私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)-《私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》考前沖刺10單選題（共100題，共100分）(1.)股權(quán)投資基金管理人最主要的職責(zé)是()。A.按照基金合同的約（江南博哥）定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作B.在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上為基金投資者爭取最大的投資收益C.以上都是D.以上都不是正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金管理人最主要的職責(zé)就是按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作，在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上為基金投資者爭取最大的投資收益。(2.)下列屬于股權(quán)投資基金清算程序的有()。Ⅰ.確定清算主體Ⅱ.通知債權(quán)人Ⅲ.清理和確認(rèn)基金財(cái)產(chǎn)Ⅳ.編制清算報(bào)告?A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金清算的主要程序包括：確定清算主體、通知債權(quán)人、清理和確認(rèn)基金財(cái)產(chǎn)、分配基金財(cái)產(chǎn)、編制清算報(bào)告。(3.)收益分配涉及的基本概念包括()Ⅰ、業(yè)績報(bào)酬Ⅱ、瀑布式的收益分配體系Ⅲ、門檻收益率Ⅳ、追趕機(jī)制Ⅴ、回?fù)軝C(jī)制?A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：收益分配涉及的基本概念包括業(yè)績報(bào)酬、瀑布式的收益分配體系、門檻收益率、追趕機(jī)制以及回?fù)軝C(jī)制等。(4.)基金托管人可以按照規(guī)定召集()大會(huì)。A.股東B.董事C.基金份額持有人D.投資者正確答案：C參考解析：基金托管人可以按照規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)，故選項(xiàng)C正確。(5.)投資協(xié)議與投資備忘錄的主要條款不包括()。A.估值條款B.估值調(diào)整條款C.董事會(huì)席位條款D.追加條款正確答案：D參考解析：投資協(xié)議與投資備忘錄的主要條款包括估值條款、估值調(diào)整條款、優(yōu)先認(rèn)購權(quán)條款、第一拒絕權(quán)條款、隨售權(quán)條款、反攤薄條款、保護(hù)性條款、董事會(huì)席位條款、回售權(quán)條款、拖售權(quán)條款、競業(yè)禁止條款、保密條款、排他性條款。(6.)創(chuàng)業(yè)投資估值法的步驟包括()Ⅰ.估計(jì)目標(biāo)公司在股權(quán)投資基金退出時(shí)的股權(quán)價(jià)值Ⅱ.估計(jì)股權(quán)投資基金在退出時(shí)的要求持股比例Ⅲ.計(jì)算當(dāng)前股權(quán)價(jià)值Ⅳ.估計(jì)股權(quán)稀釋情況,計(jì)算投資時(shí)的持股比例?A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：創(chuàng)業(yè)投資估值法的步驟如下：估計(jì)目標(biāo)公司在股權(quán)投資基金退出時(shí)的股權(quán)價(jià)值；計(jì)算當(dāng)前股權(quán)價(jià)值；估計(jì)股權(quán)投資基金在退出時(shí)的要求持股比例；估計(jì)股權(quán)稀釋情況,計(jì)算投資時(shí)的持股比例。(7.)相對(duì)估值法常用常用的倍數(shù)包括()Ⅰ.市盈率倍數(shù)Ⅱ.市凈率倍數(shù)Ⅲ.市銷率倍數(shù)Ⅳ.企業(yè)價(jià)值／息稅前利潤倍數(shù)?A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ正確答案：B參考解析：相對(duì)估值法常用常用的倍數(shù)包括：市盈率倍數(shù)、企業(yè)價(jià)值／息稅前利潤倍數(shù)、企業(yè)價(jià)值／息稅折舊攤銷前利潤倍數(shù)、市凈率倍數(shù)、市銷率倍數(shù)等。(8.)關(guān)于未在交易所上市的公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓，說法錯(cuò)誤的是()。A.股權(quán)轉(zhuǎn)讓分為內(nèi)部轉(zhuǎn)讓和外部轉(zhuǎn)讓兩種類型B.內(nèi)部轉(zhuǎn)讓是指現(xiàn)有股東之間相互轉(zhuǎn)讓股權(quán)C.外部轉(zhuǎn)讓是指現(xiàn)有股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓股權(quán)D.內(nèi)部轉(zhuǎn)讓一般需要征得其他股東過半數(shù)同意，且其他股東放棄優(yōu)先購買權(quán)正確答案：D參考解析：外部轉(zhuǎn)讓一般需要征得其他股東過半數(shù)同意，且其他股東放棄優(yōu)先購買權(quán)。(9.)以下不是股權(quán)投資基金的項(xiàng)目退出主要方式的是()。A.股份上市轉(zhuǎn)讓或掛牌轉(zhuǎn)讓退出B.股權(quán)轉(zhuǎn)讓退出C.清算退出D.并購?fù)顺稣_答案：D參考解析：股權(quán)投資基金的項(xiàng)目退出主要方式有股份上市轉(zhuǎn)讓或掛牌轉(zhuǎn)讓退出、股權(quán)轉(zhuǎn)讓退出、清算退出。(10.)清算退出主要有兩種方式：一是破產(chǎn)清算，二是()。A.解散清算B.退出C.投資轉(zhuǎn)讓D.破產(chǎn)退出正確答案：A參考解析：清算退出主要有兩種方式:一是破產(chǎn)清算二是解散清算(11.)中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的職責(zé)，包含下列哪些()Ⅰ.教育和組織會(huì)員遵守有關(guān)證券投資的法律、行政法規(guī)，維護(hù)投資人合法權(quán)益。Ⅱ.制定行業(yè)執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和業(yè)務(wù)規(guī)范，組織基金從業(yè)人員的從業(yè)考試、資質(zhì)管理和業(yè)務(wù)培訓(xùn)。Ⅲ.依法對(duì)違法違規(guī)行為進(jìn)行調(diào)查、處罰。Ⅳ.依法辦理非公開募集基金的登記、備案。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：C參考解析：中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)履行下列職責(zé)：（1）教育和組織會(huì)員遵守有關(guān)證券投資的法律、行政法規(guī)，維護(hù)投資人合法權(quán)益。（2）依法維護(hù)會(huì)員的合法權(quán)益，反映會(huì)員的建議和要求。（3）制定和實(shí)施行業(yè)自律規(guī)則，監(jiān)督、檢查會(huì)員及其從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為，對(duì)違反自律規(guī)則和協(xié)會(huì)章程的，按照規(guī)定給予紀(jì)律處分。（4）制定行業(yè)執(zhí)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和業(yè)務(wù)規(guī)范，組織基金從業(yè)人員的從業(yè)考試、資質(zhì)管理和業(yè)務(wù)培訓(xùn)。（5）提供會(huì)員服務(wù)，組織行業(yè)交流，推動(dòng)行業(yè)創(chuàng)新，開展行業(yè)宣傳和投資人教育活動(dòng)。（6）對(duì)會(huì)員之間、會(huì)員與客戶之間發(fā)生的基金業(yè)務(wù)糾紛進(jìn)行調(diào)解。（7）依法辦理非公開募集基金的登記、備案。（8）協(xié)會(huì)章程規(guī)定的其他職責(zé)。(12.)新登記的股權(quán)投資基金管理人在辦結(jié)登記手續(xù)之日起()內(nèi)仍未備案首只私募基金產(chǎn)品的，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將注銷該基金管理人登記。A.1個(gè)月B.3個(gè)月C.6個(gè)月D.一年正確答案：C參考解析：自《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范私募基金管理人登記若干事項(xiàng)的公告》發(fā)布之日起，新登記的股權(quán)投資基金管理人在辦結(jié)登記手續(xù)之日起6個(gè)月內(nèi)仍未備案首只私募基金產(chǎn)品的，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將注銷該基金管理人登記。(13.)在稅收支持方面，2007年2月,《財(cái)政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于促進(jìn)創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)發(fā)展有關(guān)稅收政策的通知》發(fā)布，通知明確，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權(quán)投資方式投資于未上市中小高新技術(shù)企業(yè)()年以上，凡符合條件的，可按其對(duì)中小高新技術(shù)企業(yè)投資額的()抵扣該創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的應(yīng)納稅所得額。A.1、70％B.2、70％C.1、50％D.2、50％正確答案：B參考解析：在稅收支持方面，2007年2月,《財(cái)政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于促進(jìn)創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)發(fā)展有關(guān)稅收政策的通知》發(fā)布，通知明確，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)采取股權(quán)投資方式投資于未上市中小高新技術(shù)企業(yè)2年以上（含2年），凡符合條件的，可按其對(duì)中小高新技術(shù)企業(yè)投資額的70％抵扣該創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的應(yīng)納稅所得額。(14.)下列符合條件的,可豁免國有股轉(zhuǎn)持有()Ⅰ..豁免國有股轉(zhuǎn)持義務(wù)的創(chuàng)投機(jī)構(gòu)資質(zhì)要求Ⅱ.豁免閏有股轉(zhuǎn)持義務(wù)的引導(dǎo)基金應(yīng)當(dāng)按照《關(guān)于創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金規(guī)范設(shè)立與運(yùn)作的指導(dǎo)意見》（國辦發(fā)［2008ll6號(hào)）的規(guī)定，規(guī)范設(shè)立并運(yùn)作Ⅲ.經(jīng)企業(yè)所在地縣級(jí)以上勞動(dòng)和社會(huì)保障部門或社會(huì)保險(xiǎn)基金管理單位核定,職工人數(shù)不超過500人Ⅳ.根據(jù)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的年度合并會(huì)計(jì)報(bào)表,年銷售（營業(yè)總收人）不超過2億元，資產(chǎn)總額不超過2億元Ⅴ.創(chuàng)投機(jī)構(gòu)或引導(dǎo)基金投資于未上市中小企業(yè),其投資時(shí)點(diǎn)以創(chuàng)投機(jī)構(gòu)或引導(dǎo)基金投資后，被投資企業(yè)取得工商行政管理部門核發(fā)的法人營業(yè)執(zhí)照或工商核準(zhǔn)變更登記通知書的日期為準(zhǔn)。A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：以上都屬于可豁免國有股轉(zhuǎn)持有。(15.)股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)在私募基金募集完畢后()個(gè)工作日內(nèi)，通過私募基金登記備案系統(tǒng)進(jìn)行備案。A.5B.10C.15D.20正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)在私募基金募集完畢后20個(gè)工作日內(nèi)，通過私募基金登記備案系統(tǒng)進(jìn)行備案。(16.)股權(quán)投資基金對(duì)目標(biāo)企業(yè)的盡職調(diào)查，包括()Ⅰ.項(xiàng)目立項(xiàng)盡職調(diào)查Ⅱ.業(yè)務(wù)盡職調(diào)查Ⅲ.財(cái)務(wù)盡職調(diào)查Ⅳ.法律盡職調(diào)查A.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：盡職調(diào)查的主要內(nèi)容包括業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)與法律三部分。(17.)股權(quán)投資基金的個(gè)人合格投資者必須具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，且()A.金融資產(chǎn)不低于300萬或者最近三年個(gè)人年均收入不低于50萬元B.金融資產(chǎn)不低于500萬元或者最近三年個(gè)人年均收入不低于50萬元C.金融資產(chǎn)不低于500萬元或者最近三年個(gè)人年均收入不低于100萬元D.金融資產(chǎn)不低于300萬或者最近三年個(gè)人年均收入不低于100萬元正確答案：A參考解析：金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近三年年均收入不低于50萬元的個(gè)人。(18.)關(guān)于股權(quán)投資基金行業(yè)自律組織的作用，說法錯(cuò)誤的是()A.促進(jìn)會(huì)員忠實(shí)履行受托義務(wù)和社會(huì)責(zé)任B.履行行業(yè)自律管理，促進(jìn)行業(yè)合規(guī)經(jīng)營C.對(duì)違法違規(guī)的市場主體采取行政處罰D.提供行業(yè)服務(wù)，提高行業(yè)競爭力正確答案：C參考解析：具體來說，股權(quán)投資基金行業(yè)自律組纟只可以在以下方面起到作用：第一，提供行業(yè)服務(wù)，促進(jìn)行業(yè)交流和創(chuàng)新，提升行業(yè)職業(yè)素質(zhì)，提高行業(yè)競爭力；第二，發(fā)揮行業(yè)與政府間的橋梁與紐帶作用，維護(hù)行業(yè)合法權(quán)益，促進(jìn)公眾對(duì)行業(yè)的理解，提升行業(yè)聲譽(yù)；第三，履行行業(yè)自律管理，促進(jìn)行業(yè)合規(guī)經(jīng)營，維護(hù)行業(yè)的正當(dāng)經(jīng)營秩序；第四，促進(jìn)會(huì)員忠實(shí)履行受托義務(wù)和社會(huì)責(zé)任，推動(dòng)行業(yè)持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展。(19.)關(guān)于全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌的基本要求，以下表述準(zhǔn)確的是()A.業(yè)務(wù)明確，主營業(yè)務(wù)突出，最近兩年內(nèi)沒有發(fā)生重大變化B.依法設(shè)立且存續(xù)滿兩年，有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)折股整體改制為股份有限公司的，存續(xù)時(shí)間從改制時(shí)間起計(jì)算C.具有持續(xù)經(jīng)營和盈利的能力D.公司治理機(jī)制健全，合法規(guī)范經(jīng)營正確答案：D參考解析：股份有限公司申請(qǐng)股票在全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌，不受股東所有制性質(zhì)的限制，不限于高新技術(shù)企業(yè)，但應(yīng)當(dāng)符合下列條件：1.依法設(shè)立且存續(xù)滿兩年；有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)值折股整體變更為股份有限公司的，存續(xù)時(shí)間可以從有限責(zé)任公司成立之日起計(jì)算；2.業(yè)務(wù)明確，具有持續(xù)經(jīng)營能力；3.公司治理機(jī)制健全，合法規(guī)范經(jīng)營,4.股權(quán)明晰，股票發(fā)行和轉(zhuǎn)讓行為合法合規(guī),5.主辦券商推薦并持續(xù)督導(dǎo)；6.全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)要求的其他條件。(20.)關(guān)于股權(quán)投資基金的組織形式不包括()A.有限合伙型B.公司型C.契約（信托）型D.公私合營型正確答案：D參考解析：根據(jù)組織形式不同，股權(quán)投資基金可以分為公司型基金、合伙型基金和信托（契約）型基金。(21.)下列關(guān)于律師對(duì)申請(qǐng)股權(quán)投資基金管理人登記的機(jī)構(gòu)出具法律意見書的說法正確的是()Ⅰ.就相關(guān)內(nèi)容的法律意見的發(fā)表，應(yīng)建立在充分的盡職調(diào)查基礎(chǔ)上；Ⅱ.發(fā)表意見的過程中可以引用其他中介機(jī)構(gòu)的結(jié)論性意見；Ⅲ.在按照要求對(duì)相關(guān)內(nèi)容逐項(xiàng)發(fā)表意見后，無需對(duì)該股權(quán)投資基金管理人登記申請(qǐng)是否符合中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的相關(guān)要求發(fā)表整體的結(jié)論性意見；Ⅳ.法律意見書結(jié)論應(yīng)當(dāng)明晰，不使用“基本符合條件等含糊措辭A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅳ正確答案：D參考解析：考查法律意見書的要求(22.)關(guān)于反攤薄條款，以下表述錯(cuò)誤的是()。A.又稱反稀釋條款，保護(hù)方式通常有兩種，完全棘輪和加權(quán)平均B.當(dāng)目標(biāo)企業(yè)沒有達(dá)到事先設(shè)定的業(yè)績目標(biāo)時(shí)進(jìn)行再融資觸發(fā)條款C.保護(hù)前輪投資者利益D.當(dāng)目標(biāo)企業(yè)以低價(jià)再次融資時(shí)觸發(fā)條款正確答案：B參考解析：攤薄條款也稱為反稀釋條款，本質(zhì)上是—種價(jià)格保護(hù)機(jī)制，適用于后輪融資為降價(jià)融資時(shí)，用于保護(hù)前輪投資者利益的條款。(23.)有限合伙治理結(jié)構(gòu)的基本特點(diǎn)是()掌握合伙企業(yè)事務(wù)執(zhí)行權(quán).A.投資決策委員會(huì)B.顧問委員會(huì)C.普通合伙人D.有限合伙人正確答案：C參考解析：有限合伙治理結(jié)構(gòu)的基本特點(diǎn)是普通合伙人掌握合伙企業(yè)事務(wù)執(zhí)行權(quán)(24.)基金合同應(yīng)當(dāng)約定給投資者設(shè)置一定時(shí)間的投資()，募集機(jī)構(gòu)在該期限內(nèi)不得主動(dòng)聯(lián)系投資者。A.靜默期B.冷靜期C.觀察期D.等待期正確答案：B參考解析：基金合同應(yīng)當(dāng)約定給投資者設(shè)置24小時(shí)的投資冷靜期，募集機(jī)構(gòu)在該期限內(nèi)不得主動(dòng)聯(lián)系投資者。(25.)財(cái)務(wù)盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注標(biāo)的企業(yè)的()財(cái)務(wù)業(yè)績情況。A.期望B.預(yù)計(jì)C.當(dāng)前D.歷史正確答案：D參考解析：財(cái)務(wù)盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注標(biāo)的企業(yè)的歷史財(cái)務(wù)業(yè)績情況。(26.)關(guān)于管理人內(nèi)部控制的原則，說法錯(cuò)誤的是()。A.全面性原則：內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)覆蓋包括各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各個(gè)部門和各級(jí)人員，并涵蓋資金募集、投資研究、投資運(yùn)作、運(yùn)營保障合信息披露等主要環(huán)節(jié)B.獨(dú)立性原則：組織機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)權(quán)責(zé)分明、相互制約C.執(zhí)行有效原則：通過科學(xué)的內(nèi)控手段和方法，建立合理的內(nèi)控程序，維護(hù)內(nèi)控制度的有效執(zhí)行D.成本效益原則：以合理的成本控制達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果，內(nèi)部控制與股權(quán)投資基金管理人的管理規(guī)模和員工人數(shù)等方面相匹配，契合自身實(shí)際情況正確答案：B參考解析：管理人內(nèi)部控制的原則中：（1）全面性原則。內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)覆蓋包括各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各個(gè)部門和各級(jí)人員，并涵蓋資金募集、投資研究、投資運(yùn)作、運(yùn)營保障合信息披露等主要環(huán)節(jié)（2）相互制約原則。組織機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)權(quán)責(zé)分明。相互制約。（3）執(zhí)行有效原則。通過科學(xué)的內(nèi)控手段和方法，建立合理的內(nèi)控程序，維護(hù)內(nèi)控制度的有效執(zhí)行。（4）獨(dú)立性原則。各部門和崗位職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持相對(duì)獨(dú)立，基金財(cái)產(chǎn)、管理人固有財(cái)產(chǎn)、其他財(cái)產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離。（5）成本效益原則。以合理的成本控制達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果，內(nèi)部控制與股權(quán)投資基金管理人的管理規(guī)模和員工人數(shù)等方面相匹配，契合自身實(shí)際情況（6）適時(shí)性原則。股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)定期評(píng)價(jià)內(nèi)部控制的有效性，并隨著有關(guān)法律法規(guī)的調(diào)整合經(jīng)營戰(zhàn)略、方針、理念等內(nèi)外部環(huán)境的變化同步適時(shí)修改或完善。(27.)有限合伙制合伙人由()和()構(gòu)成。A.永久合伙人和特殊合伙人B.特殊合伙人和股東C.永久合伙人和股東D.有限合伙人和普通合伙人正確答案：D參考解析：有限合伙人由有限合伙人和普通合伙人構(gòu)成。(28.)屬于清算的主要程序的內(nèi)容的是()Ⅰ.確定清算主體Ⅱ.通知債權(quán)人Ⅲ.清理和確認(rèn)基金財(cái)產(chǎn)Ⅳ.分配基金財(cái)產(chǎn)Ⅴ.編制清算報(bào)告A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅤB.Ⅱ.Ⅳ.ⅤC.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：D參考解析：清算的主要程序包括：1、確定清算主體；2、通知債權(quán)人；3、清理和確認(rèn)基金財(cái)產(chǎn)；4、分配基金財(cái)產(chǎn)；5、編制清算報(bào)告；(29.)下列符合合格投資者標(biāo)準(zhǔn)的單位凈資產(chǎn)不低于()萬元。A.2000B.3000C.4000D.1000正確答案：D參考解析：《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》明確規(guī)定的合格投資者的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)為:具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力;投資于單只私募基金的金額不低于100萬元;單位凈資產(chǎn)不低于1000萬元，個(gè)人金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近三年個(gè)人年均收入不低于50萬元。(30.)中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)是我國股權(quán)投資基金的自律組織，依法對(duì)股權(quán)投資基金開展行業(yè)自律，協(xié)調(diào)行業(yè)關(guān)系，()。A.提供信息披露、上市監(jiān)管B.提供信息披露、促進(jìn)行業(yè)發(fā)展C.提供行業(yè)服務(wù)、促進(jìn)行業(yè)發(fā)展D.提供行業(yè)服務(wù)、上市監(jiān)管正確答案：C參考解析：中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)是我國股權(quán)投資基金的自律組織，依法對(duì)股權(quán)投資基金開展行業(yè)自律，協(xié)調(diào)行業(yè)關(guān)系提供行業(yè)服務(wù)、促進(jìn)行業(yè)發(fā)展。(31.)設(shè)立有限合伙企業(yè)，應(yīng)按照()的要求提交申請(qǐng)材料.A.工商登記部門B.稅務(wù)主管部門C.證券監(jiān)管部門D.基金監(jiān)管部門正確答案：A參考解析：設(shè)立有限合伙企業(yè)應(yīng)按照工商登記部門的要求提交申請(qǐng)材料.(32.)在投資后項(xiàng)目監(jiān)管方面，需要重點(diǎn)關(guān)注以下()指標(biāo)。Ⅰ.經(jīng)營指標(biāo)Ⅱ.管理指標(biāo)Ⅲ.財(cái)務(wù)指標(biāo)Ⅳ.市場信息追蹤指標(biāo)A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：在投資后項(xiàng)目監(jiān)管方面，需要重點(diǎn)關(guān)注以下指標(biāo)：經(jīng)營指標(biāo)、管理指標(biāo)、財(cái)務(wù)指標(biāo)、市場信息追蹤指標(biāo)。(33.)以下不屬與登記與備案的自律管理措施()A.基金管理人未按要求提交經(jīng)審計(jì)的年度財(cái)務(wù)報(bào)告B.暫停受理私募基金產(chǎn)品備案申請(qǐng)C.將管理人列入異常機(jī)構(gòu)對(duì)外公示D.不予登記正確答案：A參考解析：為加強(qiáng)管理，基金業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)基金管理人登記、基金備案制定了如下自律管理措施:1.不予登記2.暫停受理私募基金產(chǎn)品備案申請(qǐng)3.將管理人列入異常機(jī)構(gòu)對(duì)外公示(34.)下列不屬于基金會(huì)計(jì)核算的是()。A.資產(chǎn)核算B.負(fù)債核算C.損益核算D.凈利潤核算正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金會(huì)計(jì)核算的主要內(nèi)容包括以下方面：資產(chǎn)核算、負(fù)債核算、損益核算、權(quán)益核算等。(35.)私募基金管理人未按本指引建立健全內(nèi)部控制，或內(nèi)部控制存在重大缺陷，導(dǎo)致違反相關(guān)法律法規(guī)及自律規(guī)則的，中國基金業(yè)協(xié)會(huì)可以視情節(jié)輕重對(duì)私募基金管理人及主要負(fù)責(zé)人采取()A.書面警示、行業(yè)內(nèi)通報(bào)批評(píng)、公開譴責(zé)等措施B.罰款、公開遣責(zé)等措施C.書面警示、暫停業(yè)務(wù)、取消業(yè)務(wù)資格D.罰款、取消業(yè)務(wù)資格正確答案：A參考解析：私募基金管理人未按本指引建立健全內(nèi)部控制，或內(nèi)部控制存在重大缺陷，導(dǎo)致違反相關(guān)法律法規(guī)及自律規(guī)則的，中國基金業(yè)協(xié)會(huì)可以視情節(jié)輕重對(duì)私募基金管理人及主要負(fù)責(zé)人采取書面警示、行業(yè)內(nèi)通報(bào)批評(píng)、公開譴責(zé)等措施。(36.)合伙協(xié)議應(yīng)列明與合伙企業(yè)費(fèi)用的核算和支付有關(guān)的事項(xiàng)，具體可以包括合伙企業(yè)費(fèi)用的()等。Ⅰ.計(jì)提原則Ⅱ.承擔(dān)費(fèi)用的范圍Ⅲ.計(jì)算及支付方式Ⅳ.應(yīng)由有限合伙人承擔(dān)的費(fèi)用A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ正確答案：C參考解析：合伙協(xié)議應(yīng)列明與合伙企業(yè)費(fèi)用的核算和支付有關(guān)的事項(xiàng)，具體可以包括合伙企業(yè)費(fèi)用的計(jì)提原則、承擔(dān)費(fèi)用的范圍、計(jì)算及支付方式、應(yīng)由普通合伙人承擔(dān)的費(fèi)用等。(37.)根據(jù)《基金法》國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理基金管理公司設(shè)立申請(qǐng)之日起()個(gè)月內(nèi)作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)決定。A.3B.6C.10D.8正確答案：B參考解析：根據(jù)《基金法》國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理基金管理公司設(shè)立申請(qǐng)之日起六個(gè)月內(nèi)作出批準(zhǔn)或者不批準(zhǔn)決定。(38.)基金資產(chǎn)凈值=()。A.基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)基金負(fù)債B.基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)-基金負(fù)債C.基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)ｘ基金負(fù)債D.基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)+基金負(fù)債正確答案：B參考解析：基金資產(chǎn)凈值=基金資產(chǎn)-基金負(fù)債(39.)以下關(guān)于股權(quán)投資基金募集流程中的"投資冷靜期"描述錯(cuò)誤的是()。A.私募證券投資基金合同應(yīng)當(dāng)約定，投資冷靜期自基金合同簽署完畢且投資者交納認(rèn)購基金的款項(xiàng)后起算B.基金合同應(yīng)當(dāng)約定給投資者設(shè)置不少于24小時(shí)的投資冷靜期，募集機(jī)構(gòu)在投資冷靜期內(nèi)不得主動(dòng)聯(lián)系投資者。C.基金合同應(yīng)當(dāng)約定給投資者設(shè)置不少于24小時(shí)的投資冷靜期，募集機(jī)構(gòu)在投資冷靜期內(nèi)可以主動(dòng)聯(lián)系投資者D.投資冷靜期自基金合同簽署完畢且投資者交納認(rèn)購基金的款項(xiàng)后起算。正確答案：C參考解析：《私募投資基金募集行為管理辦法》第二十九條各方應(yīng)當(dāng)在完成合格投資者確認(rèn)程序后簽署私募基金合同?；鸷贤瑧?yīng)當(dāng)約定給投資者設(shè)置不少于二十四小時(shí)的投資冷靜期，募集機(jī)構(gòu)在投資冷靜期內(nèi)不得主動(dòng)聯(lián)系投資者;私募證券投資基金合同應(yīng)當(dāng)約定。(40.)股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)于每個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后的()內(nèi)，向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)送經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的年度財(cái)務(wù)報(bào)告和所管理股權(quán)投資基金年度投資運(yùn)作基本情況。A.2個(gè)月B.3個(gè)月C.4個(gè)月D.5個(gè)月正確答案：C參考解析：股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)于每個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后的4個(gè)月內(nèi)，向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)送經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的年度財(cái)務(wù)報(bào)告和所管理股權(quán)投資基金年度投資運(yùn)作基本情況。(41.)中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)根據(jù)登記股權(quán)投資基金管理人利備案股權(quán)投資基金的()等進(jìn)行分類公示，并建立黑名單制度。A.合法情況、誠信情況、規(guī)模和資產(chǎn)狀況B.合法情況、誠信情況、規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)狀況C.合規(guī)情況、誠信情況、規(guī)模和資產(chǎn)狀況D.合規(guī)情況、誠信情況、規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)狀況正確答案：D參考解析：中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)根據(jù)登記股權(quán)投資基金管理人利備案股權(quán)投資基金的合規(guī)情況、誠信情況、規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)狀況等進(jìn)行分類公示，并建立黑名單制度。(42.)私募基金管理人應(yīng)當(dāng)遵循()運(yùn)營原則，主營業(yè)務(wù)清晰，不得兼營與私募基金管理無關(guān)或存在利益沖突的其他業(yè)務(wù)。A.專業(yè)化B.利潤最大化C.統(tǒng)一化D.差異化正確答案：A參考解析：私募基金管理人應(yīng)當(dāng)遵循專業(yè)化運(yùn)營原則，主營業(yè)務(wù)清晰，不得兼營與私募基金管理無關(guān)或存在利益沖突的其他業(yè)務(wù)。(43.)清算價(jià)值法常見于()和()策略。A.成長資本、天使投資B.杠桿收購、天使投資C.杠桿收構(gòu)、破產(chǎn)D.成長資本、破產(chǎn)正確答案：C參考解析：相對(duì)估值常見于天使投資、成長資本策略中，而清算價(jià)值估值法常用于杠桿收購和破產(chǎn)策略中。(44.)關(guān)于基金管理人在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)登記時(shí)的業(yè)務(wù)范圍問題，以下說法錯(cuò)誤的是()。A.對(duì)于兼營民間借貸、民間融資、配資業(yè)務(wù)、小額理財(cái)、小額借貸、P2P/P2B眾籌等業(yè)務(wù)的申請(qǐng)機(jī)構(gòu)，需要提前進(jìn)行業(yè)務(wù)剝離B.在管理人登記法律意見書中，律師需要對(duì)股權(quán)投資基金類管理人從事"投資咨詢"業(yè)務(wù)進(jìn)行審慎調(diào)查和論證說明C.股權(quán)投資基金類管理人的"投資咨詢"業(yè)務(wù)的實(shí)際經(jīng)營范圍可以存在《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》規(guī)定的"證券、期貨投資咨詢"業(yè)務(wù)D.對(duì)于兼營保理、擔(dān)保、房地產(chǎn)開發(fā)、交易平臺(tái)等業(yè)務(wù)的申請(qǐng)機(jī)構(gòu)，需要提前進(jìn)行業(yè)務(wù)剝離正確答案：C參考解析："投資咨詢"業(yè)務(wù)的實(shí)際經(jīng)營范圍不得存在《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》（證委發(fā)[1997]%號(hào)）中規(guī)定的"證券、期貨投資咨詢"業(yè)務(wù)。(45.)有限責(zé)任公司的清算組，由()組成，股份有限公司的清算組由()組成。A.股東，董事或者股東大會(huì)確定的人員B.股東，證監(jiān)會(huì)確定的人員C.股東，證券業(yè)協(xié)會(huì)確定的人員D.股東，基金業(yè)協(xié)會(huì)確定的人員正確答案：A參考解析：有限責(zé)任公司的清算組由股東組成，股份有限公司的清算組由董事或者股東大會(huì)確定的人員組成。(46.)企業(yè)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)包括哪些方面()。Ⅰ.財(cái)務(wù)Ⅱ.資源Ⅲ.市場Ⅳ.項(xiàng)目A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：A參考解析：風(fēng)險(xiǎn)分析中.企業(yè)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn).包括市場、項(xiàng)目、資源、政策、競爭、財(cái)務(wù)及管理等方面(47.)以下不是股權(quán)投資基金參與主體的是()。A.份額持有人大會(huì)B.基金投資者C.基金管理人D.監(jiān)管機(jī)構(gòu)正確答案：A參考解析：股權(quán)投資基金參與主體為：基金投資者、基金管理人、基金服務(wù)機(jī)構(gòu)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)和自律組織。(48.)公司型股權(quán)投資基金(),應(yīng)向工商管理機(jī)關(guān)辦理變更登記、注銷手續(xù)。Ⅰ.設(shè)立Ⅱ.增資Ⅲ.減資Ⅳ.清算A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：公司型股權(quán)投資基金設(shè)立，應(yīng)向工商管理機(jī)關(guān)辦理注冊(cè)登記手續(xù)，并向中國證券投資基金企業(yè)協(xié)會(huì)備案；公司型股權(quán)投資基金增資、減資，以及終止清算的，應(yīng)向工商管理機(jī)關(guān)辦理變更登記、注銷手續(xù)。(49.)信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)建立健全信息披露管理制度，()負(fù)責(zé)管理信息披露事務(wù)，并按要求在私募基金登記備案系統(tǒng)中上傳信息披露相關(guān)制度文件。A.總經(jīng)理B.董事會(huì)C.指定專人D.信息編制人員正確答案：C參考解析：信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)建立健全信息披露管理制度，指定專人負(fù)責(zé)管理信息披露事務(wù)，并按要求在私募基金登記備案系統(tǒng)中上傳信息披露相關(guān)制度文件。(50.)業(yè)務(wù)盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注內(nèi)容包括()。Ⅰ.市場Ⅱ.管理團(tuán)隊(duì)Ⅲ.風(fēng)險(xiǎn)分析Ⅳ.融資運(yùn)用A.Ⅰ.ⅡB.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：業(yè)務(wù)盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注內(nèi)容:（1）企業(yè)基本情況；（2）管理團(tuán)隊(duì)；（3）產(chǎn)品服務(wù)；（4）市場；（5）發(fā)展戰(zhàn)略；（6）融資運(yùn)用；（7）風(fēng)險(xiǎn)分析。(51.)創(chuàng)業(yè)投資屬于長期性的投資，流動(dòng)性較差，一般需要()方能有顯著的投資回報(bào)。A.5-10年B.3-5年C.1-3年D.10年以上正確答案：A參考解析：創(chuàng)業(yè)投資屬于長期性的投資，流動(dòng)性較差，一般需要5-10年方能有顯著的投資回報(bào)。(52.)有限責(zé)任公司的股東之間可以相互轉(zhuǎn)讓其全部或者部分股權(quán)。股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓股權(quán)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)其他股東經(jīng)()以上同意。A.1/2B.1/3C.1/4D.1/5正確答案：A參考解析：有限責(zé)任公司的股東之間可以相互轉(zhuǎn)讓其全部或者部分股權(quán)。股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓股權(quán)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)其他股東過半數(shù)同意。(53.)私募股權(quán)投資基金按法律形式分為()。Ⅰ.公司型Ⅱ.開放型Ⅲ.合伙型Ⅳ.契約型Ⅴ.封閉型A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ正確答案：C參考解析：公司型、合伙型、契約型。(54.)下列屬于清算退出的方法是()。A.首次公開上市（IPO）退出B.清算退出C.并購?fù)顺鯠.解散清算正確答案：D參考解析：清算退出的方法:破產(chǎn)清算、解散清算.A.B.C屬于投資退出方式。(55.)合伙協(xié)議應(yīng)對(duì)合伙企業(yè)的()等事項(xiàng)作出約定。Ⅰ.記賬、會(huì)計(jì)年度、審計(jì)Ⅱ.季度報(bào)告Ⅲ.年度報(bào)告Ⅳ.查閱會(huì)計(jì)賬薄的條件。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：合伙協(xié)議應(yīng)對(duì)合伙企業(yè)的記賬、會(huì)計(jì)年度、審計(jì)、年度報(bào)告、查閱會(huì)計(jì)賬簿的條件等事項(xiàng)作出約定。(56.)關(guān)于股權(quán)投資基金的募集，下列表述正確的是()。A.只能由基金管理人向投資者募集基金B(yǎng).募集基金須由基金管理人和基金托管人共同負(fù)責(zé)管理使用C.基金W理人通過特定對(duì)象確定程序可向合格投資者之外的個(gè)人進(jìn)行募集D.基金募集是開展基金投資業(yè)務(wù)的開始和必要前提正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金的募集，是指股權(quán)投資基金管理人或者受其委托的募集服務(wù)機(jī)構(gòu)向投資者募集資金，用于設(shè)立股權(quán)投資基金的行為。并向合格投資者募集；對(duì)于股權(quán)投資基金，資金的募集是開展基金投資業(yè)務(wù)的開始，也是必要前提。(57.)管理人內(nèi)部控制的要素包括()Ⅰ.外部環(huán)境Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估Ⅲ.控制活動(dòng)Ⅳ.信息與溝通Ⅴ.內(nèi)部監(jiān)督A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤC.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ正確答案：C參考解析：管理人內(nèi)部控制的要素構(gòu)成主要包括：（1）內(nèi)部環(huán)境（2）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估（3）控制活動(dòng)（4）信息與溝通（5）內(nèi)部監(jiān)督。所以I錯(cuò)誤。(58.)私募基金募集履行程序包括()。Ⅰ.特定對(duì)象確定Ⅱ.投資者適當(dāng)性匹配Ⅲ.基金風(fēng)險(xiǎn)揭示Ⅳ.合格投資者確認(rèn)A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：私募基金募集履行程序包括：特定對(duì)象確定、投資者適當(dāng)性匹配、基金風(fēng)險(xiǎn)揭示、合格投資者確認(rèn)、投資冷靜期、回訪確認(rèn)。(59.)財(cái)務(wù)盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注內(nèi)容不包括()。A.會(huì)計(jì)政策與會(huì)計(jì)估計(jì)B.財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)財(cái)務(wù)資料C.財(cái)務(wù)比率分析D.企業(yè)融資分析正確答案：D參考解析：財(cái)務(wù)盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注內(nèi)容:會(huì)計(jì)政策與會(huì)計(jì)估計(jì)；財(cái)務(wù)報(bào)告及相關(guān)財(cái)務(wù)資料；財(cái)務(wù)比率分析；納稅分析。(60.)并購基金投資退出的方式包括()。Ⅰ.首次公開發(fā)行上市Ⅱ.股權(quán)轉(zhuǎn)讓Ⅲ.標(biāo)的公司管理層回購Ⅳ.清算退出A.Ⅰ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：D參考解析：并購基金投資退出渠道多樣化，包括首次公開發(fā)行上市、股權(quán)轉(zhuǎn)讓、標(biāo)的公司管理層回購、清算退出。(61.)外商獨(dú)資和合資私募證券基金管理機(jī)構(gòu)提供的登記申請(qǐng)材料完備的，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將自收齊材料之日起()個(gè)工作日內(nèi)，以通過協(xié)會(huì)官方網(wǎng)站公示私募基金管理人基本情況的方式，為其辦結(jié)登記手續(xù)。A.15B.20C.5D.10正確答案：B參考解析：外商獨(dú)資和合資私募證券基金管理機(jī)構(gòu)提供的登記申請(qǐng)材料完備的，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)將自收齊材料之日起20個(gè)工作日內(nèi)，以通過協(xié)會(huì)官方網(wǎng)站公示私募基金管理人基本情況的方式，為其辦結(jié)登記手續(xù)。(62.)私募基金管理人委托基金銷售機(jī)構(gòu)募集私募基金的，應(yīng)當(dāng)以書面形式簽訂基金()，并將協(xié)議中關(guān)于私募基金管理人與基金銷售機(jī)構(gòu)權(quán)利義務(wù)劃分以及其他涉及投資者利益的部分作為()的附件。A.銷售協(xié)議、基金合同B.銷售協(xié)議、基金招募說明書C.托管協(xié)議、基金合同D.托管協(xié)議、基金招募說明書正確答案：A參考解析：私募基金管理人委托基金銷售機(jī)構(gòu)募集私募基金的，應(yīng)當(dāng)以書面形式簽訂基金銷售協(xié)議，并將協(xié)議中關(guān)于私募基金管理人與基金銷售機(jī)構(gòu)權(quán)利義務(wù)劃分以及其他涉及投資者利益的部分作為基金合同的附件。(63.)合伙型基金的參與主體主要為()。A.普通合伙人、特殊合伙人及基金份額持有人B.普通合伙人、有限合伙人及基金份額持有人C.普通合伙人、特殊合伙人及基金管理人D.普通合伙人、有限合伙人及基金管理人正確答案：D參考解析：合伙型基金的參與主體主要為普通合伙人、有限合伙人及基金管理人。(64.)私募基金管理人委托未取得基金()資格的機(jī)構(gòu)募集私募基金的，中國基金業(yè)協(xié)會(huì)不予辦理私募基金備案業(yè)務(wù)。A.登記業(yè)務(wù)B.估值業(yè)務(wù)C.托管業(yè)務(wù)D.銷售業(yè)務(wù)正確答案：D參考解析：根據(jù)《私募投資基金募集行為管理辦法》私募基金管理人委托未取得基金銷售業(yè)務(wù)資格的機(jī)構(gòu)募集私募基金的，中國基金業(yè)協(xié)會(huì)不予辦理私募基金備案業(yè)務(wù)。(65.)為解決公司型私募股權(quán)投資基金雙重稅負(fù)問題。許多國家采取靈活做法，要求公司年度只要分配給投資者收益，將由()繳納稅收。A.基金本身B.政府豁免C.私募公司法人D.投資者正確答案：D參考解析：要求公司年度只要分配給投資者收益，將由投資者繳納稅收。(66.)不屬于PE常用的估值方法是()。A.市凈率法B.凈資產(chǎn)定價(jià)法C.現(xiàn)金流折現(xiàn)法D.市盈率定價(jià)法正確答案：A參考解析：PE常用的估值方法有一下三種：市盈率定價(jià)法、凈資產(chǎn)定價(jià)法、現(xiàn)金流折現(xiàn)法。(67.)關(guān)于合伙型基金的基本稅負(fù)，描述正確的是()A.基金因其生產(chǎn)經(jīng)營所得和其他所得采取先分后稅的原則，因此在基金層面不涉及繳納流轉(zhuǎn)稅B.合伙企業(yè)每一納稅年度的收入總額減除成本、費(fèi)用以及損失后的余額，為生產(chǎn)經(jīng)營所得C.基金的自然人投資者按基金企業(yè)的所得稅率繳納所得稅D.根據(jù)現(xiàn)行稅法的規(guī)定，如果合伙人（含普通合伙人和有限合伙人）為自然人，比照《個(gè)人所得稅法》中的個(gè)體工商戶的生產(chǎn)經(jīng)營所得應(yīng)稅項(xiàng)目，適用5%?30%的五級(jí)超額累進(jìn)稅率，計(jì)繳個(gè)人所得稅正確答案：B參考解析：若項(xiàng)目上市后通過二級(jí)市場退出，則需按稅務(wù)機(jī)關(guān)的要求，計(jì)繳増值稅?；鸬淖匀蝗送顿Y者承擔(dān)雙重征稅，公司所得稅與個(gè)人所得稅根據(jù)現(xiàn)行稅法的規(guī)定，如果合伙人（含普通合伙人和有限合伙人）為自然人，比照《個(gè)人所得稅法》中的"個(gè)體工商戶的生產(chǎn)經(jīng)營所得〃應(yīng)稅項(xiàng)目，適用5%?35%的五級(jí)超額累進(jìn)稅率，計(jì)繳個(gè)人所得稅。(68.)關(guān)于合伙型股權(quán)投資基金，如下說法錯(cuò)誤的是()A.合伙型股權(quán)投資基金，新增合伙人需經(jīng)全體合伙人一致同意B.退伙時(shí)對(duì)于其合伙份額對(duì)應(yīng)的資產(chǎn)，只能以貨幣形式分配。C.有限合伙人的份額轉(zhuǎn)讓，需提前30天通知其他合伙人。D.合伙型股權(quán)投資基金解散，應(yīng)當(dāng)由清算人進(jìn)行清算。正確答案：B參考解析：合伙型股權(quán)投資基金的投資者，退伙時(shí)對(duì)于其合伙份額對(duì)應(yīng)的資產(chǎn)，既可以貨幣形式分配，也可以實(shí)物資產(chǎn)方式分配。(69.)受托募集機(jī)構(gòu)是指()。A.證券公司B.基金銷售機(jī)構(gòu)C.基金管理人D.基金托管機(jī)構(gòu)正確答案：B參考解析：受托募集機(jī)構(gòu)是指基金銷售機(jī)構(gòu)。(70.)股權(quán)投資基金的信息披露不包含()。A.基金合同及招募說明書等宣傳推介文件B.基金銷售協(xié)議中的主要權(quán)利義務(wù)條款C.基金的資產(chǎn)負(fù)債及投資收益分配情況D.預(yù)測的投資業(yè)績正確答案：D參考解析：股權(quán)投資基金的信息披露應(yīng)當(dāng)包含以下內(nèi)容：（1）基金合同；（2）招募說明書等宣傳推介文件；（3）基金銷售協(xié)議中的主要權(quán)利義務(wù)條款；（4）基金的投資情況；（5）基金的資產(chǎn)負(fù)債情況；（6）基金的投資收益分配情況；（7）基金承擔(dān)的費(fèi)用和業(yè)績報(bào)酬安排；（8）可能存在的利益沖突；（9）涉及私募基金管理業(yè)務(wù)、基金財(cái)產(chǎn)、基金托管業(yè)務(wù)的重大訴訟、仲裁；（10）中國證監(jiān)會(huì)以及中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)規(guī)定的影響投資者合法權(quán)益的其他重大信息。(71.)()是指截至某一特定時(shí)點(diǎn)，投資人從基金獲得的分配金額總和與投資人已向基金繳款金額總和的比率，體現(xiàn)了投資人現(xiàn)金的回收情況。A.市盈率B.已分配收益倍數(shù)C.總收益倍數(shù)D.內(nèi)部收益率正確答案：B參考解析：已分配收益倍數(shù)（DistributiontoPaid-inCapital，DPI），是指截至某一特定時(shí)點(diǎn)，投資人從基金獲得的分配金額總和與投資人已向基金繳款金額總和的比率，體現(xiàn)了投資人現(xiàn)金的回收情況。(72.)私募基金管理人自行銷售或者委托銷售機(jī)構(gòu)銷售私募基金，應(yīng)當(dāng)自行或者委托第三方機(jī)構(gòu)對(duì)私募基金進(jìn)行()，向風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力相匹配的投資者推介私募基金。A.收益預(yù)測B.風(fēng)險(xiǎn)衡量C.收益評(píng)價(jià)D.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)正確答案：D參考解析：私募基金管理人自行銷售或者委托銷售機(jī)構(gòu)銷售私募基金，應(yīng)當(dāng)自行或者委托第三方機(jī)構(gòu)對(duì)私募基金進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)，向風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力相匹配的投資者推介私募基金。(73.)股權(quán)投資基金銷售過程中，不符合現(xiàn)行監(jiān)管規(guī)則的做法是()。Ⅰ.個(gè)人投資者甲以自有合法資金50萬元購買某股權(quán)投資基金份額Ⅱ.機(jī)構(gòu)投資者乙以自有合法資金50萬元購買某股權(quán)投資基金份額Ⅲ.個(gè)人投資者丙以自有合法資金50萬元外加匯集他人資金50萬元共100萬元，以兩人共同名義購買某股權(quán)投資基金份額Ⅳ.機(jī)構(gòu)投資者丁以成立有限合伙形式，以自有合法資金50萬元外加匯集他人資金50萬元共100萬元，以有限合伙企業(yè)購買某股權(quán)投資基金份額A.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ正確答案：B參考解析：投資者投資于單只基金的金額不低于100萬元;以合伙企業(yè)、契約等非法人形式，通過匯集多數(shù)投資者的資金直接或者間接投資于股權(quán)投資基金的，股權(quán)投資基金管理人或者股權(quán)投資基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)穿透核查最終投資者是否為合格投資者，并合并計(jì)算投資者人數(shù)。(74.)從基金投資人層面看,投資人是個(gè)人時(shí)，應(yīng)按“股息、紅利”所得繳納個(gè)人所得稅，適用稅率一般為()。A.10%B.15%C.20%D.25%正確答案：C參考解析：從基金投資人層面看,投資人是個(gè)人時(shí)，應(yīng)按“股息、紅利”所得繳納個(gè)人所得稅，適用稅率一般為20%。(75.)重置成本法中，待評(píng)估資產(chǎn)價(jià)值等于()。A.重置全價(jià)-綜合貶值B.重置全價(jià)+綜合貶值C.重置全價(jià)乘綜合貶值D.重置全價(jià)除綜合貶值正確答案：A參考解析：待評(píng)估資產(chǎn)價(jià)值=重置全價(jià)-綜合貶值(76.)契約型股權(quán)投資基金合格投資者人數(shù)不得超過()人。A.500B.1000C.100D.200正確答案：D參考解析：契約型股權(quán)投資基金合格投資者人數(shù)不得超過200人。(77.)在我國，基金管理人、基金托管人和基金投資者的權(quán)利義務(wù)在()中會(huì)有詳細(xì)約定。A.基金成立公告B.招募說明書C.基金合同D.基金份額上市交易公告書正確答案：C參考解析：在我國，基金管理人、基金托管人和基金投資者的權(quán)利義務(wù)在基金合同中會(huì)有詳細(xì)約定。(78.)股權(quán)投資母基金的特點(diǎn)包括()Ⅰ.分散風(fēng)險(xiǎn)Ⅱ.專業(yè)管理Ⅲ.利潤豐厚Ⅳ.投資機(jī)會(huì)Ⅴ.投資集中Ⅵ.規(guī)模優(yōu)勢Ⅶ.資產(chǎn)規(guī)模A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.ⅦC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅵ.ⅦD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ.Ⅵ正確答案：C參考解析：股權(quán)投資母基金的特點(diǎn)包括:分散風(fēng)險(xiǎn)、專業(yè)管理、投資機(jī)會(huì)、規(guī)模優(yōu)勢和資產(chǎn)規(guī)模。(79.)我國合伙型基金的法律依據(jù)為《合伙企業(yè)法》，基金按照()來運(yùn)營。A.合伙人協(xié)議B.投資人協(xié)議C.投資協(xié)議D.合伙協(xié)議正確答案：D參考解析：我國合伙型基金的法律依據(jù)為《合伙企業(yè)法》，基金按照合伙協(xié)議來運(yùn)營。(80.)以下哪些屬于基金收益分配的概念是()。Ⅰ.業(yè)績報(bào)酬Ⅱ.瀑布式的收益分配體系Ⅲ.門檻收益率Ⅳ.追趕機(jī)制A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.ⅡC.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ正確答案：A參考解析：收益分配涉及的基本概念包括業(yè)績報(bào)酬、瀑布式的收益分配體系、門檻收益率、追趕機(jī)制以及回?fù)軝C(jī)制等，基金管理人應(yīng)與基金投資者進(jìn)行充分的溝通與協(xié)商，確定收益分配的機(jī)制，并在基金合冋中約定相應(yīng)的基金條款。(81.)管理人內(nèi)部控制的作用主要包括()Ⅰ.保證管理人經(jīng)營運(yùn)作嚴(yán)格遵守國家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺形成守法經(jīng)營、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營思想和經(jīng)營理念。Ⅱ.防范和化解經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營管理效益，確保經(jīng)營業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行和受托資產(chǎn)的安全完整，實(shí)現(xiàn)公司的持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展。Ⅲ.保障股權(quán)投資基金財(cái)產(chǎn)的安全、完整。Ⅳ.確?；鸷突鸸芾砣说呢?cái)務(wù)和其他信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：A參考解析：管理人內(nèi)部控制的作用主要包括：（1）保證管理人經(jīng)營運(yùn)作嚴(yán)格遵守國家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，自覺形成守法經(jīng)營、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營思想和經(jīng)營理念。（2）防范和化解經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營管理效益，確保經(jīng)營業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行和受托資產(chǎn)的安全完整，實(shí)現(xiàn)公司的持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展。（3）保障股權(quán)投資基金財(cái)產(chǎn)的安全、完整。（4）確?；鸷突鸸芾砣说呢?cái)務(wù)和其他信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)。(82.)私募基金的合格投資者投資于單只私募基金的金額不低于()萬元。A.100B.300C.500D.1000正確答案：A參考解析：私募基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不低于100萬元。(83.)某母基金購買了自然人甲和公司乙持有的存續(xù)基金X各10%的份額，同時(shí)和基金X—起以増資方式投資了項(xiàng)目Y，從項(xiàng)目Z的控股股東處受讓項(xiàng)目Z的10%股權(quán)。關(guān)于該母基金的投資，以下表述正確的是()。A.投資基金X和受讓項(xiàng)目Z股權(quán)屬于二級(jí)投資，投資項(xiàng)目Y屬于直接投資B.投資基金X屬于二級(jí)投資，投資項(xiàng)目Y和Z屬于直接投資C.投資基金X和項(xiàng)目Y屬于直接投資D.投資基金X屬于直接投資，投資項(xiàng)目Y和Z屬于二級(jí)投資正確答案：B參考解析：母基金的二級(jí)投資業(yè)務(wù)可以分為兩種類型：一是購買存續(xù)基金份額及后續(xù)出資額；二是購買基金持有的投資組合公司的股權(quán)。直接投資，是指母基金直接對(duì)非公開發(fā)行和交易的企業(yè)股權(quán)進(jìn)行投資。(84.)股權(quán)投資基金管理人應(yīng)建立健全相關(guān)機(jī)制，防范管理的各股權(quán)投資基金之間的()，公平對(duì)待管理的各股權(quán)投資基金，保護(hù)投資者利益。Ⅰ.利益輸送Ⅱ.利益沖突Ⅲ.利益分離A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：A參考解析：股權(quán)投資基金管理人應(yīng)建立健全相關(guān)機(jī)制，防范管理的各股權(quán)投資基金之間的利益輸送合利益沖突，公平對(duì)待管理的各股權(quán)投資基金，保護(hù)投資者利益。(85.)私募股權(quán)投資基金的募集在實(shí)踐中募集對(duì)象一般為()。A.政府B.個(gè)人投資者C.事業(yè)法人D.機(jī)購?fù)顿Y者正確答案：D參考解析：私募股權(quán)投資基金的設(shè)立和資金算里，為后期業(yè)務(wù)開展鋪平了道路。通常，私募股權(quán)投資基金的募集在實(shí)踐中募集對(duì)象一般為機(jī)購?fù)顿Y者。(86.)凈資產(chǎn)定價(jià)法的說法錯(cuò)誤的是()。A.PB是市凈率倍數(shù)估值時(shí)的一個(gè)參照指標(biāo)B.BV是賬面總資產(chǎn)C.公式為P=BV*PBD.凈資產(chǎn)定價(jià)法用PB表示正確答案：B參考解析：凈資產(chǎn)定價(jià)法（PB）：P=BV*PB，BV是賬面凈資產(chǎn)，PB是市凈率倍數(shù)估值時(shí)的一個(gè)參照物，尤其是針對(duì)重資型的公司。(87.)私募基金備案材料完備且符合要求的，基金業(yè)協(xié)會(huì)在網(wǎng)站公示的私募基金基本情況不包括()。A.基金銷售機(jī)構(gòu)名稱B.成立時(shí)間C.聯(lián)系方式D.備案時(shí)間正確答案：A參考解析：網(wǎng)站公示的私募基金基本情況包括私募基金的名稱、成立時(shí)間、登記時(shí)間、住所、聯(lián)系方式、主要負(fù)責(zé)人等基本信息以及基本誠信信息。(88.)私募基金管理人內(nèi)部控制的成本效益原則是指()。A.以合理的成本控制達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果B.以最佳的成本控制達(dá)到較好的內(nèi)部控制效果C.以最小的成本控制達(dá)到合理的內(nèi)部控制效果D.以最小的成本控制達(dá)到較好的內(nèi)部控制目標(biāo)正確答案：A參考解析：成本效益原則就是以合理的成本控制達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果，內(nèi)部控制與股權(quán)投資基金管理人的管理規(guī)模和員工人數(shù)等方面相匹配，契合自身實(shí)際情況。(89.)()是指通常由被投資企業(yè)大股東或創(chuàng)始股東、管理層、員工等出資購買股權(quán)投資基金持有的企業(yè)股份，從而使股權(quán)投資基金實(shí)現(xiàn)退出的行為。A.股份轉(zhuǎn)讓B.質(zhì)押回購C.股權(quán)回購D.協(xié)議轉(zhuǎn)讓正確答案：C參考解析：股權(quán)回購是指通常由被投資企業(yè)大股東或創(chuàng)始股東、管理層、員工等出資購買股權(quán)投資基金持有的企業(yè)股份，從而使股權(quán)投資基金實(shí)現(xiàn)退出的行為。(90.)全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌流程主要分為四個(gè)階段()。Ⅰ.決策改制階段Ⅱ.材料制作階段Ⅲ.反饋審核階段Ⅳ.登記掛牌階段A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ正確答案：B參考解析：全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌流程主要分為四個(gè)階段:決策改制階段、材料制作階段、反饋審核階段、登記掛牌階段。(91.)在清算退出的