代理理論在商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)制度中的應(yīng)用代理理論在商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)制度中的應(yīng)用

商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)是指為了適應(yīng)分權(quán)管理和經(jīng)濟(jì)責(zé)任制的要求，在銀行內(nèi)部設(shè)立若干責(zé)任中心，并對(duì)各責(zé)任中心分工負(fù)責(zé)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行規(guī)劃、控制、業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)和考核的一種嚴(yán)密的內(nèi)部控制制度。按照代理理論的觀點(diǎn)，銀行管理層和各責(zé)任中心是一種委托代理關(guān)系。在銀行和責(zé)任中心之間，銀行管理層是委托人，責(zé)任中心的管理人員是代理人；在各責(zé)任中心之間，上級(jí)責(zé)任中心的管理人員是委托人，下級(jí)責(zé)任中心的管理人員是代理人。委托人和代理人之間的權(quán)利和義務(wù)一般都在責(zé)任會(huì)計(jì)制度中作出明確規(guī)定，但是，雙方的目標(biāo)往往不盡一致，因而委托代理關(guān)系對(duì)商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)制度的影響就是一個(gè)值得探討的問(wèn)題。本文試圖就現(xiàn)代代理理論在商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)制度中的應(yīng)用進(jìn)行探討。

一、代理理論的目標(biāo)和理論結(jié)構(gòu)(一)代理理論的目標(biāo)。一般說(shuō)來(lái)，委托人總是希望代理人從整體、長(zhǎng)遠(yuǎn)的利益出發(fā)作出正確的決策，以達(dá)到利潤(rùn)最大化的目標(biāo)，而這并不一定就是代理人的目標(biāo)。代理人期望個(gè)人效用最大化，他們?cè)趯で笠载泿藕饬康奈镔|(zhì)報(bào)酬時(shí)，還致力于一些非物質(zhì)的因素以滿足其高層次的需要，例如一個(gè)舒適的工作環(huán)境、晉升等。代理人有時(shí)可能為了自身目標(biāo)而背離委托人的利益。這種背離表現(xiàn)在兩個(gè)方面：(1)代理人知道許多委托人不了解的信息而選擇對(duì)委托人不利的行動(dòng)。例如，鋪張浪費(fèi)，但說(shuō)成是工作的需要。(2)代理人在執(zhí)行契約過(guò)程中，獲得某種私有信息，并據(jù)以選擇不利于委托人的利己行為，而委托人既無(wú)法接觸到這些信息，又無(wú)法證實(shí)代理人已經(jīng)選擇的行為是違背契約的。例如，把失誤歸咎于偶然因素、采用不正當(dāng)手段搞虛盈實(shí)虧等。這兩種情況的出現(xiàn)影響了委托人和代理人之間的人際關(guān)系，降低了商業(yè)銀行工作效率。代理理論的目標(biāo)就是要探索、建立一種合理的、可行的、科學(xué)的理論結(jié)構(gòu)，用來(lái)研究、分析、解釋委托人和代理人的動(dòng)機(jī)，協(xié)調(diào)雙方的關(guān)系并促使委托人效用最大化。

(二)代理理論的理論結(jié)構(gòu)。上世紀(jì)70年代，西方國(guó)家改革了傳統(tǒng)管理會(huì)計(jì)賴以建立的經(jīng)濟(jì)數(shù)學(xué)模型，先后把不確定性和信息成本引入了管理會(huì)計(jì)模型。英國(guó)曼徹斯特大學(xué)的斯卡彭思教授曾對(duì)代理理論進(jìn)行一些研究，并把人的行為因素納入經(jīng)濟(jì)數(shù)學(xué)模型，把管理會(huì)計(jì)的改革推進(jìn)了一大步。斯卡彭思教授用經(jīng)濟(jì)數(shù)學(xué)模型來(lái)反映代理理論的結(jié)構(gòu)。主要包括：1.代理人的成果函數(shù)，表明代理人在不確定環(huán)境下執(zhí)行任務(wù)，代理人的努力成果取決于執(zhí)行任務(wù)的特定“情況”和代理人“選擇的行為”。2.代理人的報(bào)酬函數(shù)，指代理人可以按合同的規(guī)定，根據(jù)努力成果獲取報(bào)酬。3.代理人的效用函數(shù)，表明代理人獲得的效用產(chǎn)生于他所獲得的報(bào)酬，而他的努力則是一種負(fù)效用。4.委托人的效用函數(shù)，就是該項(xiàng)任務(wù)或合同被執(zhí)行獲得的成果減去按合同支付給代理人的報(bào)酬。5.委托人的目標(biāo)函數(shù)，即促使代理人采取最優(yōu)行動(dòng)使委托人效用最大化。6.委托人目標(biāo)函數(shù)的約束條件有兩個(gè)：第一，委托人必須保證代理人從雇傭合同中獲得的效用要超過(guò)他可能從其他備選雇傭合同中獲得的效用；第二，假定代理人是自身效用最大化的追求者，因此，在合同允許的條件下他會(huì)選擇預(yù)期效用最大化的行動(dòng)。由于委托人的目標(biāo)函數(shù)受到上述兩個(gè)條件的約束，這就使委托人解決問(wèn)題的方法只能是“帕雷托最優(yōu)”，即只能是委托人和代理人雙方設(shè)法增加自己的效用，同時(shí)又不損害對(duì)方的效用。

二、代理理論在商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)制度中的具體應(yīng)用目前，代理理論由于其理論模型本身的局限性和復(fù)雜性，還不能成為解決管理會(huì)計(jì)問(wèn)題的惟一方法。但是它對(duì)于我們分析和評(píng)價(jià)管理會(huì)計(jì)問(wèn)題具有重要的理論和實(shí)踐參考價(jià)值。就商業(yè)銀行責(zé)任會(huì)計(jì)制度而言，它的具體應(yīng)用主要體現(xiàn)在如下幾方面：

(一)責(zé)任預(yù)算的編制商業(yè)銀行實(shí)施責(zé)任會(huì)計(jì)制度，關(guān)鍵在于科學(xué)、準(zhǔn)確地編好責(zé)任預(yù)算。在預(yù)算的編制過(guò)程中，代理理論認(rèn)為，代理人(各責(zé)任中心的管理人員)直接參與預(yù)算的編制是個(gè)很好的方法，即希望代理人同委托人互通信息、保持聯(lián)系；或代理人用一種能使委托人的預(yù)期效用最大化的姿態(tài)來(lái)參與預(yù)算的編制過(guò)程。但是“參與制”也面臨一個(gè)問(wèn)題，因?yàn)樨?zé)任中心管理人員知道他們參與編制的預(yù)算將是業(yè)績(jī)考核的基礎(chǔ)，這就會(huì)刺激他們提供不客觀甚至扭曲的信息，以使信息有利于他們的考核，導(dǎo)致“預(yù)算松弛”，即預(yù)算編制基礎(chǔ)較松，代理人不盡力就可完成。同時(shí)考核各責(zé)任中心管理人員實(shí)際業(yè)績(jī)和他們的預(yù)測(cè)能力，從而激勵(lì)他們提供真實(shí)的信息，是一種有效的解決辦法。

(二)內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格是內(nèi)部責(zé)任單位相互轉(zhuǎn)移資金的一種結(jié)算價(jià)格。它具有劃分權(quán)責(zé)界限、激勵(lì)代理人更好地經(jīng)營(yíng)，以及促進(jìn)各責(zé)任中心和銀行整體經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的一致性三項(xiàng)用途，傳統(tǒng)管理會(huì)計(jì)對(duì)于權(quán)責(zé)劃分的論述較多，對(duì)于三項(xiàng)用途的統(tǒng)一論述較少。按照代理理論的觀點(diǎn)，各個(gè)責(zé)任中心的權(quán)責(zé)劃分是確定內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格的重點(diǎn)，但是，如果沒(méi)有相應(yīng)的激勵(lì)制度相配套，相關(guān)責(zé)任中心管理人員不可能具有履行權(quán)責(zé)的動(dòng)力。進(jìn)一步看，如果在確定轉(zhuǎn)移價(jià)格中不能有效避免“次優(yōu)化”狀態(tài)出現(xiàn)，權(quán)責(zé)劃分越清、激勵(lì)強(qiáng)度越大，則對(duì)銀行越不利。轉(zhuǎn)移價(jià)格的本質(zhì)是利益，包括相關(guān)責(zé)任中心管理人員的利益和銀行整體利益。因此，在確定內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格時(shí)，需要統(tǒng)籌兼顧這三項(xiàng)用途。

現(xiàn)以某支行儲(chǔ)蓄部和資金營(yíng)運(yùn)部?jī)蓚€(gè)利潤(rùn)中心之間資金轉(zhuǎn)移價(jià)格的確定為例來(lái)說(shuō)明。設(shè)資金期限為一年；資金營(yíng)運(yùn)部門借入資金(向上級(jí)行拆入或向人民銀行申請(qǐng)?jiān)儋J款)利率參考同業(yè)拆借市場(chǎng)利率和再貸款利率，確定為2.5%；內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格暫按3.5%；資金上存利率為2.25%；存款準(zhǔn)備金(一級(jí)準(zhǔn)備金、二級(jí)準(zhǔn)備金等)比例為15%，年利率1.89%；儲(chǔ)蓄部本年新增存款2000萬(wàn)元，支行資金需求2200萬(wàn)元。

方案一，儲(chǔ)蓄部將扣除存款準(zhǔn)備金后的資金全部轉(zhuǎn)移給資金營(yíng)運(yùn)部，則支行及兩個(gè)利潤(rùn)中心的利潤(rùn)如下表所示：?jiǎn)挝唬喝f(wàn)元注：支行利潤(rùn)等于兩個(gè)利潤(rùn)中心假計(jì)的利潤(rùn)之和，沒(méi)有計(jì)算其他利潤(rùn)中心的利潤(rùn)。方案二，儲(chǔ)蓄部將扣除存款準(zhǔn)備金后的資金上存，則支行及兩個(gè)利潤(rùn)中心的利潤(rùn)如下表所示：?jiǎn)挝唬喝f(wàn)元注：支行利潤(rùn)等于兩個(gè)利潤(rùn)中心假計(jì)的利潤(rùn)之和，沒(méi)有計(jì)算其他利潤(rùn)中心的利潤(rùn)。上述兩個(gè)方案中，支行利潤(rùn)分別為8.57和4.42，應(yīng)該選擇方案一，但我們并不能肯定兩個(gè)利潤(rùn)中心的管理人員會(huì)選擇方案一，這有賴于如何設(shè)計(jì)激勵(lì)制度，即利潤(rùn)中心管理人員的報(bào)酬是否與本中心的利潤(rùn)掛鉤，以及如何掛鉤?；诖耍覀冎辽倏梢栽O(shè)計(jì)三種激勵(lì)制度：1.利潤(rùn)中心管理人員領(lǐng)取固定工資；2.利潤(rùn)中心管理人員的報(bào)酬以固定工資為基礎(chǔ)，實(shí)現(xiàn)方案一的目標(biāo)，獲得一定數(shù)額的獎(jiǎng)金，否則扣除一定數(shù)額的工資；3.利潤(rùn)中心管理人員的報(bào)酬以固定工資為基礎(chǔ)，按照方案一的目標(biāo)利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)程度增加或減少，按比例提取獎(jiǎng)金或扣除工資。顯然，第三種激勵(lì)制度最佳，它既反映了環(huán)境的不確定性，又消除了因采用前兩種激勵(lì)制度可能產(chǎn)生的信息不對(duì)稱問(wèn)題。當(dāng)采用第三種激勵(lì)制度時(shí)，由于資金上存利率為2.25%，儲(chǔ)蓄部管理人員當(dāng)然樂(lè)意按照方案一的要求將資金以3.5%的利潤(rùn)轉(zhuǎn)給資金營(yíng)運(yùn)部，但是，資金營(yíng)運(yùn)部的管理人員會(huì)設(shè)法拒絕向儲(chǔ)蓄部買入資金，而是極力向外部借入。其結(jié)果又回到上述方案二，出現(xiàn)“次優(yōu)化”狀態(tài)，即支行利潤(rùn)為4.42萬(wàn)元，資金營(yíng)運(yùn)部的利潤(rùn)為18萬(wàn)元；與方案一比較，支行利潤(rùn)減少4.16萬(wàn)元，資金營(yíng)運(yùn)部的利潤(rùn)增加17萬(wàn)元。在這種情況下，為了保持激勵(lì)制度，避免“次優(yōu)化”，可以采取雙重轉(zhuǎn)移價(jià)格，即儲(chǔ)蓄部向資金營(yíng)運(yùn)部轉(zhuǎn)移的存款，儲(chǔ)蓄部仍按3.5%的利率計(jì)算收入，而資金營(yíng)運(yùn)部則按與借入資金相等的利率計(jì)算成本。也就是說(shuō)，將方案一和方案二調(diào)和成新的方案，則支行及兩個(gè)利潤(rùn)中心的利潤(rùn)如下表所示：

單位：萬(wàn)元注：支行利潤(rùn)等于儲(chǔ)蓄部和資金營(yíng)運(yùn)部的利潤(rùn)(27.57萬(wàn)元)減去少攤銷儲(chǔ)蓄部的成本(17萬(wàn)元)，沒(méi)有計(jì)算其他利潤(rùn)中心的利潤(rùn)。數(shù)據(jù)表明利用雙重轉(zhuǎn)移價(jià)格將方案一和方案二調(diào)和成的新方案才是最佳方案。還需要說(shuō)明的是，第三種激勵(lì)制度“按照方案一的目標(biāo)利潤(rùn)”改為“按照新方案的目標(biāo)利潤(rùn)”。

在上例中，我們將代理理論應(yīng)用于雙重轉(zhuǎn)移價(jià)格，強(qiáng)調(diào)了雙重轉(zhuǎn)移價(jià)格與激勵(lì)制度及其與銀行整合的配合。當(dāng)然代理理論也可用于其他類型的轉(zhuǎn)移價(jià)格，比如，成本加成等等。

(三)費(fèi)用分配費(fèi)用分配直接影響考核單位的經(jīng)濟(jì)利益。代理理論為費(fèi)用分配提供了一些重要的原理，有助于合理地分配各項(xiàng)間接費(fèi)用。主要有以下幾點(diǎn)：1.費(fèi)用分配到某個(gè)責(zé)任中心，那么，間接費(fèi)用實(shí)際上是相關(guān)責(zé)任中心管理人員雇用契約的一部分，因此，間接費(fèi)用是否發(fā)生的決策必須由相關(guān)責(zé)任中心管理人員參與。

2.向各部門分配費(fèi)用不必拘泥于技術(shù)方法，最重要的是與整個(gè)銀行的目標(biāo)聯(lián)系起來(lái)，使銀行整體的期望效用與各部門管理人員的期望效用均達(dá)到最大。

3.無(wú)論采取什么樣的方法分配間接費(fèi)用，方法必須事先確定，而且一旦確定下來(lái)不能再有重新協(xié)商的機(jī)會(huì)，也就是說(shuō)要堅(jiān)持契約的“事前”最佳，不要強(qiáng)求契約的“事后”最佳。

(四)責(zé)任中心的業(yè)績(jī)考評(píng)對(duì)各責(zé)任中心工作成果的評(píng)價(jià)和考核，傳統(tǒng)的做法是：各級(jí)責(zé)任中心的業(yè)績(jī)報(bào)告按責(zé)任范圍編制，管理人員的業(yè)績(jī)根據(jù)他的可控因素進(jìn)行考核。責(zé)任會(huì)計(jì)的這種做法實(shí)際上排除了不確定性對(duì)責(zé)任中心業(yè)績(jī)的影響。在確定的環(huán)境中，代理理論和傳統(tǒng)的做法基本一樣。但在不確定環(huán)境中，代理理論認(rèn)為，不論信息是否對(duì)稱，按照可控原則對(duì)責(zé)任中心業(yè)績(jī)進(jìn)行考核都不一定能夠激勵(lì)管理人員努力工作和實(shí)現(xiàn)帕累托最優(yōu)，故不能使銀行整體效益最大化。代理理論的觀點(diǎn)是：

1.強(qiáng)調(diào)“風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”的重要性，在對(duì)責(zé)任中心進(jìn)行業(yè)績(jī)考核的時(shí)候，不能僅僅局限于可控原則，而應(yīng)當(dāng)根據(jù)實(shí)際情況，讓銀行內(nèi)部各責(zé)任中心也分擔(dān)一部分風(fēng)險(xiǎn)，這樣才能激勵(lì)管理人員，實(shí)現(xiàn)銀行整體利益最大化。

2.排除外界因素對(duì)考核的影響。按照代理理論的原理，責(zé)任中心的業(yè)績(jī)不佳可能是由于管理人員沒(méi)有努力工作，但也可能是不利的外界因素造成的。如果類似的責(zé)任中心業(yè)績(jī)也不好，該責(zé)任中心的業(yè)績(jī)不佳很可能是外界因素造成的；相反，如果類似的責(zé)任中心業(yè)績(jī)很好，則該責(zé)任中心的業(yè)績(jī)不佳更可能是由于管理人員沒(méi)有努力工作。因此，在考核時(shí)通過(guò)參考類似責(zé)任中心的業(yè)績(jī)，就可以在很大程度上消除外界因素，特別是金融行業(yè)共同性因素的影響。這樣就可以更準(zhǔn)確地考核責(zé)任中心的業(yè)績(jī)，使管理人員承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)減少，從而節(jié)約風(fēng)險(xiǎn)成本，增加銀行的收益。此外，通過(guò)更準(zhǔn)確地考核責(zé)任中心的業(yè)績(jī)，還可以使管理人員的收益與其努力水平的相關(guān)程度提高，從而激勵(lì)管理人員更加努力工作。

代理理論在