第一章 風(fēng)險(xiǎn)與風(fēng)險(xiǎn)管理復(fù)習(xí)筆記一、風(fēng)險(xiǎn)概述 1．風(fēng)險(xiǎn)的本質(zhì)（1）風(fēng)險(xiǎn)是一種損失的發(fā)生具有不確定性的狀態(tài)。 這個(gè)概念強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)所具有的三個(gè)特性：客觀性、損失性和不確定性。①風(fēng)險(xiǎn)是一種客觀存在的狀態(tài)。不管人們是否意識(shí)到，風(fēng)險(xiǎn)都是客觀存在的。②風(fēng)險(xiǎn)是與損失相關(guān)的一種狀態(tài)。③風(fēng)險(xiǎn)是損失的發(fā)生具有不確定性的狀態(tài)。（2）風(fēng)險(xiǎn)的組成要素①風(fēng)險(xiǎn)因素 風(fēng)險(xiǎn)因素是指增加損失發(fā)生的頻率或嚴(yán)重程度的任何事件。 構(gòu)成風(fēng)險(xiǎn)因素的條件越多，發(fā)生損失的可能性就越大，損失就會(huì)越嚴(yán)重。影響損失產(chǎn)生的可能性和程度的風(fēng)險(xiǎn)因素有兩類：有形風(fēng)險(xiǎn)因素和無形風(fēng)險(xiǎn)因素。 a．有形風(fēng)險(xiǎn)因素。 有形風(fēng)險(xiǎn)因素是指導(dǎo)致?lián)p失發(fā)生的物質(zhì)方面的因素。 b．無形風(fēng)險(xiǎn)因素。文化、習(xí)俗和生活態(tài)度等一類非物質(zhì)形態(tài)的因素也會(huì)影響損失發(fā)生的可能性和受損的程度，它包括道德風(fēng)險(xiǎn)因素和行為風(fēng)險(xiǎn)因素兩種： ?。赖嘛L(fēng)險(xiǎn)。 道德風(fēng)險(xiǎn)因素是指人們以不誠(chéng)實(shí)、不良企圖、欺詐等行為故意促使風(fēng)險(xiǎn)事故發(fā)生，或擴(kuò)大已發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)事故所造成的損失的因素。 ⅱ．行為風(fēng)險(xiǎn)。 行為風(fēng)險(xiǎn)是指由于人們行為上的粗心大意和漠不關(guān)心，易于引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)事故發(fā)生的機(jī)會(huì)和擴(kuò)大損失程度的因素。②風(fēng)險(xiǎn)事故，又稱風(fēng)險(xiǎn)事件，它是損失的直接原因。③損失 損失是指價(jià)值的消滅或減少。 本書所討論的大部分情況是可能會(huì)發(fā)生的經(jīng)濟(jì)損失，因此，損失必須能夠以一種便于計(jì)量的經(jīng)濟(jì)單位表示出來。2．風(fēng)險(xiǎn)的分類（1）按照風(fēng)險(xiǎn)的損害對(duì)象來分類，風(fēng)險(xiǎn)可以分為人身風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)與責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)①人身風(fēng)險(xiǎn)：指人們因早逝、疾病、殘疾、失業(yè)或年老無依無靠而遭受損失的不確定性狀態(tài)。②財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)：指因財(cái)產(chǎn)發(fā)生損毀、滅失和貶值而使財(cái)產(chǎn)的所有（權(quán)）人遭受損失的不確定性狀態(tài)。③責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)：指因人們的過失或侵權(quán)行為造成他人的財(cái)產(chǎn)損毀或人身傷亡，在法律上必須負(fù)有經(jīng)濟(jì)賠償責(zé)任的不確定性狀態(tài)。（2）按照風(fēng)險(xiǎn)的起源與影響來分類，風(fēng)險(xiǎn)分為基本風(fēng)險(xiǎn)與特定風(fēng)險(xiǎn)①基本風(fēng)險(xiǎn)：指由非個(gè)人的或至少是個(gè)人往往不能阻止的因素所引起的、損失通常波及很大范圍的不確定性狀態(tài)。基本風(fēng)險(xiǎn)不僅僅影響一個(gè)群體或一個(gè)團(tuán)體，而是影響到很大的一組人群,甚至整個(gè)人類社會(huì)。②特定風(fēng)險(xiǎn)：指由特定的因素所引起的，通常是由某些個(gè)人或者某些家庭來承擔(dān)損失的不確定性狀態(tài)。（3）按照風(fēng)險(xiǎn)所導(dǎo)致的后果來分類，風(fēng)險(xiǎn)分為純粹風(fēng)險(xiǎn)與投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)①純粹風(fēng)險(xiǎn)：指只有損失機(jī)會(huì)而無獲利機(jī)會(huì)的不確定性狀態(tài)。純粹風(fēng)險(xiǎn)所導(dǎo)致的后果只有兩種：或者損失，或者無損失。它并無獲利的可能性。②投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)：指那些既存在損失可能性、也存在獲利可能性的不確定性狀態(tài)，它所導(dǎo)致的結(jié)果有三種可能性：損失、無變化、獲利。3．風(fēng)險(xiǎn)的度量 風(fēng)險(xiǎn)的度量需要綜合考慮損失發(fā)生的頻率和損失嚴(yán)重性的大小。這兩個(gè)方面加在一起，就構(gòu)成了對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的度量。（1）在損失的嚴(yán)重性相同的情況下，損失發(fā)生的頻率就與風(fēng)險(xiǎn)的程度之間存在著一種正相關(guān)關(guān)系：損失發(fā)生的頻率高，我們就說風(fēng)險(xiǎn)大；損失發(fā)生的頻率低，我們就說風(fēng)險(xiǎn)小。（2）在損失的不確定性相同的情況下，損失的嚴(yán)重性也是與風(fēng)險(xiǎn)的程度成正相關(guān)關(guān)系的：如果損失發(fā)生的嚴(yán)重程度高，我們就說風(fēng)險(xiǎn)大；損失發(fā)生的嚴(yán)重程度低，我們就說風(fēng)險(xiǎn)小。二、風(fēng)險(xiǎn)決策風(fēng)險(xiǎn)決策，指在不確定性的狀態(tài)下，決策者對(duì)多個(gè)行動(dòng)方案進(jìn)行比較和選擇，最后確定最優(yōu)行動(dòng)方案的過程。作為經(jīng)濟(jì)學(xué)的重要內(nèi)容之一，風(fēng)險(xiǎn)決策理論的演進(jìn)過程中出現(xiàn)的三種代表理論：早期的期望值理論，后來的期望效用理論，前景理論。1．期望值理論 一項(xiàng)決策的效果取決于兩方面的因素：其一是決策者所選擇的行動(dòng)方案，也即決策變量；其二是決策者所面臨的不確定性，也即風(fēng)險(xiǎn)的自然狀態(tài)。由于風(fēng)險(xiǎn)的自然狀態(tài)由概率分布來量化，任何一個(gè)行動(dòng)方案都會(huì)遇到一個(gè)以上的自然狀態(tài)，這樣我們將難以在某一個(gè)確定的自然狀態(tài)下對(duì)不同行動(dòng)方案進(jìn)行直接比較。因此，我們?cè)谶x擇最優(yōu)行動(dòng)方案的時(shí)候，需要考慮各項(xiàng)行動(dòng)方案在不同自然狀態(tài)下的綜合結(jié)果，即要考慮各項(xiàng)行動(dòng)方案結(jié)果的期望值。期望損益準(zhǔn)則就是以期望值為基礎(chǔ)的風(fēng)險(xiǎn)決策準(zhǔn)則，它是指我們?cè)谶M(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)決策時(shí)，選擇期望損失最小的行動(dòng)方案作為最優(yōu)方案，或者選擇期望收益最大的行動(dòng)方案作為最優(yōu)方案。2．期望效用理論 期望值理論雖然考慮到了各行動(dòng)方案期望損益的絕對(duì)數(shù)額，但是卻忽視了決策者對(duì)各行動(dòng)方案的主觀價(jià)值判斷。于是，期望效用理論應(yīng)運(yùn)而生。（1）圣彼得堡悖論及其解釋①圣彼得堡悖論 圣彼得堡悖論是一個(gè)概率期望值悖論，它來自于一種擲幣游戲，即圣彼得堡游戲。該游戲的玩法如下：假定擲出正面或者反面為成功，游戲者如果第一次投擲成功，得獎(jiǎng)金 2元，游戲結(jié)束，如果不成功，則繼續(xù)投擲。游戲者如果第二次成功得獎(jiǎng)金 4元，游戲結(jié)束，如果不成功就繼續(xù)投擲直到第 n次投擲成功，得獎(jiǎng)金 2n元，游戲結(jié)束。按照期望值理論，我們可以將每一個(gè)可能結(jié)果乘以該結(jié)果發(fā)生的概率，就可得到該游戲的期望收益，也即。這就是說，參加該游戲的期望收益為“無窮大”。然而，實(shí)際情況卻是，現(xiàn)實(shí)生活中很少有人愿意花費(fèi)很多錢參與這個(gè)游戲。這是期望值理論所無法解釋的，這就是著名的圣彼得堡悖論。②圣彼得堡悖論的效用論解釋1738年，丹尼爾·伯努利從人們的主觀感受 ——效用的角度出發(fā)，對(duì)這一問題進(jìn)行了解釋。丹尼爾 -伯努利認(rèn)為在不確定性的情況下，人們不會(huì)去追求最大的期望貨幣值，而是會(huì)去追求最大的期望效用值。他還發(fā)現(xiàn)，隨著財(cái)富的增加，效用的增加速度是遞減的。如果一筆財(cái)富所帶來的效用與財(cái)富之間存在著對(duì)數(shù)關(guān)系，那么，人們參加圣彼得堡游戲的期望效用為： 。這也就解釋了為什么在現(xiàn)實(shí)生活中人們只愿意花很少的錢參與這一游戲。（2）期望效用函數(shù)與風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度①期望效用函數(shù)馮·諾依曼和摩根斯坦認(rèn)為，如果某個(gè)隨機(jī)變量 X以概率 Pi取值xi=1，2 n，而某人在確定地得到 xi時(shí)的效用為 u（xi），那么，該隨機(jī)變量給他的效用便是U（X）=E（u（X））=P1u（x1）+P2u（x2）+ +Pnu（xn）其中，E（u（X））表示關(guān)于隨機(jī)變量 X的期望效用。因此， U（X）稱為期望效用函數(shù)，又叫做馮·諾依曼一摩根斯坦效用函數(shù)（ VNM效用函數(shù)）。②風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度根據(jù)效用函數(shù)的特征，人們的風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度分為風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、風(fēng)險(xiǎn)中性和風(fēng)險(xiǎn)偏好三種情形。a．對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避者來說，其效用函數(shù)的特征為：u1（x）>0，un（x）<0。期望效用與期望信的效用之間的關(guān)系為．E（u（x））<u（E（x））．見圖l-1．圖1-1風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避者的效用曲線b．對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)偏好者來說，其效用函數(shù)的特征為：u1（x）>0，un（x）>0。期望效用與期望值的效用之間的關(guān)系為：．E（u（x））>u（E（x））。見圖1-2。圖1-2風(fēng)險(xiǎn)偏好者的效用曲線c．對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)中性者來說，其效用函數(shù)的特征為u1（x）>0，un（x）=0。覯望效用與期望值的效用之間的關(guān)系為：E（u（x））=u（E（x））。見圖1-3。圖1-3 風(fēng)險(xiǎn)中性者的效用曲線（3）期望效用準(zhǔn)則期望效用準(zhǔn)則是指決策者選擇期望效用最大的行動(dòng)方案為最優(yōu)行動(dòng)方案。與期望損益準(zhǔn)則相比，期望效用準(zhǔn)則關(guān)注各行動(dòng)方案的期望效用值，而不是期望損益值。3．其他決策理論．1）期望效用準(zhǔn)則理論的不足：假設(shè)決策者為“理性人”，然而在現(xiàn)實(shí)生活中，決策者并非純粹的理性人，決策者在實(shí)際決策過程中常常違背期望效用準(zhǔn)則。2）前景理論①依據(jù)社會(huì)生活中的現(xiàn)實(shí)狀態(tài)，強(qiáng)調(diào)從人們的行為心理特征出發(fā)，分析人們?cè)陲L(fēng)險(xiǎn)決策過程中偏離理性的原因和本質(zhì)。②前景理論的主要結(jié)論有： a．決策者不僅關(guān)心財(cái)富本身的最終價(jià)值，而且更加關(guān)心財(cái)富相對(duì)于某個(gè)參照點(diǎn)的相對(duì)變化； b．大多數(shù)人在面 I臨收益時(shí)是風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的，在面 I臨損失時(shí)是風(fēng)險(xiǎn)偏好的； c．人們對(duì)損失和收益的敏感程度是不同的，損失時(shí)的痛苦感要大大超過收益時(shí)的快樂感。③前景理論決策者的價(jià)值函數(shù)圖： 其中，坐標(biāo)軸的原點(diǎn)為決策者的參照點(diǎn)，橫軸表示決策所可能產(chǎn)生的實(shí)際結(jié)果，縱軸表示結(jié)果所帶來的心理價(jià)值。價(jià)值函數(shù)為 s形，它在損失部分是凸函數(shù)，在收益部分是凹函數(shù)，并且損失部分的曲線斜率要大于收益部分的曲線斜率。見圖 1-4。圖1-4 前景理論中的價(jià)值函數(shù)三、風(fēng)險(xiǎn)管理1．風(fēng)險(xiǎn)管理的概念風(fēng)險(xiǎn)管理是個(gè)人、家庭、企業(yè)或其他組織在處理他們所面臨的風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，所采用的一種科學(xué)方法。風(fēng)險(xiǎn)管理起源于美國(guó)。進(jìn)入20世紀(jì)60年代以后，企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理開始從單純轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)的保險(xiǎn)管理轉(zhuǎn)向以經(jīng)營(yíng)管理為中心的全面風(fēng)險(xiǎn)管理的方向。2．風(fēng)險(xiǎn)管理的基本方法（1）風(fēng)險(xiǎn)回避是指人們?cè)O(shè)法排除風(fēng)險(xiǎn)并將損失發(fā)生的可能性降到零。 回避這種對(duì)付風(fēng)險(xiǎn)的方法具有以下特點(diǎn)：①回避風(fēng)險(xiǎn)有時(shí)是可能的，但是不可行；②回避某一類風(fēng)險(xiǎn)，可能面臨另一類風(fēng)險(xiǎn)；③回避風(fēng)險(xiǎn)可能造成利益受損，風(fēng)險(xiǎn)的回避是一種消極的風(fēng)險(xiǎn)處理手段。（2）損失控制損失控制主要包括防損和減損兩種方式。①防損即通過對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的分析，采取預(yù)防措施，以防止風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。 防損的目的在于努力減少發(fā)生損失的可能性；②減損則是為了盡量減輕損失的程度，以便使其與人類活動(dòng)和經(jīng)濟(jì)承受能力相適應(yīng)。（3）損失融資 損失融資主要包括風(fēng)險(xiǎn)自留、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移兩種方式。在風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式中，又包括公司組織、合同安排、套期保值及其他合約化風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移手段以及保險(xiǎn)，其中最重要的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式是保險(xiǎn)。①風(fēng)險(xiǎn)自留 風(fēng)險(xiǎn)自留即由企業(yè)或個(gè)人自己來承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。 人們自留某些風(fēng)險(xiǎn)往往出于三種不同的情況。a．人們對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的嚴(yán)重性估計(jì)不足。認(rèn)為自己不大可能會(huì)遭受這些風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失。 b．人們經(jīng)過慎重考慮而決定自己承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。這些風(fēng)險(xiǎn)可能造成的損失在經(jīng)濟(jì)上是微不足道的。c．在有些情況下，人們通過對(duì)風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理方法的認(rèn)真分析與權(quán)衡，決定全部或部分地由自己來承擔(dān)某些風(fēng)險(xiǎn)。這是因?yàn)橛勺约翰扇∠鄳?yīng)的措施來承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)比購(gòu)買保險(xiǎn)更經(jīng)濟(jì)和合算。自留風(fēng)險(xiǎn)的可行程度取決于損失預(yù)測(cè)的準(zhǔn)確性和補(bǔ)償損失的適當(dāng)安排。自保的優(yōu)點(diǎn)是可以節(jié)省開支，運(yùn)用保費(fèi)收入進(jìn)行投資的收益全部都?xì)w企業(yè)支配使用。由于風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)、收益自留，自保企業(yè)還會(huì)積極主動(dòng)地對(duì)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行控制，使風(fēng)險(xiǎn)降至最低水平。它的缺點(diǎn)是，保險(xiǎn)技術(shù)和分散風(fēng)險(xiǎn)的能力不如專業(yè)保險(xiǎn)公司。因此，一旦發(fā)生巨災(zāi)，其后果將是非常嚴(yán)重的。②風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移即通過一定的方式，將風(fēng)險(xiǎn)從一個(gè)主體轉(zhuǎn)移到另一個(gè)主體。 較為常見的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式有以下幾種： a．公司組織。在公司這種組織形式中，企業(yè)是一個(gè)獨(dú)立的法人，股東的個(gè)人財(cái)產(chǎn)與企業(yè)的財(cái)產(chǎn)是分離的。企業(yè)如果經(jīng)營(yíng)失敗，股東的損失僅限于他們?cè)谠撈髽I(yè)的投資部分?？梢?，公司是轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的一種形式，這種形式不會(huì)阻止損失的發(fā)生，但它將風(fēng)險(xiǎn)從股東個(gè)人那里轉(zhuǎn)移到了公司。b．合同安排。合同安排是指通過買賣合同中的保證條款來轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)。 c．委托保管。委托保管是指將個(gè)人財(cái)產(chǎn)交由他人進(jìn)行保護(hù)、服務(wù)和處理等。這種安排通常規(guī)定，受托人只對(duì)因自己的過失而造成的財(cái)產(chǎn)損失向委托人負(fù)賠償責(zé)任。但是，也有一些委托保管業(yè)做出一些特殊規(guī)定，使財(cái)產(chǎn)所有者可以通過合同的方式將某些特定的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給受托人，受托人再將他所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給一家保險(xiǎn)公司。d．擔(dān)保合同。根據(jù)這種合同，如果義務(wù)人不履行合同規(guī)定的義務(wù)，作為第三方的擔(dān)保人必須保證合同按規(guī)定履行。e．套期保值。當(dāng)一個(gè)人的一種行為不僅降低了他所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也使他放棄了收益的可能性時(shí)，我們就說這個(gè)人在套期保值。f．購(gòu)買保險(xiǎn)。購(gòu)買保險(xiǎn)即被保險(xiǎn)人將可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)人來承擔(dān)。與套期保值不同，在保險(xiǎn)的場(chǎng)合，被保險(xiǎn)人是在保留潛在收益的情況下將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)人了。3．風(fēng)險(xiǎn)管理的主要環(huán)節(jié) 風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)連續(xù)的過程，它主要包括以下幾個(gè)環(huán)節(jié)：目標(biāo)的建立、風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)的估算、選擇對(duì)付風(fēng)險(xiǎn)的方式、計(jì)劃的實(shí)施、檢查和評(píng)估。以下我們依次來討論這些內(nèi)容。（1）目標(biāo)的建立：選擇最經(jīng)濟(jì)和有效的方法使風(fēng)險(xiǎn)成本最小。 分為損失前的管理目標(biāo)和損失后的管理目標(biāo)：①損失前的管理目標(biāo)是指選擇最經(jīng)濟(jì)有效的方法來減少或避免損失的發(fā)生，將損失發(fā)生的可能性和嚴(yán)重性降至最低程度，從而提高工作效率；②損失后的管理目標(biāo)是指一旦損失發(fā)生，盡可能減少直接損失和間接損失，使其盡快恢復(fù)到損失前的狀況。（2）風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)管理者必須認(rèn)真地考察公司的經(jīng)營(yíng)，尋找出公司所面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)。些方法主要包括保單匯編分析、風(fēng)險(xiǎn)清單分析、流程分析、財(cái)務(wù)報(bào)表分析等。①保單匯編分析保單匯編的范圍通常包括保險(xiǎn)公司所提供的各種類型的保險(xiǎn)。一般來說，所有的保單都詳細(xì)闡明了它所承保的責(zé)任和除外責(zé)任。因此，風(fēng)險(xiǎn)管理者可以通過保單匯編來了解所面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)，并權(quán)衡來決定，公司所面臨的哪些風(fēng)險(xiǎn)可以通過購(gòu)買保險(xiǎn)來進(jìn)行轉(zhuǎn)移。②風(fēng)險(xiǎn)清單分析它的具體做法是，風(fēng)險(xiǎn)管理者將公司所面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)逐一列出，開出一個(gè)清單；然后，分析它們的變化方向、程度以及相互間的聯(lián)系，采取不同的措施，分別進(jìn)行管理。③流程分析是將企業(yè)從投入到產(chǎn)出、直至產(chǎn)品銷售到客戶手中的整個(gè)流程都繪制出來，以展示企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的全過程。風(fēng)險(xiǎn)管理者對(duì)各個(gè)階段、各個(gè)環(huán)節(jié)進(jìn)行調(diào)查分析，找出風(fēng)險(xiǎn)因素，識(shí)別潛在的各類損失。④財(cái)務(wù)報(bào)表分析根據(jù)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、財(cái)產(chǎn)目錄和其他營(yíng)業(yè)報(bào)表等，對(duì)企業(yè)的固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)的分布及經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行分析研究，確定企業(yè)的潛在損失。⑤現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查法，即直接觀察企業(yè)的生產(chǎn)環(huán)境、工人的操作過程、工作程序等，找出潛在的風(fēng)險(xiǎn)因素。⑥統(tǒng)計(jì)法，即根據(jù)以往的統(tǒng)計(jì)資料記錄，發(fā)現(xiàn)潛在損失。⑦環(huán)境分析法，即考察企業(yè)的內(nèi)部和外部環(huán)境，分析潛在的風(fēng)險(xiǎn)因素⑧調(diào)查詢問法，即通過對(duì)企業(yè)內(nèi)外的有關(guān)人員的調(diào)查詢問，發(fā)現(xiàn)潛在風(fēng)險(xiǎn)因素。（3）風(fēng)險(xiǎn)的估算風(fēng)險(xiǎn)估算的確切含義是，衡量潛在損失的規(guī)模和損失發(fā)生的可能性，即損失發(fā)生可能性和嚴(yán)重性的估算。①風(fēng)險(xiǎn)估算首先需要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)按重要程度進(jìn)行排序。按照各種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)方面的影響不同而分成致命風(fēng)險(xiǎn)、重要風(fēng)險(xiǎn)和一般風(fēng)險(xiǎn)三類。a．致命風(fēng)險(xiǎn)是指那些損失一旦發(fā)生，將導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)； b．重要風(fēng)險(xiǎn)是指那些損失的發(fā)生不會(huì)導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)，但使得企業(yè)只有大量舉債才能進(jìn)行正常經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)； c．一般風(fēng)險(xiǎn)是指那些損失的發(fā)生將影響企業(yè)的經(jīng)營(yíng)，但不會(huì)引起財(cái)務(wù)上較大困難的風(fēng)險(xiǎn)。②風(fēng)險(xiǎn)估算還需要確定企業(yè)吸納這些損失的能力。（4）選擇對(duì)付風(fēng)險(xiǎn)的方式 在對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別和估算以后，風(fēng)險(xiǎn)管理者需要選擇應(yīng)付風(fēng)險(xiǎn)的各種方法。這些方法可以分為控制法和財(cái)務(wù)法兩類。控制法即風(fēng)險(xiǎn)回避和防損減損；財(cái)務(wù)法即風(fēng)險(xiǎn)自留和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。5）風(fēng)險(xiǎn)管理計(jì)劃的實(shí)施6）檢查和評(píng)估檢查和評(píng)估是風(fēng)險(xiǎn)管理中非常重要的一步。原因在于：①風(fēng)險(xiǎn)管理不是發(fā)生在真空中的。情況總是在不斷地發(fā)生變化，新的風(fēng)險(xiǎn)因素會(huì)不斷地出現(xiàn)，過去使用的方法現(xiàn)在不一定有效；②通過檢查和評(píng)估，就可以使風(fēng)險(xiǎn)管理者及時(shí)發(fā)現(xiàn)錯(cuò)誤、糾正錯(cuò)誤，減少成本；③控制計(jì)劃的執(zhí)行，調(diào)整工作方法；④總結(jié)經(jīng)驗(yàn)，改進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理。4．風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)的關(guān)系（1）二者的聯(lián)系：①?gòu)膬烧叩目陀^對(duì)象來看，風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)存在的前提，也是風(fēng)險(xiǎn)管理存在的前提，沒有風(fēng)險(xiǎn)就無須保險(xiǎn)，也不需要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。②從兩者的方法論來看，保險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理都是以概率論等數(shù)學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)原理作為其分析基礎(chǔ)和方法的。事實(shí)上，企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理就是從保險(xiǎn)開始，進(jìn)而逐步發(fā)展而形成的。③在風(fēng)險(xiǎn)管理中，保險(xiǎn)仍然是最有效的措施之一。（2）二者的區(qū)別：從所管理的風(fēng)險(xiǎn)的范圍來看，雖然風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)的對(duì)象都是風(fēng)險(xiǎn)，但風(fēng)險(xiǎn)管理是管理所有的風(fēng)險(xiǎn)，包括某些投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)，而保險(xiǎn)則主要是對(duì)付純粹風(fēng)險(xiǎn)中的可保風(fēng)險(xiǎn)。因此，無論從性質(zhì)上還是從形態(tài)上來看，風(fēng)險(xiǎn)管理都遠(yuǎn)比保險(xiǎn)復(fù)雜、廣泛得多。課后習(xí)題詳解1．風(fēng)險(xiǎn)的具體含義是什么？ 答：關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)，有許多種不同的定義，本書對(duì)風(fēng)險(xiǎn)所下的定義是：風(fēng)險(xiǎn)是一種損失的發(fā)生具有不確定性的狀態(tài)。這個(gè)概念強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)所具有的三個(gè)特性：客觀性、損失性和不確定性。1）風(fēng)險(xiǎn)是一種客觀存在的狀態(tài)。不管人們是否意識(shí)到，風(fēng)險(xiǎn)都是客觀存在的。2）風(fēng)險(xiǎn)是與損失相關(guān)的一種狀態(tài)。在保險(xiǎn)學(xué)領(lǐng)域，人們所談?wù)摰娘L(fēng)險(xiǎn)是與損失相聯(lián)系的。離開了可能將發(fā)生的損失，談?wù)擄L(fēng)險(xiǎn)就沒有意義了。（3）風(fēng)險(xiǎn)是損失的發(fā)生具有不確定性的狀態(tài)。只有當(dāng)損失是無法預(yù)料的時(shí)候，或者說，在損失具有不確定性的時(shí)候，才有風(fēng)險(xiǎn)存在。2．A、B房屋是在同一年里建成的，所不同的是， A房屋是木質(zhì)結(jié)構(gòu)，而 B房屋是磚瓦結(jié)構(gòu)。在一場(chǎng)臺(tái)風(fēng)中，年久失修的 A房屋嚴(yán)重?fù)p毀；而 B房屋因?yàn)椴扇〈u瓦結(jié)構(gòu)而避免了坍塌，但不幸的是，由于 B屋主沒有注意采取適當(dāng)?shù)姆烙甏胧?，?dǎo)致屋內(nèi)存放物資被臺(tái)風(fēng)之后的暴雨淋濕損毀， B屋主希望就受損財(cái)物向保險(xiǎn)公司獲得賠償。試分析此次臺(tái)風(fēng)事件中 A房屋與B房屋所面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)及構(gòu)成這些風(fēng)險(xiǎn)的要素。答：A房屋面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)是在臺(tái)風(fēng)中垮塌。 B房屋面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)是因?yàn)榕_(tái)風(fēng)而受損，如屋內(nèi)財(cái)物被暴雨淋濕等。風(fēng)險(xiǎn)要素包括風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故、損失。其中，風(fēng)險(xiǎn)因素是指增加損失發(fā)生的頻率或嚴(yán)重程度的任何事件，包括有形風(fēng)險(xiǎn)因素和無形風(fēng)險(xiǎn)因素；風(fēng)險(xiǎn)事故又稱風(fēng)險(xiǎn)事件，它是損失的直接原因；損失是指價(jià)值的消滅或減少。對(duì)于A房屋來說，木質(zhì)結(jié)構(gòu)、年久失修是可能擴(kuò)大損失的一個(gè)有形的風(fēng)險(xiǎn)因素。臺(tái)風(fēng)是造成 A房屋損失的直接原因，是風(fēng)險(xiǎn)事故。 A房屋在臺(tái)風(fēng)中遭受到了嚴(yán)重?fù)p毀，這是損失。對(duì)于B房屋來說，磚瓦結(jié)構(gòu)可以抵御臺(tái)風(fēng)，但個(gè)人的疏忽導(dǎo)致未能采取有效的防御措施，損失發(fā)生。這種疏忽屬于行為風(fēng)險(xiǎn)，是無形的風(fēng)險(xiǎn)因素。臺(tái)風(fēng)與暴雨是造成損失的直接原因，這是風(fēng)險(xiǎn)事故。 B房屋由于暴雨遭受到了損失，屋內(nèi)存放物資被暴雨淋濕，這是損失。3．你從藥店里購(gòu)買了一些藥品準(zhǔn)備服用，這時(shí)你可能面臨什么樣的風(fēng)險(xiǎn)？生產(chǎn)藥品的廠家在其生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)過程中面臨著哪些風(fēng)險(xiǎn)？請(qǐng)?jiān)囍凑毡菊聝?nèi)容對(duì)這些風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分類。答：由于分類基礎(chǔ)的不同，風(fēng)險(xiǎn)有許多種分類。按照風(fēng)險(xiǎn)的損害對(duì)象來分類，風(fēng)險(xiǎn)可以分為人身風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)與責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)；按照風(fēng)險(xiǎn)的起源與影響來分類，風(fēng)險(xiǎn)可以分為基本風(fēng)險(xiǎn)與特定風(fēng)險(xiǎn)；按照風(fēng)險(xiǎn)所導(dǎo)致的后果來分類，風(fēng)險(xiǎn)可以分為純粹風(fēng)險(xiǎn)與投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)。1）消費(fèi)者從藥店買藥來服用，可能因?yàn)樗幬锏馁|(zhì)量問題受到損害。這種風(fēng)險(xiǎn)屬于人身風(fēng)險(xiǎn)、特定風(fēng)險(xiǎn)和純粹風(fēng)險(xiǎn)。2）藥品生產(chǎn)廠家的產(chǎn)品可能對(duì)消費(fèi)者造成損害，這時(shí)，廠家就要面臨責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)、特定風(fēng)險(xiǎn)和純粹風(fēng)險(xiǎn)。4．風(fēng)險(xiǎn)度量需要考慮哪些因素？用貨幣度量風(fēng)險(xiǎn)事故的損失是保險(xiǎn)業(yè)界普遍采用的方式，但它存在一定的局限性，比如痛苦就很難用金錢來衡量。你是否能夠想到風(fēng)險(xiǎn)度量的其他方法，既可以較為準(zhǔn)確地估算損失，又可以規(guī)避上述局限性？答：風(fēng)險(xiǎn)的度量需要綜合考慮損失發(fā)生的頻率和損失嚴(yán)重性的大小。一方面，由于風(fēng)險(xiǎn)是一種“損失的發(fā)生具有不確定性的狀態(tài)”，因此，在損失的嚴(yán)重性相同的情況下，損失發(fā)生的頻率就與風(fēng)險(xiǎn)的程度之間存在著一種正相關(guān)關(guān)系。另一方面，在損失的不確定性相同的情況下，損失的嚴(yán)重性也是與風(fēng)險(xiǎn)的程度成正相關(guān)關(guān)系的。損失發(fā)生的可能性和損失一旦發(fā)生的嚴(yán)重性，這兩個(gè)方面加在一起，就構(gòu)成了對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的度量。從這個(gè)角度來說，度量風(fēng)險(xiǎn)還應(yīng)當(dāng)認(rèn)識(shí)到潛在損失的重要性。風(fēng)險(xiǎn)事故的損失是指由風(fēng)險(xiǎn)事故給人們帶來的損失，在保險(xiǎn)中通常是指偶然發(fā)生的、非預(yù)期的、非計(jì)劃的經(jīng)濟(jì)價(jià)值的減少或滅失。可保危險(xiǎn)的必要條件之一就是危險(xiǎn)損失可以用貨幣度量，這決定了不能用貨幣來計(jì)量其危險(xiǎn)損失的危險(xiǎn)不是可保危險(xiǎn)。這種用貨幣度量風(fēng)險(xiǎn)事故損失的方法比較簡(jiǎn)便，但也存在一定的局限性，如人的生命和健康是無法用貨幣來衡量的，風(fēng)險(xiǎn)事故給人帶來的痛苦等難以用貨幣度量。風(fēng)險(xiǎn)事故的發(fā)生，往往給人的身體甚至生命造成的都是無法挽回的損失。但為了使得人的生命或健康可以獲得保障，往往通過訂立的保險(xiǎn)合同中保險(xiǎn)金額的大小來確定人身傷亡的損失，故也可以用貨幣衡量?？墒沁@僅僅是一種補(bǔ)償行為，并不意味著人的生命或健康真的可以用貨幣衡量并等同于保險(xiǎn)金額。5．比較期望值理論、期望效用理論和前景理論三種理論各自的優(yōu)點(diǎn)和不足。 答：（1）期望值理論及其優(yōu)缺點(diǎn)期望值理論認(rèn)為一項(xiàng)決策的效果取決于兩方面的因素：其一是決策者所選擇的行動(dòng)方案，也即決策變量；其二是決策者所面臨的不確定性，也即風(fēng)險(xiǎn)的自然狀態(tài)。因此，我們?cè)谶x擇最優(yōu)行動(dòng)方案的時(shí)候，需要考慮各項(xiàng)行動(dòng)方案在不同自然狀態(tài)下的綜合結(jié)果，即要考慮各項(xiàng)行動(dòng)方案結(jié)果的期望值。期望值理論為我們?cè)陲L(fēng)險(xiǎn)決策時(shí)提供了一個(gè)很好的決策標(biāo)準(zhǔn)，然而，期望值理論也有著自身的局限性。這是因?yàn)?，期望值理論雖然考慮到了各行動(dòng)方案期望損益的絕對(duì)數(shù)額，但是卻忽視了決策者對(duì)各行動(dòng)方案的主觀價(jià)值判斷。（2）期望效用理論及其優(yōu)缺點(diǎn)丹尼爾-伯努利認(rèn)為在不確定性的情況下，人們不會(huì)去追求最大的期望貨幣值，而是會(huì)去追求最大的期望效用值。他還發(fā)現(xiàn)，隨著財(cái)富的增加，效用的增加速度是遞減的。在丹尼爾·伯努利之后，很多經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)效用理論進(jìn)行了進(jìn)一步的發(fā)展和完善。20世紀(jì)40年代，馮·諾依曼（VonNeumann）和摩根斯坦（Morgenstern）在公理化假設(shè)的基礎(chǔ)上，運(yùn)用邏輯和數(shù)學(xué)工具，建立了不確定條件下理性人選擇的分析框架。該理論建立在對(duì)個(gè)人的期望效用函數(shù)與風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度假設(shè)的基礎(chǔ)之上，認(rèn)為決策者的最優(yōu)選擇是期望效用最大的行動(dòng)方案。期望效用準(zhǔn)則考慮了決策者作為“理性人”在風(fēng)險(xiǎn)條件下的決策行為，看似十分完美。然而，期望效用準(zhǔn)則的分析框架同樣也存在著自身的不足。在現(xiàn)實(shí)生活中，決策者并非純粹的理性人，決策者在實(shí)際決策過程中常常違背期望效用準(zhǔn)則。由于這一原因，期望效用準(zhǔn)則對(duì)風(fēng)險(xiǎn)決策過程的解釋也受到了人們的質(zhì)疑。（3）前景理論及其優(yōu)缺點(diǎn)與期望效用準(zhǔn)則將決策者假定為“理性人”不同，前景理論依據(jù)社會(huì)生活中的現(xiàn)實(shí)狀態(tài)，強(qiáng)調(diào)從人們的行為心理特征出發(fā)，分析人們?cè)陲L(fēng)險(xiǎn)決策過程中偏離理性的原因和本質(zhì)?？崧吞鼐S斯基認(rèn)為，期望效用準(zhǔn)則可以對(duì)某些簡(jiǎn)單的決策問題做出準(zhǔn)確描述，但是在現(xiàn)實(shí)生活中，大多數(shù)決策問題是非常復(fù)雜的，存在著許多非理性因素。前景理論的主要結(jié)論有：第一，決策者不僅關(guān)心財(cái)富本身的最終價(jià)值，而且更加關(guān)心財(cái)富相對(duì)于某個(gè)參照點(diǎn)的相對(duì)變化；第二，大多數(shù)人在面臨收益時(shí)是風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的，在面臨損失時(shí)是風(fēng)險(xiǎn)偏好的；第三，人們對(duì)損失和收益的敏感程度是不同的，損失時(shí)的痛苦感要大大超過收益時(shí)的快樂感。6．風(fēng)險(xiǎn)管理是現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理中的重要組成部分，它對(duì)事業(yè)團(tuán)體、非營(yíng)利性組織也非常重要。試分析你所在的學(xué)?？赡苊媾R的各種風(fēng)險(xiǎn)，并依據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理的主要環(huán)節(jié)，為學(xué)校制定一套風(fēng)險(xiǎn)管理方案。答：學(xué)生在校期間可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)有很多，比如成績(jī)不佳，身體疾病，財(cái)物失竊，交通事故等。學(xué)校要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，主要有以下幾個(gè)步驟：（1）建立風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)要通過最有效的措施將學(xué)生面臨的風(fēng)險(xiǎn)控制在最小。損失發(fā)生前要選擇最經(jīng)濟(jì)有效的方法來減少或避免損失的發(fā)生，將損失發(fā)生的可能性和嚴(yán)重性降至最低程度；一旦損失發(fā)生，盡可能減少直接損失和間接損失，使其盡快恢復(fù)到損失前的狀況。2）進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別。學(xué)校要通過各種方法，識(shí)別學(xué)生在校期間可能面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)，并加以匯總。3）對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行估算。風(fēng)險(xiǎn)估算首先需要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)按重要程度進(jìn)行排序。一種較為實(shí)用的方法是，按照各種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)方面的影響不同而分成致命風(fēng)險(xiǎn)、重要風(fēng)險(xiǎn)和一般風(fēng)險(xiǎn)三類。學(xué)校不僅需要確定由風(fēng)險(xiǎn)所可能引起的損失的數(shù)量，還需要確定學(xué)校吸納這些損失的能力。（4）選擇應(yīng)付風(fēng)險(xiǎn)的各種方法。針對(duì)這四個(gè)主要的風(fēng)險(xiǎn)，學(xué)?？梢圆扇∫韵麓胧┻M(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理：①損失控制：防損方面，可以加強(qiáng)平時(shí)的監(jiān)督，督促學(xué)生努力學(xué)習(xí)；完善學(xué)校的醫(yī)療系統(tǒng)，增加體檢次數(shù)；加強(qiáng)校園安全管理；提高學(xué)生的交通安全意識(shí)。減損方面，一旦風(fēng)險(xiǎn)事故發(fā)生，要采取積極的應(yīng)急措施加以補(bǔ)救。②損失融資：對(duì)于發(fā)生頻率小，損失幅度不大的風(fēng)險(xiǎn)，完全可以自留。對(duì)于其他的風(fēng)險(xiǎn)，則要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。比如，通過補(bǔ)貼，鼓勵(lì)學(xué)生購(gòu)買人身意味保險(xiǎn)、健康險(xiǎn)或者財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)，通過保險(xiǎn)完成風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。（5）實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理的計(jì)劃。例如，對(duì)于那些自留的風(fēng)險(xiǎn)，采取防損減損的方法或建立準(zhǔn)備金來對(duì)付；對(duì)于那些需要轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)，采取我們?cè)谇懊嬗懻撨^的轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的不同方式。如果決定購(gòu)買保險(xiǎn)來轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，那么，就需要制定購(gòu)買保險(xiǎn)的計(jì)劃，比較和選擇保險(xiǎn)人、代理人，進(jìn)行購(gòu)買，等等。（6）檢查和評(píng)估通過檢查和評(píng)估，可以使風(fēng)險(xiǎn)管理者及時(shí)發(fā)現(xiàn)錯(cuò)誤、糾正錯(cuò)誤，減少成本；控制計(jì)劃的執(zhí)行，調(diào)整工作方法；總結(jié)經(jīng)驗(yàn)，改進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理。7．風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)之間有什么關(guān)系？它們有哪些相同點(diǎn)和不同點(diǎn)？答：風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)之間無論是在理論淵源上，還是在實(shí)踐中，都有著密切的關(guān)系。1）從兩者的客觀對(duì)象來看，風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)存在的前提，也是風(fēng)險(xiǎn)管理存在的前提，沒有風(fēng)險(xiǎn)就無須保險(xiǎn)，也不需要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。2）從兩者的方法論來看，保險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理都是以概率論等數(shù)學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)原理作為其分析基礎(chǔ)和方法的。事實(shí)上，企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理就是從保險(xiǎn)開始，進(jìn)而逐步發(fā)展而形成的。3）在風(fēng)險(xiǎn)管理中，保險(xiǎn)仍然是最有效的措施之一。保險(xiǎn)的基本作用是分散集中性的風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)為了應(yīng)付各種風(fēng)險(xiǎn)，若單靠本身力量，就需要大量的后備基金。在大多數(shù)場(chǎng)合，這樣做既不經(jīng)濟(jì)，也不能承受巨額損失。而如果通過保險(xiǎn)，把不能由自己承擔(dān)的集中性風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)人，就能夠以小額的固定支出換取對(duì)巨額損失的經(jīng)濟(jì)保障。因此，保險(xiǎn)是風(fēng)險(xiǎn)管理所采用的處理風(fēng)險(xiǎn)的最有效的措施之一。盡管這兩者之間有著密切的聯(lián)系，但還是有一些區(qū)別的。最主要的區(qū)別表現(xiàn)在，從所管理的風(fēng)險(xiǎn)的范圍來看，雖然風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)的對(duì)象都是風(fēng)險(xiǎn)，但風(fēng)險(xiǎn)管理是管理所有的風(fēng)險(xiǎn)，包括某些投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)，而保險(xiǎn)則主要是對(duì)付純粹風(fēng)險(xiǎn)中的可保風(fēng)險(xiǎn)。因此，無論從性質(zhì)上還是從形態(tài)上來看，風(fēng)險(xiǎn)管理都遠(yuǎn)比保險(xiǎn)復(fù)雜、廣泛得多。考研真題與典型題詳解一、概念題1．風(fēng)險(xiǎn)大量原則 [中央財(cái)大2012保險(xiǎn)碩士] 答：風(fēng)險(xiǎn)大量原則是指保險(xiǎn)人在可保風(fēng)險(xiǎn)的范圍內(nèi)，應(yīng)根據(jù)自己的承保能力，爭(zhēng)取承保盡可能多的風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的。 風(fēng)險(xiǎn)大量原則是保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的首要原則。這是因?yàn)椋孩俦ｋU(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)過程實(shí)際上就是風(fēng)險(xiǎn)管理過程，而風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生是偶然的、不確定的，保險(xiǎn)人只有承保盡可能多的風(fēng)險(xiǎn)和標(biāo)的，才能建立起雄厚的保險(xiǎn)基金，以保證保險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償職能的履行；②保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)是以大數(shù)法則為基礎(chǔ)的，只有承保大量的風(fēng)險(xiǎn)和標(biāo)的，才能使風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的實(shí)際情形更接近預(yù)先計(jì)算的風(fēng)險(xiǎn)損失概率，以確保保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性；③擴(kuò)大承保數(shù)量是保險(xiǎn)企業(yè)提高經(jīng)濟(jì)效益的一個(gè)重要途徑。因?yàn)槌斜５臉?biāo)的越多，保險(xiǎn)費(fèi)的收入就越多，營(yíng)業(yè)費(fèi)用則相對(duì)越少。遵循風(fēng)險(xiǎn)大量原則，保險(xiǎn)企業(yè)應(yīng)積極組織拓展保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的隊(duì)伍，在維持、鞏固原有業(yè)務(wù)的同時(shí)，不斷發(fā)展新的客戶，擴(kuò)大承保數(shù)量，拓寬承保領(lǐng)域，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的規(guī)模經(jīng)營(yíng)。2．財(cái)務(wù)型風(fēng)險(xiǎn)處理方法 [中央財(cái)大 2010研] 答：財(cái)務(wù)型風(fēng)險(xiǎn)管理方法是以提供基金的方式，降低發(fā)生損失的成本，即通過事故發(fā)生前所做的財(cái)務(wù)安排，來解除事故發(fā)生后給人們?cè)斐傻慕?jīng)濟(jì)困難和精神憂慮，為恢復(fù)企業(yè)生產(chǎn)、維持正常生活等提供財(cái)務(wù)支持。二、選擇題1．在下面的風(fēng)險(xiǎn)因素中，屬于心理風(fēng)險(xiǎn)因素的是：（）。[浙江工商大學(xué)2013保險(xiǎn)碩士]A．汽車剎車系統(tǒng)失靈B．建筑物旁邊的加油站 C．駕駛員的粗心大意D．惡意欺詐【答案】C【解析】心理風(fēng)險(xiǎn)因素是與人的心理狀態(tài)有關(guān)的無形的因素，它指由于人的不注意、不關(guān)心、僥幸或存在依賴保險(xiǎn)的心理，以致增加風(fēng)險(xiǎn)事故發(fā)生的概率和損失幅度的因素。AB兩項(xiàng)屬于實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素，D項(xiàng)屬于道德風(fēng)險(xiǎn)因素。2．可保風(fēng)險(xiǎn)必須是只有損失機(jī)會(huì)沒有獲利可能的風(fēng)險(xiǎn)，這說明保險(xiǎn)人承保的風(fēng)險(xiǎn)是（ ）。[北京航空航天大學(xué)2012保險(xiǎn)碩士]A．投資風(fēng)險(xiǎn)B．經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)C．純粹風(fēng)險(xiǎn)D．投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)【答案】C【解析】風(fēng)險(xiǎn)按其性質(zhì)分類，可分為：①純粹風(fēng)險(xiǎn),指那些只有損失機(jī)會(huì)而無獲利可能的風(fēng)險(xiǎn)。自然災(zāi)害和意外事故，以及人的生老病死等，均屬此類風(fēng)險(xiǎn)。②投機(jī)風(fēng)險(xiǎn),指那些既有損失機(jī)會(huì)，又有獲利可能的風(fēng)險(xiǎn)。例如商業(yè)行為上的價(jià)格投機(jī)，就屬于此類風(fēng)險(xiǎn)。純粹風(fēng)險(xiǎn)與投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)相比，前者因只有凈損失的可能性，人們必然避而遠(yuǎn)之。而后者卻有獲利的可能，甚至獲利頗豐，人們必為求其利甘冒風(fēng)險(xiǎn)而為之。3．風(fēng)險(xiǎn)因素包括（ ）。[東北財(cái)大2002研]A．道德風(fēng)險(xiǎn)因素B．心理風(fēng)險(xiǎn)因素C．實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素D．物質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素【答案】ABCD【解析】風(fēng)險(xiǎn)因素通常分為三類：實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素、道德風(fēng)險(xiǎn)因素和心理風(fēng)險(xiǎn)因素，其中實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素也稱為物質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素。三、判斷題1．在一般情況下，風(fēng)險(xiǎn)因素是導(dǎo)致?lián)p失的直接原因。（ ）[西南財(cái)大 2000研]【答案】錯(cuò)【解析】風(fēng)險(xiǎn)因素是損失的間接原因，因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)因素要通過風(fēng)險(xiǎn)事故的發(fā)生才能導(dǎo)致?lián)p失。風(fēng)險(xiǎn)事故是造成損失的直接原因。2．保險(xiǎn)是現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)的主要管理手段，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)不需要附加條件。（ ）[西南大學(xué) 2011研]【答案】錯(cuò)【解析】保險(xiǎn)是現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)的主要管理手段，具有分散風(fēng)險(xiǎn)的功能，被保險(xiǎn)人需通過繳納一定的保險(xiǎn)金以及滿足一定要求，就可以向保險(xiǎn)人轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)才可以向保險(xiǎn)人轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)。四、簡(jiǎn)答題 1．風(fēng)險(xiǎn)要素有哪些？并簡(jiǎn)單表述它們之間的關(guān)系。 [中央財(cái)大2011研] 答：風(fēng)險(xiǎn)要素主要有三個(gè)，即風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故和損失。（1）風(fēng)險(xiǎn)因素 風(fēng)險(xiǎn)因素，也稱風(fēng)險(xiǎn)條件，是指引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)事故或在風(fēng)險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)致使損失增加的條件。因此，風(fēng)險(xiǎn)因素是就產(chǎn)生或增加損失頻率與損失程度的情況來說的。風(fēng)險(xiǎn)因素通常可分為三類：①實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素，是指有形的并能直接影響事件的物理功能的風(fēng)險(xiǎn)因素。例如，汽車廠家生產(chǎn)的剎車系統(tǒng)、發(fā)動(dòng)機(jī)功能等，均是實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素。②道德風(fēng)險(xiǎn)因素，是指與人的品行修養(yǎng)有關(guān)的無形因素。例如，詐騙、縱火等惡意行為或不良企圖，均屬道德風(fēng)險(xiǎn)因素。③心理風(fēng)險(xiǎn)因素，是指與人的心理狀態(tài)有關(guān)的無形因素。例如，人的疏忽、過失、投保后片面依賴保險(xiǎn)等，均屬心理風(fēng)險(xiǎn)因素。實(shí)質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素與人無關(guān)，故也稱為物質(zhì)風(fēng)險(xiǎn)因素；道德風(fēng)險(xiǎn)因素和心理風(fēng)險(xiǎn)因素均與人密切相關(guān)，前者側(cè)重于人的惡意行為，后者側(cè)重于人的疏忽行為，因此這兩類風(fēng)險(xiǎn)也可合并稱為人為風(fēng)險(xiǎn)因素。（2）風(fēng)險(xiǎn)事故風(fēng)險(xiǎn)事故也稱風(fēng)險(xiǎn)事件，是指損失的直接原因或外在原因，也即指風(fēng)險(xiǎn)由可能變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)、以至引起損失的結(jié)果。風(fēng)險(xiǎn)因素是損失的間接原因，因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)因素要通過風(fēng)險(xiǎn)事故的發(fā)生才能導(dǎo)致?lián)p失，風(fēng)險(xiǎn)事故是損失的媒介物?；馂?zāi)、爆炸等，是風(fēng)險(xiǎn)事故常見的表現(xiàn)形式。（3）損失損失，是指非故意的、非計(jì)劃的和非預(yù)期的經(jīng)濟(jì)價(jià)值的減少。損失通常分為兩種形態(tài)，即直接損失與間接損失。前者指風(fēng)險(xiǎn)事故直接造成的有形損失，即實(shí)質(zhì)損失；后者是由直接損失進(jìn)一步引發(fā)或帶來的無形損失，包括額外費(fèi)用損失、收入損失和責(zé)任損失。由于任何風(fēng)險(xiǎn)造成的損失都不會(huì)脫離上述形態(tài)。所以可將損失直接分為四類，即實(shí)質(zhì)損失、費(fèi)用損失、收入損失和責(zé)任損失。其中，責(zé)任損失包括兩方面：一是無法履行契約責(zé)任的損失；二是因?yàn)檫^失或故意而導(dǎo)致他人遭受人身傷害或財(cái)產(chǎn)損失的侵權(quán)行為依法應(yīng)負(fù)的賠償責(zé)任。（4）風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故與損失三者之間的關(guān)系風(fēng)險(xiǎn)是由風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故和損失三者構(gòu)成的統(tǒng)一體。風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故與損失三者之間存在因果關(guān)系，即風(fēng)險(xiǎn)因素引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)事故，而風(fēng)險(xiǎn)事故可能導(dǎo)致?lián)p失。2．風(fēng)險(xiǎn)控制的方法有哪些？ [四川大學(xué)2011研] 答：風(fēng)險(xiǎn)控制是指通過采用不同措施和手段，用最小的成本達(dá)到最大安全保障的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過程。風(fēng)險(xiǎn)控制的方式很多，但最常用的是避免、自留、預(yù)防、抑制和轉(zhuǎn)嫁。（1）避免避免是指設(shè)法回避損失發(fā)生的可能性，即從根本上消除特定的風(fēng)險(xiǎn)單位和中途放棄某些既存的風(fēng)險(xiǎn)單位。它是控制風(fēng)險(xiǎn)的一種消極技術(shù)。采用避免技術(shù)通常在兩種情況下進(jìn)行：①某特定風(fēng)險(xiǎn)所致?lián)p失頻率和損失程度相當(dāng)高時(shí)；②在控制風(fēng)險(xiǎn)時(shí)其成本大于其產(chǎn)生的效益時(shí)。避免風(fēng)險(xiǎn)雖簡(jiǎn)單易行，但意味著利潤(rùn)的喪失，且避免的采用通常會(huì)受到限制。例如，采用避免在經(jīng)濟(jì)上是不適當(dāng)?shù)模礋o經(jīng)營(yíng)就無風(fēng)險(xiǎn)，但無經(jīng)營(yíng)就無利潤(rùn)，故從經(jīng)濟(jì)利益上看采用避免是不適當(dāng)?shù)?。?）自留自留風(fēng)險(xiǎn)是指對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的自我承擔(dān)，即企業(yè)或單位自我承受風(fēng)險(xiǎn)損害后果的方法。自留風(fēng)險(xiǎn)是控制風(fēng)險(xiǎn)的一種殘余的且重要的技術(shù)。自留風(fēng)險(xiǎn)有主動(dòng)自留和被動(dòng)自留之分。通常自留風(fēng)險(xiǎn)在風(fēng)險(xiǎn)所致?lián)p失頻率和程度低、損失短期內(nèi)可預(yù)測(cè)以及最大損失不影響企業(yè)或單位財(cái)務(wù)穩(wěn)定時(shí)采用。在這樣的情況下采用風(fēng)險(xiǎn)自留，其成本要低于其他控制風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)的成本，且控制方便有效。雖然自留風(fēng)險(xiǎn)可減少潛在損失、節(jié)省費(fèi)用支出和取得基金運(yùn)用收益等，但自留風(fēng)險(xiǎn)有時(shí)會(huì)因風(fēng)險(xiǎn)單位數(shù)量的限制而無法實(shí)現(xiàn)其控制風(fēng)險(xiǎn)的功效，一旦發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)損害，可能導(dǎo)致財(cái)務(wù)調(diào)度上的困難而失去其作用。（3）預(yù)防損失預(yù)防是指在風(fēng)險(xiǎn)損失發(fā)生前為了消除或減少可能引發(fā)損失的各種因素而采取的控制風(fēng)險(xiǎn)的具體措施，其目的在于通過消除或減少風(fēng)險(xiǎn)因素而達(dá)到降低損失發(fā)生頻率的目的。損失預(yù)防通常在損失頻率高且損失程度低時(shí)采用。損失預(yù)防措施可分為：工程物理法，是指損失預(yù)防措施側(cè)重于風(fēng)險(xiǎn)單位的物質(zhì)因素的一種方法，例如，防火建筑結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、防盜裝置的設(shè)置等；人類行為法，是指損失預(yù)防側(cè)重于人們行為教育的一種方法，例如，職業(yè)安全教育、消防教育等。（4）抑制損失抑制是指在損失發(fā)生時(shí)或之后為縮小損失程度而采取的各項(xiàng)措施。它是控制風(fēng)險(xiǎn)的有效技術(shù)，例如，安裝自動(dòng)噴淋系統(tǒng)和火災(zāi)警報(bào)器等。損失抑制的一種特殊形態(tài)是割離，它是指將風(fēng)險(xiǎn)單位割離成許多獨(dú)立的小單位而達(dá)到減輕損失程度的一種方法。損失抑制常在損失程度高且風(fēng)險(xiǎn)又無法避免和轉(zhuǎn)嫁的情況下采用。（5）轉(zhuǎn)嫁轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)是指一些單位或個(gè)人為避免承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)損失，有意識(shí)地將損失或與損失有關(guān)的財(cái)務(wù)后果轉(zhuǎn)嫁給另一單位或個(gè)人去承擔(dān)的一種風(fēng)險(xiǎn)管理方式。風(fēng)險(xiǎn)管理者會(huì)盡一切可能回避并排除風(fēng)險(xiǎn)，把不能回避和排除的風(fēng)險(xiǎn)盡可能地轉(zhuǎn)嫁給第三者，不能轉(zhuǎn)嫁的或損失程度較小的可以自留。轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)的方式主要有兩種，即保險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁和非保險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁。①保險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁是指向保險(xiǎn)公司投保，以交納保險(xiǎn)費(fèi)為代價(jià)，將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)人承擔(dān)。當(dāng)發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)損失時(shí)，保險(xiǎn)人按照合同約定責(zé)任給予經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償。②非保險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁又具體分為兩種方式。一是出讓轉(zhuǎn)嫁；二是合同轉(zhuǎn)嫁。前者一般適用于投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)。比如，當(dāng)預(yù)測(cè)股市行情下跌時(shí)，趕快出讓手中的股票，從而把股票跌價(jià)損失的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁出去。后者適用于企業(yè)將具有風(fēng)險(xiǎn)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)承包給對(duì)方，并在合同中明確規(guī)定由對(duì)方承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)損失的賠償責(zé)任。比如，通過承包合同，建設(shè)單位可以將建筑、安裝工程中的一部分風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給施工單位等。五、論述題 1．風(fēng)險(xiǎn)與保險(xiǎn)之間有什么關(guān)系？ [浙江財(cái)經(jīng)2011研]答：風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)產(chǎn)生和存在的前提，無風(fēng)險(xiǎn)則無保險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，時(shí)時(shí)處處威脅著人的生命和物質(zhì)財(cái)產(chǎn)的安全，是不以人的意志為轉(zhuǎn)移的。風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生直接影響社會(huì)生產(chǎn)過程的繼續(xù)進(jìn)行和家庭正常的生活，因而產(chǎn)生了人們對(duì)損失進(jìn)行補(bǔ)償?shù)男枰１ｋU(xiǎn)是一種被社會(huì)普遍接受的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償方式，因此，風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)產(chǎn)生和存在的前提，風(fēng)險(xiǎn)的存在是保險(xiǎn)關(guān)系確立的基礎(chǔ)。風(fēng)險(xiǎn)與保險(xiǎn)之所以存在這樣的關(guān)系，主要是由風(fēng)險(xiǎn)的特征所決定的。（1）風(fēng)險(xiǎn)的客觀性，決定了保險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)的必要性風(fēng)險(xiǎn)是一種客觀存在。隨著科學(xué)技術(shù)的進(jìn)步和經(jīng)營(yíng)管理的改進(jìn)，認(rèn)識(shí)、管理和控制風(fēng)險(xiǎn)能力的增強(qiáng)，人們?cè)谏鐣?huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中所面臨的自然災(zāi)害、意外事故、決策失誤等風(fēng)險(xiǎn)，雖然可以部分地受到有效控制，但是，從總體上說，風(fēng)險(xiǎn)是不可能完全排除的。在一定條件下，風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生還帶有一定的規(guī)律性，這種規(guī)律性給人們提供了認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)、估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)和管理風(fēng)險(xiǎn)，把風(fēng)險(xiǎn)減少到最低程度的可能性。正是風(fēng)險(xiǎn)的客觀存在，決定了保險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)的必要性。（2）風(fēng)險(xiǎn)的損害性與不確定性產(chǎn)生了保險(xiǎn)需求 凡是風(fēng)險(xiǎn)都會(huì)給人們的利益造成損害，經(jīng)濟(jì)上的損害（或稱損失）可以用貨幣進(jìn)行衡量。人身?yè)p害雖然不能以貨幣衡量，但一般都表現(xiàn)為所得的減少，或支出的增加，或者兩者兼而有之，終究還是經(jīng)濟(jì)上的損失。同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生還具有不確定性，包括空間、時(shí)間以及損失程度的不確定性。正是由于風(fēng)險(xiǎn)的損害性以及不確定性，使得人們產(chǎn)生了對(duì)保險(xiǎn)的需求。（3）風(fēng)險(xiǎn)的可測(cè)定性奠定了保險(xiǎn)費(fèi)率厘定的基礎(chǔ) 就風(fēng)險(xiǎn)總體而言，根據(jù)數(shù)理統(tǒng)計(jì)原理，隨機(jī)現(xiàn)象一定要服從于某種概率分布。也就是說，對(duì)一定時(shí)期內(nèi)特定風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的頻率和損失率，是可以依據(jù)概率論原理加以正確測(cè)定的，即把不確定性化為確定性。所以，可測(cè)定性奠定了保險(xiǎn)費(fèi)率厘定的基礎(chǔ)。（4）風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展性進(jìn)一步促進(jìn)保險(xiǎn)的發(fā)展 人類在創(chuàng)造和發(fā)展物質(zhì)資料生產(chǎn)的同時(shí)，也創(chuàng)造和發(fā)展了風(fēng)險(xiǎn)。尤其是當(dāng)代高新技術(shù)的開發(fā)與應(yīng)用，使風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展性更為突出。比如，向太空發(fā)射衛(wèi)星把風(fēng)險(xiǎn)拓展到外層空間，建立核電站則帶來了核污染等。風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展為保險(xiǎn)的發(fā)展創(chuàng)造了空間。2．談?wù)勀銓?duì)“無風(fēng)險(xiǎn)，則無保險(xiǎn)”這一保險(xiǎn)理念的認(rèn)識(shí)。 [浙江財(cái)經(jīng)大學(xué) 2012保險(xiǎn)碩士] 答：“無風(fēng)險(xiǎn)，則無保險(xiǎn)”這一保險(xiǎn)理念表達(dá)的意思是：風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)產(chǎn)生和存在的前提，無風(fēng)險(xiǎn)則無保險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，時(shí)時(shí)處處威脅著人的生命和物質(zhì)財(cái)產(chǎn)的安全，是不以人的意志為轉(zhuǎn)移的。風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生直接影響社會(huì)生產(chǎn)過程的繼續(xù)進(jìn)行和家庭正常的生活，因而產(chǎn)生了人們對(duì)損失進(jìn)行補(bǔ)償?shù)男枰?。保險(xiǎn)是一種被社會(huì)普遍接受的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償方式，因此，風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)產(chǎn)生和存在的前提，風(fēng)險(xiǎn)的存在是保險(xiǎn)關(guān)系確立的基礎(chǔ)。風(fēng)險(xiǎn)與保險(xiǎn)之所以存在這樣的關(guān)系，主要是由風(fēng)險(xiǎn)的特征所決定的。（1）風(fēng)險(xiǎn)的客觀性，決定了保險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)的必要性風(fēng)險(xiǎn)是一種客觀存在。隨著科學(xué)技術(shù)的進(jìn)步和經(jīng)營(yíng)管理的改進(jìn)，認(rèn)識(shí)、管理和控制風(fēng)險(xiǎn)能力的增強(qiáng)，人們?cè)谏鐣?huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中所面臨的自然災(zāi)害、意外事故、決策失誤等風(fēng)險(xiǎn)，雖然可以部分地受到有效控制，但是，從總體上說，風(fēng)險(xiǎn)是不可能完全排除的。在一定條件下，風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生還帶有一定的規(guī)律性，這種規(guī)律性給人們提供了認(rèn)識(shí)風(fēng)險(xiǎn)、估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)和管理風(fēng)險(xiǎn)，把風(fēng)險(xiǎn)減少到最低程度的可能性。正是風(fēng)險(xiǎn)的客觀存在，決定了保險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)的必要性。（2）風(fēng)險(xiǎn)的損害性與不確定性產(chǎn)生了保險(xiǎn)需求 凡是風(fēng)險(xiǎn)都會(huì)給人們的利益造成損害，經(jīng)濟(jì)上的損害（或稱損失）可以用貨幣進(jìn)行衡量。人身?yè)p害雖然不能以貨幣衡量，但一般都表現(xiàn)為所得的減少，或支出的增加，或者兩者兼而有之，終究還是經(jīng)濟(jì)上的損失。同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生還具有不確定性，包括空間、時(shí)間以及損失程度的不確定性。正是由于風(fēng)險(xiǎn)的損害性以及不確定性，使得人們產(chǎn)生了對(duì)保險(xiǎn)的需求。（3）風(fēng)險(xiǎn)的可測(cè)定性奠定了保險(xiǎn)費(fèi)率厘定的基礎(chǔ) 就風(fēng)險(xiǎn)總體而言，根據(jù)數(shù)理統(tǒng)計(jì)原理，隨機(jī)現(xiàn)象一定要服從于某種概率分布。也就是說，對(duì)一定時(shí)期內(nèi)特定風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的頻率和損失率，是可以依據(jù)概率論原理加以正確測(cè)定的，即把不確定性化為確定性。所以，可測(cè)定性奠定了保險(xiǎn)費(fèi)率厘定的基礎(chǔ)。（4）風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展性進(jìn)一步促進(jìn)保險(xiǎn)的發(fā)展 人類在創(chuàng)造和發(fā)展物質(zhì)資料生產(chǎn)的同時(shí)，也創(chuàng)造和發(fā)展了風(fēng)險(xiǎn)。尤其是當(dāng)代高新技術(shù)的開發(fā)與應(yīng)用，使風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展性更為突出。比如，向太空發(fā)射衛(wèi)星把風(fēng)險(xiǎn)拓展到外層空間，建立核電站則帶來了核污染等。風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展為保險(xiǎn)的發(fā)展創(chuàng)造了空間。六、案例分析1．張某于2006年自部隊(duì)轉(zhuǎn)業(yè)被安置到某財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司工作。為了盡快熟悉保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)，他購(gòu)買了幾本風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)方面的書籍。通過學(xué)習(xí)，他了解到風(fēng)險(xiǎn)與保險(xiǎn)之間有著緊密聯(lián)系，即無風(fēng)險(xiǎn)就無保險(xiǎn)。但具體到單一風(fēng)險(xiǎn)事件來說，其發(fā)生頻率與損失程度對(duì)損失結(jié)果有著重大影響。從實(shí)際情況看，風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的頻率和損失程度有四種組合：一是發(fā)生的頻率高，損失程度大，如在戰(zhàn)爭(zhēng)時(shí)期發(fā)生人員傷亡和財(cái)產(chǎn)損失；二是發(fā)生的頻率高，損失程度小，如小學(xué)生經(jīng)常丟失筆和紙；三是發(fā)生的頻率低，損失程度小，如某人在下雨天忘記帶雨傘，到了某個(gè)地方后，雨停了，之后把雨傘忘在那兒了：四是發(fā)生的頻率低，損失程度大，如飛機(jī)發(fā)生墜毀的概率很小，但一旦發(fā)生，通常是機(jī)毀人亡，損失慘重。這四種組合會(huì)產(chǎn)生不同的損失結(jié)果，對(duì)不同的損失結(jié)果可以適用不同的風(fēng)險(xiǎn)處理方法。請(qǐng)問：保險(xiǎn)公司通常承保哪一種組合下的風(fēng)險(xiǎn)？為什么？[中央財(cái)大2010研]答:從保險(xiǎn)公司的角度來看，原則上說，適合承保的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)當(dāng)滿足以下要求：經(jīng)濟(jì)上具有可行性，獨(dú)立、同分布的大量風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的，損失的概率分布是可以被確定的，損失是可以確定和計(jì)量的，損失的發(fā)生具有偶然性，特大災(zāi)難一般不會(huì)發(fā)生。對(duì)于上述四種組合的風(fēng)險(xiǎn)，保險(xiǎn)公司通常承保第四種組合下的風(fēng)險(xiǎn)，即發(fā)生的頻率低，損失程度大的風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，風(fēng)險(xiǎn)管理是指通過采用不同措施和手段，用最小的成本達(dá)到最大安全保障的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過程。風(fēng)險(xiǎn)處理的方式很多，但最常用的是避免、自留、預(yù)防、抑制和轉(zhuǎn)嫁。在現(xiàn)實(shí)生活中，究竟選擇哪一種方式最為合理，要根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的不同特性并結(jié)合行為主體本身所處的環(huán)境和條件而定。對(duì)于那些出現(xiàn)機(jī)會(huì)不多，損失金額不大，或者出現(xiàn)機(jī)會(huì)較多但損失金額很小的風(fēng)險(xiǎn)，宜采用自留的方式。而對(duì)那些出現(xiàn)機(jī)會(huì)多，損失金額也大的風(fēng)險(xiǎn)宜采用避免方式。對(duì)于出現(xiàn)機(jī)會(huì)很少但損失金額巨大的風(fēng)險(xiǎn)，則最適宜采用保險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁的方式。保險(xiǎn)公司承保的風(fēng)險(xiǎn)需具備下列條件：（1）經(jīng)濟(jì)上具有可行性 對(duì)于投保人（被保險(xiǎn)人）來說，如果損失發(fā)生的可能性很大，但發(fā)生以后所造成的損失并不嚴(yán)重，購(gòu)買保險(xiǎn)就是不經(jīng)濟(jì)的。從另一個(gè)角度來說，保險(xiǎn)人也不會(huì)提供這類保險(xiǎn)，它完全可以通過風(fēng)險(xiǎn)自留來解決。例如，題中所舉的圓珠筆經(jīng)常發(fā)生丟失的例子。這種情況一旦發(fā)生，會(huì)給當(dāng)事人帶來不便，但它絕不是不可承受的。再比如，飛機(jī)發(fā)生墜毀的概率是非常低的，特別是相對(duì)于汽車和火車等其他交通工具來說，就更是如此。但是，一旦發(fā)生墜毀，通常是機(jī)毀人亡，損失慘重。因此，購(gòu)買保險(xiǎn)是經(jīng)濟(jì)的，只有在可能發(fā)生的損失大到足以使這個(gè)承擔(dān)損失的人感到無法承受時(shí)才是如此。（2）獨(dú)立、同分布的大量風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的 任何一個(gè)可保的風(fēng)險(xiǎn)，通常需要有獨(dú)立同分布的大量保險(xiǎn)標(biāo)的的存在。只有這樣，才能體現(xiàn)出大數(shù)定律所揭示的規(guī)律；保險(xiǎn)公司也才能根據(jù)以往的資料，計(jì)算出正確的損失概率，合理收取保費(fèi)。參加保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)單位越多，保險(xiǎn)基金越雄厚，賠償損失的能力就越強(qiáng)，每個(gè)被保險(xiǎn)人所承擔(dān)的保險(xiǎn)費(fèi)也相應(yīng)越少。（3）損失的概率分布是可以被確定的 如果一種風(fēng)險(xiǎn)是可承保的，它的預(yù)期損失必須是能夠被計(jì)算的，保費(fèi)的計(jì)算是建立在對(duì)未來?yè)p失預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)之上的。（4）損失是可以確定和計(jì)量的 確定和計(jì)量的含義是指發(fā)生的損失必須在時(shí)間和地點(diǎn)上可以被確定，在數(shù)量上可以被計(jì)量。損失必須是可以確定和計(jì)量的，保險(xiǎn)人要用它來預(yù)測(cè)和計(jì)算未來的損失。（5）損失的發(fā)生具有偶然性 保險(xiǎn)人所承保的風(fēng)險(xiǎn)必須只包含發(fā)生損失的可能性，而不是確定性。換句話說，損失的發(fā)生是具有偶然性的。嚴(yán)格說來，被保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)對(duì)于所投保的風(fēng)險(xiǎn)既不能加以控制，也無法施加影響，這才稱得上是嚴(yán)格意義上的偶然。要求損失的發(fā)生具有偶然性的主要原因有兩點(diǎn)：第一，為了防止道德風(fēng)險(xiǎn)和行為風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；第二，大數(shù)定律是保險(xiǎn)運(yùn)作的基礎(chǔ)，而大數(shù)定律的應(yīng)用以隨機(jī)（偶然）事件為前提。（6）特大災(zāi)難一般不會(huì)發(fā)生 當(dāng)保險(xiǎn)人承保了一組風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，從總體上來預(yù)測(cè)，保險(xiǎn)標(biāo)的必然遭受損失，但遭受損失的保險(xiǎn)標(biāo)的所占總數(shù)的比例是很小的。正是基于這種預(yù)測(cè)，保險(xiǎn)才可能以每個(gè)投保人所繳納的、相對(duì)很小的保費(fèi)來彌補(bǔ)這個(gè)損失。 綜上分析，第四種組合下的風(fēng)險(xiǎn)滿足經(jīng)濟(jì)上可行以及損失的發(fā)生具有偶然性等可保風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，因而保險(xiǎn)公司通常會(huì)承保此類風(fēng)險(xiǎn)。2．劉某從部隊(duì)轉(zhuǎn)業(yè)到保險(xiǎn)公司工作。為盡快入門，他購(gòu)買了幾本保險(xiǎn)讀物。通過學(xué)習(xí)，了解到風(fēng)險(xiǎn)與保險(xiǎn)有著緊密聯(lián)系，即無風(fēng)險(xiǎn)無保險(xiǎn)。但具體到單一風(fēng)險(xiǎn)事件來說，其損失發(fā)生頻率與損失程度對(duì)損失結(jié)果有著重大影響。從實(shí)際情況看，風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的頻率和損失程度有四種組合：一是發(fā)生的頻率高，損失程度大，如在戰(zhàn)爭(zhēng)時(shí)期發(fā)生人員傷亡和財(cái)產(chǎn)損失：二是發(fā)生的頻率高，損失程度小，如小學(xué)生經(jīng)常丟失筆和紙；三是發(fā)生的頻率低，損失程度小，如某人在下雨天忘記帶雨傘，到了某個(gè)地方后，雨停了，之后把雨傘忘在那兒了：四是發(fā)生的頻率低，損失程度大，如飛機(jī)發(fā)生墜毀的概率很小，但一旦發(fā)生，通常是機(jī)毀人亡，損失慘重。這四種組合會(huì)產(chǎn)生不同的損失結(jié)果，對(duì)不同的損失結(jié)果應(yīng)當(dāng)采取不同的風(fēng)險(xiǎn)處理方法。請(qǐng)問：你認(rèn)為保險(xiǎn)公司可以承保哪一種組合下的風(fēng)險(xiǎn)？闡述理由？ [中央財(cái)大2012保險(xiǎn)碩士] 答：保險(xiǎn)公司可以承保頻率高、損失程度大的一類風(fēng)險(xiǎn)。 并非任何危險(xiǎn)均可向保險(xiǎn)公司轉(zhuǎn)嫁，也就是說保險(xiǎn)公司所承保的風(fēng)險(xiǎn)是有條件的，可保風(fēng)險(xiǎn)一般滿足以下要件：風(fēng)險(xiǎn)不是投機(jī)的；風(fēng)險(xiǎn)必須是偶然的；風(fēng)險(xiǎn)必須是意外的；風(fēng)險(xiǎn)必須是大量標(biāo)的均有遭受損失的可能性；風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)有發(fā)生重大損失的可能性。（1）風(fēng)險(xiǎn)必須是大量標(biāo)的均有遭受損失的可能性，這一條件是要滿足保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的大數(shù)法則要求。也就是說，某一風(fēng)險(xiǎn)必須是大量標(biāo)的均有遭受損失的可能性（不確定性），但實(shí)際出險(xiǎn)的標(biāo)的僅為少數(shù)（確定性），比如火災(zāi)對(duì)于建筑物。只有這樣的風(fēng)險(xiǎn)，才能計(jì)算出合理的保險(xiǎn)費(fèi)率，讓投保人付得起保費(fèi)，保險(xiǎn)人也能建立起相應(yīng)的賠付基金，從而實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)的“千家萬戶幫一家”的宗旨。如果某種風(fēng)險(xiǎn)只是一個(gè)或少數(shù)幾個(gè)個(gè)體所具有，就失去了保險(xiǎn)的大數(shù)法則基礎(chǔ)，保險(xiǎn)人承保該類風(fēng)險(xiǎn)等于是下賭注，進(jìn)行投機(jī)。（2）風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)有發(fā)生重大損失的可能性，這一條件是指風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生有導(dǎo)致重大或比較重大的損失的可能性，才會(huì)有對(duì)保險(xiǎn)的需求。綜上所述，可知頻率高、損失程度大的一類風(fēng)險(xiǎn)，恰好滿足上述可保風(fēng)險(xiǎn)的條件。首先，因?yàn)檫@類風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的頻率高，可以累積大量的歷史數(shù)據(jù)，有利于保險(xiǎn)公司通過建立精算模型，確定保險(xiǎn)費(fèi)率，承保該類風(fēng)險(xiǎn)在技術(shù)上是可行的。其次，這類風(fēng)險(xiǎn)的損失程度大，對(duì)于投保人來說才是經(jīng)濟(jì)的。如果導(dǎo)致?lián)p失的可能性只局限于輕微損失的范圍，就不需要通過保險(xiǎn)來獲取保障，因?yàn)檫@在經(jīng)濟(jì)上是不合算的。所以，保險(xiǎn)公司可以承保頻率高、損失程度大的一類風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于頻率高、損失程度小和頻率低、損失程度小的風(fēng)險(xiǎn)，人們可以通過避免、自留、預(yù)防等方式進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理。而對(duì)于頻率低、損失程度大的風(fēng)險(xiǎn)，由于缺乏精算所需要的歷史統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，保險(xiǎn)公司無法計(jì)算出合理的保費(fèi)，而且這類風(fēng)險(xiǎn)損失程度往往是災(zāi)難性的，投保后一旦發(fā)生損失，很可能導(dǎo)致保險(xiǎn)公司破產(chǎn)。所以這類風(fēng)險(xiǎn)通常屬于被動(dòng)自留，損失發(fā)生后由政府采取一些救助措施。然而，隨著精算技術(shù)的不斷發(fā)展，保險(xiǎn)行業(yè)的積極創(chuàng)新，一些可保風(fēng)險(xiǎn)的條件也在慢慢弱化，保險(xiǎn)公司也將提供種類更加豐富的保險(xiǎn)產(chǎn)品。第二章 保險(xiǎn)制度復(fù)習(xí)筆記一、保險(xiǎn)的本質(zhì)1．什么是保險(xiǎn)（1）保險(xiǎn)的定義 人們對(duì)保險(xiǎn)從不同的角度可以做出不同的解釋，本書關(guān)于保險(xiǎn)的定義如下：保險(xiǎn)是一種以經(jīng)濟(jì)保障為基礎(chǔ)的金融制度安排。它通過對(duì)不確定事件發(fā)生的數(shù)理預(yù)測(cè)和收取保險(xiǎn)費(fèi)的方法，建立保險(xiǎn)基金；以合同的形式，由大多數(shù)人來分擔(dān)少數(shù)人的損失，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)購(gòu)買者風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和理財(cái)計(jì)劃的目標(biāo)。這個(gè)定義的五個(gè)核心要點(diǎn)：①經(jīng)濟(jì)保障是保險(xiǎn)的本質(zhì)特征；②經(jīng)濟(jì)保障的基礎(chǔ)是數(shù)理預(yù)測(cè)和合同關(guān)系；③經(jīng)濟(jì)保障的費(fèi)用來自于由投保人所繳納的保險(xiǎn)費(fèi)所形成的保險(xiǎn)基金；④經(jīng)濟(jì)保障的結(jié)果是風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移和損失的共同分擔(dān)；⑤保險(xiǎn)由經(jīng)濟(jì)保障的作用衍生出金融中介的功能。（2）保險(xiǎn)與賭博①保險(xiǎn)與賭博的相似性。a．在這兩種場(chǎng)合，貨幣都要在基于某種事件發(fā)生的基礎(chǔ)上換手。b．保險(xiǎn)事故和賭博的發(fā)生似乎都存在著一種偶然性。②保險(xiǎn)和賭博的區(qū)別：a．在賭博的場(chǎng)合，損失的風(fēng)險(xiǎn)是由交易本身創(chuàng)造出來的。而在保險(xiǎn)的場(chǎng)合，風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的。b．賭博所面臨的是投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)，而保險(xiǎn)所面臨的是純粹風(fēng)險(xiǎn)。即在賭博的場(chǎng)合，交易者有可能損失，但也可能獲利。而在保險(xiǎn)的場(chǎng)合，投保人或者損失，或者無損失，他不會(huì)從保險(xiǎn)中獲利。因此，賭博是一種為參加者創(chuàng)造風(fēng)險(xiǎn)的活動(dòng)，而相反，保險(xiǎn)是一種將現(xiàn)存的風(fēng)險(xiǎn)從一方轉(zhuǎn)移到另一方的工具。2．可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件 從保險(xiǎn)人的角度來看，原則上說，適合承保的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)當(dāng)滿足以下要求：經(jīng)濟(jì)上具有可行性，獨(dú)立、同分布的大量風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的，損失的概率分布是可以被確定的，損失是可以確定和計(jì)量的，損失的發(fā)生具有偶然性，特大災(zāi)難一般不會(huì)發(fā)生。（1）經(jīng)濟(jì)上具有可行性： 在現(xiàn)實(shí)世界中，損失發(fā)生的頻率與損失程度之間的關(guān)系大致有以下四種組合：①發(fā)生的頻率高，損失程度大：在現(xiàn)實(shí)生活中并不多見②發(fā)生的頻率高，損失程度?。涸诂F(xiàn)實(shí)生活中是常見的③發(fā)生的頻率低，損失程度?。涸诂F(xiàn)實(shí)中也不少見④發(fā)生的頻率低，損失程度大：在現(xiàn)實(shí)生活中是很常見的 對(duì)于投保人（被保險(xiǎn)人）來說，如果損失發(fā)生的可能性很大，但發(fā)生以后所造成的損失并不嚴(yán)重，購(gòu)買保險(xiǎn)就是不經(jīng)濟(jì)的；損失的潛在嚴(yán)重性很大，但損失發(fā)生的可能性并不大，購(gòu)買保險(xiǎn)是經(jīng)濟(jì)的。（2）獨(dú)立、同分布的大量風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的 任何一個(gè)可保的風(fēng)險(xiǎn)，通常需要有獨(dú)立同分布的大量保險(xiǎn)標(biāo)的的存在。因?yàn)橹挥羞@樣，才能體現(xiàn)出大數(shù)定律所揭示的規(guī)律來；保險(xiǎn)公司也才能根據(jù)以往的資料，計(jì)算出正確的損失概率，合理收取保費(fèi)。（3）損失的概率分布是可以被確定的 如果一種風(fēng)險(xiǎn)是可承保的，它的預(yù)期損失必須是能夠被計(jì)算的。也就是說，在一個(gè)合理的精確度以內(nèi)，損失的概率分布應(yīng)當(dāng)是可以確定的。保費(fèi)的計(jì)算是建立在對(duì)未來?yè)p失預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)之上的。（4）損失是可以確定和計(jì)量的 確定和計(jì)量的含義是指，發(fā)生的損失必須在時(shí)間和地點(diǎn)上可以被確定，在數(shù)量上可以被計(jì)量。保險(xiǎn)人可以用它來預(yù)測(cè)和計(jì)算未來的損失。（5）損失的發(fā)生具有偶然性 保險(xiǎn)人所承保的風(fēng)險(xiǎn)必須只包含發(fā)生損失的可能性，而不是確定性。即損失的發(fā)生是具有偶然性的。 要求損失的發(fā)生具有偶然性的原因有兩點(diǎn)：①為了防止道德風(fēng)險(xiǎn)和行為風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；②大數(shù)定律是保險(xiǎn)運(yùn)作的基礎(chǔ)，而大數(shù)定律的應(yīng)用以隨機(jī)（偶然）事件為前提。（6）特大災(zāi)難一般不會(huì)發(fā)生 當(dāng)保險(xiǎn)人承保了一組風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，從總體上來說，保險(xiǎn)標(biāo)的必然遭受損失，但遭受損失的保險(xiǎn)標(biāo)的所占總數(shù)的比例是很小的。正是基于這種預(yù)測(cè)，保險(xiǎn)才可能以每個(gè)投保人所繳納的、相對(duì)很小的保費(fèi)來彌補(bǔ)這個(gè)損失。 特大災(zāi)難特指兩種情況：①所有的或者大部分保險(xiǎn)標(biāo)的都面臨同樣的風(fēng)險(xiǎn)因素和發(fā)生同樣的風(fēng)險(xiǎn)事故；②保險(xiǎn)標(biāo)的的價(jià)值巨大，因此，損失一旦發(fā)生，其后果也是很嚴(yán)重的。 需要指出的是，在現(xiàn)實(shí)中，有些風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的似乎并不符合上述可保風(fēng)險(xiǎn)的定義，但它們?nèi)匀怀蔀榱吮槐ｋU(xiǎn)標(biāo)的。此外，隨著科學(xué)技術(shù)手段的發(fā)達(dá)和資本市場(chǎng)的成熟，一些原先被認(rèn)為是不可保的風(fēng)險(xiǎn)也成為了或者將可能成為可保風(fēng)險(xiǎn)。因此，我們應(yīng)當(dāng)辯證地理解可保風(fēng)險(xiǎn)這一概念，而不能將其絕對(duì)化。二、保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)學(xué)基礎(chǔ) 1．保險(xiǎn)需求（1）保險(xiǎn)需求的確定 對(duì)于消費(fèi)者而言，對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的購(gòu)買仍符合個(gè)人效用最大化原則。因此，要確定保險(xiǎn)需求的量，我們?nèi)匀豢梢越柚в煤瘮?shù)及期望值的概念。假設(shè)某人的效用函數(shù)為 U（W），預(yù)計(jì)會(huì)以P的概率發(fā)生 L的損失。該消費(fèi)者面對(duì)投保與不投保的選擇。①如果投保，他將向保險(xiǎn)公司繳納一定的保費(fèi)（這里假設(shè)是精算純保費(fèi)，即損失的期望值），并在損失發(fā)生時(shí)獲得L的賠付。其期望效用函數(shù)為：EU1=P·U（W-pL-L+L）+（1-P）·U（W-pL）=U（W-pL）=U[p（W-L）+（1-p）W]②如果不投保，則不需繳納保費(fèi)，損失發(fā)生時(shí)自己承擔(dān)。其期望效用為：EUNI=P·U（W-L）+（1-P）·U（W）③根據(jù)詹森不等式可知，EUNI<EU，。其經(jīng)濟(jì)含義是：a．只要保險(xiǎn)公司按照精算純費(fèi)率提供保險(xiǎn)產(chǎn)品，消費(fèi)者進(jìn)行充分投保后的期望效用就總是大于投保時(shí)的期望效用，數(shù)量 L即該消費(fèi)者在精算純保費(fèi)下的保險(xiǎn)需求。 b．保險(xiǎn)費(fèi)在精算純保費(fèi)之外存在一定的上升空間。高出的部分通常被稱作附加保費(fèi)，它和精算純保費(fèi)一起構(gòu)成保險(xiǎn)價(jià)格。（2）影響保險(xiǎn)需求的因素主要包括：①風(fēng)險(xiǎn)因素。風(fēng)險(xiǎn)是保險(xiǎn)存在的前提和基礎(chǔ)。保險(xiǎn)需求總量與風(fēng)險(xiǎn)總量之間存在正相關(guān)關(guān)系。②消費(fèi)者的效用函數(shù)。風(fēng)險(xiǎn)偏好者、風(fēng)險(xiǎn)中性者以及風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避者對(duì)于保險(xiǎn)產(chǎn)品會(huì)顯示出不同的態(tài)度。一般來講，風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避者有更大的保險(xiǎn)需求。③價(jià)格因素。在其他條件一定的情況下，保險(xiǎn)需求與保險(xiǎn)價(jià)格成反比。價(jià)格越高，需求越小；反之，價(jià)格越低，需求越大。④經(jīng)濟(jì)因素。包括兩個(gè)方面：a．消費(fèi)者的收入水平。經(jīng)驗(yàn)表明，在其他條件不變的情況下，保險(xiǎn)需求隨收入水平提高而不斷提高；b．利率。因?yàn)榇蠖鄶?shù)壽險(xiǎn)產(chǎn)品都帶有儲(chǔ)蓄的特性，人們?cè)谫?gòu)買時(shí)，無疑要與其他的儲(chǔ)蓄和投資工具進(jìn)行機(jī)會(huì)成本的比較。⑤人文社會(huì)環(huán)境因素。消費(fèi)者對(duì)保險(xiǎn)的認(rèn)知程度在很大程度上取決于其文化底蘊(yùn)和價(jià)值觀念。這種文化底蘊(yùn)和價(jià)值觀念與保險(xiǎn)的核心功能越相吻合，人們就越容易接受保險(xiǎn)，反之則反是。⑥政策因素。一國(guó)的收入分配、金融、財(cái)政以及社會(huì)保障政策等都會(huì)對(duì)保險(xiǎn)需求產(chǎn)生影響。2．保險(xiǎn)供給 保險(xiǎn)供給是指整個(gè)保險(xiǎn)業(yè)為社會(huì)提供的保險(xiǎn)產(chǎn)品總量，它同時(shí)受到宏觀與微觀經(jīng)濟(jì)因素的影響。（1）可保風(fēng)險(xiǎn)與保險(xiǎn)產(chǎn)品定價(jià)從供給方的角度來看，保險(xiǎn)人則應(yīng)根據(jù)自身利益來確定可以承保的風(fēng)險(xiǎn)的范圍，并在風(fēng)險(xiǎn)事故概率分布的基礎(chǔ)上確定保險(xiǎn)的價(jià)格及其保險(xiǎn)供給。（2）影響保險(xiǎn)供給的主要因素①社會(huì)可用于經(jīng)營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)的資本量 假定其他條件不變，經(jīng)營(yíng)資本與保險(xiǎn)供給能力成正相關(guān)關(guān)系。②整個(gè)社會(huì)對(duì)于保險(xiǎn)產(chǎn)品的市場(chǎng)容量，也即保險(xiǎn)需求 假定其他條件不變，一國(guó)的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)越好，消費(fèi)者的購(gòu)買力越強(qiáng)，人們對(duì)保險(xiǎn)的需求就越大。③保險(xiǎn)的市場(chǎng)價(jià)格 在其他條件不變的情況下，保險(xiǎn)供給與保險(xiǎn)市場(chǎng)價(jià)格成正比。④互補(bǔ)品與替代品的數(shù)量 互補(bǔ)品同保險(xiǎn)供給成正相關(guān)關(guān)系：保險(xiǎn)的互補(bǔ)品越多，保險(xiǎn)需求的增長(zhǎng)就越快。保險(xiǎn)替代品的數(shù)量與保險(xiǎn)供給成負(fù)相關(guān)關(guān)系：替代品越多，保險(xiǎn)需求的增長(zhǎng)相對(duì)越慢。⑤保險(xiǎn)人的經(jīng)營(yíng)技術(shù)和管理水平，包括組織機(jī)構(gòu)的效率 保險(xiǎn)的專業(yè)性、技術(shù)性很強(qiáng)，假定其他條件不變，保險(xiǎn)人的經(jīng)營(yíng)技術(shù)和管理能力越高，保險(xiǎn)的供給能力越強(qiáng)。⑥制度、政策環(huán)境 保險(xiǎn)業(yè)是一個(gè)極為特殊的行業(yè)，各國(guó)都對(duì)其有相對(duì)于其他行業(yè)更加嚴(yán)格的監(jiān)管。⑦保險(xiǎn)人才的數(shù)量和質(zhì)量 這里主要是指保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)所需的專門人才，保險(xiǎn)人才越充足，保險(xiǎn)供給的質(zhì)量就會(huì)越好。3．保險(xiǎn)市場(chǎng)中的供求規(guī)律（1）一般供求規(guī)律供求規(guī)律是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的自動(dòng)調(diào)節(jié)機(jī)制，它的一般含義是：當(dāng)市場(chǎng)上商品的供給與需求不能對(duì)接時(shí)，價(jià)格就會(huì)因之發(fā)生變化，價(jià)格的變化反過來影響商品的供求數(shù)量，使二者逐漸互相趨近，最終達(dá)到市場(chǎng)均衡。 供求規(guī)律具體體現(xiàn)在兩個(gè)方面：①當(dāng)商品供給大于需求時(shí)，價(jià)格會(huì)因之下降②當(dāng)商品供給小于需求時(shí)，價(jià)格會(huì)因之上升（2）供求規(guī)律在保險(xiǎn)業(yè)作用的特點(diǎn) 通常而言，一般商品市場(chǎng)的供求規(guī)律在保險(xiǎn)業(yè)也是適用的。但在供求規(guī)律作用的過程中，消費(fèi)者的心理因素或市場(chǎng)行為常常會(huì)導(dǎo)致供給需求曲線的變異，進(jìn)而導(dǎo)致不同的市場(chǎng)反應(yīng)。這主要是由逆選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)所引發(fā)的。4．逆選擇①逆向選擇的含義：潛在的保險(xiǎn)購(gòu)買者比保險(xiǎn)人具有更多關(guān)于個(gè)人損失傾向的信息，市場(chǎng)存在嚴(yán)重的信息不對(duì)稱。保險(xiǎn)購(gòu)買者運(yùn)用優(yōu)越的信息優(yōu)勢(shì)以獲取更低價(jià)格上的保險(xiǎn)產(chǎn)品的意圖和行為被稱為逆選擇。逆選擇的直接后果是保險(xiǎn)人無法針對(duì)不同類型的風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)的確定相應(yīng)的合適的保險(xiǎn)費(fèi)率。②逆向選擇的影響：投保人的行為造成的直接后果就是在保險(xiǎn)市場(chǎng)上充斥了高風(fēng)險(xiǎn)投保人，保險(xiǎn)人將發(fā)生虧損。如果保險(xiǎn)人了解到低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人不愿投保這一情況，就會(huì)取消純聯(lián)合費(fèi)率，代之以高的精算純費(fèi)率，這樣的話，市場(chǎng)上就只剩下高風(fēng)險(xiǎn)保單。在存在逆選擇現(xiàn)象時(shí)，最可能得到保險(xiǎn)的是高風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人，低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)人則很難在理想的費(fèi)率上得到保險(xiǎn)，從而在效用上將遭受一種凈損失。在市場(chǎng)供需關(guān)系上，逆選擇使得供求規(guī)律發(fā)生了一定程度的變異：一方面，保險(xiǎn)需求保持上升勢(shì)頭；另一方面，保險(xiǎn)供給則持續(xù)下降，供需出現(xiàn)了不平衡。與此同時(shí)，二者在數(shù)量上的背離程度反過來又刺激保險(xiǎn)價(jià)格的上升，進(jìn)一步導(dǎo)致供需的背離，這種發(fā)散型的循環(huán)使保險(xiǎn)市場(chǎng)最終無法達(dá)到均衡狀態(tài)。③消除逆向選擇的方法：由于逆選擇主要是由信息不對(duì)稱造成的，因此，保險(xiǎn)人面對(duì)投保人時(shí)總是力爭(zhēng)獲取有關(guān)保險(xiǎn)標(biāo)的的更多信息，以進(jìn)行有效的風(fēng)險(xiǎn)分類。獲取信息有多種方式，可以增加保單上的有關(guān)保險(xiǎn)標(biāo)的的明示項(xiàng)目，也可以設(shè)計(jì)巧妙的保險(xiǎn)合同使投保人進(jìn)行自我風(fēng)險(xiǎn)揭示．5．道德風(fēng)險(xiǎn)①道德風(fēng)險(xiǎn)：指?jìng)€(gè)人在得到保險(xiǎn)之后改變?nèi)粘Ｐ袨榈囊环N傾向。道德風(fēng)險(xiǎn)有事前和事后之分。事前道德風(fēng)險(xiǎn)是指，投保人得到保險(xiǎn)后就喪失了阻止損失的動(dòng)力。事后道德風(fēng)險(xiǎn)是指在損失發(fā)生后，被保險(xiǎn)人喪失減少損失、減輕損失程度的動(dòng)力。②存在道德風(fēng)險(xiǎn)的影響：a．投保人可能選擇寧愿自己小心也不愿投保，這個(gè)結(jié)論與前文提到的伯努利定理不同，伯努利定理是說在精算公平保費(fèi)條件下，投保時(shí)的期望效用總比不投保時(shí)的期望效用高，而此處卻說不投保時(shí)的期望效用高。這正是由于引入了道德風(fēng)險(xiǎn)，使得結(jié)果發(fā)生了偏離。b．投保人與保險(xiǎn)人的這種互動(dòng)反應(yīng)同樣影響了保險(xiǎn)市場(chǎng)的供求曲線。出于對(duì)道德風(fēng)險(xiǎn)的考慮，保險(xiǎn)人一般會(huì)定價(jià)太高，導(dǎo)致供過于求，而與此同時(shí)，高價(jià)格下確實(shí)集中了大部分最有可能產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)的保險(xiǎn)標(biāo)的，因此，這個(gè)價(jià)格又呈下降剛性。在這種情況下，經(jīng)常出現(xiàn)的問題就是，價(jià)格呈不斷上升的趨勢(shì)，但供給與需求卻分別呈正向與反向變化，二者的背離程度越來越大，同樣無法實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)的最終均衡。③消除道德風(fēng)險(xiǎn)的方法：由于產(chǎn)生道德風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵原因是被保險(xiǎn)人在避免道德風(fēng)險(xiǎn)的過程中需要額外發(fā)生成本，因此，保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)做出努力，使得被保險(xiǎn)人避免道德風(fēng)險(xiǎn)的邊際收益為正。這樣做的具體方法有，設(shè)立免賠額，共保、限額保險(xiǎn)以及費(fèi)率調(diào)整等。三、保險(xiǎn)業(yè)的產(chǎn)生與發(fā)展 1．保險(xiǎn)業(yè)的產(chǎn)生自從有人類社會(huì)存在，人們就一直在尋求防災(zāi)避禍的方法，以謀求生活的安定和經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。因此，救濟(jì)后備以及互助保險(xiǎn)的意識(shí)和思想，早在古代就已經(jīng)出現(xiàn)。但是真正意義上的保險(xiǎn)制度卻形成于近代，是資本主義發(fā)展的產(chǎn)物。從保險(xiǎn)發(fā)展的歷史來看，財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)先于人身保險(xiǎn)，海上保險(xiǎn)早于陸上保險(xiǎn)。（1）海上保險(xiǎn) 近代保險(xiǎn)制度的發(fā)展是從海上保險(xiǎn)開始的。 有共同海損說、合伙經(jīng)營(yíng)說、家族團(tuán)體說和海上借貸說四種。其中，大多數(shù)學(xué)者認(rèn)為海上借貸是海上保險(xiǎn)的前身，而海上借貸最初又起源于中世紀(jì)意大利和地中海沿岸的城市中所盛行的商業(yè)抵押習(xí)慣，即冒險(xiǎn)借貸。（2）火災(zāi)保險(xiǎn)繼海上保險(xiǎn)制度之后所形成的是火災(zāi)保險(xiǎn)制度。近代火災(zāi)保險(xiǎn)起源于英國(guó)。 l666年9月2日，倫敦市皇家面包店由于烘爐過熱而起火?；馂?zāi)失去控制，燃燒了 5天5夜，這一場(chǎng)大火，使人們意識(shí)到了補(bǔ)償火災(zāi)損失的重要性。l667年，設(shè)立了世界上第一家火災(zāi)保險(xiǎn)公司。（3）人壽保險(xiǎn)根據(jù)發(fā)展的完善程度，人壽保險(xiǎn)的歷史可以分為三個(gè)時(shí)期：萌芽形式時(shí)期、初級(jí)形式時(shí)期和現(xiàn)代形式時(shí)期。現(xiàn)代人壽保險(xiǎn)的出現(xiàn)較火災(zāi)保險(xiǎn)要晚。①萌芽時(shí)期的人壽保險(xiǎn)主要是指古代一些國(guó)家中某些類似人身保險(xiǎn)的原始互助形式。這些組織以互助的方式來分擔(dān)人們所遇到的困難，像支付喪葬費(fèi)用、救濟(jì)費(fèi)用等。②隨著商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，應(yīng)付人身風(fēng)險(xiǎn)的組織形式逐漸由互助形式轉(zhuǎn)化為經(jīng)營(yíng)形式。由一個(gè)經(jīng)營(yíng)者負(fù)責(zé)組織應(yīng)付人身風(fēng)險(xiǎn)的后備基金，在參加者與經(jīng)營(yíng)者之間直接發(fā)生債權(quán)債務(wù)關(guān)系，而在參加者之間則不直接發(fā)生關(guān)系。③現(xiàn)代人壽保險(xiǎn)制度的形成，與死亡率的精確計(jì)算密切相關(guān)。 1762年，英國(guó)成立了世界上第一家人壽保險(xiǎn)公司——倫敦公平保險(xiǎn)公司，標(biāo)志著現(xiàn)代人壽保險(xiǎn)制度的形成。2．現(xiàn)代保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展（1）保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的特點(diǎn)：①隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)、經(jīng)濟(jì)規(guī)模的擴(kuò)大而增加其供給 從根本上來說，保險(xiǎn)供給的增加源于保險(xiǎn)需求的增加。而需求的增加與國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展密切相關(guān)。 a．隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展、經(jīng)濟(jì)規(guī)模的擴(kuò)大，消費(fèi)者的平均收入水平將提高，并增大消費(fèi)后的剩余，由此提高保險(xiǎn)的現(xiàn)實(shí)購(gòu)買能力。 b．其次，國(guó)民經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)將導(dǎo)致消費(fèi)者現(xiàn)有財(cái)富量的增長(zhǎng)，并由此導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)載體增多，風(fēng)險(xiǎn)總量提高，從而使消費(fèi)者增加對(duì)保險(xiǎn)的需求。②隨著風(fēng)險(xiǎn)種類的增加而擴(kuò)大其險(xiǎn)種18世紀(jì)60年代始于英國(guó)的產(chǎn)業(yè)革命一方面大大促進(jìn)了社會(huì)生產(chǎn)力的發(fā)展，另一方面也使社會(huì)的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)由以自然風(fēng)險(xiǎn)為主發(fā)展成為既有自然風(fēng)險(xiǎn)、又有人為風(fēng)險(xiǎn)，既有經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)、又有政治風(fēng)險(xiǎn)，既有基本風(fēng)險(xiǎn)、又有特定風(fēng)險(xiǎn)，既有純粹風(fēng)險(xiǎn)、又有投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)等多種風(fēng)險(xiǎn)并存的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)。為了有效地控制和處理風(fēng)險(xiǎn)，出現(xiàn)了近代保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展與繁榮，特別是險(xiǎn)種的擴(kuò)大③為滿足投保人的需求而不斷改進(jìn)保單的設(shè)計(jì) 為了滿足投保人需求的多樣性并應(yīng)付不確定性，保險(xiǎn)人增加了保單的靈活變通性。④隨著需求層次的提高，產(chǎn)品功能不斷擴(kuò)展像其他許多商品的內(nèi)涵有一個(gè)逐漸擴(kuò)展的過程一樣，保險(xiǎn)這種產(chǎn)品也經(jīng)歷了一個(gè)擴(kuò)展的過程：即從單純的保障，再到儲(chǔ)蓄和投資。⑤隨著經(jīng)濟(jì)生活的復(fù)雜化，保險(xiǎn)人不斷擴(kuò)大保障的范圍 現(xiàn)代社會(huì)的一個(gè)重要特點(diǎn)是，經(jīng)濟(jì)生活的復(fù)雜程度和相關(guān)程度都大大提高，由此導(dǎo)致保險(xiǎn)人不斷擴(kuò)大保障的范圍。⑥保險(xiǎn)金額日益巨大，保險(xiǎn)索賠額增多⑦再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)迅速發(fā)展，保險(xiǎn)業(yè)日趨國(guó)際化 隨著高新技術(shù)的高度發(fā)展和生產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)大，出現(xiàn)了越來越多的價(jià)值巨大的保險(xiǎn)標(biāo)的。由于單一的保險(xiǎn)公司難以承擔(dān)起如此巨額的保險(xiǎn)責(zé)任，于是，以分散風(fēng)險(xiǎn)為重要特征的再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)隨之發(fā)展起來。再保險(xiǎn)的發(fā)展加強(qiáng)了國(guó)內(nèi)外保險(xiǎn)公司之間的聯(lián)系，使保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展出現(xiàn)了國(guó)際化的趨勢(shì)。⑧保險(xiǎn)業(yè)的金融中介功能日益增強(qiáng) 保險(xiǎn)業(yè)在其發(fā)展過程中，除了始終發(fā)揮其經(jīng)濟(jì)保障作用以外，還逐步演變出了金融中介的功能。在許多市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的國(guó)家，保險(xiǎn)公司已經(jīng)成為重要的非銀行金融機(jī)構(gòu)，成為資本市場(chǎng)上的一個(gè)重要的機(jī)構(gòu)投資者。保險(xiǎn)融資功能的形成和完善，極大地促進(jìn)了社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。（2）保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的動(dòng)因近現(xiàn)代保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展已有幾百年的歷史了，并且仍然表現(xiàn)出很強(qiáng)的增長(zhǎng)勢(shì)頭?？梢詮纳鐣?huì)、個(gè)人、廠商三個(gè)角度來分析保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的動(dòng)因。①社會(huì)對(duì)保險(xiǎn)的需要?dú)v史發(fā)展的實(shí)踐表明，保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重要的促進(jìn)作用，這主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：a．促使資源得到最優(yōu)配置，提高經(jīng)濟(jì)效率。保險(xiǎn)避免了每個(gè)消費(fèi)者或企業(yè)為了預(yù)防未來不確定損失的發(fā)生而建立自己的“風(fēng)險(xiǎn)基金”所造成的大量資金的閑置，從而使有限的資源可以得到最優(yōu)配置和有效利用，提高經(jīng)濟(jì)效率。b．為其他部門經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供大量資本。由于保險(xiǎn)公司各項(xiàng)保費(fèi)的收取和賠付在時(shí)間上和數(shù)量上存在著差異，使得保險(xiǎn)公司將大量資金用于投資成為可能。c．促使科技轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)的生產(chǎn)力。保險(xiǎn)公司能夠?yàn)樾驴萍嫉陌l(fā)明和應(yīng)用提供保險(xiǎn)保障，無疑將會(huì)大大促使大量的高、新、尖技術(shù)轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)的生產(chǎn)力，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)快速增長(zhǎng)。d．促進(jìn)國(guó)際貿(mào)易的發(fā)展。出口商投保出口信用保險(xiǎn)，無疑將會(huì)大大增強(qiáng)其產(chǎn)品的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)出口的增加。這一點(diǎn)對(duì)于外匯和資金都很匱乏的發(fā)展中國(guó)家來說顯得尤為重要。e．為經(jīng)濟(jì)發(fā)展創(chuàng)造穩(wěn)定的環(huán)境。保險(xiǎn)通過承諾對(duì)保險(xiǎn)責(zé)任范圍內(nèi)的損失進(jìn)行補(bǔ)償，一方面能夠使被保險(xiǎn)人恢復(fù)到損失前的經(jīng)濟(jì)狀況，另一方面也大大減少了投保人的憂慮和不確定性，從而能夠更好地工作和生活，提高生活質(zhì)量。②個(gè)人對(duì)保險(xiǎn)的需要個(gè)人對(duì)保險(xiǎn)的需求主要來自兩個(gè)方面：a．是進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避，降低由不確定性給人們帶來的擔(dān)憂；b．是進(jìn)行個(gè)人理財(cái)計(jì)劃，由此對(duì)個(gè)人的金融資產(chǎn)在其一生中進(jìn)行合理的分配。③廠商對(duì)保險(xiǎn)的需要包括各式險(xiǎn)種在內(nèi)的企業(yè)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)、產(chǎn)品責(zé)任保險(xiǎn)、個(gè)人壽險(xiǎn)、雇員津貼保險(xiǎn)、雇主責(zé)任保險(xiǎn)等能夠?yàn)槠髽I(yè)提供必要的資金，保證其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)正常進(jìn)行。（3）保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)從世界范圍來看，保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展已經(jīng)并將繼續(xù)呈現(xiàn)如下特點(diǎn)：①隨著社會(huì)的進(jìn)步和科技手段的不斷完善，一些過去一直存在，但沒有為人們所意識(shí)到的風(fēng)險(xiǎn)將會(huì)逐漸為人們所認(rèn)識(shí)；可保風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)容和范圍也將不斷發(fā)生變化，適應(yīng)人們不斷變化的需要的險(xiǎn)種將不斷由保險(xiǎn)人設(shè)計(jì)出來。②隨著高科技的不斷發(fā)展，一些新的風(fēng)險(xiǎn)也將隨之產(chǎn)生，因此，高技術(shù)性的新險(xiǎn)種必將不斷出現(xiàn)③隨著生活節(jié)奏的加快和效率觀念的更新，既便利投保人投保，又有利于經(jīng)營(yíng)者經(jīng)營(yíng)的綜合保險(xiǎn)將日漸盛行，金融一體化的趨勢(shì)也會(huì)越來越明顯。④為了在更大范圍內(nèi)轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，在再保險(xiǎn)業(yè)務(wù)不斷創(chuàng)新發(fā)展的基礎(chǔ)上，包括保險(xiǎn)期貨、保險(xiǎn)期權(quán)、自保公司等在內(nèi)的另類風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式將得到更快地發(fā)展，由此，保險(xiǎn)業(yè)與資本市場(chǎng)的聯(lián)系也將更加緊密。四、保險(xiǎn)的基本分類．根據(jù)不同的標(biāo)準(zhǔn)，我們可以將其分為若干類型。這里主要使用以下五個(gè)標(biāo)準(zhǔn)：保險(xiǎn)標(biāo)的；被保險(xiǎn)人；實(shí)施的形式；業(yè)務(wù)承保的方式；營(yíng)利與否。1．人身保險(xiǎn)、財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和責(zé)任保險(xiǎn)根據(jù)保險(xiǎn)標(biāo)的的不同，保險(xiǎn)可分為財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)、人身保險(xiǎn)和責(zé)任保險(xiǎn)：1）人身保險(xiǎn)是以人的生命、身體或健康作為保險(xiǎn)標(biāo)的的保險(xiǎn)。2）財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)是以物或其他財(cái)產(chǎn)利益為標(biāo)的的保險(xiǎn)。廣義的財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)包括有形財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和無形財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)。3）責(zé)任保險(xiǎn)是以被保險(xiǎn)人的民事?lián)p害賠償責(zé)任為保險(xiǎn)標(biāo)的的保險(xiǎn)。2．個(gè)人保險(xiǎn)與商務(wù)保險(xiǎn) 根據(jù)被保險(xiǎn)人的不同，保險(xiǎn)可分為個(gè)人保險(xiǎn)和商務(wù)保險(xiǎn)。1）個(gè)人保險(xiǎn)是以個(gè)人或家庭的財(cái)產(chǎn)、生命、健康等作為保險(xiǎn)標(biāo)的的保險(xiǎn)。在這個(gè)項(xiàng)下，包括個(gè)人或家庭所面臨的各種財(cái)產(chǎn)、生命和身體、責(zé)任賠償?shù)葥p失。2）商務(wù)保險(xiǎn)是以工廠、商店等經(jīng)營(yíng)單位的財(cái)產(chǎn)、責(zé)任等作為保險(xiǎn)標(biāo)的的保險(xiǎn)。3．強(qiáng)制保險(xiǎn)與自愿保險(xiǎn) 根據(jù)保險(xiǎn)實(shí)施形式的不同，保險(xiǎn)可分為強(qiáng)制保險(xiǎn)和自愿保險(xiǎn)。1）強(qiáng)制保險(xiǎn)又稱法定保險(xiǎn)，它是由國(guó)家頒布法令強(qiáng)制被保險(xiǎn)人參加的保險(xiǎn)。2）自愿保險(xiǎn)是在自愿協(xié)商的基礎(chǔ)上，由當(dāng)事人訂立保險(xiǎn)合同而實(shí)現(xiàn)的保險(xiǎn)。4．原保險(xiǎn)與再保險(xiǎn) 根據(jù)業(yè)務(wù)承保方式的不同，保險(xiǎn)可分為原保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)。1）原保險(xiǎn)是指保險(xiǎn)人對(duì)被保險(xiǎn)人因保險(xiǎn)事故所致的損失承擔(dān)直接的、原始的賠償責(zé)任的保險(xiǎn)。2）再保險(xiǎn)是原保險(xiǎn)人以其所承保的風(fēng)險(xiǎn)，再向其他保險(xiǎn)人進(jìn)行投保，并與之共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的保險(xiǎn)。5．商業(yè)保險(xiǎn)與社會(huì)保險(xiǎn) 根據(jù)是否以營(yíng)利為目的，保險(xiǎn)可分為商業(yè)保險(xiǎn)和社會(huì)保險(xiǎn)。（1）商業(yè)保險(xiǎn)是以營(yíng)利為目的的保險(xiǎn)。（2）社會(huì)保險(xiǎn)是不以營(yíng)利為目的的保險(xiǎn)。 用表2-1將上述分類作以歸納：表2-1 根據(jù)不同標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行的保險(xiǎn)分類標(biāo)準(zhǔn) 分類保險(xiǎn)標(biāo)的 財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn) 人身保險(xiǎn) 責(zé)任保險(xiǎn)被保險(xiǎn)人 個(gè)人保險(xiǎn) 商務(wù)保險(xiǎn)實(shí)施形式 強(qiáng)制保險(xiǎn) 自愿保險(xiǎn)業(yè)務(wù)承保的方式 原保險(xiǎn) 再保險(xiǎn)是否以營(yíng)利為目的 商業(yè)保險(xiǎn) 社會(huì)保險(xiǎn)課后習(xí)題詳解1．為什么可保風(fēng)險(xiǎn)的理想條件之一是不會(huì)發(fā)生特大災(zāi)難事故？答：當(dāng)保險(xiǎn)人承保了一組風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，它預(yù)測(cè)，從總體上來說，保險(xiǎn)標(biāo)的必然遭受損失，但遭受損失的保險(xiǎn)標(biāo)的所占總數(shù)的比例