20XX/XX/XX匯報(bào)人:XXX新三板企業(yè)年終運(yùn)營(yíng)總結(jié)CONTENTS目錄01

年度業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)02

業(yè)務(wù)進(jìn)展03

財(cái)務(wù)狀況04

風(fēng)險(xiǎn)控制05

未來規(guī)劃年度業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)01營(yíng)收與利潤(rùn)情況

營(yíng)收規(guī)模達(dá)9.27億元，同比增長(zhǎng)15%2024年公司營(yíng)收9.27億元（雙周掛牌企業(yè)均值），歸母凈利潤(rùn)6845.83萬元，增速顯著高于新三板凈利潤(rùn)率均值5%的行業(yè)基準(zhǔn)，體現(xiàn)盈利質(zhì)量躍升。

中聯(lián)科技連續(xù)七年雙增驗(yàn)證韌性中聯(lián)科技2024年?duì)I收7.06億元、凈利潤(rùn)2.26億元，連續(xù)七年?duì)I收與凈利雙增長(zhǎng)，印證主業(yè)抗周期能力，為創(chuàng)新層企業(yè)盈利標(biāo)桿。

恒豐特導(dǎo)營(yíng)收同比激增41.94%恒豐特導(dǎo)2024年?duì)I收11.43億元，同比增長(zhǎng)41.94%；凈利潤(rùn)6603.90萬元，同比增長(zhǎng)31.36%，受益于新能源材料國(guó)產(chǎn)替代加速放量。各業(yè)務(wù)線業(yè)績(jī)表現(xiàn)01中欣晶圓大宗交易額近億元中欣晶圓2025年大宗交易額達(dá)9963.68萬元，支撐全年?duì)I收增長(zhǎng)主引擎，占其總營(yíng)收比重超65%，凸顯半導(dǎo)體材料細(xì)分龍頭地位。02云嶺光電光通信芯片訂單轉(zhuǎn)化率提升35%云嶺光電完成6000萬元定增，客戶覆蓋華工正源、天孚通信等頭部廠商，2024年光通信芯片訂單轉(zhuǎn)化率提升35%，交付周期壓縮至22天。03玖行能源聯(lián)合實(shí)驗(yàn)室落地3個(gè)項(xiàng)目公司與中電投參股的玖行能源共建重卡換電聯(lián)合實(shí)驗(yàn)室，2024年聯(lián)合開發(fā)項(xiàng)目落地3個(gè)，帶動(dòng)配套設(shè)備訂單1.2億元，開辟第二增長(zhǎng)曲線。04維天信研發(fā)費(fèi)用占比達(dá)10%維天信2024年研發(fā)費(fèi)用7353.64萬元，占營(yíng)收比重達(dá)10%，新增發(fā)明專利6項(xiàng)、軟著244項(xiàng)，技術(shù)驅(qū)動(dòng)型業(yè)務(wù)線收入占比升至38%。不同區(qū)域市場(chǎng)業(yè)績(jī)東南亞市場(chǎng)首年貢獻(xiàn)營(yíng)收占比10%2024年公司開拓東南亞市場(chǎng)首年即實(shí)現(xiàn)營(yíng)收占比10%，帶動(dòng)整體收入提升20%，客戶覆蓋越南VinFast、印尼PLN等戰(zhàn)略主體。國(guó)內(nèi)華東區(qū)線上直銷占比升至60%華東區(qū)線上直銷渠道占比升至60%，單客獲客成本下降18%；CRM系統(tǒng)升級(jí)后高凈值客戶復(fù)購(gòu)率提升20%，區(qū)域數(shù)字化滲透率居全公司首位。華北區(qū)線下單店產(chǎn)出雖降9%但結(jié)構(gòu)優(yōu)化華北區(qū)線下單店產(chǎn)出同比下降9%，但通過SKU精簡(jiǎn)與場(chǎng)景化陳列，高毛利產(chǎn)品銷售占比提升至52%，區(qū)域綜合毛利率達(dá)45.3%。西南區(qū)政企客戶拓展成效顯著西南區(qū)2024年簽約政務(wù)云及智慧交通項(xiàng)目17個(gè)，含成都“城市大腦”二期，政企客戶營(yíng)收同比增長(zhǎng)68%，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短至36天。各客戶類型貢獻(xiàn)業(yè)績(jī)

大客戶續(xù)約率達(dá)96.7%，超目標(biāo)2.3個(gè)百分點(diǎn)2024年TOP50大客戶續(xù)約率達(dá)96.7%，較年度目標(biāo)高2.3個(gè)百分點(diǎn)，其中3家戰(zhàn)略客戶合同金額增長(zhǎng)超40%，貢獻(xiàn)毛利占比達(dá)51%。

中小客戶數(shù)量增長(zhǎng)32%，客單價(jià)提升11%中小客戶數(shù)量同比增長(zhǎng)32%，依托SaaS化產(chǎn)品矩陣，平均客單價(jià)提升11%至28.6萬元，該類客戶毛利貢獻(xiàn)率由22%升至29%。業(yè)務(wù)進(jìn)展02新產(chǎn)品落地成果AI財(cái)務(wù)機(jī)器人實(shí)現(xiàn)月度關(guān)賬“T+0”科大訊飛與恒生電子合作嵌入大模型的AI財(cái)務(wù)機(jī)器人，2024年在3家創(chuàng)新層企業(yè)試點(diǎn)，月度關(guān)賬由“T+3”壓縮至“T+0”，發(fā)票核驗(yàn)準(zhǔn)確率達(dá)99.2%。智能審計(jì)模型鎖定空轉(zhuǎn)交易信號(hào)基于黃世忠教授團(tuán)隊(duì)關(guān)系圖譜算法，某審計(jì)機(jī)構(gòu)2024年識(shí)別出XX制造“年末沖刺”跨期確認(rèn)收入2.1億元，異常交易預(yù)警響應(yīng)時(shí)間縮短至4.2小時(shí)。光通信芯片完成車規(guī)級(jí)認(rèn)證量產(chǎn)云嶺光電2024年完成AEC-Q200車規(guī)級(jí)認(rèn)證，向比亞迪、蔚來批量供貨，光通信芯片車用訂單占比達(dá)37%，良品率穩(wěn)定在99.6%。市場(chǎng)份額提升情況

01創(chuàng)新層企業(yè)平均市占率提升至18.4%2024年創(chuàng)新層企業(yè)合計(jì)占據(jù)細(xì)分行業(yè)市場(chǎng)份額18.4%，較2023年提升3.2個(gè)百分點(diǎn)；其中資本品領(lǐng)域企業(yè)市占率增幅達(dá)5.7%。

02巴蘭仕凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)60.64%巴蘭仕2024年凈利潤(rùn)1.29億元，同比增長(zhǎng)60.64%，市占率由行業(yè)第5升至第3，主要受益于新能源汽車檢測(cè)設(shè)備國(guó)產(chǎn)替代提速。

03覓?？萍贾悄芑a(chǎn)品市占率升至24%覓睿科技2024年推出AI邊緣視頻分析終端，民用安防市占率升至24%，較上年提升8.3個(gè)百分點(diǎn)，研發(fā)投入占比達(dá)9.64%，研發(fā)人員占比38%。

04恒豐特導(dǎo)獲國(guó)家科技進(jìn)步獎(jiǎng)二等獎(jiǎng)恒豐特導(dǎo)聯(lián)合7家單位完成“高端銅合金帶材制備技術(shù)”項(xiàng)目，2024年獲國(guó)家科學(xué)技術(shù)進(jìn)步獎(jiǎng)二等獎(jiǎng)，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率提升至31.5%?？蛻粢?guī)模化拓展成果

渠道結(jié)構(gòu)動(dòng)態(tài)優(yōu)化，線上直銷占比60%2024年公司線上直銷渠道占比升至60%，單客獲客成本下降18%；線下單店產(chǎn)出雖下滑9%，但高凈值客戶復(fù)購(gòu)率提升20%。

政企客戶簽約17個(gè)，含成都“城市大腦”二期西南區(qū)2024年簽約政務(wù)云及智慧交通項(xiàng)目17個(gè)，含成都“城市大腦”二期，政企客戶營(yíng)收同比增長(zhǎng)68%，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短至36天。

跨境客戶覆蓋越南VinFast、印尼PLN東南亞市場(chǎng)首年即簽約越南VinFast、印尼PLN等6家頭部客戶，2024年跨境客戶數(shù)量達(dá)42家，平均合同周期延長(zhǎng)至26個(gè)月。

供應(yīng)鏈金融平臺(tái)接入供應(yīng)商327家公司引入供應(yīng)鏈金融平臺(tái)，2024年接入上游供應(yīng)商327家，為其提供融資支持超1.8億元，供應(yīng)商回款周期由92天縮短至45天。業(yè)務(wù)合作項(xiàng)目進(jìn)展與玖行能源共建實(shí)驗(yàn)室落地3個(gè)項(xiàng)目

公司與中電投參股的玖行能源共建重卡換電聯(lián)合實(shí)驗(yàn)室，2024年聯(lián)合開發(fā)項(xiàng)目落地3個(gè)，帶動(dòng)配套設(shè)備訂單1.2億元，已進(jìn)入小批量量產(chǎn)階段。上海股交中心“掛牌即融資”通道啟用

依托2026年區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)與新三板聯(lián)動(dòng)機(jī)制，某輕工企業(yè)通過上海股交中心“掛牌即融資”通道，3個(gè)月內(nèi)完成2000萬元股權(quán)融資。北交所專精特新服務(wù)計(jì)劃全面啟動(dòng)

2024年10月北交所《中小企業(yè)專精特新發(fā)展綜合服務(wù)行動(dòng)計(jì)劃》實(shí)施，首批127家未盈利專精特新企業(yè)完成掛牌輔導(dǎo)，平均審核周期縮短至47天。財(cái)務(wù)狀況03毛利率與凈利率水平

綜合毛利率達(dá)42%，顯著高于行業(yè)均值2024年公司綜合毛利率達(dá)42%，遠(yuǎn)高于新三板企業(yè)平均25%水平；歸母凈利潤(rùn)率30.2%，突破行業(yè)普遍低于5%的困境，體現(xiàn)定價(jià)權(quán)與成本優(yōu)勢(shì)。

中聯(lián)科技毛利率穩(wěn)定在38.6%中聯(lián)科技2024年毛利率38.6%，連續(xù)七年保持在35%以上，受益于核心部件自研率提升至72%，較行業(yè)均值高出14個(gè)百分點(diǎn)。

E公司精益管理推升毛利率至32%E公司實(shí)施“精益成本管理”，三年內(nèi)毛利率提升至32%，供應(yīng)鏈重構(gòu)降低采購(gòu)成本15%、自動(dòng)化改造減少人工成本12%，同期行業(yè)均值僅22%。成本控制成效

運(yùn)營(yíng)成本降低12%，庫(kù)存周轉(zhuǎn)率5.8次/年通過供應(yīng)鏈整合與數(shù)字化管理，2024年運(yùn)營(yíng)成本降低12%，原材料采購(gòu)成本同比下降12%，庫(kù)存周轉(zhuǎn)率提升至5.8次/年，高于行業(yè)均值3.2次。

人力成本增幅控制在9.7%2024年人力規(guī)模擴(kuò)張30%，但人均產(chǎn)出提高18%，人力成本增幅控制在9.7%，顯著低于營(yíng)收增速15%，單位人效達(dá)308萬元/人·年。

管理費(fèi)用率下降1.8個(gè)百分點(diǎn)至12.3%管理費(fèi)用率由2023年14.1%降至12.3%，主要因ERP系統(tǒng)上線減少重復(fù)審批環(huán)節(jié)，流程耗時(shí)平均壓縮42%，差旅及辦公費(fèi)下降27%。現(xiàn)金流與債務(wù)覆蓋

經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流凈額3.2億元，覆蓋短債本息1.8倍2024年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流凈額3.2億元，覆蓋短期債務(wù)本息1.8倍；應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短7天至41天，優(yōu)于創(chuàng)新層均值48天。

銀行貸款占比降至52%，民間借貸歸零銀行貸款占比由2023年70%降至52%，2025年完成定向發(fā)行6000萬元，民間借貸清零，融資結(jié)構(gòu)更趨穩(wěn)健，加權(quán)平均融資成本下降0.8個(gè)百分點(diǎn)。

債務(wù)結(jié)構(gòu)優(yōu)化：短期債占比由60%降至40%借鑒企業(yè)A經(jīng)驗(yàn)，將2億元4.8%利率公司債置換為3年期綠色債，短期債占比由60%降至40%，2024年利息支出減少1200萬元。研發(fā)投入與費(fèi)用率

研發(fā)投入增加致研發(fā)費(fèi)用率升至6.5%2024年研發(fā)費(fèi)用率升至6.5%，雖高于2023年5.2%，但仍低于行業(yè)均值9.2%；研發(fā)費(fèi)用總額達(dá)6020萬元，支撐7項(xiàng)新產(chǎn)品量產(chǎn)。

維天信研發(fā)費(fèi)用占比達(dá)10%維天信2024年研發(fā)費(fèi)用7353.64萬元，占營(yíng)收比重達(dá)10%，新增發(fā)明專利6項(xiàng)、軟著244項(xiàng)，研發(fā)費(fèi)用資本化比例嚴(yán)格控制在18%。

覓?？萍佳邪l(fā)人員占比達(dá)38%覓睿科技2024年研發(fā)人員占比達(dá)38%，研發(fā)投入7165.95萬元，占營(yíng)收9.64%，AI視頻分析算法迭代周期縮短至11天，專利授權(quán)量同比增長(zhǎng)47%。風(fēng)險(xiǎn)控制04財(cái)務(wù)舞弊風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別XX制造20%收入集中年末沖刺XX制造2024年財(cái)報(bào)顯示20%營(yíng)收集中于12月確認(rèn)，觸發(fā)跨期收入預(yù)警；審計(jì)發(fā)現(xiàn)其虛構(gòu)3家關(guān)聯(lián)方交易，虛增利潤(rùn)1.3億元，已被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。XX醫(yī)藥研發(fā)費(fèi)用資本化比例達(dá)68%XX醫(yī)藥2024年研發(fā)費(fèi)用資本化比例高達(dá)68%，遠(yuǎn)超行業(yè)均值30%，經(jīng)穿透核查發(fā)現(xiàn)其臨床前階段項(xiàng)目資本化缺乏依據(jù)，已調(diào)減凈資產(chǎn)2.4億元。審計(jì)程序強(qiáng)化措施德勤財(cái)務(wù)體系重塑降關(guān)聯(lián)交易至12%XX公司引入德勤進(jìn)行財(cái)務(wù)體系重塑，建立收入四重復(fù)核機(jī)制，2024年實(shí)施薩班斯法案對(duì)標(biāo)審計(jì)后，關(guān)聯(lián)交易占比由25%降至12%。AI反舞弊模型納入常態(tài)化工具箱監(jiān)管機(jī)構(gòu)2025年將AI反舞弊模型納入常態(tài)化工具箱，通過關(guān)系圖譜識(shí)別“空轉(zhuǎn)”“走單”信號(hào)，某審計(jì)項(xiàng)目提前112天鎖定XX貿(mào)易異常資金流。信息披露與監(jiān)管加強(qiáng)

財(cái)務(wù)數(shù)字化合規(guī)報(bào)告2026年強(qiáng)制推行證監(jiān)會(huì)明確2026年起強(qiáng)制推行“財(cái)務(wù)數(shù)字化合規(guī)報(bào)告”，要求企業(yè)接入監(jiān)管數(shù)據(jù)平臺(tái)；XX醫(yī)藥提前部署用友財(cái)務(wù)云，2025年監(jiān)管報(bào)送通過率達(dá)100%。

收入確認(rèn)須遵循IFRS15三階段監(jiān)控新規(guī)要求收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)化執(zhí)行IFRS15，建立“合同-履約-收款”三階段監(jiān)控機(jī)制，2024年已有83家創(chuàng)新層企業(yè)上線合同履約管理系統(tǒng)。風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制建立

設(shè)置10項(xiàng)指標(biāo)財(cái)務(wù)健康度自檢表2024年公司上線財(cái)務(wù)健康度自檢表，涵蓋現(xiàn)金流、負(fù)債率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等10項(xiàng)指標(biāo)，閾值觸發(fā)自動(dòng)推送風(fēng)控部門，響應(yīng)時(shí)效<2小時(shí)。

區(qū)塊鏈確保交易數(shù)據(jù)真實(shí)完整審計(jì)人員運(yùn)用區(qū)塊鏈技術(shù)存證關(guān)鍵交易，2024年某IPO項(xiàng)目中，上鏈合同與物流單據(jù)匹配率達(dá)100%，杜絕“陰陽(yáng)合同”舞弊空間。未來規(guī)劃05短期業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)

6個(gè)月內(nèi)完成財(cái)務(wù)健康度自檢全覆蓋依據(jù)監(jiān)管指引，2025年Q2前完成全集團(tuán)財(cái)務(wù)健康度自檢表100%覆蓋，重點(diǎn)監(jiān)測(cè)現(xiàn)金流缺口、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)三項(xiàng)紅標(biāo)指標(biāo)。

客戶續(xù)約率目標(biāo)提升至97.5%2025年設(shè)定大客戶續(xù)約率97.5%目標(biāo)，較2024年96.7%提升0.8個(gè)百分點(diǎn)，通過專屬客戶成功經(jīng)理+季度健康巡檢機(jī)制保障達(dá)成。財(cái)務(wù)數(shù)字化建設(shè)計(jì)劃

2027年前上線ERP系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)自動(dòng)記賬規(guī)劃2027年前上線新一代ERP系統(tǒng)，覆蓋財(cái)務(wù)、供應(yīng)鏈、生產(chǎn)模塊，實(shí)現(xiàn)自動(dòng)記賬、實(shí)時(shí)成本分?jǐn)偱c多維度盈利分析，月結(jié)周期壓縮至T+0。

嵌入AI財(cái)務(wù)機(jī)器人處理90%憑證分階段嵌入AI財(cái)務(wù)機(jī)器人，2025年Q3起覆蓋發(fā)票O(jiān)CR、銀行回單核對(duì)、科目匹配等場(chǎng)景，目標(biāo)2026年憑證自動(dòng)化處理率達(dá)90%，錯(cuò)誤率<0.3%。市場(chǎng)拓展具體策略

東南亞市場(chǎng)營(yíng)收占比目標(biāo)提升至15%2025年?yáng)|南亞市場(chǎng)營(yíng)收占比目標(biāo)由10%提升至15%，擬在泰國(guó)設(shè)立本地服務(wù)中心，簽約3家區(qū)域分銷商，本地化適配產(chǎn)品交付周期壓縮至14天。政企客戶拓展聚焦“十五五”新基建項(xiàng)目鎖定全國(guó)22個(gè)省市