2025年證券從業(yè)資格復(fù)習(xí)題投資基金模擬復(fù)習(xí)題及答案一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共20題）1.關(guān)于證券投資基金與股票、債券的區(qū)別，下列表述錯(cuò)誤的是（）。A.股票反映所有權(quán)關(guān)系，基金反映信托關(guān)系B.債券是債權(quán)憑證，基金是受益憑證C.股票和債券的收益一般固定，基金收益具有波動(dòng)性D.股票和債券是直接投資工具，基金是間接投資工具答案：C解析：股票收益不固定，取決于公司盈利和市場(chǎng)波動(dòng)；債券收益通常固定（如票面利率），但基金收益（尤其是股票型基金）受投資標(biāo)的影響，波動(dòng)性較大，因此C錯(cuò)誤。2.某封閉式基金成立于2023年6月1日，基金合同約定存續(xù)期為10年，其份額上市交易的條件不包括（）。A.基金合同期限為5年以上B.基金募集金額不低于2億元人民幣C.基金份額持有人不少于1000人D.基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上答案：D解析：封閉式基金上市條件包括：合同期限5年以上（A正確）；募集金額不低于2億元（B正確）；持有人不少于1000人（C正確）；而“份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上”是基金合同生效的條件（開(kāi)放式基金為2億份、2億元），非上市條件，故D錯(cuò)誤。3.關(guān)于ETF與LOF的區(qū)別，下列說(shuō)法正確的是（）。A.ETF只能在場(chǎng)內(nèi)交易，LOF既可場(chǎng)內(nèi)也可場(chǎng)外B.ETF的申購(gòu)贖回用現(xiàn)金，LOF用一籃子股票C.ETF的凈值報(bào)價(jià)頻率低于LOFD.ETF通常采用完全被動(dòng)式管理，LOF可主動(dòng)或被動(dòng)答案：D解析：ETF可場(chǎng)內(nèi)交易，也可申購(gòu)贖回（用一籃子股票）；LOF既可場(chǎng)內(nèi)場(chǎng)外交易，也可用現(xiàn)金申贖（A、B錯(cuò)誤）。ETF凈值每15秒更新，LOF每日1次，故ETF報(bào)價(jià)更頻繁（C錯(cuò)誤）。ETF通常完全被動(dòng)跟蹤指數(shù)，LOF可主動(dòng)管理（D正確）。4.某股票型基金的管理費(fèi)按前一日基金資產(chǎn)凈值的1.5%年費(fèi)率計(jì)提，若2024年3月10日基金資產(chǎn)凈值為50億元，3月11日為52億元，則3月11日應(yīng)計(jì)提的管理費(fèi)為（）萬(wàn)元。A.20.55B.21.10C.20.83D.21.67答案：C解析：管理費(fèi)每日計(jì)提=前一日凈值×年費(fèi)率÷365。3月11日計(jì)提基數(shù)為3月10日的50億元，計(jì)算為50億×1.5%÷365≈20.83萬(wàn)元（C正確）。5.關(guān)于基金份額持有人大會(huì)，下列事項(xiàng)無(wú)需特別決議通過(guò)的是（）。A.轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式B.提高基金管理費(fèi)費(fèi)率C.提前終止基金合同D.更換基金托管人答案：D解析：特別決議需經(jīng)參加大會(huì)的持有人所持表決權(quán)的2/3以上通過(guò)，包括：轉(zhuǎn)換運(yùn)作方式（A）、提前終止合同（C）、提高管理費(fèi)/托管費(fèi)/銷售服務(wù)費(fèi)（B）等。更換基金托管人屬于普通決議（1/2以上通過(guò)），故D正確。6.下列不屬于貨幣市場(chǎng)基金投資對(duì)象的是（）。A.剩余期限397天的中期票據(jù)B.期限為1年的銀行定期存款C.可轉(zhuǎn)換債券D.剩余期限180天的同業(yè)存單答案：C解析：貨幣市場(chǎng)基金禁止投資可轉(zhuǎn)換債券（C錯(cuò)誤），其他選項(xiàng)中，中期票據(jù)剩余期限≤397天（A允許）、銀行定期存款≤1年（B允許）、同業(yè)存單剩余期限≤397天（D允許）。7.關(guān)于基金銷售適用性，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.基金銷售機(jī)構(gòu)需對(duì)基金產(chǎn)品和投資人進(jìn)行匹配B.風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估結(jié)果有效期最長(zhǎng)不超過(guò)2年C.投資人風(fēng)險(xiǎn)承受能力發(fā)生重大變化時(shí)，需重新評(píng)估D.基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)至少分為低、中、高三個(gè)等級(jí)答案：D解析：基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)至少分為R1（低）、R2（中低）、R3（中）、R4（中高）、R5（高）五個(gè)等級(jí)（D錯(cuò)誤）。8.QDII基金可以投資的金融產(chǎn)品或工具不包括（）。A.已與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國(guó)家或地區(qū)證券市場(chǎng)掛牌交易的普通股B.銀行存款、可轉(zhuǎn)讓存單、回購(gòu)協(xié)議C.住房按揭支持證券、資產(chǎn)支持證券D.購(gòu)買不動(dòng)產(chǎn)答案：D解析：QDII基金禁止投資不動(dòng)產(chǎn)（D錯(cuò)誤），其他選項(xiàng)均為允許投資范圍。9.某開(kāi)放式基金的申購(gòu)費(fèi)率如下：申購(gòu)金額＜100萬(wàn)元，費(fèi)率1.5%；100萬(wàn)元≤金額＜500萬(wàn)元，費(fèi)率1%；金額≥500萬(wàn)元，每筆1000元。若某投資者申購(gòu)120萬(wàn)元，當(dāng)日基金份額凈值為1.20元，則其可得到的申購(gòu)份額為（）份。A.990099.01B.1000000.00C.985074.63D.983471.07答案：A解析：申購(gòu)金額120萬(wàn)元，適用1%費(fèi)率。凈申購(gòu)金額=120萬(wàn)÷（1+1%）≈1188118.81元，申購(gòu)份額=1188118.81÷1.20≈990099.01份（A正確）。10.關(guān)于基金托管人的職責(zé)，下列表述錯(cuò)誤的是（）。A.安全保管基金財(cái)產(chǎn)B.辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng)C.監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作D.負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資決策答案：D解析：基金管理人負(fù)責(zé)投資決策（D錯(cuò)誤），托管人負(fù)責(zé)保管財(cái)產(chǎn)、監(jiān)督投資、信息披露等（A、B、C正確）。11.下列不屬于基金合同應(yīng)當(dāng)載明的內(nèi)容是（）。A.基金的投資目標(biāo)、范圍、策略B.基金份額的發(fā)售日期、價(jià)格、費(fèi)用C.基金管理人、托管人的報(bào)酬及提取方式D.基金過(guò)往業(yè)績(jī)的詳細(xì)分析答案：D解析：基金合同需載明投資目標(biāo)、發(fā)售信息、費(fèi)用提取等（A、B、C正確），但不得預(yù)測(cè)或承諾收益，過(guò)往業(yè)績(jī)分析非必備內(nèi)容（D錯(cuò)誤）。12.關(guān)于基金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.開(kāi)放式基金面臨贖回壓力可能導(dǎo)致流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)B.封閉式基金在二級(jí)市場(chǎng)的流動(dòng)性受市場(chǎng)交易活躍度影響C.貨幣市場(chǎng)基金的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)通常高于股票型基金D.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可能導(dǎo)致基金無(wú)法及時(shí)變現(xiàn)資產(chǎn)以應(yīng)對(duì)贖回答案：C解析：貨幣市場(chǎng)基金主要投資高流動(dòng)性資產(chǎn)，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)低于股票型基金（C錯(cuò)誤）。13.某基金2024年1月1日的份額凈值為1.10元，2024年12月31日的份額凈值為1.32元，期間分紅0.10元/份，則該基金的期間收益率為（）。A.20%B.29.09%C.32%D.38.18%答案：B解析：期間收益率=（期末凈值+分紅-期初凈值）÷期初凈值×100%=（1.32+0.10-1.10）÷1.10×100%≈29.09%（B正確）。14.關(guān)于基金信息披露的禁止行為，下列表述錯(cuò)誤的是（）。A.不得對(duì)證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)B.不得登載單位或個(gè)人的推薦性文字C.可以承諾最低收益D.不得虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏答案：C解析：基金信息披露禁止承諾收益（C錯(cuò)誤），其他選項(xiàng)均為禁止行為（A、B、D正確）。15.下列屬于基金份額持有人權(quán)利的是（）。A.決定基金擴(kuò)募或延長(zhǎng)存續(xù)期B.制定基金投資策略C.保管基金財(cái)產(chǎn)D.查閱基金會(huì)計(jì)賬簿答案：A解析：持有人權(quán)利包括：分享收益、參與大會(huì)表決（如決定擴(kuò)募或延長(zhǎng)存續(xù)期）、查閱公開(kāi)披露的信息等（A正確）。制定策略是管理人職責(zé)（B錯(cuò)誤），保管財(cái)產(chǎn)是托管人職責(zé)（C錯(cuò)誤），會(huì)計(jì)賬簿非公開(kāi)信息，持有人不可查閱（D錯(cuò)誤）。16.關(guān)于基金的認(rèn)購(gòu)與申購(gòu)，下列說(shuō)法正確的是（）。A.認(rèn)購(gòu)是在基金合同生效后購(gòu)買，申購(gòu)是在募集期內(nèi)購(gòu)買B.認(rèn)購(gòu)費(fèi)率一般低于申購(gòu)費(fèi)率C.認(rèn)購(gòu)份額通常按1元面值計(jì)算，申購(gòu)按當(dāng)日凈值計(jì)算D.認(rèn)購(gòu)和申購(gòu)均需支付申購(gòu)費(fèi)答案：C解析：認(rèn)購(gòu)是募集期內(nèi)購(gòu)買（A錯(cuò)誤），申購(gòu)是合同生效后購(gòu)買；認(rèn)購(gòu)費(fèi)率可能低于或等于申購(gòu)費(fèi)率（B錯(cuò)誤）；認(rèn)購(gòu)份額=（認(rèn)購(gòu)金額-認(rèn)購(gòu)費(fèi)）÷1.00元（C正確）；認(rèn)購(gòu)支付認(rèn)購(gòu)費(fèi)，申購(gòu)支付申購(gòu)費(fèi)（D錯(cuò)誤）。17.某債券型基金的久期為4年，若市場(chǎng)利率上升1%，則該基金凈值約（）。A.上升4%B.下降4%C.上升0.25%D.下降0.25%答案：B解析：久期衡量利率變動(dòng)對(duì)基金凈值的影響，久期=4年，利率上升1%，凈值約下降4%（B正確）。18.關(guān)于基金的合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)，下列不屬于投資合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)的是（）。A.基金超比例持有某一股票B.基金參與禁止的證券交易C.基金未按規(guī)定進(jìn)行信息披露D.基金投資范圍超出合同約定答案：C解析：投資合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)涉及投資范圍、比例、禁止交易等（A、B、D正確）；信息披露屬于運(yùn)作合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)（C錯(cuò)誤）。19.關(guān)于ETF的申購(gòu)贖回，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A.申購(gòu)贖回采用“份額申購(gòu)、份額贖回”原則B.申購(gòu)贖回的對(duì)價(jià)包括組合證券、現(xiàn)金替代等C.申購(gòu)贖回的最小單位稱為“創(chuàng)設(shè)單位”或“實(shí)物申購(gòu)贖回單位”D.普通投資者通常通過(guò)二級(jí)市場(chǎng)交易ETF份額答案：A解析：ETF申購(gòu)贖回采用“實(shí)物申購(gòu)、實(shí)物贖回”（用一籃子股票換份額），原則是“金額申購(gòu)、份額贖回”（A錯(cuò)誤）。20.關(guān)于基金的稅收，下列說(shuō)法正確的是（）。A.基金買賣股票、債券的差價(jià)收入暫免征收企業(yè)所得稅B.個(gè)人投資者從基金分配中獲得的股票股利收入由基金代扣代繳20%個(gè)人所得稅C.基金管理人運(yùn)用基金資產(chǎn)買賣基金的差價(jià)收入需繳納增值稅D.機(jī)構(gòu)投資者買賣基金份額的差價(jià)收入免征企業(yè)所得稅答案：A解析：基金買賣股票、債券的差價(jià)收入暫免企業(yè)所得稅（A正確）；個(gè)人投資者的股票股利收入由上市公司代扣20%個(gè)稅（B錯(cuò)誤）；基金管理人買賣基金的差價(jià)收入暫免增值稅（C錯(cuò)誤）；機(jī)構(gòu)投資者買賣基金份額的差價(jià)收入需繳納企業(yè)所得稅（D錯(cuò)誤）。二、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共15題）1.下列屬于公募基金特征的有（）。A.面向不特定社會(huì)公眾募集B.投資金額門檻低C.信息披露要求嚴(yán)格D.可投資于非上市股權(quán)答案：ABC解析：公募基金面向公眾募集（A正確），門檻低（B正確），信息披露嚴(yán)格（C正確）；不得投資非上市股權(quán)（D錯(cuò)誤）。2.關(guān)于開(kāi)放式基金的認(rèn)購(gòu)，下列說(shuō)法正確的有（）。A.認(rèn)購(gòu)期一般不超過(guò)3個(gè)月B.認(rèn)購(gòu)費(fèi)用可在認(rèn)購(gòu)時(shí)支付（前端收費(fèi)）或在贖回時(shí)支付（后端收費(fèi)）C.認(rèn)購(gòu)份額計(jì)算公式為：認(rèn)購(gòu)份額=（認(rèn)購(gòu)金額-認(rèn)購(gòu)費(fèi)用）÷基金份額面值D.認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)一經(jīng)提交不得撤銷答案：ABCD解析：開(kāi)放式基金募集期不超3個(gè)月（A正確）；認(rèn)購(gòu)費(fèi)可前端或后端（B正確）；份額按面值1元計(jì)算（C正確）；認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)?jiān)谀技诮Y(jié)束前可撤銷，募集期結(jié)束后不可撤銷（D表述不嚴(yán)謹(jǐn)，但通常認(rèn)為正確）。3.基金管理人的內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括（）。A.健全性原則B.有效性原則C.獨(dú)立性原則D.成本效益原則答案：ABCD解析：內(nèi)部控制原則包括健全性、有效性、獨(dú)立性、相互制約、成本效益（ABCD均正確）。4.下列屬于貨幣市場(chǎng)基金收益公告內(nèi)容的有（）。A.每萬(wàn)份基金收益B.最近7日年化收益率C.基金份額凈值D.基金累計(jì)凈值答案：AB解析：貨幣市場(chǎng)基金每日披露每萬(wàn)份收益和最近7日年化收益率（AB正確），不披露份額凈值（C錯(cuò)誤），累計(jì)凈值無(wú)意義（D錯(cuò)誤）。5.關(guān)于基金的運(yùn)作費(fèi)用，下列說(shuō)法正確的有（）。A.管理費(fèi)按日計(jì)提，按月支付B.托管費(fèi)通常低于管理費(fèi)C.銷售服務(wù)費(fèi)從基金財(cái)產(chǎn)中列支D.交易傭金由基金管理人承擔(dān)答案：ABC解析：管理費(fèi)、托管費(fèi)均按日計(jì)提，按月支付（A正確）；托管費(fèi)費(fèi)率通常為0.25%左右，低于管理費(fèi)（B正確）；銷售服務(wù)費(fèi)從基金財(cái)產(chǎn)列支（C正確）；交易傭金由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)（D錯(cuò)誤）。6.下列可能導(dǎo)致基金巨額贖回的情形有（）。A.市場(chǎng)大幅下跌，投資者集中贖回B.基金凈值大幅上漲，投資者獲利了結(jié)C.基金被媒體曝光重大合規(guī)問(wèn)題D.基金分紅后，投資者選擇現(xiàn)金分紅答案：ABC解析：巨額贖回指單個(gè)開(kāi)放日凈贖回申請(qǐng)超過(guò)上一日基金總份額的10%。市場(chǎng)下跌、凈值上漲（獲利了結(jié)）、負(fù)面新聞均可能引發(fā)集中贖回（ABC正確）；現(xiàn)金分紅不直接導(dǎo)致贖回（D錯(cuò)誤）。7.關(guān)于QDII基金的信息披露，下列說(shuō)法正確的有（）。A.需披露境外投資顧問(wèn)和境外托管人的信息B.凈值披露通常比國(guó)內(nèi)基金晚1日C.需披露匯率變動(dòng)對(duì)基金凈值的影響D.可同時(shí)采用中文和英文披露，以英文為準(zhǔn)答案：ABC解析：QDII需披露境外顧問(wèn)、托管人信息（A正確）；因時(shí)差，凈值披露晚1日（B正確）；需披露匯率影響（C正確）；多語(yǔ)言披露以中文為準(zhǔn)（D錯(cuò)誤）。8.下列屬于基金份額持有人大會(huì)可以審議決定的事項(xiàng)有（）。A.調(diào)整基金管理人、托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn)B.修改基金合同的重要內(nèi)容C.更換基金銷售機(jī)構(gòu)D.終止基金合同答案：ABD解析：持有人大會(huì)可審議調(diào)整管理費(fèi)/托管費(fèi)（A正確）、修改合同（B正確）、終止合同（D正確）；更換銷售機(jī)構(gòu)由管理人決定（C錯(cuò)誤）。9.關(guān)于基金的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益指標(biāo)，下列說(shuō)法正確的有（）。A.夏普比率衡量單位總風(fēng)險(xiǎn)的超額收益B.特雷諾比率衡量單位系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的超額收益C.詹森α衡量基金超越市場(chǎng)基準(zhǔn)的收益D.信息比率衡量基金相對(duì)于基準(zhǔn)的主動(dòng)收益風(fēng)險(xiǎn)比答案：ABCD解析：夏普比率=（基金收益-無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益）/標(biāo)準(zhǔn)差（總風(fēng)險(xiǎn)）（A正確）；特雷諾比率=（基金收益-無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益）/β（系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)）（B正確）；詹森α=實(shí)際收益-（無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益+β×市場(chǎng)超額收益）（C正確）；信息比率=主動(dòng)收益/主動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)（D正確）。10.下列屬于基金銷售機(jī)構(gòu)禁止的行為有（）。A.采取抽獎(jiǎng)方式銷售基金B(yǎng).對(duì)不同投資者適用不同費(fèi)率C.夸大宣傳基金過(guò)往業(yè)績(jī)D.向風(fēng)險(xiǎn)承受能力低的投資者推薦高風(fēng)險(xiǎn)基金答案：ACD解析：禁止抽獎(jiǎng)、回扣等銷售（A正確）；允許對(duì)不同投資者差異化費(fèi)率（如機(jī)構(gòu)與個(gè)人）（B錯(cuò)誤）；禁止夸大業(yè)績(jī)（C正確）；禁止不匹配銷售（D正確）。11.關(guān)于封閉式基金與開(kāi)放式基金的區(qū)別，下列說(shuō)法正確的有（）。A.封閉式基金份額固定，開(kāi)放式可申購(gòu)贖回B.封閉式基金的交易價(jià)格受供求關(guān)系影響，開(kāi)放式按凈值交易C.封閉式基金的份額在交易所上市，開(kāi)放式通過(guò)銷售機(jī)構(gòu)交易D.封閉式基金的管理費(fèi)通常高于開(kāi)放式基金答案：ABC解析：封閉式份額固定（A正確），交易價(jià)格=市價(jià)（受供求影響），開(kāi)放式按凈值申贖（B正確）；封閉式上市交易，開(kāi)放式場(chǎng)外申贖（C正確）；開(kāi)放式管理費(fèi)通常更高（因需應(yīng)對(duì)流動(dòng)性）（D錯(cuò)誤）。12.下列屬于基金托管人職責(zé)的有（）。A.復(fù)核基金凈值計(jì)算結(jié)果B.監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作C.保管基金會(huì)計(jì)賬簿D.辦理基金備案手續(xù)答案：AB解析：托管人職責(zé)包括復(fù)核凈值（A正確）、監(jiān)督投資（B正確）；會(huì)計(jì)賬簿由管理人保管（C錯(cuò)誤）；備案手續(xù)由管理人辦理（D錯(cuò)誤）。13.關(guān)于基金的流動(dòng)性管理，下列措施正確的有（）。A.保持一定比例的現(xiàn)金或高流動(dòng)性資產(chǎn)B.限制單一投資者持有基金份額的比例C.設(shè)定巨額贖回時(shí)的延期支付條款D.投資于流動(dòng)性差但收益高的資產(chǎn)答案：ABC解析：流動(dòng)性管理需保持高流動(dòng)性資產(chǎn)（A正確），限制單一投資者比例（防大額贖回）（B正確），約定巨額贖回的處理方式（如延期支付）（C正確）；避免投資流動(dòng)性差的資產(chǎn)（D錯(cuò)誤）。14.下列屬于基金合同中“基金的募集”部分應(yīng)載明的內(nèi)容有（）。A.基金的募集方式B.基金份額的發(fā)售日期C.基金的面值和認(rèn)購(gòu)費(fèi)用D.基金募集失敗的處理方式答案：ABCD解析：基金募集部分需包括募集方式、發(fā)售日期、面值、認(rèn)購(gòu)費(fèi)、募集失敗處理（ABCD均正確）。15.關(guān)于基金的績(jī)效評(píng)價(jià)，下列說(shuō)法正確的有（）。A.應(yīng)考慮基金的投資目標(biāo)和范圍B.短期業(yè)績(jī)不能作為評(píng)價(jià)依據(jù)C.需比較基金與業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的表現(xiàn)D.風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益指標(biāo)比絕對(duì)收益更有參考價(jià)值答案：ABCD解析：績(jī)效評(píng)價(jià)需結(jié)合投資目標(biāo)（A正確），關(guān)注長(zhǎng)期表現(xiàn)（B正確），對(duì)比基準(zhǔn)（C正確），考慮風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整（D正確）。三、判斷題（每題1分，共10題）1.開(kāi)放式基金的贖回費(fèi)總額應(yīng)全額計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)。（）答案：×解析：對(duì)持續(xù)持有期少于7日的投資者收取不低于1.5%的贖回費(fèi)，全額計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)；對(duì)持續(xù)持有期長(zhǎng)于7日的，部分贖回費(fèi)可計(jì)入銷售費(fèi)用。2.基金管理人可以將其固有財(cái)產(chǎn)與基金財(cái)產(chǎn)混合管理。（）答案：×解析：基金管理人需對(duì)固有財(cái)產(chǎn)和基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，不得混合。3.貨幣市場(chǎng)基金的份額凈值固定為1元，因此不存在凈值波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。（）答案：×解析：貨幣市場(chǎng)基金采用攤余成本法估值，份額凈值固定為1元，但實(shí)際收益會(huì)波動(dòng)，存在“影子定價(jià)”與攤余成本的偏離風(fēng)險(xiǎn)。4.基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資指令違反法律、行政法規(guī)時(shí)，應(yīng)及時(shí)執(zhí)行并向證監(jiān)會(huì)報(bào)告。（）答案：×解析：托管人發(fā)現(xiàn)違規(guī)指令應(yīng)拒絕執(zhí)行，并向證監(jiān)會(huì)報(bào)告。5.基金的宣傳推介材料可以登載基金合同生效不足6個(gè)月的基金業(yè)績(jī)。（）答案：×解析：宣傳材料登載業(yè)績(jī)需合同生效6個(gè)月以上，不足6個(gè)月的不得登載。6.開(kāi)放式基金的申購(gòu)贖回價(jià)格以申購(gòu)贖回日的基金份額凈值為基礎(chǔ)計(jì)算。（）答案：√解析：開(kāi)放式基金的申購(gòu)贖回采用“未知價(jià)”原則，價(jià)格以申請(qǐng)日的凈值計(jì)算（T日申請(qǐng)，T日凈值）。7.QDII基金可以投資于遠(yuǎn)期合約、互換等金融衍生品。（）答案：√解析：QDII基金允許投資金融衍生品，但需符合風(fēng)險(xiǎn)管理要求。8.基金份額持有人大會(huì)可以采取現(xiàn)場(chǎng)方式召開(kāi)，也可以采取通訊等方式召開(kāi)。（）答案：√解析：持有人大會(huì)可現(xiàn)場(chǎng)、通訊或網(wǎng)絡(luò)方式召開(kāi)。9.基金的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)由基金銷售機(jī)構(gòu)根據(jù)基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)結(jié)果劃分。（）答案：√解析：銷售機(jī)構(gòu)需對(duì)基金產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)