2025年投資銀行業(yè)務(wù)保薦代表人勝任能力考試必刷題庫(含答案)一、單項(xiàng)選擇題（每題1分，共20題）1.根據(jù)《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》，發(fā)行人申請?jiān)谥靼骞_發(fā)行股票，其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤均為正且累計(jì)不低于（）萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后的孰低者為計(jì)算依據(jù)。A.3000B.5000C.6000D.8000答案：C解析：《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》第十三條規(guī)定，主板發(fā)行人最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤均為正且累計(jì)不低于6000萬元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后的孰低者為計(jì)算依據(jù)。2.上市公司非公開發(fā)行股票，發(fā)行對象不超過（）名，其中證券投資基金管理公司、證券公司、合格境外機(jī)構(gòu)投資者、人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投資者以其管理的二只以上產(chǎn)品認(rèn)購的，視為一個(gè)發(fā)行對象。A.10B.20C.35D.50答案：C解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第五十七條規(guī)定，非公開發(fā)行股票的發(fā)行對象不超過35名。3.某上市公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于（），扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)。A.4%B.5%C.6%D.7%答案：C解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第二十二條規(guī)定，公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的，最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%。4.根據(jù)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》，上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)，擬購買資產(chǎn)交易價(jià)格為5億元，上市公司股份的市場參考價(jià)為10元/股，則發(fā)行價(jià)格不得低于（）元/股。A.8B.9C.10D.11答案：A解析：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第四十五條規(guī)定，發(fā)行股份購買資產(chǎn)的發(fā)行價(jià)格不得低于市場參考價(jià)的80%，即10×80%=8元/股。5.首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的企業(yè)，其最近一年凈利潤不低于（）萬元，且最近一年?duì)I業(yè)收入不低于（）萬元。A.2000；10000B.3000；15000C.5000；20000D.1000；5000答案：A解析：《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》第十四條規(guī)定，創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人最近一年凈利潤不低于2000萬元，且最近一年?duì)I業(yè)收入不低于1億元。6.上市公司董事會(huì)審議關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)時(shí)，關(guān)聯(lián)董事應(yīng)當(dāng)回避表決，董事會(huì)會(huì)議由（）的非關(guān)聯(lián)董事出席即可舉行，董事會(huì)會(huì)議所作決議須經(jīng)非關(guān)聯(lián)董事（）通過。A.1/2以上；過半數(shù)B.2/3以上；過半數(shù)C.1/2以上；2/3以上D.2/3以上；2/3以上答案：A解析：《上市公司治理準(zhǔn)則》第七十一條規(guī)定，關(guān)聯(lián)交易需由過半數(shù)非關(guān)聯(lián)董事出席，決議經(jīng)非關(guān)聯(lián)董事過半數(shù)通過。7.某公司2023年經(jīng)審計(jì)的合并報(bào)表歸屬于母公司所有者的凈利潤為1.2億元，扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤為1億元，母公司個(gè)別報(bào)表凈利潤為8000萬元。該公司擬公開發(fā)行優(yōu)先股，其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤應(yīng)不少于優(yōu)先股一年的股息。假設(shè)優(yōu)先股股息率為5%，發(fā)行規(guī)模為10億元，則年均可分配利潤需至少為（）萬元。A.5000B.6000C.8000D.10000答案：A解析：優(yōu)先股股息=10億元×5%=5000萬元，根據(jù)《優(yōu)先股試點(diǎn)管理辦法》第十九條，年均可分配利潤應(yīng)不少于優(yōu)先股一年的股息，即5000萬元。8.發(fā)行人申請科創(chuàng)板上市，其核心技術(shù)人員最近（）年未發(fā)生重大不利變化。A.1B.2C.3D.5答案：B解析：《科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法（試行）》第十二條規(guī)定，核心技術(shù)人員最近2年未發(fā)生重大不利變化。9.上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組，標(biāo)的資產(chǎn)為非股權(quán)資產(chǎn)的，其資產(chǎn)凈額占上市公司最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的合并財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告期末凈資產(chǎn)額的比例達(dá)到（）以上，且超過（）萬元人民幣的，構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。A.50%；3000B.50%；5000C.70%；3000D.70%；5000答案：B解析：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第十二條規(guī)定，非股權(quán)資產(chǎn)的資產(chǎn)凈額占比50%以上且超過5000萬元，構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。10.某上市公司2022年、2023年連續(xù)兩年虧損，2024年經(jīng)審計(jì)的凈利潤為正但營業(yè)收入為8000萬元（低于1億元），其股票交易將被實(shí)施（）。A.退市風(fēng)險(xiǎn)警示（ST）B.其他風(fēng)險(xiǎn)警示（ST）C.暫停上市D.終止上市答案：A解析：根據(jù)《上海證券交易所股票上市規(guī)則》，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的凈利潤為正但營業(yè)收入低于1億元，觸及退市風(fēng)險(xiǎn)警示情形（ST）。11.保薦機(jī)構(gòu)對發(fā)行人的持續(xù)督導(dǎo)期間為證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后（）個(gè)完整會(huì)計(jì)年度；創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券的，持續(xù)督導(dǎo)期間為證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后（）個(gè)完整會(huì)計(jì)年度。A.1；2B.2；1C.2；2D.1；1答案：A解析：《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》第三十條規(guī)定，主板持續(xù)督導(dǎo)期為上市當(dāng)年剩余時(shí)間+1年；創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板新股/可轉(zhuǎn)債持續(xù)督導(dǎo)期為上市當(dāng)年剩余時(shí)間+2年。12.上市公司向不特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，其最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤不少于可轉(zhuǎn)換公司債券一年利息的（）倍。A.1.0B.1.5C.2.0D.2.5答案：B解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第二十二條規(guī)定，年均可分配利潤不少于債券一年利息的1.5倍。13.發(fā)行人存在表決權(quán)差異安排的，其普通股份與特別表決權(quán)股份的投票權(quán)比例不得超過（），且不得提高特別表決權(quán)比例。A.1:5B.1:10C.1:20D.1:100答案：B解析：《科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法（試行）》第二十條規(guī)定，表決權(quán)比例不得超過1:10。14.上市公司收購中，收購人通過證券交易所的證券交易，持有一個(gè)上市公司的股份達(dá)到該公司已發(fā)行股份的（）時(shí)，繼續(xù)增持股份的，應(yīng)當(dāng)采取要約方式進(jìn)行。A.20%B.30%C.50%D.75%答案：B解析：《上市公司收購管理辦法》第二十四條規(guī)定，持股達(dá)到30%繼續(xù)收購需要約。15.某公司擬發(fā)行存托憑證（CDR），其已在境外上市，市值不低于（）億元人民幣，且最近一年凈利潤不低于（）億元人民幣。A.200；5B.200；10C.300；5D.300；10答案：D解析：《存托憑證發(fā)行與交易管理辦法（試行）》第十二條規(guī)定，境外上市企業(yè)市值不低于300億元，最近一年凈利潤不低于10億元。16.上市公司董事會(huì)秘書空缺期間，董事會(huì)應(yīng)當(dāng)指定一名（）代行董事會(huì)秘書職責(zé)，同時(shí)盡快確定董事會(huì)秘書人選。A.董事或高級管理人員B.財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人C.獨(dú)立董事D.證券事務(wù)代表答案：A解析：《上市公司治理準(zhǔn)則》第一百一十六條規(guī)定，空缺期間由董事或高管代行職責(zé)。17.發(fā)行人首次公開發(fā)行股票，其控股股東、實(shí)際控制人持有的發(fā)行人股份，自發(fā)行人股票上市之日起（）年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。A.1B.2C.3D.5答案：C解析：《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》第三十七條規(guī)定，控股股東、實(shí)控人鎖定期為3年。18.上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)，標(biāo)的資產(chǎn)為股權(quán)的，其資產(chǎn)總額占上市公司最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的合并財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告期末資產(chǎn)總額的比例達(dá)到（）以上，構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。A.30%B.50%C.70%D.100%答案：B解析：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第十二條規(guī)定，股權(quán)資產(chǎn)的資產(chǎn)總額占比50%以上構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。19.保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全工作底稿制度，為每一項(xiàng)目建立獨(dú)立的工作底稿。工作底稿應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地反映保薦機(jī)構(gòu)盡職推薦、持續(xù)督導(dǎo)過程中的全部工作，保存期不少于（）年。A.5B.10C.15D.20答案：B解析：《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》第四十五條規(guī)定，工作底稿保存期不少于10年。20.上市公司召開股東大會(huì)審議重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)以現(xiàn)場會(huì)議形式召開，并應(yīng)當(dāng)提供網(wǎng)絡(luò)投票和其他合法方式為股東參加股東大會(huì)提供便利。除上市公司的董事、監(jiān)事、高級管理人員、單獨(dú)或者合計(jì)持有上市公司（）以上股份的股東以外，其他股東的投票情況應(yīng)當(dāng)單獨(dú)統(tǒng)計(jì)并予以披露。A.1%B.3%C.5%D.10%答案：A解析：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第二十二條規(guī)定，單獨(dú)或合計(jì)持股1%以上股東外的其他股東投票需單獨(dú)統(tǒng)計(jì)。二、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共15題）1.根據(jù)《證券法》，公開發(fā)行證券的條件包括（）。A.具有持續(xù)經(jīng)營能力B.最近三年財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告被出具無保留意見審計(jì)報(bào)告C.發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人最近三年不存在貪污、賄賂、侵占財(cái)產(chǎn)、挪用財(cái)產(chǎn)或者破壞社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)秩序的刑事犯罪D.國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件答案：ACD解析：《證券法》第十二條規(guī)定，公開發(fā)行證券需具有持續(xù)經(jīng)營能力，發(fā)行人及實(shí)控人最近三年無重大刑事犯罪，以及國務(wù)院規(guī)定的其他條件。B項(xiàng)“最近三年”非必要條件（如創(chuàng)業(yè)板允許未盈利企業(yè)上市）。2.下列關(guān)于IPO過程中股東穿透核查的說法，正確的有（）。A.發(fā)行人股東為合伙企業(yè)的，應(yīng)當(dāng)穿透核查至最終自然人、上市公司、新三板掛牌公司等最終持有人B.發(fā)行人股東為契約型基金、信托計(jì)劃的，應(yīng)當(dāng)穿透核查至最終投資者C.員工持股計(jì)劃、離職員工持股平臺(tái)可不穿透核查D.穿透核查的最終持有人合計(jì)不得超過200人答案：ABD解析：《監(jiān)管規(guī)則適用指引—關(guān)于申請首發(fā)上市企業(yè)股東信息披露》規(guī)定，合伙企業(yè)、契約型基金、信托計(jì)劃需穿透核查；員工持股計(jì)劃符合“閉環(huán)原則”可不穿透；穿透后股東總數(shù)不得超過200人。3.上市公司非公開發(fā)行股票，下列情形中構(gòu)成發(fā)行障礙的有（）。A.上市公司及其控股股東、實(shí)際控制人最近一年存在未履行向投資者作出的公開承諾的情形B.上市公司現(xiàn)任董事、高級管理人員最近三年受到中國證監(jiān)會(huì)行政處罰C.上市公司最近一年財(cái)務(wù)報(bào)表被注冊會(huì)計(jì)師出具保留意見的審計(jì)報(bào)告，且所涉及事項(xiàng)對上市公司有重大不利影響D.上市公司及其附屬公司違規(guī)對外提供擔(dān)保且尚未解除答案：ACD解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第六十二條規(guī)定，未履行公開承諾、最近一年財(cái)務(wù)報(bào)表被出具保留意見且重大不利影響、違規(guī)擔(dān)保未解除均構(gòu)成障礙；現(xiàn)任董事、高管最近三年受證監(jiān)會(huì)行政處罰才構(gòu)成障礙（B項(xiàng)為“最近三年”，但需“最近一年”受處罰才構(gòu)成，故B錯(cuò)誤）。4.科創(chuàng)板上市公司出現(xiàn)下列（）情形，可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。A.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的凈利潤為負(fù)且營業(yè)收入低于1億元B.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的期末凈資產(chǎn)為負(fù)值C.最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告被出具無法表示意見或否定意見的審計(jì)報(bào)告D.因欺詐發(fā)行、重大信息披露違法被中國證監(jiān)會(huì)行政處罰答案：ABCD解析：《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》第十二章規(guī)定，上述情形均可能觸發(fā)退市風(fēng)險(xiǎn)警示（ST）。5.重大資產(chǎn)重組中，交易標(biāo)的為企業(yè)股權(quán)時(shí)，需披露的財(cái)務(wù)信息包括（）。A.最近兩年一期的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表B.標(biāo)的資產(chǎn)的主要財(cái)務(wù)指標(biāo)（總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、營業(yè)收入、凈利潤）C.標(biāo)的資產(chǎn)的評估或估值情況及定價(jià)依據(jù)D.標(biāo)的資產(chǎn)與上市公司的關(guān)聯(lián)關(guān)系及交易必要性答案：ABCD解析：《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第26號—上市公司重大資產(chǎn)重組》要求披露標(biāo)的資產(chǎn)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、評估情況、關(guān)聯(lián)關(guān)系等。6.下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)股價(jià)格修正的說法，正確的有（）。A.轉(zhuǎn)股價(jià)格修正方案需提交公司股東大會(huì)表決，且須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的2/3以上通過B.修正后的轉(zhuǎn)股價(jià)格不得低于股東大會(huì)召開日前20個(gè)交易日公司股票交易均價(jià)和前1個(gè)交易日的均價(jià)C.修正后的轉(zhuǎn)股價(jià)格可以低于最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)值D.可轉(zhuǎn)債募集說明書應(yīng)當(dāng)約定轉(zhuǎn)股價(jià)格修正的觸發(fā)條件和修正方式答案：ABD解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第三十二條規(guī)定，轉(zhuǎn)股價(jià)格修正需股東大會(huì)2/3以上通過，修正后價(jià)格不低于股東大會(huì)前20日均價(jià)和前1日均價(jià)，且募集說明書需約定修正條款。C項(xiàng)不得低于每股凈資產(chǎn)。7.首次公開發(fā)行股票時(shí)，發(fā)行人應(yīng)披露的關(guān)聯(lián)方包括（）。A.發(fā)行人的控股股東、實(shí)際控制人B.發(fā)行人控股股東控制的其他企業(yè)C.發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級管理人員D.發(fā)行人董事控制的企業(yè)答案：ABCD解析：《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第41號—科創(chuàng)板公司招股說明書》規(guī)定，關(guān)聯(lián)方包括控股股東、實(shí)控人及其控制的企業(yè)，董監(jiān)高及其控制的企業(yè)等。8.上市公司實(shí)施員工持股計(jì)劃，下列說法正確的有（）。A.員工持股計(jì)劃的持有人會(huì)議選舉產(chǎn)生管理委員會(huì)，管理委員會(huì)負(fù)責(zé)員工持股計(jì)劃的日常管理B.員工持股計(jì)劃的股票來源可以是上市公司回購本公司股票、二級市場購買、非公開發(fā)行等C.每期員工持股計(jì)劃的持股期限不得低于12個(gè)月，以非公開發(fā)行方式實(shí)施的，持股期限不得低于36個(gè)月D.員工持股計(jì)劃所持有的股票總數(shù)累計(jì)不得超過公司股本總額的10%答案：ABCD解析：《關(guān)于上市公司實(shí)施員工持股計(jì)劃試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》規(guī)定，員工持股計(jì)劃可通過回購、二級市場、非公開發(fā)行等方式獲得股票；持股期限不低于12個(gè)月（非公開發(fā)行不低于36個(gè)月）；總數(shù)不超過股本總額10%；由管理委員會(huì)管理。9.下列關(guān)于優(yōu)先股發(fā)行的說法，正確的有（）。A.上市公司已發(fā)行的優(yōu)先股不得超過公司普通股股份總數(shù)的50%B.優(yōu)先股每股票面金額為100元C.上市公司公開發(fā)行優(yōu)先股的，可以向原股東優(yōu)先配售D.優(yōu)先股股東在公司累計(jì)3個(gè)會(huì)計(jì)年度或連續(xù)2個(gè)會(huì)計(jì)年度未按約定支付優(yōu)先股股息的情況下，有權(quán)出席股東大會(huì)答案：ABCD解析：《優(yōu)先股試點(diǎn)管理辦法》規(guī)定，優(yōu)先股面值100元，發(fā)行數(shù)量不超過普通股50%，公開發(fā)行可優(yōu)先配售，累計(jì)3年或連續(xù)2年未付息時(shí)優(yōu)先股股東有權(quán)參會(huì)。10.保薦機(jī)構(gòu)在持續(xù)督導(dǎo)期間應(yīng)當(dāng)履行的職責(zé)包括（）。A.督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善防止控股股東、實(shí)際控制人、其他關(guān)聯(lián)方違規(guī)占用發(fā)行人資源的制度B.督導(dǎo)發(fā)行人有效執(zhí)行并完善保障關(guān)聯(lián)交易公允性和合規(guī)性的制度C.關(guān)注發(fā)行人募集資金的使用、投資項(xiàng)目的實(shí)施等情況D.持續(xù)關(guān)注發(fā)行人日常經(jīng)營運(yùn)作，對發(fā)行人的信息披露文件進(jìn)行事前審閱答案：ABCD解析：《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》第三十一條規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)包括防止資金占用、關(guān)聯(lián)交易合規(guī)、募集資金使用、信息披露審閱等。11.上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)，交易對方作出業(yè)績承諾的，下列說法正確的有（）。A.業(yè)績承諾期一般為重組實(shí)施完畢后的3年B.交易對方應(yīng)當(dāng)在業(yè)績承諾期內(nèi)每年對標(biāo)的資產(chǎn)的實(shí)際盈利數(shù)與承諾數(shù)的差異情況進(jìn)行專項(xiàng)審核，并由會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具專項(xiàng)審核意見C.實(shí)際盈利數(shù)未達(dá)到承諾數(shù)的，交易對方應(yīng)當(dāng)按照約定的方式履行補(bǔ)償義務(wù)D.業(yè)績承諾補(bǔ)償方式可以是股份補(bǔ)償、現(xiàn)金補(bǔ)償或兩者結(jié)合答案：ABCD解析：《監(jiān)管規(guī)則適用指引—上市類第1號》規(guī)定，業(yè)績承諾期一般為3年，需每年專項(xiàng)審核，未達(dá)標(biāo)需補(bǔ)償，補(bǔ)償方式包括股份、現(xiàn)金等。12.下列關(guān)于科創(chuàng)板上市公司表決權(quán)差異安排的說法，正確的有（）。A.持有特別表決權(quán)股份的股東應(yīng)當(dāng)為公司董事或?qū)嶋H控制人B.特別表決權(quán)股份不得在二級市場進(jìn)行交易C.上市公司應(yīng)當(dāng)在定期報(bào)告中披露特別表決權(quán)股份的變動(dòng)情況D.出現(xiàn)重大違法違規(guī)行為或喪失相應(yīng)履職能力時(shí)，特別表決權(quán)股份應(yīng)按1:1的比例轉(zhuǎn)換為普通股份答案：ABCD解析：《科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》第四章規(guī)定，特別表決權(quán)股東應(yīng)為董事或?qū)嵖厝耍貏e表決權(quán)股不得交易，需定期披露變動(dòng)，出現(xiàn)違規(guī)或喪失能力時(shí)需轉(zhuǎn)換。13.發(fā)行人申請IPO時(shí)，存在下列（）情形可能被認(rèn)定為“控制權(quán)不穩(wěn)定”。A.最近2年內(nèi)實(shí)際控制人發(fā)生變更B.發(fā)行人股權(quán)分散，無實(shí)際控制人，且最近3年管理層發(fā)生重大變化C.控股股東持有的發(fā)行人股份存在重大權(quán)屬糾紛D.實(shí)際控制人通過委托投票權(quán)方式控制發(fā)行人，但委托協(xié)議即將到期答案：ABCD解析：《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》第十二條規(guī)定，控制權(quán)需穩(wěn)定，最近2年實(shí)際控制人變更、管理層重大變化、股權(quán)糾紛、委托協(xié)議到期均可能影響控制權(quán)穩(wěn)定性。14.上市公司非公開發(fā)行股票，下列投資者中屬于“特定對象”的有（）。A.上市公司的控股股東B.境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者C.證券投資基金管理公司D.信托公司答案：ABCD解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第五十七條規(guī)定，特定對象包括控股股東、戰(zhàn)略投資者、基金公司、信托公司等符合條件的投資者。15.下列關(guān)于上市公司現(xiàn)金分紅的說法，正確的有（）。A.上市公司應(yīng)當(dāng)在公司章程中明確現(xiàn)金分紅的具體條件、比例、分配形式等B.最近三年以現(xiàn)金方式累計(jì)分配的利潤不少于最近三年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤的30%C.當(dāng)年盈利但未提出現(xiàn)金分紅方案的，應(yīng)當(dāng)在年報(bào)中說明未分紅的原因D.獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)對現(xiàn)金分紅方案發(fā)表明確意見答案：ABCD解析：《上市公司監(jiān)管指引第3號—上市公司現(xiàn)金分紅》規(guī)定，需在章程中明確分紅政策，近三年現(xiàn)金分紅不低于年均可分配利潤30%，未分紅需說明原因，獨(dú)立董事需發(fā)表意見。三、判斷題（每題1分，共10題）1.發(fā)行人首次公開發(fā)行股票并上市，其財(cái)務(wù)報(bào)表的編制應(yīng)符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和相關(guān)信息披露規(guī)則的規(guī)定，在所有重大方面公允反映發(fā)行人的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量。（）答案：√解析：《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》第二十五條規(guī)定，財(cái)務(wù)報(bào)表需符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，公允反映財(cái)務(wù)狀況。2.上市公司公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，必須提供擔(dān)保。（）答案：×解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第二十三條規(guī)定，公開發(fā)行可轉(zhuǎn)債可以不提供擔(dān)保，但若凈資產(chǎn)低于15億元?jiǎng)t需提供擔(dān)保。3.重大資產(chǎn)重組中，交易標(biāo)的資產(chǎn)屬于同一交易方所有或者控制，或者屬于相同或相近的業(yè)務(wù)范圍，可以認(rèn)定為同一或者相關(guān)資產(chǎn)，合并計(jì)算相關(guān)指標(biāo)。（）答案：√解析：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第十三條規(guī)定，同一或相關(guān)資產(chǎn)可合并計(jì)算。4.保薦機(jī)構(gòu)及其控股股東、實(shí)際控制人、重要關(guān)聯(lián)方持有發(fā)行人股份的，或者發(fā)行人持有、控制保薦機(jī)構(gòu)股份的，保薦機(jī)構(gòu)在推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市時(shí)，無需進(jìn)行利益沖突審查。（）答案：×解析：《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》第四十二條規(guī)定，存在上述情形需進(jìn)行利益沖突審查并披露。5.上市公司收購中，收購人持有的被收購公司的股份，在收購?fù)瓿珊?2個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。（）答案：√解析：《上市公司收購管理辦法》第七十四條規(guī)定，收購?fù)瓿珊?2個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓（屬于同一實(shí)際控制人控制的不同主體間轉(zhuǎn)讓除外）。6.發(fā)行人存在未決訴訟或仲裁的，只要未決訴訟或仲裁的標(biāo)的金額不超過凈資產(chǎn)的10%，則無需在招股說明書中披露。（）答案：×解析：《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第41號》規(guī)定，重大訴訟需披露，無論金額大小，只要可能對發(fā)行人產(chǎn)生重大影響。7.上市公司董事會(huì)審議通過重大資產(chǎn)重組方案后，應(yīng)當(dāng)及時(shí)公告，并在公告中披露交易標(biāo)的的審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評估報(bào)告。（）答案：√解析：《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第二十一條規(guī)定，董事會(huì)決議后需披露審計(jì)、評估報(bào)告。8.科創(chuàng)板上市公司可以通過股東大會(huì)決議授權(quán)董事會(huì)向特定對象發(fā)行股票，授權(quán)期限不得超過12個(gè)月。（）答案：√解析：《上海證券交易所科創(chuàng)板上市公司證券發(fā)行上市審核規(guī)則》第三十二條規(guī)定，授權(quán)期限不超過12個(gè)月。9.發(fā)行人首次公開發(fā)行股票，其與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)間不存在同業(yè)競爭即可，無需在招股說明書中披露避免同業(yè)競爭的承諾。（）答案：×解析：《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》第三十條規(guī)定，需披露避免同業(yè)競爭的承諾。10.上市公司非公開發(fā)行股票的定價(jià)基準(zhǔn)日可以是本次非公開發(fā)行股票的董事會(huì)決議公告日、股東大會(huì)決議公告日或發(fā)行期首日。（）答案：√解析：《上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》第五十八條規(guī)定，定價(jià)基準(zhǔn)日為董事會(huì)決議公告日、股東大會(huì)決議公告日或發(fā)行期首日。四、案例分析題（共3題，每題10分）案例一：A公司為一家擬在創(chuàng)業(yè)板上市的企業(yè)，2021-2023年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)如下（單位：萬元）：-營業(yè)收入：2021年8000，2022年12000，2023年15000-凈利潤（扣非前后孰低）：2021年1500，2022年2200，2023年2800-研發(fā)投入：2021年500，2022年800，2023年1200-資產(chǎn)總額：2023年末2.5億元-凈資產(chǎn)：2023年末1.2億元問題：A公司是否符合創(chuàng)業(yè)板IPO財(cái)務(wù)條件？說明理由。答案：符合。解析：創(chuàng)業(yè)板IPO財(cái)務(wù)條件（二選一）：（1）最近兩年凈利潤均為正且累計(jì)不低于5000萬元，或者最近一年凈利潤為正且營業(yè)收入不低于1億元；（2）預(yù)計(jì)市值不低于10億元，最近一年?duì)I業(yè)收入不低于1億元，最近三年研發(fā)投入合計(jì)占最近三年?duì)I