiàn)有用戶推薦，獲得新用戶注冊，并給予推薦返現(xiàn)獎

勵或其他優(yōu)惠措施。優(yōu)化官方網(wǎng)站和APP：提供用戶友好的界面設計，提升用

戶體驗，增加用戶黏性。

社交媒體營銷：通過微博、微信公眾號等社交媒體平臺，發(fā)布行業(yè)報告、

投資觀點等內容，吸引用戶關注和參與互動。

金融論壇和峰會：參與行業(yè)內的活動，提高品牌知名度，并邀請行業(yè)專家

進行分享，增加用戶的信任和認可。

與第三方合作：與銀行、證券公司等金融機構合作，將基金產品快入他們

的理財平臺或渠道，擴大產品曝光率和購買渠道。

基金將重點關注ETF基金份額和成分股，并通過對中小板、創(chuàng)業(yè)板和我國

私募債進行研究來深入了解它們。此外，基金也會考慮非成份股（包含國債投

資、金融債、民營企業(yè)債、公司債、次級債、分離交易可轉債）、央行票據(jù)、

短期融資券、超短期融資券、中期股票、中小企業(yè)私募債、資產證券化、同業(yè)

存單、商業(yè)銀行儲蓄存款、股票期貨和權證，并在符合中國證監(jiān)會相關條例的

情況下進行投資。根據(jù)未來的政策，若符合相關要求，基金管理人應按照相關

流程進行審批，并有權把這些新興的投資領域納入考慮。

4.4價格策略

該基金屬于指數(shù)型基金，通常情況下，指數(shù)基金的價格與凈值走勢之間有

一定的相關性，因此投資者可以利用相關性，結合自身風險偏好，來選擇投資

該基金產品的時機。投資者在投資本基金產品時，需要關注基金價格與凈值走

勢的相關性，若相關性強則投資該基金產品，反之則投資其他相關品種。

業(yè)績比較基準為中證全指半導體產品與設備指數(shù)收益率×95%+銀行活期存

款利率(稅后)×5%。該基金成立以來收益46.14%，今年以來收益-10.39%，近

一月收益1.10%，近一年收益-23.91%，近三年收益-26.15%。近一年，該基金

排名同類2651/3103。

4.5促銷策略

1、將客戶的需求與產品結合起來，設計促銷方案，使產品被客戶接受。

2、在宣傳材料中強調基金產品的優(yōu)勢和特色，并突出公司對基金的管理團

隊及專業(yè)技術能力的重視，從而加深客戶對產品的認識，建立客戶對公司的信

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任。

3、定期或不定期在各大金融門戶網(wǎng)站和新聞媒體上發(fā)布基金產品的信息，

使客戶更加深入了解本基金的特點。

4、充分利用公司的銷售網(wǎng)點開展營銷活動。公司可根據(jù)不同地區(qū)客戶的特

點，制定不同的營銷策略。

5、基金公司應明確白己的產品定位，即產品的特點、優(yōu)勢和目標投資者群

體。通過明確產品定位，基金公司可以更好地進行市場推廣和宣傳，吸引目標

投資者群體。

6、市場上的基金產品眾多，為了在激烈的競爭中脫穎而出，基金公司需要

注重差異化競爭。差異化競爭可以通過產品創(chuàng)新、服務質量、投資業(yè)績等方面

實現(xiàn)。

7、基金公司在營銷過程中，應注重品牌建設。良好的品牌形象可以提升公

司的知名度和信譽度，吸引更多投資者?；鸸究梢酝ㄟ^加強品牌宣傳、提

升產品質量和服務水平等方式進行品牌建設。

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5總結

通過采取多渠道推廣、個性化定制、互動參與、獎勵激勵和數(shù)據(jù)支持等策

略，基金公司可以吸引更名投資者參與基金產品。成功案例表明，有效的營銷

策略能夠提升基金公司的知名度、銷售額和投資者滿意度?；鸸緫鶕?jù)目

標受眾的特點和市場環(huán)境，制定適合的營銷策略，并不斷完善和優(yōu)化策略效果。

隨著中國市場經濟的持續(xù)增長，人們的收入水平日益提高，對投資的需求也日

益增加。基金作為一種新興的投資方式，開始進入人們的視野。國聯(lián)安基金管

理公司作為我國證券市場上的一家大型基金管理公司，為了進一步擴大業(yè)務，

增加收益，必須走出一條新路。

在傳統(tǒng)的營銷模式下，基金公司通過與銀行、保險等金融機構合作，進行

基金代銷。這樣做雖然提高了公司收益，但是對于投資者來說并不方便。而國

聯(lián)安基金管理公司通過與銀