互聯(lián)網(wǎng)金融第十二章互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管一、本講導讀2本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述二各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐三互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐五四本講小結(jié)六一本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管提出背景01互聯(lián)網(wǎng)金融引發(fā)的風險具有特殊性原因02本章學習目標033一、本講導讀02為何互聯(lián)網(wǎng)金融引發(fā)的風險具有特殊性5雖然金融監(jiān)管者對常規(guī)金融運行的規(guī)律和風險相對熟悉，但對新技術(shù)本身的架構(gòu)、優(yōu)勢與不足以及新技術(shù)與金融業(yè)務(wù)的融合相對陌生，需要一個持續(xù)觀察和研究的過程。2互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的創(chuàng)新速度要明顯快于傳統(tǒng)金融領(lǐng)域，這在一定程度上導致了更為嚴重的監(jiān)管時滯現(xiàn)象。3互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的法律法規(guī)和監(jiān)管體系尚不完善，監(jiān)管規(guī)則和監(jiān)管機構(gòu)缺乏明確性。103本章學習目標一、本講導讀了解各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的經(jīng)驗了解中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐理解互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的適用模式掌握互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)6二、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述7各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐三互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐五四本講小結(jié)六二本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述一重點難點8互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的概念及內(nèi)容01互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性02019互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的概念二、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管是金融監(jiān)管體制的重要部分。近幾年，隨著大數(shù)據(jù)、人工智能等新技術(shù)與金融之間不斷融合，互聯(lián)網(wǎng)金融飛速發(fā)展，對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管已經(jīng)成為金融監(jiān)管部門監(jiān)管的重要領(lǐng)域。為了使讀者對互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管有更加深入的了解，在介紹互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管之前，對金融監(jiān)管的相關(guān)內(nèi)容做一下簡單的介紹。金融監(jiān)管是金融監(jiān)督和金融管理的總稱。狹義的金融監(jiān)管是指中央銀行或其他金融監(jiān)管當局依據(jù)國家法律規(guī)定對整個金融業(yè)（包括金融機構(gòu)和金融業(yè)務(wù)）實施的監(jiān)督管理。廣義的金融監(jiān)管在上述涵義之外，還包括金融機構(gòu)的內(nèi)部控制和稽核、同業(yè)自律性組織和社會中介組織的監(jiān)督與監(jiān)管等內(nèi)容。通常而言的金融監(jiān)管是狹義金融監(jiān)管。狹義監(jiān)管是一種強制的外在監(jiān)管，廣義金融監(jiān)管則在其基礎(chǔ)之上包含了內(nèi)在約束以及其他外在的非強制性約束。互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管作為傳統(tǒng)金融監(jiān)管的一個分支，主要是圍繞互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展而開展的監(jiān)督與管理活動，具體是指針對互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)濟活動過程中涉及的法律風險、操作風險、傳染風險、聲譽風險、流動性風險、信用風險和市場風險等制訂專門的法律規(guī)則，采取有針對性的措施，加強和改善監(jiān)管，以實現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融的可持續(xù)發(fā)展和保護互聯(lián)網(wǎng)金融消費者切實利益為目的，從而實施的監(jiān)督與管理活動。0110互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的內(nèi)容二、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管主要有兩大類領(lǐng)域：對互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的監(jiān)管和對利用互聯(lián)網(wǎng)等新技術(shù)對傳統(tǒng)風險的監(jiān)管。21主要是圍繞互聯(lián)網(wǎng)金融所包含的經(jīng)濟活動的監(jiān)管。·互聯(lián)網(wǎng)金融是基于互聯(lián)網(wǎng)及移動通信、大數(shù)據(jù)、云計算、社交平臺、搜索引擎等信息技術(shù)，實現(xiàn)資金融通、支付、結(jié)算等相關(guān)服務(wù)的金融活動，是現(xiàn)有金融體系的進一步完善?！に?，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的一部分內(nèi)容，就是對新興的互聯(lián)網(wǎng)金融活動中可能潛在的各種風險進行監(jiān)督和管理，以保證金融體系的穩(wěn)定和保護投資者利益。針對互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的監(jiān)管從全球范圍來看，主要是運用“沙盒監(jiān)管”和“大數(shù)據(jù)監(jiān)管”這兩種技術(shù)手段。“監(jiān)管沙盒”是一個“安全空間”，在這個安全空間內(nèi)，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)可以測試其創(chuàng)新的金融產(chǎn)品、服務(wù)、商業(yè)模式和營銷方式，可以避免在現(xiàn)實中相關(guān)活動碰到問題時就受到監(jiān)管部門嚴格制約的情況?！按髷?shù)據(jù)監(jiān)管”主要是基于大數(shù)據(jù)分析來解決互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的相關(guān)問題，各國金融監(jiān)管當局高度重視大數(shù)據(jù)方法在宏觀經(jīng)濟金融管理特別是宏觀審慎監(jiān)管領(lǐng)域的運用。運用互聯(lián)網(wǎng)等新技術(shù)的監(jiān)管0211互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性二、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述理論依據(jù)特殊屬性互聯(lián)網(wǎng)金融中的個體行為可能存在非理性。個體理性與集體理性之間存在沖突。市場紀律不一定能控制有害的風險承擔行為?；ヂ?lián)網(wǎng)金融機構(gòu)若涉及大量用戶，或者達到一定的資金規(guī)模，出現(xiàn)問題時很難通過市場出清方式解決?；ヂ?lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新可能存在重大缺陷。互聯(lián)網(wǎng)金融消費中可能存在金融機構(gòu)的欺詐行為和消費者非理性行為?；ヂ?lián)網(wǎng)金融具有信息技術(shù)風險?；ヂ?lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新速度較快，監(jiān)管時滯更為嚴重?；ヂ?lián)網(wǎng)金融具有“長尾”風險，具有不同于傳統(tǒng)金融的風險特征：互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)人群屬于金融領(lǐng)域的弱勢群體，容易遭受不公正待遇；“搭便車”問題突出；更大的負外部性。三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀12各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐三互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐五四本講小結(jié)六二本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述一重點難點13互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的歷史進程01互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)020114互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的歷史進程三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀基于我國監(jiān)管部門對互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展態(tài)度，可以將我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管歷程分為包容性監(jiān)管、原則性監(jiān)管、專項整治監(jiān)管三個階段。相比于發(fā)達國家，我國互聯(lián)網(wǎng)金融起步明顯較晚。因此，為了加快互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)新發(fā)展速度，監(jiān)管部門將“金融包容”理念嵌入金融監(jiān)管體系，所以在監(jiān)管初期，主要采取包容性的監(jiān)管態(tài)度。具體表現(xiàn)為，監(jiān)管部門對互聯(lián)網(wǎng)金融市場設(shè)置了較低的門檻。但是，初始階段的較低門檻設(shè)置卻為后續(xù)潛在金融風險的發(fā)生埋下隱患。在監(jiān)管部門實行包容性監(jiān)管的政策過程中，互聯(lián)網(wǎng)金融在實現(xiàn)迅猛發(fā)展的同時，積累的信用風險、流動性風險和法律風險也在不斷疊加。為了保護互聯(lián)網(wǎng)金融消費者的利益，實現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融的健康可持續(xù)發(fā)展，自2013年起，一些互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)的監(jiān)管文件開始陸續(xù)出臺，確立了“依法監(jiān)管、適度監(jiān)管、分類監(jiān)管、協(xié)同監(jiān)管、創(chuàng)新監(jiān)管”的互聯(lián)網(wǎng)金融五大監(jiān)管原則，構(gòu)建了具有中國特色的互聯(lián)網(wǎng)金融“原則性監(jiān)管”模式。監(jiān)管實踐表明，原則性監(jiān)管模式并沒有真正地解決互聯(lián)網(wǎng)金融市場亂象。2016年4月，國務(wù)院組織召開互聯(lián)網(wǎng)金融整治會議，計劃開啟全國性的互聯(lián)網(wǎng)金融專項整治行動。2017年間，大量金融監(jiān)管政策性文件陸續(xù)出臺并實施，在全國范圍內(nèi)掀起一場互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的“整治風暴”，至此，中國互聯(lián)網(wǎng)金融正式進入強監(jiān)管下的“專項整治階段”。原則性監(jiān)管（2013～2015年）

專項整治監(jiān)管（2015年～至今）包容性監(jiān)管（2007～2013年）

0215互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀金融監(jiān)管的主要模式：根據(jù)金融監(jiān)管對象的不同，金融監(jiān)管模式主要分為機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管；根據(jù)金融監(jiān)管主體的組織結(jié)構(gòu)，金融監(jiān)管模式可分為分業(yè)監(jiān)管和統(tǒng)一監(jiān)管。機構(gòu)監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管是指按照金融機構(gòu)類型來設(shè)立監(jiān)管機構(gòu)。不同的金融機構(gòu)由不同的監(jiān)管機構(gòu)管。目前，我國就是實行典型的機構(gòu)監(jiān)管模式。功能監(jiān)管功能監(jiān)管是按照經(jīng)營業(yè)務(wù)的功能和性質(zhì)來劃分監(jiān)管對象的金融監(jiān)管模式。從目前世界各國金融監(jiān)管模式的發(fā)展和演進來看，功能監(jiān)管是混業(yè)經(jīng)營環(huán)境下金融監(jiān)管模式變化的一個新趨勢。分業(yè)監(jiān)管分業(yè)監(jiān)管是指不同的金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域內(nèi)分別設(shè)立一個專業(yè)的監(jiān)管機構(gòu)，負責全面監(jiān)管，各監(jiān)管機構(gòu)在各自的管轄范圍內(nèi)執(zhí)行監(jiān)管權(quán)力、履行監(jiān)管義務(wù)，相互間沒有隸屬關(guān)系。統(tǒng)一監(jiān)管統(tǒng)一監(jiān)管是指一個國家或地區(qū)只設(shè)立一家金融監(jiān)管機構(gòu)對金融業(yè)實施監(jiān)管。優(yōu)點：具有專業(yè)化優(yōu)勢具有競爭優(yōu)勢缺點：監(jiān)管機構(gòu)之間難于協(xié)調(diào)，可能引起“監(jiān)管套利”行為從整體上看，監(jiān)管機構(gòu)龐大，監(jiān)管成本較高，規(guī)模不經(jīng)濟。容易出現(xiàn)“重復監(jiān)管”與“監(jiān)管真空”優(yōu)點：具有規(guī)模經(jīng)濟性具有一致性和協(xié)調(diào)性可避免多重機構(gòu)監(jiān)管模式引發(fā)的不一致性、重復監(jiān)管等問題職責明確固定，可防止不同機構(gòu)之間相互推諉而導致的“監(jiān)管真空”缺點是：缺乏競爭性。0216互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的監(jiān)管方式，從全球范圍來看，主要有三大類。以美國為代表的限制性監(jiān)管以中國為代表的被動型監(jiān)管以英國和新加坡為代表的主動型監(jiān)管美國的人才優(yōu)勢和優(yōu)越的資本環(huán)境，形成了以技術(shù)創(chuàng)新為主要驅(qū)動力的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)。針對這樣的特性，美國采用功能性監(jiān)管模式?？傮w來說，美國對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管是比較嚴厲的。具體監(jiān)管措施可以歸結(jié)為三點：嚴格準入、嚴格處罰和嚴格管制。和美國相反，中國的互聯(lián)網(wǎng)金融以市場和商業(yè)模式為驅(qū)動。一方面，中國巨大的市場需求和有待完善的現(xiàn)有金融服務(wù)體系，為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展提供了廣闊的空間。另一方面，相對于英美法體系的判例法，中國屬于大陸法體系，對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管主要依靠成文的法律法規(guī)，因此靈活性和時效性相對不足。主動性監(jiān)管是政府成為發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融的主要引導力量，最具有代表性的就是英國。英國金融行為監(jiān)管局開展了一項金融“創(chuàng)新工程”，旨在促進金融創(chuàng)新，并開創(chuàng)性提出“沙盒監(jiān)管”?！吧澈斜O(jiān)管”是給予被監(jiān)管者一個安全空間，在該安全空間內(nèi)，被監(jiān)管者可以測試其創(chuàng)新的金融產(chǎn)品、服務(wù)、商業(yè)模式和營銷方式，而不用在相關(guān)活動碰到問題時立即受到監(jiān)管規(guī)則的約束。0221互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀互聯(lián)網(wǎng)金融是依托云計算、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等新技術(shù)的新金融模式，創(chuàng)新亟需監(jiān)管，監(jiān)管也亟待創(chuàng)新，技術(shù)監(jiān)管將成為互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的重要方式。在對互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管探索中，監(jiān)管科技（RegTech）也在創(chuàng)新使用并同步發(fā)展。目前，監(jiān)管科技主要有五大存在內(nèi)在聯(lián)系的應(yīng)用場景，分別是交易行為監(jiān)控、合規(guī)數(shù)據(jù)報送、法律法規(guī)跟蹤、客戶身份識別以及金融壓力測試。該部分主要對金融壓力測試中的“沙盒監(jiān)管”模式以及運用大數(shù)據(jù)創(chuàng)新生成的監(jiān)管方法進行介紹。英國目的：旨在為金融科技創(chuàng)新企業(yè)提供一個安全的測試環(huán)境。本質(zhì)：沙盒監(jiān)管是監(jiān)管者為履行其促進金融創(chuàng)新、保護金融消費者職能而制定的一項管理機制。內(nèi)容：評估標準、申請流程、退出機制，在“沙盒監(jiān)管”測試期間，英國金融行為監(jiān)管局（FCA）能夠?qū)y試企業(yè)提供充分幫助。三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀2202互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)沙盒監(jiān)管新加坡時間：2016年6月提出了“沙盒監(jiān)管”機制，并于同年11月發(fā)布了《金融科技監(jiān)管沙盒指引》文件，對監(jiān)管沙盒的適用對象、準入條件、操作流程進行了說明。態(tài)度：這項監(jiān)管制度并不是強制性的，而是支持性的政策。內(nèi)容：評估標準、申請流程、退出機制。澳大利亞時間：2016年3月，批準澳大利亞證券和投資委員會引入“沙盒監(jiān)管”機制，2016年12月，正式批準設(shè)立“監(jiān)管沙盒”機制。內(nèi)容：豁免企業(yè)的評估保準、豁免流程、測試過程、退出機制。三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀2302互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)沙盒監(jiān)管中國時間：2019年12月，北京市率先啟動金融科技創(chuàng)新監(jiān)管試點，這是我國監(jiān)管沙箱的實踐一步，也是金融業(yè)邁向合規(guī)創(chuàng)新的重要一步。現(xiàn)狀：截至2020年8月末，已推出60個試點項目。內(nèi)容：我國金融科技創(chuàng)新監(jiān)管已初步形成了四大運行機制：安全管理機制、創(chuàng)新服務(wù)機制、權(quán)益保護機制、信息披露機制。三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀2402互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)大數(shù)據(jù)監(jiān)管：主要介紹三種基于大數(shù)據(jù)、云計算等科技手段的應(yīng)用。2012年6月，G20下的金融穩(wěn)定委員會發(fā)布了《一個全球性的金融市場法人實體識別碼》報告，作為全球金融市場LEI系統(tǒng)的標準。治理架構(gòu)2010年7月，美國通過的《多德-弗蘭克法案》，對金融體系進行改革。2010年11月，金融研究辦公室首次提出了建立“金融市場法人識別碼”系統(tǒng)。建立設(shè)想美國金融當局擬通過構(gòu)建LEI系統(tǒng)，為每一家參與金融交易的法人實體分配一個單獨的數(shù)字化身份識別碼，并制定一套標準化的數(shù)據(jù)報送準則。在美國境內(nèi)參與金融交易的各方必須嚴格按照這一準則及時向LEI系統(tǒng)提供并更新其信息。與此同時，LEI系統(tǒng)面向全體交易方開放。無論是金融監(jiān)管部門還是各金融交易主體，均可隨時以適當?shù)姆绞竭M入該系統(tǒng)查詢相關(guān)交易方的信息。金融市場法人識別碼系統(tǒng)（LEI）三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀2602互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)可視化分析技術(shù)的開發(fā)借助可視化分析技術(shù)，研究者能夠從類別龐雜、數(shù)量巨大的微觀數(shù)據(jù)中以圖片的直觀形式迅速、有效地獲得所需的信息，并通過互動界面對數(shù)據(jù)進行過濾、分割以及組合等操作，將這種信息轉(zhuǎn)化為可應(yīng)用的知識，從而更好地為政策制定提供參考。數(shù)據(jù)可視化認知知識探索分析形成規(guī)范初步分析圖像新的洞見假設(shè)條件深入分析三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀2702互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)可視化分析技術(shù)的應(yīng)用利用可視化分析技術(shù)，將度量金融體系系統(tǒng)性風險不同維度的數(shù)據(jù)以圖像的形式直觀地展現(xiàn)出來，進而更加深刻地揭示系統(tǒng)性風險嚴重程度以及影響系統(tǒng)性風險相關(guān)因素之間的內(nèi)在聯(lián)系，從而為金融監(jiān)管當局實施宏觀審慎監(jiān)管提供決策參考。例如，美國財政部金融研究辦公室開發(fā)了以顏色深淺標識金融風險程度的系統(tǒng)性風險可視化度量工具。三、互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀2802互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管模式及技術(shù)交易行為監(jiān)控系統(tǒng)市場行為監(jiān)控系統(tǒng)覆蓋交易前、交易中、交易后三個階段，通過運用大數(shù)據(jù)、云計算等技術(shù)可以簡化業(yè)務(wù)流程，降低業(yè)務(wù)成本。交易前金融機構(gòu)將法律條文和風險評估的工具納入監(jiān)測系統(tǒng)，之后采用大數(shù)據(jù)技術(shù)以及其他技術(shù)手段建立數(shù)據(jù)庫。交易中金融機構(gòu)對交易數(shù)據(jù)進行挖掘、分析和處理，最終形成合規(guī)報告并上傳到監(jiān)測平臺。交易后通過處理，簡明扼要地呈現(xiàn)出數(shù)據(jù)分析結(jié)果。同時，實時傳送風險監(jiān)測分析報告，金融機構(gòu)可以根據(jù)報告結(jié)果對后續(xù)的交易行為實施更加嚴謹?shù)谋O(jiān)管調(diào)整，避免發(fā)生詐騙行為。四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐30中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐五本講小結(jié)六二本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述三互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀四各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐一重點難點各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐01互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的國際比較023101各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐32四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐歐美等發(fā)達國家的金融體系發(fā)達，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展時間較長，這些國家積累的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管經(jīng)驗可以為我國互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管提供有益的借鑒。01各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的主要領(lǐng)域33四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐第三方支付市場準入相對而言，美國嚴格謹慎，歐盟包容寬松。美國實行“一州一證”，歐盟存在豁免制度?？蛻糍Y金監(jiān)管美國、歐盟均采用賬戶分離制度，要求為沉淀資金開設(shè)專門賬戶。消費者權(quán)益保護美國適用《真實信貸法》、《電子資金轉(zhuǎn)移法》等；歐盟的主要法律依據(jù)是《支付服務(wù)指令》。反洗錢監(jiān)管美國與歐盟在反洗錢中均扮演著非常積極的角色?；ヂ?lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌基于技術(shù)優(yōu)勢，眾籌模式在美國發(fā)展最為成熟。美國通過了《促進創(chuàng)業(yè)企業(yè)融資法案》，其中的內(nèi)容包括豁免原則、靈活監(jiān)管、投資者適當性管理等。其他互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)包括美國與歐盟的的互聯(lián)網(wǎng)銀行、互聯(lián)網(wǎng)保險、互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金、互聯(lián)網(wǎng)消費金融監(jiān)管燈。01各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐——第三方支付消費者權(quán)益保護美國與歐盟在消費者權(quán)益保護方面的法律法規(guī)較為成熟與完善，對于相對弱勢的消費者一方做了妥善保護。美國對第三方支付差錯情形的處理適用《真實信貸法》《電子資金轉(zhuǎn)移法》。歐盟的主要法律依據(jù)是2007年頒布的《支付服務(wù)指令》，將支付服務(wù)分為單一支付交易和框架合同，分別做出信息披露的具體要求36地區(qū)/國家差錯支付信息披露消費者隱私保護美國消費者最多承擔50美元有明確、詳細的信息披露要求嚴禁隨意透露消費者隱私歐盟消費者最多承擔150歐元四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的國際比較分業(yè)監(jiān)管和綜合監(jiān)管并存美國采用分業(yè)監(jiān)管方式，將第三方支付納入貨幣轉(zhuǎn)移業(yè)務(wù)監(jiān)管框架，主要由聯(lián)邦存款保險公司（FDIC）實施監(jiān)管。英國是典型的采用綜合監(jiān)管的國家。目前，英國已將第三方支付、眾籌等互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)及業(yè)務(wù)納入金融行為監(jiān)管局（FCA）的監(jiān)管范疇。機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管統(tǒng)一行為監(jiān)管和審慎監(jiān)管協(xié)同外部監(jiān)管和自律管理并重主體監(jiān)管和消費者權(quán)益保護并行39四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的國際比較分業(yè)監(jiān)管和綜合監(jiān)管并存機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管統(tǒng)一以設(shè)置監(jiān)管機構(gòu)和劃分監(jiān)管權(quán)限的依據(jù)為標準，金融監(jiān)管模式可以大致區(qū)分為機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管兩種。針對眾籌這類互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)態(tài)，各國主要采用功能監(jiān)管方式。針對第三方支付，采用機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管方式的都有。行為監(jiān)管和審慎監(jiān)管協(xié)同外部監(jiān)管和自律管理并重主體監(jiān)管和消費者權(quán)益保護并行40四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的國際比較分業(yè)監(jiān)管和綜合監(jiān)管并存機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管統(tǒng)一行為監(jiān)管和審慎監(jiān)管協(xié)同審慎監(jiān)管和行為監(jiān)管是金融監(jiān)管的兩大支柱。行為監(jiān)管和審慎監(jiān)管在國外互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐中均有所體現(xiàn)。審慎監(jiān)管目標是通過引入監(jiān)管限額管理等風險管理手段，規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)的風險承擔行為，控制互聯(lián)網(wǎng)金融的負外部性。行為監(jiān)管包括對互聯(lián)網(wǎng)金融基礎(chǔ)設(shè)施、互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)以及相關(guān)參與者行為的監(jiān)管。外部監(jiān)管和自律管理并重主體監(jiān)管和消費者權(quán)益保護并行41四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的國際比較分業(yè)監(jiān)管和綜合監(jiān)管并存機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管統(tǒng)一行為監(jiān)管和審慎監(jiān)管協(xié)同外部監(jiān)管和自律管理并重外部監(jiān)管與行業(yè)自律是進行市場治理的兩種制度安排，兩者互為補充。從外部監(jiān)管來看，各國針對本國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的不同情況，采取了強度不等的外部監(jiān)管措施。美國、英國等大多數(shù)國家采取輕監(jiān)管方式。從行業(yè)自律來看，很多國家都在積極發(fā)展各類互聯(lián)網(wǎng)金融的行業(yè)自律監(jiān)管組織。主體監(jiān)管和消費者權(quán)益保護并行42四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的國際比較分業(yè)監(jiān)管和綜合監(jiān)管并存機構(gòu)監(jiān)管和功能監(jiān)管統(tǒng)一行為監(jiān)管和審慎監(jiān)管協(xié)同外部監(jiān)管和自律管理并重主體監(jiān)管和消費者權(quán)益保護并行主體監(jiān)管主要針對互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，消費者權(quán)益保護主要針對互聯(lián)網(wǎng)金融的消費者。國外一般將消費者權(quán)益保護作為互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管需要考慮的重要內(nèi)容。主要體現(xiàn)在制定相關(guān)法律法規(guī)、提出信息披露要求、強調(diào)消費者教育、重視消費者隱私保護、暢通消費者維權(quán)渠道等。43四、各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐五、中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐44本講小結(jié)六二本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述三互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐四五中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐一重點難點中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的特征01中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐02中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的政策建議034501中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的特征46我國互聯(lián)網(wǎng)金融獲得了創(chuàng)新發(fā)展，呈現(xiàn)出中國特色。與此同時，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也為互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管帶來了新的挑戰(zhàn)。法律體系滯后監(jiān)管范圍界定困難相應(yīng)法律法規(guī)種類繁多，仍舊缺乏一部較為權(quán)威的、由全國人民代表大會以立法形式確定下來的權(quán)威法律。更多的援引《刑法》、《合同法》、《公司法》、《證券法》、《商業(yè)銀行法》、《全國人民代表大會常務(wù)委員會關(guān)于加強網(wǎng)絡(luò)信息保護的決定》等。目前，我國金融監(jiān)管體系以“一行兩會”為主導，包括相關(guān)行業(yè)協(xié)會及自律性組織等?；ヂ?lián)網(wǎng)金融具有混業(yè)經(jīng)營的屬性，由“一行兩會”與財政部、發(fā)改委、工信部等部委組織的聯(lián)席會議是對互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)進行監(jiān)管的重要嘗試與制度創(chuàng)新。監(jiān)管主體多元化我國互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管存在多元監(jiān)管主體、各自分工的情況，而互聯(lián)網(wǎng)金融混業(yè)經(jīng)營特征明顯，這給我國的監(jiān)管范圍的界定帶來了困難。其次，互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管力度也難以拿捏。五、中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐從2013年互聯(lián)網(wǎng)金融爆發(fā)以來，我國對互聯(lián)網(wǎng)金融的態(tài)度開始從包容轉(zhuǎn)為審慎。2013年以后，中國監(jiān)管部門開始出臺各項政策對互聯(lián)網(wǎng)金融進行監(jiān)管，內(nèi)容包括資格準入、投資方向、風險管理、操作規(guī)范等各個方面，監(jiān)管要求和規(guī)范也根據(jù)實際業(yè)務(wù)需要不斷進行更新調(diào)整。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融整治方案、網(wǎng)貸監(jiān)管細則、資金存管指引等系列法規(guī)相繼出臺，互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管走上快速發(fā)展的合規(guī)之路。47迄今為止，我國的互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域主要有移動支付、股權(quán)眾籌、網(wǎng)絡(luò)小貸以及互聯(lián)網(wǎng)基金四個領(lǐng)域。五、中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐02中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的實踐——網(wǎng)絡(luò)小貸我國的網(wǎng)絡(luò)借貸起步晚、發(fā)展快，近年來亂象叢生，引發(fā)不少社會問題，引起監(jiān)管部門高度重視，各種監(jiān)管條例層出不窮。2020年7月，中國銀保監(jiān)會發(fā)布《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》。同年11月，銀保監(jiān)會聯(lián)合央行起草《網(wǎng)絡(luò)小額貸款業(yè)務(wù)管理暫行辦法（征求意見稿）》，逐步確立了互聯(lián)網(wǎng)小額貸款的監(jiān)管框架。網(wǎng)絡(luò)小貸的監(jiān)管經(jīng)歷了從松到嚴的過程，且隨著新監(jiān)管法規(guī)的發(fā)布，逐步確立起規(guī)范的監(jiān)管框架，進入“專項整治”的分層監(jiān)管階段。未來幾年應(yīng)當是網(wǎng)絡(luò)小貸更加健康、更加規(guī)范發(fā)展的時期。54五、中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐03中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的政策建議納入分業(yè)監(jiān)管框架，加強監(jiān)管協(xié)同注重行為監(jiān)管，切實保護消費者權(quán)益加強宏觀審慎管理，防范系統(tǒng)性風險建立自律管理體系，引導行業(yè)有序競合56五、中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐六、本講小結(jié)57二本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管概述三互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管發(fā)展現(xiàn)狀各國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐四中國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管實踐五六本講小結(jié)一01小結(jié)六、本講小結(jié)重點內(nèi)容回顧專屬內(nèi)涵金融監(jiān)管互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管大數(shù)據(jù)監(jiān)管沙盒監(jiān)管可視化分析技術(shù)包容性監(jiān)管原則性監(jiān)管監(jiān)管科技金融市場法人識別碼分業(yè)監(jiān)管統(tǒng)一監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管功能監(jiān)管行為監(jiān)管審慎監(jiān)管58好好學習！天天向上！互聯(lián)網(wǎng)金融第十三章互聯(lián)網(wǎng)金融的基礎(chǔ)設(shè)施本講導讀金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能二一互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制三一、本講導讀互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施五四2本講小結(jié)六本講導讀明確學習目標02熟悉本講結(jié)構(gòu)與主要內(nèi)容03推薦參考文獻043定義研究概念0102一、本講導讀明確學習目標5掌握熟悉了解一、本講導讀導論03熟悉本講結(jié)構(gòu)與主要內(nèi)容61.1金融基礎(chǔ)設(shè)施的界定1.2金融科技的基礎(chǔ)設(shè)施1.3金融基礎(chǔ)設(shè)施的功能1、3、4、2、2.1技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施2.2數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施2.3計算能力基礎(chǔ)設(shè)施2.4網(wǎng)絡(luò)身份認證體系3.1金融科技法律體系3.2金融科技標準規(guī)范3.3金融信息保護體系3.4金融消費者合法權(quán)益保護體系4.1支付清算系統(tǒng)4.2基礎(chǔ)征信系統(tǒng)4.3數(shù)字資產(chǎn)交易系統(tǒng)4.4創(chuàng)新監(jiān)管體系04推薦參考文獻一、本講導讀1.焦瑾璞等：《中國金融基礎(chǔ)設(shè)施功能與建設(shè)研究》，社會科學文獻出版社2019年版。2.孫國峰主編：《中國監(jiān)管科技發(fā)展報告（2020）》，社會科學文獻出版社2020年版。3.馬丁·迪爾等編：《金融基礎(chǔ)設(shè)施經(jīng)濟學分析》，中國金融出版社2019版。4.《經(jīng)濟研究》《金融研究》等期刊.5.中國人民銀行：《金融科技（FinTech）發(fā)展規(guī)劃（2019-2021年）》。6.《中國金融科技創(chuàng)新監(jiān)管工具白皮書》。7.《中國人民銀行金融消費者權(quán)益保護實施辦法》、《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》、《互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法》。7互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制三二、金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施五四8本講小結(jié)六二一本講導讀金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能重點難點9金融基礎(chǔ)設(shè)施內(nèi)涵的界定01金融基礎(chǔ)設(shè)施要素的組成02金融基礎(chǔ)設(shè)施功能的發(fā)揮0301金融市場基礎(chǔ)設(shè)施（FinancialMarketInfrastructure,FMI）狹義國際清算組織(BIS)界定了狹義的金融基礎(chǔ)設(shè)施，即金融基礎(chǔ)設(shè)施是一套構(gòu)建于不同類型參與機構(gòu)之間的多邊系統(tǒng)，為參與者提供金融交易的集中清算、結(jié)算和登記，以提高效率并降低成本和風險。廣義指支持金融市場和金融中介有效運行的機構(gòu)、制度、信息和技術(shù)，具體包括法律制度、會計與審計制度、信息披露機制、征信機制、支付與清算組織、監(jiān)管機構(gòu)等。在廣義上，金融法律環(huán)境、信用環(huán)境、金融監(jiān)管制度等都是金融基礎(chǔ)設(shè)施的組成部分。我國金融市場基礎(chǔ)設(shè)施10內(nèi)涵界定二、金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能從硬件設(shè)施和制度建設(shè)兩個層面，新型金融基礎(chǔ)設(shè)施包括“六要素”：信息基礎(chǔ)設(shè)施、支付清算系統(tǒng)、會計基礎(chǔ)設(shè)施、法律基礎(chǔ)設(shè)施、基礎(chǔ)征信系統(tǒng)和數(shù)據(jù)及治理體系。0213要素組成二、金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能0214要素組成零售客戶企業(yè)客戶金融及科技基礎(chǔ)設(shè)施金融科技應(yīng)用開發(fā)者銀行金融機構(gòu)數(shù)字錢包消費者應(yīng)用中小企業(yè)應(yīng)用企業(yè)應(yīng)用未來金融生態(tài)中，金融基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展與運營二、金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能03金融基礎(chǔ)設(shè)施的功能指金融基礎(chǔ)設(shè)施作為金融產(chǎn)品和服務(wù)的底層設(shè)施，將整個金融體系緊密聯(lián)系起來支撐金融系統(tǒng)發(fā)揮正常功能，同時通過一整套規(guī)章制度保障金融市場高效、公平、安全運行，從而對經(jīng)濟和金融產(chǎn)生的效應(yīng)和作用。14功能發(fā)揮金融生態(tài)金融基礎(chǔ)設(shè)施金融宏觀調(diào)控市場組織者價格發(fā)現(xiàn)金融穩(wěn)定與安全服務(wù)功能資源配置風險管理硬件設(shè)施制度建設(shè)二、金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施五四15本講小結(jié)六一本講導讀三二三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能重點難點16技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施01數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施02計算能力基礎(chǔ)設(shè)施03網(wǎng)絡(luò)身份認證系統(tǒng)0401技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施金融機構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的底層技術(shù)運用數(shù)字技術(shù)重構(gòu)核心系統(tǒng)架構(gòu)與底層系統(tǒng)，推動應(yīng)用系統(tǒng)“上云”，提升核心系統(tǒng)對互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)場景的全時段支撐能力，建設(shè)智慧安全運營平臺，是金融機構(gòu)加強技術(shù)基礎(chǔ)設(shè)施的重點。案例討論——中國工商銀行依托前沿科技，打造銀行新型基礎(chǔ)設(shè)施云計算大數(shù)據(jù)人工智能區(qū)塊鏈物聯(lián)網(wǎng)5G應(yīng)用創(chuàng)新17三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施02數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施18三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施架構(gòu)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施接入存儲計算管理數(shù)據(jù)使能采存算管用02數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施19三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施組成：主要由基礎(chǔ)設(shè)施層和數(shù)據(jù)管理層組成基礎(chǔ)設(shè)施層包括存儲、計算、網(wǎng)絡(luò)等硬件設(shè)施數(shù)據(jù)管理層由操作系統(tǒng)、數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)及大數(shù)據(jù)系統(tǒng)組成，構(gòu)成支撐數(shù)據(jù)存儲及數(shù)據(jù)全生命周期管理的軟件設(shè)施。數(shù)據(jù)分析方法：大數(shù)據(jù)和人工智能（AI）技術(shù)特征：融合、協(xié)同、智能、安全、開放幫助企業(yè)實現(xiàn)存儲智能化、管理簡單化和數(shù)據(jù)價值最大化重要內(nèi)容：數(shù)據(jù)隱私保護03計算能力基礎(chǔ)設(shè)施計算能力即算力，是加工(處理)投入品(數(shù)據(jù))的能力。20三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)方式IaaS(基礎(chǔ)設(shè)施即服務(wù))PaaS（平臺即服務(wù)）SaaS（軟件即服務(wù)）部署方式私有云公有云混合云社區(qū)云特點按需自助網(wǎng)絡(luò)訪問資源池快速彈性配置可計量服務(wù)云計算提供算力03計算能力基礎(chǔ)設(shè)施21三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施物質(zhì)載體——數(shù)據(jù)中心指按照統(tǒng)一標準建設(shè)，為集中存放的具備計算能力、存儲能力、信息交互能力的IT應(yīng)用系統(tǒng)提供穩(wěn)定、可靠運行環(huán)境的場所。智能計算中心（智算中心）基于最新人工智能理論，采用領(lǐng)先的人工智能計算架構(gòu)，提供人工智能應(yīng)用所需算力服務(wù)、數(shù)據(jù)服務(wù)和算法服務(wù)的公共算力新型基礎(chǔ)設(shè)施，通過算力的生產(chǎn)、聚合、調(diào)度和釋放，高效支撐數(shù)據(jù)開放共享、智能生態(tài)建設(shè)、產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聚集，推動數(shù)字經(jīng)濟、智能產(chǎn)業(yè)、智慧城市和智慧社會應(yīng)用與生態(tài)健康發(fā)展?！坝嬎銠C+軟件”范式轉(zhuǎn)型為“云計算+數(shù)據(jù)”模式22三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施03計算能力基礎(chǔ)設(shè)施金融領(lǐng)域應(yīng)用——金融云產(chǎn)業(yè)界基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)23三、互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施04網(wǎng)絡(luò)身份認證體系構(gòu)建適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)時代的移動終端可信環(huán)境，需要充分利用可信計算、安全多方計算、密碼算法、生物識別等信息技術(shù)，不斷豐富金融交易驗證手段，保障移動互聯(lián)環(huán)境下金融交易安全，從而提升金融服務(wù)的可得性、滿意度與安全水平。身份認證數(shù)字化客戶身份識別技術(shù)：主要有人臉識別、聲紋、指紋、虹膜等生物識別技術(shù)。風險：人臉識別容易受光線、視頻角度、化妝整容等因素影響，存在被偽造、被操控風險。聲紋、指紋、虹膜等生物識別技術(shù)存在缺乏生物識別信息技術(shù)標準、生物信息存儲安全、生物識別特征被偽造冒用等風險。參與方：銀行、數(shù)字錢包服務(wù)提供商、金融科技公司。技術(shù)手段：全球LEI基金會（GLEIF）一方面與公私行業(yè)合作，加快ISO標準化速度，改變?nèi)虮O(jiān)管框架，開展數(shù)據(jù)映射，提高地區(qū)以及全球的效率和透明度；另一方面大力推動證書頒發(fā)機構(gòu)（CA）將全球法人識別編碼（LEI）包含到數(shù)字證書中，并通過與CA行業(yè)合作將嵌入過程標準化。金融行業(yè)金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施五24本講小結(jié)六一本講導讀二四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制四三互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能重點難點金融科技法律體系01金融科技標準規(guī)范02金融信息保護體系0325金融消費者合法權(quán)益保護體系0401金融科技法律體系定義金融科技法律體系是由調(diào)整不同領(lǐng)域的金融科技關(guān)系的法律規(guī)范所組成的有機統(tǒng)一的整體，防范金融科技發(fā)展過程中的風險，包括金融科技的法律、法規(guī)、政策體系。26四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制是金融科技業(yè)態(tài)運行的制度保障01金融科技法律體系我國專門的金融科技法律法規(guī)27四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制綱領(lǐng)性文件《關(guān)于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導意見》（銀發(fā)〔2015〕221號）《金融科技（FinTech）發(fā)展規(guī)劃（2019-2021年）銀行法規(guī)《中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國商業(yè)銀行法》等法律《電子銀行業(yè)務(wù)管理辦法》、《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》等其他規(guī)范性文件保險法規(guī)法律：《中華人民共和國保險法》；其他規(guī)范性文件《互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法》等第三方支付《中華人民共和國民法典》、《中華人民共和國合同法》等法律《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法》等其他規(guī)范性文件網(wǎng)絡(luò)小額貸款法律：《中華人民共和國民法典》、《中華人民共和國合同法》、《中華人民共和國擔保法》其他規(guī)范性文件：《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法》等其他法律法規(guī)《中華人民共和國電子簽名法》、《數(shù)據(jù)安全法》、《個人信息保護法》、《中國人民銀行金融消費者權(quán)益保護實施辦法》等02金融科技標準規(guī)范國際金融數(shù)據(jù)標準化28四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制是金融科技發(fā)展的重要抓手和加強治理的重要手段英國發(fā)布《開放銀行標準框架》，規(guī)劃了相關(guān)標準研制的路線圖、時間表和治理體系。歐盟委員會英國英國競爭和市場管理局（CMA）發(fā)起，9家英國最大銀行出資，成立了開放銀行實施實體（OBIE），進行數(shù)據(jù)、接口、安全標準開發(fā)，標準庫運營，標準實施檢測認證服務(wù)等。美國美國眾議院通過《金融科技保護法案H.R.56-FinancialTechnologyProtectionAct》，要求所有新技術(shù)的開發(fā)應(yīng)用都應(yīng)基于全球通行的標準。發(fā)布《歐盟數(shù)字金融戰(zhàn)略》，提出基于標準，數(shù)字金融能得到很好的治理，歐盟將加強監(jiān)管技術(shù)標準建設(shè)，尤其是機器可讀標準建設(shè)。提出執(zhí)行委員會的成員應(yīng)來自強制使用唯一交易識別編碼（UTI）、唯一產(chǎn)品識別編碼（UPI）、關(guān)鍵數(shù)據(jù)要素（CDE）的國家，以確保相關(guān)編碼治理決策的相關(guān)性和有效性。金融穩(wěn)定理事會(FSB)全球法人識別編碼體系監(jiān)管委員會（ROC）02金融科技標準規(guī)范我國金融科技標準體系我國金融標準供給由2015年以前的政府單一供給，轉(zhuǎn)變?yōu)槟壳啊罢?市場”雙向供給?，F(xiàn)行有效政府主導制定金融業(yè)國家標準、行業(yè)標準344項，市場主導制定金融團體標準47項、企業(yè)標準約4200多項，涉及云計算、區(qū)塊鏈、人工智能、大數(shù)據(jù)等新技術(shù)應(yīng)用，以及數(shù)據(jù)交換、安全風控、個人金融信息保護等各個方面。我國金融科技檢測、認證體系不斷豐富。2019年，建立了金融科技產(chǎn)品認證體系，將客戶端軟件、條碼支付受理終端等11種金融科技產(chǎn)品納入國家統(tǒng)一推行的認證體系，以行業(yè)標準和團體標準實施為手段，強化金融科技安全與質(zhì)量管理。我國金融科技標準化的工作要點從標準制定和標準實施兩個維度推進金融科技標準化工作。（案例討論）我國金融科技標準規(guī)范工作未來的5個任務(wù)要點29四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制03金融信息保護體系金融科技的金融信息保護體系目的是建立金融信息安全風險防控長效機制，加強金融信息全生命周期安全防護，強化金融信息保護內(nèi)部控制管理，防止金融信息泄露和濫用。消費者金融信息的定義指銀行、支付機構(gòu)通過開展業(yè)務(wù)或者其他合法渠道處理的消費者信息，包括個人身份信息、財產(chǎn)信息、賬戶信息、信用信息、金融交易信息及其他與特定消費者購買、使用金融產(chǎn)品或者服務(wù)相關(guān)的信息。加強消費者金融信息保護的典型做法圍繞金融信息的收集、傳輸、存儲、使用、銷毀五個環(huán)節(jié)案例討論30四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制04金融消費者合法權(quán)益保護體系金融消費者合法權(quán)益的內(nèi)容包括財產(chǎn)安全權(quán)、知情權(quán)、自主選擇權(quán)、公平交易權(quán)、依法求償權(quán)、受教育權(quán)、受尊重權(quán)、信息安全權(quán)等基本權(quán)利。金融消費者合法權(quán)益的任務(wù)要點建立健全適應(yīng)金融科技發(fā)展的消費者權(quán)益保護機制，督促指導金融機構(gòu)切實履行金融消費者投訴處理主體責任，完善投訴處理程序，接受社會監(jiān)督，切實保護金融消費者合法權(quán)益。保護金融消費者合法權(quán)益的典型做法考慮組織架構(gòu)建設(shè)、管控機制、應(yīng)急處置、第三方解決渠道建設(shè)四個方面案例討論31四、互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制32本講小結(jié)六一本講導讀二五、金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施三互聯(lián)網(wǎng)金融與信息基礎(chǔ)設(shè)施四五金融基礎(chǔ)設(shè)施的內(nèi)涵與功能金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)網(wǎng)金融與金融業(yè)規(guī)制重點難點支付清算系統(tǒng)01基礎(chǔ)征信系統(tǒng)02數(shù)字資產(chǎn)交易系統(tǒng)0333創(chuàng)新監(jiān)管體系0401支付清算系統(tǒng)34五、金融科技監(jiān)管基礎(chǔ)設(shè)施定義：支付清算系統(tǒng)，又稱支付系統(tǒng)，是一個國家或地區(qū)對伴隨著經(jīng)濟活動而產(chǎn)生的交易者之間、金融機構(gòu)之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系進行清償?shù)南到y(tǒng)。主要支付清算系統(tǒng)：非銀行支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付清算平臺（簡稱網(wǎng)聯(lián)）中國人民銀行清算總中心定義：是國家級金融基礎(chǔ)設(shè)施，為支付機構(gòu)提供統(tǒng)一、公共的資金清算服務(wù)。架構(gòu)：全面采用分布式云計算架構(gòu)，實現(xiàn)了“高性能、高可用、高擴展、高一致、高安全、高可控”的六高建設(shè)目標。創(chuàng)新：“三地六中心”技術(shù)架構(gòu)；“空間維度”和“時間維度”分布式理念；應(yīng)用、數(shù)據(jù)庫動態(tài)擴縮容等架構(gòu)特性業(yè)務(wù)：負責人民幣跨境支付系統(tǒng)（CIPS系統(tǒng)）的開發(fā)運行維護，開展參與者服務(wù)、產(chǎn)品創(chuàng)新、標準建設(shè)和市場拓展等工作，為境內(nèi)外金融機構(gòu)和中國人民銀行允許的其他機構(gòu)提供人民幣跨境支付清算服務(wù)、數(shù)據(jù)處理服務(wù)、信息技術(shù)服務(wù)和投資人委托的其他相關(guān)業(yè)務(wù)，以及經(jīng)中國人民銀行批準的其他業(yè)務(wù)和服務(wù)。網(wǎng)上支付跨行清算系統(tǒng)跨境銀行間支付清算有限責任公司（簡稱跨境清算公司）定義：是為中央銀行、商業(yè)銀行和全社會提供支付清算及相關(guān)服務(wù)的全國性金融服務(wù)組織，擔負中國人民銀行支付清算系統(tǒng)建設(shè)、運行、維護和管理的職責。4類支付清算系統(tǒng)：大額實時支付系統(tǒng)、小額批量支付系統(tǒng)、網(wǎng)上支付跨行清算系統(tǒng)、境內(nèi)外幣支付系統(tǒng)。02基礎(chǔ)征信系統(tǒng)征信的定義指為了滿足從事信用活動的機構(gòu)在信用交易中