2022-2025年醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)現(xiàn)狀分析與投資前景報告匯報人：XX

時間：xx年xx月xx日國家醫(yī)改的深入推進、兩票制的進一步推行以及各項行業(yè)政策的出臺，使得我國冷鏈物流市場規(guī)模不斷擴大。對冷鏈物流業(yè)來講，“十三五”規(guī)劃時期是冷鏈物流業(yè)改革調整和發(fā)展的關鍵時期。隨著科學技術的發(fā)展，醫(yī)藥冷鏈物流技術不斷涌現(xiàn)，同時，在國家高度重視下，冷鏈物流標準逐漸完善。智慧化成為醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)升級的重要方向新技術的深度應用，將更大提升冷鏈藥品的全程可追溯能力。醫(yī)藥冷鏈物流平臺化、智能化、透明化程度會進一步提高，數字化基礎設施建設會進一步加強。摘要頁全國性醫(yī)藥冷鏈物流體系逐漸形成基于“互聯(lián)網＋”，各方資源進一步融合，協(xié)同發(fā)展，形成資源與要素共享、物流網絡下沉、作業(yè)標準完善的醫(yī)藥冷鏈物流服務體系。1.行業(yè)發(fā)展概述2.行業(yè)環(huán)境分析3.行業(yè)現(xiàn)狀分析4.行業(yè)格局及趨勢CONTENT目錄行業(yè)發(fā)展概述PART01行業(yè)定義定義藥品是一種對人的疾病進行預防、治療、診斷的特殊商品，部分對溫度敏感的藥品，在生產、存儲、運輸的過程中具有冷藏或冷凍的溫度要求。目前，需要借助冷鏈環(huán)境進行存儲、運輸的藥品，主要包括疫苗、細胞因子、酶制劑、血液制品、診斷試劑等生物制品，部分抗生素、抗腫瘤藥物、眼用制劑等，也屬于冷鏈藥品之內。溫度偏差對冷鏈藥品質量的影響，是永久而不可逆轉的。因此，冷鏈藥品與普通藥品不同，是一種更特殊的藥品，其生產、貯存、運輸和使用的全過程都必須保持規(guī)定的保溫條件，才能保證其質量和療效。因此，與常溫物流系統(tǒng)相比，醫(yī)藥冷鏈物流的要求更高，也更加復雜特點產業(yè)鏈上游醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)上游龍頭企業(yè)已開始對產業(yè)鏈進行延伸，逐漸進軍原材料生產領域，以規(guī)避高額進口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴隨著上游原料生產企業(yè)的重組進程加快以及中國市場參與者技術水平的提高，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)上游原材料供應有望朝著專業(yè)化和規(guī)模化的方向繼續(xù)發(fā)展，逐漸搶奪外資企業(yè)在行業(yè)內的話語權。產業(yè)鏈中游醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)中游企業(yè)原材料大部分依靠進口，主要原因是下游消費終端為保障科研成果，對行業(yè)產品的質量穩(wěn)定性要求較高，因此，中游科研用制備廠商更傾向于選擇儀器先進、供應鏈穩(wěn)定的進口原材料供應商。企業(yè)產品價格主要受市場供求關系的影響。由于醫(yī)藥冷鏈物流企業(yè)的產品毛利較高，原材料價格波動不會對企業(yè)的盈利能力產生重大影響。產業(yè)鏈下游醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)下游企業(yè)市場空間廣闊、銷售范圍廣、用戶分散、單批數量少、銷售單價高等特點。隨著全球范圍內生物醫(yī)藥行業(yè)研究的深入及產業(yè)化程度的提升，中國行業(yè)產品種類進一步豐富，應用領域持續(xù)增加，個性化、高端化的產品將逐漸獲得更廣闊的應用空間。行業(yè)環(huán)境分析PART02行業(yè)政治環(huán)境1旅冷凍食品在貯存運輸過程中質里安全管理，具體針對業(yè)務備案、監(jiān)督執(zhí)行、質里安全管控、問題提報以及獎懲環(huán)節(jié)都提出了更加嚴格的管理要求。市場監(jiān)管局《關于加強冷藏冷凍食品質量安全管理的公告》為了發(fā)展冷鏈物流對支持生鮮農產品生產，減少產后損失和市場價格波動,擴大高品質生鮮農產品市場供給，促進城鄉(xiāng)居民消費升級,將開震首批國家骨干冷鏈物流基的建設工作。國家發(fā)改委《關于開展首批國家骨干冷鏈物流基地建設工作的通知》對于冷藏、冷凍食品的包裝、運輸、溫度控制、儲存、記錄保存期限等方面都提出明確要求，旨在規(guī)范企業(yè)經營、保障食品安全。國家市場監(jiān)督管理總局、國家標準化管理委員會《冷藏、冷凍食品物流包裝、標志、運輸和儲存》經濟環(huán)境近年來，隨著經濟發(fā)展及科技進步，我國冷藏藥品需求迅速增長，以疫苗類制品、注射劑等為代表的主要醫(yī)藥冷藏品冷鏈物流行業(yè)迎來了廣闊的發(fā)展空間。據統(tǒng)計，2019年我國醫(yī)藥冷鏈市場銷售總額為3395.03億元，同比增長20.1%。2022年我國醫(yī)藥冷鏈市場銷售總額將突破4000億元。經濟環(huán)境社會環(huán)境1社會環(huán)境1中國當前的環(huán)境下，挑戰(zhàn)與危機并存，中國正面臨著最好的發(fā)展機遇期，在風險中尋求機遇，抓住機遇，不斷壯大自己。自改革開放以來，政治體系日趨完善、法治化進程也逐步趨近完美，市場經濟體系也在不斷蓬勃發(fā)展；雖在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整體上，我國總體發(fā)展穩(wěn)中向好，宏觀環(huán)境穩(wěn)定繁榮，二十一世紀的華夏繁榮美好，對于青年人來說，也是機遇無限的時代。社會環(huán)境2改革開放以來，我國經濟不斷發(fā)展，幾度趕超世界各國，一躍而上，成為GDP總量僅次于美國的唯一一個發(fā)展中國家。但同時我們也應看到其中的不足之處，最基本的問題便是就業(yè)問題，我國人口基數大，在改革開放后，人才的競爭更顯得尤為激烈，大學生面對畢業(yè)后的就業(yè)情況、失業(yè)人士一直困擾著我國發(fā)展過程中，對于國家來說，促進社會就業(yè)公平問題需持續(xù)關注并及時解決；對于個人來說提前做好職業(yè)規(guī)劃、人生規(guī)劃也是人生發(fā)展的重中之重。社會環(huán)境2傳統(tǒng)醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)市場門檻低、缺乏統(tǒng)一行業(yè)標準，服務過程沒有專業(yè)的監(jiān)督等問題影響行業(yè)發(fā)展?；ヂ?lián)網與電烙鐵的結合，縮減中間環(huán)節(jié),為用戶提供高性價比的服務。90后、00后等各類人群，逐步成為醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)的消費主力。社會環(huán)境行業(yè)驅動因素

CDBA政策支持、醫(yī)藥電商快速興起、新技術賦能數字化供應鏈轉型、新需求帶來巨大的市場發(fā)展空間等是行業(yè)主要驅動因素醫(yī)藥電商快速興起，帶動醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)的發(fā)展隨著網絡的普及，大多數人都已習慣線上支付。一份調查報告顯示，與到醫(yī)院進行排隊掛號等一系列的繁瑣步驟相比，患小病癥的人們更愿意接受網絡遠程問診，未來醫(yī)藥行業(yè)將更多交易于網絡?，F(xiàn)如今大型電子商務平臺已經推廣線上問診并物流運輸藥品等環(huán)節(jié)，使得小病可以足不出戶得以解決，符合現(xiàn)代的潮流。醫(yī)藥電商快速興起，這對于醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)的需求將不斷加大，要求醫(yī)藥冷鏈物流專業(yè)化，醫(yī)藥冷鏈物流的流通效率顯得更為重要。新需求帶來巨大的市場發(fā)展空間隨著生物醫(yī)藥新技術的成熟，人們對自身健康的關注度的不斷提升，以及疾病診斷治療的需求不斷增加，加上受醫(yī)改政策影響，創(chuàng)新藥上市速度的加快，我國醫(yī)藥冷鏈產品需求迅速增長，將迎來巨大的發(fā)展空間。政策支持國家醫(yī)改的深入推進、兩票制的進一步推行以及各項行業(yè)政策的出臺，使得我國冷鏈物流市場規(guī)模不斷擴大。對冷鏈物流業(yè)來講，“十三五”規(guī)劃時期是冷鏈物流業(yè)改革調整和發(fā)展的關鍵時期。隨著科學技術的發(fā)展，醫(yī)藥冷鏈物流技術不斷涌現(xiàn)，同時，在國家高度重視下，冷鏈物流標準逐漸完善。新技術賦能數字化供應鏈轉型5G、人工智能、無人機、區(qū)塊鏈等技術不斷應用到醫(yī)藥冷鏈行業(yè)，在整個供應鏈的每個環(huán)節(jié)都將發(fā)揮著關鍵的作用，不斷提高行業(yè)自動化發(fā)展水平，助力行業(yè)將本增效。行業(yè)現(xiàn)狀分析PART03行業(yè)現(xiàn)狀分析近年來，我國醫(yī)藥冷鏈物流發(fā)展迅速，據統(tǒng)計，2020年我國醫(yī)藥冷鏈物流銷售額為3904億元，同比增長197%，物流費用率為44%。醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)肩負著國家和人民賦予的新的歷史使命，在新冠疫苗生產、流通、接種全過程中，溫度控制是疫苗質量安全的重要保障，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)是打贏新冠疫苗運輸戰(zhàn)役必不可少的中堅力量。近幾年我國醫(yī)藥冷鏈行業(yè)市場規(guī)模穩(wěn)定增長，截至2020年市場規(guī)模達到1717億元，同比增長25.8%。行業(yè)市場規(guī)模細分規(guī)模來看，2020年我國溫控運輸服務和臨床、臨檢運輸業(yè)務物流費用為722億元，同比增長28.98%；25攝氏度以下溫控運輸和醫(yī)藥產品倉儲物流費用為99.95億元，同比增長258%。從各行業(yè)醫(yī)藥冷鏈物流市場規(guī)模來看，2020年我國血液制品領域冷鏈物流市場規(guī)模為20.08億元、IVD領域冷鏈物流市場規(guī)模為48.95億元，疫苗領域冷鏈物流市場規(guī)模為195億元，其他領域冷鏈物流市場規(guī)模為919億元，分別同比增長8.19%、227%、9.73%與360%。行業(yè)現(xiàn)狀醫(yī)藥冷庫建設從醫(yī)藥冷鏈的冷藏庫建設規(guī)模來看，根據中物聯(lián)醫(yī)藥物流分會資料，截止2019年底，醫(yī)藥物流倉儲總面積達到2066.87萬平方米，其中冷藏庫面積為80.6萬平方米，占醫(yī)藥物流行業(yè)總倉儲面積約4%，與2018年相比，冷庫面積同比增長22%，增漲幅度較大，反映出國內醫(yī)藥冷鏈倉庫基礎設施建設不斷完善。醫(yī)藥冷鏈車輛從醫(yī)藥冷鏈的冷藏車輛規(guī)模來看，根據中物聯(lián)醫(yī)藥物流分會資料，2019年我國醫(yī)藥冷鏈企業(yè)自有冷藏車數量達到8146輛，占2019年醫(yī)藥行業(yè)自有車輛總數24%。與2018年相比，同比增長高達60%，國內醫(yī)藥冷鏈物流車輛市場規(guī)模增長迅速。行業(yè)痛點3我國醫(yī)藥冷鏈市場遠未成熟。最新的《2017年中國醫(yī)藥物流發(fā)展報告》顯示，2017年我國醫(yī)藥物流總額02萬億元，同比增長112醫(yī)藥冷鏈物流的核心不完全是冷，而是恒溫，將溫度控制在一定的區(qū)間內（包括深冷、冷凍、冷藏、恒溫、常溫等不同溫區(qū)），而不同的產品需要不同的保存溫度。以疫苗為例，其運輸要求全程冷鏈，一旦運輸途中出現(xiàn)溫度異常，就會產生不可逆的后果。數據顯示，北京市營業(yè)額在2億元以上的28家藥品批發(fā)企業(yè)擁有的運輸設備平均僅為28輛，三、四線城市的物流市場更加落后。信息化程度方面，目前我國醫(yī)藥冷鏈物流從供應鏈頂層到底層涉及的醫(yī)藥制造商、供應商、分銷商、零售商等物流節(jié)點并沒有實現(xiàn)完全聯(lián)網，各環(huán)節(jié)采用各自獨立的管理方式，難以實現(xiàn)信息共享。許多企業(yè)托運冷藏品，過程中一旦涉及到多家物流公司之間分別作業(yè)，藥品在托運終端就很難再保證冷藏運輸條件。尤其是在冷藏品退貨環(huán)節(jié)，即逆向物流階段，冷藏條件幾乎完全喪失，這可能帶來嚴重的藥品質量問題。國內迄今尚無專業(yè)從事冷藏藥品冷鏈物流的、具有覆蓋全國市場配送能力的專業(yè)化冷鏈物流企業(yè)。以航空運輸鏈條為例，醫(yī)藥冷鏈最大的風險是機場到機場，占到55%左右，兩端占到了45%左右，原因就在于航空冷鏈產品的開發(fā)效率低下，各個航司及安檢機構缺乏統(tǒng)一的作業(yè)標準。醫(yī)藥冷鏈市場尚不成熟，但拐點將至冷鏈物流技術和信息化程度不高缺乏上下游的整體規(guī)劃與協(xié)調行業(yè)發(fā)展建議提升產品質量（1）政府方面：政府應當制定行業(yè)生產標準，規(guī)范醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)生產流程，并成立相關部門，對科研用醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)的研發(fā)、生產、銷售等各個環(huán)節(jié)進行監(jiān)督，形成統(tǒng)一的監(jiān)督管理體系，完善試劑流通環(huán)節(jié)的基礎設施建設，重點加強冷鏈運輸環(huán)節(jié)的基礎設施升級，保證醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)產品的質量，促進行業(yè)長期穩(wěn)定的發(fā)展；（2）生產企業(yè)方面：醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)生產企業(yè)應嚴格遵守行業(yè)生產規(guī)范，保證產品質量的穩(wěn)定性。目前市場上已有多個本土醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)加強生產質量的把控，對標優(yōu)質、高端的進口產品，并憑借價格優(yōu)勢逐步替代進口。此外，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)緊跟行業(yè)研發(fā)潮流，加大創(chuàng)新研發(fā)力度，不斷推出新產品，進一步擴大市場占有率，也是未來行業(yè)發(fā)展的重要趨勢。全面增值服務單一的資金提供方角色僅能為醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)提供“凈利差”的盈利模式，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)同質化競爭日趨嚴重，利潤空間不斷被壓縮，企業(yè)業(yè)務收入因此受影響，商業(yè)模式亟待轉型除傳統(tǒng)的醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)需求外，設備管理、服務解決方案、貸款解決方案、結構化融資方案、專業(yè)咨詢服務等方面多方位綜合性的增值服務需求也逐步增強。中國本土醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)龍頭企業(yè)開始在定制型服務領域發(fā)力，鞏固行業(yè)地位多元化融資渠道可持續(xù)公司債等創(chuàng)新產品，擴大非公開定向債務融資工具（PPN）、公司債等額度獲取，形成了公司債、PPN、中期票據、短融、超短融資等多產品、多市場交替發(fā)行的新局面；企業(yè)獲取各業(yè)態(tài)銀行如國有銀行、政策性銀行、外資銀行以及其他中資行的授信額度，確保了銀行貸款資金來源的穩(wěn)定性。醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)在保證間接融資渠道通暢的同時，能夠綜合運用發(fā)債和資產證券化等方式促進自身融資渠道的多元化，降低對單一產品和市場的依賴程度，實現(xiàn)融資地域的分散化，從而降低資金成本，提升企業(yè)負債端的市場競爭力。以遠東宏信為例，公司依據自身戰(zhàn)略發(fā)展需求，堅持“資源全球化”戰(zhàn)略，結合實時國內外金融環(huán)境，有效調整公司直接融資和間接融資的分布結構，在融資成本方面與同業(yè)相比優(yōu)勢突出。多元化融資渠道豐富企業(yè)的債券種類關鍵詞一深化與核心銀行的合作關系關鍵詞二拓展銀行關系渠道關鍵詞三醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)在保證間接融資渠道通暢的同時，能夠綜合運用發(fā)債和資產證券化等方式促進自身融資渠道的多元化，降低對單一產品和市場的依賴程度，實現(xiàn)融資地域的分散化，從而降低資金成本，提升企業(yè)負債端的市場競爭力。以遠東宏信為例，公司依據自身戰(zhàn)略發(fā)展需求，堅持“資源全球化”戰(zhàn)略，結合實時國內外金融環(huán)境，有效調整公司直接融資和間接融資的分布結構，在融資成本方面與同業(yè)相比優(yōu)勢突出企業(yè)獲取各業(yè)態(tài)銀行如國有銀行、政策性銀行、外資銀行以及其他中資行的授信額度，確保了銀行貸款資金來源的穩(wěn)定性可持續(xù)公司債等創(chuàng)新產品，擴大非公開定向債務融資工具（PPN）、公司債等額度獲取，形成了公司債、PPN、中期票據、短融、超短融資等多產品、多市場交替發(fā)行的新局面；醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)需要通過杠桿推動業(yè)務運轉，從負債端看，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)的融資能力對資金成本和資金流動性具有決定性作用，因此，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)打通多元化融資渠道，提高資金周轉率，將是促進醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)業(yè)務發(fā)展的重要舉措。融資渠道拓展的主要方式主要包括以下三點：

拓展技術服務領域醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)屬于領域中發(fā)展最快的細分領域之一，隨著醫(yī)藥冷鏈物流的市場環(huán)境日趨成熟，行業(yè)競爭日趨激烈，多家醫(yī)藥冷鏈物流企業(yè)開始擴張產品相關服務領域，提升企業(yè)的行業(yè)競爭力，主要舉措包括：提高產品定制服務能力提升技術服務能力供科研咨詢服務醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)開始在定制型服務領域發(fā)力，鞏固行業(yè)地位醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)面向多元化的科研實驗需求，建立多種技術服務平臺，向客戶提供除了所需的原材料以外的提取、分析等技術服務，形成企業(yè)特有競爭力通過進行細化分工，為客戶制定科研問題解決方案，使客戶能更加專注于其擅長的領域，提高科研效率，且?guī)椭袠I(yè)大幅節(jié)省醫(yī)學科研投入聚焦投資業(yè)務行業(yè)資源優(yōu)勢金融資源優(yōu)勢服務優(yōu)勢醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)廠商長期參與采購與評估，積累了較為豐富的上游廠商資源儲備，且與多家廠商建立長期合作關系醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)商依托本身提供的資金服務，具備融資渠道暢通的資金優(yōu)勢，可為行業(yè)建設提供初期資金支持，且可通過杠桿提升資金效率醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)憑借多年的客戶服務經驗，服務體系日趨完備，信息化服務于一身的綜合服務體系，能夠進行有效遷移，為投資業(yè)務的長期健康發(fā)展提供有力支持醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)頭部企業(yè)已形成完善的的服務體系，在中國政府逐步放寬企業(yè)的準入條件，鼓勵并支持的政策背景下，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)開拓投資業(yè)務，通過產融結合向實業(yè)運營縱深發(fā)展，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)未來的重要發(fā)展趨勢。&&&

頁巖氣革命后，乙烷價格持續(xù)走低。美國是世界上最大的乙烷生產國，也是唯一的乙烷出口國。美國乙烷主要來自濕天然氣經過天然氣廠分離后得到的天然氣液（NGL,Naturalgasliquids）和原油開采副產的凝析油經過煉廠處理后得到的液化煉廠氣（LRG,Liquefiedrefinerygases），其中前者貢獻了絕大部分。自2010年以來，美國NGL產量幾乎翻了一番，超過了天然氣產量增長率，并創(chuàng)下了2017年370萬桶/天的年度記錄。由于頁巖氣產量不斷增加，同時受管道運輸中乙烷比例不能超過12%的限制，美國乙烷產量也持續(xù)提升。并且乙烷相對較低的熱值及沸點使其作為液化燃料無法與丙烷和丁烷競爭，分離費用也降低了其作為管道氣的吸引力，乙烷自身產量又高于其它NGL組分，其供給過剩的情況日益凸顯。這導致美國乙烷價格在2011年底開始下降，并且在2013年至2015年由于乙烷產量超過消費量，乙烷價格一度低于天然氣價格，直到隨后乙烷需求增加價格才逐漸回升至2016年平均150美元/噸和2017年平均184美元/噸。2018年6月份開始乙烷價格受供需影響迎來一波大漲，目前處于高位回落階段。

競爭趨勢隨著科技不斷發(fā)展，醫(yī)藥冷鏈物流企業(yè)對醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)產品的研發(fā)投入不斷加大，企業(yè)形成自己的技術堡壘是在未來市場中取得市場份額的重要收到，因此技術競爭也是未來行業(yè)競爭的重要方向之一。醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)的競爭促進了產品質量與服務的持續(xù)優(yōu)化與創(chuàng)新，在滿足客戶需求的同時也給行業(yè)服務帶來不斷的新體驗。優(yōu)質的服務是醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)競爭的重要焦點與未來趨勢?？蛻羰巧系?，滿足客戶的需求是醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)的價值實現(xiàn)，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)競爭趨勢首先在需求的分析與客戶痛點的把握。小眾運動場景日益崛起，帶動了新的醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)產品需求。隨著行業(yè)的競爭不斷加劇，企業(yè)競爭的本質是人才的競爭，醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)企業(yè)都在不斷提升專業(yè)員工的技術水平。通過專項培訓、高薪招聘吸引高端優(yōu)質人才加入。人才競爭是未來醫(yī)藥冷鏈物流行業(yè)競爭的核心點之一。

服務技術需求人才行業(yè)格局及趨勢PART04行業(yè)競爭格局競爭格局1競爭格局2目前，在政策利好和市場需求的推動下，醫(yī)藥冷鏈市場涌現(xiàn)了一批優(yōu)秀的第三方醫(yī)藥冷鏈運輸企業(yè)。據統(tǒng)計，2019年醫(yī)藥冷鏈運輸企業(yè)前