發(fā)審委管理辦法姚剛關(guān)于《發(fā)審委管理辦法》與姚剛相關(guān)情況的說(shuō)明一、總則（一）制定目的本管理辦法旨在規(guī)范發(fā)行審核委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“發(fā)審委”）的運(yùn)行機(jī)制，確保發(fā)審委工作的公正、透明、高效，保障證券市場(chǎng)的健康穩(wěn)定發(fā)展。發(fā)審委的設(shè)立是為了對(duì)發(fā)行人的股票發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行審核，其審核工作對(duì)于資本市場(chǎng)資源配置、投資者權(quán)益保護(hù)等方面具有至關(guān)重要的意義。（二）適用范圍本辦法適用于發(fā)審委對(duì)首次公開(kāi)發(fā)行股票、上市公司再融資等各類(lèi)證券發(fā)行申請(qǐng)的審核活動(dòng)。涉及的相關(guān)主體包括發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)以及參與發(fā)審委工作的委員等。（三）基本原則1.依法審核原則發(fā)審委嚴(yán)格依據(jù)國(guó)家法律法規(guī)、證券監(jiān)管規(guī)定以及相關(guān)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)開(kāi)展審核工作，確保審核過(guò)程和結(jié)果合法合規(guī)。在審核過(guò)程中，對(duì)發(fā)行人的主體資格、獨(dú)立性、規(guī)范運(yùn)作、財(cái)務(wù)狀況、募集資金運(yùn)用等方面進(jìn)行全面審查，依據(jù)明確的法律條文和監(jiān)管要求做出判斷。2.公正透明原則秉持公正立場(chǎng)，對(duì)待所有發(fā)行人一視同仁，不受任何外部因素干擾。審核標(biāo)準(zhǔn)、程序、結(jié)果等向社會(huì)公開(kāi)，接受公眾監(jiān)督。發(fā)審委委員在審核過(guò)程中獨(dú)立發(fā)表意見(jiàn)，嚴(yán)格遵守回避制度，防止利益沖突影響審核公正性。3.專(zhuān)業(yè)高效原則發(fā)審委委員具備豐富的專(zhuān)業(yè)知識(shí)和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，能夠?qū)?fù)雜的證券發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行深入分析和準(zhǔn)確判斷。通過(guò)科學(xué)合理的審核流程安排，提高審核效率，縮短審核周期，保障證券發(fā)行工作的順利進(jìn)行。二、發(fā)審委的組織架構(gòu)（一）發(fā)審委的組成發(fā)審委由專(zhuān)業(yè)人士組成，包括來(lái)自證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)、證券交易所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、證券公司等單位的專(zhuān)家。其成員具有廣泛的行業(yè)代表性和專(zhuān)業(yè)權(quán)威性，能夠從不同角度對(duì)發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行全面審核。（二）發(fā)審委的分類(lèi)及職責(zé)分工1.主板發(fā)審委主要負(fù)責(zé)對(duì)主板上市公司的首次公開(kāi)發(fā)行股票、再融資等申請(qǐng)進(jìn)行審核。主板發(fā)審委委員關(guān)注發(fā)行人的整體經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)實(shí)力、行業(yè)地位等方面，重點(diǎn)審核發(fā)行人是否符合主板市場(chǎng)的上市條件和規(guī)范要求，確保進(jìn)入主板市場(chǎng)的公司具備較高的質(zhì)量和穩(wěn)定性。2.創(chuàng)業(yè)板發(fā)審委側(cè)重于對(duì)創(chuàng)業(yè)板上市公司的發(fā)行申請(qǐng)審核。創(chuàng)業(yè)板發(fā)審委委員在關(guān)注發(fā)行人財(cái)務(wù)指標(biāo)的同時(shí)，更注重其創(chuàng)新性、成長(zhǎng)性和科技含量。審核發(fā)行人是否符合創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)的定位和特點(diǎn)，鼓勵(lì)具有創(chuàng)新能力和發(fā)展?jié)摿Φ钠髽I(yè)在創(chuàng)業(yè)板上市融資，推動(dòng)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)更好地服務(wù)于創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)。3.科創(chuàng)板發(fā)審委專(zhuān)門(mén)負(fù)責(zé)科創(chuàng)板上市公司的發(fā)行審核工作。科創(chuàng)板發(fā)審委委員緊密?chē)@科創(chuàng)板的定位，即支持符合國(guó)家戰(zhàn)略、突破關(guān)鍵核心技術(shù)、市場(chǎng)認(rèn)可度高的科技創(chuàng)新企業(yè)上市。重點(diǎn)審核發(fā)行人的科技創(chuàng)新能力、研發(fā)投入、核心技術(shù)、商業(yè)模式等方面，助力科創(chuàng)板打造成為具有全球影響力的科技創(chuàng)新中心。三、發(fā)審委的工作程序（一）申請(qǐng)受理發(fā)行人按照規(guī)定向證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)提交發(fā)行申請(qǐng)文件，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)申請(qǐng)文件進(jìn)行形式審查，符合要求的予以受理。受理環(huán)節(jié)明確了申請(qǐng)文件的必備內(nèi)容和格式要求，確保發(fā)行人提交的資料完整、規(guī)范，為后續(xù)審核工作奠定基礎(chǔ)。（二）初審保薦機(jī)構(gòu)對(duì)發(fā)行人的發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行盡職調(diào)查和審慎核查，形成初審報(bào)告。證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)初審報(bào)告進(jìn)行審核，關(guān)注保薦機(jī)構(gòu)的工作質(zhì)量和盡職程度，對(duì)發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題要求保薦機(jī)構(gòu)進(jìn)一步補(bǔ)充核查或做出說(shuō)明。初審環(huán)節(jié)是對(duì)發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行全面梳理和初步把關(guān)的過(guò)程，有助于提高審核效率和準(zhǔn)確性。（三）發(fā)審委會(huì)議審核1.會(huì)議通知證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)在發(fā)審委會(huì)議召開(kāi)前一定時(shí)間內(nèi)，將會(huì)議通知、發(fā)行申請(qǐng)文件及相關(guān)資料送達(dá)發(fā)審委委員。通知內(nèi)容包括會(huì)議時(shí)間、地點(diǎn)、參會(huì)委員名單、審核的發(fā)行申請(qǐng)項(xiàng)目等信息，確保委員有足夠時(shí)間熟悉申請(qǐng)材料，做好審核準(zhǔn)備。2.會(huì)議召開(kāi)發(fā)審委會(huì)議由召集人主持，委員依次對(duì)發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行詢(xún)問(wèn)、發(fā)表意見(jiàn)。發(fā)行人代表、保薦代表人、會(huì)計(jì)師事務(wù)所代表、律師事務(wù)所代表等可以進(jìn)行陳述和答辯。會(huì)議過(guò)程進(jìn)行全程記錄，確保審核過(guò)程的可追溯性。3.投票表決發(fā)審委委員以記名投票方式對(duì)發(fā)行申請(qǐng)進(jìn)行表決，同意票數(shù)達(dá)到規(guī)定比例即為通過(guò)審核。投票結(jié)果當(dāng)場(chǎng)公布，發(fā)行人及相關(guān)中介機(jī)構(gòu)可以在會(huì)后及時(shí)了解審核結(jié)果。（四）審核意見(jiàn)反饋發(fā)審委對(duì)發(fā)行申請(qǐng)?zhí)岢龅膶徍艘庖?jiàn)，通過(guò)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)反饋給發(fā)行人及保薦機(jī)構(gòu)。發(fā)行人及保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)針對(duì)審核意見(jiàn)進(jìn)行整改落實(shí)，并在規(guī)定時(shí)間內(nèi)提交回復(fù)報(bào)告。審核意見(jiàn)反饋環(huán)節(jié)促使發(fā)行人不斷完善自身規(guī)范運(yùn)作水平，提高信息披露質(zhì)量，確保發(fā)行申請(qǐng)符合相關(guān)要求。（五）核準(zhǔn)或不予核準(zhǔn)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)根據(jù)發(fā)審委的審核意見(jiàn)，做出核準(zhǔn)或者不予核準(zhǔn)發(fā)行申請(qǐng)的決定。核準(zhǔn)決定向社會(huì)公開(kāi)，不予核準(zhǔn)的決定說(shuō)明理由。這一環(huán)節(jié)是發(fā)審委審核工作的最終結(jié)果體現(xiàn)，直接關(guān)系到發(fā)行人能否實(shí)現(xiàn)證券發(fā)行融資的目標(biāo)。四、發(fā)審委委員的管理（一）委員的任職資格發(fā)審委委員應(yīng)具備良好的職業(yè)道德和專(zhuān)業(yè)素養(yǎng)，熟悉證券發(fā)行相關(guān)法律法規(guī)和政策，具有豐富的證券、會(huì)計(jì)、法律等專(zhuān)業(yè)知識(shí)和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。同時(shí)，委員應(yīng)不存在違反法律法規(guī)、職業(yè)道德等禁止擔(dān)任委員的情形。（二）委員的選拔與聘任發(fā)審委委員通過(guò)公開(kāi)選拔、推薦等方式產(chǎn)生候選人，經(jīng)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)考察、公示后確定聘任名單。選拔過(guò)程注重委員的專(zhuān)業(yè)背景、工作經(jīng)驗(yàn)、行業(yè)聲譽(yù)等因素，確保委員隊(duì)伍的專(zhuān)業(yè)性和代表性。（三）委員的培訓(xùn)與考核證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)定期組織發(fā)審委委員進(jìn)行培訓(xùn)，使其及時(shí)了解證券市場(chǎng)最新法律法規(guī)、監(jiān)管政策和審核標(biāo)準(zhǔn)的變化。同時(shí)，建立委員考核機(jī)制，對(duì)委員的審核工作質(zhì)量、勤勉盡責(zé)情況等進(jìn)行評(píng)價(jià)，考核結(jié)果與委員的續(xù)聘等掛鉤。（四）委員的回避制度發(fā)審委委員與發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所等存在利害關(guān)系的，應(yīng)主動(dòng)申請(qǐng)回避?；乇芮樾伟ㄎ瘑T本人或其親屬在相關(guān)機(jī)構(gòu)任職、持有發(fā)行人股份、存在業(yè)務(wù)往來(lái)等可能影響審核公正性的情況?；乇苤贫鹊膶?shí)施保障了審核工作的公正性和獨(dú)立性。五、對(duì)姚剛相關(guān)問(wèn)題的關(guān)聯(lián)分析（一）姚剛事件概述姚剛在擔(dān)任中國(guó)證監(jiān)會(huì)副主席期間，利用職務(wù)便利，為相關(guān)單位和個(gè)人在上市審批、企業(yè)經(jīng)營(yíng)等方面謀取利益，索取、非法收受他人巨額財(cái)物。其行為嚴(yán)重違反了黨的紀(jì)律和國(guó)家法律法規(guī)，給證券市場(chǎng)秩序造成了惡劣影響。（二）姚剛事件對(duì)發(fā)審委工作的影響1.損害審核公信力姚剛的違法違紀(jì)行為引發(fā)了社會(huì)公眾對(duì)發(fā)審委審核公正性的質(zhì)疑，使得投資者對(duì)證券發(fā)行審核工作的信任度下降。發(fā)審委作為證券市場(chǎng)的重要把關(guān)環(huán)節(jié)，其公信力直接關(guān)系到資本市場(chǎng)的健康發(fā)展。姚剛事件暴露出在權(quán)力監(jiān)督和制約方面存在的漏洞，警示必須加強(qiáng)對(duì)發(fā)審委工作的監(jiān)管，確保審核權(quán)力正確行使。2.暴露制度缺陷該事件反映出發(fā)審委制度在某些方面可能存在不完善之處，如權(quán)力制衡機(jī)制不夠健全、對(duì)委員的監(jiān)督管理不夠嚴(yán)格等。需要進(jìn)一步完善發(fā)審委的組織架構(gòu)、工作程序和委員管理等制度，堵塞制度漏洞，防止類(lèi)似事件再次發(fā)生。（三）針對(duì)姚剛事件的反思與改進(jìn)措施1.強(qiáng)化權(quán)力監(jiān)督制約加強(qiáng)對(duì)發(fā)審委委員的權(quán)力監(jiān)督，建立健全內(nèi)部監(jiān)督和外部監(jiān)督相結(jié)合的機(jī)制。內(nèi)部監(jiān)督方面，完善發(fā)審委工作流程中的監(jiān)督環(huán)節(jié)，加強(qiáng)對(duì)審核過(guò)程和結(jié)果的復(fù)查；外部監(jiān)督方面，充分發(fā)揮社會(huì)輿論監(jiān)督、紀(jì)檢監(jiān)察部門(mén)監(jiān)督等作用，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和糾正違規(guī)行為。2.完善制度建設(shè)對(duì)發(fā)審委制度進(jìn)行全面梳理和完善，進(jìn)一步明確委員的職責(zé)和義務(wù)，細(xì)化審核標(biāo)準(zhǔn)和程序，加強(qiáng)對(duì)委員選拔、聘任、考核等環(huán)節(jié)的管理。同時(shí)，建立健全責(zé)任追究制度，對(duì)在審核工作中存在違規(guī)行為的委員和相關(guān)人員依法依規(guī)嚴(yán)肅處理。3.加強(qiáng)廉政教育加強(qiáng)對(duì)發(fā)審委委員及相關(guān)工作人員的廉政教育，提高其廉潔自律意識(shí)和職業(yè)道德水平。通過(guò)開(kāi)展廉政培訓(xùn)、警示教育等活動(dòng)，使工作人員深刻認(rèn)識(shí)到違法違紀(jì)行為的嚴(yán)重后果，自覺(jué)遵守法律法規(guī)和職業(yè)道德規(guī)范，確保發(fā)審委工作公正廉潔。六、附則（一）解釋權(quán)