第三章消費者行為理論第一節(jié)消費者均衡一、消費者偏好、無差異曲線與效用1．無差異曲線

（1）無差異曲線的概念無差異曲線（IndifferenceCurves）也稱之為等效用線，是表示能給消費者帶來同等程度滿足的兩種商品的不同數(shù)量組合點的變化軌跡。

圖3-1無差異曲線如圖3-1所示，橫軸表示商品的數(shù)量，縱軸表示商品的數(shù)量，該曲線上的點表示商品和商品的各種組合給該消費者帶來的滿足程度都是一樣的。精算師考試網官方總站：圣才學習網

（2）無差異曲線的四個特征第一，無差異曲線自左向右下方傾斜。商品和商品的既定組合代表著消費者既定的滿足程度，一般情況下，當減少一定量的商品時，消費者的滿足程度就會下降，為保持原有的滿足程度不變，就必須增加一定量的商品。第二，位置越高或距離原點越遠的無差異曲線所代表的消費者的滿足程度越高。第三，任何兩條無差異曲線不能相交。

圖3-2假定無差異曲線相交而產生的矛盾如圖3-2所示，A、B是兩條無差異曲線，假定它們相交于1點，這表明在組合1，無論對無差異曲線A還是無差異曲線B來說，都提供同等程度的滿足，然而，在無差異曲線B上，商品組合1與商品組合3提供同等程度的滿足，而在無差異曲線A上，商品組合1與商品組合2也提供同等程度的滿足，這樣，商品組合2與商品組合3也一定提供同等程度的滿足。但是，由于商品組合3所包含的兩種商品的數(shù)量都多于商品組合2，所以商品組合3所提供的效用一定會大于商品組合2，這顯然是矛盾的。由此可見，只要消費者的偏好是可以傳遞的，無差異曲線就不可能相交。第四，無差異曲線通常都凸向原點。無差異曲線的形狀，是由邊際替代率遞減規(guī)律所決定的。由于邊際替代率遞減，對應的無差異曲線通常都凸向原點，即斜率的絕對值是遞減的。

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2．效用及邊際效用

（1）效用在以消費者偏好為基礎的消費者行為理論中，效用僅僅看作是描述偏好的一種方法（Utilityisseenonlyasawaytodescribepreferences）。也就是說，消費束的效用大于消費束的效用，意味著對消費束的偏好超過對消費束的偏好?？捎萌缦碌男в煤瘮?shù)形式表示個人的偏好：其中，、……分別表示一個時期消費的每一種商品的數(shù)量。

（2）邊際效用根據上述公式，商品的邊際效用可以表示為：的邊際效用=的邊際效用是當擁有的其他商品不變，增加1微量所獲得的額外效用。顯然，邊際效用的值取決于偏導的值，而偏導的值取決于個人消費商品的數(shù)量。精算師考試網官方總站：圣才學習網

二、序數(shù)排列和基數(shù)排列1．序數(shù)排列序數(shù)排列（OrdinalRanking）將無差異曲線按照偏好程度由高向低排列，但它并沒有表明一條無差異曲線上的商品組合在多大程度上比另一條無差異曲線上的商品組合更受到偏好。序數(shù)效用論者認為，效用只能用序數(shù)（即第一、第二、第三等）來度量，就是說，消費者只能根據各種商品組合對其滿足程度順序加以排列，而不能確切地說出各種商品組合的效用到底是多少。

2．基數(shù)排列

19世紀和20世紀初期，經濟學家普遍使用基數(shù)效用的概念，認為對個人偏好能夠方便地進行量化或者以基數(shù)單位加以度量，從而能夠進行基數(shù)排列?；鶖?shù)效用論者認為，效用的大小可以用基數(shù)（1、2、3…）來衡量并加總求和。精算師考試網官方總站：圣才學習網

【例3.1】商品的需求價格由（）決定。[2008年真題]

A．消費者的收入

B．消費者的偏好

C．該商品的邊際效用

D．該商品的平均成本

E．該商品的邊際成本【答案】C【解析】基數(shù)效用論者認為，商品的需求價格取決于商品的邊際效用。具體地說，如果某一單位的某種商品的邊際效用越大，則消費者為購買這一單位的該種商品所愿意支付的最高價格就越高；反之，如果某一單位的某種商品的邊際效用越小，則消費者為購買這一單位的該種商品所愿意支付的最高價格就越低。精算師考試網官方總站：圣才學習網

三、邊際替代率

1．邊際替代率的概念邊際替代率（MarginalRateofSubstitution，）被定義為：為了維持原有的滿足程度不變，消費者為增加一單位商品而必須放棄的商品的數(shù)量，用公式表示為：表示消費者用商品替代商品的邊際替代率，和分別表示商品的減少量和商品的增加量。前面加負號，只是一個技術上的處理，使邊際替代率為正數(shù)。

2．邊際替代率遞減規(guī)律邊際替代率遞減規(guī)律是指：在維持效用水平不變的前提下，隨著一種商品的消費數(shù)量的連續(xù)增加，消費者為得到每一單位的這種商品所需要放棄的另一種商品的消費數(shù)量是遞減的。從幾何意義上講，由于商品的邊際替代率就是無差異曲線的斜率的絕對值，所以，邊際替代率遞減規(guī)律決定了無差異曲線的斜率的絕對值是遞減的，即無差異曲線是凸向原點的，如圖3-3所示。圖3-3無差異曲線凸向原點

精算師考試網官方總站：圣才學習網四、完全替代品與完全互補品1．完全替代品完全替代品指兩種商品之間的替代比例是固定不變的情況。在完全替代的情況下，兩商品之間的邊際替代率就是一個常數(shù)，相應的無差異曲線是一條斜率不變的直線，向下傾斜。

2．完全互補品

完全互補品指兩種商品必須按固定不變的比例同時被使用的情況。在完全互補的情況下，相應的無差異曲線為直角形狀。

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五、消費者均衡

消費者均衡（ConsumerEquilibrium）是指消費者一旦實現(xiàn)了效用最大化，其決策行為就不會再改變的一種狀態(tài)。

1．預算線（1）預算線的概念預算線（BudgetLine）也稱之為收入線或消費可能線，或等支出線，它表示消費者用同一收入按既定價格、所能購買的商品和商品的不同數(shù)量的各種組合點的變化軌跡，如圖3-4所示。圖3-4預算線假定以表示消費者的既定收入，以和分別表示商品和商品的價格，以和分別表示商品1和商品2的數(shù)量，那么，相應的預算等式為：該預算線的斜率為，它的經濟學含義是：市場愿意用商品來“替代”商品的比率。精算師考試網官方總站：圣才學習網

（2）收入變化當商品的價格不變時，貨幣收入的增加將使預算線的截距增大，貨幣收入的減少將使預算線的截距減小，但在這兩種情況下，預算線的斜率都不會發(fā)生變化，如圖3-5所示。圖3-5收入變化對預算線的影響

（3）價格變化當貨幣收入和一種商品的價格保持不變時，另一種商品價格發(fā)生變化，使得預算線變得更加平坦或陡峭。

圖3-6商品的價格變化對預算線的影響如圖3-6所示，如果表示沒有變化之前的預算線，那么，和則分別表示提高和下降后的預算線。精算師考試網官方總站：圣才學習網

2．消費者均衡的條件

只有當消費者把其全部收入在商品和商品之間作了這樣的分配，使商品替代商品的邊際替代率等于商品與商品的價格比率時，消費者才達到均衡狀態(tài)，即應滿足。證明如下：由于同一條無差異曲線上所有商品和商品的組合都能給消費者帶來同等程度的滿足，所以，當消費者沿著同一條無差異曲線移動時，由增加一單位所增加的效用，一定等于由于減少相應的所減少的效用，即：這樣，商品對商品的邊際替代率就可以寫為：又有：進一步可以得：從上式可以看出，消費者要實現(xiàn)效用最大化，必須使花在每一種商品上的最后一單位貨幣所帶來的邊際效用都相等。精算師考試網官方總站：圣才學習網

3．邊角解如果無差異曲線雖然凸向原點，但在任何地方都比預算線陡峭或平坦，或者如果無差異曲線凹向原點，而不是凸向原點（這意味著將不是遞減而是遞增），那么消費者只有將其全部收入都花在商品或商品上，才能實現(xiàn)效用最大。

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六、貨幣收入變化的影響1．收入—消費曲線

收入—消費曲線表示在消費者偏好和商品價格不變的情況下，各種不同的收入所能買到的兩種商品的各種均衡組合點的變化軌跡，它表示消費者收入變化時的商品消費量和滿足水平的變動。

圖3-7貨幣收入的變化對消費者均衡的影響

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2．恩格爾曲線收入—消費曲線可以用來推導恩格爾曲線（EngelCurves），后者表示的是某種商品的均衡購買量與收入水平的關系。圖3-8有關商品的恩格爾曲線圖3-9不同形狀的恩格爾曲線恩格爾曲線的形狀取決于特定商品的性質、消費者的偏好以及保持不變的價格水平。圖3-9（a）中的恩格爾曲線表明，商品的消費量隨收入的增加而增加，但其增長率是遞減的。一般來講，生活必需品的需求量和收入之間的關系就是如此。圖3-9（b）中的恩格爾曲線則表明，商品的消費量也隨收入的增加而增加，但其增長率是遞增的。一般地說，高檔消費品與收入之間的關系便是如此。精算師考試網官方總站：圣才學習網

3．恩格爾定律

一個國家（或一個家庭）在食品上的支出占其收入的比重標志著這個國家（或家庭）的富裕程度，較富裕的國家的食品支出在其收入中所占的比重小于較貧困的國家。

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七、價格變化的影響1．價格—消費曲線

價格—消費曲線是在消費者的偏好、貨幣收入以及其他商品價格不變的條件下，與某一種商品的不同價格水平相聯(lián)系的消費者效用最大化的均衡點的軌跡，如圖3-10所示。圖3-10商品的價格變化對消費者均衡的影響

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2．替代效應和收入效應

價格變動對消費者均衡的影響被稱做價格變動的總效應，它從概念上可以分解為替代效應和收入效應。圖3-11替代效應與收入效應如圖3-11所示，由于商品的價格下降，對商品的需求量由增加到，，即為價格變動的總效應。

替代效應：從原來的均衡點到與假想的預算線（補償預算線）相對應的均衡點的移動，或者說，當滿足水平保持不變時，由價格變化所引起的商品的需求量的變化，即為替代效應。圖3-11中，替代效應為。

收入效應：在所有的價格都保持不變時，完全由實際收入的變動所引起的商品的需求量的變動。在圖3-11中，商品價格下降所引起的收入效應就是。由商品價格下降所產生的總效應等于替代效應與收入效應之和，即。

精算師考試網官方總站：圣才學習網一般而言，替代效應總是負的，就是說，在實際收入保持不變的情況下，商品的價格與商品的消費量（或需求量）成反方向變動。而收入效應在大多數(shù)情況下是正的，也就是說，實際收入的變動與商品消費量的變動方向相同。但在有些情況下，收入效應為零或為負，就是說，實際收入的變動對商品消費量沒有影響或與商品消費量的變動方向相反。收入效應大于或等于零的商品，通常被稱作正常商品，收入效應為負的商品則被稱作低檔商品。當價格變動的總效應為負時，這種商品就是所謂的吉芬商品。

【例3.2】當吉芬商品的價格上升時，應該有（）。[2008年真題]

A．替代效應為正值，收入效應為負值，且前者的作用小于后者

B．替代效應為負值，收入效應為正值，且前者的作用小于后者

C．替代效應為負值，收入效應為正值，且前者的作用大于后者

D．替代效應為正值，收入效應為負值，且前者的作用大于后者

E．以上都不正確

【答案】B【解析】吉芬商品是一種特殊的低檔商品。作為低檔商品，吉芬商品的替代效應與價格成反方向的變動，收入效應則與價格成同方向的變動。吉芬商品的特殊性就在于：它的收入效應的作用很大，以至于超過了替代效應的作用，從而使得總效應與價格成同方向的變動。精算師考試網官方總站：圣才學習網

八、消費者剩余

消費者剩余（ConsumerSurplus）是指消費者為一定量的某種商品愿意支付的價格和他實際支付的價格之間的差額。圖3-12消費者剩余如圖3-12所示，該消費者愿意為單位商品支付的全部價格為，而他實際支付的價格為，二者的差額即，這就是消費者剩余。另外，當商品價格由上升為，消費者剩余就由原來的減少為；當商品價格由原來的下降為，則消費者剩余就由原來的增加為。

精算師考試網官方總站：圣才學習網第二節(jié)不確定條件下的消費者選擇一、風險描述

期望值是對不確定事件所有可能結果的一個加權平均，而權數(shù)正是每種結果發(fā)生的概率。期望值反映了總體趨勢，即平均結果。方差是離差（實際值與期望值之差）平方的平均值，而標準差是方差的平方根。

二、風險偏好

預期效用（ExpectedUtility，）是各種結果下所得效用的加權平均，其權數(shù)為各種結果發(fā)生的概率。用公式表示為：其中，和分別為和發(fā)生的概率。

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三、消費者對風險的態(tài)度1．風險規(guī)避者

風險規(guī)避者指那些在期望收入相同的工作中，更愿意選擇確定性收入工作的人們（他們的收入邊際效用往往遞減），這也就是大多數(shù)人對風險的態(tài)度。圖3-13風險規(guī)避圖3-13適用于一位風險規(guī)避型的人。假設他可以選擇一份有2萬美元固定收入的工作，也可選擇一份有0.5的概率為3萬美元收入、0.5的概率為1萬美元收入的工作（期望收入同樣為2萬美元）。如圖3-13所示，不固定收入給他帶來的預期效用為14，表示為C點，它是A點（10）和B點（18）效用的平均值。在沒有風險的確定收入為2萬美元時，效用水平為16，表示為D點，很顯然，這要高于具有風險的工作給他帶來的預期效用。

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2．風險中性

一個風險中性者對于具有