(1l=J:新版）證券從業(yè)考試金融市場基礎(chǔ)

知識綜合考點習(xí)題及答案

1.優(yōu)先股根據(jù)不同的附加條件，可以分為（）。［2013年12月真題］

I.股息率可調(diào)整優(yōu)先股票和股息率固定優(yōu)先股票

II.參與優(yōu)先股票和非參與優(yōu)先股票

III.可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票和不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票

IV.可贖回優(yōu)先股票和不可贖回優(yōu)先股票

A.I>III

B.II、III

C.I、II.IV

D.I、II、HI、IV

【答案】：D

【解析】：

優(yōu)先股票根據(jù)不同的附加條件，大致可以分成以下幾類：①可累積優(yōu)

先股票和非累積優(yōu)先股票；②參與優(yōu)先股票和非參與優(yōu)先股票；③可

轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票和不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票；④可贖回優(yōu)先股票和不可贖回優(yōu)

先股票；⑤股息率可調(diào)整優(yōu)先股票和股息率固定優(yōu)先股票。

2.證券化基礎(chǔ)資產(chǎn)的原始所有者是（）。［2017年6月真題］

A.資金和資產(chǎn)存管機構(gòu)

B.承銷人

C.發(fā)起人

D.證券化產(chǎn)品投資者

【答案】：C

【解析】：

資產(chǎn)證券化是指以特定現(xiàn)金流或特定資產(chǎn)組合為支持，發(fā)行可交易證

券的一種融資形式。與傳統(tǒng)的證券發(fā)行是以企業(yè)為基礎(chǔ)不同，資產(chǎn)證

券化是以特定的資產(chǎn)池為基礎(chǔ)發(fā)行證券。資產(chǎn)證券化的發(fā)起人是資產(chǎn)

證券化的起點，是基礎(chǔ)資產(chǎn)的原始權(quán)益人，也是基礎(chǔ)資產(chǎn)的賣方。

3.銀行間債券市場是指商業(yè)銀行、農(nóng)村信用聯(lián)社、保險公司、證券公

司等金融機構(gòu)以及一些非金融機構(gòu)合格投資人通過（）進行債券買

賣和回購的市場。

A.北京金融資產(chǎn)交易所

B.上海證券交易所

C.深圳證券交易所

D.證券登記結(jié)算機構(gòu)

【答案】：A

【解析】：

銀行間債券市場，是指依托于中國外匯交易中心暨全國銀行間同業(yè)拆

借中心和中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司的，包括商業(yè)銀行、農(nóng)村信

用聯(lián)社、保險公司、證券公司等金融機構(gòu)以及一些非金融機構(gòu)合格投

資人通過北京金融資產(chǎn)交易所進行債券買賣和回購的市場。

4.下列有關(guān)國有股權(quán)界定的表述，正確的有（）。［2013年6月真題］

I.國家授權(quán)投資的機構(gòu)或部門直接向新設(shè)成立的股份公司投資形成

的股份界定為國家股

II.有權(quán)代表國家投資的機構(gòu)或部門直接設(shè)立的國有企業(yè)以其部分資

產(chǎn)（連同部分負債）改建為股份公司的界定為國家股

III.國有企業(yè)（行業(yè)性總公司和具有政府行政管理職的公司除外）或

國有企業(yè)（集團公司）的全資子企業(yè)（子公司）和控股子企業(yè)（控股

子公司），以其依法占用的法人資產(chǎn)直接向新設(shè)立的股份公司投資入

股形成的股份，界定為國有法人股

IV.有權(quán)代表國家投資的機構(gòu)或部門直接設(shè)立的國有企業(yè)以其全部資

產(chǎn)改建為股份有限公司的，原企業(yè)應(yīng)予撤銷，原企業(yè)的國家凈資產(chǎn)折

成的股份界定為國家股

A.I.III

B.I、II、IV

C.II.III

D.I、II、HI、IV

【答案】：D

【解析】：

設(shè)立股份公司時.，股權(quán)界定應(yīng)區(qū)分改組設(shè)立和新設(shè)立兩種不同情況，

n、w兩項為國有企業(yè)改組為股份公司時的股權(quán)界定的其中兩種情

況；I、m兩項為新設(shè)立的股份公司的股權(quán)界定。

5.證券發(fā)行市場又稱（）。［2018年3月真題］

A.次級市場

B.流通市場

C.二級市場

D.一級市場

【答案】：D

【解析】：

一級市場是新金融資產(chǎn)的發(fā)行市場，例如股票和債券的發(fā)行市場。一

級市場的主要功能是籌資，發(fā)行人通過新證券的公開或定向發(fā)行獲得

資金，購買方則獲得相應(yīng)的金融資產(chǎn)（股票或債券）。

6.我國證券公司債券（）。［2014年6月真題］

I.不屬于金融債券

II.約定在一定期限內(nèi)還本付息

III.包括證券公司短期融資券

IV.由證券公司依法發(fā)行

A.I、n、in

B.I、n、iv

c.i、in、iv

D.n、in、iv

【答案】：D

【解析】：

證券公司債券是指證券公司依法發(fā)行的、約定在一定期限內(nèi)還本付息

的有價證券，屬于金融債券。證券公司債券包括普通債券、短期融資

券和次級債務(wù)。

7.在我國，H股、N股、S股、L股是（）的簡稱。［2017年6月真題］

A.社會公眾股

B.境內(nèi)上市外資股

C.境外上市外資股

D.紅籌股

【答案】：C

【解析】：

H股、N股、S股、L股均是外資股，其中H股是指注冊地在我國內(nèi)

地、上市地在我國香港的外資股。香港的英文是HONG-KONG,取其

首字母。類似地，紐約的第一個英文字母是N,新加坡的第一個英文

字母是S,倫敦的第一個英文字母是L。

8.股東大會作出普通決議必須經(jīng)出席會議的股東所持表決權(quán)（）以

上通過。

A.三分之一

B.三分之二

C.全部

D.半數(shù)

【答案】：D

【解析】：

股東大會作出決議，必須經(jīng)出席會議的股東所持表決權(quán)過半數(shù)通過。

但是，股東大會作出修改公司章程、增加或者減少注冊資本的決議，

以及公司合并、分立、解散或者變更公司形式的決議，必須經(jīng)出席會

議的股東所持表決權(quán)的三分之二以上通過。

9.下列項目中，屬于股票應(yīng)載明的事項有（）o[2012年3月真題]

I.公司成立的日期

II.公司名稱

m.股票種類

IV.股票的編號

A.I>III

B.II.Ill

C.I、II、W

D.i、n、m、w

【答案】：D

【解析】：

股票應(yīng)載明的事項主要包括：公司名稱、公司成立的日期、股票種類、

票面金額及代表的股份數(shù)、股票的編號。股票由法定代表人簽名，公

司蓋章。發(fā)起人的股票，應(yīng)當(dāng)標(biāo)明“發(fā)起人股票”字樣。

10.按照主要投資對象不同，可將基金分為（）。［2013年12月真題］

A.成長基金、收益基金、指數(shù)基金、貨幣市場基金

B.股票基金、債券基金、保本基金、貨幣市場基金

C.股票基金、債券基金、混合基金、貨幣市場基金

D.股票基金、債券基金、保本基金、ETF

【答案】：c

【解析】：

根據(jù)基金的投資標(biāo)的的不同，可以將基金分為：①股票基金；②債券

基金；③貨幣市場基金；④混合基金。

11.QDII可投資于下列哪些金融產(chǎn)品或工具？（）

I.銀行存款

II.政府債券

III.遠期合約

IV.互換

A.I、II>III

B.n、IILIV

c.I、iv

D.I、n、in、iv

【答案】：D

【解析】：

QDII可投資于下列金融產(chǎn)品或工具：①貨幣市場工具；②政府債券、

公司債券、可轉(zhuǎn)換債券、住房按揭支持證券、資產(chǎn)支持證券等及經(jīng)中

國證監(jiān)會認可的國際金融組織發(fā)行的證券；③已與中國證監(jiān)會簽署雙

邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國家或地區(qū)證券市場掛牌交易的普通股、優(yōu)

先股、全球存托憑證和美國存托憑證、房地產(chǎn)信托憑證；④在已與中

國證監(jiān)會簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國家或地區(qū)證券監(jiān)管機構(gòu)

登記注冊的公募基金；⑤與固定收益、股權(quán)、信用、商品指數(shù)、基金

等標(biāo)的物掛鉤的結(jié)構(gòu)性投資產(chǎn)品；⑥遠期合約、互換及在已與中國證

監(jiān)會簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國家或地區(qū)交易所上市交易的

權(quán)證、期權(quán)、期貨等金融衍生產(chǎn)品；⑦限額特定資產(chǎn)管理計劃除可投

資于上述金融產(chǎn)品或工具外，還可投資于在已與中國證監(jiān)會簽署雙邊

監(jiān)管合作諒解備忘錄的國家或地區(qū)證券監(jiān)管機構(gòu)登記注冊的私募基

金。

12.以下關(guān)于我國商業(yè)銀行混合資本債券的說法，錯誤的是（）。

A.自發(fā)行之日起10年后發(fā)行人具有3次贖回權(quán)

B.自發(fā)行之日起10年內(nèi)不得贖回

C期限在15年以上

D.如發(fā)行人核心資本充足率低于4%,發(fā)行人可延期支付利息

【答案】：A

【解析】：

根據(jù)中央人民銀行《關(guān)于對商業(yè)銀行發(fā)行混合資本債券的有關(guān)事宜的

公告》，商業(yè)銀行發(fā)行的混合資本債券具有以下特征：①期限在15年

以上，發(fā)行之日起10年內(nèi)不得贖回。發(fā)行之日起10年后發(fā)行人具有

一次贖回權(quán)，若發(fā)行人未行使贖回權(quán)可以適當(dāng)提高混合資本債券的利

率。②混合資本債券到期前，如果發(fā)行人核心資本充足率低于4%,

發(fā)行人可以延期支付利息。A項錯誤。

13.關(guān)于紅籌股，下列描述正確的是（）。

I.紅籌股不屬于外資股

II.紅籌股是指在中國境外注冊、在香港上市但主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地

或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司的股票

III.紅籌股已經(jīng)成為內(nèi)地企業(yè)進入國際資本市場籌資的一條重要渠道

IV.紅籌股屬于境外上市外資股

A.I、II、HI

B.I、IILIV

C.I、II.IV

D.II.IILIV

【答案】：A

【解析】：

IV項，境外上市外資股是指股份有限公司向境外投資者募集并在境外

上市的股份，紅籌股不屬于外資股。

14.為法人、自然人及其他組織收購上市公司及相關(guān)的資產(chǎn)重組，債

務(wù)重組等提供咨詢服務(wù)，這屬于證券公司的（）。［2018年9月真題］

A.財務(wù)顧問業(yè)務(wù)

B.資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

C.承銷保薦業(yè)務(wù)

D.投資咨詢業(yè)務(wù)

【答案】：A

【解析】：

證券公司的財務(wù)顧問業(yè)務(wù)，是指與證券交易、證券投資活動有關(guān)的咨

詢、建議、策劃業(yè)務(wù)。財務(wù)顧問業(yè)務(wù)具體包括：為企業(yè)申請證券發(fā)行

和上市提供改制改組、資產(chǎn)重組、前期輔導(dǎo)等方面的咨詢服務(wù)；為上

市公司重大投資、收購兼并，關(guān)聯(lián)交易等業(yè)務(wù)提供咨詢服務(wù)；為法人、

自然人及其他組織收購上市公司及相關(guān)的資產(chǎn)重組、債務(wù)重組等提供

咨詢服務(wù)；為上市公司完善法人治理結(jié)構(gòu)、設(shè)計經(jīng)理層股票期權(quán)、職

工持股計劃、投資者關(guān)系管理等提供咨詢服務(wù)；為上市公司再融資、

資產(chǎn)重組、債務(wù)重組等資本營運提供融資策劃、方案設(shè)計、推介路演

等方面的咨詢服務(wù)；為上市公司的債權(quán)人，債務(wù)人對上市公司進行債

務(wù)重組、資產(chǎn)重組、相關(guān)的股權(quán)重組等提供咨詢服務(wù)以及中國證監(jiān)會

認定的其他業(yè)務(wù)形式。

15.隨著我國經(jīng)濟發(fā)展進入新常態(tài)，人民銀行貨幣政策調(diào)控主動作出

調(diào)整，創(chuàng)新推出了一系列貨幣政策工具。下列關(guān)于創(chuàng)新型貨幣政策工

具的論述不正確的是（）。

A.SLO作為公開市場常規(guī)操作的必要補充，在銀行體系流動性出現(xiàn)臨

時性波動時相機使用

B.SLF用以滿足金融機構(gòu)期限較長的大額流動性需求

C.CRA向現(xiàn)金投放中占比高的幾家大型商業(yè)銀行提供臨時性流動性

支持，以滿足春節(jié)前后現(xiàn)金投放的集中需求

D.TMLF定向支持金融機構(gòu)向小微企業(yè)和民營企業(yè)發(fā)放貸款

【答案】：C

【解析】：

創(chuàng)新型貨幣政策工具主要包括短期流動性調(diào)節(jié)工具（SLO,作為公開

市場常規(guī)操作的必要補充，在銀行體系流動性出現(xiàn)臨時性波動時相機

使用）、常備借貸便利（SLF,用以滿足金融機構(gòu)期限較長的大額流動

性需求）、抵押補充貸款（PSL,設(shè)立之初旨在為開發(fā)性金融支持棚戶

區(qū)改造提供長期穩(wěn)定、成本適當(dāng)?shù)馁Y金來源，此后逐漸常態(tài)化地用于

支持經(jīng)濟重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，是定向的流動性管理手段）、中期借

貸便利（MLF,央行提供中期基礎(chǔ)貨幣的貨幣政策工具，對象為符合

宏觀審慎管理要求的商業(yè)銀行、政策性銀行，采取質(zhì)押方式發(fā)放，并

需提供優(yōu)質(zhì)債券作為合格質(zhì)押品）、臨時流動性便利（TLF,向現(xiàn)金投

放中占比高的幾家大型商業(yè)銀行提供臨時性流動性支持，以滿足春節(jié)

前后現(xiàn)金投放的集中需求）、臨時準備金動用安排（CRA,通過進一步

完善準備金制度來對沖春節(jié)的資金擾動）以及定向中期借貸便利等

（TMLF,定向支持金融機構(gòu)向小微企業(yè)和民營企業(yè)發(fā)放貸款）。

16.中國證券登記結(jié)算公司為證券交易提供集中（）服務(wù)。［2014年6

月真題］

I.經(jīng)紀

II.存管

III.登記

IV.清算

A.I、II>III

B.I、IILIV

c.I、ii.iv

D.II.IILIV

【答案】：D

【解析】：

中國證券市場實行中央登記制度，即證券登記結(jié)算業(yè)務(wù)全部由中國證

券登記結(jié)算有限責(zé)任公司承接，中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司提供

滬、深證券交易所上市證券的存管、清算和登記服務(wù)。

17.根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》，上市公司增發(fā)時，發(fā)行價格

應(yīng)不低于公告招股意向書前（）交易日的公司股票均價。［2018年9

月真題］

A.15個

B.20個

C.30個

D.10個

【答案】：B

【解析】：

增發(fā)除了應(yīng)當(dāng)符合上述上市公司公開發(fā)行新股的一般條件之外，《上

市公司證券發(fā)行管理辦法》對于上市公司增發(fā)還有以下的特別規(guī)定：

①最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%,扣除非

經(jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以低者作為加權(quán)平均

凈資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)；②除金融類企業(yè)外，最近一期末不存在持

有金額較大的交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人款

項、委托理財?shù)蓉攧?wù)性投資的情形；③發(fā)行價格應(yīng)不低于公告招股意

向書前20個交易日公司股票均價或前1個交易日的均價。

18.評級小組撰寫的信用評級報告和工作底稿須經(jīng)過（）的審核。

I.評級小組負責(zé)人初審

II.部門負責(zé)人再審

III.評級總監(jiān)三審

IV.評級組內(nèi)終審

A.I、II>III

B.I、HI、IV

c.i、n、w

D.i、n、in、iv

【答案】：A

【解析】：

評級小組撰寫的信用評級報告和工作底稿須依序經(jīng)過評級小組負責(zé)

人初審、部門負責(zé)人再審和評級總監(jiān)三審的二級審核，并在報告及底

稿上簽署審核人姓名及意見。如在審核中發(fā)現(xiàn)問題，應(yīng)當(dāng)及時修正，

并重新審核。

19.1987年，（）證券公司成立，這是我國第一家專業(yè)性證券公司。

[2017年9月真題]

A.深圳

B.上海浦東

C.深圳特區(qū)

D.上海

【答案】：C

【解析】：

1987年，我國第一家專業(yè)性證券公司一一深圳特區(qū)證券公司成立。

20.下列關(guān)于股票的參與性特征的說法，正確的有（）。

I.股票持有人有權(quán)參與公司管理

II.股票持有人有權(quán)出席股東大會

m.股票持有人有權(quán)參與公司重大決策

iv.股東參與公司重大決策的權(quán)利大小始終是相等的

A.n、w

B.I、n、w

c.I、口、III

D.i、in、IV

【答案】：c

【解析】：

普通股股東基于股票的持有而享有股東權(quán)，這是一種綜合權(quán)利，其中

首要的是可以以股東身份參與股份公司的重大事項決策。作為普通股

股東，行使這一權(quán)利的途徑是參加股東大會、行使表決權(quán)。股票的種

類不同，決定了股東參與公司重大決策的權(quán)利不同。

21.下列關(guān)于商業(yè)銀行次級債務(wù)的說法，錯誤的是（）。［2018年12

月真題］

A.次級定期債務(wù)不得與其他債權(quán)相抵消

B.商業(yè)銀行次級債券可在全國銀行間債券市場公開發(fā)行

C.次級債務(wù)是指由銀行發(fā)行的，固定期限不低于五年，索償權(quán)排在存

款和其他負債之前的商業(yè)銀行長期債務(wù)

D.由次級債務(wù)所形成的商業(yè)銀行附屬資本不得超過商業(yè)銀行核心資

本的50%

【答案】：C

【解析】：

次級債務(wù)是指由銀行發(fā)行的，固定期限不低于5年（含5年），除非

銀行倒閉或清算，不用于彌補銀行日常經(jīng)營損失，且該項債務(wù)的索償

權(quán)排在存款和其他負債之后的商業(yè)銀行長期債務(wù)。商業(yè)銀行不得向目

標(biāo)債權(quán)人指派，不得在對外營銷中使用“儲蓄”字樣。次級定期債務(wù)

不得與其他債權(quán)相抵銷；原則上不得轉(zhuǎn)讓、提前贖回。特殊情況，由

商業(yè)銀行報原中國銀監(jiān)會審批。商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)對次級定期債務(wù)進行必

要的披露。

22.全國銀行間市場債券交易采用詢價交易方式，包括（）等交易步

驟。

I.自主報價

II.格式化詢價

III.確認成交

IV.清算與交收

A.I、II、HI

B.I、II、IV

C.I、IILIV

D.n、in、iv

【答案】：A

【解析】：

全國銀行間市場債券交易采用詢價交易方式，包括自主報價、格式化

詢價、確認成交三個交易步驟。

23.以下關(guān)于資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的說法正確的是（）。［2013年3月真題］

I.為單一客戶提供的定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)在簽訂合同時，應(yīng)在管理合

同中約定資產(chǎn)投資方向

II.定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)可以是一對多的投資管理服務(wù)

III.專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，證券公司與客戶可以是一對一，也可以一

對多

IV.集合資產(chǎn)管理投資范圍有限定性和非限定性的區(qū)別

A.I、II>III

B.I、IILIV

C.I、II、IV

D.II>IILIV

【答案】：B

【解析】：

定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的特點是：證券公司與客戶必須是一對一的投資管

理服務(wù)；具體投資的方向在資產(chǎn)管理合同中約定；必須在單一客戶的

專用證券賬戶中封閉運行。集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的特點是：集合性，即

證券公司與客戶是一對多；投資范圍有限定性和非限定性的區(qū)分；客

戶資產(chǎn)必須托管；專門賬戶投資運作；比較嚴格的信息披露。專項資

產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的特點是：綜合性，即證券公司與客戶可以是一對一，也

可以是一對多；特定性，即業(yè)務(wù)設(shè)定特定的投資目標(biāo)；通過專門賬戶

經(jīng)營運作。

24.證券公司從事自營業(yè)務(wù)，其投資的范圍包括（）等上市證券以及

證券監(jiān)管機構(gòu)認定的其他證券。

I.股票

II.基金

III.國債

IV.公司或企業(yè)債券

A.I、II、W

B.n、in、iv

c.i、in

D.i、n、in、w

【答案】：D

【解析】：

證券自營業(yè)務(wù)是指證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌集

的資金，為本公司買賣在境內(nèi)證券交易所買賣上市交易的證券，在境

內(nèi)銀行間市場買賣交易的政府債券、國際開發(fā)機構(gòu)人民幣債券、央行

票據(jù)、金融債券、短期融資券、公司債券、中期票據(jù)和企業(yè)債券，以

及經(jīng)證監(jiān)會批準或者備案發(fā)行并在境內(nèi)金融機構(gòu)柜臺交易的證券，以

獲取盈利的行為。

25.按照《證券法》的規(guī)定，證券登記結(jié)算公司應(yīng)該履行以下（）職

能。

I.證券賬戶、結(jié)算賬戶的設(shè)立

n.證券的存管與過戶

in.證券持有人名冊登記

IV.受發(fā)行人委托派發(fā)證券權(quán)益

A.I、II>III

B.n、in、iv

c.I、IILIV

D.I、n、in、w

【答案】：D

【解析】：

根據(jù)《證券法》第一百四十七條，證券登記結(jié)算機構(gòu)履行下列職能:

①證券賬戶、結(jié)算賬戶的設(shè)立；②證券的存管和過戶；③證券持有人

名冊登記；④證券交易的清算和交收；⑤受發(fā)行人的委托派發(fā)證券權(quán)

益；⑥辦理與上述業(yè)務(wù)有關(guān)的查詢、信息服務(wù)；⑦國務(wù)院證券監(jiān)督管

理機構(gòu)批準的其他業(yè)務(wù)。

26.需要其從事證券服務(wù)的業(yè)務(wù)的人員必須具備證券專業(yè)知識和從事

證券業(yè)務(wù)或者證券服務(wù)業(yè)務(wù)兩年以上的經(jīng)驗，這類證券服務(wù)機構(gòu)包括

I.投資咨詢機構(gòu)

II.財務(wù)顧問機構(gòu)

III.資產(chǎn)評估機構(gòu)

IV.貸信評級機構(gòu)

A.I、III、IV

B.I、II、IILIV

C.II.III

D.I、II、IV

【答案】：D

【解析】：

證券服務(wù)機構(gòu)，是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機構(gòu)，主要

包括證券投資咨詢機構(gòu)、財務(wù)顧問機構(gòu)、資信評級機構(gòu)、資產(chǎn)評估機

構(gòu)、會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所等。根據(jù)我國有關(guān)法規(guī)的規(guī)定，證券

服務(wù)機構(gòu)的設(shè)立需要按照工商管理法規(guī)的要求辦理注冊，從事證券服

務(wù)業(yè)務(wù)必須得到中國證監(jiān)會和有關(guān)主管部門批準。投資咨詢機構(gòu)、財

務(wù)顧問機構(gòu)、資信評級機構(gòu)從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的人員必須具備證券專

業(yè)知識和從事證券業(yè)務(wù)或者證券服務(wù)業(yè)務(wù)兩年以上的經(jīng)驗。

27.創(chuàng)業(yè)板上市公司非公開發(fā)行股票的特定對象應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：

特定對象符合股東大會決議規(guī)定的條件，發(fā)行對象不超過（）名。

A.2

B.3

C.5

D.10

【答案】：C

【解析】：

創(chuàng)業(yè)板上市公司非公開發(fā)行股票的特定對象應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：特定

對象符合股東大會決議規(guī)定的條件；發(fā)行對象不超過5名。發(fā)行對象

為境外戰(zhàn)略投資者的，應(yīng)當(dāng)遵守國家的相關(guān)規(guī)定。

28.國際開發(fā)機構(gòu)申請在中國境內(nèi)發(fā)行人民幣債券，需經(jīng)兩家以上（含

兩家）評級公司評級，其中至少應(yīng)有一家評級公司在中國境內(nèi)注冊且

具備人民幣債券評級能力，人民幣債券信用級別需為（）。［2018年

3月真題］

A.A+級（或相當(dāng)于A+級）以上

B.A級（或相當(dāng)于A級）

C.AAA級

D.AA級（或相當(dāng)于AA級）以上

【答案】：D

【解析】：

在中國境內(nèi)申請發(fā)行人民幣債券的國際開發(fā)機構(gòu)應(yīng)具備的基本條件

之一為：財務(wù)穩(wěn)健，資信良好，經(jīng)兩家以上（含兩家）評級公司評級,

其中至少應(yīng)有一家評級公司在中國境內(nèi)注冊且具備人民幣債券評級

能力，人民幣債券信用級別為AA級（或相當(dāng)于AA級）以上。

29.關(guān)于我國銀行間債券市場的發(fā)展現(xiàn)狀，下列說法正確的有（）。

I,與國際市場比較，市場流動性非常高

II.市場成員主體不斷擴容，參與主體日漸多元

III.發(fā)行主體以國有企業(yè)為主，其他主體積極參與

IV.市場規(guī)模迅速擴大，直接融資比例不斷上升

A.I、IV

B.II.III

C.I、II、III、IV

D.n、in、iv

【答案】：D

【解析】：

經(jīng)過近幾年的迅速發(fā)展，銀行間債券市場目前已成為我國債券市場的

主體部分。其發(fā)展現(xiàn)狀表現(xiàn)在以下幾個方面：市場規(guī)?？焖贁U大，直

接融資比例不斷上升；市場成員不斷擴容，參與主體日漸多元；市場

功能逐步顯現(xiàn)，兼具投資和流動性管理功能；發(fā)行主體以國有企業(yè)為

主，其他主體積極參與；投資者結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，市場風(fēng)險不斷分散；

與國際市場相比較，市場流動性仍然較低。

30.我國證券公司監(jiān)管制度包括以（）為核心的經(jīng)營風(fēng)險控制制度。

[2015年11月真題]

A.凈資產(chǎn)

B.利潤率

C.凈資本

D.總資產(chǎn)

【答案】：C

【解析】：

我國證券公司的監(jiān)管制度主要包括：①以誠信與資質(zhì)為標(biāo)準的市場準

入制度；②以凈資本和流動性為核心的經(jīng)營風(fēng)險控制制度；③合規(guī)管

理制度；④客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度；⑤信息報送與披露制

度；⑥分類監(jiān)管制度；⑦業(yè)務(wù)許可制度。

31.下列對于委托受理手續(xù)的說法，正確的有（）。［2017年9月真題］

I.驗證主要對客戶委托時遞交的相關(guān)證件（如身份證件等）進行核

實

II.證券經(jīng)紀商要對客戶的證件和委托單在合法性和同一性方面進行

審查

III.在自助委托方式中，如果客戶輸入相關(guān)的賬號和正確的密碼后，

即視同確認了身份

IV.在自助委托方式中，需要人工檢驗客戶的證券買賣申報數(shù)量和價

格是否符合交易規(guī)則

A.I、II>III

B.IILIV

c.I、n、in、w

D.I、II、IV

【答案】：A

【解析】：

驗證主要是對客戶委托時遞交的相關(guān)證件進行核實，審單主要是檢查

客戶填寫的委托單。如果客戶采用自助委托方式，則當(dāng)其輸入相關(guān)的

賬號和正確的密碼后，即視同確認了身份。

32.證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用的資金和證券包括（）。

I,自有資金

II.自有證券

III.通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺融入的證券

IV.通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金

A.I、IKIII

B.i、in、iv

c.i、n、w

D.n、in、iv

【答案】：c

【解析】：

證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用自有資金和證券，通過證券

交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金和證券，通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺

融入的資金或者依法籌集的其他資金和證券。m項，證券金融公司開

展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用通過證券金融公司的業(yè)務(wù)平臺融入的資金，

但不可以使用通過證券金融公司融入的證券。

33.按照合約所規(guī)定的履約時間的不同，金融期權(quán)不包括（）。

A.美式期權(quán)

B.修正的歐式期權(quán)

C.歐式期權(quán)

D.修正的美式期權(quán)

【答案】：B

【解析】：

按照合約所規(guī)定的履約時間的不同，金融期權(quán)可以分為歐式期權(quán)，美

式期權(quán)和修正的美式期權(quán)。歐式期權(quán)只能在期權(quán)到期日執(zhí)行；美式期

權(quán)則可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個營業(yè)日執(zhí)行；修正的美

式期權(quán)也被稱為百慕大期權(quán)或大西洋期權(quán)，可以在期權(quán)到期日之前的

一系列規(guī)定日期執(zhí)行。

34.中國當(dāng)前的金融監(jiān)管體制已經(jīng)從“一行三會”過渡到了“一委一

行兩會”，其中“一委一行兩會”包括（）o

I.國務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會

II.中國人民銀行

III.中國銀監(jiān)會

IV.中國銀保監(jiān)會

A.I、II、HI

B.I、II、IV

c.n、IILiv

D.i、in、iv

【答案】：B

【解析】：

“一委一行兩會”指國務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會、中國人民銀行、中

國證券監(jiān)督管理委員會以及中國銀行保險監(jiān)督管理委員會。不包括中

國銀監(jiān)會。

35.央行的公開市場操作包括買賣政府債券或（）"2018年5月真題］

A.公司債券

B.金融債券

C.企業(yè)債券

D.次級債券

【答案】：B

【解析】：

中央銀行以公開市場操作作為政策手段，通過買賣政府債券或金融債

券，影響貨幣供應(yīng)量進行宏觀調(diào)控。

36.上市公司發(fā)生下列（）情形，應(yīng)當(dāng)被強制退市。

I.上市公司社會公眾持股比例不足10%

II.上市公司連續(xù)10個交易日（不含停牌交易日）每日股票收盤價

均低于股票面值

III.上市公司在證券交易所規(guī)定期限內(nèi)，未改正財務(wù)會計報告中的重

大錯報

IV.法定期限屆滿后，上市公司在證券交易所規(guī)定的期限內(nèi)未能披露

半年度報告

A.I、II、HI

B.I、II、IV

c.n、IILiv

D.i、in、iv

【答案】：D

【解析】：

n項，上市公司連續(xù)20個交易日（不含停牌交易日）每日股票收盤

價均低于股票面值，會被強制退市。

37.可轉(zhuǎn)換公司債券應(yīng)（）至少公告一次跟蹤評級報告。［2014年11

月真題］

A.每兩年

B.每半年

C.在存續(xù)期間

D.每年

【答案】：D

【解析】：

公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，應(yīng)當(dāng)委托具有資格的資信評級機構(gòu)進行信

用評級和跟蹤評級，資信評級機構(gòu)每年至少公告一次跟蹤評級報告。

38.全國性社會保障基金是社會福利網(wǎng)的最后一道防線，對資金的安

全性和（）要求非常高。［2017年6月真題］

A.收益性

B.流動性

C.波動性

D.規(guī)模性

【答案】：B

【解析】：

全國性社會保障基金屬于國家控制的財政收入，主要用于支付失業(yè)救

濟和退休金，是社會福利網(wǎng)的最后一道防線，對資金的安全性和流動

性要求非常高。這部分資金的投資方向有嚴格限制，主要投向國債市

場。

39.下列關(guān)于中國證券業(yè)協(xié)會的說法錯誤的是（）。［2018年12月真

題］

A.中國證券業(yè)協(xié)會采取會員制的組織形式，最高權(quán)力機構(gòu)是由全體會

員組成的會員大會

B.中國證券業(yè)協(xié)會是行業(yè)自律性組織

C.中國證券業(yè)協(xié)會是按有關(guān)規(guī)定設(shè)立的非營利性社會團體法人

D.中國證券業(yè)協(xié)會章程由會員大會制定，并報中國證監(jiān)會批準

【答案】：D

【解析】：

中國證券業(yè)協(xié)會是證券業(yè)的自律性組織，是社會團體法人。中國證券

業(yè)協(xié)會是依據(jù)有關(guān)規(guī)定設(shè)立的具有獨立法人地位的、由經(jīng)營證券業(yè)務(wù)

的金融機構(gòu)自愿組成的行業(yè)性自律組織，是非營利性社會團體法人。

中國證券業(yè)協(xié)會采取會員制的組織形式，證券公司應(yīng)當(dāng)加入中國證券

業(yè)協(xié)會。中國證券業(yè)協(xié)會的權(quán)力機構(gòu)為全體會員組成的會員大會。中

國證券業(yè)協(xié)會章程由會員大會制定，并報中國證監(jiān)會備案。

40.普通股的紅利是不固定的，它取決于股份公司的（）。［2017年4

月真題］

I.股票面值

II.經(jīng)營狀況

m.股票市值

IV.盈利水平

A.I.III

B.I、II、III

C.II、IV

D.n、in、iv

【答案】：c

【解析】：

普通股票的紅利是不固定的，它取決于股份公司的經(jīng)營狀況和盈利水

平。而優(yōu)先股在發(fā)行時就約定了固定的股息率，無論公司經(jīng)營狀況和

盈利水平如何變化，該股息率不變。

41.()是指證券公司接受委托，按照約定向客戶提供涉及證券及證

券相關(guān)產(chǎn)品的投資建議服務(wù)，輔助客戶作出投資決策，并直接或者間

接獲取經(jīng)濟利益的經(jīng)營活動。［2014年9月真題］

A.證券投資顧問業(yè)務(wù)

B.證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)

C.財務(wù)顧問業(yè)務(wù)

D.證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

【答案】：A

【解析】：

證券投資顧問業(yè)務(wù)是指證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)接受客戶委托，

按照約定，向客戶提供涉及證券及證券相關(guān)產(chǎn)品的投資建議服務(wù)，輔

助客戶作出投資決策，并直接或者間接獲取經(jīng)濟利益的經(jīng)營活動。

42.對于個人投資者從基金分配中取得的收入，（）個人所得稅。

A.征收

B.暫不征收

C.扣除免征額后征收

D.由基金代扣代繳

【答案】：B

【解析】：

目前我國個人投資者投資基金的稅收遵守以下規(guī)定：①個人投資者買

賣基金份額免征增值稅；②個人投資者買賣基金份額暫免征收印花

稅；③個人投資者從基金分配中取得的收入，暫不征收個人所得稅；

④個人投資者申購和贖回基金份額取得的差價收入，暫不征收個人所

得稅。

43.在下列選項中，可以申請撤單的情形是（）□[2014年6月真題]

I,連續(xù)競價期間，在買賣委托未成交之前

II.上海證券交易所每個交易日9：20-9：25的開盤集合競價

III.證券已經(jīng)成交，但尚未進行交割

IV.部分成交時，未成交部分

A.I、W

B.II、III

C.I、II

D.n、iv

【答案】：A

【解析】：

II項，每個交易日9：20?9：25的開盤集合競價階段，上海證券交

易所交易主機不接受撤單申報；m項，在委托未成交之前，客戶有權(quán)

變更和撤銷委托，證券營業(yè)部申報競價成交后，買賣即告成立，成交

部分不得撤銷。

44.信息披露的主體包括（）。

I.證券發(fā)行人

II.證券監(jiān)管者

III.證券旁觀者

IV.證券交易者

A.I、n、in

B.i、n、iv

c.n、m、iv

D.i、n、in、w

【答案】：B

【解析】：

信息披露的主體不僅包括證券發(fā)行人、證券交易者，還包括證券監(jiān)管

者。

45.契約型基金通過發(fā)行基金份額籌集的資金屬于（）。［2018年3月

真題］

A.公司資本

B.自有資金

C.信托財產(chǎn)

D.借入資金

【答案】：C

【解析】：

契約型基金又稱為單位信托基金，是指將投資者、管理人、托管人三

者作為信托關(guān)系的當(dāng)事人，通過簽訂基金契約的形式發(fā)行受益憑證而

設(shè)立的一種基金。契約型基金的資金是通過發(fā)行基金份額籌集起來的

信托財產(chǎn)。

46.我國發(fā)行政策性金融債券的政策性銀行包括（）。［2017年9月真

題］

I.中國人民銀行

II.中國銀行

III.國家開發(fā)銀行

IV.中國進出口銀行

A.I、II、III、IV

B.IILIV

c.I、iv

D.I、IKIII

【答案】：B

【解析】：

我國天然具備發(fā)行金融債券的條件的三家政策性銀行主要是：中國進

出口銀行、國家開發(fā)銀行和中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行，它們只要按年向中國

人民銀行報送金融債券發(fā)行申請，并經(jīng)中國人民銀行核準后即可發(fā)

行。

47.資本外逃可能在（）情況下發(fā)生。

I.政治形勢動蕩

II.經(jīng)濟形勢惡化

III.國際收支平衡

IV.實施外匯管制

A.I、II>III

B.I、II、IV

C.II、IILIV

D.I、III、IV

【答案】：B

【解析】：

資本外逃主要在政治形勢動蕩、經(jīng)濟形勢惡化、國際收支失衡以及貨

幣貶值等情況下發(fā)生，而一國宣布實施外匯管制、對資金外流進行限

制或增加資金外流的稅負，也有可能引起大量的資本外逃。

48.中國證監(jiān)會于()發(fā)布了《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點有關(guān)

問題的通知》，標(biāo)志著股權(quán)分置改革正式啟動。［2013年12月真題］

A.2005年9月

B.2005年4月

C.2001年6月

D.2004年1月

【答案】：B

【解析】：

依據(jù)《國務(wù)院關(guān)于推進資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見》，

中國證監(jiān)會于2005年4月29日發(fā)布了《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革

試點有關(guān)問題的通知》，標(biāo)志著股權(quán)分置改革正式啟動。

49.()不可用于證券公司的自營業(yè)務(wù)。［2013年12月真題］

A.證券公司的自有資金

B.集合資產(chǎn)管理計劃

C.證券公司依法籌集的資金

D.證券公司以自己名義開設(shè)的證券賬戶

【答案】：B

【解析】：

證券自營業(yè)務(wù)，是指證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌

集的資金，為本公司買賣在境內(nèi)證券交易所上市交易的證券，在境內(nèi)

銀行間市場交易的政府債券、國際開發(fā)機構(gòu)人民幣債券、央行票據(jù)、

金融債券、短期融資券、公司債券、中期票據(jù)和企業(yè)債券，以及經(jīng)中

國證監(jiān)會批準或者備案發(fā)行并在境內(nèi)金融機構(gòu)柜臺交易的證券，以獲

取盈利的行為。

50.倫敦外匯市場是全球最大的外匯批發(fā)市場，它主要具有的特點

()。

I.以外幣交易為主

II.以居民交易為主

III.以金融機構(gòu)批發(fā)性交易為主

IV.交易時段橋接美洲和亞太地區(qū)

A.I、n、in

B.i、n、iv

c.n、m、iv

D.i、in、iv

【答案】：D

【解析】：

倫敦外匯市場的特點包括：①以外幣交易為主;②以非居民交易為主;

③以金融機構(gòu)批發(fā)性交易為主；④以外匯衍生品交易為主；⑤交易時

段橋接美洲和亞太市場。

51.以下不屬于我國場外市場的是（）。

A.中小企業(yè)板

B.券商柜臺市場

C.新三版

D.區(qū)域性股權(quán)交易市場

【答案】：A

【解析】：

我國的場外交易市場主要由銀行間交易市場、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓

系統(tǒng)（俗稱“新三板”）、區(qū)域性股權(quán)交易市場、券商柜臺市場、私募

基金市場、機構(gòu)間私募產(chǎn)品報價與服務(wù)系統(tǒng)等幾個部分構(gòu)成。

52.關(guān)于公司型基金，下列描述正確的有（）o

I.是通過基金契約的形式設(shè)立的基金

II.根據(jù)公司章程營運資金

III.籌集的資金是公司法人的資本

IV.是具有獨立法人地位的股份投資公司

A.I、II>III

B.I、II、IV

C.I、IILIV

D.n、in、iv

【答案】：D

【解析】：

I項屬于契約型基金的特性。

53.我國《證券法》規(guī)定，證券交易所設(shè)總經(jīng)理工名，由（）任免。

[2015年3月真題]

A.國務(wù)院

B.交易所會員大會

C.交易所理事會

D.國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)

【答案】：D

【解析】：

總經(jīng)理為證券交易所的法定代表人，主持證券交易所的日常管理工

作。我國《證券法》規(guī)定，證券交易所設(shè)總經(jīng)理1