互聯(lián)網(wǎng)金融市場發(fā)展情況調查研析談及2022年的中國金融業(yè)，“互聯(lián)網(wǎng)金融”肯定是最閃亮的關鍵詞。

以用戶為中心、以數(shù)據(jù)和技術為主、擅長創(chuàng)新和顛覆的互聯(lián)網(wǎng)思想正在轉變傳統(tǒng)金融機構、互聯(lián)網(wǎng)巨頭、新型金融業(yè)態(tài)的業(yè)務模式和產品形態(tài)。而從長遠來看，互聯(lián)網(wǎng)金融或將重構既有金融格局。

而三方競逐互聯(lián)網(wǎng)金融已然綻開。銀行、券商、基金、保險等傳統(tǒng)金融機構樂觀謀變以鞏固既有優(yōu)勢；阿里巴巴、騰訊、百度等互聯(lián)網(wǎng)巨頭開頭在金融領域大肆跑馬圈地；而新興的各類互聯(lián)網(wǎng)金融公司則在不斷創(chuàng)新與探究力求占據(jù)一席之地。

傳統(tǒng)金融業(yè)謀變

互聯(lián)網(wǎng)去中心化、“草根”、創(chuàng)新的思想正在轉變銀行、券商、基金等傳統(tǒng)金融機構的業(yè)務模式和營銷渠道。

目前來看，在互聯(lián)網(wǎng)金融進展的大趨勢下，基金業(yè)“觸網(wǎng)”最為樂觀。今年以來，不少基金公司已經(jīng)開頭與阿里巴巴、騰訊、百度、京東等互聯(lián)網(wǎng)巨頭在產品、渠道和股權等層面綻開了深度合作。

在這之中，天弘基金無疑是最為勝利的案例。得益于阿里巴巴在客戶、資金、平臺等方面的資源優(yōu)勢，截至2022年9月末，對接余額寶的貨幣基金“天弘增利寶”規(guī)模已經(jīng)達到556.53億元，成為目前中國市場上規(guī)模最大的一只貨幣基金。

如今，除了BAT（百度、阿里巴巴、騰訊）三大互聯(lián)網(wǎng)巨頭外，各大電商如蘇寧易購、京東商城、當當網(wǎng)，以及門戶網(wǎng)站新浪、網(wǎng)易等都成為基金公司爭相合作的對象。

此外，商業(yè)銀行亦樂觀轉型，并利用互聯(lián)網(wǎng)革新自身業(yè)務。例如，2022年下半年，招行、工行、交行、中信、光大等多家銀行開通了微信銀行服務平臺。除了供應包括自助查詢、轉賬匯款、預約辦理等銀行服務外，不少銀行還試圖結合微信的特點推出特色服務，例如二維碼支付、“搖一搖”付款等。

除了優(yōu)化既有業(yè)務外，不少銀行也在樂觀探路互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新業(yè)務。日前，一款名為“e+穩(wěn)健融資項目”在招行官網(wǎng)的“小企業(yè)e家”板塊悄然上線，供應投融資撮合服務。短短數(shù)日內，通過該模式已經(jīng)完成5個融資項目，籌資約1.2億元。該業(yè)務亦被解讀為銀行試水P2P業(yè)務的首個案例。

此外，證券行業(yè)方面，券商“擁抱”互聯(lián)網(wǎng)金融的轉型也在推動中。2022年7月，中信、華創(chuàng)、平安、長城以及國泰君安五家券商便領先向證監(jiān)會提交了開展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務的申請，以及詳細實施方案。

互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)入局

在這場互聯(lián)網(wǎng)金融“大戰(zhàn)”中，依托云計算、社交網(wǎng)絡、搜尋引擎等信息科技，阿里巴巴、騰訊、百度等一批互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)巨頭開頭在銀行、券商等傳統(tǒng)金融機構的地盤上“攻城略地”。

如今的互聯(lián)網(wǎng)公司不再只是金融機構的技術支持和幫助工具，它們通過對互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)的深度開發(fā)撬動了更多的金融業(yè)務，并漸漸搭建出一套不同于傳統(tǒng)金融機構的業(yè)務模式。

僅僅在2022年，阿里巴巴就“被”銀行了多次。盡管阿里巴巴已經(jīng)否認申請銀行牌照，但在業(yè)內人士看來，目前阿里金融的眾多業(yè)務已基本具備了銀行的“內核”。余額寶、阿里小貸、支付寶間接實現(xiàn)了銀行三大核心業(yè)務“存、貸、匯”的功能。

與此同時，2022年10月，阿里巴巴出資11.8億元入股天弘基金，成為其控股股東。而阿里巴巴參股的互聯(lián)網(wǎng)保險平臺——眾安在線11月初在上海成立。至此，阿里巴巴的金融版圖已經(jīng)日漸清楚。

而另外兩大互聯(lián)網(wǎng)巨頭騰訊、百度當然也不甘落后。

擁有浩大用戶群體的騰訊成為銀行、基金、券商、保險等金融機構爭相合作的對象。以基金為例，騰訊旗下的財付通與華夏、易方達、廣發(fā)、匯添富四家基金公司合作的類似理財產品或將在年內推出。此外，騰訊也開頭涉足支付、保險、小貸，甚至民營銀行方面的創(chuàng)新。

百度方面，除了與金融業(yè)機構合作，百度自身的平臺上已經(jīng)設立了百度錢包、百度金融中心、百度理財?shù)让鎸€人用戶的金融產品和服務。此外，百度也在規(guī)劃開展面對中小企業(yè)的“百度小貸”、面對金融客戶的“金融知心”等。

傳統(tǒng)金融以機構為中心，互聯(lián)網(wǎng)金融以用戶為中心；傳統(tǒng)金融依托牌照和資金，而互聯(lián)網(wǎng)金融以技術和數(shù)據(jù)為主。相比傳統(tǒng)金融業(yè)機構，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在這一輪角逐中無疑更具先發(fā)優(yōu)勢。

新金融業(yè)態(tài)叢生

在競逐互聯(lián)網(wǎng)金融的三股勢力中，以P2P、眾籌等為代表的新型金融業(yè)態(tài)最“年輕”、規(guī)模最小，但其進展勢頭卻絲毫不容小覷。

以P2P借貸平臺為例，依據(jù)第一財經(jīng)新金融討論中心的《中國P2P借貸服務行業(yè)白皮書》，截至2022年末，中國P2P貸款服務平臺超過200家，可統(tǒng)計的P2P線上業(yè)務借款余額超過100億元，年交易量超過200億元，投資人超過5萬人。

盡管與傳統(tǒng)金融業(yè)相比，P2P借貸行業(yè)的基數(shù)規(guī)模并不大，但其年增長速度卻超過了300%。依據(jù)行業(yè)數(shù)據(jù)分析機構海樹網(wǎng)的推想，P2P交易規(guī)模在2022年或將超過千億元。

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的極速升溫，除了早期的P2P貸款服務平臺外，垂直搜尋、智能理財、眾籌平臺等互聯(lián)網(wǎng)金融形態(tài)紛紛涌現(xiàn)。第一財經(jīng)新金融討論中心首席討論員李鈞認為，互聯(lián)網(wǎng)金融大致可以分為交易方式、交易結構和權利契約三個層次。依據(jù)這三個層次，互聯(lián)網(wǎng)金融又可以劃分為十